NOMBRE DEL ALUMNO:

Cecilia Ku Nah
MATRICULA:
97777
GRUPO:
Cf46
NOMBRE DE LA MATERIA:
Finanzas I
NOMBRE DEL DOCENTE ASESOR:
Mtra. Rosita Pumarino Grajales
NUMERO Y TEMA DE LA ACTIVIDAD:
Actividad de Aprendizaje No. 3 Herramientas para la administración de las c
CIUDAD Y FECHA:
Tulum 27/Enero/2020
inistración de las cuentas
 LC , S.A. de C.V.
BALANCE GENERAL
Al 31 de Diciembre de 2010

Dec-31 Dec-31
2010 2009
ACTIVOS
Efectivo $3,800.00 $4,200.00
Valores comercializables 2,500.00 1,750.00
Cuentas por cobrar netas 26,940.00 29,425.00
Inventarios 37,210.00 32,600.00
Total activo circulante $70,450.00 $67,975.00
Planta y Equipo $52,000.00 $47,000.00
Depreciación Acumulada 12,500.00 10,000.00
Neto planta y equipo $52,000.00 $47,000.00
Total activos $122,450.00 $114,975.00

PASIVO Y CAPITAL CONTABLE

Cuentas por pagar $10,750.00 $16,146.00
Títulos por pagar – banco 7,200.00 5,635.00
Impuestos acumulados por pagar 4,200.00 3,150.00
Otros pasivos circulantes 1,800.00 1,750.00
Porción actual de la deuda a l.p. 4,000.00 4,000.00
Total Pasivo Circulante $27,950.00 $30,681.00
Deuda a largo plazo $48,000.00 $52,000.00
Total pasivos $75,950.00 $82,681.00
Acciones comunes $15,000.00 $15,000.00
Contribución de capital 18,000.00 18,000.00
Utilidades retenidas 13,500.00 -706
Total de Capital Contable $46,500.00 $32,294.00
Total pasivo y capital contable $122,450.00 $114,975.00

1.- Determinar el ciclo de conversion del efectivo y explicar sus conclusiones sobre éste.
a) Periodo de conversión de inventario Inventario Costo de ventas por dia = Inventario Costo de ventas / 360
b) Periodo de cobranza de las cuentas por cobrar (DSO) Cuentas por cobrar Ventas diarias a credito = Cuentas po
c) Periodo de diferimiento de las cuentas por pagar (DPO) Cuentas por cobrar Compras a credito por día = Cuenta
d) Ciclo de conversión del efectivo Periodo de conversión del inventario Ciclo de conversión del efectivo = De acuer
el ciclo de conversión del efectivo es el plazo que tr compra de materia prima necesaria para manufacturar un prod
Es importante que las empresas determinen en ciclo de conversión del efectivo porque de ést tiene,
ya que la idea es que no se queden con el inventario demasiado tiempo, el objetivo es m empresas deben buscar la
es sobre éste.
Costo de ventas / 360
arias a credito = Cuentas por cobrar ventas a credito / 360
s a credito por día = Cuentas por cobrar Costo de ventas / 360 + Periodo de cobranza de las cuentas por cobrar
rsión del efectivo = De acuerdo con Besley & Brigham (2001)
a para manufacturar un producto hasta la cobranza de las c producto.
de ést tiene,
m empresas deben buscar la manera de mover lo mas posible sus inventarios y reducir los tiempo
 L.C., S.A. de C.V.
ESTADO DE RESULTADOS
Del 1 de Enero al 31 de Diciembre de 2010

Ventas netas $118,950.00

Costo de ventas 87,200.00
Margen bruto $31,750.00
Gastos de operación:
Gastos de Ventas $8,300.00
Generales y administrativos 7,600.00
Total de gastos de operación 15,900.00
Utilidades antes de intereses e impuestos $15,850.00
Gastos de intereses
Intereses sobre valores bancarios $710.00
Intereses sobre bonos hipotecarios 1,520.00
Total de gastos de intereses 2,230.00
Utilidad antes de Impuestos $13,620.00
Impuestos 3,814.00

Utilidad después de impuestos $9,806.00

2. Con base en la siguiente información determine el CEO:

T = 1000 unidades por año
C = 35% del valor del inventario
PC = 5 MXN por unidad
0 = MXN 500 por pedido

CEO=
√((2 ∗500 ∗1000)/(0.35 ∗5)) =
√((1,000,000/1.75.@)) = =√((571, 428.57) =
756 El punto de reorden es de 756 unidades
Industrias L.C. S.A. de C.V.
Analisis de Antigüedad de Saldos

Cliente Saldo Total Corriente (1 - 30 Dias) (31 - 60 Dias) (61 - 90 Dias)

