18 | tiempo argentino | investigación | año 1 | n·162 | domingo 24 de octubre de 2010

Investigación
ganancia millonaria sbatella investiga
La empresa VLG Argentina El titular de la Unidad de
LLC (50% del Grupo Clarín e Investigación Financiera, puso
inversora de Cablevisión) ganó la lupa sobre esta ingeniería
Para comunicarse con esta sección: el año pasado $ 260 millones empresaria y sus vínculos con
investigacion@tiempoargentino.com.ar de pesos y no pagó impuestos. la Banca Morgan.

Fue por recomendación de la banca JP Morgan

Clarín creó empresas en un paraíso

fiscal de EE UU para eludir impuestos
Es en Delaware, a 200 kilómetros de Washington. No tiene que rendir cuentas sobre el origen de los fondos, queda exento
del pago de impuestos locales y del Impuesto de las Ganancias en la Argentina. Cómo es el entramado empresarial.

Federico Trofelli
Ftrofelli@tiempoargentino.com.ar

L
a pequeña jurisdicción de De-
laware, en los Estados Unidos,
tiene más empresas que habi-
tantes: 850 mil, contra 800 mil. Eso
equivale a decir que cada persona,
incluidos los niños, tendría más de
una empresa, siempre y cuando to-
das fueran estadounidenses. Pero
no es el caso, porque en Delaware
supieron construir un paraíso pa-
ra cualquier empresa del mundo
que quiera ocultar la identidad de
sus propietarios y sus movimien-
tos de dinero como el mejor de los
secretos. Los beneficios que exhi-
ben son amplios: las sociedades
que se instalen allí quedan exentas
del pago de impuestos y no tienen
que rendir cuentas sobre el origen
de los fondos. Precisamente en ese
ámbito con más corporaciones que
personas, el Grupo Clarín cobija Paraíso - Una típica postal de Delaware (arr.). Abajo, los documentos exclusivos que pidió Tiempo Argentino de las empresas del Grupo Clarín, en el paraíso fiscal.
un entramado de empresas, des-
de donde operan cientos
de millones de dólares Dónde
al año. está Nueva
La Banca Morgan fue York
la que recomendó al hol- Connecticut
ding de Héctor Magnetto Nueva Jersey
y Ernestina Herrera de Delaware
Noble la creación de estas
privilegiadas compañías, Maryland
según reveló a Tiempo Ar- Washington
gentino Hernán Arbizu, un DC
ex directivo del JP Morgan
Chase. Estas firmas –agre-
gó– quedaban vinculadas
con la entidad financiera a
través de contratos crediti-
cios por millones de dólares
(ver entrevista). Tiempo Argentino

Consultados por este dia-

rio, seis especialistas recono-
cidos en el ambiente judicial,
jurídico y de las finanzas co-
incidieron en que estas verda-
deras telarañas empresariales se
prestan para todo tipo de trampas
financieras: desde elusión y eva-
sión fiscal hasta lavado de dinero
o fuga de capitales.
El Estado de Delaware, el pri-
mero en fundarse en Norteaméri-
ca (ver recuadro), seduce con una
oferta atractiva: si la razón social
se radica en sus tierras pero los ne-
gocios se concretan en cualquier
parte del mundo, quedan libera-
dos de pagar impuestos estatales
y federales, además de resultar
exentos del Impuesto a las Ganan-
cias en la Argentina.
Todo se realiza bajo el más os-
curo de los anonimatos. De acuer-
do a una serie de índices, la ONG
Tax Justice Network determinó
que Delaware es la jurisdicción
con mayor “opacidad” del mundo,
debido a su agresividad a la hora
de mantener el secreto de las fi-
nanzas internacionales, la escasa o
nula colaboración con otros países
en el intercambio de información
y las facilidades para crear com-
pañías fantasma en pocas horas.
Estas variables, combinadas con
el volumen de las transacciones
sitúan a Delaware como el Estado
más oscuro.
La rigurosa e inédita investiga-
ción de la ONG arrojó conclusio-
nes valiosas: los paraísos fiscales
son más atractivos por el secreto
de sus movimientos que por la
reducción de impuestos; pero se
contrapone con las listas “negras”
y “grises” publicadas por los cela-
dores de la transparencia de las fi-
nanzas internacionales: el Grupo
de Acción Financiera Internacio-
nal (GAFI), la Organización para la
Cooperación y el Desarrollo Eco-
nómico (OCDE) y el Grupo de los
20, que evitan rotular a Delaware
como un paraíso fiscal. Ni siquie-
ra lo mencionan. Según afirman
las fuentes consultadas, se debe
al permanente lobby de los bancos
estadounidenses y a un alto grado
de connivencia con estas organi-
zaciones internacionales para que
espanten a potenciales clientes de
los brazos de sus competidores.
Las priv ilegiadas empresas
que se radican en Delaware están
registradas bajo la denomina-
ción Limited Liability Company
(LLC), una especie de SRL cuyos
integrantes no son socios sino
miembros (members). Las gestio-
nan agentes también radicados en
Delaware, con autorización para
llevar todos los trámites de la fir-
ma en ese Estado. Cuentan con
verdaderos ejércitos de abogados
y contadores.
El Grupo Clarín es socio de
algunas de estas firmas y dueño

