Documentos de Académico
Documentos de Profesional
Documentos de Cultura
Guillermo Nestor Estudio Prefactibilidad Industrializacion Comercializacion Derivados Caña Azucar Anexos PDF
Guillermo Nestor Estudio Prefactibilidad Industrializacion Comercializacion Derivados Caña Azucar Anexos PDF
ANEXOS
Tesis para optar el Ttulo de Ingeniero Industrial, que presenta el
bachiller:
INDICE DE ANEXOS
Anexo 1. Produccin agrcola de Lambayeque ........................................................ 1
Anexo 2. Encuesta................................................................................................... 2
Anexo 3. Resultados de la encuesta ........................................................................ 6
Anexo 4. Clculo de la demanda del proyecto ......................................................... 8
Anexo 6. Variedad de caa .....................................................................................15
Anexo 7. Caractersticas de la Caa de azcar ......................................................16
Anexo 8. Caractersticas de las mquinas ..............................................................17
Anexo 9. Diagrama de flujo .....................................................................................26
Anexo 10. Programa de ventas...............................................................................27
Anexo 11. Programa de produccin ........................................................................29
Anexo 12. Necesidades requeridas ........................................................................30
Anexo 13. Balance de lnea ....................................................................................32
Anexo 14. Tamao de planta .................................................................................37
Anexo 15. Distribucin de planta ............................................................................40
Anexo 17. Clculo del capital de trabajo .................................................................45
Anexo 18. Alternativas de financiamiento ...............................................................47
Anexo 19. Calendario de pagos ..............................................................................49
Anexo 20. Costo de oportunidad (COK) ..................................................................53
Anexo 21. Clculo del costo promedio ponderado (WACC) ....................................55
Anexo 22. Planillas de trabajadores ........................................................................56
Anexo 23. Calculo del costo de materiales e insumos ............................................58
Anexo 24. Calculo de agua y energa elctrica .......................................................60
Anexo 25. Depreciacin de activos fijos..................................................................62
Anexo 26. Gastos adicionales.................................................................................66
Anexo 27. Precio para publicidad en radio ..............................................................67
Anexo 28. Costo de produccin unitario y margen de ganancia..............................68
Anexo 29. Clculo de ingresos ...............................................................................69
INDICE DE CUADROS
Cuadro 1. Produccin agrcola de Lambayeque ...................................................... 1
Cuadro 2. Tipos de bebidas consumidas ................................................................. 6
Cuadro 3. Frecuencia de consumo .......................................................................... 6
Cuadro 4. Cantidades consumidas .......................................................................... 6
Cuadro 5. Evaluacin de puntos de distribucin ...................................................... 7
Cuadro 6. Evaluacin de medios de comunicacin .................................................. 7
Cuadro 7. Evaluacin de precios ............................................................................. 7
Cuadro 8. Poblacin urbana de Lambayeque en nmero de habitantes .................. 8
Cuadro 9. Poblacin proyectada .............................................................................. 8
Cuadro 10. Mercado objetivo ................................................................................... 9
Cuadro 11. Produccin de jugos .............................................................................. 9
Cuadro 12. Produccin de jugos .............................................................................10
Cuadro 13. Produccin proyectada .........................................................................10
Cuadro 14. Participacin de Lambayeque en el PBI Manufactura ..........................11
Cuadro 15. Oferta proyectada.................................................................................11
Cuadro 16. Demanda insatisfecha ..........................................................................11
Cuadro 17. Demanda insatisfecha ..........................................................................12
Cuadro 18. Precio de la caa .................................................................................13
Cuadro 19. Precio de la caa proyectada ...............................................................14
Cuadro 20. Variedad de caa .................................................................................15
Cuadro 21. Refractmetro anlogo porttil Brix ......................................................17
Cuadro 22. DB30sT Balanza para mesa de trabajo / pedestale ..............................18
Cuadro 23. ph Multi-parmetro modelo PHT-026....................................................18
Cuadro 24. ph Multi-parmetro modelo PHT-026 (2) ..............................................19
Cuadro 25. Molino de extraccin ............................................................................21
Cuadro 26. Filtro rotatorio .......................................................................................22
Cuadro 27. Tanque de acero inoxidable .................................................................22
Cuadro 28. Pasteurizador Mira Plak .......................................................................23
Cuadro 29. Cmara de refrigeracin .......................................................................23
Cuadro 30. Filtro de carbn activado ......................................................................24
Cuadro 31. Llenadora .............................................................................................24
Cuadro 32. Etiquetadora .........................................................................................25
Cuadro 33. MAD .....................................................................................................27
Cuadro 34. Programa de ventas .............................................................................28
Cuadro 35. Variacin de ventas ..............................................................................28
Cuadro 36. Programa de produccin ......................................................................29
ii
iii
iv
INDICE DE GRFICOS
Grfico 1. Variacin del precio ................................................................................13
Grfico 2. Inflacin ..................................................................................................14
Grfico 3. Caa de azcar ......................................................................................16
Grfico 4. Tallo de la caa de azcar......................................................................16
Grfico 5. Refractmetro.........................................................................................17
Grfico 6. Balanza ..................................................................................................17
Grfico 7. Medidor pH .............................................................................................18
Grfico 8. Lavadora industrial .................................................................................19
Grfico 9. Banda transportadora .............................................................................20
Grfico 10. Molino de extraccin.............................................................................21
Grfico 11. Filtro rotatorio .......................................................................................21
Grfico 12. Tanque .................................................................................................22
Grfico 13. Pasteurizador .......................................................................................22
Grfico 14. Cmara de refrigeracin .......................................................................23
Grfico 15. Filtro de carbn activado ......................................................................23
Grfico 16. Llenadora-Selladora .............................................................................24
Grfico 17. Etiquetadora .........................................................................................25
Grfico 18. Diagrama de flujo .................................................................................26
Grfico 19. Diagrama de relaciones ........................................................................41
Grfico 20. Layout propuesto ..................................................................................42
Grfico 21. Primer piso de planta............................................................................42
Grfico 22. Segundo piso de planta ........................................................................43
Cultivo
TM
2012
Var. %
2011
2012
Var. %
989
314
-68.30
11,787
11,955
1.4
Arroz
6,951
4,322
-37.80
280,174
399,388
42.6
Caf
-100.00
470
419
-10.9
Camote
1,434
1,908
33.10
10,311
11,033
Cebolla
3,178
1,660
-47.80
20,012
12,902
-35.5
280,162
255,656
-8.70
1,644,642
1,549,435
-5.8
Frijol Caup
302
212
-29.80
1,212
1,108
-8.6
234
224
-4.30
517
715
38.3
Limn
3,559
2,910
-18.20
31,398
32,752
4.3
8,387
18,852
124.80
56,973
91,592
60.8
283
369
30.40
2,043
2,020
-1.1
2,294
1,816
-20.80
14,974
11,915
-20.4
54,416
30,148
-44.6
558
124
-77.80
3,789
2,719
-28.2
5,481
7,831
42.9
226
270
19.50
344
665
93.3
Algodn
Caa de azcar
Maz Amilceo
Maz Choclo
Mango
Papa
Piquillo
Trigo
Yuca
1,466
635
56.70
7,440
3,088
Fuente: Direccin Regional de Agricultura de Lambayeque (2012)
Elaboracin: BCRP- Sede Regional Piura- Dpto. de Estudios Econmicos
-58.5
Anexo 2. Encuesta
Evaluacin de nuevo producto
Buenos das/tardes,
Soy estudiante universitario y estoy realizando una evaluacin sobre la factibilidad
del lanzamiento de una nueva bebida hecha a base de jugo de caa de azcar. Le
agradecer brindarme un minuto de su tiempo para responder las siguientes
preguntas:
1. Sexo
Masculino
Femenino
2. Edad
De 20 a 30 aos
De 30 a 40 aos
De 40 a 50 aos
De 50 aos a ms
bebida en particular.
