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UNIVERSIDAD TÉCNICA DE MANABÍ

FACULTAD DE CIENCIAS ADMINISTRATIVAS Y ECONÓMICAS
ESCUELA DE ECONOMÍA
ECONOMÍA EN LÍNEA

ASIGNATURA:
ECONOMÍA FINANCIERA

TEMA:
ANÁLISIS DE INTERÉS Y TASAS: CASO BANECUADOR

ESTUDIANTE(S):

Bravo Merchán María Angélica

Castro Zambrano Anggie Gabriela
Mero Márquez Mercedes Margarita
Peñaherrera Ramírez Karely Elizabeth
Saldarriaga Cedeño Nayely Maitte

TUTOR:
Ing. Johana Cuzco San Andrés Mg.

Junio – 2023
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ÍNDICE DE CONTENIDO

INTRODUCCIÓN..................................................................................................................1

DESARROLLO......................................................................................................................2

Tipos de crédito...................................................................................................................3

Créditos BanEcuador...........................................................................................................3

ANALISIS.......................................................................................................................5

CONCLUSIONES..................................................................................................................5

REFERENCIAS BIBLIOGRÁFICAS....................................................................................7

ÍNDICE DE TABLA

Tabla 1 Tipos de Crédito BANECUADOR............................................................................4

ÍNDICE DE FIGURA

Figura 1 Tipos de Interés........................................................................................................2

Figura 2 Tipos de créditos en Ecuador....................................................................................3

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INTRODUCCIÓN
Actualmente, un factor relevante para el desarrollo económico social de las
comunidades es la prestación de servicios por parte de entidades financieras, las mismas
que contribuyen a la mejora de su calidad de vida siempre y cuando los beneficiarios tienen
bien en claro sus tipos y tasas de interés, las cuales para Pérez et al. (2021) son necesario de
conocer ya que juegan un papel fundamental dentro del mercado financiero al momento de
ofrecer diversos créditos, así mismo, no solo se da a lugar como un costo que se le atribuye
al pedir dinero prestado, sino que también es visto como un beneficio que se genera al
invertir un capital en Instituciones de este índole.

A nivel mundial, estudios como el de Tapia y Villareal (2021) señalan que las tasas
de interés internacionales refieren a una variable macroeconómica muy representativa para
la toma de decisiones por parte de los países que se desempeñan en el mercado financiero
global, ya que estas están catalogadas como fuente primordial de financiamiento de los
sectores tanto públicos como privados, de manera que su existencia aporta beneficios que
ayudan al sostenimiento de una economía.

Teniendo en cuenta lo anterior, Araque (2021) señala que dentro del mercado
financiero del Ecuador, hay una amplia variedad de créditos disponibles para satisfacer las
necesidades financieras de las personas y las empresas. Algunos de los principales créditos
que se ofrecen incluyen los créditos hipotecarios, los créditos para empresas y los créditos
de consumo, entre otros. Todos con la finalidad de aportar al desarrollo y crecimiento
sostenible de la comunidad a nivel general.

El desarrollo de este estudio, se justifica por la importancia y pertinencia del tema,

ya que es habitual observar que son múltiples las personas que solicitan financiamientos,
pero no todas conocen la definición e impacto que tienen el tipo de interés que los mismos
conllevan, por lo que se espera que sea un aporte para la toma de decisiones en cuanto a la
selección del tipo de crédito.
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DESARROLLO

El presente apartado tiene la finalidad de describir teóricamente las variables de

estudio referentes a las tasas y tipos de interés, para ello, Cavero y Munsibay (2020)
señalan que el interés no es más que el precio del dinero ya sea capital propio o ajeno; en
pocas palabras el dinero se usa como capital, debe ser compensado, como todos los
recursos.

Por otro lado, el capital invertido no siempre es dinero, hay casos que pueden ser
otros recursos como maquinarias, bienes inmuebles entre otros. En estos casos los recursos
deben valorarse como dinero. Referente a lo expuesto, el capital invertido en otras palabras,
es capaz de generar continuamente intereses, el cual es un dinero producido que se
capitaliza, lo que implica, que este mismo sea sumado con el capital inicial y en conjunto
dan paso a más intereses.

Por otra parte, los intereses según Naranjo (2020) se dividen en:
Figura 1
Tipos de Interés

Simples Compuestos

Nota. La figura señala los tipos de interés según Naranjo (2020).

Tal como se muestra en la figura, el interés simple El interés simple basado en un

cálculo lineal, el cual se calcula sobre el monto principal o capital original, sin basarse en
los intereses acumulados; es decir, es únicamente aquel que se genera desde el monto
original y el interés pactado, durante un periodo de tiempo establecido y determinado;
generalmente este tipo de interés es utilizado para préstamos a corto plazo.