“JP Morgan incentivaba al Grupo Clarín a abrir cuentas en Delaware”
Hernán Arbizu, de 41 años, conoce
al dedillo el mundo de las finanzas
internacionales. Es un ex directivo
del JP Morgan, está acusado por el
banco del robo de documentación
de sus clientes luego de un supues-
to fraude por 3 millones de dólares.
La justicia estadounidense solicitó
su extradición y la devolución de
los documentos, después de que
Arbizu hiciera pública una parte
de su denuncia en el diario Crítica.
Hoy se resiste a entregarse y se au-
todenunció en la Argentina, acaso
arrepentido, donde le presentó al
Los datos
1
Si las actividades
comerciales son fuera
de los Estados Unidos,
las empresas no pagan
impuestos federales ni
estatales en ese país.
2
Tampoco pagan
Impuesto a las
Ganancias en la
Argentina.
3 Según la ONG Tax Justice
Network, se trata del
paraíso fiscal que mejor
guarda un secreto financiero.
4 No controlan
el origen de
los fondos.
5 Sólo se paga una
franquicia anual de
250 dólares.
6 La banca JP Morgan
le recomendó al Grupo
Clarín abrir estas
empresas.
7 Delaware ofrece todo
tipo de servicios:
abogados, contadores
y hasta una Corte Judicial
para resolver litigios entre
empresas.
8 Por presiones de los
EE UU, no figura en
las listas de paraísos
fiscales en organismos
tales como la OCDE, el GAFI
y el G-20.
directo de otras. En el año 2007 el
imperio de Ernestina Herrera de
Noble colocó el 20% de su capital
en la Bolsa de Londres y en la de
Buenos Aires. Según se despren-
de del Prospecto que presentó ese
año (obligatorio para este tipo de
transacciones financieras), el 10%
de las acciones estaba en manos
de las siguientes empresas radica-
das en Delaware: GS Unidos, LLC
(9,08%), Tinicum GC Investors LLC
(0,49%) y Farallon GC Investors
LLC (0,41%). La primera de ellas
es controlada por el fondo Gold-
mans Sachs, cuyos accionistas son
una veintena de entidades, en su
mayoría offshore. Sin embargo, de
todo el universo radicado en los
Estados Unidos, la firma VLG Ar-
juez Sergio Torres un listado de 20
carillas con los nombres y los mon-
tos de los principales empresarios
argentinos –unas 40 pertenecen
al Grupo Clarín y a los familiares de
sus directivos– que tienen cuentas
secretas en los Estados Unidos, pa-
ra que sean investigadas por posi-
ble evasión de impuestos y fuga de
capitales (ver “Los documentos que
prueban que Clarín mintió para de-
fenderse”).
–¿Por qué cree que el Grupo Clarín
eligió Delaware?
gentina LLC es la que más dinero
mueve. Pertenece al grupo en un
50%, mientras que la otra mitad
es del fondo especulativo Fintech
Media LLC, otra compañía radi-
cada en Delaware (ver recuadro).
La única actividad de VLG es la
de invertir más de 1000 millones
de pesos al año en otras socieda-
des, como en Cablevisión, donde
controla el 51% de sus acciones.
Durante todo 2007, VLG obtuvo
ganancias netas de 82.564.308 pe-
sos y, conforme pasaron los años,
mejoró su rentabilidad: en 2008,
alcanzó los 107.866.031 pesos; en
2009, trepó a 259.825.690; mien-
tras que en el primer semestre de
2010 (hasta el 30 de junio) logró un
resultado positivo de 152.101.723
pesos. Sólo en este último balance,
figura un descuento de 12.680.970
pesos por el impuesto a los bienes
personales, la alícuota del 0,5%
que deben pagar en la Argentina
las personas físicas que tengan
bienes a su nombre –en este caso,
acciones– en el extranjero. Afortu-