Gaseosas
Jugos envasados
Nctares
Agua
250 mL - 500 mL
500 mL - 1 Lt.
1Lt - 1.5 Lt.
1.5 Lt. a ms
cuenta?
Precio
Marca
Sabor
Valor Nutritivo
Otro:
Sobre el producto
Las preguntas aqu estn directamente enfocadas al desarrollo de un nueva bebida
natural, " Sweetie", hecha a base de caa de azcar.
7. Estara dispuesto a consumir el producto?
S. Pasar pregunta 9
No.
8. Por
qu
razones
no
aceptara
Responder y Terminar encuesta.
consumir
el
producto?
ms de una respuesta.
Tiendas minoristas
Mercados locales
Supermercados
Centros comerciales
Restaurantes
Otro:
de 1 a 2 soles
de 2 a 3 soles
de 3 a ms
Botellas de vidrio
PET (botellas de polietileno teleftalato 100% reciclables)
Envases Tetra pak
Otro:
250 mL - 500 mL
500 mL - 1 Lt.
Parcialmente en
desacuerdo
Parcialmente de
acuerdo
De acuerdo
bebida?
Que cuente con certificacin de ser un producto de calidad.
DE Buena marca.
Que se usen insumos de ptima calidad.
Que se comuniquen debidamente los beneficios de este producto
Que tenga publicidad
Que tenga una presentacin practica e innovadora
Que se maneje tecnologa de ltima generacin para la produccin.
Otro:
Nada
Poco
Regular
Mucho
Bastante
o
o
o
o
o
Nada
Poco
Ms o menos
Mucho
Bastante
o
o
o
o
GRACIAS!!
14%
51%
Quincenal
22%
Mensual
7%
Otros
6%
Total
Elaboracin propia
100%
Entre las cantidades consumidas por el pblico en cada vez, un 58% prefiere los
envases que no excedan los 500 ml.
58%
500 - 1 Lt.
23%
13%
1.5 Lt. a ms
6%
Total
Elaboracin propia
100%
62.50%
Mercados Locales
9.95%
Supermercados
13.31%
Centros Comerciales
5.40%
Restaurantes
8.85%
Total
Elaboracin propia
100%
46%
Radio
14%
Revistas
6%
Peridicos
8%
25%
Total
Elaboracin propia
100%
Como se esperaba, el precio a pagar flucta entre 1 y 2 soles por lo que ser
necesario ajustar los mrgenes de ganancia para llegar a ser competitivos en el
mercado.
Cuadro 7. Evaluacin de precios
Precio
De 1 a 2 soles
66%
De 2 a 3 soles
26%
De 3 aos a ms
8%
Total
Elaboracin propia
100%
2015
96,817
93,762
87,001
76,901
73,116
67,451
61,880
556,928
Variacin
absoluta
0.8
3.9
4.9
5
6.1
5.6
8.4
8.8
7.1
10
Como se observa, se tienen los datos hasta el 2011 por lo que se proyectar dicha
informacin utilizando el PBI como tercera variable en la siguiente ecuacin.
y = 0.0184 + 0.00024x + 2.03x10-10z
Por ltimos se aplicar dicho porcentaje de participacin al a produccin de jugos
resultando la oferta proyectada en litros. El cuadro 15 muestra los resultados
finales.
Cuadro 15. Oferta proyectada
Ao
PBI Lambayeque
2013
2014
2015
2016
2017
Elaboracin propia
% Participacin
4,256,253
4,234,971
4,353,551
4,370,965
4,296,658
2.04%
2.07%
2.09%
2.12%
2.14%
Oferta
Proyectada
(litros)
328,753
308,978
320,350
309,186
277,575
11
12
Precio
(S/.)
72.57
91.54
120.18
118.21
Ao
2009
2010
2011
2012
5.8%
6.7%
6.3%
2.6%
1.3%
5.5%
-12.9%
-16.8%
-37.9%
Se observa la cada del precio a finales del ao, sin embargo como se ha visto en el
primer cuadro, a inicios del ao prximo se logra estabilizar el total. Se debe
considerar la variacin anual para colocar un precio estndar para el horizonte del
proyecto.
Para proyectar el precio de la caa para los siguientes aos se utilizar la inflacin
1
como indicador macro que afecta directamente este valor. Es importante indicar
13
que la inflacin ha sido proyectada con media mvil en intervalo de 3. A pesar que
el promedio segn BCR era de 2.1 entre 2011 y 20152, se ha preferido utilizar un
mtodo de pronstico propio. El grfico 7 muestra la variacin de la inflacin hasta
el 2012.
1.00
2.00
3.00
4.00
5.00
Inflacin (%)
Grfico 2. Inflacin
Fuente: BCRP (2012)
Con la tendencia del grfico se determina la siguiente ecuacin, la misma que ser
empleada para proyectar el precio. El cuadro 19 muestra los resultados finales
14
15
de
16
Grfico 5. Refractmetro
Elaboracin propia
B. Balanza
Grfico 6. Balanza
Fuente: Metler Toledo (2012)
17
Indicadores adecuados
Fuente: Metler Toledo (2012)
Elaboracin propia
C. Ph Multi parmetro
Grfico 7. Medidor pH
Fuente: Armotec (2012)
18
Precisin
+/- 0.1 ph
+/- 2% F.S
1 C
+/- 2% F.S
+/- 2% F.S
D. Lavadora
Capacidad variable
Cilindro en lmina con perforaciones de 1/16, 3/32, 1/8, 3/16, 1/4 3/8" de
dimetro o de varillas con separaciones de 3/16, 1/, 5/16, 3/8, 7/16 1/2",
montado sobre rodajas con ejes en acero inoxidable con chumaceras de fierro
colado y rodamientos
19
E. Banda Transportadora
Fcil de instalar.
Instalacin en piso.
Suspendida.
Montada sobre ruedas.
Complemento de otros componentes de inspeccin ptica y manejo de
materiales de Key.
20
F. Molino
G. Filtro rotatoria
21
I.
