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SISTEMA FINANCIERO
El sistema financiero est conformado por el conjunto de Instituciones
bancarias, financieras y dems empresas e instituciones de derecho pblico o
privado, debidamente autorizadas por la Superintendencia de Banca y Seguro,
que operan en la intermediacin financiera, como son: El sistema bancario, el
sistema no bancario y el mercado de valores. El estado participa en el sistema
financiero en las inversiones que posee en COFIDE como banco de desarrollo
de segundo piso, actividad habitual desarrollada por empresas e instituciones
autorizada a captar fondos del pblico y colocarlos en forma de crditos e
inversiones.
Es el conjunto de instituciones encargadas de la circulacin del flujo monetario
y cuya tarea principal es canalizar el dinero de los ahorristas hacia quienes
desean hacer inversiones productivas. Las instituciones que cumplen con este
papel se llaman Intermediarios Financieros o Mercados Financieros. La
eficiencia de esta transformacin ser mayor cuanto mayor sea el flujo de
recursos de ahorro dirigidos hacia la inversin.
financieras especializadas.
Servicios financieros semi-formales: Son agentes institucionales, pero no
pertenecen al sector bancario. Se ubican en este sector cajas rurales,
IMPORTANCIA
El sector financiero es un sector de servicios, intermedio entre la oferta y
demanda de servicios financieros y ofrece a las partes del mercado
involucradas la posibilidad de tramitar sus transacciones financieras, de tal
forma que un sector financiero bien desarrollado es prioritario para el desarrollo
de la economa.
En muchos pases en vas de desarrollo la prestacin de servicios financieros
se limita a ciertos factores y a determinados grupos de clientes.
La importancia del sector en el mbito de la economa y en el mbito poltico.
Las intervenciones del gobierno o del banco central pueden adoptar diferentes
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LA INTERMEDIACIN FINANCIERA
Es el Proceso por el cual las instituciones financieras trasladan recursos de los
agentes superavitarias hacia los agentes deficitarios.
La intermediacin Financiera puede ser de dos clases:
Agentes
del
sistema
financiero
(Bolsa
de
valores,
Bancos
Industrializados)
El Crdito
La moneda
SISTEMA BANCARIO
Es el conjunto de instituciones bancarias que realiza intermediacin financiera,
formal indirecta. En nuestro pas el sistema bancario esta conformada por la
banca mltiple, el banco central de reserva (B.C.R.P) y el banco de la Nacin
(B.N).
Los Bancos
Se denomina
tambin
empresas
bancarias,
son
necesidades
TASA DE INTERS
Es el precio que se paga por el uso del dinero ajeno recibido en calidad de
prstamos o de depsitos .puede ser:
EL SISTEMA NO BANCARIO
Es el conjunto de instituciones que realizan intermediacin indirecta que captan
y canalizan recursos, pero no califican como bancos, entre estos tenemos a:
Financieras Instituciones que pueden realizar diversas operaciones de
financiamiento y captar recursos financieros del pblico segn modalidades, a
excepcin de los depsitos a la vista. Adems facilita la colocacin de primeras
emisiones de valores y operan con valores mobiliarios.
COFIDE (Corporacin Financiera de Desarrollo) Institucin administrada
por el estado que capta y Canaliza, orientada a fomentar el desarrollo
productivo de las pequeas y medianas empresas del sector empresas del
sector industrial.
Compaas de Seguro Empresas que cubren diversos riesgos: robos,
prdidas, quiebras, siniestros. Se aseguran todo tipo de negocios, empresas,
automviles, casas, etc. Estas compaas se comprometen a indemnizar a los
afectados asegurados a cambio del pago de una prima.
Comparativas de Ahorro y Crdito Son asociaciones que auguran a sus
miembros el mejor servicio al ms bajo precio. Existen muchos tipos de
cooperativas, pero solo las de ahorro y cerdito pertenecen al sistema
financiero.
Caja Rurales Se organizan bajo la forma de asociaciones, con el objeto de
captar dinero de sus asociados y de terceros para proporcionar y desarrollar
actividades econmicas ligadas al agro de la regin.
AFP Empresas que captan recursos de los trabajadores, mediante el
descuento de un porcentaje o sueldos, que van a constituir un fondo de
previsin individual.
SISTEMA FINANCIERO INTERNACIONAL
El fondo monetario internacional Denominado F.M.I es la agencia especial de
las naciones unidas, fundad en 1945 segn los acuerdos de bretton Woods
(1944), que tiene su sede central en Washington. Tiene como finalidad de
fomentar la solucin de los problemas monetarios de los pases miembros. Sus
objetivos, entre otros son:
necesitan.
Infundir confianza a los miembros del sistema cambiario.
El DINERO
El dinero es un derecho y las especies monetarias los ttulos. Las especies son
el vehculo en el cual CIRCULA el dinero para facilitar las transacciones.
