BASES GENERALES PARA ELABORAR EL ESTUDIO PARA EVALUAR LA CONVENIENCIA DE ABRIR

O AMPLIAR UN NEGOCIO
a) Anlisis de mercado
El anlisis de mercado constituye la base fundamental del negocio. Por ello, este apartado del estudio
deber sustentar con la mayor evidencia posible que el bien o servicio que producir el negocio podr
colocarse en el mercado con el volumen y precio adecuado para cubrir los costos de operacin y
mantenimiento del negocio y generar una utilidad.
Preguntas clave:
Cul es el mercado que pretendo abarcar (local, municipal, un grupo de municipios en el estado o de
ms de dos estados contiguos, varios estados, todo el pas, otros pases!"
#a ubicacin del negocio me facilita abarcar el mercado que pretendo ($ay vas de comunicacin y
medios de transporte a costo competitivo!"
Cul es, en promedio, la calidad y precio que e%iste en el mercado del producto o servicio que voy a
vender"
Cmo se compara el producto o servicio que ofrecera el negocio, en calidad, cantidad, oportunidad,
presentacin y precio, con lo que e%iste actualmente en el mercado"
&ui'nes son los consumidores del producto o servicio"
(ctualmente cunto se consume y a qu' precio en promedio"
&u' tan satisfec$os estn los consumidores con la calidad y precio del producto o servicio que e%iste
actualmente en el mercado"
Cmo se espera el comportamiento de los consumidores en los pr%imos cinco a)os"
&ui'nes son los principales productores en el mercado que pretende abarcar"
&u' porcenta*e de la demanda atienden estos productores"
Cmo se vende el producto o servicio (directo al consumidor, a mayoristas o de otra forma!"
Cunto podra vender anualmente, durante los pr%imos cinco a)os"
#o que espero vender durante un a)o corresponde a la suma de cantidades mensuales iguales o $ay
variaciones en los meses"
Contar' con las materias primas suficientes, de buena calidad, oportunamente y a precios competitivos,
para producir y vender lo que espero"
Contar' el personal adecuado y necesario para producir y vender lo que espero"
( qu' precio podr' vender en el primer a)o y en los que siguen"
Cmo lograr' vender mi producto o servicio"
El precio al que vender' me permitir cubrir los costos de produccin, adems de recuperar la inversin y
generar una utilidad"
No!a im"or!an!e# +i el apoyo solicitado es para ampliar un negocio ya establecido, replantee usted
mismo las preguntas clave.
$) Anlisis T%cnico
El anlisis t'cnico comprende los aspectos que permiten identificar claramente qu', cunto, cmo, con
qu', dnde y cundo se va a producir el bien o servicio del negocio. Este apartado deber sustentar con la
mayor evidencia posible que es posible lograr cada una de las respuestas a las preguntas planteadas y, lo
ms importante, si se lograr producir el volumen previsto, la calidad y al costo de produccin previsto en el
anlisis de mercado.
Preguntas clave:
Cules son las caractersticas detalladas del producto o servicio que producir el negocio"
+i son diferentes productos o servicios, es importante describirlos todos, identificando cul es el principal y
cules los secundarios.
Cunto espero producir anualmente, durante los pr%imos cinco a)os"
Cmo producir' el bien o servicio del negocio" ,escriba el proceso productivo, considerando materias
primas, tiempos, cantidades y frecuencia de cada etapa del proceso.
Cules son las materias primas y au%iliares que utili-ar' para producir el bien o servicio del negocio"
,escrbalas detalladamente.
E%isten el mercado a mi alcance estas materias primas y au%iliares en la cantidad, calidad y precio
necesarios para producir el volumen de producto o servicio que quiero ofrecer" ,escriba qui'nes son y dnde
estn sus proveedores, as como la calidad y precio que ofrecen.
El costo de estas materias primas y au%iliares es adecuado para los costos de produccin que consider'
en el anlisis de mercado"
&u' tipo de traba*adores (*ornaleros, obreros, t'cnicos, profesionistas, etc.! y qu' cantidad de ellos
necesito para producir el producto o servicio del negocio"
Cunto con la posibilidad de disponer de esos traba*adores a los salarios e%istentes en el mercado"
El costo de esta mano de obra es adecuado para los costos de produccin que consider' en el anlisis
de mercado"
&u' maquinaria, equipo, $erramientas e instalaciones necesito para producir el producto o servicio del
negocio" ,escrbalos detalladamente, incluyendo caractersticas, tama)o, capacidad de produccin, costos
de adquisicin o construccin, costos de instalacin, costos anuales de operacin y costos anuales de
mantenimiento.