Pasteurizador
22
J. Cmara de refrigeracin
23
L. Llenadora
24
M. Etiquetadora
25
Recepcin
de materia
prima
Lavado
Envasado y
Sellado
Pasteurizado
NO
NO
PC 1
Tercera Etapa
PC 3
PC 5
Etiquetado
Pesaje
Corte
Transversal
Enfriado
Almacenado
Limpieza y
Seleccin
Corte
Longitudinal
Clarificacin
SI
NO
NO
Extraccin de
jugo
PC2
PC 6
SI
SI
Filtracin
Mezcla
NO
PC 4
SI
26
Por ltimo para el clculo del stock de seguridad se emplear la siguiente ecuacin:
SS = ZF * Raz(LT) * Sigma
27
Una vez que se tienen los valores finales se procede a construir el plan de ventas
mostrado en el cuadro 34.
2016
2017
283,817
288,608
3,831
3,887
3,887
3,953
1,220
1,377
285,094
290,051
983,084
1,000,180
Como dato adicional se determina la variacin de las ventas a partir del ao 2014.
El cuadro 35 presenta la informacin relevante.
Cuadro 35. Variacin de ventas
Ao
Variacin
2013 - 2014
0.25%
2014 - 2015
1.09%
2015 - 2016
1.53%
2016 - 2017
1.74%
Elaboracin propia
28
Ao
Cantidad
neta
(litros)
2013
277,075
2014
277,777
2015
280,810
2016
285,094
2017
290,051
Elaboracin propia
Filtracin
(+ 0.2 %)
277,269
277,972
281,006
285,293
290,255
Cantidad
bruta
(litros)
277,269
277,972
281,006
285,293
290,255
29
Litros/hora
137
137
139
141
143
Ao
Jugo de caa
3
(m )
277
277
2013
2014
2015
281
2016
285
2017
290
Elaboracin propia
1,058,814
1,074,979
1,093,667
1,080,423
1,096,917
1,115,987
Corte (kg)
1,076,811
1,079,569
1,091,336
1,107,997
1,127,260
b. Insumos
30
Ao
2013
2014
2015
2016
2017
290,255
Elaboracin propia
11,090
11,118
11,240
11,411
11,610
1,109
1,111
1,124
1,141
1,161
2,772
2,779
2,810
2,852
2,902
c. Materiales indirectos
De acuerdo al volumen de produccin obtenido en el programa de produccin se
calcul la cantidad de botellas y etiquetas que se deben comprar debidos a que
tienen una proporcin directa de 1 a 1. Es importante sealar que no se manejarn
inventarios al final de los aos. Los resultados se muestran en el siguiente cuadro.
Ao
Necesidad Neta
(und)
957,854
968,311
2017
983,084
1,000,180
983,084
1,000,180
Etiquetas
Necesidad Neta
(und)
Elaboracin propia
955,432
957,854
968,311
31
Tiempo estndar: Tiempo usado para obtener una unidad en cada proceso
Caa
(kg)
4,273
4,284
4,330
4,396
4,473
Debido a que no todas las mquinas producen en las mismas unidades ser
necesario discriminar la capacidad por kilogramos, litros y botellas. Los siguientes
cuadros muestran los datos relevantes para esta etapa.
Cuadro 43. Capacidad en litros por minuto
Capacidad
Mquinas
(litros/min)
Lavadora
Cortadora
Desfibrador
Molino
6.29
6.14
6.29
7.00
Filtrador
Mezclador
Pasteurizador
Tanque Clarificador
Envasadora Selladora
Etiquetadora
Elaboracin propia
32
9.00
8.00
10.00
8.50
6.96
7.25
22
21.5
22
Tiempo estndar
permitido
(min)
0.16
0.16
0.16
0.16
0.16
0.16
0.16
0.16
0.16
0.16
1.63
La eficiencia de lnea resulta de dividir el total del tiempo estndar con el total del
tiempo permitido. De esta manera se obtiene una eficiencia del 83.5%. Ser
necesario obtener la produccin por da mostrada en el cuadro 47 para luego por
simple divisin entre lo requerido obtener el nmero de mquinas.
33
A continuacin se muestran los resultados de esta primera parte tanto para una
eficiencia del 100% como para una del 83.5% en cada ao.
Cuadro 48. Nmero de mquinas (I)
2013
2014
Cantidad
Cantidad
Cantidad
Cantidad
Operacin
(100%)
(83.5%)
(100%)
(83.5%)
Lavado
0.36
1.00
0.37
1.00
Corte
0.37
1.00
0.37
1.00
Desfibrado
0.36
1.00
0.37
1.00
Extraccin de Jugo
0.33
1.00
0.33
1.00
Filtrado
0.00
1.00
0.26
1.00
Mezclador
0.29
1.00
0.29
1.00
Pasteurizador
0.27
1.00
0.27
1.00
Clarificado
0.33
1.00
0.33
1.00
Envasado y Sellado
0.32
1.00
0.32
1.00
Etiquetado
0.32
1.00
0.32
1.00
Elaboracin propia
34
2017
Cantidad Cantidad
(100%)
(83.5%)
0.38
1.00
0.39
1.00
0.38
1.00
0.34
1.00
0.27
1.00
0.30
1.00
0.28
1.00
0.34
1.00
0.33
1.00
0.33
1.00
Existen procesos en los que interviene tanto el hombre como el equipo para realizar
determinadas actividades. En este caso se tomar la produccin en kg/hora
necesarias considerando los valores del cuadro 42.
Bscula
Ao
Kg/hra
2013 534.13
2014 535.50
2015 541.34
2016 549.60
2017 559.16
Elaboracin propia
Cantidad
%utilizacin
1
1
1
1
1
74.20%
74.38%
75.20%
76.35%
77.67%
Limpieza y Seleccin
Cantidad
%utilizacin
3
3
4
4
4
98.92%
99.17%
75.19%
76.34%
77.66%
Tanque
Ao
litros/hra
2013
137
2014
137
2015
139
2016
141
2017
143
Elaboracin propia
35
Cantidad
%utilizacin
1
1
1
1
1
41.28%
41.38%
41.82%
42.46%
43.20%
Cmara de refrigeracin
Cuadro 53. Nmero de operarios
Capacidad
Ao
Botellas/da
Cantidad
(botellas)
2013
3792
5000
1
2014
3802
5000
1
2015
3843
5000
1
2016
3902
5000
1
2017
3969
5000
1
Elaboracin propia
36
%utilizacin
75.84%
76.04%
76.86%
78.04%
79.38%
La frmula es la siguiente:
Sc = (Se + Sg) * K
K es el coeficiente de ajuste cuyo valor esta entre 0.05 < K < 3. Este factor se
puede determinar empleando la frmula: K=Hm/ (2xHf). Donde Hm es el promedio
de alturas de las equipos mviles y Hf es el promedio de alturas de mquinas fijas.
El valor de dicha coeficiente depende de la actividad que se realice. El cuadro 54
muestra los valores segn el tipo de actividad productiva. En este caso se tomar el
valor de 0.15.