nadamente para la firma, no deben
pagar un solo peso por Ganancias,
aunque sí deben abonar al Estado
de Delaware una franquicia irriso-
ria de 250 dólares anuales (en con-
cepto de Annual Tax Assessment)
para que le reserven el nombre de
la empresa. Esta información fue
revelada a pedido de Tiempo por
la División de Corporaciones del
Estado de Delaware que remitió
además documentación que cer-
ciora que VLG fue radicada el 27 de
enero de 1999 por medio del buffet
The Corporation Trust Company.
En diciembre de 2006 y luego
de diferentes operaciones finan-
cieras, el multimedio consolidó
su 50% de VLG de la siguiente ma-
nera: un 39% pertenece a Vistone
LLC, mientras que el 11% restante,
es del grupo de manera directa (ver
infografía).
Por su parte, Vistone LLC na-
ció como tal el 23 de noviembre
de 2005, aunque ya desarrollaba
actividades como LTD, radicada
en las Islas Vírgenes Británicas. La
empresa era compartida con Fin-
tech que luego terminó por entre-
garla a Clarín. El 21 de diciembre
de 2007, el grupo la convirtió en
sociedad anónima bajo las normas
argentinas. El único balance de la
empresa conformada como LLC en
poder de la Comisión Nacional de
Valores es de septiembre de 2007.
De allí surge que el Grupo Clarín le
había inyectado 414.402.150 pesos
y que mantenía deudas financieras
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–Da más seguridad jurídica presen-
tar una empresa con estructura en
los Estados Unidos. Aparte se utili-
zaban para mandar fondos de una
cuenta (del banco) a la otra. Es mu-
cho más fácil maquillarlas. A su vez,
muchas de estas cuentas tenían
otras en Suiza u otros países. Por
eso el banco incentivaba al Grupo
(Clarín) a abrir empresas allí, donde
tienen beneficios impositivos y se
daba la ingeniería para hacer los
fideicomisos.
–¿El JP Morgan motivaba la radica-
ción de estas empresas?
de corto plazo por un monto total
de 79,9 millones de dólares. Ade-
más de invertir en el 39% de VLG
Argentina LLC, Vistone controla el
1,66% de Cablevisión SA y el 18% de
Comercializadora de Medios Di-
gitales SA. Según se detalla en sus
balances, “principalmente estos
son sus únicos activos, el desti-
no de Vistone está ligado a lo que
acontece en dichas sociedades”.
Luego de observar diferentes
estados contables (trimestrales y
anuales) del grupo, uno de los con-
tadores entrevistados, quien pre-
fiere que su identidad no se revele,
detalló que “es bastante común es-
ta telaraña de sociedades en distin-
tos países cuando por alguna razón
se quiere tapar algo”. Al instante, el
especialista se preguntó: “¿Cómo
hace un inspector de la AFIP, la IGJ
(Inspección General de Justicia), o
de la Comisión Nacional de Valores
El reino de las corporaciones
Delaware es considerado como la
puerta de entrada a Norteamérica
y fue el primer Estado en ratificar
la Constitución en 1787. De esca-
sas dimensiones, está ubicado
entre las ciudades de Nueva York y
Washington DC. Haciendo honor a
los tradicionales paraísos fiscales
que ostentan toda la belleza de la
naturaleza en lejanas y perdidas
islas, Delaware tiene hermosas
playas sobre el Océano Atlántico
y una bahía de 45 kilómetros de
largo que dio la bienvenida a los
primeros pobladores que confor-
maron allí una de las 13 colonias
británicas. Hoy tienen más empre-
sas que habitantes.
–Justamente Clarín tiene tantas
empresas en Delaware porque el
Banco los incentivaba. Es como que