Mientras que en el interés compuesto, el dinero se duplica a intervalos regulares, es

decir, se multiplica de acuerdo al crecimiento exponencial; lo que hace que sea este el más
común en los financiamientos; dicho de otra manera, se basa en el monto del capital más
los intereses acumulados durante cada periodo.
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Para León y Quisirumbay (2022) las tasas de interés simple van a ser igual durante
todo el periodo, mientras que la tasa del compuesto varia durante cada periodo. Estas tasas
se encuentran expresada en términos anuales, mensuales u otros períodos de tiempo,
dependiendo de las condiciones del préstamo o la inversión.

En definitiva y en concordancia con los autores, se sintetiza que el interés simple y

compuesto tienen gran similitud, pero hay que destacar que el interés compuesto refleja
mayores beneficios dentro de un crédito o inversión durante el plazo de tiempo establecido,
ya que este nos proporciona de interés sobre interés.

Tipos de crédito

Según el análisis de Orozco (2019) para Diario El Comercio, conforme a lo

expuesto por la Superintendencia de Bancos, Ecuador contempla diversos tipos de créditos
actualmente vigentes, los mismos que se describen a continuación:

Figura 2
Tipos de créditos en Ecuador
Crédito productivo
Crédito Comercial Ordinario
Crédito Comercial Prioritario
Crédito de Consumo Ordinario
Crédito de Consumo Prioritario
Crédito de Vivienda de Interés Público
Crédito Inmobiliario

Nota. La figura muestra un listado de los tipos de créditos más comunes en Ecuador según
Orozco (2019)

Créditos BanEcuador
Según el informe actual emitido por BanEcuador sobre las tasas de interés para los
diversos tipos de créditos, se detallan como referencia los siguientes segmentos:
 Microcrédito
Dentro de este grupo se encuentra todos los pequeños financiamientos que
contemplan montos no muy altos, dentro de los cuales escogimos el “Crédito Súper Mujer
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Rural” que se refiere el monto otorgado por el Banco a mujeres cuyas actividades sean
agroproductivas, para la adquisición de bienes o pago de servicios.
 Crédito PYME General
Se refiere al monto de dinero que otorga el Banco a empresas de diverso tamaño
para satisfacer necesidades de Capital de Trabajo, adquisición de bienes, pago de servicios
orientados a la operación de la misma o para refinanciar pasivos con otras instituciones y
proveedores de corto plazo y que normalmente es pactado para ser pagado en el corto o
mediano plazo.
 Hipotecario
Es un crédito que otorga el Banco para la adquisición de una propiedad ya
construida, un terreno, vehículos, como también para la construcción de viviendas, oficinas
y otros bienes raíces, con la garantía de la hipoteca sobre el bien adquirido o construido;
normalmente es pactado para ser pagado en el mediano o largo plazo

Tabla 1
Tipos de Crédito BANECUADOR
BANECUADOR
Tasa
Nominal Tasa
Tipo Tasa
Plazo de Forma de Anual Efectiv
Créditos Monto Garantía de de
Pago Pago (pago a
interés interés
mensual Anual
)
5 años
Mensual,
Microcrédito para
$500 Bimensual,
activos
USD Trimestral Con la firma Simple 13.25% 14.50% 15.50%
Súper Mujer fijos
hasta Semestral, del Titular
Rural y 3 años
$10 000 Anual o al
para
vencimiento
capital
3 años Mensual,
$5.000U para Bimensual, Prendaria,
PYME
SD activo fijo Trimestral Hipotecaria Simple 10.71% 10.71% 11.25%
General
hasta y 1 año Semestral, y certificado
$150.000 para Anual o al de inversión
capital vencimiento
Hipotecario Hasta Hasta 5 Mensual Prendaria, Simple 9.86% 9.86% 10.32%
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Hipotecaria
$20.000 años
y certificado
de inversión
Fuente: BanEcuador (2023)

ANALISIS

Presentamos tres tipos de crédito ofrecidos por el BanEcuador, los cuales son el
Hipotecario, Pyme y el Súper mujer rural. Por lo tanto, en la tabla podemos apreciar que
hay tasas más altas comparación a los otros créditos.

Entre esos tenemos el Pyme y Súper mujer rural que, a diferencia del Hipotecario,
sus tasas son más altas. Esto se debe a que gran parte de los créditos otorgados, son para
emprendedores, personas de escasos recursos, por lo tanto, su perfil crediticio carece de
garantías. Lo que implica que las tasas están en la obligación de cubrir los costos operativas
y administrativas, para así poder seguir brindando sostenibilidad financiera y continuar con
los préstamos a las personas de bajos recursos.

Así mismo evidenciamos que el Hipotecario es el crédito con las tasas más baja
dentro del caso estudiado, esto se debe, a que la propiedad actúa como garantía tangible,
por lo tanto, el banco asume que este perfil no le generara pérdidas considerables, por esta
razón sus intereses son más bajos en comparación a los otros créditos mencionados.

