ADMINISTRACION FINANCIERA

1. Sistema Financiero Mexicano

El Sistema Financiero Mexicano puede definirse como el conjunto de organismos e

instituciones que captan, administran y canalizan a la inversión, el ahorro dentro del
marco legal que corresponde en territorio nacional.

El sistema financiero mexicano se podría decir que es un todo, es el conjunto de

organismos institucionales, dependencias que administran, captan, regulan, norman y
dirigen la inversión y el ahorro del país.

1.1.- Estructura del Sistema Financiero Mexicano

Es el conjunto de entidades integradas por instituciones financieras que tienen por objeto,
el otorgamiento de créditos o financiamientos a los diferentes sectores de nuestra
economía y la captación de recursos en forma profesional. Bajo la supervisión y vigilancia
de las autoridades del sistema y bajo un marco jurídico establecido.

1.2.- Autoridades por la que se integra nuestro sistema financiero mexicano

Otra manera de visualizar al conjunto de entidades que conforman este sistema es

dividirlo en cuatro partes:

1. Las instituciones reguladoras.

2. Las instituciones financieras, que realizan propiamente las actividades financieras.

3. Las personas y las organizaciones que realizan operaciones, en calidad de clientes, con
las instituciones financieras.

4. El conjunto de las organizaciones que se pueden considerar como auxiliares, por

ejemplo, las asociaciones de bancos o de aseguradoras.

No debe perderse de vista que estos cuatro grupos están contemplados y regulados por la
legislación vigente. Esta manera de interpretar al sistema financiero mexicano facilita su
análisis.

Cómo se aprecia en el punto 1, las actividades de regulación y control son efectuadas por
instituciones públicas que reglamentan y supervisan las operaciones y las actividades que
se llevan a cabo y por otro lado, definen y ponen en práctica las políticas monetarias y
financieras fijadas por el gobierno.
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Organismos reguladores y supervisores:

 Secretaría de Hacienda y Crédito Público (SHCP).

 Banco de México (BANXICO).

 Comisión Nacional Bancaria y de Valores (CNBV).

 Comisión Nacional de Seguros y Fianzas (CNSF).

 Comisión Nacional del Sistema de Ahorro para el Retiro (CONSAR).

 Comisión Nacional para la Defensa de los Usuarios de Servicios Financieros

(CONDUSEF).

 Instituto de Protección al Ahorro Bancario (IPAB).

Por otro lado, puede apreciarse que a nivel operativo, las actividades del sistema
financiero básicamente están divididas, de acuerdo con el tipo de actividad que realizan,
de acuerdo con las actividades que realizan cinco grandes sectores, actualmente todos
regulados directa e indirectamente por la Secretaría de Hacienda y Crédito Público a
través de las comisiones correspondientes (Comisión Nacional Bancaria y de Valores,
Comisión Nacional de Seguros y Fianzas, Comisión Nacional del Sistema de Ahorro para el
Retiro) y el Banco Central (Banco de México):

Organismos operativos:

 Instituciones de crédito (Sector bancario).

 Organizaciones y actividades auxiliares de crédito (Sector de

Intermediarios Financieros No Bancarios).

 Organizaciones bursátiles (Sector Bursátil).

 Instituciones de seguros y fianzas (Sector de Seguros y Fianzas).

 Instituciones del SAR Sistema de Ahorro para el Retiro (Comisión Nacional

del Sistema de Ahorro para el Retiro).

 Otros organismos (Sector de Derivados o Sector de Ahorro y Crédito

Popular).
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A su vez, a nivel de organizacionales auxiliares se les puede dividir en los siguientes

grupos:

 Asociaciones de instituciones financieras.

 Asociaciones de clientes de las instituciones.

 Financieras.

 Organizaciones dedicadas al estudio de determinadas actividades.

 Fondos de fomento.

1.3.- Banco de México (BANXICO)

El Banco de México, es el Banco Central del Estado Mexicano, constitucionalmente

autónomo en sus funciones y administración, cuya finalidad es proveer a la economía del
país de moneda nacional.

BANXICO tiene como objetivo prioritario procurar la estabilidad del poder adquisitivo de
la moneda. Adicionalmente, le corresponde promover el sano desarrollo del sistema
financiero y propiciar el buen funcionamiento de los sistemas de pagos.

