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Manual de Presupuesto Empresarial PDF
Manual de Presupuesto Empresarial PDF
Presupuesto
Empresarial
Un enfoque prctico para el aula
Material de apoyo instruccional para estudiantes de las
Carreras de Administracin y Contadura Pblica de la
UNELLEZ
CARLOS A. FAGILDE
i PROGRAMA DE CIENCIAS SOCIALES
V.P.D.S. - BARINAS
CONTENIDO:
ii
PRESENTACIN
iii
pueda sistematizar todo un conjunto de experiencias vividas en el campo de
trabajo en un instrumento que el estudiante pueda utilizar, en condiciones de
estudio totalmente limitantes en cuanto al acceso a la realidad empresarial, el
tiempo cada vez menor, y la poca disponibilidad de recursos instruccionales,
puede reducir en gran medida esta brecha.
iv
MODULO I
Conceptos y generalidades del Presupuesto Empresarial
OBJETIVO GENERAL
OBJETIVOS ESPECIFICOS:
5
UNIVERSIDAD NACIONAL EXPERIMENTAL
DE LOS LLANOS OCCIDENTALES
EZEQUIEL ZAMORA
Vicerrectorado de Planificacin y Desarrollo Social
Programa de Ciencias Sociales
Licenciatura en Administracin y Contadura Pblica
DEFINICIN DE PRESUPUESTO
6
Figura 1. El Presupuesto en el Tiempo
7
bsicos del sistema que son: Expresin cuantitativa, planificacin operativa,
proyeccin de resultados, tiempo determinado y control de resultados.
EL PROCESO PRESUPUESTARIO
8
planificacin estratgica y de las polticas generales de la empresa fijadas a
largo plazo.
9
para emplear la capacidad instalada de produccin y no dispone de la
informacin necesaria para medir el cumplimiento de los objetivos. La
ausencia de presupuestos imposibilita cuestionar los resultados obtenidos en
los diferentes departamentos de la empresa.
Ahora bien, Burbano (2005) por su parte, establece las etapas que
deben seguirse para la elaboracin del presupuesto son las siguientes:
1. Pre-iniciacin.
2. Elaboracin del presupuesto
3. Ejecucin
4. Control
5. Evaluacin
10
Cuadro 1 Resumen de las actividades a ejecutar en cada etapa de
elaboracin del presupuesto:
Etapa Actividades
1. Polticas y directivas.
2. Anlisis de factores sociales, culturales, demogrficos, polticos y
econmicos que incidan en el pas y que afecten al sector y a la
empresa.
3. Anlisis del sector.
4. Identificacin de Amenazas y oportunidades.
5. Anlisis del comportamiento de la empresa e identificacin de las
fortalezas y debilidades de cada una de las reas funcionales.
Pre-iniciacin 6. Definicin de la misin y la visin del negocio.
7. Fijacin de los objetivos a corto y mediano plazo.
8. Divulgacin de los objetivos propuestos.
9. Definicin de estrategias, polticas y normas .
10. Elaboracin de los planes operativos por departamentos en base a sus
metas y perspectivas.
11. Revisin de los planes operativos.
12. Divulgacin entre el personal de la empresa.
11
ELEMENTOS PRINCIPALES DEL PRESUPUESTO
12
Hctor Salas Gonzlez, plantea una clasificacin de los principios del
presupuesto de la siguiente manera:
Precisin
Costeabilidad
Flexibilidad
Unidad Indican el cambio para
De planeacin Confianza lograr los objetivos
Participacin deseados.
Oportunidad
Contabilidad por rea de
responsabilidad.
Denotan la importancia
Orden
De organizacin de la definicin de las
Comunicacin
actividades humanas.
Indican el modo de
conducir las actuaciones
Autoridad
De direccin del individuo hacia el
Coordinacin
logro de los objetivos
deseados.
Reconocimiento.
