Evidencia 2: Ejercicio práctico “Análisis a las problemáticas financieras”

Situación 1:

“Una de las principales características de las pequeñas empresas es que no se genera

información para tomar decisiones financieras, la información que se genera es contable con la
finalidad de cubrir obligaciones fiscales, lo que implica de manera indirecta que los datos
contables no reflejan la situación real de la organización. En este sentido, el directivo no tiene la
información mínima necesaria para tomar decisiones, no solo porque los datos contables no
reflejan la realidad sino porque el enfoque meramente contable de la información no permite
conocer completamente la situación económica de la empresa, para ello es necesario que se
genere información pertinente para la toma de decisiones financieras.”

En esta situación es fácilmente identificable una clara falta de comunicación entre las áreas que
tienen que ver con la presentación de resultados y estados financieros. Seguido de la falta de
planeación y control de recursos. No puede ser posible que en una empresa que está empezando
se dediquen todos los recursos y ganancias a cubrir solo obligaciones fiscales, para ello debe haber
un balance entre los ingresos y egresos y poder buscar la forma de igualar las cargas, de lo
contrario la empresa no será rentable y tendrá que dedicarse a cubrir solo obligaciones.

Una posible solución a esta problemática empieza desde la planeación y la comunicación entre
todas las áreas de la compañía, establecer comités en los que se planteen los objetivos si se quiere
semanal, quincenal o mensualmente, evaluar posibles lagunas financieras y como cubrirlas para no
descuidar ninguna de las áreas que requieren inyección de capital o renovación constante de
recursos, revisar resultados y plantear nuevas metas con el fin de hacer rentable y solvente a la
empresa.

Situación 2:

“El análisis y la planeación financiera, son actividades básicas de la función financiera que son
inexistentes en las pequeñas organizaciones, reflejándose en problemas que pueden llegar a
representar el fracaso de una empresa. Debido a que los empresarios están concentrados
principalmente en obtener recursos mediatos para poder realizar gastos operativos, es difícil
que tenga la intencionalidad de desarrollar planes financieros cuando no se tiene conocimiento
sobre cómo realizarlos, cuando los problemas cotidianos abruman la capacidad de decisión de
los empresarios y cuando se tienen problemas básicos para generar ingresos. Sin embargo, ello
no debe implicar que no se deban tomar decisiones financieras en el corto plazo basándose en la
planeación financiera como una herramienta útil.”

Se evidencia falta de conocimiento al momento de administrar o guiar una empresa, es un error

muy común en las pequeñas compañías el hecho de no tener experiencia en la administración de
capital y se nota un claro afán por conseguir recursos para mantener en flote la empresa, sin
embargo, el inyectar capital sin poder o sin saber distribuirlo no será más que una solución
pasajera.

Para que esta situación deje de presentarse o no se vuelva tan frecuente, se puede buscar la ayuda
de un empresario con más experiencia o un asesor financiero que ayude a crear planes para que
las finanzas de la compañía marchen de buena manera desde el momento de la apertura de la
misma y pedir ayuda recurrentemente a estos mismos asesores para que realicen informes o
hagan un balance sobre la situación de la empresa con el fin de detectar errores, pérdidas de
capital, inversiones innecesarias o riesgosas y tomar mejores decisiones comerciales y financieras
que contribuyan al crecimiento y posicionamiento del negocio.

Situación 3:

“La toma de decisiones sobre inversiones y sobre financiamiento son actividades que se llevan a
cabo en función de las necesidades mediatas de la empresa y de las oportunidades que se
presentan. Difícilmente se analiza la composición y el tipo de activos que tiene la empresa, no se
establece la combinación ideal de financiamiento a corto y largo plazo y no se analizan las
opciones de financiamiento disponibles, sus costos y sus implicaciones a largo plazo. Esta
situación representa un gran limitante para la pequeña empresa encontrándose en una posición
vulnerable donde las decisiones no se toman de manera analítica sino circunstancial.”

Se presenta una situación complementaria a la anterior, donde por falta de conocimiento no se

administra bien el capital y se puede llegar a dilapidar la compañía por falta de fondos para
sostenerse.

Para evitar estas situaciones los más conveniente es contar con un asesor financiero, que ayude a
los altos mandos o a los creadores de la empresa a tomar mejores decisiones que contribuyan al
crecimiento de la empresa y que no se tomen solo por “creer” que es una buena oportunidad. El
asesor financiero puede mostrar las ventajas y desventajas de tomar una decisión positiva o
negativa en alguna oportunidad que se presente, analizar todas las posibles variables que se
pueden presentar, dar su opinión y ser lo más sincero posible dejando en manos del o los
creadores de la empresa la decisión de invertir o no en alguna otra opción en caso de que él no
tenga participación en la toma de decisiones.