mañana te ganás el Loto y viene el
banco y te dice “ponela acá porque
te favorece por tal y tal tema”. Salvo
un exhorto oficial por temas de nar-
cotráfico, no te van a levantar nun-
ca el secreto y menos por evasión
impositiva. El argumento del banco
para ofrecer a Delaware era: “En el
último lugar donde te van a levantar
un secreto bancario es acá, más que
en Suiza.”
–¿Por qué Delaware no está catalo-
para seguir el camino de los capi-
tales? Se hace muy difícil, porque
indefectiblemente se pasa por al-
guna sociedad oscura.”
Durante la última crisis en la
Argentina, el multimedio radicó
otra empresa, de la que es 100%
propietaria, en Delaware: Gru-
po Clarín Services LLC (GCS). Se
constituyó el 14 de marzo de 2002
y su actividad principal es saldar
contratos de swap, un instrumento
financiero a través del cual el grupo
se compromete a transferir “a las
entidades financieras (no especifi-
cadas en los balances) con las que
se suscribieron los mencionados
contratos al efecto económico de
otorgar pagos de capital e interés a
tasa fija en dólares estadouniden-
ses a cambio de recibir el pago de
capital e interés a tasa variable en
pesos”, según se desglosa en los ba-
lances de GCS. En criollo: el grupo
Si bien no es la única jurisdic-
ción en otorgar amplios beneficios
a las firmas que quieran radicarse
en sus tierras, Delaware fue pio-
nera, y se la considera tradicio-
nalmente la mejor preparada en
materia jurídica: tiene buffets de
abogados y contadores y hasta una
corte judicial especializada en diri-
mir conflictos entre corporaciones.
En su página oficial de Internet, la
división de empresas del gobier-
no se pregunta: “¿Por qué elegir a
Delaware como su casa corporati-
va?: hay más de 850 mil entidades
radicadas que representan el 63%
de las 500 compañías que más co-
tizan en el mundo”.
gado como paraíso fiscal?
–Eso es una truchada del GAFI pa-
ra que las empresas dentro de los
EE UU no sean controladas interna-
cionalmente. Ahora bien, si la firma
está radicada en Andorra los ame-
ricanos te van a complicar la vida.
Hay un problema de competencia:
cuanto más dinero haya, más alto
será el consumo y más bajas las ta-
sas. Por eso combaten a los otros
paraísos, porque en teoría son más
truchos y tienen menos controles,
pero lo hacen porque prefieren que
el dinero vaya para ellos.
le inyecta decenas de millones con
el fin de pagar al banco, para que,
a su vez, este vuelva a girarle un
monto similar y puedan obtenerse
intereses en el cambio de moneda,
sostuvieron los especialistas con-
tables. Estas operaciones tuvieron
resultados a veces negativos y otras
positivos, alternándose curiosa-
mente año tras año: una pérdida
de 13,6 millones durante 2007; 2,6
millones de ganancia en 2008; 4,2
millones de pérdida en 2009; y en el
primer semestre de 2010 arrojaron
ganancias de 4,5 millones. Tiempo
pudo determinar que esta empresa
sólo paga una franquicia anual de
250 dólares y su agente también es
The Corporation Trust Company.
Un contador que brindó ser-
vicios para la Corte Suprema de
Justicia de la Nación indicó que
los swap “por lo general son ope-
raciones que se hacen para tener
“Es bastante común esta
telaraña de sociedades
en distintos países
cuando por alguna razón
se quiere tapar algo”,
confió un especialista en
temas financieros.
algún tipo de ganancia. Transferir
dinero de un lugar a otro podría