Permiten comparaciones
Excepcin.
entre los objetivos y
De control Normas
los logros de los
Conciencia de costos
distintos departamentos.
13
IMPORTANCIA DE LOS PRESUPUESTOS
14
Se provoca optimizar resultados mediante el manejo adecuado de
los recursos.
Se crea la necesidad de idear medidas para utilizar con eficacia los
limitados recursos de la empresa, dado el costo de los mismos.
Es el sistema ms adecuado para establecer costo s promedios y
permite su comparacin con los costos reales, mide le eficiencia de
la administracin en el anlisis de las variaciones y sirve de
incentivo para actuar con mayor efectividad.
Facilita la vigilancia efectiva de cada una de las funciones y
actividades de la empresa.
15
los elementos de apoyo que le permitan medir el grado de esfuerzo que cada
unidad tiene para el logro de las metas fijadas por la alta direccin y a la vez
precisar los recursos que deben asignarse a las distintas dependencias que
directa o indirectamente ayudan al plan de operaciones.
16
2.- SEGN EL PERIODO DE TIEMPO
17
Presupuesto de Tesorera: Tiene en cuenta las estimaciones previstas
de fondos disponibles en caja, bancos y valores de fciles de realizar. Se
puede llamar tambin presupuesto de caja o de flujo de fondos porq ue se
utiliza para prever los recursos monetarios que la organizacin necesita para
desarrollar sus operaciones. Se formula por cortos periodos mensual o
trimestralmente.
Presupuesto del Sector Pblico: Son los que involucran los planes,
polticas, programas, proyectos, estrategias y objetivos del Estado. Son el
medio ms efectivo de control del gasto pblico y en ellos se contempla las
diferentes alternativas de asignacin de recursos para gastos e inversiones.
El sector pblico ejecuta una gran cantidad de operaciones de ingresos
y gastos para desarrollar sus actividades, de modo que para estudiarlas y
apreciar su significado es preciso darle forma a la multitud de datos
estadsticos que reflejan su sentido y alcance. Para ordenar estas
informaciones, existe un conjunto de mtodos de clasificacin presupuestaria
nica y universalmente aceptada, pues los enfoques del anlisis fiscal pueden
ser diversos y requerir distintas formas de distribucin de los datos.
18
MODULO II
Pronsticos y Presupuesto de Ventas
OBJETIVO GENERAL
OBJETIVOS ESPECIFICOS:
19
UNIVERSIDAD NACIONAL EXPERIMENTAL
DE LOS LLANOS OCCIDENTALES
EZEQUIEL ZAMORA
Vicerrectorado de Planificacin y Desarrollo Social
Programa de Ciencias Sociales
Licenciatura en Administracin y Contadura Pblica
Segn Rondn (2001) existe una serie de factores que pueden incidir
en el presupuesto de ventas, el cual se presentar a continuacin:
Factores
Administrativos
20
Para explicar de manera resumida los diferentes factores que afectan
de una manera determinada el pronstico y el plan de ventas de la empresa, se
harn algunos comentarios a continuacin:
21
particulares que preparan ndices de las fuerzas econmicas gene rales,
aportando datos, tales como, precios, produccin, ocupacin, poder
adquisitivo de la moneda, finanzas, informes sobre el banco, ingresos de y
produccin nacional, ingreso per cpita, por clase, por zona, etc.
22
EL PRONSTICO DE VENTAS:
23
e. Para lograr objetividad es conveniente presentar grficamente la
comparacin entre las cifras presupuestadas y las reales
i
1
X =
n-1
c. Por ltimo se suma a las ventas reales del ltimo ao disponible, el
promedio de incremento calculado en el procedimiento anterior, esto nos
dar como resultado el pronstico de ventas para el ao siguiente.
24
Ejercicio 1: A continuacin se presentan los datos de las ventas
reales de jeans de la empresa Industrias Wranloy, c.a. con sede en el
poblado de Socop del estado Barinas.
