El Financiamiento en las Micro y pequeñas empresas

del Sector Textil en el Emporio Comercial de

Amazonas en Lima en el periodo 2020 - 2021

AUTO R : L UI S F ERNANDO PEREZ ANAM PA

M AEST RI A: G EST I O N DE ALTA DI RECCI O N
Líneas de investigación de acuerdo a la
UNFV - Resolución 2821-2018- CU
El presente trabajo de investigación está de acuerdo al área de investigación de las Ciencias de la
Empresa. 
De acuerdo al área de investigación está dentro del Desarrollo Empresarial. Porque la
investigación busca optimizar la productividad y competitividad de las empresas, teniendo en
cuenta los recursos financieros para una gestión eficiente.
Introducción
En el Perú, la participación de las micro y pequeñas empresas, sobre el total de créditos es baja. Los
peruanos en su mayoría son excluidos del sector financiero formal como consecuencia de que los productos
financieros son demasiado costosos y no están diseñados para cubrir sus necesidades. Además, su nivel de
confianza en las instituciones financieras es bajo.
En ese sentido, es importante prestar atención a la situación financiera de las micro y pequeñas empresas en
el Perú. Representan el 99.5% del total de empresas formales en el país, ya que el acceso a más fuentes de
financiamiento traería muchos beneficios no solo para el desarrollo de estas, sino que también aumentaría su
contribución en el crecimiento económico del país.

Micro y pequeñas
Financiamiento
empresas
 Realidad Problemática
Internacional:

Según Matute B. y Quimi P. (2019) “Fuentes de Financiamiento Externas como estrategias para incrementar la Rentabilidad
en las Pymes del Sector Textil de la ciudad De Guayaquil”, tuvieron como propósito determinar la fuente de financiamiento
externa que sea más beneficiosa para las Pymes del sector textil de la ciudad de Guayaquil. La baja rentabilidad afecta a las
pymes debido a su nivel de ventas, pago a proveedores y demás gastos que se incurren para poder mantener una empresa, por el
cual se ven en la necesidad de buscar algún tipo de financiamiento para así poder sobrevivir en el mercado.

Según Gaviria I. y Roa J. (2019) “Efectos de la Falta de Financiamiento en las Microempresas Manufactureras del Sector
Textil” tuvo como finalidad analizar la importancia de los factores financieros en las microempresas de confección textil en Cali
para que logren perdurar en el tiempo. Se considera que debido a que las microempresas en Cali no cuentan con una gran
capacidad financiera, se les dificulta poder crecer o en la mayoría de los casos sobrevivir. Esto se debe principalmente a que para
estas empresas poder acceder al sistema financiero en Colombia es un gran reto ya que son consideradas como empresas de alto
riesgo.

Según Castillo R. (2021) “Los créditos de fomento productivo de BanEcuador y su incidencia en la reactivación económica
de las mypes del sector textil de Riobamba”, tiene como objetivo determinar la incidencia de los créditos de fomento productivo
de BanEcuador en la reactivación económica de las pymes del sector textil en Riobamba- Ecuador.
 Realidad Problemática
Nacional:

Según Tumbajulca G. (2021), “La informalidad y el acceso al financiamiento de las Mypes del Mercado Central del Distrito de
Chao - Virú 2021”, se expone la relación y similitud entre la informalidad y su acceso al financiamiento de la Mypes. Es necesario
resaltar que las empresas del sector informal difícilmente pueden acceder al financiamiento que brinda la banca formal.

Según Zamudio J. (2018), “Análisis de la Decisión de Financiamiento Bancario de las Pequeñas y Medianas Empresas
(Pymes) según su Nivel de Ventas, Inventarios, Flujo de Caja y Tasa de Interés”. Se enfoca en la utilidad para determinar la
influencia que tienen las variables explicativas sobre la deuda bancaria de corto plazo. Permitió explicar las relaciones de causalidad
entre las variables por que se llegaron a obtener una relación significativa entre las variables. Esto permitirá a las Pymes tomar
mejores decisiones en optar por un financiamiento de acuerdo con los niveles que presenta la empresa respecto a sus ventas,
inventarios, flujo de caja y tasa de interés.