ser perfectamente legal, pero ca-
be la posibilidad de querer mover
dinero rápido para que se pierda
alguna pista.”
Otra de las compañías contro-
ladas en un 100% por el grupo fue
Raven Media Investements LLC.
Se registró el 21 de junio de 2001,
y al mes “celebró un contrato de
préstamo por un monto de 194,8
millones de dólares con JP Morgan
Chase Bank”, según reza la pági-
na 51 del balance anual de 2008
de Clarín. Ese mismo documento
detalla que a principios de 2004 el
banco cedió al Grupo Clarín “los
derechos que poseía bajo el présta-
mo suscripto con Raven por hasta
75 millones de dólares, con motivo
de la cancelación de ciertas garan-
tías”. Pero esas “ciertas garantías”
nunca fueron expuestas, lo que lla-
mó la atención de los contadores y
especialistas consultados por este
diario.
Raven realizó un acuerdo con
DirecTV Latin America, mediante
el cual recibió 56 millones de dóla-
sigue en p. 20
20 | tiempo argentino | investigación | año 1 | n·162 | domingo 24 de octubre de 2010
Agentes - El Grupo Clarín contrata buffetes de abogados y contadores locales. United Corporate Services (izq.) y The Corporation Trust Company (der.) son los elegidos.
viene de p. 19
res en concepto de “cobro del cré-
dito emergente de la aceleración
de la opción de venta”. Si bien no se
desprende de los balances públicos
del grupo, medios periodísticos
especializados en el mundo de las
finanzas dan cuenta de que Raven
mantuvo un litigio judicial con Di-
recTV por una transacción de 196
millones de dólares (en acciones)
en los tribunales especiales de De-
laware. A instancias de la justicia
estadounidense, el 6 de febrero de
2004 ambas entidades firmaron
un contrato transaccional, cuyos
términos no fueron divulgados por
las partes.
Al mismo tiempo, Raven can-
celó parcialmente las deudas que
mantenía con Morgan y el grupo,
y quedó debiéndoles 40 millones
y 54 millones de dólares, respec-
tivamente. Los engranajes de las
finanzas volvieron a girar y en
mayo de 2004, Morgan “transfi-
rió su crédito con Raven, lo cual
tuvo como efecto la asignación a
la Sociedad (Clarín) del saldo del
crédito mencionado a cambio del
pago de un precio por un monto
equivalente”. El grupo le condonó
ese saldo a Raven y en julio de 2004
decidió disolverla de manera an-
ticipada. Al 31 de diciem-
bre de 2006, la Sociedad
mantenía la deuda por
122.400.000 pesos y 361.610
pesos en concepto de capi-
tal e intereses. En el balan-
ce del primer semestre
de 2010, se aclara que
el 22 de febrero se
canceló con la úl-
tima cuota de esa
deuda contraída
por la entonces
Raven.
Tiempo con-
sultó a un contador
tributarista experto
en evasión para que
intentara explicar la fina-
Los documentos que prueban que Clarín mintió para defenderse
Como sucede cada vez que alguien
denuncia a Ernestina Herrera de
Noble o a Héctor Magnetto, el mo-
nopolio organiza eventos para dar
su verdad (o convencer) a sus em-
pleados y a la opinión pública, a tra-
vés de la presentación de material
cuidadosamente confeccionado. En
la página 14 del libro rojo titulado
Las claves, la estrategia oficial contra
gs unidos llc 9,08%
0,49%
tinicum gc investors
llc
0,41%
farallon gc
investors
50%
fintech media
llc
14,66%
lidad del entramado financiero.
El especialista consideró que “se
puede dar que una empresa ten-
ga dinero en negro sin declarar,
entonces lo pone en un banco en
el exterior que hace
