ANÁLISIS DE EQUILIBRIO

Y A PA L A N C A M I E N T O
GRUPO #4
CONTENIDO
1-. Concepto e Importancia

2-. Funciones

3-. Variables que afectan el punto de equilibrio

4-. Limitaciones

5-. Clasificación y características de los costos

6-. Cambios en las variables

7-. Punto de equilibrio para uno y varios productos

8-. Apalancamiento operativo y financiero

INTEGRANTES
o Luciana Esther Melo Pantoja 100507487

o Leida Vianecy Brito Valoy De Perez 100004428

o Maria Del Carmen Diaz Mendez 100150218

o Trinidad Báez 100336471

o Rodrigo Nina Sanchez 100374218

o Juana Santos Guillermo, 100206169

o Yanelis Brito Aquino 100285019

o Marileidy García Alcántara 100452072

 INTRODUCCIÓN
El punto de equilibrio y el apalancamiento sirven para la toma de decisiones
en la empresa. Podemos definir el punto de equilibrio como el punto operativo
en el cual los ingresos totales igualan a los costos totales de operación.
Mientras que el apalancamiento en términos financieros, se refiere a la deuda
o el préstamo de fondos para financiar la compra de los activos de la empresa,
el apalancamiento en la parte operativa se refiere a un mejor uso de los fijos,
es decir aumentar los ingresos manteniendo invariables esos fijos.
 CONCEPTO E
I M P O RTA N C I A
Trinidad Báez 100336471
 ANÁLISIS DE EQUILIBRIO
Concepto
El punto de equilibrio es un concepto
financiero que indica el nivel de
ventas que hace que los ingresos sean
igual a los costos.
Es un ratio que se utiliza para medir el
nivel de apalancamiento de
producción que tiene una empresa.
El punto de equilibrio se obtiene de
dividir el total de los costos fijos por el
precio de venta del producto o
servicio menos los costos variables
para producirlo.
El punto de equilibrio en las
empresas es muy importante
tenerlo en cuenta tanto para
invertir como si se quiere iniciar un
nuevo proyecto empresarial.
Por varias razones
•Toma de decisiones informadas
•Mejor planificación financiera
•Evalúa la viabilidad de un
proyecto
•Gestiona eficientemente los costos
•Mide la rentabilidad
 ANÁLISIS DE EQUILIBRIO
Importancia
o Tomar decisiones
informadas
o Planificación financiera
o Evaluar la viabilidad de
proyecto
o Gestión eficiente de
costos
o Medir la rentabilidad
 A PA L A N C A M I E N T O
Concepto
Se refiere a la posibilidad de
financiar compras de activos
sin necesidad de contar con
el dinero en el momento
presente.
Es un indicador del nivel de
endeudamiento de una
organización en relación
con su activo o patrimonios.
 A PA L A N C A M I E N T O
Importancia
o Permite aumentar la rentabilidad
esperada del capital propio.
o Ayuda a evaluar el riesgo
financiero de la empresa.
o Incrementa el potencial de
retorno
o Permite diversificar la cartera
o Aumenta la flexibilidad
financiera.
o Puede mejorar la eficiencia fiscal.
 FUNCIONES
Juana Santos Guillermo, 100206169
 P R I N C I PA L E S F U N C I O N E S
1. Determinar el punto de equilibrio:
Permite identificar el nivel de actividad o ventas en el que los
ingresos totales igualan los costos totales, lo que indica el nivel
mínimo de actividad necesario para evitar pérdidas.
Punto de Equilibrio= costo fijos / precio de venta unidad - costos
variables por unidad
o Ejemplo:
$10,000 / ($200 - $50) = 0 bicicletas.
P R I N C I PA L E S F U N C I O N E S
Evaluar el Optimizar la Analizar el impacto Evaluar la
de cambios en los rentabilidad y la
riesgo estructura de costos o volúmenes estabilidad
financiero capital de ventas financiera

