Actividad de aprendizaje 13

Evidencia 2: Ejercicio práctico “Análisis a las problemáticas financieras”

NEGOCIOS INTERNACIONALES

FICHA 2247657

ENTREGADO POR: LISET TATIANA VALENCIA MONA

QUIMBAYA QUINDIO

SENA
Situaciones:

1. Una de las principales características de las pequeñas empresas es que no se genera

información para tomar decisiones financieras, la información que se genera es contable con la
finalidad de cubrir obligaciones fiscales, lo que implica de manera indirecta que los datos
contables no reflejan la situación real de la organización. En este sentido, el directivo no tiene la
información mínima necesaria para tomar decisiones, no solo porque los datos contables no
reflejan la realidad sino porque el enfoque meramente contable de la información no permite
conocer completamente la situación económica de la empresa, para ello es necesario que se
genere información pertinente para la toma de decisiones financieras.

Problemática a tratar: desconocimiento de la situación económica de la empresa

Tipo de problemática a la que pertenece: ausencia de control financiero.

Una solución a la dificultad encontrada: inventar sistemas de información, capacitar al personal,

mejoría en el sistema de comercialización todo esto con la finalidad de mantener al tanto de las
pérdidas y ganancias de la empresa

Compleméntela con ejemplos de empresas reales: Caso de la empresa Valderrama

Impresionamos donde el socio inversionista desestimulado por el margen operativo bajo empezó
a exigir a la empresa el pago de todos sus gastos personales, que mensualmente ascendían a cinco
millones de pesos y para 1999 exigió la devolución del dinero invertido generando el embargo de
los recursos bancarios.

2. El análisis y la planeación financiera, son actividades básicas de la función financiera que son
inexistentes en las pequeñas organizaciones, reflejándose en problemas que pueden llegar a
representar el fracaso de una empresa. Debido a que los empresarios están concentrados
principalmente en obtener recursos mediatos para poder realizar gastos operativos, es difícil que
tenga la intencionalidad de desarrollar planes financieros cuando no se tiene conocimiento sobre
cómo realizarlos, cuando los problemas cotidianos abruman la capacidad de decisión de los
empresarios y cuando se tienen problemas básicos para generar ingresos. Sin embargo, ello no
debe implicar que no se deban tomar decisiones financieras en el corto plazo basándose en la
planeación financiera como una herramienta útil

Problemática a tratar: falta de análisis y planeación financiera

Tipo de problemática a la que pertenece: ausencia de control financiero.

Una solución a la dificultad encontrada: priorizar los gastos urgentes, manejar adecuadamente
los recursos y tener un registro de la entrada y salida de dinero en la empresa.

Compleméntela con ejemplos de empresas reales: Megatex S.A. empresa dedicada en

comercialización de telas en la ciudad de Cali, Durante casi dos años sufrió de estancamiento
comercial, cero crecimiento. Las ventas no repuntaban debido, en parte, a que varias pequeñas y
medianas empresas, sus habituales clientes, comenzaron a importar la mercancía directamente de
Panamá, lo cual alimentaba la guerra de precios entre las compañías comercializadoras y afectaba
ostensiblemente el margen de rentabilidad de la empresa. El mercado estaba saturado por e
mismo tipo de producto y sus estándares de calidad empezaban a disminuir.

3. La toma de decisiones sobre inversiones y sobre financiamiento son actividades que se llevan a
cabo en función de las necesidades mediatas de la empresa y de las oportunidades que se
presentan. Difícilmente se analiza la composición y el tipo de activos que tiene la empresa, no se
establece la combinación ideal de financiamiento a corto y largo plazo y no se analizan las
opciones de financiamiento disponibles, sus costos y sus implicaciones a largo plazo. Esta situación
representa un gran limitante para la pequeña empresa encontrándose en una posición vulnerable
donde las decisiones no se toman de manera analítica sino circunstancial.

Problemática a tratar: la ausencia de capital en la empresa puede generar muchas consecuencias

ya que no cuentan con ingresos para solventar necesidades extras como en maquinaria o
infraestructura.

Tipo de problemática a la que pertenece: falta de recurso económico para invertir.

