“AÑO DE LA UNIDAD, PAZ Y DESARROLLO”

INSTITUTO DE EDUCACIÓN SUPERIOR PÚBLICO

“ELEAZAR GUZMAN BARRON”

Carrera: TECNICO EN CONTABILIDAD.

Unidad Didáctica: CALCULO FINANCIERO
Tema: TASAS DEL SISTEMA FINANCIERO

HUARAZ-ANCASH

2023

INDICE
INTRODUCCION…………………………………………….……………...………….3
CAPÍTULO 1…………………………………………………………………………...4
LA EMPRESA………………………………………………………………………….4
1.2. FUNCIONES Y OBJETIVOS………………………………………….............8
CAPITULO 2………………………………………………………………........…….12
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LA CONTABILIDAD ADMINISTRATIVA…………………………………….......12
2.1. Origen y evolución de la contabilidad administrativa……………………......12
2.2. Definición de contabilidad……………………………………………………12
2.3. Objetivos de la contabilidad según Warren (2010)……………….…………..13
2.4. Importancia de la contabilidad……………………………………………......13
2.5. El proceso de administración y la contabilidad…………………………….....14
2.5.1. Caracterización de las funciones según Ramírez (2000)…………...…….14
CAPÍTULO 3………………………………………………………………………….17
SISTEMAS DE CONTROL ADMINISTRATIVO Y CONTABLE…………………17
3.1. Contabilidad por áreas de responsabilidad………………………………...…17
3.2. Importancia del control administrativo…………………………………....….17
3.3. Etapas para diseñar un sistema de control administrativo…………...……….17
3.3.1. Definición de los resultados deseados……………………………………17
3.3.2. Determinación de las predicciones que guiaran hacia los resultados
deseado…………………………………………………………………...18
3.3.3. Determinación de los estándares de los elementos predictivos en función de los
resultados……………………………………………………………..18
3.3.4. Especificación de flujo de información ………………………………….18
3.4. Evaluación y aplicación de la acción correctiva……………………………...18
3.5. Tipos de control……………………………………………………...……….19
3.6. Objetivos del control administrativo………………………………………….20
3.7. Ventajas de la contabilidad por áreas de responsabilidad…………………….21
3.8. Evaluación de las diferentes áreas de responsabilidad………………………..21
CONCLUSIONES…………………………………………………………………….24
RECOMENDACIONES…………….………………………………………………...25

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INTRODUCCION

En la presente monografía conoceremos todo sobre las tasas de interés que se utiliza en el
caso de que se deba pagar interés y no se hubiese acordado con anticipación la tasa
correspondiente.

Es decir, la tasa de Interés legal es aquélla que se debe pagar cuando se otorguen crédito sin
haberse establecido una tasa previa. La tasa del interés legal es fijada por el BCR, que
equivale a la tasa de interés pasiva promedio nacional tratándose
decréditos en moneda nacional, y a la tasa de interés pasiva promedio en monedaextranjera
tratándose de créditos en moneda extranjera.

Asimismo, analizaremos la Ley N°26702 el texto concordado de la ley general del Sistema
financiero y del Sistema de Seguros y orgánica de la Superintendencia de Banca y Seguros.

1. SISTEMA FINANCIERO:
Es el Sistema que permite que se lleven a cabo el ahorro y los prestamos atraves de
diferentes instituciones

En nuestro país, el sistema financiero reúne a las instituciones tanto públicas como
privadas con el fin de captar, administrar y regular los recursos financieros, que se
transan entre los actores económicos del Perú.

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1.1. CONFORMACIÓN DEL SISTEMA FINANCIERO:

Agentes Deficitarios:

Un agente económico deficitario, es aquel que tiene la necesidad de recibir

nuevos fondos, sea para sus gastos corrientes o para financiar sus proyectos
de inversión. Al elegir la forma como va a financiar dichos gastos, debe
considerar las tasas y los plazos del mismo.

Por ejemplo, si el gobierno gasta más de lo que recauda de impuestos.