Ao Ventas (Und)
2003 6900
2004 6893
2005 7103
2006 7340
2007 7500
2008 7623
2009 7765
Resolucin:
Ao Ventas (Und) n
2003 6900
2004 6893
2005 7103
2006 7340
2007 7500
2008 7623
2009 7765
2010 X =
25
2.- Mtodo de incremento porcentual:
Vn Vn-1
%n = 100
Vn-1
b. Una vez que se obtienen todos los incrementos porcentuales se procede a
promediar los incrementos a travs del clculo de una media aritmtica
simple.
n
%i
1
X %=
n-1
c. Por ltimo se suma a las ventas reales del ltimo ao disponible, el
promedio de incremento calculado en el procedimiento anterior, esto nos
dar como resultado el pronstico de ventas para el ao siguiente.
2003 6900
2004 6893
2005 7103
2006 7340
2007 7500
2008 7623
2009 7765
26
Resolucin:
Ao Ventas (Und) %n
2003 6900
2004 6893
2005 7103
2006 7340
2007 7500
2008 7623
2009 7765
2010 X % =
D= VR-VE
b. Se calculan la desviacin media absoluta para cada una de las fuentes de
informacin.
n
VR-VE
1
Dm=
n
c. Se elige la fuente que presente la menor desviacin media absoluta y se
procede a calcular la desviacin media del pronstico para ajustar la
27
estimacin de la fuente seleccionada a lo que ser el pronstico de ventas
de la empresa.
Ventas
Est. de
Ao Gerencia Vendedores Reales de la
Mercado
Empresa
2004 524 520 526 520
2004 536 527 540 531
2005 547 538 551 545
2006 564 545 559 553
2007 557 559 565 564
2008 574 570 570 572
2009 585 576 578 580
Resolucin:
Est. de
Ao Gerencia Vendedores
Mercado
2004
2004 /
2005
2006
2007
2008
2009
Dm =
28
Aplicando la siguiente frmula:
Ve - Vr
Dp 100
Ve
Mejor Fuente:
Ventas Reales Desviacin
Ao
de la Empresa Porcentual
2004 520
2004 531
2005 545
2006 553
2007 564
2008 572
2009 580
Desviacin
Media
29
4.- Mtodo de Participacin de Mercado.
VR E
%p 100
VR I
30
d. Se suman el porcentaje de penetracin adicional y el po rcentaje de
participacin de la empresa del ltimo ao, dicha suma, se le aplica a
la estimacin de la ventas de la industria obtenida en el literal a
obteniendo de esa manera, el pronstico de ventas de la empresa para el
ao requerido.
Resolucin:
31
Clculo de % de penetracin Adicional:
II - III - IV -
Enero Febrero Marzo
trimestre trimestre trimestre
Cuadro 1
Acucola Bienestar C.A.
Presupuesto de Ventas Estimadas (Kg.)
Ejercicio Econmico 2010
II - III - IV -
Periodo Enero Febrero Marzo Total
trimestre trimestre trimestre
Ventas
(Kg.)
32
Ejercicio 5: Se presentan a continuacin las ventas reales de la
industria (en M. ton). y de la empresa COVEGAN, C.A. (Compaa
Venezolana de Ganadera, C.A.) (En ton.) la cual se dedica a la produccin
de carne de ganado bovino. Se debe estimar las ventas de la industria por
el mtodo de incremento porcentual.