Según Huima. (2020), “El financiamiento y su influencia en el desarrollo económico Mypes de abarrotes en el “MERCADO
AZ” Distrito - La Victoria- Chiclayo, 2018”, esta encuesta propone un objetivo general: determinar la relación entre financiamiento
y desarrollo económico Micro y pequeñas empresas de abarrotes en el Mercado AZ del distrito de la Victoria –Chiclayo, 2018. En la
cual concluye es un recomendación a los comerciantes del mercado AZ que formalicen su negocio ya que este es el primer requisito
para obtener una fuente externa de financiamiento.
 Realidad Problemática
Sector:

Las Micros y Pequeñas Empresas (MYPE), representan la mayoría en el sector textil, son fuente de empleo, y contribuyen con el desarrollo
económico-social independiente de las limitaciones administrativas que puedan tener frente al manejo de los recursos humanos,
financieros y legales.

Ante ello (Valverde & Vásquez, 2017), indica que en el Perú las micro y pequeñas empresas son un sector que dinamiza la economía peruana
desempeñando funciones tan importantes como mitigar las fallas de mercado, asegurar el suministro de bienes públicos y mantener condiciones
para la igualdad de oportunidades. Representan el 98,3 % del total de empresas existentes en el país (94,4 % micro y 3,9 % pequeñas). Sin
embargo, el 74 % de ellas opera en la informalidad. Las micro y pequeñas empresas además aportan, aproximadamente, el 47 % del PBI del
país y son las mayores generadoras de empleo en la economía.

Empresas:

En el Perú, las micro y pequeñas empresas generan el 30% de todo lo producido en el país; reflejando, de esta manera, un nivel muy bajo de
productividad, lo cual no representan ni la quinta parte del resto de empresas; su nivel de ingreso es significativamente más bajo, ello se ve
influenciado por diferentes motivos, dentro de los cuales se encuentra el inadecuado financiamiento o inversión que tienen las micro y pequeñas
empresas.

Contraste:

El acceso al crédito para las micro y pequeñas empresas es habitualmente difícil conseguir, constituye como uno de los mayores obstáculos al
que se enfrentan las micro y pequeñas empresas cuando requieren medios para financiar sus actividades. Esto influye en el crecimiento de las
micro y pequeñas empresas lo cual se ve reflejado en su capacidad de producción, ventas y utilidades. En las economías desarrolladas las
MYPES conforman una porción muy importante de la actividad económica, significando más del 90% de las empresas y generan más de la mitad
del empleo que ofrece la actividad económica empresarial. El BCRP en su informe “Condiciones para el acceso al crédito en el Perú” (2017)
menciona lo siguiente: Si bien en los últimos 15 años el Perú ha obtenido significativos avances en la profundización crediticia, se requiere que
este proceso continúe y se potencien las condiciones que permitan una mayor cobertura de crédito a los segmentos más vulnerables de la
población, las microempresas y las familias de bajos ingresos.
 Antecedentes
Internacionales:

Logrería C. y Bonnet M. (2017) consideran que las microempresas deberían recibir un mayor apoyo al financiamiento porque representan gran
parte de la red empresarial del país y generan gran cantidad de empleo, en su tema de investigación “Financiamiento Privado en las
Microempresas Del Sector Textil - Confecciones En Barranquilla – Colombia” tuvieron como objetivo analizar las fuentes de financiación
privada disponibles para las microempresas, la empleabilidad de éstas en Colombia, así como también sus ventajas y desventajas.

Como resultados, hallaron que, la principal dificultad o barreras reportadas por los microempresarios en Barranquilla corresponde al costo de las
fuentes de financiación (44%), seguido por el nivel de desconocimiento sobre las fuentes de financiación (21%), la identificación de un plazo corto
para la devolución del capital (20%) y el nivel de exigencia en los requisitos para la financiación (14%). Muchas microempresas no cuentan con
estos requisitos ya que muchos son información contable o financiera o bien garantías que se les exigen para acceder al financiamiento.

Matute B. y Quimi P. (2019) en su tesis “Fuentes de Financiamiento Externas como estrategias para incrementar la Rentabilidad en las
Pymes del Sector Textil de la ciudad De Guayaquil”, tuvieron como propósito determinar la fuente de financiamiento externa que sea más
beneficiosa para las Pymes del sector textil de la ciudad de Guayaquil. La baja rentabilidad afecta a las pymes debido a su nivel de ventas, pago
a proveedores y demás gastos que se incurren para poder mantener una empresa, por el cual se ven en la necesidad de buscar algún tipo de
financiamiento para así poder sobrevivir en el mercado.