Sus funciones principales son:

 Regular la emisión y circulación de la moneda, los cambios, la intermediación y

los servicios financieros, así como los sistemas de pago
 Operar con las instituciones de crédito como banco de reserva
 Prestar servicios de tesorería al gobierno federal
 Fungir como asesor del gobierno federal en materia económica y financiera

Participar en el Fondo Monetario Internacional y en otros organismos de cooperación

financiera internacional.
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1.4.- Comisión Nacional Bancaria y de Valores (CNBV)

Es un órgano desconcentrado de la Secretaría de Hacienda y Crédito Público, con

autonomía técnica y facultades ejecutivas en los términos de la propia Ley de la Comisión
Nacional Bancaria y de Valores. Tiene por objeto supervisar y regular, en el ámbito de su
competencia, a las entidades financieras, a fin de procurar su estabilidad y correcto
funcionamiento, así como mantener y fomentar el sano y equilibrado desarrollo del
sistema financiero en su conjunto, en protección de los intereses del público.

1.5.- Comisión Nacional de Seguros y Fianzas (CNSF)

Órgano desconcentrado de la SHCP y goza de las facultades y atribuciones que le confiere

la Ley General de Instituciones y Sociedades Mutualistas de Seguros, la Ley Federal de
Instituciones de Fianzas, así como otras leyes, reglamentos y disposiciones administrativas
aplicables al mercado asegurador y afianzador mexicano.

Su misión es garantizar al público usuario de los seguros y las fianzas, que los servicios y
actividades que las instituciones y entidades autorizadas realizan, se apeguen a lo
establecido por las leyes.

1.6.- El Sector Bancario

Aquel que tiene mayor participación en el mercado y la sociedad. La banca transforma los
depósitos de la gente (el dinero que recibe) en fuente de financiamiento para proyectos
productivos sin que el público sepa qué se hizo directamente con sus recursos. Dentro del
Sector se incluye tanto la conocida como Banca Comercial (Banamex, BBVA Bancomer,
Banorte, ScotiaBank, etc.) como la Banca de Desarrollo (Bancomext, Nafinsa, etc.).

1.6.1.- Instituciones de Crédito

Empresa cuya actividad consiste en recibir del público depósitos u otros fondos
reembolsables y en conceder créditos por cuenta propia. Son los Bancos, las Cajas de
Ahorro, las Cooperativas de Crédito, el ICO y los Establecimientos Financieros de Crédito.

1.6.2.-Clasificación

El sistema bancario mexicano se divide en dos organismos: banca de desarrollo o de

segundo piso y banca múltiple o de primer piso. La banca de desarrollo está conformada
por instituciones gubernamentales que se ocupan de apoyar sectores específicos, en tanto
que la banca múltiple es el conjunto de los bancos comerciales, ampliamente conocidos.
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Banco de desarrollo o banco de segundo piso, o banco de fomento: Son bancos dirigidos
por el gobierno federal cuyo propósito es desarrollar ciertos sectores (agricultura,
autopartes, textil) atender y solucionar problemáticas de financiamientos regionales o
municipales, o fomentar ciertas actividades (exportación, desarrollo de proveedores,
creación de nuevas empresas). Se les dice de segundo piso porque sus programas de
apoyo o líneas de financiamiento, la realizan a través de los bancos comerciales que
quedan en primer lugar ante las empresas o usuarios, que solicitan el préstamo. Es decir,
su finalidad es apoyar y promover el desarrollo de las fuerzas productivas del país y el
crecimiento de la economía nacional, fomentando determinadas actividades económicas
así como el ahorro en todos los sectores y regiones de la República.

En México actualmente existen 6 bancos de desarrollo y un organismo público de

fomento denominado Financiera Rural.

  Banco Nacional del Ejército, Fuerza Aérea y la Armada, S.N.C.

