UNIDAD ACADEMICA DE CIENCIAS ECONOMICAS Y
EMPRESARIALES
CONTABILIDAD Y AUDITORIA
LIC. GEOVANNY ZAMORA
ABIGAIL MATUTE
ADMINISTRACION FINANCIERA
SEXTO CICLO
TAREA EN CLASE 30.04
INFORME FINANCIERO ESCRITO
El informe financiero de Éxito Total correspondiente a abril de 2025 proporciona un
análisis detallado de la situación económica de la empresa, evaluando su liquidez, actividad,
endeudamiento, rentabilidad y composición de activos y pasivos.
En términos de liquidez, la empresa presenta una razón circulante de 2,50, lo que
indica que dispone de suficiente caja para cubrir sus obligaciones y, además, para invertir o
distribuir dividendos a sus accionistas. La prueba ácida, con un valor de 1,63, sugiere que la
compañía tiene la capacidad de cumplir con sus deudas a corto plazo. No obstante, la razón
de efectivo, de solo 0,08, evidencia que no podría liquidar sus compromisos inmediatos
exclusivamente con efectivo y sus equivalentes. Pese a ello, el capital de trabajo positivo de
214.900,00 demuestra que los activos líquidos son suficientes para afrontar sus obligaciones
inmediatas.
Respecto a la actividad, la empresa muestra un alto índice de rotación de inventario
de 4,99, lo que implica que sus productos se venden rápidamente, evitando acumulaciones
innecesarias y permitiendo una reposición frecuente, aproximadamente cada 1 o 2 meses.
En cuanto al período de cobro, con una rotación de 8,16 y un número de días de cuentas por
cobrar de 44,75, se observa que la empresa mantiene una política de cobranza eficiente,
aunque un índice más bajo podría sugerir problemas de pagos por parte de los clientes. A su
vez, la rotación de período de pago es de 5,16, con 70,78 días de cuentas por pagar, lo que
indica un ciclo relativamente largo en la gestión de pagos a proveedores. La diferencia entre
cuentas por cobrar y cuentas por pagar resulta en -26,03, lo que sugiere una presión en el
flujo de efectivo de la empresa.
En lo referente al endeudamiento, la empresa exhibe un índice de deuda total de
0,44, lo que significa que sus activos superan sus obligaciones financieras. Sin embargo, el
ratio de apalancamiento de 0,80 sugiere que la empresa opera con una estructura de
financiamiento que conlleva cierto nivel de riesgo. La deuda a corto plazo se sitúa en 0,23,
un valor que está dentro del rango considerado aceptable en términos de estabilidad
financiera.
La rentabilidad de la empresa refleja un margen de utilidad de 0,12, por debajo del
umbral considerado saludable de 20%, lo que indica una posible oportunidad de mejora en la
administración de costos. Asimismo, el rendimiento sobre los activos (ROA) es de 0,27, lo
que implica que la eficiencia en la utilización de los recursos para generar ingresos podría
optimizarse. En contraste, el rendimiento sobre el capital (ROE) de 1,36 señala un nivel de
rentabilidad elevado, aunque también advierte sobre un mayor riesgo de insolvencia y costos
financieros derivados.
Finalmente, la estructura financiera de la empresa está compuesta por un activo de
180.000,00, con partidas destacadas como caja (160.000,00), bancos (140.000,00), clientes
(120.000,00) e inventario (100.000,00). El patrimonio es de 250.000,00, evidenciando una
solidez financiera. En contraste, el pasivo asciende a 140.000,00, con cuentas por pagar de
120.000,00, lo que muestra un balance entre las fuentes de financiamiento propias y externas.
Este análisis permite evaluar la posición financiera de la empresa y detectar áreas de
mejora, especialmente en rentabilidad y administración del flujo de efectivo, lo que podría
requerir ajustes estratégicos en la gestión operativa y financiera.