Ayuda a Permite Permite evaluar Ayuda a

entender cómo encontrar el cómo cambios determinar si la
la estructura de equilibrio en los costos empresa es
capital de una adecuado entre fijos, variables o capaz de
empresa afecta deuda y capital de generar
su capacidad propio para financiamiento suficientes
para generar maximizar el afectarían la beneficios para
beneficios y su valor de la rentabilidad y la cubrir sus costos
exposición al empresa y viabilidad y satisfacer sus
riesgo financiero. minimizar el financiera de la obligaciones
Se analiza cómo costo del capital. empresa. financieras a
el uso de deuda largo plazo.
afecta los
rendimientos de
los accionistas.
 VA R I A B L E S Q U E
A F E C TA N E L P U N T O D E
EQUILIBRIO
Yanelis Brito Aquino 100285019
 VA R I A B L E S Q U E A F E C TA N E L
PUNTO DE EQUILIBRIO
El punto de equilibrio es el nivel de actividad en el que los
ingresos totales son iguales a los costos totales, lo que significa
que no hay pérdidas ni ganancias. Las variables que afectan el
punto de equilibrio incluyen:
• Costos Fijos
• Mix de Productos
• Costos Variables
• Eficiencia Operativa
• Precio de Venta por Unidad
• Competencia y Demanda
• Volumen de Ventas
del Mercado
 Precio de Volumen de
Costos
Costos Fijos Venta por Ventas
Variables
Unidad

Cuanto Cuanto Un precio de Cuanto

mayores mayores venta más alto mayor sea el
sean los sean los disminuirá el volumen de
punto de
costos fijos, costos equilibrio,
ventas,
mayor será el variables, mientras que menor será el
punto de mayor será el un precio más punto de
equilibrio. punto de bajo aumentará equilibrio, y
equilibrio. el punto de viceversa.
equilibrio.
 Competencia
Mix de Eficiencia
y Demanda
Productos Operativa
del Mercado

Un mayor Una mayor Un mercado

enfoque en competitivo o
eficiencia una demanda
productos
con operativa débil pueden
aumentar el
márgenes puede punto de
más altos disminuir el equilibrio,
puede reducir punto de mientras que un
el punto de mercado
equilibrio.
equilibrio. favorable puede
reducirlo.
L I M I TA C I O N E S
Maria Del Carmen Diaz Mendez 100150218
 L I M I TA C I O N E S

Es poco realista asumir No todos los costos Se asume que todas las Es poco probable que
que el aumento de los pueden ser fácilmente unidades producidas se los costos fijos se
costos es siempre lineal, clasificables en fijos y venden, lo que resulta mantengan constantes a
ya que no todos los poco probable (aunque distintos niveles de
variables.
costos cambian en forma sería lo ideal mirado producción dada la
proporcional a la desde el punto de vista diferente necesidad de la
variación en el nivel de del productor). empresa .
producción.
CLASIFICACIÓN DE LOS
COSTOS
Leida Vianecy Brito Valoy De Perez 100004428
 CLASIFICACIÓN
Los costos se clasifican en fijos y variables. Los primeros,
que también se llaman costos indirectos, corresponden a
aquellos que se deben pagar de forma independiente al
nivel de producción, como los servicios de agua y luz o el
arriendo de una oficina. Los costos variables o directos, en
cambio, son aquellos que aumentan proporcionalmente a
la producción, como la materia prima.
Ejemplos de costos fijos: Ejemplos de costos variables:

o Servicio de Internet o Materia prima

o Pago de salarios o Mano de obra
o Alquiler de oficina o Embalaje y empaquetado
o Servicio o Distribución
de luz, agua y gas o Comisiones sobre venta
o Contratación de seguro
o Permisos municipales
o Impuestos
PUNTO DE EQUILIBRIO
PA R A U N O Y VA R I O S
PRODUCTOS
Luciana Esther Melo Pantoja 100507487
P U N T O D E E Q U I L I B R I O PA R A U N
PRODUCTO

Este cálculo te indica cuántas unidades de un solo producto

necesitas vender para alcanzar el punto de equilibrio.

