GLOSARIO

Gestión de Tesorería

 Cash management: gestión del dinero.

 Crédito documentario: es un acuerdo por el cual un banco, actuando a peti-
ción y de conformidad con las instrucciones del importador o en su propio
nombre, se obliga frente al exportador a pagar, aceptar o negociar efectos de
giro, ya sea directamente o con la intervención de otro banco intermediario.
 Cheque: es un documento utilizado como medio de pago por el cual una em-
presa (el librador) ordena a una entidad bancaria (el librado) que pague una de-
terminada cantidad de dinero a otra empresa (el beneficiario o tenedor). El li-
brador puede ser también el beneficiario, como ocurre cuando uno utiliza un
cheque para sacar dinero de su propia cuenta.
 Cobros: hecho de recibir una remesa monetaria.
 Confirming: es un servicio financiero y administrativo que presta una entidad
bancaria en la gestión de pagos de una empresa a todos sus proveedores. Se
trata de una cesión a un tercero (Entidad Financiera) las obligaciones de pago.
 Créditos bancarios: contrato por el que la entidad financiera pone a disposi-
ción de la empresa fondos hasta un límite determinado. Por su parte, la empre-
sa se compromete al pago periódico de intereses sobre las cantidades dispues-
tas, y a la devolución del principal al finalizar el plazo del contrato pactado, pla-
zo normalmente inferior a un año.
 Centro de beneficio: tiene responsabilidad tanto sobre los costes como sobre
los ingresos de la actividad que desarrolla, de forma que su objetivo es la ma-
ximización del beneficio.
 Centro de ganancias: es la parte de un negocio que genera ingresos mientras
también toma en cuenta sus propios costos, haciendo posible calcular las utili-
dades del departamento como una unidad independiente.

MAS©: Modelo de Aprendizaje Social de la RED SUMMA

1
 GLOSARIO | || NOMBRE DE LA ASIGNATURA

 Factura: documento mediante el que el vendedor da a conocer al comprador el

detalle y el precio de las mercancía vendida y las condiciones de pago y entre-
ga
 Float comercial: asociado tanto a causas "técnicas", como el correo u otros,
como a causas de impago o morosidad del cliente.
 Fuentes de financiación negociadas: son aquellas que para su acceso, la
empresa debe hacer una solicitud formal, suscribiendo un contrato específico.
Tienen coste definido, y sus vencimientos suelen centrarse hasta el plazo de
12 meses.
 Flujo de fondos financiero: está asociado a la estructura financiera de la em-
presa e integrado por los movimientos de dinero consecuencia de las opera-
ciones financieras, tanto de financiación como de inversión.
 Flujo de fondos operativo: está compuesto por las entradas y salidas de dine-
ro que se producen como consecuencia de la actividad habitual de la compa-
ñía.
 Fra (forward rate agreement): es un contrato entre dos partes por medio del
cual se acuerda hoy el tipo de interés que regirá por un plazo establecido, y
que dará comienzo en una fecha futura.
 Flujos de caja: son las variaciones de entradas y salidas de caja o efectivo, en
un período dado para una empresa.

 Gestión: Acción y a la consecuencia de administrar o gestionar algo. Implica

análisis, eficiencia, mejora, búsqueda del beneficio.

 Ingresos: Operaciones que incrementan el valor patrimonial de la empresa.

MAS©: Modelo de Aprendizaje Social de la RED SUMMA

2
 GLOSARIO | || NOMBRE DE LA ASIGNATURA

 Letra de cambio. Documento que incorpora un derecho de carácter patrimo-

nial por el que una persona llamado librador (vendedor), manda pagar a otro
llamado librado (comprador) una suma de dinero en el lugar y tiempo conveni-
dos.
 Línea de descuento: Es un producto financiero por el cual el banco nos ade-
lanta el importe de los documentos a negociar, cobrándonos una comisión por
ello.

 Metálico: Se trata de un medio de pago universal, con entrega en mano al ca-

jero o directamente a través de un cobrador, que podría ser el propio vendedor.

 Orden de pago simple: Esta modalidad sin duda implica evidentemente una
relación de gran confianza entre las partes, vendedor y comprador, ya sea por
la experiencia de operaciones anteriores o por la credibilidad de las propias
firmas o empresas que están involucradas en la operación comercial.

 Pagaré: El pagaré es un documento que consiste en la promesa de pagar una

determinada cantidad de dinero en un futuro a su legítimo tenedor. Así la prin-
cipal diferencia con respecto del cheque es que en el caso del pagaré, en el
momento de su emisión, queda determinado el momento a partir del cual se
podrá hacer efectivo su cobro.

 Recibo: Frente a los anteriores medios de pago/cobro, en el que suponen una

MAS©: Modelo de Aprendizaje Social de la RED SUMMA

3
 GLOSARIO | || NOMBRE DE LA ASIGNATURA

orden individual del cliente para realizar cada pago, en este caso se trata de
una iniciativa del vendedor. Es éste quién “gira” un documento de cobro que
presentará al vencimiento al cliente (librado).
 Remesa: Consiste en el envío de letras de cambio, pagarés u otros, para que
el librado proceda a su pago o aceptación.
 Remesa documentaria: Es el medio de pago por el que el exportador encarga
a su banco la gestión de cobros de documentos comerciales, acompañados o
no de documentos financieros. En este caso entramos en lo que podríamos
denominar medios de pago de desconfianza, ya que hasta ahora la ejecución
de los pagos ha dependido de la voluntad del importador.
 Remesa simple: En este caso el importador realizará el pago de la Letra de
Cambio, Recibo o Pagaré emitida por el Exportador, con vencimiento a la vista
o a plazo, y en éste último caso, con o sin aceptación.

 Swap de tipos de interés: Un Swap es una operación financiera a través de la

cual, dos partes se benefician mutuamente mediante el acuerdo del intercam-
bio futuro de una serie de flujos financieros de manera periódica durante un
tiempo y sobre un importe total predeterminado.

 Tarjetas bancarias: son de dos tipos tarjetas de débito y tarjetas de crédito.

Con la tarjeta de débito la transferencia de fondos, de la cuenta del pagador a
la del cobrador, se realiza en el momento del pago, pero si es festivo el vende-
dor no puede cobrar hasta el primer día hábil.
 Tarjeta de crédito: como medio de pago en sí, permite que el cliente puede
aplazar el pago de la compra mediante liquidación mensual.
 Tesorería: Es el área de una empresa en la cual se organizan y gestionan to-
das las acciones relacionadas con operaciones de flujo monetario o flujo de ca-
ja.
 Transferencia: Una transferencia bancaria es la operación por la que una em-
presa (el ordenante) da instrucciones a su entidad bancaria para que envíe,

MAS©: Modelo de Aprendizaje Social de la RED SUMMA

4
 GLOSARIO | || NOMBRE DE LA ASIGNATURA

con cargo a una cuenta suya, una determinada cantidad de dinero a la cuenta
de otra persona o empresa (el beneficiario).

MAS©: Modelo de Aprendizaje Social de la RED SUMMA

5