37
K
0.05 a 0.15
0.1 a 0.25
0.05 a 0.25
Textil, tejidos
0.5 a 1
0.75 a 1
1.5 a 2
2a3
Relojera y joyera
Pequea mecnica
Industria mecnica
Fuente: Ingeniera de plantas (2009)
Elaboracin propia
Equipo
Lavadora
Cortadora
Desfibradora
Molino
Filtro rotatorio
Mezclador
Pasteurizador
Tanque de acero
Filtro de carbn
Llenadora - Selladora
Etiquetadora
Cmara de refrigeracin
Sg
2
(m )
2.10
2.86
2.52
6.44
3.78
3.36
5.85
17.58
4.54
4.26
5.59
8.96
k
0.15
0.15
0.15
0.15
0.15
0.15
0.15
0.15
0.15
0.15
0.15
0.15
Sc
2
(m )
0.54
0.73
0.65
1.66
0.97
0.86
1.50
4.52
1.17
1.09
1.44
2.30
St
2
(m )
4.14
5.63
4.97
12.70
7.45
6.62
11.54
34.67
8.94
8.39
11.01
35.33
151.39
Elaboracin propia
38
Muebles de oficina
Escritorio
Cubculo
Sillas
Archivadores
Sg
2
(m )
2.52
0.79
0.35
k
0.15
0.15
0.15
Sc
2
(m )
0.69
0.22
0.10
St
2
(m )
10.63
8.35
0.73
19.71
Elaboracin propia
Dimensiones
LxAxH
Gerencia General
5x4x4
rea de finanzas
5x4x4
rea de recepcion de
materia prima
Almacen de materia prima
rea de produccion
rea de ventas
rea de logstica
Laboratorio de calidad
Oficina de produccion
SSHH Damas
SSHH Varones
Zona de libre
desplazamiento
8x4
Ubicacin
Segundo nivel. Oficina de regular
tamao.
Segundo nivel. Oficina de regular
tamao.
Primer nivel. Con acceso a la
entrada y salida a la planta. Sin
lmites en la parte superior
Elaboracin propia
39
rea
total
2
(m )
20.00
20.00
32.00
16.00
152.00
20.00
20.00
20.00
20.00
16.00
16.00
276.00
46.00
322.00
Cdigo de
lnea
Cercana
Pesos numricos
Absolutamente necesario
A
E
Especialmente importante
I
Importante
O
Normal u Ordinaria
U
Poco importante
X
Indeseable
Elaboracin propia
16
8
4
2
0
80
40
reas
GG
FI
RMP AMP
GG
A
FI
A
RMP
AMP
PP
A
SD
E
I
MM
E
QM
U
OP
A
I
Elaboracin propia
A
A
-
I
A
-
PP
SD
MM
QM
OP
A
A
-
E
I
E
E
I
-
U
A
A
-
A
I
A
E
A
E
A
A
Dimensin
2
(m )
20
20
32
16
152
20
20
20
20
Dnde:
GG
RMP
AMP
PP
SD
MM
QM
OP
FI
Gerencia General
rea de recepcin de materia prima
Almacn de materia prima
rea de produccin
rea de ventas
rea de logstica
rea de calidad
Oficinas de produccin
rea de Finanzas
Diagrama de relaciones.
La grfico 19 muestra en las relaciones de acuerdo a los cdigos de lnea
previamente descritos encontrando de esta manera posibilidades para armar el
layout definitivo.
GG
FI
OP
MM
SD
QM
PP
Grfico 19. Diagrama de relaciones
Elaboracin propia
Layout propuesto
41
AMP
RMP
Layout a escala.
A continuacin se presentar la planta con sus medidas a escala de 1:125
42
43
44
Ao
Enero
2.00%
2013
Ingresos Totales (S/.)
0
Egresos Totales (S/.)
33,672
Costos fijos
28,752
Sueldos al personal
25,852
Luz
1,505
Agua
865
Remuneracin de abogado
169
Servicio de telefona/internet
237
Publicidad
124
Costos Variables
4,921
Materia Prima
3,230
Materiales indirectos
1,691
F.C Mensual (Ingresos - Egresos) -33,672
F.C Acumulado
-33,672
Elaboracin propia
Febrero
7.00%
20,293
43,347
28,752
25,852
1,505
865
169
237
124
14,595
9,579
5,016
-23,054
-56,726
45
Septiembre
7.00%
101,467
43,347
28,752
25,852
1,505
865
169
237
124
14,595
9,579
5,016
58,120
145,094
Octubre
9.00%
71,027
47,517
28,752
25,852
1,505
865
169
237
124
18,765
12,316
6,449
23,510
168,604
Noviembre
12.00%
91,320
53,772
28,752
25,852
1,505
865
169
237
124
25,021
16,422
8,599
37,548
206,152
Diciembre
20.00%
121,760
70,453
28,752
25,852
1,505
865
169
237
124
41,701
27,370
14,331
51,308
257,460
2017
1,000,180
-29,619
El mtodo del dficit acumulado toma el flujo de caja mensual del primer ao
restando los ingresos y egresos con IGV. Luego se calcula al acumulado
observando que el mximo se presenta en el mes de abril por un total de S/.56,726
por lo que este resulta ser el capital de trabajo para el 2013. Es importante sealar
que las cobranzas son a 30 das luego contados desde la fecha de la venta. Por
ende el primer mes no se tiene ingresos. As tambin para el primer ao se
mantiene la proporcin de ingresos y egresos estacional ya que la demanda y las
barreras de entrada al mercado as lo manifiestan.
La variacin del capital de trabajo es la inversin que se tiene que realizar en cada
ao para las operaciones de la empresa. Se observa que al inicio el capital de
trabajo representa el 6% de las ventas por lo que se tomar como referencia dicho
porcentaje para calcular el monto para los siguientes aos. As por ejemplo la
variacin de las ventas entre el 2013 y 2014 es de S/. 2422.00. El 6% de este
monto es S/. 144 y representa la inversin en capital de trabajo para ese ao. De
esta manera se calcular la variacin para los siguientes periodos.
46
CMAC ICA3
Cuadro 62. CMAC ICA
CMAC AREQUIPA
Cuadro 63. CMAC Arequipa
Monto
(S/.)
De 500 a 2,999
De 3,000 a 5,999
De 6,000 a 9,999
De 10,000 a 19,999
De 20,000 a 49,999
De 50,000 a 79,999
De 80,000 a 139,999
De 140,000 a 279,999
De 280,000 a 549,999
De 550,000 a 1,349,999
De 1,350,000 a ms
TEA
Comisiones
Tributos
Oportunidad
de cobro
49.36%
45.93%
42.58%
Verificar
37.67%
montos en
31.37% tarifarios de
Al momento
comisiones
No aplica
que se
27.11%
vinculados
a
solicite
19.56%
17.47% operaciones
activas vigentes
14.19%
13.91%
12.91%
Elaboracin propia
47
CMAC TACNA
Cuadro 64. CMAC Tacna
Monto
De S/ 300.00 a S/. 1, 999.99
De S/. 2, 000.00 a S/. 4, 999.99
De S/. 5,000.00 a S/. 9,999.99
De S/. 10,000.00 a S/. 19,999.99
De S/. 20,000.00 a S/. 39,999.99
De S/. 40,000.00 a S/. 59,999.99
De S/. 60,000.00 a S/. 99,999.99
De S/. 100,000.00 a S/. 149,999.99
De S/. 150,000.00 a S/. 249,999.99
Mayor o = a S/.250,000.00
TEA
47.64%
45.09%
36.87%
35.28%
30.60%
28.32%
16.08%
15.45%
14.50%
13.08%
Elaboracin propia
CMAC SULLANA4
Cuadro 65. Variacin del capital de trabajo
Monto
Hasta S/. 2,999.00
De S/. 3, 000.00 a S/. 4, 999.99
De S/. 5,000.00 a S/. 9,999.99
De S/. 10,000.00 a S/. 14,999.99
De S/. 15,000.00 a S/. 19,999.99
De S/. 20,000.00 a S/. 29,999.99
De S/. 30,000.00 a S/. 49,999.99
De S/. 50,000.00 a S/. 99,999.99
De S/. 100,000.00 a S/. 199,999.99
De S/. 200,000.00 a S/. 299,999.99
Mayor o = a S/.300,000.00
TEA
Mnima Mxima
48.50% 68.48%
45.09% 63.24%
40.92% 57.27%
36.87% 51.45%
34.49% 46.26%
29.84% 39.91%
26.82% 35.22%
23.87% 30.63%
22.42% 27.57%
20.98% 24.55%
18.16% 20.18%
Elaboracin propia
48
Financiamiento de
activo fijo
Activo Fijo Tangible
Activo Fijo Intangible
Total
Elaboracin propia
Cuota
(S/.)
