UNIVERSIDAD NACIONAL DE TRUJILLO

ESCUELA DE CONTABILIDAD Y FINANZAS

DOCENTE: Dr. YONI M. VALIENTE SALDAÑA

FLUJO DE CAJA

PROBLEMA Nª 1
La empresa LA TUMBAO S.A. desea estimar los desembolsos de efectivo para propósito de elaborar
el Flujo de Caja para los primeros tres meses de 200X, se cuenta con los datos siguientes:
1. Costo estimado de la mercadería vendida: Diciembre s/. 225,000; Enero s/. 250,000; Febrero
s/. 280,000 y Marzo s/. 210,000; el 35% del costo de la mercadería se va a pagar en el momento
de la venta, y el 65% se paga en el mes siguiente al de la venta.
2. Las remuneraciones para cada mes se estiman como sigue: Diciembres/. 23,000; Eneros/.
26,000; Febrero s/. 31,000 y Marzo s/. 25,000.
3. Los servicios se pagaran cada mes por el valor de s/. 320. El primer pago se hará en febrero.
4. El alquiler de seis meses y el seguro que ascienden a un total de s/. 9,700 se pagara en enero.
5. Un Impuesto de renta de s/. 12,500 se pagara en marzo.
6. La depreciación del equipo de oficina se ha estimado en s/. 7,500 para el año.
1. El nuevo equipo se va adquirir en febrero cuesta S/. 50,000con una cuota inicial de s/. 4,000
pagaderos al momento de la compra.
2. Otros gastos de operación han sido estimados en s/. 2,250 por mes, los cuales se deben pagar
cada mes.

PROBLEMA Nª2
Algunas cifras claves para el presupuesto de la compañía “S” para el primer trimestre de
operaciones de 200X se muestran a continuación:
ENERO FEBRERO MARZO
Ventas al crédito S/. 80,000 70,000 86,000
Compras al crédito 34,000 32,000 40,000
EGRESOS DE CAJA:
Remuneraciones 4,000 3,500 4,200
Alquiler 1,500 1,500 1,500
Compras de equipo 25,000 - 2,000
La compañía estima que el 10% de sus ventas al crédito nunca recobrara. De aquellas que van a
ser recobradas, la mitad se recaudara en el mes de la venta, y lo restante se recaudara en el mes
siguiente. Las compras en cuenta todas serán pagadas en el mes siguiente a la compra. Las ventas
de diciembre de 200X fueron de s/. 90,000
SE PIDE:
Utilizando la anterior información, complete el presupuesto de caja que se le suministra a
continuación:

Enero Febrero Marzo

Saldo Inicial de caja s/. 100,000 _______ ______
INGRESOS DE CAJA
Recaudos de efectivo de las ventas al crédito _______ ________ ______
Total Caja disponible _______ ________ ______
EGRESOS DE CAJA:
Compras _______ ________ ______
Remuneraciones _______ ________ ______
Alquiler _______ ________ ______
Compras de equipo _______ ________ ______
Total Egresos _______ ________ ______
Saldo de caja final _______ ________ ______

PROBLEMA Nª3
El proyecto de langostinos es un proyecto íntegramente dedicado a la
venta de langostinos. Lo costos variables tienen la siguiente función:

Costo = 0.125* ventas+36,000*t donde t=1,2,3 y 4

La planilla es de s/ 3,500. El aumento de capital de trabajo se estima en

10% del aumento de las ventas. Se invirtió en obras civiles s/. 35,0 00 y la
depreciación por periodo es de s/. 3,500. el impuesto a la renta es 29.5%.
El proyecto es financiado sin deuda.

Además, se ha elaborado el siguiente cuadro :

1 2 3 4
Ventas en efectivo s/.220,000 280,000 300,000 320,000
Cuentas por cobrar al final del
periodo s/. 34,000 23,000 25,000 20.000

Las ventas son en efectivo o al crédito. Los ingresos totales en efectivo

incluyen tanto las ventas en efectivo como las cancelaciones de cuentas
por cobrar. Las ventas al crédito tienen un plazo úni co de un periodo.
Se pide calcular el flujo de caja y el estado de resultados proyectado del
negocio.
PROBLEMA Nª4
La empresa HARINAS DEL NORTE SAC., desea elaborar el presupuesto para la ampliación del edificio
administrativo, se contactaron cinco inversionistas extranjeros que aportaron, la suma de s/.305.000.000, el
personal que en ella labora realizó el presupuesto, el Gerente reunió a todos los empleados directivos para
determinar las cuantías de cada rubro, este presupuesto se planificó a corto plazo, se inicia el día 02 del mes
de enero y se entrega el día 01 del mes de. abril del 200x+1
En el desarrollo del proyecto de inversión, los señores inversionistas viajan de Lima a Trujillo en avión, los
pasajes aéreos son cancelados por la empresa por un valor de s/.3,860.000, se alojaron en el HOTEL LOS
CONQUISTADORES, por cinco días por un valor de s/.7,125.000.
El Gerente le informa que aplicaran el método de control al presupuesto que para la realización de las órdenes
de servicios, utilice el sistema de licitación y cotización, para elaborar Órdenes y Contratos de Suministros y
compras.
Durante el desarrollo del presupuesto el dinero consignado generó unos intereses de s/.236,000 en el mes de
mayo del 200x.
En la elaboración del presupuesto se piden las siguientes cotizaciones: Ferretería Alela: bulto de cemento a
s/.22,500, en la Ferretería San Francisco el valor es de s/.17.900, Ferretería JJ Ltda. a s/.17.500, los vidrios en
Aluvidrios a s/.265,000, Arvidrios Ltda. a s/.330,000, Vidrios del Norte a s/.230,000; pintura el Piccasso Ltda.,
dio un precio especial por un valor de s/.49,000, Alumina cotizó con un descuento pero si se le compraba todas
las ventanas y puertas. Se ha usado en papelería de oficina la suma de s/.1,156 y en transporte de material
´por un total de s/.1,255.465
Se pide:
Desarrollar un presupuesto. Los señores inversionistas desean conocer el estado de resultado del presupuesto.
Los empresarios desean saber si ellos pagan impuesto por esta inversión.