Agentes Superavitarios:
Un agente económico superavitario, es aquel que posee un exceso de
fondos, ya que sus ingresos son mayores a sus egresos, por lo que busca
colocar racionalmente estos excedentes en alternativas de inversión; para
lo cual considera la rentabilidad y el riesgo de las mismas.

Por ejemplo, si el gobierno gasta menos de lo que recauda de

impuestos. La principal característica de un agente superavitario es la
consecución de ciertos niveles de ahorro. Esto, como consecuencia de
que ha decidido no consumir todos los ingresos recibidos, pensando
en juntar capital para el futuro.

Intermediarios financieros:

Un intermediario financiero es una institución o persona que sirve como

mediador entre diversas partes para facilitar transacciones financieras.

 El banco Central
 La banca Privada
 Las Cajas de Ahorro.

2. INSTITUCION FINANCIERA:
Una institución financiera es una institución que facilita servicios financieros a sus
clientes o miembros. Probablemente los servicios financieros más importantes

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facilitados por las instituciones financieras es actuar como Intermediario financiero

o intermediarios financieros.

2.1. UTILIZACIÓN DE LOS RECURSOS DE LAS

INSTITUCIONES FINANCIERAS:

Para entender qué supone la liquidez para un banco es necesario entender

cuáles son sus principales cometidos como entidad financiera, que podrían
resumirse en:
 Canalizar el dinero desde los agentes económicos con excedente, los
ahorradores o inversores, hasta los agentes económicos demandantes de
esa liquidez que necesitan financiarse.
 Transformación de plazos. Los clientes depositan el dinero en el banco con
una disponibilidad inmediata en su mayor parte y el banco lo presta a
medio o largo plazo.
 Transformación del dinero en distintos activos financieros, como los
depósitos o los títulos de deuda, hasta préstamos e hipotecas.
 Dar confianza a la economía para que se pueda mover el dinero y
funcionen los sistemas de pago con normalidad.

3. DIFERENCIA ENTRE TASA E INTERES:

Tasa se representa en porcentaje y el Interés en soles

4. HISTORIA DEL INTERES DEL DINERO:

Términos como tasa de descuento, parecen inventos de nuestros días, pero, sin
embargo, no son sino referencias a determinados tipos de interés y, la historia de
estos al algo tan antiguo como puede serlo la del dinero. Lo cierto es que, casi desde
que existe el dinero, existe el interés, un porcentaje que marca su precio. Ya en la
antigua Roma se empleaban términos como usurero o aval y algunos han conservado
su significado a través de los siglos.
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EL INTERES EN LA ANTIGUA ROMA:

Considerado como uno de los grandes imperios de la historia, Roma no sólo
se fundó basando su poderío en un gran ejército, sino también en una serie de
leyes que iban en consonancia con un gran aparato burocrático. En esta época,
aunque ya se conocía el concepto de tipo de interés, su uso no estaba regulado,
dejando al libre albedrío de los contratantes tanto la tasa, como muchos otros
aspectos.
En aquellos tiempos, si una familia no podía pagar sus deudas, corría el
peligro de ser castigada con la esclavitud o incluso la muerte. Esto no se
trataba de casos aislados, pues los préstamos, al no estar regulados, podían
venir con intereses que hoy nos parecen, como mínimo, abusivos, y todo ello
justificado bajo la doctrina de “lucro cesante” que defendía que, quien
prestaba interés, perdía la oportunidad de invertir su dinero en otra cosa y, por
tanto, conseguir los réditos asociados.
Un famoso prestamista fue Bruto, conocido por formar parte del complot que
acabó con la vida de Julio César y que, según las crónicas, realizaba préstamos
al “módico” interés del cuarenta y ocho por ciento.
Con el final del imperio romano, el emperador Justiniano realizó un intento
de regular el negocio de los préstamos, sobre todo en lo relacionado con los
tipos de interés, en un intento de evitar que estos fueran demasiado abusivos.
Sin embargo, con el final del imperio y el advenimiento del cristianismo, las
reglas cambiaron radicalmente.