Punto de equilibrio = Costos fijos ÷ (Precio de venta por unidad -

Costos variables por unidad)
P U N T O D E E Q U I L I B R I O PA R A U N
PRODUCTO
Por ejemplo, una compañía de cosmética quiere saber cuántos pintalabios de
su línea tiene que vender para alcanzar su punto de equilibrio. Sus costos fijos,
incluyendo facturas, nómina y alquiler, suman un total de $300,000. El precio de
venta actual para un pintalabios es de $10.95 y el costo variable actual para
vender una unidad es de $2.25.

Ejemplo de fórmula de punto de equilibrio:

Punto de equilibrio = $300,000 ÷ ($10.95/pintalabios - $2.25/pintalabios)
Punto de equilibrio = $300,000 ÷ $8.70/pintalabios
Punto de equilibrio = 34,483 pintalabios
La compañía de cosmética necesita vender 34,483 pintalabios para alcanzar su
punto de equilibrio.
P U N T O D E E Q U I L I B R I O PA R A U N
PRODUCTO
Cómo calcular el punto de equilibrio en dólares de ventas
Este cálculo te indica cuánto dinero necesitas ganar a partir de la venta de un determinado producto para llegar a tu punto de
equilibrio.
Punto de equilibrio = Costos fijos ÷ Margen de contribución
Por ejemplo, la misma compañía de cosmética quiere determinar cuánto dinero necesita ganar de la venta de pintalabios para alcanzar
su punto de equilibrio. Saben que sus costos fijos son de $300,000, por lo que solo necesitan averiguar su margen de contribución.
Margen de contribución = (Precio de venta por unidad - Costos variables por unidad) ÷ Precio de venta por unidad
Margen de contribución = ($10.95/pintalabios - $2.25/pintalabios) ÷ $10.95/pintalabios
Margen de contribución = $8.70/pintalabios ÷ $10.95/pintalabios
Margen de contribución = 0.79

Ejemplo de fórmula de punto de equilibrio:

Punto de equilibrio = Costos fijos ÷ Margen de contribución
Punto de equilibrio = $300,000 ÷ 0.79
Punto de equilibrio = $379,746
La compañía de cosmética debe generar $379,746 en dólares de ventas de pintalabios para alcanzar el punto de equilibrio.
 P U N T O D E E Q U I L I B R I O PA R A
VA R I O S P R O D U C T O S
Para calcular el punto de equilibrio multiproducto vamos a
utilizar el ejemplo de una empresa de ropa que vende tres
productos: una camisa, un pantalón y un abrigo, y vamos a
determinar que nuestros costos fijos son $2.000.
1. Debemos hallar el porcentaje de participación en las
ventas que tiene cada producto. Para esto, vamos a dividir el
número de unidades vendidas de cada producto entre
el total de las unidades vendidas y multiplicarlo por 100.
P U N T O D E E Q U I L I B R I O PA R A
VA R I O S P R O D U C T O S

COSTO VARIABLE
PRODUCTO NO. UNIDADES PRECIO DE VENTA
UNITARIO
Camisa 120 $15 $9

Pantalón 95 $20 $13

Abrigo 40 $27 $15

Total 255
 P U N T O D E E Q U I L I B R I O PA R A
VA R I O S P R O D U C T O S
Camisa: 120/255 = 47,05%
Pantalón: 95/255 = 37,25%
Abrigo: 40/255 = 15,68%