Datos del presupuesto general:

Cemento 3,800 17,500
Viajes de gravilla 300 180,900
Viajes de arena 250 125,000
Baldosas M2 2.350 19,800
Puertas de aluminio 22 220,000
Ventanas de aluminio 33 216,825
Varilla de fierro lisa 239 3,580
Vidrios color bronce 35 230,000
Emparrillado de varillas 114 16,560
Galones de pintura 65 47,500
Galones de thiner 34 9,500
Operarios de construcción 20 426,000
Ayudantes 80 426,000
Lijas 89 1,550
Brochas 23 5,000
Horas extras reportadas 286 1,550
Ing. Residente 381,500 10
Ing. Civil 214,593.75 16
Arquitecto 763,000 4
Contador 381,428.57 7
Auxiliar contable 163,500 7
Almacenista 35,500 12
PROBLEMA Nª5
El gerente general de la empresa comercial “LA TUMBAO S.A” , es una
empresa que se dedica a comercializar golosinas al por mayor, durante
los tres últimos meses del año, sus ventas fueron:
Octubre s/. 980,000 Noviembre s/. 890,000 Diciembre s/. 1600,000
El departamento de marketing de la empresa ha preparado el presupuesto
de ventas para los próximos seis últimos meses del año 20x1, el cual es
el siguiente:
Enero s/. 910,000 Marzo s/. 980,000 Mayo s/.
990,000
Febrero s/. 950,000 Abril s/. 970,000 Junio s/.
980,000
El gerente de ventas de la empresa ha adoptado la política de vender
siempre sus productos bajo las siguientes condiciones: 70% al contado y
el saldo se recuperara el 20% a 30 días y el otro 10% en 60 días. Debe
prepararse el presupuesto de cobranzas por ventas y el saldo de las
cuentas por cobrar de la TUMBAO S.A, el cual deberá comprender las
ventas reales y las proyectadas (Solo hasta el mes de Junio, es decir el
primer semestre del próximo año).
El gerente de logística de la empresa, ha preparado un programa de
adquisiciones de mercaderías. Generalmente, las compras ascienden al
60% de las ventas mensuales y la política de la empresa es la de pagar a
sus proveedores el 70% a 30 días y el saldo a 90 días con esta información
se solicita elaborar el saldo de las cuentas por pagar, el cual deberá
referirse a las cuentas reales y las proyectadas (hasta junio).
Con la información y los datos que se dan a continuación prepare el flujo
de Caja de la TUMBAO para el primer semestre (Enero a Junio) del año.
a) Los sueldos a pagar el próximo semestre se ha estimado en:
Enero s/. 70,000 Marzo s/. 90,000 Mayo s/. 92,000
Febrero s/. 72,000 Abril s/. 98,000 Junio s/.
96,000
b) El alquiler del local de la empresa ascenderá a s/. 1,000 mensual y no
variara durante el periodo de proyección.
c) En el mes de Abril se deberá asumir el pago de publicidad por s/. 1,950
d) En el mes de junio se amortizara un préstamo anterior por s/. 110,000
más intereses por s/. 25,000
e) Todos los meses, la empresa debe efectuar el pago a cuenta del
impuesto a la renta que asciende al 2% de las ventas totales
mensuales.
f) El saldo de caja al 1ª de Enero del 200X es de s/. 7,000. La empresa
desea mantener un saldo mínimo de caja, a fin de cada mes, de s/.
1,200 pudiendo tomarse créditos bancarios de ser n ecesario, los que
serán cancelados en el segundo semestre del próximo año.
g) En el mes de Marzo, se comprara una computadora valorizada en U$
1,600 T.C. s/. 3.14, cuota inicial U$ 700, pagado en Marzo y el saldo
pagadero dentro de 6 meses.
h) En el mes de Junio 20x1 se adquirirá un teléfono celular valorizado en
400 T.C. s/.3.19
i) En el mes de Junio20x1, se proyecta comprar bonos de Pacasmayo
S.A. en la bolsa de valores por un monto de s/. 1,300 al contado.