  Banco Nacional de Comercio Exterior, S.N.C.
  Banco Nacional de Obras y Servicios Públicos, S.N.C.
  Banco del Ahorro Nacional y Servicios Financieros, S.N.C.
  Nacional Financiera, S.N.C.
  Sociedad Hipotecaria Federal, S.N.C.
  Financiera Rural

Bancos comerciales, de primer piso o institución de crédito, o de banca múltiple: Son

empresas que a través de varios productos captan, es decir, reciben el dinero del público
(ahorradores e inversionistas) y lo colocan, es decir, lo prestan a las personas o empresas
que lo necesitan y que cumplen con los requisitos para ser sujetos de crédito. Es decir, Son
todos los bancos comerciales que llevan a cabo las siguientes operaciones:  

 Operaciones pasivas, constituidas por los depósitos que reciben.

 Operaciones activas, que comprenden los préstamos que otorgan.

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Actualmente están en operación las instituciones de banca múltiple siguientes:

American Express Bank (México), S.A., Institución de Banca Múltiple.
BBVA Bancomer, S.A., Institución de Banca Múltiple, Grupo Financiero BBVA
Bancomer.
BanCoppel, S.A., Institución de Banca Múltiple.
Banca Afirme, S.A., Institución de Banca Múltiple, Afirme Grupo Financiero.
Banca Mifel, S.A., Institución de Banca Múltiple, Grupo Financiero Mifel.
Banco Ahorro Famsa, S.A., Institución de Banca Múltiple.
1.7.- Organizaciones y actividades auxiliares de crédito (Sector de Intermediarios
Financieros No Bancarios)

Mejor conocidos como empresas auxiliares de crédito: Casas de Cambio, Uniones de

Crédito, Factoraje y Arrendadoras, Sociedades de Ahorro y Préstamos, Sofoles, Sofipos
etcétera.

1.7.1.- Almacenes generales de depósito

Instituciones que tienen por objeto la guarda, conservación, manejo y control de bienes
bajo su custodia que se encuentren amparados por certificados de depósito y bonos de
prenda. Los Almacenes Generales de Depósito son supervisados por la Comisión Nacional
Bancaria y de Valores (CNBV) y se rigen por lo dispuesto en la Ley General de
Organizaciones y Actividades Auxiliares del Crédito.

1.7.2.- Arrendadoras Financieras

Institución financiera que adquiere bienes que le señala el cliente (arrendatario) para
después otorgárselo en arrendamiento financiero. El arrendamiento financiero es un
contrato mediante el cual se compromete la arrendadora a otorgar el uso o goce temporal
de un bien al arrendatario, ya sea persona física o moral, obligándose dicho arrendatario a
pagar una renta periódica que cubra el valor original del bien, más la carga financiera, y los
gastos adicionales que contemple el contrato. Al vencimiento de éste, podrá elegir entre
la adquisición del bien a un valor simbólico, prorrogar el plazo del contrato o participar de
la venta a un tercero.

1.7.3.- Uniones de Crédito

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Sociedades anónimas de capital variable que operan en las ramas económicas en las que
se ubican las actividades de sus socios y pueden realizar, entre otras, las siguientes
actividades: Facilitar el uso del crédito a sus socios y prestar su garantía o aval en los
créditos que contraten sus socios, recibir de sus socios depósitos de ahorro, etc.

1.7.4.- Empresas de Factoraje

Instituciones que adquieren derechos de crédito a favor de terceros a cambio de un precio

determinado. Las Empresas de Factoraje Financiero pueden pactar la corresponsabilidad o
no corresponsabilidad por el pago de los derechos de crédito transmitidos de quien vende
dichos derechos. Las empresas de factoraje financiero son supervisadas por la Comisión
Nacional Bancaria y de Valores (CNBV) y se rigen por lo dispuesto en la Ley General de
Organizaciones y Actividades Auxiliares del Crédito.

1.8.- Otros Organismos (Sector de Ahorro y Crédito Popular)

1.8.1.- Sociedades de Ahorro y Préstamo

Estas entidades tienen su origen en las cajas de ahorro. La responsabilidad de los socios se
limita al pago de sus aportaciones y tienen por objeto captar recursos exclusivamente
entre sus socios. Los recursos se utilizan exclusivamente en los socios mismos o en
inversiones que propicien su beneficio mayoritario.