Una solución a la dificultad encontrada: teniendo en cuenta que se pueden generar ciertos
imprevistos la empresa debe tomar la opción de créditos donde exista facilidad de pago.

Compleméntela con ejemplos de empresas reales: La firma Sacyr, multinacional española experta
en concesiones, se trata de una empresa que en el pasado enfrentó una batalla legal con el Estado
colombiano por la construcción de la troncal del Magdalena Medio, hoy Ruta del Sol, y fue
obligada a pagar 77 millones de dólares al Envías por incumplimiento en las obras.

4. El 65% de las Pymes no alcanzan un período de vida mayor a los dos años, mientras que el 25%
sobrevive en este período pero con una probabilidad de desarrollo muy baja. Aunque la
problemática de la Pyme no se centra únicamente en la restricción de financiamiento, sí
representa un problema central que afecta sus decisiones, oportunidades y por ende, su
desarrollo.

Problemática a tratar: sostener y expandir la empresa

Tipo de problemática a la que pertenece: dificultad para adquirir préstamo

Una solución a la dificultad encontrada: buscar opciones para ahorrar y capitalizarse y no

depender de créditos de las diferentes entidades financieras, buscar reinventarse y generar más
ingresos.

Compleméntela con ejemplos de empresas reales: Amador entró en grandes negocios de café,
compró y urbanizó la zona conocida como Guayaquil en Medellín, construyó la plaza de mercado,
la carretera hasta Santa Elena, fue accionista de la Empresa del Telégrafo Eléctrico, intentó
vincularse en el negocio de ferrocarriles, pero sobre todo, vivió de manera espléndida en Europa.

En 1898, cuando había malgastado su fortuna, la mina dejó de producir como antes. Los
accionistas de la empresa -Juan B. Marinero, Zonzoriano Hernández, Leocadio Arango y Agapito
Uribe- nunca previeron un hecho así. Amador conformó una sociedad en París, con la cual trató
de conseguir capital para hacer flotar financieramente la mina. Respaldó los préstamos de la
nueva firma con sus acciones de El Zancudo. Cuando no pudo pagar, sus acreedores franceses
embargaron las acciones y tomaron el control de la mina. Una secuencia de decisiones
desacertadas llevó la mayor empresa colombiana a la quiebra.
5. El 66% de las organizaciones expresaron tener algún tipo de dificultades financieras. El bajo
nivel de ventas representa la principal problemática que tienen las empresas, seguida por la falta
de recursos financieros y el incremento en costo de la materia prima. Un 25% de las empresas no
presenta ningún tipo de obstáculo en las finanzas empresariales, implicando una situación
financiera adecuada. Así mismo, alrededor del 9% de las organizaciones desconocen cuáles son
sus principales problemáticas, principalmente porque no manejan las finanzas de la empresa y las
dificultades no son tan evidentes.

Problemática a tratar: bajo nivel de ventas

Tipo de problemática a la que pertenece: falta de recursos financieros y de personal

especializado.

Una solución a la dificultad encontrada: buscar un asesoramiento de un agente contable,

especializar al personal de punto de ventas y estar al día con los pagos y documentación necesaria.

Compleméntela con ejemplos de empresas reales: La caída en las ventas en cuanto a volumen de
la filial de Coca-Cola Femas se debe en buena parte a la disminución que registró el mercado de
bebidas carbonatadas, entre las que se cuentan la marca insigne de la compañía, que pasó de
228,2 a 226,7 millones de cajas, con una disminución del 0,6 por ciento.

6. Debido a que un alto porcentaje de microempresarios tienen como prioridad empresarial

generar ingresos para mantener a la familia, es muy común mezclar las finanzas de la empresa con
el patrimonio familiar. Esto implica que los empresarios tienden a limitar el crecimiento e
inversión del negocio debido a una descapitalización generada por el retiro de utilidades de
manera periódica equivalente a las necesidades de la familia del empresario.

Problemática a tratar: mal manejo de ingresos y egresos

Tipo de problemática a la que pertenece: falta de capital de trabajo.

Una solución a la dificultad encontrada: diferenciar y no mezclar el dinero de la empresa con los
gastos familiares.