EL INTERES EN LA EDAD MEDIA:

La religión cristiana no veía con buenos ojos los préstamos con interés, de
hecho, los consideraba casi un pecado, el pecado de usura, algo poco digno
de un cristiano. Su punto de vista era justificado con el hecho de que la
creación de algo desde la nada, es decir, el dinero obtenido por el interés, era
algo poco cristiano. Debido a esto, sólo quien no perteneciera a esta religión,
podría prestar “sin cargo de conciencia”.
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Debido a esta rigidez eclesiástica, los judíos eran casi los únicos que podían
dedicarse al negocio del préstamo, no sin cierto desdén de la iglesia. Poco a
poco, las juderías se fueron convirtiendo en núcleos de negocio bancario y
dando a luz a las primeras casas de préstamo y banca.
Conforme fueron avanzando los años, la iglesia católica fue flexibilizando su
visión, en parte influida por las peticiones de los monarcas europeos que
necesitaban dinero para sus guerras de conquista. Se empezó a distinguir entre
préstamos para subsistir, en los que no era lícito cobrar interés, y préstamos
para invertir, en los que se justificaba el tipo de interés por el riesgo del
prestamista. Con la llegara de Martín Lutero y el luteranismo, el cobro de
interés se aceptó como algo corriente en los países protestantes, en esta época,
toda actividad que se realizase de forma digna, fuese comerciar o prestar
dinero, tenía la aprobación tanto de Dios como de la sociedad.

LOS ULTIMOS SIGLOS:

Conforme se iba perfilando el sistema económico que hoy impera, el
capitalismo, los tipos de interés fueron acaparando la atención de los
economistas y mandatarios debido, sobre todo, a su fuerte impacto en un
comercio que empezaba a perfilarse como uno de los principales motores del
desarrollo económico de las naciones. Adam Smith, en su libro La riqueza de
las naciones, nos expresaba el interés de los monarcas por controlar este
instrumento:
Por decreto de Enrique VIII, fue prohibida en Inglaterra y declarada ilegal
toda usura o interés que pasase del diez por ciento, La reina.

5. ¿CUANDO SE GENERA EL INTERES?:

Cuando se solicita un dinero al banco o se contrata un producto financiero hay que
tener en cuenta que, a la hora de devolver el capital o de recuperar lo invertido, se
añade una cantidad extra. Es lo que se denomina interés.

6. ELEMENTOS QUE COMPONEN LA TASA DE INTERES:

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7. TASAS DEL SISTEMA FINANCIERO

La tasa de interés es la cantidad de dinero que por lo regular representa un porcentaje
del crédito o préstamo que se ha requerido y que el deudor deberá pagar a quien le
presta, en términos simples es el precio por el uso de dinero.

7.1. TIPOS DE TASA:

A. Tasa de interés activa:

Es el porcentaje que las instituciones financieras cobran por los diferentes
tipos de servicios de crédito que brindan. Ella dependerá de las
condiciones de mercado, del tipo de operación, así como las
disposiciones de la autoridad monetaria que es el BCRP.

B. Tasa de interés pasiva:

Es el porcentaje que paga un intercambio financiero a quienes depositan
dinero mediante cualquier de los instrumentos o alternativas que se tienen
para tales efectos como:

 Tasas de ahorro
 Tasas a plazo de deposito
 Tasas de CTS

7.2. SEGÚN EL MOMENTO DE COBRO:

A. Tasas vencidas:
Tasa que se aplica al vencimiento del plazo de la operación pactada, este
es el criterio que de manera general se asume en las matemáticas
financieras para ejecutar el cálculo del interés.

B. Tasas adelantadas:
Tasa empleada para aquellas situaciones en las que se adelantara el pago
de la deuda antes del vencimiento, permitiendo descontar alguna
proporción de los interese por el pronto pago.

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7.3. SEGÚN SE CONSIDERE EL EFECTO DE LA INFLACION:

Desde la perspectiva económica, es importante considerar el poder
adquisitivo del dinero al vencimiento del préstamo, el cual implica tomar en
cuenta los efectos de la inflación, fenómeno que consiste en el alza
generalizado y sostenido de los precios de bienes y servicios de la economía.