1.9.- Instituciones de Seguros y Fianzas (Sector de Seguros y Fianzas)

En este sector se concentran las instituciones que se dedican a ofrecer cobertura sobre
probables siniestros o accidentes personales o corporativos que puedan generar pérdidas
eventuales. Adicionalmente, el sector de seguros puede funcionar como institución
fiduciaria para terceros y en otros casos como custodia de ahorro adicional de los
asegurados que puede provenir de pagos de siniestros, depósitos voluntarios, etcétera.
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1.9.1.- Clasificación

Aseguradoras. Se obligan mediante la celebración de un contrato, en el momento de su

aceptación y mediante el cobro de una prima, a resarcir un daño o pagar una suma de
dinero si ocurre la eventualidad prevista en ese contrato.

Los diferentes tipos de seguro que existe son los siguientes: a) Automóviles, b) Vida, c)
Accidentes personales y enfermedades, d) Gastos médicos mayores, e) Agropecuario f)
Diversos, g) Transportes, h) Incendio, i) Responsabilidad civil y riesgos profesionales y j)
Crédito.

Afianzadoras. Se encargan, mediante la celebración de un contrato y el pago de una

prima, de cumplir a un acreedor la obligación de su deudor en caso de que éste no lo
haga.

Hay cuatro tipos de fianzas: a) Fidelidad, b) Judicial, c) Administrativa y d) Crédito.

1.9.2.- Organizaciones bursátiles (Sector Bursátil)

Es el que se encarga de canalizar recursos de inversionistas directamente con los

demandantes de crédito, empresas privadas o gobierno. En este caso el individuo que
cuenta con recursos conoce perfectamente qué se hace con su dinero y a quién se está
canalizando, pues las operaciones se realizan con títulos de crédito que representarán un
pasivo o parte de capital de la empresa a quien le entrega recursos en préstamo. El sector
bursátil es mejor conocido por el sitio donde se realizan todas estas operaciones, como
Mercado de Valores.

1.9.2.1.- Instituto para Depósito de Valores

Presta servicios de custodia, administración, compensación, liquidación y transferencia de

valores, para que no sea necesario su traslado físico.

1.9.2.2.- Casas de Bolsa y Agentes de Bolsa

Las casas de bolsa. Son sociedades anónimas que realizan operaciones para
intermediar la oferta y la demanda de valores, y administran carteras de valores
propiedad de terceros.

Agentes de Bolsa. Cuando alguien decide comprar acciones debe recurrir a un agente de
bolsa. El agente de bolsa puede ser una persona física, un individuo, o jurídica, una
sociedad de bolsa.
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Un Agente de bolsa, Casa de bolsa o Corredor de bolsa es una persona jurídica o natural
que previo encargo tiene autorización para asesorar o realizar directamente inversiones o
transacciones de valores en los mercados financieros.

1.10.- Bolsa Mexicana de Valores (BMV)

La Bolsa Mexicana de Valores (BMV), foro en el que se llevan a cabo las operaciones del
mercado de valores organizado en México, siendo su objeto el facilitar las transacciones
con valores y procurar el desarrollo del mercado, fomentar su expansión y competitividad.

1.10.1.- Sociedades de Inversión

Las sociedades de inversión tienen por objeto la adquisición y venta de activos objeto de
inversión, con recursos provenientes de la colocación de las acciones entre el público
inversionista representativas de su capital social. Las acciones de estas sociedades son
representativas de la cartera de valores de las mismas. Las Sociedades de Inversión se
rigen por la Ley de Sociedades de Inversión, la cual las clasifica en función a los tipos de
instrumentos que manejan en:

  Sociedades de renta variable (también conocidas como comunes)

  Sociedades de Instrumentos de deuda

  Sociedades de Inversión de capitales

  Sociedades de Inversión de objeto limitado

Las sociedades de inversión, mejor conocidas como fondos, son la forma más accesible
para que los pequeños y medianos inversionistas puedan beneficiarse del ahorro en
instrumentos bursátiles. El inversionista compra acciones de estas sociedades cuyo
rendimiento está determinado por la diferencia entre el precio de compra y el de venta de
sus acciones. Los recursos aportados por los inversionistas son aplicados por los fondos a
la compra de una canasta de instrumentos del mercado de valores, procurando la
diversificación de riesgos.
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2.- Alternativas de financiamiento

La mayoría de empresas que necesitan financiar proyectos de inversión tienen como

mejor aliado a los bancos, los cuales por medio de préstamos facilitan la realización de los
proyectos de inversión. Sin embargo, estos modelos de financiamiento que nos ofrecen
los bancos no son suficientes para realizar nuestros planes. A esto le sumamos las estrictas
condiciones y colaterales que exigen al momento de otorgar un préstamo corporativo,
entonces llegamos a la conclusión que es hora de buscar otras fuentes de financiamiento.
Hoy en día son muchas las empresas que no tienen acceso a un crédito bancario.