Ene Feb Mar Abr May Jun Jul Ago Sep Oct Nov Dic Total
2007 105,4 177,3 198,4 233,1 177,3 121,5 114,1 130 173,8 260,4 307,5 481,1 2480
2008 111,4 187,3 209,6 246,3 187,3 128,4 120,5 137,3 183,7 275,1 324,9 508,3 2620
2009 112,6 189,5 212 249,1 189,5 129,9 121,9 138,9 185,8 278,3 328,6 514,1 2650
33
Resolucin:
2010 X IP %PA
Ene Feb Mar Abr May Jun Jul Ago Sep Oct Nov Dic Total
2007 105,4 177,3 198,4 233,1 177,3 121,5 114,1 130 173,8 260,4 307,5 481,1 2480
2008 111,4 187,3 209,6 246,3 187,3 128,4 120,5 137,3 183,7 275,1 324,9 508,3 2620
2009 112,6 189,5 212 249,1 189,5 129,9 121,9 138,9 185,8 278,3 328,6 514,1 2650
34
Cuadro 2
Compaa Venezolana de Ganadera C.A.
Presupuesto de Ventas Estimadas (ton.)
Ejercicio Econmico 2010
II - III - IV -
Periodo Enero Febrero Marzo Total
trimestre trimestre trimestre
Ventas
(ton.)
35
c. Se calculan los promedios mviles en funcin de los parmetros
anteriores.
Ventas Reales
Ao
(Und.)
ene 1.950
feb 2.650
mar 2.904
abr 3.100
may 2.950
jun 3.500
jul 2.960
ago 3.150
sep 3.200
oct 3.250
nov 3.100
dic. 3.175
36
Resolucin:
ene 1.950
feb 2.650
mar 2.904
abr 3.100
may 2.950
jun 3.500
jul 2.960
ago 3.150
sep 3.200
oct 3.250
nov 3.100
dic. 3.175
ene
feb
mar
abr
may
37
6.- Mtodo de Mnimos Cuadrados.
38
Resolucin:
39
Partiendo de lo anteriormente expuesto vamos a realizar el aj uste por
el mtodo de los mnimos cuadrados a travs de las formulas resumidas que
se disponen a continuacin:
Bateras Nuevas:
Y a b. xi
Aplicando el mtodo de mnimos cuadrados, las ecuaciones normales
para calcular los parmetros a y b son las siguientes:
n n n n n
n X i Yi Xi Yi Yi b Xi
1 1 1 1 1
b 2
y a
n
2
n n
n X i Xi
1 1
n
Xi O
i
40
Resolucin del ejercicio
Vtas. Bateras
Ao X
Nuevas Y X2 X.Y
2002 12.058
2003 12.420
2004 13.200
2005 13.477
2006 13.750
2007 14.480
2008 15.173
2009 15.840
n
Y a bx
Bateras Reconstruidas.
Y a b.X i c. X i2
41
Aplicando el mtodo de mnimos cuadrados, podemos encontrar las
siguientes ecuaciones normales.
n n n
Yi an b Xi c X i2
1 1 1
n n n n
2
X iYi a Xi b X i c X 3i
1 1 1 1
n n n n
2 2 3
X Y
i i a X i b X i c X i4
1 1 1 1
n
Xi O
1
X1 Xi X
Posteriormente se construye la tabla que dar los datos o
insumos para las formulas normales reducidas las cuales se presentan a
continuacin:
n n n n
Yi X i4 X i2Yi X i2
1 1 1 1
a 2
n n
4 2
n X i X i
1 1
n
X i Yi
1
b n
X i2
1
42
n n n
2
n X Yii Yi X i2
1 1 1
c 2
n n
n X i4 X i2
1 1
Vta. Bateras
Ao X X i2 X i4 X1Y X12 Y1
Reconstruidas (Y)
2002
2003
2004
2005
2006
2007
2008
2009
n
PV= [( V F ) E] D
43
F = factores especficos de ventas.
a) Factores de ajuste.
b) Factores de cambio.
c) Factores corrientes de crecimiento.
E = Fuerzas econmicas generales (% estimado de realizacin de
prevista)
D = Influencia administrativa. (% estimada de realizacin por la
Administracin).
44
Cambio de naturaleza o tipo de producto, estudio de nueva poltica de
mercados, nueva poltica de publicidad, variacin en la poltica de
produccin, de precios.