Empresas Díaz, S.A. de C.V. 7,000 4,000 2,000 1,000

La Princesa, S. de R.L. 5,500 3,200 2,300

Corporativo Reina, S.A. de C.V. 4,300 4,300

Diana Ríos 3,700 1,350 740 420 630

Industrias Halcón S.A. de C.V. 2,300 1,300 1,000

Fábrica Alva S.A. 1,500 700 500 200 100

James Corrigan 1,390

Maquilas Tapia 1,250 1,000

26,940 14,850 6,540 1,620 1,730

   3. Con base en el análisis de antigüedad de saldos proporcionado, explique:

En el caso de Empresa Díaz se hablaría con ellos para recordarles y firmar el contrato autorizar más tiempo deb
En el caso de la empresa la Princesa, negaría la ampliación de crédito debido a proponerles pagos fijos a 6 me
el interes generado por el atraso nuevamente este generaría un interes pero esta vez por moratorios
En el caso de Diana Ríos me comunicaría con ella debido a que el atraso de lo nos vemos en la necesidad de c
que ella sea condescendiente con nosotros apoyandonos con la oportunidad de seguir teniendo la relacion labo
En el caso de Industrias Alcon solo necesitamos estar pendiente que su comprobante
En el caso de Fábrica Alba tomaría en consideración que siempre ha pagado e de pagos fijos a 6 meses como
En el caso de James Corrigan ya es una cuenta incobrable así que tendremos venta no pagada.
 Mas de 90 Dias Discusion de Cobrabilidad
Aunque nuestro mejor cliente se toma libertades con los plazos, no
queremos incurrir en "fricciones" con él, por ello se lo hemos permitido
ya que se trata del cliente más fuerte en el Mercado.

Buen cliente y aunque ha presentado retrasos en el pasado siempre

cumple adecuadamente. Sin embargo, nuestras fuentes nos indican que
está incurriendo en problemas financieros. Además, recientemente
solicitó una ampliación en su línea de crédito.

Al corriente
La Señora Ríos ha sido cliente nuestra desde prácticamente el inicio de
nuestras operaciones. Principalmente, por los fuertes nexos de amistad
que la unen con nuestro accionista principal. Sus retrasos se deben más
a la estructura de tipo familiar que administra que a la falta de voluntad
de pago.
560
Se le notificó por escrito sobre el retraso incurrido y nos envió un
compromiso de pago para esta semana.
El Sr. Alva, accionista principal, nos comenta que su último proyecto
fracasó, lo cual le ha ocasionado problemas de flujo. Antes de eso
siempre fue un buen pagador y no es la única empresa de su grupo.

El Sr. Corrigan parecía ser un serio y exitoso empresario extranjero; sin

embargo, desde hace 1 mes no contesta nuestras llamadas, ni hemos
tenido noticias de él. Se rumora que ya no está en el pais.

1,390
Esta empresa ha sido declarada en quiebra; sin embargo, nuestros
abogados nos informan que tiene disposición de liquidar todas sus
deudas. No obstante, tendremos que iniciar un juicio mercantil.

250
2,200

o, explique:

to autorizar más tiempo debido a que tenemos compromisos de pago tambien.

ponerles pagos fijos a 6 meses apartir de ahora sin aumentar
z por moratorios
vemos en la necesidad de cortar el crédito hasta no poner al corriente sus pagos, esperariamos
guir teniendo la relacion laboral sin vernos afectados ningun caso

agos fijos a 6 meses como máximo para la liquidación de su deuda sin ge el crédito a los terminos iniciales.
a no pagada.
minos iniciales.
CONCLUSIÓN
La importancia de que las empresas tengan un buen control de las cuentas por cobrar es necesario en
también es necesario que rinda un informe a los clientes que se están retrasando en sus pagos. Es de
no dejar toda la persona. Se recomendaría implementar estrategias como descuentos o bonificaciones
y piense que usted es el Administrador Financiero conclusiones sobre éste. Inventario Costo de ventas
a crédito / 360 = 26,940.00 118,950.00 / 360 = 82 días Cuentas por cobrar Costo de ventas / 360 = 26,
cobrar - Periodo de diferimiento de las cuentas por pagar = 124 153.62 + 81.53 - 111.22.

El plazo que transcurre desde el pago efectuado hasta la cobranza de las cuentas asociadas con la ve
rotación que demasiado tiempo, el objetivo es moverlo, venderlo, ejecutarlo, sus inventarios y reducir l
los plazos, no queremos os permitido ya que se trata del cliente más fuerte en el que es su mejor clien
un descuento por pronto pago, para del tiempo de crédito que se le otorga.
 BIBLIOGRAFÌA

Besley, S., y Brigham, E. F. (2001). “Administración del efectivo” en Fundamentos de administració Bes

Control de las cuentas por cobrar” en Fundamentos de admini Fundamentos de administración financie
en Fundamentos de administración financiera. México McGraw Hill, pp. 650-664 ...
entos de administració Besley, S., y Brigham, E. F. (2001).

de administración financiera. México McGraw Hill, pp. 597-618 rar”