0
1
8,503.30
2
8,503.30
3
8,503.30
4
8,503.30
5
8,503.30
6
8,503.30
7
8,503.30
8
8,503.30
9
8,503.30
10
8,503.30
11
8,503.30
12
8,503.30
Elaboracin propia
Inters
(S/.)
Amortizacin
(S/.)
4,123.76
4,075.06
4,025.82
3,976.03
3,925.69
3,874.79
3,823.32
3,771.28
3,718.66
3,665.45
3,611.66
3,557.26
4,379.54
4,428.24
4,477.48
4,527.27
4,577.61
4,628.51
4,679.98
4,732.02
4,784.64
4,837.84
4,891.64
4,946.04
Saldo
(S/.)
370,845.44
366,465.91
362,037.67
357,560.20
353,032.93
348,455.32
343,826.81
339,146.83
334,414.81
329,630.17
324,792.33
319,900.68
314,954.65
Escudo
Fiscal
(S/.)
1,237.13
1,222.52
1,207.75
1,192.81
1,177.71
1,162.44
1,147.00
1,131.38
1,115.60
1,099.64
1,083.50
1,067.18
49
Cuota
(S/.)
13
8,503.30
14
8,503.30
15
8,503.30
16
8,503.30
17
8,503.30
18
8,503.30
19
8,503.30
20
8,503.30
21
8,503.30
22
8,503.30
23
8,503.30
24
8,503.30
25
8,503.30
26
8,503.30
27
8,503.30
28
8,503.30
29
8,503.30
30
8,503.30
31
8,503.30
32
8,503.30
33
8,503.30
34
8,503.30
35
8,503.30
36
8,503.30
37
8,503.30
38
8,503.30
39
8,503.30
40
8,503.30
41
8,503.30
42
8,503.30
43
8,503.30
44
8,503.30
45
8,503.30
46
8,503.30
47
8,503.30
48
8,503.30
49
8,503.30
50
8,503.30
51
8,503.30
52
8,503.30
53
8,503.30
54
8,503.30
55
8,503.30
56
8,503.30
57
8,503.30
58
8,503.30
59
8,503.30
60
8,503.30
Elaboracin propia
Inters
(S/.)
Amortizacin
(S/.)
3,502.26
3,446.65
3,390.42
3,333.57
3,276.08
3,217.96
3,159.18
3,099.76
3,039.67
2,978.91
2,917.48
2,855.37
2,792.57
2,729.06
2,664.85
2,599.93
2,534.29
2,467.91
2,400.80
2,332.94
2,264.33
2,194.95
2,124.80
2,053.87
1,982.16
1,909.64
1,836.32
1,762.18
1,687.22
1,611.43
1,534.79
1,457.30
1,378.95
1,299.73
1,219.63
1,138.64
1,056.74
973.94
890.21
805.55
719.96
633.41
545.89
457.41
367.94
277.47
186.00
93.52
5,001.04
5,056.65
5,112.88
5,169.73
5,227.22
5,285.34
5,344.12
5,403.54
5,463.63
5,524.38
5,585.81
5,647.93
5,710.73
5,774.23
5,838.44
5,903.37
5,969.01
6,035.39
6,102.50
6,170.36
6,238.97
6,308.35
6,378.50
6,449.43
6,521.14
6,593.66
6,666.98
6,741.11
6,816.07
6,891.87
6,968.50
7,045.99
7,124.34
7,203.57
7,283.67
7,364.66
7,446.56
7,529.36
7,613.09
7,697.74
7,783.34
7,869.89
7,957.41
8,045.89
8,135.36
8,225.82
8,317.29
8,409.78
50
Saldo
(S/.)
309,953.61
304,896.97
299,784.09
294,614.36
289,387.15
284,101.80
278,757.69
273,354.14
267,890.52
262,366.13
256,780.32
251,132.39
245,421.66
239,647.42
233,808.98
227,905.61
221,936.60
215,901.22
209,798.72
203,628.36
197,389.39
191,081.04
184,702.54
178,253.12
171,731.98
165,138.32
158,471.34
151,730.23
144,914.15
138,022.29
131,053.78
124,007.79
116,883.44
109,679.88
102,396.21
95,031.55
87,584.99
80,055.63
72,442.54
64,744.79
56,961.45
49,091.56
41,134.15
33,088.26
24,952.90
16,727.08
8,409.78
0.00
Escudo
Fiscal
(S/.)
1,050.68
1,034.00
1,017.13
1,000.07
982.82
965.39
947.75
929.93
911.90
893.67
875.25
856.61
837.77
818.72
799.46
779.98
760.29
740.37
720.24
699.88
679.30
658.48
637.44
616.16
594.65
572.89
550.90
528.66
506.17
483.43
460.44
437.19
413.69
389.92
365.89
341.59
317.02
292.18
267.06
241.67
215.99
190.02
163.77
137.22
110.38
83.24
55.80
28.05
Cuota
(S/.)
0
1
944.74
2
944.74
3
944.74
4
944.74
5
944.74
6
944.74
7
944.74
8
944.74
9
944.74
10
944.74
11
944.74
12
944.74
Elaboracin propia
Inters
(S/.)
496.48
490.88
485.20
479.46
473.64
467.75
461.79
455.75
449.63
443.44
437.18
430.83
Amortizacin
(S/.)
Saldo
(S/.)
448.25
453.86
459.53
465.28
471.10
476.99
482.95
488.99
495.10
501.29
507.56
513.91
39,708.19
39,259.94
38,806.08
38,346.54
37,881.26
37,410.17
36,933.18
36,450.23
35,961.24
35,466.14
34,964.84
34,457.28
33,943.37
Escudo
Fiscal
(S/.)
148.95
147.26
145.56
143.84
142.09
140.33
138.54
136.72
134.89
133.03
131.15
129.25
51
Inters
(S/.)