La investigación obtuvo como resultados que más del 50% utiliza créditos bancarios, de los cuales hacen uso en mayor proporción a compras de
materias primas por tener costos elevados, a su vez ninguna de las Pymes que fueron objeto de estudio han ingresado al Mercado de Valores,
mediante las encuestas realizadas se les consultó la razón por la que no han ingresado y la respuesta de la mayoría fue que es por falta de
conocimiento.

El principal aporte de esta investigación fue presentar, de manera detallada, las fuentes de financiación y las alternativas de financiación que
pueden utilizar las Pymes al momento de conseguir los recursos necesarios para su operación
 Antecedentes
Nacionales:

Tumbajulca G. (2021) en “La informalidad y el acceso al financiamiento de las Mypes del Mercado Central del Distrito de Chao - Virú
2021”, se expone la relación y similitud entre la informalidad y su acceso al financiamiento de la Mypes. Es necesario resaltar que las empresas
del sector informal difícilmente pueden acceder al financiamiento que brinda la banca formal.

De lo anteriormente expuesto se obtuvo como resultado que el nivel de la percepción de la informalidad es alto con un 50% y del acceso al
financiamiento es regular con un 59%. Asimismo, las dimensiones de la variable informalidad se relacionan significativamente con la variable
acceso al financiamiento.

Se concluye que se obtuvo que las variables se relacionan de manera significativa y se determinó que existe una correlación negativa fuerte
entre informalidad y acceso al financiamiento.

Álvarez R. (2021) , “Financiamiento y su influencia en la rentabilidad de las Mypes del Centro Artesanal Coricancha - Cusco, en el
período 2019”.Se plantea la dificultad que tienen los artesanos y comerciantes del centro artesanal en la poca oportunidad que tienen para el
acceso al financiamiento por parte de las entidades financieras.

Por ello la investigación se centra en determinar cómo el financiamiento influye en la rentabilidad de las Mypes ya sean estos internos o externos,
así mismo como se considera un factor para el crecimiento de las Mypes. En los resultados de la investigación se obtuvieron una alta relación
entre el financiamiento y acceso al crédito. Esto fue corroborado con los instrumentos estadísticos usados para la medición del instrumento. Es
decir, que el financiamiento influye en la rentabilidad de las Mypes. Así como que las Mypes requieren financiamiento para incrementar su
rentabilidad.

La investigación concluye que el financiamiento externo e interno influye en la rentabilidad de las Mypes. Se demostró que la mayoría de las
Mypes al adquirir un financiamiento incrementan sus ingresos, capital y activos mejorando la rentabilidad en sus empresas.
 Marco Teórico
Financiamiento:

Según (Kong & Moreno, 2014), Indica que las fuentes de financiamiento impactan positivamente a las micro y pequeñas empresas ya que les da
la oportunidad de contar con liquidez al momento de querer cubrir una necesidad crediticia, ya sea de corto o mediano plazo bajo líneas de
crédito de capital de trabajo, importaciones, activo fijo (inmuebles, maquinaria, equipo) u otras que le permitirán atender el negocio con mayor
facilidad y sobre todo aportando al crecimiento del negocio.

Micro y pequeñas empresas:

Las micro y pequeñas empresas son entidades económicas formadas por personas naturales o jurídicas, según cualquier forma de organización
o gestión prevista por la legislación vigente, que tiene por objeto realizar las actividades de extracción y transformación, producción. Eso es
todo. Comercialización de productos o prestación de servicios. Las características clave incluyen: (a) 1 a 100 empleados; (b) ventas anuales de
hasta 1.700 unidades de control (UIT). (Sunat, 2018).

Sistema financiero

Es el conjunto de instituciones encargadas de recaudar, administrar e invertir los fondos personales y corporativos. En otras palabras, actúa
como intermediario entre las personas y organizaciones con capital suficiente y las que necesitan dinero y demandan recursos. En cuanto a,
Dueñas (2008). Menciona que en Perú, el sistema financiero está regulado por la Ley General del Sistema Financiero y del Sistema de Seguros
y Orgánica de la Superintendencia de Banca y Seguros (SBS), esta Ley Nº 26702 regula las sociedades que se dediquen al giro financiero,
asegurador y aquellas que realicen actividades afines o complementarias a su objeto social. (Rodríguez, 2012).