Compleméntela con ejemplos de empresas reales: uno de los socios de WMLIMPIEZA SAS ha
generado la disminución de la rentabilidad de la empresa debido al incluir sus gastos personales
en los operacionales de la empresa.

7. Alrededor del 3% de las empresas encuestadas muestran un alto nivel de endeudamiento

debido a la incapacidad de generar recursos para hacer frente a sus necesidades de corto plazo. La
empresa celayense presenta un problema de endeudamiento como consecuencia de la generación
de recursos insuficientes para responder a sus obligaciones financieras de corto plazo, haciendo
referencia principalmente a capital de trabajo. Esto implica que las empresas rara vez adquieren
deudas o financiamiento con el objetivo de desarrollar nuevos proyectos que representen un
crecimiento para la organización, lo cual refiere a la situación de sobrevivencia en que estas se
desenvuelven.

Problemática a tratar: deudas y falta de recursos.

Tipo de problemática a la que pertenece: bajo nivel de ventas

Una solución a la dificultad encontrada: implementar estrategias de ventas, encontrar diferentes

medios de distribución con la finalidad de evitar posibles endeudamientos.

Compleméntela con ejemplos de empresas reales: Para los trabajadores de la empresa SEAT
incluidos en este último caso -unos 23.000-, la pérdida de salario será de un 10%. Sin embargo,
para los jefes de línea, encargados, peritos titulados superiores, etcétera, las pérdidas serán
mucho más importantes. Según fuentes de Sea consultadas por EL PAÍS, en algunos de estos casos
las pérdidas pueden cifrarse en unas 40.000 pesetas mensuales.

8. De acuerdo con Giman (1996), la principal problemática a la que se enfrentan las empresas con

cartera vencida es la falta de liquidez, entendida como la incapacidad de cumplir con sus
obligaciones de corto plazo a medida que se vencen. La relación entre cartera vencida y falta de
liquidez se hace evidente cuando el ciclo de operación de la empresa no se lleva a cabo en los
términos calculados o esperados debido a la falta de entrada de efectivo por concepto de
cobranza de cuentas pendientes. En este sentido, la situación financiera de corto plazo se ve
afectada debido a la falta de liquidez y a la premura de adquirir préstamos de corto plazo que le
permitan mantenerse en operación. Evidentemente las empresas más pequeñas deben enfrentar
el problema de liquidez de otras formas distintas a la adquisición de préstamos, dada su
incapacidad de obtener financiamiento por parte de las instituciones financieras.

Problemática a tratar: liquidez y deudas.

Tipo de problemática a la que pertenece: alto nivel de endeudamiento

Una solución a la dificultad encontrada: ya que la empresa no cuenta con el ingreso económico
para cubrir sus gastos es indispensable que recurra a un posible préstamo bancario o crédito que
tenga facilidad de pago con la finalidad de no llegar al límite de generar liquidez.

Compleméntela con ejemplos de empresas reales: Kelinda no soportó la crisis y se irá a

liquidación Sin embargo, para finales de 2015 la rentabilidad del negocio era negativa y más del
70% de las deudas estaban concentradas en el corto plazo, lo que terminó por agravar su situación
financiera, que al final desencadenó la decisión de los propietarios de someterse a una liquidación
privada, es decir, no contará con la intervención de la Superintendencia de Sociedades.

9. Así mismo, la mayoría de los empresarios concuerdan que en los primeros años del negocio, el
bajo nivel de ventas impacta de manera considerable en la sobrevivencia de la organización, sin
embargo, sostienen que con el paso del tiempo los negocios pueden soportar mejor las bajas
ventas. En este sentido, el análisis del ciclo de vida de los negocios sustenta la afirmación de los
empresarios, ya que conforme la empresa pasa de la etapa de formación a la de crecimiento y
posteriormente a la etapa de madurez, las ventas experimentan un crecimiento en comparación a
la etapa anterior. Esto hace que conforme las empresas se encuentran en la etapa de crecimiento
o madurez están en mejores condiciones de enfrentar la problemática financiera que genera el
bajo nivel de ventas.

Problemática a tratar: incapacidad para mantener la empresa.

Tipo de problemática a la que pertenece: bajo nivel de ventas.

Una solución a la dificultad encontrada: equilibrar el sistema financiero de la empresa, mientras
adquiere fuerza en el mercado.