,nde producir' el bien o servicio del negocio" ,escriba las necesidades de espacio para instalar y
operar el negocio: ubicacin, superficie, accesos, servicios, etc.
E%iste el espacio fsico para instalar el negocio en la localidad donde quiero instalarlo"
El costo de adquisicin o arrendamiento del espacio fsico es adecuado para los costos de produccin
que consider' en el anlisis de mercado"
No!a im"or!an!e# +i el apoyo solicitado es para ampliar un negocio ya establecido, replantee usted
mismo las preguntas clave.
c) Anlisis &inanciero
El anlisis financiero comprende los aspectos que permiten identificar claramente y a lo largo de un
periodo de varios meses o a)os, seg.n sea la magnitud de la inversin en el negocio. Entre otros aspectos
son los siguientes: el programa total de inversiones, incluyendo la inversin inicial, ms las que se tenga
previsto $acer ms adelante/ el flu*o de gastos en que se incurrir cada mes o cada a)o a lo largo del pla-o
considerado, para producir el volumen previsto/ el flu*o de ingresos que se obtendr en funcin de las ventas
calculadas para cada mes o a)o del periodo considerado/ as como el clculo de las utilidades que se espera
obtener, el pla-o en que se recuperar la inversin reali-ada y los indicadores de que el negocio conviene por
la utilidad generada.
Preguntas clave:
( cunto asciende la inversin inicial que debo $acer para abrir o ampliar el negocio"
,eber' $acer inversiones adicionales ms adelante y a cunto ascienden"
Cunto gastar' en total cada mes o a)o para producir el bien o servicio que pretendo, tomando en
cuenta el costo de las materias primas, la mano de obra y los servicios que debo utili-ar para producir el
volumen que pretendo"
Cunto ingresar' en total cada mes o a)o por las ventas que pretendo lograr"
Cunto pagar' de impuestos por los ingresos calculados para cada mes o a)o"
Cunto obtendr' de utilidades cada mes o a)o y a partir de qu' momento empe-ar' a obtenerlas"
Cunto podr' recuperar cada mes o a)o de la inversin reali-ada, considerando las utilidades que
obtendr'"
En cuntos meses o a)os recuperar' la inversin total reali-ada"
Considerando los gastos que reali-ar' y los ingresos que obtendr' a lo largo del periodo considerado,
obtendr' un buen porcenta*e de utilidad, en relacin con los ingresos y la inversin total en el negocio"
Como mnimo, el anlisis financiero deber incluir lo siguiente:
i Estado de origen y aplicacin de recursos/
ii Programa de inversiones/
iii ,eterminacin del Capital de 0raba*o a trav's del m'todo de flu*o de ca*a y punto de equilibrio/
i' Estados financieros pro forma: estado de resultados y balance general/
' 1lu*o neto de efectivo/
'i Calendario de reintegro de intereses y capital, en su caso/ y
'ii #os siguientes indicadores, con sus memorias de clculo:
Punto de equilibrio
2alor (ctual 3eto
0asa 4nterna de 5etorno
5elacin Costo67eneficio
Pla-o de recuperacin de la inversin
d) In(ormaci)n adicional *+e de$e incl+ir el es!+dio
El estudio deber incluir toda la informacin, anlisis, coti-aciones y documentos que le permitan a
183(E+ constatar que los resultados del estudio estn bien soportados. El interesado en obtener el apoyo de
183(E+ y quien elabore el proyecto debern estar al pendiente de ello.
d,) 4nformacin de mercado.
+i es posible, ane%e al estudio las cartas de intencin de compra de los bienes o servicios que ofrecera el
negocio. Esto ser muy importante en la evaluacin de mercado.
Es importante que estas cartas est'n en original, en $o*as membretadas, con nombre y firma del
representante de la empresa que te comprara y con los siguientes datos:
#ugar y fec$a.
,omicilio, tel'fono y correo electrnico.
3ombre del producto o servicios que est dispuesto a comprar.
(tributos o caractersticas del producto o servicio.
Cantidad o volumen anual que est dispuesto a comprar.
Precio unitarios por el producto o servicio que est dispuesto a pagar.
4mporte anual que est dispuesto a comprar.
0ipo de pago (cr'dito o contado!.
d-) 4nformacin acerca del presupuesto de inversin.