Las especies monetarias son los medios de pago o instrumentos materiales o
ttulos en los cuales se expresa el dinero.
Una definicin acertada de dinero es decir "que es un derecho a exigir de la
comunidad bienes y servicios expresados en especies que son aceptados en
forma universal como unidades de cambio y medidas de valor"
Pero la definicin clsica y objetiva de dinero reportada por los diccionarios
reza: "Todo lo que siendo susceptible de ser expresado en unidades
homogneas se acepta de modo general en razn de determinadas cualidades
intrnsecas, a cambio de bienes y servicios".
Importancia del dinero
El papel que juega el dinero dentro de la economa es vital para el sano
funcionamiento de la misma, ya que facilita las transacciones entre los agentes
econmicos mejorando claramente la eficiencia del sistema econmico. Son
muchas las teoras que tratan de explicar porque la gente demanda dinero,
pero lo que s es cierto es que todas concuerdan que uno de los principales
motivos es para realizar transacciones, o sea, como medio de pago.
Es muy importante tambin entender los efectos que tiene la demanda de
dinero en la economa, ya que la comprensin de dicho elemento es esencial
para la buena aplicacin de polticas monetarias, las cuales va orientada hacia
diferentes fines, dependiendo del objetivo que dese alcanzar el banco central.
De igual manera no hay que dejar de lado que cuando se tiene dada una
demanda de dinero estable, la teora monetaria postula la existencia de una
relacin estrecha entre la cantidad del dinero y el PIB nominal; el nivel del
producto medio esta medido a precios constantes y se determina por el
volumen de recursos reales y la eficiencia en su uso, el nivel general de los
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Dinero
Intercambio
Bienes y Servicios
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LOS CREDITOS
INSTRUMENTOS FINANCIEROS
CONCEPTO DE CRDITO
La palabra crdito tiene un amplio significado. Su origen se encuentra en el
vocablo creer, dar fe a alguien, confiar, ofrecer.
Crdito
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de
asumir
compromisos
financieros
es
importante
evaluar
Elementos
El bien
Es el objeto del crdito.
El acreedor
Persona duea del bien y que entrega a este adquiriendo derecho a
recibir en un tempo futuro un valor equivalente, ms un inters.
El deudor
Persona que carece del bien pero se responsabiliza a entregar en una
fecha futura dad, el equivalente del valor que recibe. Mas una ganancia
al acreedor.
La confianza
Seguridad que tiene el acreedor en el deudor. e) Promesa de Pago
Compromiso que adquiere el deudor frente al acreedor.
Tiempo
Plazo en que se debe cancelar el crdito.
Garante
Persona que avala la promesa de pago del deudor, en caso de
incumplimiento tiene la responsabilidad de cancelar el crdito.
Inters
Pago adicional que realiza el deudor en el momento de entregar el
equivalente al valor recibido con anterioridad.
Documento
Son instrumentos que certifican la obligacin del deudor y el derecho del
acreedor. Ejemplo letras de cambio, pagares, etc.
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Tambin las empresas pueden recibir aporte de los dueos en forma de capital,
producto del ahorro personal, o tambin de familiares o amigos, sin necesidad
de recurrir al ahorro externo.
Externas
Los proveedores mediante el otorgamiento de plazos de pago para la compra
de bienes, son una fuente de financiamiento.
Este tipo de crdito lleva implcito un costo, que depende del monto de la
operacin, el perodo de amortizacin, la naturaleza de la competencia entre
los proveedores, etc. Dicho costo es la diferencia entre el monto de la compra a
crdito y el valor de contado. Esta diferencia, es el descuento por pronto pago.
Si bien es cierto que ste tipo de crdito a corto plazo tiene una ventaja
importante, que es su relativa facilidad para obtenerlo, hay que evaluar la
conveniencia de tomarlo, porque en la mayora de los casos es sensiblemente
ms caro que otras fuentes de financiamiento.
El leasing es un convenio contractual entre dos partes por el cual una de ellas,
el tomador, puede usar un activo que legalmente pertenece a otra y a cambio
de ese uso se deber abonar una serie de pagos que mutuamente han
acordado. El tomador usufructa el activo y paga un alquiler al dador, dueo del
bien en cuestin, y puede decidir si opta restituirlo o por comprarlo y convertirse
en el propietario del bien, una vez finalizado el contrato. En este caso se toma
como parte de pago el canon que abon el tomador y se fija un valor residual
del bien, previamente establecido en el contrato.
Puede ser el caso, por ejemplo, de la incorporacin de una fotocopiadora a un
negocio de artculos de librera, donde se establece en el contrato un pago
mensual por el alquiler de la mquina durante un perodo determinado o por
cantidad de fotocopias mensuales, hasta cubrir una determinada cifra. Se fija
un valor residual y el tomador del bien tiene la opcin de comprarla por ese
valor o devolverla.