Amortizacin
(S/.)
Saldo
(S/.)
13
944.74
14
944.74
15
944.74
16
944.74
17
944.74
18
944.74
19
944.74
20
944.74
21
944.74
22
944.74
23
944.74
24
944.74
25
944.74
26
944.74
27
944.74
28
944.74
29
944.74
30
944.74
31
944.74
32
944.74
33
944.74
34
944.74
35
944.74
36
944.74
37
944.74
38
944.74
39
944.74
40
944.74
41
944.74
42
944.74
43
944.74
44
944.74
45
944.74
46
944.74
47
944.74
48
944.74
49
944.74
50
944.74
51
944.74
52
944.74
53
944.74
54
944.74
55
944.74
56
944.74
57
944.74
58
944.74
59
944.74
60
944.74
Elaboracin propia
424.40
417.90
411.31
404.64
397.89
391.05
384.13
377.12
370.02
362.84
355.56
348.19
340.73
333.18
325.54
317.79
309.96
302.02
293.98
285.85
277.61
269.27
260.82
252.27
243.61
234.84
225.97
216.98
207.88
198.67
189.34
179.90
170.33
160.65
150.85
140.92
130.87
120.69
110.39
99.96
89.40
78.70
67.87
56.91
45.81
34.57
23.19
11.67
520.33
526.84
533.43
540.10
546.85
553.69
560.61
567.62
574.72
581.90
589.18
596.54
604.00
611.56
619.20
626.94
634.78
642.72
650.76
658.89
667.13
675.47
683.92
692.47
701.13
709.89
718.77
727.76
736.86
746.07
755.40
764.84
774.40
784.09
793.89
803.82
813.87
824.04
834.35
844.78
855.34
866.04
876.86
887.83
898.93
910.17
921.55
933.07
33,423.04
32,896.20
32,362.77
31,822.68
31,275.83
30,722.14
30,161.53
29,593.91
29,019.20
28,437.30
27,848.12
27,251.58
26,647.57
26,036.02
25,416.82
24,789.87
24,155.09
23,512.37
22,861.62
22,202.72
21,535.59
20,860.12
20,176.20
19,483.74
18,782.61
18,072.72
17,353.95
16,626.19
15,889.34
15,143.27
14,387.87
13,623.03
12,848.62
12,064.54
11,270.64
10,466.83
9,652.96
8,828.92
7,994.57
7,149.79
6,294.45
5,428.41
4,551.55
3,663.72
2,764.79
1,854.62
933.07
0.00
Periodo
52
Escudo
Fiscal
(S/.)
127.32
125.37
123.39
121.39
119.37
117.32
115.24
113.14
111.01
108.85
106.67
104.46
102.22
99.95
97.66
95.34
92.99
90.61
88.19
85.75
83.28
80.78
78.25
75.68
73.08
70.45
67.79
65.09
62.36
59.60
56.80
53.97
51.10
48.20
45.25
42.28
39.26
36.21
33.12
29.99
26.82
23.61
20.36
17.07
13.74
10.37
6.96
3.50
Para determinar la tasa de libre riesgo rf, hemos considerado la tasa de retorno de
los bonos del tesoro americana en un plazo de 5 aos. Este dato es 1.4569%7.
Clculo de Beta del proyecto
Se aplicar la ecuacin Hamada para hallar el beta apalancado del proyecto. Este
es el que comnmente se aplica en los mercados emergentes. Se siguen los
siguientes pasos.
53
1.4569%
10.21%
8.75%
1.30%
16.96%
54
17.13%
Kd
14.60%
Elaboracin propia
Fuente
Financiamiento 1
Financiamiento 2
Elaboracin propia
% deuda * TEA
0.1115
0.0344
Suma
14.60%
Donde:
D = Deuda
C = Aporte de Capital
D + C = Patrimonio (Total de Inversin)
Con los datos previamente obtenidos se tiene como resultado con CPPC de
13.26%. Este porcentaje es menor al COK del proyecto por lo que sera factible
superar las barreras que nos plantean el CPPC y as alcanzar un ptimo
rendimiento.
55
S/. 3,650
14
15%
21
54
S/. 25,550
S/. 536,550
S/. 28,973,700
Elaboracin propia
S/.32,200
S/.-25,200
S/.7,000
S/.1,050
S/.0
S/.87.50
56
Puesto
Gerente General
Asistente de Gerencia
Jefe de Finanzas
Asistente de Finanzas
Jefe de Cadena de Suministros
Asistente de Logstica
Personal de limpieza
Personal de seguridad
Jefe de produccin
Asistente de produccin
Auxiliar de produccin
Analista de control de calidad
Encargado de almacn
Operarios de produccin
Conductores
Operarios de carga y descarga
Jefe de Ventas
Asistente de Ventas
Elaboracin propia
ESSALUD
Gratificacin
Aportes
(S/.)
9%
CTS
Anual
(S/.)
Planillas
Mensual
(s/.)
Planillas
Anual
(s/.)
2,500
35,000
118
250
27
44
320
225
2,062
5,908
2,725
44,058
600
1,000
600
1,000
600
450
500
1,000
600
600
800
750
8,400
14,000
8,400
14,000
8,400
6,300
7,000
14,000
8,400
8,400
11,200
10,500
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
60
100
60
100
60
45
50
100
60
60
80
75
6
11
6
11
6
5
5
11
6
6
8
8
11
18
11
18
11
8
9
18
11
11
14
13
77
128
77
128
77
58
64
128
77
77
102
96
54
90
54
90
54
41
45
90
54
54
72
68
523
872
523
872
523
392
436
872
523
523
698
654
654
1,090
654
1,090
654
491
1,090
1,090
654
1,308
872
818
600
700
600
1,000
600
8400
9800
8400
14,000
8,400
0
0
0
0
0
60
70
60
100
60
6.36
7.42
6.36
11
6
10.5
12.25
10.5
18
11
76.86
89.67
76.86
128
77
54
63
54
90
54
523.14
610.33
523.14
872
523
1,418
2,363
1,418
2,363
1,418
1,064
1,363
2,363
1,418
1,636
1,891
1,773
2,072
1,654
1,636
2,363
1,418
10,574
17,623
10,574
17,623
10,574
7,931
16,623
17,623
10,574
19,948
14,099
13,218
38,696
12,336
19,948
17,623
10,574
57
2616
763
1308
1,090
654
2017
1,000,180
0.049
49,366
1,000,180
0.033
32,910
82,276
b. Caa de azcar
El precio total de la caa de azcar resulta de multiplicar el precio anual por
tonelada y la necesidad neta. Ambos datos ya se calcularon previamente en los
anexos 12 y 5 respectivamente. El cuadro 82 muestra los resultados finales.
b. Insumos.
58
Total
(S/.)