Bancos

Los bancos del Perú son organismos reguladores que brindan múltiples servicios financieros. También de brindar servicios de depósito, los
bancos comenzaron a otorgar préstamos a micro y pequeñas empresas en la década de 1980 y, en la actualidad, varios bancos grandes están
activos en esta área. (Rodríguez, 2012).
 Marco Teórico
Cajas rurales de ahorros y créditos (CRAC)

Fueron establecidos en 1992 (según la Ley No. 25612) para convertirse en un banco de carácter local y regional para pequeños agricultores,
ganaderos, comerciantes, artesanos y otros actores económicos. Surgen de la necesidad de llenar un vacío de financiamiento en la agricultura,
un sector en el que los bancos generalmente no ingresan. Actualmente hay 12 CRAC en todo el país. (Rodríguez, 2012).

Entidades de desarrollo de la pequeña y microempresa (EDPYME)

Son instituciones destinadas a promover el desarrollo económico y social en sectores que no tienen acceso al crédito formal. Muchos proyectos
tienen su origen en proyecciones de proyectos de microcrédito de ONG que, dada la necesidad de expansión, han tenido que buscar recursos
de entidades públicas y privadas para calificar para la fiscalización de la SBS. En la actualidad existen 14 EDPYMES a nivel nacional.
(Rodríguez, 2012).

Financiamiento según el tiempo:

Según Ortiz (2013), son instrumentos de pago o recursos financieros de que disponen las empresas para satisfacer sus necesidades de efectivo.
Del mismo modo, las empresas deben analizar sus necesidades financieras. Esto no es fácil de hacer, pero debe ser posible obtener el mejor
financiamiento posible a un costo razonable y con capacidad suficiente para pagar los fondos prestados en el monto y tiempo prescritos No (p.9).
La financiación temporal es un momento en el que se necesita apoyo financiero a corto, medio y largo plazo. La moneda del préstamo puede
pagarse en moneda local o extranjera.

Financiamiento de corto plazo:

Línea de crédito. Es el monto máximo que una institución financiera le otorga a un cliente para que lo utilice para un fin específico establecido al
momento de otorgar la línea. Además, para establecer líneas de crédito, las empresas financieras realizan un análisis preliminar de sus clientes.
Si somos buenos pagadores y nuestro negocio va bien, podemos aumentar el monto máximo que deben cumplir los documentos exigidos por la
entidad que nos presta el dinero (Pro Inversión, 2007, p. 140).
 Marco Teórico
Capacitación:

Es el proceso mediante el cual se prepara y da las herramientas conceptuales y practicas al personal sobre nuevos recursos tecnológicos que ha
adquirido una empresa y son utilizados en su proceso productivo. (Canche, 2009).

Capital humano

Según Jiménez (2010) Es el resultado de la inversión previa del ser humano en salud, higiene, capacitación, aprendizaje, etc., y tiene la
capacidad de producir y crear riqueza de manera eficiente. Además, la inversión en capital humano es, en última instancia, un factor clave en el
crecimiento económico por las siguientes razones:

Mejorar el nivel de vida y producción del país.

Incrementar la productividad del capital físico y permitir que crezca indefinidamente.

Crear y difundir tecnología.

Maquinarias y equipos.

Se refiere a los bienes tangibles que posee una empresa y son utilizados en su proceso productivo, por lo cual la maquinaria y equipos son
vitales para que una empresa este en funcionamiento, estos deben ser modernos y actualizados con las exigencias del mercado para así obtener
productos finales de calidad. (Jiménez, 2010).
Justificación y viabilidad de la investigación
La investigación tiene justificación de como el financiamiento se relaciona con las micros y
pequeñas empresas del sector textil del emporio comercial Amazonas en Lima. En de que forma
el financiamiento a las empresas puede beneficiar o afecta al crecimiento empresarial de las
micros y pequeñas empresas del sector textil.

La viabilidad de la investigación se basa en la recolección la muestra que serían los empresarios

dentro del emporio comercial de Amazonas en Lima. Esto será algo complicado de conseguir por
que la gran mayoría son empleados y el empleador para en otra zona viendo abastecimiento ,
producción y/o nuevas ventas.

También convencer a las empresarios en participar en la investigación que se realizará.

Emporio Comercial de Amazonas
en Lima