los medios, que se entregó a cada
uno de los empleados del grupo y a
todas aquellas personas a las que
se consideraba “influyentes”, se
describe bajo el rótulo de “Denun-
cias sin sustento” que la presidenta
Cristina Fernández de Kirchner “alu-
dió a supuestas causas por lavado
de dinero, evasión e infracción a
la ley penal cambiaria” valiéndose
100%
100%
100%
11%
vistone llc
1,66%
39% 100%
vlg argentina
51,3%
3,99%
cablevisión sa
toda la documentación para que
figure que se lo está prestando”.
Y agregó que “desde el punto de
vista formal, el dinero ingresa en
una cuenta bancaria, tiene todas
las garantías, la documentación y
“de la denuncia de un prófugo de la
justicia norteamericana, un ex em-
pleado del banco JP Morgan con-
denado penalmente por fraude en
los Estados Unidos que buscó evitar
ser extraditado a ese país”. Quien
no conoce el tema en profundidad
no puede advertir la mentira, pero
resulta suficiente acceder al Depar-
tamento de Justicia de los Estados
grupo clarín
services llc
gcsa investments
llc
6,53%
cvb holding
llc
cimeco sa
Tiempo Argentino
los avales de los directores. Es una
operación de préstamos. Pero en
realidad era el propio dinero de la
empresa.”
El 23 de mayo de 2008, Clarín
creó la última de sus firmas en este
Unidos. La versión del Grupo, que
dio por condenado a Arbizu, fue
desmentida por la propia Fiscalía
Federal del Distrito Sur de Nueva
York el 29 de julio de 2008. Tiempo
Argentino tuvo acceso a una dili-
gencia entre el FBI y la Procuración
Federal que quedó asentada en la
Fiscalía. El documento es claro: “Los
cargos contenidos en la acusación
De Kirchner
a Magnetto
Lo vivieron como un “apriete”.
Fue a principios de septiembre.
Dos abogados del Grupo Clarín
insistieron durante horas para
que los empleados y funciona-
rios de la Unidad de Informa-
ción Financiera, dependiente
de la Secretaría de Comercio
Interior, les brindaran informa-
ción sobre diferentes investi-
gaciones que llevan adelante.
“Una locura, es como que va-
yan representantes de Al Qae-
da al FBI para pedir todas las
investigaciones en su contra”,
explicó a Tiempo Argentino una
fuente que rogó anonimato. La
versión fue confirmada por va-
rios empleados de la UIF: “vi-
nieron los abogados Alejandro
Pérez Chada y Juan Félix Mar-
teau y estuvieron varias horas
presionando”.
El desconcierto general se
profundizó porque Marteau,
ahora empleado del Grupo
Clarín, fue representante de la
Argentina ante el Grupo de Ac-
ción Financiera Internacional
(GAFI). Antes de que Aníbal Fer-
nández le pidiera su renuncia,
el abogado y doctor en Sociolo-
gía se había desempeñado en
la gestión de Néstor Kirchner
como coordinador nacional de
actividades en la lucha contra
el lavado de dinero y el finan-
ciamiento del terrorismo.
Los trabajadores de la UIF
no ocultaron su bronca: “Dolió
mucho en términos personales.
No es ético, hemos comparti-
do seminarios, estábamos del
mismo lado e ideológicamente
comprometidos”, confiaron a
este diario.
son meramente acusaciones, y el
acusado se presume inocente has-
ta que se pruebe su culpabilidad”.
Hernán Arbizu eludió a la justicia
estadounidense porque se autoin-
criminó como partícipe en supues-
tas maniobras ilícitas vinculadas a
unas 40 cuentas pertenecientes a
empresas del multimedios, sus di-
rectivos y familiares.
 domingo 24 de octubre de 2010 | año 1 | n·162 | investigación | tiempo argentino | 21