6,915
6,932
7,008
7,115
7,238
59
Total
S/. 126.69
Servicio de alcantarillado
32.00
S/. 1.730
S/. 55.36
96.00
S/. 3.959
S/. 380.06
Servicio de alcantarillado
96.00
S/. 1.730
S/. 166.08
Subtotal de consumo
128.00
Subtotal Mensual
S/. 728.19
Cargo Fijo
S/. 4.58
I.G.V
S/. 131.90
Redondeo de mes
S/. 0.43
S/. 865.10
S/. 733.20
60
Precio
S/. 380.06
S/. 166.08
S/. 546.14
S/. 2.29
S/. 98.72
S/. 0.22
S/. 647.37
S/. 548.65
74.831%
b. Energa elctrica
El anlisis de costos para la energa involucra el consumo tanto de
maquinaria
y
equipo
oficina.
El
cuadro
89
muestra
los
valores relevantes (potencia consumida) para cada elemento.
Equipo
Lavadora industrial
Maquina cortadora
Precio x
kw.h
(S/.)
0.3415
Precio
Total
(S/.)
4.10
1.10
8.800
0.3415
3.01
Desfibradora
1.30
10.400
0.3415
3.55
Molino de extraccin
1.98
15.840
0.3415
5.41
Pasteurizador de placas
1.00
8.000
0.3415
2.73
Filtro rotatorio
0.90
7.200
0.3415
2.46
Mezclador
0.85
6.800
0.3415
2.32
0.50
4.000
0.3415
1.37
0.95
7.600
0.3415
2.60
Envasadora y selladora
1.20
1.15
1
1
8
8
9.600
9.200
0.3415
0.3415
3.28
3.14
0.50
24
24.000
0.3415
8.20
Equipo de Cmputo
0.30
12
28.800
0.3415
9.84
Impresora
0.05
0.02
0.04
0.03
7
12
5
8
8
8
8
8
2.800
1.920
1.600
1.600
0.3415
0.3415
0.3415
0.3415
0.96
0.66
0.55
0.55
Scanner
Fluorescentes
Focos Ahorradores
Fuente: Electronorte (2012)
Elaboracin propia
El cuadro 90 muestra los totales realizando la separacin del consumo por rea. Para
el clculo se ha considerado 23 das mensuales.
Cuadro 90. Costo por consumo de energa
rea
rea de
Administrativa
Produccin
Sub Total Mensual
S/. 280.88
S/. 977.10
Cargo Fijo
S/. 2.04
S/. 2.04
Mant. y Reposicin de conexin
S/. 1.67
S/. 1.67
Alumbrado pblico
S/. 0.77
S/. 0.77
Inters Compensatorio
S/. 0.09
S/. 0.00
I.G.V
S/. 51.38
S/. 176.68
Electrificacin rural
S/. 4.81
S/. 4.81
Inters Moratorio
S/. 0.01
S/. 0.01
Total sin IGV
S/. 290.25
S/. 986.38
Total con IGV
S/. 341.63
S/. 1,163.07
Proporcin %
22.73%
77.26%
Elaboracin propia
61
Descripcin
Cantidad
Lavadora
Mquina de corte
Desfibrador
Bandas transportadoras
Molino
Filtro rotatorio
Mezclador
Pasteurizador
Tanque enfriador
Filtro de carbn
Llenadora/Selladora
Etiquetadora
Cmara de refrigeracin
Refractmetro
Medidor de pH
Balanza
Vehculos de transporte
Planta
Total
1
1
1
3
1
1
1
1
1
1
1
1
2
1
1
2
1
1
Costo
Unitario
(S/.)
6,500
6,500
5,200
5,200
6,760
6,760
2,600
7,800
9,880
9,880
6,500
6,500
5,460
5,460
7,280
7,280
3,120
3,120
7,150
7,150
7,540
7,540
7,280
7,280
10,920 21,840
442
442
680
680
572
1,144
33,800 33,800
334,880 334,880
473,256
10%
10%
10%
10%
10%
10%
10%
10%
10%
10%
10%
10%
10%
10%
10%
10%
20%
3%
650
520
676
780
988
650
546
728
312
715
754
728
2,184
44
68
114
6,760
10,046
27,264
3,250
2,600
3,380
3,900
4,940
3,250
2,730
3,640
1,560
3,575
3,770
3,640
10,920
221
340
572
33,800
50,232
136,320
Valor en
Valor
Valor
Libros Comercial Comercial
(S/.)
%
(S/.)
0.58
3,250
3,770
0.58
2,600
3,016
0.58
3,380
3,921
0.58
3,900
4,524
0.58
4,940
5,730
0.58
3,250
3,770
0.58
2,730
3,167
0.58
3,640
4,222
0.58
1,560
1,810
0.58
3,575
4,147
0.58
3,770
4,373
0.58
3,640
4,222
0.58
10,920
12,667
0.58
221
256
0.58
340
394
0.58
572
664
0.08
0
2,704
0.93
284,648
311,438
336,936
374,796
26,502
-11,358
363,438
363,438
Elaboracin propia
10
NOTA : Los porcentajes de depreciacin de acuerdo con el artculo 22 del Reglamento de la Ley de Impuesto a la Renta D.S. N 122-94-EF)
62
Beneficio/
Prdida
(S/.)
520
416
541
624
790
520
437
582
250
572
603
582
1,747
35
54
92
2,704
26,790
37,860
-11,358
26,502
Descripcin
Lavadora
Mquina de corte
Desfibrador
Bandas transportadoras
Molino
Filtro rotatorio
Mezclador
Pasteurizador
Tanque enfriador
Filtro de carbn
Llenadora/Selladora
Etiquetadora
Cmara de refrigeracin
Refractmetro
Medidor de pH
Balanza
Vehculos de transporte
Planta
Total
Elaboracin propia
Cantidad
1
1
1
3
1
1
1
1
1
1
1
1
2
1
1
2
1
1
Costo
Unitario
(S/.)
6,500
5,200
6,760
2,600
9,880
6,500
5,460
7,280
3,120
7,150
7,540
7,280
10,920
442
680
572
33,800
334,880
63
Ao 3
Ao 4
650
650
520
520
676
676
780
780
988
988
650
650
546
546
728
728
312
312
715
715
754
754
728
728
2,184
2,184
44
44
68
68
114
114
6,760
6,760
10,046 10,046
27,264 27,264
Ao 5
Depreciacin
Acumulada
Valor
Residual
650
520
676
780
988
650
546
728
312
715
754
728
2,184
44
68
114
6,760
10,046
27,264
3,250
2,600
3,380
3,900
4,940
3,250
2,730
3,640
1,560
3,575
3,770
3,640
10,920
221
340
572
33,800
50,232
136,320
3,250
2,600
3,380
3,900
4,940
3,250
2,730
3,640
1,560
3,575
3,770
3,640
10,920
221
340
572
0
284,648
336,936
Equipo y muebles de
Oficina
Computadoras
Impresora/Fotocopiadora
Cmara/Videograbadora
Escner
Escritorio
Cubculo
Sillas
Archivadores
Total
Beneficio
/Prdida
(S/.)
2,458
322
28
202
270
225
291
248
4,043
-1,213
2,830
Elaboracin propia
Costo
Equipo y muebles de Oficina Cantidad Unitario
(S/.)