Situación 4:

“El 65% de las Pymes no alcanzan un período de vida mayor a los dos años, mientras que el 25%
sobrevive en este período pero con una probabilidad de desarrollo muy baja. Aunque la
problemática de la Pyme no se centra únicamente en la restricción de financiamiento, sí
representa un problema central que afecta sus decisiones, oportunidades y por ende, su
desarrollo.”
Puede verse esta situación como falta de planeación también pero se nota considerablemente que
es una falta de análisis de objetivos, falta de proyecciones y pérdida de rumbo en cuanto al logro
de objetivos, posiblemente mala administración o mala utilización del capital.

Sin embargo, esta situación puede convertirse en algo fácil de solucionar debido a que lo que se le
sugiere a las PYMES es establecer objetivos claros y alcanzables en donde la empresa puede
sostenerse durante un período no muy largo y pasado ese tiempo puede evaluar su situación,
evaluar el crecimiento, pedir asesoría para retomar el rumbo a tiempo y no llegar a la quiebra,
establecer desde el inicio procesos que ayuden a la empresa a sostenerse y contar con un
pequeño fondo que puede inyectar en caso requerirlo, contar con los servicios de un asesor
financiero, ser paciente en cuanto a los dividendos o ganancias que la compañía pueda generar y
no pretender crecer exponencialmente desde el primer día de apertura. Considero que con una
buena guía y mejor manejo las PYMES podrían aumentar la tasa de vida y permanecer más
estables y rentables.

Situación 5:

“El 66% de las organizaciones expresaron tener algún tipo de dificultades financieras. El bajo
nivel de ventas representa la principal problemática que tienen las empresas, seguida por la
falta de recursos financieros y el incremento en costo de la materia prima. Un 25% de las
empresas no presenta ningún tipo de obstáculo en las finanzas empresariales, implicando una
situación financiera adecuada. Así mismo, alrededor del 9% de las organizaciones desconocen
cuáles son sus principales problemáticas, principalmente porque no manejan las finanzas de la
empresa y las dificultades no son tan evidentes.”

Se puede considerar esta problemática con algo de falta de conocimiento, pero se evidencia
también falta de apoyo al empresario por parte de las entidades financieras que si bien nunca
pierden tampoco apoyan al pequeño empresario y este es un tema muy frecuente en nuestro país
en donde diariamente vemos que se apoya al que puede responder o tiene algo que nos puede
interesar, de lo contrario, para que un empresario empiece a operar su empresa debe hacerlo a
través de recursos propios y si se cierra su negocio adquiere una deuda en lugar de mejorar su
situación.

Para evitar esta problemática o reducir el porcentaje de compañías con este inconveniente el
gobierno debería implementar más programas para ayudar a levantar PYMES con el fin de
volverlas rentables y productivas para que a mediano plazo generen empleo a los colombianos
que no lo tienen, brindar programas de capacitación sobre diferentes temas sobre administración
de empresas, manejo de recursos, educación financiera gratuitos o a muy bajos costos para que
los interesados en crear empresa tengan mejores bases para crear sus negocios y tengan mejores
argumentos para conseguir que un banco, una empresa más grande o un inversionista
internacional decida hacer parte de la organización y potenciar la compañía.
Situación 6:

“Debido a que un alto porcentaje de microempresarios tienen como prioridad empresarial

generar ingresos para mantener a la familia, es muy común mezclar las finanzas de la empresa
con el patrimonio familiar. Esto implica que los empresarios tienden a limitar el crecimiento e
inversión del negocio debido a una descapitalización generada por el retiro de utilidades de
manera periódica equivalente a las necesidades de la familia del empresario.”

Esta situación no se debería presentar en ningún caso, el trabajo y la familia deben ser dos cosas
diferentes y mucho más cuando se es microempresario, ya que es una condición en la que se está
“aprendiendo” a ser jefe, se está iniciando con una idea de negocio propio en la cual no se puede
pretender generar ganancias desde el primer día de apertura y menos usar esas ganancias para
mantener a la familia, es entendible su importancia como la base del núcleo de la sociedad pero
no se pueden mezclar las dos cosas, seguramente si se plantea el crecimiento de la empresa a
mediano plazo y se maneja bien desde el primer momento, los dividendos que genere la empresa
servirán para asegurar el futuro de los más jóvenes y seguir con la empresa por más generaciones,
pero mientras la empresa sale a flote y es rentable no se puede “echar mano” de las ganancias o
usar dinero de inversiones para mantener a la familia.