Cómo radicar una firma

El Estado de Delaware tiene una Di-

visión de Corporaciones que ofrece
una explicación simple, en apenas
siete pasos, para saber cómo radi-
car una compañìa.
RR Elegir de acuerdo al tipo
de negocio, la modalidad: LP
(Sociedad Limitada), LLC (Sociedad
de Responsabilidad Limitada) o
GP (Sociedades Generales) entre
otras.
RR Optar por un agente certificado
dentro del Estado de Delaware. En
su portal web se ofrece el listado
de los todos los buffets registrados.
La fiscal que acusó al grupo y terminó denunciada 7 veces
El principal socio del Grupo Clarín en
varios de sus negocios es el imperio
encabezado por el mexicano David
Martínez Guzmán, dueño de Fintech
Media LLC, también radicado en De-
laware. Se trata de un fondo especu-
lativo que multiplicó sus ganancias
mediante la compra y reventa de em-
presas con deudas importantes o a
punto de quebrar en todo el mundo.
Así fueque puso sus ojos en Cablevi-
sión. Las maniobras de Fintech para
compartir la empresa de cable con el
monopolio, fueron investigadas por
la fiscal general ante la Cámara Na-
cional de Apelaciones en lo Comercial
Alejandra Gils Carbó, que emitió un
duro dictamen el 27 de abril de 2007,
donde estableció que en el Acuerdo
Preventivo Extrajudicial (herramienta
para aquellas empresas que refinan-
cian su deuda con sus acreedores pa-
ra no quebrar) se violó la denominada
“Ley Clarín”, sancionada en 2003.
Esta ley evita que extranjeros se
apoderen de más del 30% de empre-
sas de la comunicación luego de la
devaluación.
Paradójicamente, la Ley 25.750 de
“preservación de bienes y patrimo-
nios culturales” fue sancionada gra-
cias al fuerte lobby del monopolio.
Según la fiscal, consideró toda esa
operación como ilegal ya que no se
habrían aceptado las mayorías reque-
ridas y se ocultó la venta de la empre-
sa controlante a una firma extranjera
a la Comisión Nacional de Valores. De
esta manera, Gils Carbó cuestionó las
operaciones realizadas el 2 de marzo
de 2005, cuando Fintech adquirió el
100% de VLG Argentina, socia con-
trolante de Cablevisión, y las del 16
de marzo cuando Fintech transfirió
el 50% de su tenencia a Vistone LTD
(Islas Vírgenes Británicas) quien a su
vez trasladó su participación acciona-
ria el 10 de agosto de 2005 al Grupo
Clarín SA.
La fiscal general recibió siete pedi-
dos de juicio político y dos denuncias
penales en su contra.

RR Se puede reservar el nombre

de la empresa vía Internet durante
120 días, a cambio de abonar en
una cuenta bancaria 75 dólares.

RR Llenar un formulario, disponible

en el sitio web, de dos carillas para
completar con datos tales como
nombre de la empresa, actividad
que desarrollará y las tarjetas
bancarias, con sus respectivas
claves.

RR Presentar por mail o carta el

formulario y a la vez pagar las
tasas a una cuenta del Estado de
Delaware.

RR Si una entidad financiera

necesita certificados de buena
reputación, por 50 dólares se
puede solicitar un informe breve, o
por 175 dólares uno más extenso.

RR Las Sociedades Limitadas,

Sociedades de Responsabilidad
Limitada y Sociedades General
deben presentar un informe anual
y están obligadas a pagar un
impuesto de 250 dólares antes del
1 de junio de cada año.

paraíso fiscal: GCSA Investments

LLC. Antes del término de su pri-
mer balance –el 30 de junio– había
contraído un crédito por 20 millo-
nes de dólares con JP Morgan (a
pagar en dos cuotas en 2012 y 2013).
Al mismo tiempo, el Grupo Clarín
le había cedido la participación del
4,87% de CIMECO SA, que controla
los principales diarios del interior
del país. En 2009, la participación
en esta compañía creció al 6,53%.
La Unidad de Investigación Fi-
nanciera (UIF) que comanda Jo-
sé Sbatella, puso la lupa sobre los
movimientos de todas estas em-
presas y, según confiaron fuentes
del organismo, no descarta abrir
investigaciones judiciales por po-
sibles delitos de evasión y elusión
fiscal, lavado de dinero o fuga de
capitales. Entre otras denuncias,
Sbatella acusó al Grupo Clarín
por presunto fraude con fondos de
inversión de las AFJP que fueron
colocados por el JP Morgan Chase
Bank. La maniobra involucraría
a las entidades Banco Patagonia
SA y Consultatio SA. La supuesta
estafa fue reportada a la UIF por el
ex ejecutivo del Morgan, Hernán
Arbizu. Hoy, parte de la investiga-
ción está en los tribunales federa-
les, mientras que otros expedientes
quedaron a cargo del juez penal en
lo económico Jorge Brugo.<