Compleméntela con ejemplos de empresas reales: El Presidente la empresa QUESOS ANDINO

S.A.* CASO DE ESTUDIO, Robert Douglas, abre la reunión y dice: "Estoy muy preocupado por la
situación de las ventas y la participación de mercado que tiene la compañía actualmente en el
canal tradicional. Nuestros principales competidores están ganando cada día más participación en
este canal, aprovechando nuestra lentitud en el desarrollo de estrategias dirigidas al mismo”. La
Gerente de Mercadeo, Stella García manifiesta que por la participación interna de ventas han
enfocado todas las actividades estratégicas hacia el canal de autoservicios y que al canal
tradicional no se le ha apoyado con publicidad ni con actividades específicas.

10. Los movimientos de efectivo en las organizaciones son una actividad constante que requiere
de una administración efectiva, no sólo porque es importante mantener los niveles de efectivo
necesarios, sino porque es necesario controlar e identificar los flujos de efectivo que se generan
en la administración de los flujos de efectivo, alrededor del 16% de las empresas tienen
dificultades para controlar las entradas y salidas de efectivo.

Problemática a tratar: la empresa no controla el dinero de la empresa

Tipo de problemática a la que pertenece: ausencia del control financiero.

Una solución a la dificultad encontrada: implementar un sistema de control con los ingresos y
egresos de la empresa teniendo en cuenta los gastos exactos para cubrir gestiones operacionales.

Compleméntela con ejemplos de empresas reales: los agricultores al aumento de las cargas
fiscales a las exportaciones, que les parece más una forma de patear la lonchera, que una de
sembrar el futuro. Con el argumento de que para evitar el desabastecimiento interno y sacarle. El
mayor provecho posible a la crisis de los alimentos en marcha -sostienen los personeros de las
medidas-, es importante regular las ventas al exterior y de paso aumentar los recursos públicos en
forma tal que se garantice la financiación del presupuesto estructurado para lograr una mejor
distribución de la riqueza. Las autoridades, con la Presidente del país a la cabeza, resolvieron
ajustarles las clavijas a los productores del agro, supuestos usufructuarios de una bonanza que no
les corresponde a ellos nada más, sino debe distribuirse entre todos los miembros de la sociedad.

11. Debido a que el pequeño empresario es al mismo tiempo el director de la organización,

comúnmente en él recae la función financiera aun cuando no tiene los conocimientos necesarios
para tomar las decisiones más adecuadas. Aunque la complejidad de la toma de decisiones
financieras está relacionada con el tamaño de la organización, las pequeñas empresas se
enfrentan a una gran diversidad de problemáticas referentes a la administración de los recursos
financieros, siendo evidente la necesidad de especialización en el campo de las finanzas.

Problemática a tratar: insuficiencia de capacidad para elegir buenas decisiones para la empresa.

Tipo de problemática a la que pertenece: ausencia de control financiero.

Una solución a la dificultad encontrada: capacitar y contratar personal que sea capaz de tener
buena toma de decisiones y esté al tanto del manejo de la empresa, y de un buen sistema
financiero.

Compleméntela con ejemplos de empresas reales: En 1991 el empresario Hernando Ramírez

inaugura la pequeña Cervecería Ancla S.A. en Mariquita (Tolima) y lanza al mercado la cerveza
“Ancla Premium” y “Ancla Roja” dirigidas a los estratos de mayor poder adquisitivo. La meta era
elevar la producción mensual de 2 millones a 15 millones de botellas. Las inversiones demandadas
se acercaron a los $12.000 millones de pesos, de los cuales la familia asumió el 70% mientras que
el otro 30%, se obtuvo de préstamos con entidades financieras. Detrás de esas razones se
detectaron fallas en las proyecciones financieras y en el manejo administrativo de la compañía,
factores que incidieron aún más su crisis y que no se pudieron justificar. Esta situación, unida a las
denuncias sobre malos manejos administrativos de la firma, hizo que la junta de acreedores
pidiera 63 a las súper sociedades la cancelación en concordato. La cervecería Ancla fue declarada
el 25 de noviembre en liquidación obligatoria por la Superintendencia de Sociedades