2. Calcular el margen de contribución unitario de cada producto, que es la

diferencia entre el precio de venta unitario y el costo variable unitario:
Camisa: Precio de venta unitario ($15) – Costo Variable Unitario ($9) = $6
Pantalón: Precio de venta unitario ($20) – Costo Variable Unitario ($13) =
$7
Abrigo: Precio de venta unitario ($27) – Costo Variable Unitario ($15) = $12
 P U N T O D E E Q U I L I B R I O PA R A
VA R I O S P R O D U C T O S
En este paso debemos calcular el promedio ponderado de los márgenes de
contribución unitarios.
¿Cómo? Multiplicando el porcentaje de participación en las ventas de cada producto por
su margen de contribución unitario.
Camisa: Margen contribución unitario ($6) x Porcentaje de participación en las ventas
(47,05%) = $2,82
Pantalón: Margen contribución unitario ($7) x Porcentaje de participación en las ventas
(37,25%) = $2,60
Abrigo: Margen contribución unitario ($12) x Porcentaje de participación en las ventas
(15,68%) = $1,88
Una vez que se ha calculado el margen de contribución ponderado de cada producto,
se realiza la suma de los resultados para obtener el margen total, que es nuestro caso
sería de $7,3.
 P U N T O D E E Q U I L I B R I O PA R A
VA R I O S P R O D U C T O S
El paso final es dividir los costos fijos entre el margen de contribución ponderado para hallar
nuestro punto de equilibrio multiproducto:
Costos fijos ($2.000) / Margen de contribución ponderado total ($7,3) = 274 unidades.
Para saber cuántas unidades, de cada producto, deberá vender la empresa se multiplica el
resultado total de nuestro punto de equilibrio (274 unidades) por el porcentaje de participación
en las ventas de cada producto.
Camisa: Punto de equilibrio total (274) x Porcentaje de participación en las ventas (47,05%) = 129
unidades
Pantalón: Punto de equilibrio total (274) x Porcentaje de participación en las ventas (37,25%) =
102 unidades
Abrigo: Punto de equilibrio total (274) x Porcentaje de participación en las ventas (15,68%) = 43
unidades
Nuestro resultado ha arrojado que debemos vender 129 camisas, 102 pantalones y 43
abrigos para encontrar el punto de equilibrio.
CAMBIOS EN LAS
VA R I A B L E S
Marileidy García Alcántara 100452072
El punto de equilibrio cambia cuando se modifica cualquiera de las
variables que se usan para terminarlo (Precio de venta, Costo de Venta o
Costos Fijos).
1. Costos fijos: Un 2. Costos variable: 3.Precio de venta: Un
aumento en los costos Cambios en los costos aumento en el precio de
fijos aumentará el punto variables pueden influir venta por unidad reducirá
de equilibrio, ya que la directamente en el el punto de equilibrio, ya
empresa necesitará margen de contribución que menos unidades
generar más ingresos de cada unidad vendida. serán necesarias para
para cubrir esos costos Un aumento en los costos cubrir los costos fijos y
adicionales y alcanzar el variables reducirá el variables. Del mismo
punto en el que los margen de contribución, modo, una disminución
ingresos igualen a los lo que aumentará el en el precio de venta
costos. Esto puede punto de equilibrio. Por aumentará el punto de
resultar en una mayor otro lado, una equilibrio.
dependencia de las disminución en los costos
ventas para mantener la variables tendrá el efecto
rentabilidad. opuesto.
4. Volumen de ventas: Un 5. Niveles de deuda: 6. Tasas de interés:
aumento en el volumen Cambios en los niveles de Variaciones en las tasas
de ventas reducirá el deuda pueden afectar el de interés pueden influir
punto de equilibrio, ya grado de apalancamiento en los costos de
que más unidades se financiero de la empresa. financiamiento de la
venden para cubrir los Un aumento en la deuda empresa. Un aumento en
costos fijos y variables. puede aumentar el las tasas de interés
Por el contrario, una apalancamiento aumentará los costos de
disminución en el financiero, lo que endeudamiento, lo que
volumen de ventas amplificará los efectos de puede reducir la
aumentará el punto de los cambios en los rentabilidad y aumentar
equilibrio. ingresos operativos en los la carga financiera,
ingresos netos. especialmente si la
empresa tiene una alta
proporción de deuda.
A PA L A N C A M I E N T O
O P E R AT I V O Y
FINANCIERO
Rodrigo Nina Sánchez 100374218
 A PA L A N C A M I E N T O O P E R AT I V O
El apalancamiento operativo se refiere a la utilización de costos fijos
en la estructura de costo de una empresa, lo que amplifica los
efectos de cambio en las ventas o ingresos en sus ganancias
operativas, mientras que la ampara campamento financiero se
refiere al uso de deuda para financiar las operaciones de una
empresa, lo que amplifica los efectos de cambio en los ingresos en
las ganancias netas en la empresa. Ambos tipos de Dean palanca
miento puede aumentar la rentabilidad de una empresa en tiempos
favorables, pero también pueden exponerla a mayores riesgos en
tiempos difíciles.
A PA L A N C A M I E N T O F I N A N C I E R O
El apalancamiento financiero es el resultado de la existencia de gastos
financieros fijos en el flujo de ingresos de una compañía. Estos cargos
fijos, Por su parte, no son efectos por las utilidades antes de intereses
e impuestos De las empresas, estos cargos deben de ser pagados
independientemente de la cantidad de utilidades. Antes de intereses e
impuestos, disponible para su parte. Los dos gastos financieros que
normalmente se pueden encontrar en un estado de resultado de una
empresa son los intereses sobre las deudas. De préstamo y los
dividendos sobre las acciones preferentes. El apalancamiento
financiero trata acerca de los efectos que ejercen los cambios en las
utilidades antes de intereses e impuestos sobre las utilidades
disponible para los Accionistas Comunes.
 OBJETIVOS
Apalancamiento Operativo
Los objetivos principales del
apalancamiento operativo
incluyen aumentar los
márgenes de beneficios
mediante maximización de
la utilización de los activos
fijos y la reducción de los
costos fijo por unidad
producida.
Apalancamiento Financiero
Mientras tanto, los objetivos
del apalancamiento
financiero implican
maximizar el rendimiento
sobre la. Inversión de los
accionistas al utilizar deuda
para financiar las
operaciones y generar
mayores rendimientos sobre
el capital propio.

