Instituciones

financieras en
Colombia
Grado 7
Segundo periodo
Logros
• Identificarás cuáles son las diferencias principales entre los bancos, las corporaciones de ahorro y
vivienda, y las cooperativas de ahorro.

• • Conocerás cómo funcionó el sistema UPAC y cómo funciona ahora la UVR. Conocerás qué son las
compañías de financiamiento comercial y qué es el Leasing.
Situación del
problema
El sistema financiero en Colombia está
compuesto por diferentes tipos de
instituciones financieras, y aunque cada una
cumple una función específica, todas pueden
ofrecer múltiples servicios y desarrollar varios
objetivos. En el pasado, por ejemplo, los
Bancos no hacían préstamos hipotecarios. Sólo
podían hacerlos las Corporaciones de Ahorro y
Vivienda. Hoy en día, las Corporaciones de
ahorro y vivienda (CAVS) se han transformado
en bancos y pueden ejercer ambas funciones.
Pregunta problematizadora
• ¿Qué institución financiera es
más viable para guardar mi
dinero, solicitar un préstamo o
invertir mis ahorros?
 LAS INSTITUCIONES FINANCIERAS EN
COLOMBIA
• El sistema financiero en Colombia está compuesto por diferentes tipos de
instituciones financieras, y aunque cada una cumple una función específica,
todas pueden ofrecer múltiples servicios y desarrollar varios objetivos. En el
pasado, por ejemplo, los Bancos no hacían préstamos hipotecarios.
• Sólo podían hacerlos las Corporaciones de Ahorro y Vivienda. Hoy en día, las
Corporaciones de ahorro y vivienda (CAVS) se han transformado en bancos y
pueden ejercer ambas funciones.
• Veamos con detalle los tipos de instituciones financieras que hay en nuestro
país:
1. LOS BANCOS, LAS CORPORACIONES DE AHORRO
Y VIVIENDA Y LAS COOPERATIVAS DE AHORRO:

• Los bancos prestan toda clase de servicios y productos

financieros: cuentas corrientes, cuentas de ahorro,
certificados de depósito a término, cartas de crédito
para importaciones con o sin financiación, compra y
venta de divisas, préstamos comerciales, de consumo, de
micro-crédito, con o sin garantía; banca electrónica,
tarjetas de crédito, productos especializados de
tesorería.
1. LOS BANCOS, LAS CORPORACIONES DE AHORRO
Y VIVIENDA Y LAS COOPERATIVAS DE AHORRO:

• Las Corporaciones de Ahorro y vivienda fueron creadas,

originalmente, para recibir depósitos de ahorros y para
prestar con el objeto de adquisición de vivienda. Ahora,
la mayoría de las Corporaciones de Ahorro y Vivienda se
han convertido o se están convirtiendo en bancos, para
así ofrecer la totalidad de los servicios financieros. A su
vez, los Bancos ahora pueden hacer también préstamos
hipotecarios.
Poder adquisitivo
• El está determinado por los bienes y servicios que pueden ser comprados
con una suma específica de dinero, dados los precios de estos bienes y
servicios.​ Así, cuanto mayor sea la cantidad de bienes y servicios que
pueden ser adquiridos con determinada suma de dinero, mayor será el
poder adquisitivo de dicha moneda.​ Por ello, la medición del poder
adquisitivo está directamente relacionado con el índice de precios al
consumidor y puede ser usado para comparar la riqueza de un individuo
promedio para un período anterior al presente o en diferentes países en
una misma época.
• Como notó Adam Smith, poseer dinero otorga la habilidad de «tener el
mando» del trabajo de otros, por lo que el poder adquisitivo puede
convertirse en poder sobre otras personas, en tanto estas estén dispuestas
a negociar su trabajo o bienes por dinero.
Cálculo del poder adquisitivo

• Si el ingreso monetario se mantiene igual, pero aumenta el nivel de precios,

el poder adquisitivo de tal ingreso baja. La inflación no implica siempre un
poder adquisitivo decreciente con respecto al ingreso real, pues el ingreso
monetario puede aumentar más rápido que la inflación.
• Para un índice de precios, su valor en el año base es usualmente
normalizado a un valor de 100 en el año base. La fórmula para el poder
adquisitivo de una unidad de dinero, por ejemplo, un dólar, relativo a un
índice de precios estándar P en un año dado es 1/(P/100). Entonces, el
poder adquisitivo de un dólar decrece a la vez que el nivel de precios
aumenta.
• Así, el poder adquisitivo de una cantidad C de dinero y t años en el futuro
puede ser calculada con la fórmula para el valor actual, donde i es una tasa
de inflación anual asumida a futuro.
1. LOS BANCOS, LAS CORPORACIONES DE AHORRO
Y VIVIENDA Y LAS COOPERATIVAS DE AHORRO:
• Anteriormente los préstamos hipotecarios se hacían en UPAC (Unidades de Poder Adquisitivo
Constante), que eran títulos que aumentaban su valor según el índice de la inflación. El UPAC fue una
forma de “indexación”, que es un mecanismo creado para preservar el valor del dinero,
especialmente cuando se presta a largo plazo en economías con alta inflación.

• En un contexto así, si una persona compra una vivienda gracias a un préstamo tradicional a 20 años,
cuando el banco recibe las cuotas de pago, el dinero obtenido por el cobro vale menos que el dinero
originalmente prestado, pues con la inflación se pierde el poder adquisitivo del mismo. Con el
sistema UPAC se buscó corregir lo anterior, pues tanto a los depósitos como a los préstamos se les
reconoció un interés o rendimiento igual, por lo menos, al de la inflación Este mecanismo contribuyó
a estimular el ahorro, pues las personas veían que su dinero no perdía poder de compra a través del
tiempo. Asimismo, las Corporaciones de Ahorro y Vivienda pudieron prestar en cantidades
importantes a los constructores. De esa forma, la actividad de la construcción se intensifi-
1. LOS BANCOS, LAS CORPORACIONES DE AHORRO
Y VIVIENDA Y LAS COOPERATIVAS DE AHORRO:
• De esa forma, la actividad de la construcción se intensificó. Los
compradores de las viviendas tenían acceso a créditos con cuotas
iniciales bajas, aproximadamente del 30% del valor total de la
vivienda. Las cuotas mensuales de pago se iban incrementando y
se suponía que las personas podían pagarlas, porque los salarios
también se ajustaban y crecían, al menos, al ritmo de la inflación.
El sistema UPAC también tuvo un efecto positivo, pues generó un
gran número de empleos, especialmente de mano de obra no
calificada, lo cual benefició a toda la economía nacional.
Ejemplos