Es un error muy común en microempresarios sin asesoría, sin acompañamiento, sin capacitación
pero muy seguramente con el seguimiento y acompañamiento adecuado el empresario podrá
generar ganancias más fácil, rápido y podrá empezar a usar estas ganancias para crear un ahorro y
asi apoyar más a la familia.

Situación 7:

“Alrededor del 3% de las empresas encuestadas muestran un alto nivel de endeudamiento

debido a la incapacidad de generar recursos para hacer frente a sus necesidades de corto plazo.
La empresa celayense presenta un problema de endeudamiento como consecuencia de la
generación de recursos insuficientes para responder a sus obligaciones financieras de corto
plazo, haciendo referencia principalmente a capital de trabajo. Esto implica que las empresas
rara vez adquieren deudas o financiamiento con el objetivo de desarrollar nuevos proyectos que
representen un crecimiento para la organización, lo cual refiere a la situación de sobrevivencia
en que estas se desenvuelven.”

A pesar de ser un porcentaje muy pequeño es preocupante que las empresas presenten niveles de
endeudamiento con respecto al capital de trabajo cuando como la situación lo indica el
endeudamiento debería ser para generar nuevo proyecto o financiar el crecimiento de la
compañía. Personalmente considero que este problema del endeudamiento se da debido a que el
empresario cuando empieza si vida de independiente quiere tener todas las situaciones bajo
control, tener en ocasiones un “colchón” por si alguno de los cálculos falla o las expectativas no se
dan, sin pensar que si se llegase a quebrar no solo deberá empezar un negocio desde cero sino
que también quedará con una deuda lo que le dificultará el despegue de cualquier negocio que
emprenda, cabe insistir y resaltar en la capacitación y en rodearse de personas que tengan
conocimiento y puedan ayudar el empresario a prever estas situaciones y tratar de no utilizar
todos los recursos disponibles sino ir gastando de a poco o en caso de requerir algún préstamo no
pedir cantidades muy grandes sino acordes a la capacidad de endeudamiento y a las proyecciones
que se tengan, nunca dejar como garantía de pago alguna parte de la empresa pues podría ser
peor.

La solución está en la reiterada capacitación, en lo bien que se haya proyectado el crecimiento de

la empresa y estudiar una a una las áreas que se quieran desarrollar o potenciar, con el fin de
solicitar préstamos de menor cuantía, más fáciles de pagar teniendo como objetivo impulsar la
empresa y no usar todas las ganancias para pagar créditos o corres el riesgo de quebrar y quedar
endeudado.

Situación 8:

De acuerdo con Gitman (1996), la principal problemática a la que se enfrentan las empresas con
cartera vencida es la falta de liquidez, entendida como la incapacidad de cumplir con sus
obligaciones de corto plazo a medida que se vencen. La relación entre cartera vencida y falta de
liquidez se hace evidente cuando el ciclo de operación de la empresa no se lleva a cabo en los
términos calculados o esperados debido a la falta de entrada de efectivo por concepto de
cobranza de cuentas pendientes. En este sentido, la situación financiera de corto plazo se ve
afectada debido a la falta de liquidez y a la premura de adquirir préstamos de corto plazo que le
permitan mantenerse en operación. Evidentemente las empresas más pequeñas deben
enfrentar el problema de liquidez de otras formas distintas a la adquisición de préstamos, dada
su incapacidad de obtener financiamiento por parte de las instituciones financieras.

Lamentable situación el hecho de que una empresa por ser pequeña no pueda acceder en muchas
ocasiones a ayudas financieras, pero más preocupante es que un alto porcentaje de empresas
enfrenta la falta de liquidez para pagar sus obligaciones. Pero para esta situación hay dos lados: 1.
En el que la empresa lleva un par de años funcionando, es estable, logró establecerse en el
mercado como independiente o como proveedora de una más grande, tiene una buena billetera
pero sin embargo por múltiples situaciones debe enfrentar varios acreedores a los que les debe
desde el momento de su despegue.

Para poder solucionar la situación de esta compañía debemos remontarnos al principio de su

historia y reprochar el hecho de haber tenido que recurrir a préstamos para salir a flote, de nuevo
aquí la planeación juega un papel fundamental para el crecimiento de las empresas.