Cuadro 1
Compaa Venezolana de Ganadera C.A.
Presupuesto de Ventas Estimadas (ton.)
Ejercicio Econmico 2010
II - III - IV -
Periodo Enero Febrero Marzo Total
trimestre trimestre trimestre
Ventas
1320 1420 1450 3560 3760 4130 15640
(ton.)
45
MODULO III
Presupuestos de Operacin
OBJETIVO GENERAL
OBJETIVOS ESPECIFICOS:
46
UNIVERSIDAD NACIONAL EXPERIMENTAL
DE LOS LLANOS OCCIDENTALES
EZEQUIEL ZAMORA
Vicerrectorado de Planificacin y Desarrollo Social
Programa de Ciencias Sociales
Licenciatura en Administracin y Contadura Pblica
47
A travs de este grafico se puede identificar el proceso lgico de
clculo de los diferentes presupuesto de operacin de la empresa:
48
Procedimiento para calcular el presupuesto de produccin:
II - III - IV -
Periodo Enero Febrero Marzo Total
trimestre trimestre trimestre
Ventas
(und)
2.150 2.560 2.680 7.320 7.410 8.940 31.060
49
Adems de este presupuesto de ventas estimadas, la empresa posee la
siguiente informacin en cuanto a sus inventarios de productos terminados:
Inventario Unidades
Inicial 240
Final 528
Resolucin:
Inventario Unidades
Inicial 590
Final 350
50
Carteras Elegantes, c.a.
Clculo del presupuesto de produccin 2010
51
Carteras Elegantes, c.a.
Clculo del presupuesto de produccin Ajustado 2010
Ajustes Presupuesto de
Presupuesto de
Periodo Produccin
Produccin Disminuciones Aumentos Ajustado
Enero
Febrero
Marzo
II Trimestre
III Trimestre
IV Trimestre
Totales
If PpA Ii - Pv
Carteras Elegantes, c.a.
Verificacin de los nuevos Inventarios de la empresa (Reajuste)
Inventarios Presupuesto
Presupuesto de
Presupuesto de
Periodo Produccin Inventario Inventario Reajuste
de Ventas Produccin
Ajustado Inicial Final Definitivo
Enero
Febrero
Marzo
II Trimestre
III Trimestre
IV Trimestre
Totales
52
3.- Presupuesto de Materiales:
Rendimiento
Uso Promedio
Material promedio por
por Cartera
Cuero
2 2
Cuero A 2,5 m 54 cm
2 2
Cuero B 2,1 m 35 cm
Cuero A Cuero B
Periodo 2 2
m m
Enero
Febrero
Marzo
II Trimestre
III Trimestre
IV Trimestre
Totales
53
4.- Presupuesto de Compras:
Pc Pm - Ii If
Cuero A
Presupuesto Inventario Inventario Presupuesto de
Periodo
de Materiales Inicial Final Compras
Enero
Febrero
Marzo
II Trimestre
III Trimestre
IV Trimestre
Totales
54
Cuero B
Presupuesto Inventario Inventario Presupuesto de
Periodo
de Materiales Inicial Final Compras
Enero
Febrero
Marzo
II Trimestre
III Trimestre
IV Trimestre
Totales
55
5.- Presupuesto de Mano de Obra:
56
Para desarrollar el presupuesto de mano de obra la empresa Carteras
Elegantes, c.a. ya posee un anlisis de los estndares de cantida d y precio de
la mano de obra, el cual se resume en el siguiente cuadro informativo:
Costo
Cantidad de
Departamentos Promedio por
Horas/Hombre
Hora
Corte y Confeccin 3,2 6,7 Bs.F.
Corte y Pintura y
Periodo
Confeccin Acabado
Enero
Febrero
Marzo
II Trimestre
III Trimestre
IV Trimestre
Totales
57
Carteras Elegantes, c.a.