A. Tasas de interés nominal:

Es la tasa porcentual de interés que se acuerda entre el acreedor y el
tomador del préstamo es el tipo que se contrata y se paga. Por ejemplo,
es el tipo de interés que los propietarios de una vivienda pagan por su
hipoteca o el rendimiento que los ahorradores reciben por sus
depósitos. Es la que se transforma proporcionalmente (se le puede
multiplicar o dividir por un número) y se usa sólo en el interés simple.

B. Tasas de interés real:

Es la diferencia entre el tipo de interés nominal (tasa de interés de un
activo) y la inflación (pérdida de valor del dinero) de forma que permite
medir el poder adquisitivo de los ingresos generados por los intereses.

Podemos definir a la tasa de interés real como los intereses ganados

menos el porcentaje relativo al aumento en la inflación. También es
bueno recordar que la inflación se debe a un aumento generalizado en el
nivel de precios del mercado, por lo que cuando aumenta la inflación de
un país, su moneda pierde valor adquisitivo.

7.4. SEGÚN SE CONSIDERE EL EFECTO DE LA CAPITALIZACION:

A. Tasas nominales:
La tasa de interés nominal es aquella que refleja la rentabilidad o el costo
de un producto financiero de manera periódica. El cálculo de la misma
se realiza a interés simple.

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CARACTERISTICAS
 Es la tasa a la que se cotiza o pacta entre partes involucradas en la
operación financiera
 No considera la capitalización, por tanto, se aplica la metodología del
interés simple.

B. Tasas efectivas:
Es la tasa que realmente se aplica a las operaciones financieras y que, a
diferencia nominal, se incluyen además de su valor o costo de
oportunidad; el cobro de comisiones y gastos vinculados a la operación
financiera. En su aplicación se considera la capitalización de interés.

8. TIPOS DE INTERES BANCARIO:

Implica los diferentes tipos de interés bancarios que ayudan a evitar sorpresas o
efectos negativos a los consumidores que buscan crédito o préstamo de una entidad
financiera.

8.1. INTERES FIJO:

Es una tasa especifica que vincula a un préstamo o a una línea de crédito y
que debe devolverse junto con el capital. Una tasa fija es la forma más común
de interés para los consumidores, ya que resulta fácil de calcular, fácil de
entender y es estable.

En este caso, tanto el prestatario con el prestamista sabe exactamente que

obligaciones de tasa de interés están vinculadas a un préstamo o cuenta de
crédito.

8.2. INTERES VARIABLE:

Las tasas de interés pueden fluctuar y eso es exactamente lo que sucede con
las tasas de interés variable. Esos tipos de interés bancarios suelen estar
vinculado al movimiento continuo de las tasas de interés base (las
preferencias que los prestamistas usan para establecer sus tasas de interés)

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Los prestatarios pueden beneficiarse a la disminución de la tasa preferencial,

algo que puede suceder en etapas económicas más difíciles, pero si las tasas
de interés base aumentan, entonces el prestatario del préstamo con tasa
variable puede verse obligado a pagar más interés.

8.3. PORCENTAJE DE TASA ANUAL:

Se trata del monto del interés total expresado anualmente sobre el costo total
del préstamo. Las compañías de tarjetas de crédito a menudo usan este monto
para establecer tasa de interés cuando los consumidores acuerdan llevar un
saldo en su cuenta de tarjeta de crédito. El cálculo de la tasa es bastante simple
y resulta de sumar a la tasa preferencial el margen que el banco o el
prestamista le cobra al consumidor.

8.4. INTERES SIMPLE:

Es una tasa que los bancos usan comúnmente para calcular la tasa de interés
que cobran a los prestatarios (el interés compuesto es la otra forma común de
cálculo de tasa de interés utilizada por los prestamistas) al igual que el
porcentaje de tasa anual, el cálculo del interés simple es de estructura básica,
aquí está el cálculo que usan los bancos para determinar el interés simple.