2.La empresa que está empezando, indudablemente tendrá que recurrir a uno de estos préstamos
para poder cubrir alguna falta, sin embargo, se debe tener en cuenta que al pedir el préstamo no
se debe exceder la capacidad de endeudamiento y hacer tal vez una proyección del valor a solicitar
y las modalidades de pago los valores a cancelar mensualmente y las tasas de interés para asi
buscar la que mejor se ajuste a la situación de la empresa o buscar la entidad que ofrezca mayores
beneficios en cuanto al manejo de la deuda (plazos, alivios, abonos a capital entre otros).

Situación 9:

Así mismo, la mayoría de los empresarios concuerdan que en los primeros años del negocio, el
bajo nivel de ventas impacta de manera considerable en la sobrevivencia de la organización, sin
embargo, sostienen que con el paso del tiempo los negocios pueden soportar mejor las bajas
ventas. En este sentido, el análisis del ciclo de vida de los negocios sustenta la afirmación de los
empresarios, ya que conforme la empresa pasa de la etapa de formación a la de crecimiento y
posteriormente a la etapa de madurez, las ventas experimentan un crecimiento en comparación
a la etapa anterior. Esto hace que conforme las empresas se encuentran en la etapa de
crecimiento o madurez están en mejores condiciones de enfrentar la problemática financiera
que genera el bajo nivel de ventas.

Es una situación completamente cierta, cuando una empresa no tiene la madurez necesaria para
enfrentarse al mercado el nivel de ventas de los primeros meses o años será muy bajo, pero esa
situación se puede controlar y hacer que la compañía incremente sus ventas en un tiempo menor,
es decir, que pase de necesitar algunos años a solo necesitar algunos meses si se realiza un buen
plan de mercadeo y las estrategias de publicidad son las adecuadas, además de realizar las visitas y
ofrecer los productos adecuados a mejores precios, demostrando calidad y seriedad en todos los
aspectos del producto y de la compañía para generar confianza en el posible comprador y cerrar
más y mejores negocios. También es importante generar un presupuesto de ventas para tener un
estimado y fijar metas semanal o mensualmente que ayuden a cumplir con el objetivo de tener
buenas ventas durante los primeros meses de vida y mantener los negocios a través de clientes
satisfechos.

Situación 10:

Los movimientos de efectivo en las organizaciones son una actividad constante que requiere de
una administración efectiva, no sólo porque es importante mantener los niveles de efectivo
necesarios, sino porque es necesario controlar e identificar los flujos de efectivo que se generan
en la organización. Sin embargo, a pesar de la importancia que tiene la administración de los
flujos de efectivo, alrededor del 16% de las empresas tienen dificultades para controlar las
entradas y salidas de efectivo.

Es necesario controlar los movimientos de efectivo de las empresas en todo momento debido a
que las entradas y salidas del mismo pueden afectar la estabilidad de la compañía, se hace pues
necesario controlar a través de medios contables o documentos el movimiento de efectivo y de
esta manera poder saber que dinero entra y sale, el flujo de efectivo debe controlarse con el fin de
no volverlo “dinero de bolsillo” que está disponible para cualquier situación, es normal que
cuando una empresa tiene altos flujos de efectivo pueda perder el control de la situación, pero
cuando se tienen claros los procesos y los destinos de cada dinero será más efectivo el control que
se ejerza sobre este tema.

Situación 11:

Debido a que el pequeño empresario es al mismo tiempo el director de la organización,

comúnmente en él recae la función financiera aun cuando no tiene los conocimientos necesarios
para tomar las decisiones más adecuadas. Aunque la complejidad de la toma de decisiones
financieras está relacionada con el tamaño de la organización, las pequeñas empresas se
enfrentan a una gran diversidad de problemáticas referentes a la administración de los recursos
financieros, siendo evidente la necesidad de especialización en el campo de las finanzas. (López y
cols., s.f.)

La misma problemática lo menciona, el empresario debería tener la capacidad para tomar las
decisiones financieras de su empresa, debido a que está en riesgo su capital y debería saber cómo
manejarlo para minimizar las pérdidas, sin embargo, puede que durante su carrera profesional o a
lo largo de su educación haya tenido nociones sobre finanzas pero con tanto conocimiento las
cosas se pueden olvidar o probablemente debido al vértigo diario de la operación de la empresa
no tenga la lucidez necesaria para poder manejar y tomar estas decisiones, se hace necesario
entonces juntarse con una persona que tenga información o sea especialista en el campo de
finanzas y tenga una visión más amplia en cuanto al efecto de las decisiones económicas que se
tomen para el bienestar del capital y la compañía, en caso de no contar con esta persona lo mejor
es buscar capacitación y no improvisar decisiones que a la larga puedan convertirse en dolores de
cabeza económicos y afectar la estabilidad y crecimiento de la compañía.