Clculo del presupuesto de Mano de Obra ( Bs.F. )
Ejercicio econmico 2010
Corte y Pintura y
Periodo Total Bs.F.
Confeccin Acabado
Enero
Febrero
Marzo
II Trimestre
III Trimestre
IV Trimestre
Totales
Costos Indirectos de
Costos
Fabricacin
Importe Fijo 45.674 Bs.F.
58
Sobre estos estndares, calculamos nuestros costos en el
siguiente cuadro:
Importe
Periodo Importe Fijo Total Bs.F.
variable
Enero
Febrero
Marzo
II Trimestre
III Trimestre
IV Trimestre
Totales
59
Costos por
Gastos de Operacin
unidad vendida
Ventas 3,79 Bs.F.
Gastos de Gastos de
Periodo Total Bs.F.
Ventas Administracin
Enero
Febrero
Marzo
II Trimestre
III Trimestre
IV Trimestre
Totales
60
MODULO IV
Presupuestos Financieros o Estados Financieros
Proyectados
OBJETIVO GENERAL
OBJETIVOS ESPECIFICOS:
61
UNIVERSIDAD NACIONAL EXPERIMENTAL
DE LOS LLANOS OCCIDENTALES
EZEQUIEL ZAMORA
Vicerrectorado de Planificacin y Desarrollo Social
Programa de Ciencias Sociales
Licenciatura en Administracin y Contadura Pblica
62
1.- Los Estados Financieros
a. Balance General.
b. Estado de Resultado u Operaciones
c. Estado de Flujos
d. Otros.
63
a.- Balance General.
64
Se formula sustituyendo la inversin de la tenedora en acciones de
compaas subsidiarias, con los activos y pasivos de stas, eliminando los
saldos y operaciones efectuadas entre las distintas compaas, as como las
utilidades no realizadas por la entidad.
65
prestaciones y otros gastos y productos de las entidades del Sector Paraestatal
en un periodo determinado.
Flujo De Efectivo
66
Flujo De Fondos
67
Cabe sealar que una correcta aplicacin del EFE y un ptimo manejo
de la informacin que brinda permiten garantizar solidez, competitividad y
confiabilidad a los diversos usuarios de la informacin de la empresa, as
como dar estabilidad al sistema econmico del pas.
68
Manufacturadora el Paraso, c.a. Proyecciones 2010
II- III- IV-
Enero Febrero Marzo Total
Trimestre Trimestre Trimestre
Ventas (Und.) 96,00 105,00 168,00 596,00 625,00 637,00 2.227,00
Precio de Ventas 980,00
Ventas (Bs.) 94.080,00 102.900,00 164.640,00 584.080,00 612.500,00 624.260,00 2.182.460,00
Dev. y/o Descuentos en Ventas 470,40 514,50 823,20 2.920,40 3.062,50 3.121,30 10.912,30
Presupuesto de Compras (Bs.) 31.518,00 34.272,00 53.550,00 188.802,00 197.676,00 201.348,00 707.166,00
69
Informacin Adicional:
Ingresos Financieros (Bs. F. 75.000,00 en Bonos de deuda) que pagan el 30%, pagaderos anualmente en el mes de Julio con un
vencimiento de 3,2 aos, estamos en el segundo ao de vida til del bono.
Existe un crdito hipotecario con el Banco Caron el cual tiene un plazo de 7 aos, la deuda se adquiri el 15/4/2008 la tasa de inters es
de 35%, el monto inicial de la deuda fue de 826.300 Bs.F.
Las Ventas a Crdito se recuperan en 70% al Mes, 28% a los dos meses, y el resto se pierde por incobrables (No incluidos en los
Gastos de Operacin)
Las Ventas Noviembre 2009 ascienden a 240.120,00 Bs.F. y Diciembre 2009 Ascienden a 250.560,00 Bs.F.