CONCLUSIONES

En el apartado anterior expusimos tres créditos, con sus respectivas tasas de interés
otorgados por la entidad financiera, las cuales tienen la finalidad de satisfacer las
necesidades económicas de las personas o empresas en diferentes ámbitos.

Existe una gran cantidad de créditos otorgados por las instituciones financieras
como lo son: créditos de consumo, hipotecarios, microcreditos entre otros. Sin embargo,
nos enfocamos en la entidad financiera del BanEcuador, donde escogimos tres créditos los
cuales fueron: crédito Pyme general, microcrédito Súper mujer Rural y el crédito
Hipotecario
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En el que pudimos considerar varios aspectos positivos, entre esos fue que los
créditos otorgados se transforman en oportunidades para las diferentes personas o empresas
que lo requieren, permitiéndoles adquirir equipos, terrenos, materias primas o cubrir
cualquier gasto, por lo tanto, les facilita en el desarrollo de su negocio o metas.

Otro sentido positivo es que la mayoría de los créditos otorgados, usualmente su

tipo es de interés simple, por lo tanto, se establece una tasa de interés para todo el periodo
de la transacción comercial planteada. Sin embargo, consideramos dentro del grupo algunos
aspectos negativos, en donde notamos que tanto el crédito Pyme como el microcrédito
(Súper Mujer Rural) sus tasas de interés son más altas en comparación al hipotecario, ya
que el Pyme es diseñado para cubrir las necesidades del negocio, y el súper mujer rural
impulsa a las mujeres en toda la cadena productiva, por lo tanto, una mala gestión o
incumplimiento le generaría pérdidas significativas al banco, por esta razón sus intereses
son más altos.

Otro sentido negativo, es que el BanEcuador, al ser una entidad financiera pública
este se encuentra en la obligación de impulsar a las empresas y emprendedores, ya que su
misión es focalizada en el ámbito político y social. Por aquello, afronta mayores pérdidas
por que este no busca su propio beneficio a diferencia de la banca privada.

Concluimos, los intereses y sus tasas abarcan un papel sustancial en el ámbito

financiero, sin importar sus divisiones, ambos nos permiten obtener un crédito o préstamo,
facilitándonos la posibilidad de cumplir nuestros objetivos planteados.
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REFERENCIAS BIBLIOGRÁFICAS

Araque, W. (2021). Tasas de interés activas en el mercado crediticio ecuatoriano. Red de

Instituciones Financieras de desarrollo.
https://doi.org/https://rfd.org.ec/docs/comunicacion/EstudiosTecnicos/Tasas-de-
Interes-Activas-en-El-Mercado-Ecuatoriano.pdf
BanEcuador. (18 de 06 de 2023). BanEcuador. banecuador.com: BanEcuador. (s.f.).
Crédito Súper Mujer Rural. Obtenido de
https://www.banecuador.fin.ec/creditopersonas/creditomicroempresa/
creditosupermujer/
Cavero, L., & Munsibay, M. (2020). Estudio sobre la tasa de interés de referencia de
Estados Unidos y su comportamiento en la inversión peruana periodo 2016 al 2019.
INNOVA Research Journal, 5(3), 244-262.
https://doi.org/https://revistas.uide.edu.ec/index.php/innova/article/view/1510
León, K., & Quisirumbay, S. (2022). Análisis comparativo de las tasas de interés de los
créditos que otorgan las cooperativas pertenecientes al segmento 1 de la ciudad de
Cuenca y Loja durante el periodo 2020 - 2021. Universidad Politécnica Salesiana.
https://dspace.ups.edu.ec/bitstream/123456789/22150/1/UPS-CT009637.pdf
Naranjo, C. (2020). Determinantes de la morosidad en el sistema bancario del Ecuador,
periodo 2003 - 2018. Universidad Nacional de Chimborazo.
http://dspace.unach.edu.ec/bitstream/51000/7004/1/TESIS%20Cristhian
%20Ricardo%20Naranjo%20Yumisaca-ECO.pdf
Orozco, M. (22 de abril de 2019). 10 nuevos tipos de crédito están en vigencia en Ecuador.
El Comercio, pág. 1. https://www.elcomercio.com/actualidad/negocios/nuevos-
tipos-credito-vigentes-ecuador.html
Pérez, P., Jaramillo, O., & Ramírez, R. (2021). Concentración y tasas de Interés en el
sistema financiero ecuatoriano. Revista Economía, 73(117), 93-104.
https://doi.org/https://revistadigital.uce.edu.ec/index.php/ECONOMIA/article/
view/2629
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Tapia, E., & Villareal, A. (2021). Bajar las tasas de interés: cinco caminos por andar.
Revista Científica Perspectiva Económica, 5(2), 8-11.
https://doi.org/https://perspectiva.ide.edu.ec/investiga/2021/12/13/bajar-las-tasas-
de-interes-cinco-caminos-por-andar/