RAZONES FINANCIERAS 2016 2015

RAZONES DE LIQUIDEZ
Razón Circulante 1.76 1.83
Razón rápida o prueba de ácido 0.79 0.89

Estos resultados quieren decir que la empresa que se esta analizando podra continuar sus operaciones
porque cuenta con los rangos necesarios en su liquidez.

RAZONES DE APALANCAMIENTO
Razón deuda total 0.94 0.99
Deuda a Capital 16.79 113.11
Multiplicador del capital 17.79 114.11
Cobertura de Intereses 1.39 1.70

En a gran parte de sus rangos entre 2015 y 2016 muestran una significativa diferencia en los niveles de
endeudamiento

RAZONES DE ADMINISTRACION
Rotación de Inventarios 5.69 6.24
Dias de Ventas en Inventario 64 dias 58 dias
Rotación de cuentas por cobrar 14.72 14.05
Días de cobro o dias de cuentas por cobrar 25 dias 26 dias
Rotación de Activos Totales 2.26 2.42

De acuerdo a los resultados muestra que en 2016 se matuvo bastante estable respecto al 2015 la cual
muestra rotacion optima para los rangos necesarios de una empresa.

RAZONES DE RENTABILIDAD
Margen de utilidad 0.03 0.03
Rendimiento sobre activo ROA 0.06 0.06
Rendimiento sobre el capital ROE 1.02 6.94

En realidad de 2015 a 2015 se mantuvo su utilidad y esto desmuestra una estabilidad de la empresa
RAZONES DE VALOR DE MERCADO
Utilidad por acción
 MATERIALES DE CONSTRUCCION, S.A.
ESTADO DE SITUACIÓN FINANCIERA
Al 31 de diciembre 2016

ACTIVOS 2016 2015

Activos corrientes
Efectivo en Caja y Banco 4,073,508.00 7,495,519.00
Cuentas por Cobrar Clientes - netas 15,147,764.00 15,696,782.00
Cuentas por Cobrar Empleados 80,252.00 121,535.00
Inventario de mercancías 28,836,818.00 24,850,576.00
Inventario de mercancías en tránsito 1,283,104.00 2,768,010.00
Adelanto a compras 4,788,365.00 2,822,204.00
Otros Activos Corrientes 294,489.00 190,845.00
Total Activos corrientes 54,504,300.00 53,945,471.00

Cuentas entre empresas relacionadas 7,150,000.00

Mejora a la propiedad arrendada, equipo rodante,

mobiliario y equipos, neto de depreciación y
amortizaciones acumuladas 35,247,239.00 35,612,718.00

Otros activos
Fondo de cesantía 1,327,248.00 1,203,652.00
Fondo de pensiones y reservas 500,000.00 500,000.00
Depósito de garantía 31,196.00 28,297.00
Total otros activos 1,858,444.00 1,731,949.00

Total Activos 98,759,983.00 91,290,138.00

PASIVOS
Pasivo corriente
Cuentas por pagar a proveedores 22,535,206.00 21840795
Impuestos y Retenciones por pagar 490,400.00 448506
Impuesto sobre la renta por pagar 68,983.00 310503
Anticipo recibido de clientes 537,799.00 737424
Tesoro Nacional ITBMS 121,151.00 292969
Valores comerciales Negociables 5,000,000.00 5000000
Otros pasivos corrientes 2,207,380.00 797378
Total Pasivos Corrientes 30,960,919.00 29,427,575.00

Cuentas entre empresas relacionadas 670,441.00 2,260,023.00

Pasivo a Largo Plazo

Bonos corporativos por pagar 60,000,000.00 45,000,000.00

Otros Pasivos
Reservas para prima de antigüedad e indemnización 1,077,928.00 1,010,130.00
Cuentas por pagar Accionistas 750,000.00
Dividendos por pagar - accionistas 11,542,410.00
Reservas para pensiones 500,000.00 500,000.00
Total otros pasivos 1,577,928.00 13,802,540.00

Total pasivos

PATRIMONIO DE LOS ACCIONISTAS

Capital pagado 800,000.00 800,000.00
Utilidades no distribuidas 4,750,695.00
Total patrimonio de los accionistas 5,550,695.00 800,000.00
Total pasivos y patrimonio de los accionistas 98,759,983.00 91,290,138.00
 MATERIALES DE CONSTRUCCION, S.A.
ESTADO DE RESULTADOS INTEGRAL
Al 31 de diciembre 2016

2016 % 2015 % Aumento o Disminución

Ventas Netas 223,002,808.00 100% 220,499,605.00 100% 2,503,203.00
-
Menos: -
Costo de Ventas -
Inventario de mercacias al 1 de enero 24,850,576.00 24,652,449.00 198,127.00
-
Más: Compras 175,282,098.00 172,624,817.00 2,657,281.00
-
Menos: Inventario de mercancias 28,836,818.00 24,850,576.00 3,986,242.00
al 30 de diciembre -
-
Costo de Ventas 171,295,856.00 77% 172,426,690.00 78% - 1,130,834.00
-
Ganancia bruta en ventas 51,706,952.00 23% 48,072,915.00 22% 3,634,037.00
-
Menos Egresos: -
Gastos Generales y administración 49,171,444.00 22% 48,146,857.00 22% 1,024,587.00
Intereses pagados 5,426,050.00 2% 4,344,615.00 2% 1,081,435.00
Total Egresos 54,597,494.00 24% 52,491,472.00 24% 2,106,022.00
-
Pérdida en Operaciones -2,890,542.00 -1% -4,418,557.00 -2% 1,528,015.00
-
Más Otros Ingresos -
Otros 10,340,634.00 5% 11,730,786.00 5% - 1,390,152.00
Intereses ganados 60,695.00 0% 53,445.00 0% 7,250.00
Recuperación de cuentas malas 23,158.00 0% 523.00 0% 22,635.00
(Pérdida) o ganancia en descarte de -
activo fijo -1,932.00 - 0.00 2,769.00 0.00 - 4,701.00
Total otros Ingresos 10,422,555.00 11,787,523.00 - 1,364,968.00
-
Utilida antes del impuesto S/Renta 7,532,013.00 3% 7,368,966.00 3% 163,047.00
-
Menos: Impuesto sobre la renta -1,886,020.00 - 0.01 -1,817,037.00 - 0.01 - 68,983.00
-
Utilidad neta 5,645,993.00 3% 5,551,929.00 3% 94,064.00