Los Gastos Pre pagados se consumen de 2.000,00 Bs.F. (No incluidos en los Gastos de Operacin)
En Marzo se estima vende uno de los vehculos por su valor segn libros, en 20.600,00 Bs.F. para comprar uno nuevo,
El nuevo vehculo se comprar en 85.000,00 Bs.F. en el mes de Abril cancelando el 45% de inicial, el crdito del vehculo lo aprueba
el banco provincial, 22% y 5 aos para pagar
En el Mes de Febrero se har una compra de mobiliario de oficina por 65.000 Bs.F.
En el Mes de Octubre, se vender el 40% de los Bonos, en un 7% por encima de su valor en libros
En caso de necesitar un crdito Bancario de corto plazo, para financiar cualquier dficit, se cuenta con una lnea de crdito del banco
mercantil el cual cobra una tasa de 26%, y 10 meses para pagar
En caso de superavit de efectivo, el banco mercantil posee una portafolio de inversiones que paga el 12% anual, por el tiempo que se
desee.
70
1.- Calculo y elaboracin de las cedula de las ventas de contado y recuperacin de la cartera de crdito.
Ene Feb Mar Abr May Jun Jul Ago Sep Oct Nov Dic
71
1.2 Recuperacin de la Cartera de Crdito
Venta Perdida
Ene Feb Mar Abr May Jun Jul Ago Sep Oct Nov Dic Incobrable 2011
Crdito
Nov
Dic
Ene
Feb
Mar
Abr
May
Jun
Jul
Ago
Sep
Oct
Nov
Dic
total
72
Resumen de la Recuperacin de Carteras de Crdito
n= plazo de la deuda
i= tasa efectiva de la deuda
k=Numero de Cuotas canceladas
73
Tablas de amortizacin de deudas (2010):
Cuadro de amortizacin - Crdito Hipotecario Cuadro de amortizacin - Vehculo
Nro. Fecha Deuda Inicial Inters Amortizacin Deuda Final Nro. Fecha Deuda Inicial Inters Amortizacin Deuda Final
0 0
1 1
2 2
3 3
4 4
5 5
6 6
7 7
8 8
9 9
10 10
11 11
12 12
74
3.- Preparacin del Estado de Resultado.
Ventas
Dev. y/o Descuentos en Ventas
Ventas Netas
Gastos de Operacin
Gastos Prepagados
Perdidas Ctas Incobrables
Utilidad Operativa
Ingresos Financieros
Gastos Financieros
Utilidad en Vta. De Activo
Utilidad Antes de Impuesto y Utilidades
ISLR (25%)
UTILIDAD NETA DESPUES DE IMPUESTO
75
4.- Preparacin del Flujo de Caja y Administracin del Efectivo.
Ventas Contado
Cuentas Por Cobrar
Otros Ingresos
Vta. Activo
TOTAL FUENTES
Compras
Mano de Obra
Gastos Indirectos de
Fabricacin
Dev. y/o Descuentos en Ventas
Gastos Operativos
Pago de Intereses
Amortizacin de Pasivo
Utilidades Trabajadores
ISLR
Adquisicin Vehculos
Adquisicin Mobiliario
TOTAL SALIDAS
Saldo Inicial
Saldo Final
76
Planificacin y Administracin del Efectivo
Tesorera Inicial
Disponible
Inversin temporal
Ingresos Financieros
Inversiones Acumuladas
Tesorera Final
77
5.- Preparacin del Balance General
Disponible 15.000,00
Exigible 109.473,84
Realizable 19.697,31
Gastos Pre pagados 15.264,00
Bonos 75.000,00
Propiedad Planta y Equipos
Neto 1.353.871,02
Vehculo 267.456,56
Gastos de Organizacin
Diferidos 195.685,00
Pasivos
Crdito Hipotecario 763.279,89
ISLR x Pagar 25.000,00
Crdito Vehculo 0,00
78
REFERENCIAS BIBLIOGRAFICAS
79