En resumen, ambos tipos de apalancamiento buscan mejorar la

rentabilidad y la eficiencia financiera de la empresa.
 EJEMPLOS
Apalancamiento Operativo
Retrasar los pagos de las
cuentas por pagar y
acelerar el cobro de las
cuentas por cobrar para
mantener un nivel óptimo
de efectivo en la empresa.
Por ejemplo, una empresa
puede negociar plazos de
pago más largo con sus
proveedores, mientras que
intenta cobrar a sus clientes
lo más pronto posible
Apalancamiento Financiero
Invertir temporalmente el
excedente de efectivo en
instrumentos financieros de
corto plazo, como
certificado de depósito,
bonos de tesoros o fondos
del mercado monetario,
con el objetivo de obtener
un rendimiento financiero
adicional hasta que se
necesite el efectivo para
otros fines, como
inversiones a largo plazo.
1. Antes de empezar tu negocio. Calcular el punto de
equilibrio puede ayudarte a calcular los ingresos que un
negocio tendrá que generar para cubrir los costos fijos.
2. Antes de lanzar un nuevo producto o servicio. La
fórmula del punto de equilibrio puede ayudarte a
determinar cuánto dinero tienes que ganar para igualar o
superar los costos iniciales de tu negocio.
3. Una vez que llegue el momento de establecer metas de
negocios a largo plazo. Calcular el punto de equilibrio es
una manera útil de establecer metas financieras a largo
plazo para tu negocio, como por ejemplo, evaluar tu
combinación de productos para aumentar tus ganancias.
GRACIAS
POR SU
AT E N C I O N
Preguntas?
Dudas?
Sugerencias?
Aclaraciones?