8.5. INTERES COMPUESTO:

Los bancos a menudo usan interés compuestos para circular las tasas
bancarias, en esencia las tasas compuestas se calculan por dos componentes
clave de un préstamo: capital e interés.

Con el interés compuesto, el interés del prestamos se calcula anualmente, los

prestamistas incluyen esa cantidad para calcular los pagos de interés del
próximo año sobre un préstamo o un saldo de crédito.

8.6. INTERESES EN LOS PRESTAMOS:

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En los préstamos, hay dos tipos de interés que determinan el coste del dinero
en un préstamo o depósito: el Tipo de Interés Nominal (TIN) y la Tasa Anual
Equivalente (TAE).

El TIN: Es el porcentaje fijo que se pacta como concepto de pago por el

dinero prestado e indica el tanto por ciento que recibe el banco por prestar
el dinero. Este interés se cobrará en cada recibo y se sumará a la parte de
capital que se amortiza en ese mismo recibo.
La TAE: Se trata del tipo de interés de referencia ya que indica el coste
efectivo de los préstamos hipotecarios y al consumo o el rendimiento de
los productos de ahorro a lo largo de un año. Se calcula teniendo en cuenta
tanto el tipo de interés nominal de la operación, como la frecuencia de
los pagos (mensuales, trimestrales, etc.), las comisiones bancarias y
algunos gastos de la operación.

8.7. INTERESES EN LA HIPOTECA:

Una de las decisiones financieras más importantes en la vida de una persona

es la compra de una vivienda lo que suele conllevar la firma de un préstamo
hipotecario. En este caso, los intereses en una hipoteca suponen un coste
añadido importante que hay que tener muy en cuenta en el presupuesto antes
de iniciar la compra. “Aspectos como qué porcentaje de tu patrimonio y de tu
liquidez representan el préstamo y sus intereses te ayudarán a saber el nivel
de riesgo que asumirás”, explica Eduardo Guevara, que hace hincapié en la
planificación para afrontar los pagos. “Esos mismos aspectos, aunados al
plazo de pago y las cuotas, podrían servir para estructurar un buen plan con
el que te asegures de que podrás cumplir con ellos e incluso generes
rendimientos positivos si decides, por ejemplo, alquilar el inmueble y
obtienes ingresos más altos que los pagos por cuota de interés”.

En los préstamos hipotecarios, el interés puede ser de tres tipos: fijo, variable
o mixto. En este último caso, se aplica el tipo fijo en una parte del plazo de la
operación financiera y se cambia a variable hasta la parte final del plazo.
Elegir una de estas tres opciones impacta directamente en la cuota de la
hipoteca. Por ello, es fundamental comparar las distintas opciones que dan los
bancos y fijarse muy bien en los tipos de interés que ofrecen. “Esto permite a
la persona recopilar información sobre las diferentes oportunidades y
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procesar la información”, afirma Catalina Estrada-Mejía, profesora de

Administración en la Universidad de los Andes de Colombia.
“Específicamente, los individuos que comparan en diferentes instituciones
financieras antes de adquirir un producto financiero como este, tienen un
bienestar financiero más alto que aquellos que no tienen este hábito”

8.8. INTERESES EN LAS TARJERAS DE CREDITO:

Las tarjetas de crédito permiten personalizar los pagos, ya que ofrecen una
línea de crédito flexible que puede dividirse en diferentes plazos o cuotas. No
obstante, hay que procurar devolver sin demora la cantidad adelantada para
que los intereses no se multipliquen. “Como en toda deuda, debemos estar
atentos a cuál es la tasa de interés, la fecha de corte de los pagos (que suele
ser mensual) y la cuota mínima que hay que pagar para que no nos cobren
esos intereses”, advierte Eduardo Guevara. “Lo usual es que, si pagamos una
cantidad mínima antes de la fecha de corte, no nos cobren intereses sobre el
dinero que nos prestaron”.