12
Computadoras
2,560
7
Impresora/Fotocopiadora
575
1
Cmara/Videgrabadora
350
12
Escner
210
Escritorio
13
260
Cubculo
6
468
Sillas
35
104
Archivadores
7
442
Total
Elaboracin propia
25%
10%
10%
25%
10%
10%
10%
10%
7,680
403
35
630
338
281
364
309
10,040
64
7,680
403
35
630
338
281
364
309
10,040
Ao 4
Ao 5
Depreciacin
Acumulada
Valor
Residual
7,680
7,680
403
403
35
35
630
630
338
338
281
281
364
364
309
309
10,040 10,040
0
403
35
0
338
281
364
309
1,730
30,720
2,013
175
2,520
1,690
1,404
1,820
1,547
41,889
0
2,013
175
0
1,690
1,404
1,820
1,547
8,649
Ao 3
Por ltimo se calcular el beneficio o prdida en la venta de los activos fijos. El cuadro 95
muestra dicho clculo.
tem
Maquinarias y
vehculos
Equipos y
muebles de
Oficina
Total
136,320.00
50,537.00
41,888.50
523,793
178,209
336,936.00
8,648.50
374,796.48
12,691.46
Beneficio/
Prdida
(S/.)
37,860.48
4,043
345,585
387,488
41,903
29332
-12571
-12571
374,916.91
374,916.91
29332
Elaboracin propia
65
Beneficio
Impuesto
30%
Utilidad
Neta
Por otro lado se tiene el servicio de telefona fija e internet. Aqu se presenta un problema
importante en cuanto a la implementacin de dicho servicio, ya que la zona donde se colocar
la planta se encuentra alejada del rea urbana. Se ha convenido optar por el tipo de red
inalmbrica con acceso a los portales va wi-fi. A continuacin se presenta el cuadro de los
costos (mensuales) para internet Speedy con velocidad de navegacin de 3 MB.
66
Frecuencia
(FM)
Alcance
Tarifa
(S/. / seg)
Duracin
de Spot
(seg.)
Frecuencia
(veces/da)
Nmero
de das
104.3
96.1
93.9
103.3
93.7
95.3
94.9
90.9
99.3
103.7
93.7
99.7
Lambayeque
Chiclayo
Celendin
Lambayeque
Chiclayo
Cayalti
Chiclayo
Chiclayo
Lambayeque
Chiclayo
Chiclayo
Chiclayo
0.70
0.74
0.45
0.70
0.90
0.50
0.45
0.80
0.70
0.90
0.80
0.80
35
35
35
35
35
35
35
35
35
35
35
35
6
6
6
6
6
6
6
6
6
6
6
6
365
365
365
365
365
365
365
365
365
365
365
365
53,655
56,721
34,493
53,655
68,985
38,325
34,493
61,320
53,655
68,985
61,320
61,320
Para seleccionar la emisora donde se desea realizar la publicidad del producto se tomarn en cuenta no nicamente los costos bajos sino
tambin el nivel de audiencia, y el alcance de la seal. De acuerdo al cuadro 53 se eligen las emisoras: Radio Nova. Se observa que los costos
son elevados, sin embargo se justifica la inversin ya que se necesita mantener un nivel de recordacin alto en los clientes.
67
Aos
2016
2017
361,587
332,184
355,865
358,083
358,531
-Materia Prima
136,848
105,754
126,796
125,980
123,172
-MOD
38,696
38,696
38,696
38,696
38,696
-CIF
186,043
187,734
190,373
193,407
196,663
254,549
253,201
221,428
223,970
213,118
-Gastos Administrativos
192,804
160,488
160,488
160,488
152,178
-Gastos de Venta
61,744
92,713
60,939
63,482
60,939
616,136
585,385
577,293
582,053
571,649
955,432
957,854
968,311
983,084
1,000,180
0.64
0.61
0.60
0.59
0.57
Margen en S/.
0.26
0.29
0.30
0.31
0.33
Margen en %
28.3%
32.1%
33.8%
34.2%
36.5%
Valor de venta
0.90
0.90
0.90
0.90
0.90
1.20
1.20
1.20
1.20
1.20
Precio de venta
Elaboracin propia
68
Ao
Ventas (UN)
Valor de venta (S/.)
Subtotal (S/.)
IGV (S/.)
Total (S/.)
Elaboracin propia
862,068.60
155,172.35
1,017,240.95
871,479.90
156,866.38
1,028,346.28
2016
983,084.00
0.90
2017
1,000,180.00
0.90
884,775.60
159,259.61
1,044,035.21
900,162.00
162,029.16
1,062,191.16
Comportamiento
de la demanda
2.00%
Enero
7.00%
Febrero
5.00%
Marzo
6.00%
Abril
6.00%
Mayo
6.00%
Junio
10.00%
Julio
10.00%
Agosto
7.00%
Septiembre
9.00%
Octubre
12.00%
Noviembre
20.00%
Diciembre
Total
100.00%
Elaboracin propia
Ingresos
(S/.)
17,198
60,192
42,994
51,593
51,593
51,593
85,989
85,989
60,192
77,390
103,187
171,978
859,889
Cobranza
efectiva
(S/.)
17,198
60,192
42,994
51,593
51,593
51,593
85,989
85,989
60,192
77,390
103,187
687,911
De acuerdo al cuadro anterior los ingresos efectivo para el ao 2013 ascienden a S/.
687,911. Se utilizar la misma metodologa para calcular los ingresos de los siguientes
aos. Por ltimo se mostrar el flujo de ingresos en el cuadro 101 con y sin IGV.
69
Ao
100.00%
Ventas
2014
Cobranza
2014
Ventas
2015
Cobranza
2015
Ventas
2016
Cobranza
2016
Ventas
2017
Cobranza
2017
Elaboracin propia
Enero
Febrero
Marzo
Abril
Septiembre
Octubre
Noviembre
Diciembre
14.00%
15.00%
11.00%
8.00%
6.00%
6.00%
7.00%
6.00%
5.00%
5.00%
7.00%
10.00%
120,690
171,978
122,007
86,207
123,869
87,148
126,023
88,478
129,310
120,690
130,722
122,007
132,716
123,869
135,024
126,023
94,828
129,310
95,863
130,722
97,325
132,716
99,018
135,024
68,965
94,828
69,718
95,863
70,782
97,325
72,013
99,018
51,724
68,965
52,289
69,718
53,087
70,782
54,010
72,013
51,724
51,724
52,289
52,289
53,087
53,087
54,010
54,010
60,345
51,724
61,004
52,289
61,934
53,087
63,011
54,010
51,724
60,345
52,289
61,004
53,087
61,934
54,010
63,011
43,103
51,724
43,574
52,289
44,239
53,087
45,008
54,010
43,103
43,103
43,574
43,574
44,239
44,239
45,008
45,008
60,345
43,103
61,004
43,574
61,934
44,239
63,011
45,008
86,207
60,345
87,148
61,004
88,478
61,934
90,016
63,011
Ao
2013
Ingresos (S/.)
687,911
IGV (S/.)
123,824
Total (S/.)
811,735
Elaboracin propia
70
2016
883,446
159,020
1,042,466
2017
898,623
161,752
1,060,376
Total de
Ingresos
(S/.)
947,840
870,539
883,446
898,623