Los ahorros personales: Para la mayoría de los negocios, la principal fuente de capital,
proviene de ahorros y otras formas de recursos personales. Frecuentemente, también se
suelen utilizar las tarjetas de crédito para financiar las necesidades de los negocios.

Los amigos y los parientes: Las fuentes privadas como los amigos y la familia, son otra
opción de conseguir dinero. Este se presta sin intereses o a una tasa de interés baja, lo
cual es muy benéfico para iniciar las operaciones.

Bancos y Uniones de Crédito: Las fuentes más comunes de financiamiento son los bancos
y las uniones de crédito. Tales instituciones proporcionarán el préstamo, solo si usted
demuestra que su solicitud está bien justificada.

Las empresas de capital de inversión: Estas empresas prestan ayuda a las compañías que
se encuentran en expansión y/o crecimiento, a cambio de acciones o interés parcial en el
negocio.

Los Financiamientos a Corto Plazo, están conformados por:

 Créditos Comerciales
 Créditos Bancarios
 Pagarés
 Líneas de Crédito
 Papeles Comerciales
 Financiamiento por medio de las Cuentas por Cobrar
 Financiamiento por medio de los Inventarios
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Los Financiamientos a Largo Plazo, están conformados por:

 Hipoteca
 Acciones
 Bonos
 Arrendamiento Financiero
 Apoyos que otorga la Secretaria de economía
 Microcréditos
 Crédito FONART
 Crédito PYME
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Índice

1. Sistema Financiero Mexicano………………………………………………………… 1

1.1.- Estructura del Sistema Financiero Mexicano………………… 1

1.2.- Autoridades por la que se integra nuestro sistema financiero mexicano……….. 2

1.3.- Banco de México (BANXICO)………………………………………………………………………… 3

1.4.- Comisión Nacional Bancaria y de Valores (CNBV)………………………………………… 4

1.5.- Comisión Nacional de Seguros y Fianzas (CNSF)………………………………………….. 4

1.6.- El Sector Bancario………………………………………………………………………………………. 5

1.6.1.- Instituciones de Crédito………………………………………………. 6

1.6.2.-Clasificación…………………………………………………………………. 6

1.7.- Organizaciones y actividades auxiliares de crédito (Sector de Intermediarios Financieros No

Bancarios)………………………………………………………………………………………………………… 7

1.7.1.- Almacenes generales de depósito………………………………………….. 7

1.7.2.- Arrendadoras Financieras……………………………………………………… 7

1.7.3.- Uniones de Crédito………………………………………………………………. 8

1.7.4.- Empresas de Factoraje………………………………………………………… 8

1.8.- Otros Organismos (Sector de Ahorro y Crédito Popular)……………………….. 8

1.8.1.- Sociedades de Ahorro y Préstamo……………………………………… 8

1.9.- Instituciones de Seguros y Fianzas (Sector de Seguros y Fianzas)…………. 9

1.9.1.- Clasificación……………………………………………………………………….. 9

1.9.2.- Organizaciones bursátiles (Sector Bursátil)……………………….. 10

1.10.- Bolsa Mexicana de Valores (BMV)………………………………………………….. 10

1.10.1.- Sociedades de Inversión…………………………………………………. 10

2.- Alternativas de financiamiento……………………………………………………………… 10

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Conclusión

Debemos entender que el sistema financiero mexicano es un el conjunto de instituciones

que administran y captan todo lo referente a los ingresos del país y que gracias ah estos
sectores e instituciones podemos regular las variadas operaciones en bancos, casas de
bolsa, hipotecas, etc.

El sistema financiero mexicano se podría decir que es un todo, es el conjunto de

organismos institucionales, dependencias que administran, captan, regulan, norman y
dirigen la inversión y el ahorro del país.
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Bibliografía

www.monografias.com

www.banxico.com

www.wikipedia.com