+i su aportacin ser en efectivo, ane%e las coti-aciones de cada uno de los elementos con los cuales
integr los montos estimados de inversin.
Es importante que estos documentos est'n en original, en $o*as membretadas, con nombre y firma del
representante de la empresa que los vende y con los siguientes datos:
#ugar y fec$a.
,omicilio, tel'fono y correo electrnico.
3ombre del producto.
(tributos o caractersticas del producto.
Cantidad o volumen.
Precio unitarios.
4mporte total.
0ipo de pago (cr'dito o contado!.
0ambi'n puede presentar copias de correos electrnicos o impresiones de consultas en 4nternet.
+i su aportacin es en especie, indquelo as. 5ecuerde que conforme a las 5eglas de 8peracin, deber
acreditar la propiedad y el valor que reporta.
,el resto de bienes que comprara con la aportacin de 183(E+ y de otras fuentes, ane%e las
coti-aciones conforme se indic previamente.
d.) (dicionalmente, y de manera obligatoria, deber incluir lo siguiente:
Pro/rama de In'ersiones
CONCEPTO DE
INVERSION
UNIDAD
DE
MEDIDA
CANTIDAD PRECIO
UNITARIO 01)
INVERSION
TOTAL 01)
APORTACION
DEL
SOLICITANTE
APORTACION
DE OTROS
APORTACION
DE &ONAES
ACTIVOS &I2OS
0erreno
8bra civil
9aquinaria y equipo
+istema el'ctrico
+istema $idrulico
Camionetas o
camiones
2ientres
+ementales
8tros
+:7080(#
ACTIVOS DI&ERIDOS
1ormali-acin de la
sociedad
Elaboracin del perfil
de inversin
,erec$os de registro
de marca
Permisos o licencias
8tros
SUBTOTAL
CAPITAL DE TRABA2O
9ateria prima
4nsumos
(gua
#u-
9ano de obra
9tto. obra civil
9tto. de maq. y
equipo
9tto. de cultivos
+ervicios telefnico e
4nternet
+eguros
8tros
SUBTOTAL
TOTAL 1
TOTAL 3
A"or!aciones de o!ros
En caso, de $aber aportaciones de otras fuentes, detllelas de la siguiente forma:
3ombre del aportante ;<=
3ombre del programa ;>=
Complementariedad ;?=
3aturale-a del financiamiento
(subsidio, apoyo recuperable,
cr'dito, capital de riesgo, etc.! ;@=
+ituacin del trmite ;A=
9onto de la aportacin ;B=
1ec$a de ministracin ;C=
Contacto ;D=
,omicilio, tel'fono y correo
electrnico ;E=
8bservaciones ;<F=
;<= (note el nombre de la dependencia federal, estatal o municipal y=o de la institucin privada que le
aportara recursos a su negocio.
;>= (note el nombre del programa con cargo al cual le otorgaran recursos.
;?= (note si el aportante permite que su aportacin sea complementada con recursos de 183(E+.
;@= (note que tipo de aportacin es.
;A= (note si est en trmite o si ya dispone de la aportacin.
;B= (note a cunto asciende la aportacin.
;C= (note mes y a)o en que dispondra de la aportacin.
;D= (note el nombre de la persona que se puede contactar para verificar la informacin.
;E= (note los datos de la persona se)alada en el rengln anterior.
;<F= (note cualquier informacin o dato que considere necesario.
(ne%e los documentos originales que comprueben que ya cuenta con el compromiso firme del aportante, o
bien el documento original que demuestre que est en trmite.
+i la aportacin es recuperable o es un cr'dito, ane%e programa de pagos de capital e intereses.
In(ormaci)n de im"ac!o social del ne/ocio# Esto incluye .nicamente la informacin sobre ocupaciones
que preservara y=o generara el negocio, para lo cual deber proporcionarse lo siguiente:
<= En el caso de los traba*adores permanentes, automticamente se establecer que el n.mero de das
laborados al a)o es de >DF y las $oras laboradas por da son D.
>= En caso de que la unidad productiva emplee traba*adores eventuales subordinados que cumplan con
diferente n.mero de das laborales al a)o, se pondr el promedio, que se obtiene de la suma de das
traba*ados al a)o por cada uno de los empleados dividido entre el n.mero de empleados. Este mismo criterio
se aplicar cuando el n.mero de $oras laboradas por da vare entre traba*adores.