Como la garanta de la operacin est en el bien mismo, el leasing hace
posible que empresas sin recursos financieros especiales o historia de
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y los partcipes o patrocinados que son los titulares de las pequeas empresas
(sean personas fsicas o jurdicas) constituyen los demandantes de la garanta
para presentar a las entidades financieras.
La garanta le brinda al banco el respaldo para otorgar prstamos con un riesgo
prcticamente nulo y se puede acceder a tasas de inters ms bajas.
Los Bancos representan una de las principales fuentes de financiacin externa
para las pymes, en particular cuando superaron la etapa de iniciacin y las
utilidades no son suficientes para autofinanciarse.
Muchas veces las empresas estn limitadas en su capacidad de obtener
prstamos, porque el valor de sus activos o el monto de su capital societario,
no cubre los requisitos de Patrimonio Computable en relacin al crdito
solicitado.
Instrumentos de crdito del sistema financiero
Se describe a continuacin en forma genrica las operaciones crediticias que
se pueden acceder dentro del sistema financiero y pueden ser utilizadas por las
pequeas empresas. Las ms habituales son las siguientes:
a) Apertura de crdito. - Es el contrato mediante el cual el banco se obliga
a tener a disposicin de la otra parte una suma de dinero, por un cierto
perodo de tiempo o por un tiempo indeterminado en funcin de diversas
opciones operativas.
En este caso el cliente no retira los fondos del banco, sino que los tiene
a disposicin cuando los necesita. Pueden ser los casos de apertura de
cartas de crdito en operaciones de comercio exterior (importacin y
exportacin) o acuerdos en cuenta corriente.
La sola apertura del crdito no genera obligacin de pagar intereses a
la entidad, sino que estos comienzan a tener efecto a partir del momento
en que efectivamente se utilizan los fondos provistos por el banco.
b) Prstamos financieros. - Cuando el cliente solicita a una entidad
financiera una determinada suma de dinero, previo al otorgamiento, se
pacta por escrito entre el cliente y la entidad las condiciones de la
operacin (monto, plazo, tasa, garanta, etc.), que dan lugar al uso de
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ventajas
de
tipo
administrativo
(control
de
registraciones,
SOLICITUDES DE CRDITO
Informacin requerida por los bancos. -Las entidades financieras consideran
las solicitudes de crdito a partir de la apertura de un legajo por cada
demandante. Deben llevar un registro por cada deudor que integre su cartera, y
reunir los elementos de juicio necesarios para realizar las evaluaciones y
clasificaciones correspondientes y dejar constancia de dichas revisiones y
clasificaciones una vez asignadas.
Informacin general. -Los requerimientos que se enumeran a continuacin
pueden estar incluidos en la propia solicitud del crdito, y se deber tener en
cuenta al solo efecto ilustrativo, dado que cada entidad tiene implementado su
propio sistema operativo comercial.
Documentacin
Para la apertura del legajo, en la mayora de los casos, solicitan los siguientes
elementos:
calificacin.
Manifestacin de bienes de los socios.
Seguros Patrimoniales o de Vida (si es una empresa unipersonal)
Constancias de cumplimiento de las obligaciones previsionales, de
acuerdo a las leyes vigentes, en relacin a los empleados y como
autnomo.
Declaracin jurada del Impuesto a las Ganancias
Declaracin jurada del Impuesto al Valor Agregado
Declaracin jurada del Impuesto sobre los Ingresos Brutos
En el caso de sociedades de hecho, que no estn obligadas legalmente
a presentar balances, deben informar el estado de situacin patrimonial
incluyendo la totalidad de los activos y pasivos afectados a la actividad,
adjuntando adems el cuadro de resultados, todo firmado por el cliente
con carcter de declaracin jurada y certificado por un Contador Pblico.
Esta declaracin jurada reemplaza al balance y se debe corresponder
con la informacin de las liquidaciones presentadas ante el organismo
encargado de recaudar los impuestos.
Captacin de capital
Canalizacin
Asignacin de los recursos
B. La creacin de liquidez
C. Servir de soporte a la poltica monetaria del gobierno
Componentes del sistema financiero
Liquidez
Rentabilidad y riesgo
Instrumentos financieros
A. Operaciones pasivas
o
o
o
o
La cuenta corriente
Liquidacin de las cuentas corrientes
Las cuentas de ahorros
Imposiciones a plazo fijo
B. Operaciones activas
o
o
o
o
BIBLIOGRAFIA
http://www.infomipyme.com/Docs/GT/Offline/Empresarios/IRIS/mercadofinancie
ro.htm
http://www.bcrp.gob.pe/docs/Publicaciones/Revista-Moneda/Moneda131/Revista-Moneda-131-04.pdf
http://www.monografias.com/trabajos51/el-dinero/el-dinero.shtml
es.wikipedia.org/wiki/Pago
http://jmatos777.blogspot.com/2009/08/sistema-financiero-peruano.html
http://html.rincondelvago.com/el-sector-financiero.html
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