Las tarjetas de crédito tienen un tipo de interés fijo aunque, tal y como
informa el Banco de España, “las entidades pueden reservarse en el contrato
la posibilidad de cambiarlo, en cuyo caso deberá informarte de manera
individualizada con una antelación mínima de dos meses”.

Los principales tipos de interés de las tarjetas de crédito, según este

organismo, son dos:

El tipo de los saldos excedidos. Se aplica cuando se sobrepasa el

límite de crédito.

El tipo de interés de demora. Se aplica cuando se deja de pagar al

no haber saldo suficiente en la cuenta. Suele ser muy superior al de
los intereses ordinarios.

A la hora de planificar los pagos de la tarjeta, conviene tener muy en cuenta

estas variables, para no aumentar la deuda. “Debemos ser conscientes de sus
características para saber usarlas de la mejor manera y construir nuestro
historial crediticio”,

9. ¿PORQUE LAS TASAS DE INTERES DEL SISTEMA FINANCIERO

TIENDEN A SUBIR?
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En respuesta a la subida de las tasas de referencia del Banco Central de Reserva,

así como los requerimientos de liquidez de las personas y la mayor competencia
en el sistema financiero peruano, las tasas de los depósitos a plazo y los de crédito
experimentaran un crecimiento este año.

Según la revista Semana económica, diferentes factores están presionando al alza

las tasas de interés de los depósitos a plazo en soles, que alcanzan niveles elevados
para plazos más largos y montos más elevados.

En los últimos meses las tasas han pasado de 0% a cerca del 4% en la banca,
mientras que en las cajas municipales y financieras se han elevado de 1% a más
de 4%.

La salida de capitales del país de recursos a largo plazo como la CTS han invitado
a los bancos a captar más recursos de depósitos a plazo, sin embargo, hacia el
2023 ya no se esperarían más subidas en la tasa de referencia del BCR ni en la de
los depósitos.

a. RECUPERACION DE LOS DEPOSITOS A PLAZO:

El ejecutivo de BBVA agrega que las mayores tasas de interés han traído a mas
ahorristas, lo que se refleja en el saldo de depósitos a plazo. Tras retroceder en el
2020 y en buena parte del 2021, ahora se observa una recuperación de los
depósitos provenientes de una migración desde cuentas de ahorro, retiros de CTS
y, en menor medida de fondos mutuos.

Ha habido una cierta migración de los fondos mutuos, como la subida de tasas ha
sido tan acelerada, los fondos tienen dentro de su cartera depósitos a plazo que
fueron constituidos antes del inicio del ciclo de subida de tasas.

b. CREDITOS DE CONSUMO:
Por otro lado, este aumento de la tasa de referencia central también ha empezado
a reflejarse en las de los créditos entre bancos y en la de los corporativos de corto
plazo, que son las de menos riesgo.

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CONCLUSIONES

• La política monetaria establece una tasa de referencia que sirve como guía al resto
de tasas de interés en soles de la economía bajo un mecanismo de mercado.

• Esta guía ha permitido que durante los últimos años las tasas se hayan venido
reduciendo, sin que sea necesario recurrir a la introducción de topes a las tasas de
interés.

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• Para que el Banco pueda guiar eficazmente las tasas de interés es necesario asegurar
que el mercado opere con:

Transparencia. Ello permite que los agentes cuenten con información relevante
para tomar sus decisiones, lo que se traduce en un mercado más eficiente.

Competencia. La competencia resulta una condición primordial para que los

precios reflejen rápidamente los cambios en las condiciones monetarias.

RECOMENDACIONES

• Desarrollar una planificación estratégica de la Corporación, pues para mejorar su

funcionamiento tanto a nivel interno como externo, será necesario adoptar nuevas
estrategias empresariales que se encuentren dirigidas hacia el aprovechamiento de
las oportunidades y a la eliminación de sus debilidades

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• Establecer políticas de administración del personal que sean claras y oportunas, tanto
para su comportamiento y manejo a nivel interno como para el cumplimiento de sus
funciones, pues resulta de vital importancia que el personal conozca las atribuciones
y restricciones a las que está sujeto el desempeño de su trabajo dentro de la empresa.

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