?= En caso de que la unidad productiva emplee *ornaleros que cumplan con diferente n.mero de das
laborales al a)o, se pondr el promedio, que se obtiene de la suma de das traba*ados al a)o por cada uno de
los *ornaleros, dividido entre el n.mero de *ornaleros. Este mismo criterio se aplicar cuando el n.mero de
$oras laboradas por da vare entre *ornaleros.
@= En el caso de los traba*adores permanentes, automticamente se establecer que el n.mero de das
laborados al a)o es de >DF y las $oras laboradas por da son D.
A= En caso de que la unidad productiva emplee traba*adores eventuales subordinados sin pago, que
cumplan con diferente n.mero de das laborales al a)o, se pondr el promedio, que se obtiene de la suma de
das traba*ados al a)o por cada uno de los empleados eventuales dividido entre el n.mero de empleados
eventuales. Este mismo criterio se aplicar cuando el n.mero de $oras laboradas por da vare entre
traba*adores eventuales.
B= En el caso de los empleadores permanentes, automticamente se establecer que el n.mero de das
laborados al a)o es de >DF y las $oras laboradas por da son D.
C= En caso de que en la unidad productiva laboren empleadores eventuales que cumplan con diferente
n.mero de das laborales al a)o, se pondr el promedio, que se obtiene de la suma de das traba*ados al a)o
por cada uno de los empleadores eventuales dividido entre el n.mero de empleadores eventuales. Este
mismo criterio se aplicar cuando el n.mero de $oras laboradas por da vare entre empleadores eventuales.
D= En todos los casos se considerar que los traba*adores % cuenta propia laboran >DF das al a)o y
cumplen *ornadas de D $oras al da.
E= En caso de que la unidad productiva cuente con traba*adores por comisin o encargo que cumplan con
diferente n.mero de das laborales al a)o, se pondr el promedio, que se obtiene de la suma de das
traba*ados al a)o por cada uno de los traba*adores por comisin o encargo dividido entre el n.mero de
traba*adores por comisin o encargo. Este mismo criterio se aplicar cuando el n.mero de $oras laboradas
por da vare entre traba*adores por comisin o encargo.
<F= En ning.n caso el n.mero de das laborados al a)o e%ceder >DF.
<<= En ning.n caso el n.mero de $oras laboradas al da podr e%ceder las D $oras.
<= En el caso de los traba*adores permanentes, automticamente se establecer que el n.mero de das
laborados al a)o es de >DF y las $oras laboradas por da son D.
>= En caso de que la unidad productiva emplee traba*adores eventuales subordinados que cumplan con
diferente n.mero de das laborales al a)o, se pondr el promedio, que se obtiene de la suma de das
traba*ados al a)o por cada uno de los empleados dividido entre el n.mero de empleados. Este mismo criterio
se aplicar cuando el n.mero de $oras laboradas por da vare entre traba*adores.
?= En caso de que la unidad productiva emplee *ornaleros que cumplan con diferente n.mero de das
laborales al a)o, se pondr el promedio, que se obtiene de la suma de das traba*ados al a)o por cada uno de
los *ornaleros, dividido entre el n.mero de *ornaleros. Este mismo criterio se aplicar cuando el n.mero de
$oras laboradas por da vare entre *ornaleros.
@= En el caso de los traba*adores permanentes, automticamente se establecer que el n.mero de das
laborados al a)o es de >DF y las $oras laboradas por da son D.
A= En caso de que la unidad productiva emplee traba*adores eventuales subordinados sin pago, que
cumplan con diferente n.mero de das laborales al a)o, se pondr el promedio, que se obtiene de la suma de
das traba*ados al a)o por cada uno de los empleados eventuales dividido entre el n.mero de empleados
eventuales. Este mismo criterio se aplicar cuando el n.mero de $oras laboradas por da vare entre
traba*adores eventuales.
B= En el caso de los empleadores permanentes, automticamente se establecer que el n.mero de das
laborados al a)o es de >DF y las $oras laboradas por da son D.
C= En caso de que en la unidad productiva laboren empleadores eventuales que cumplan con diferente
n.mero de das laborales al a)o, se pondr el promedio, que se obtiene de la suma de das traba*ados al a)o
por cada uno de los empleadores eventuales dividido entre el n.mero de empleadores eventuales. Este
mismo criterio se aplicar cuando el n.mero de $oras laboradas por da vare entre empleadores eventuales.
D= En todos los casos se considerar que los traba*adores % cuenta propia laboran >DF das al a)o y
cumplen *ornadas de D $oras al da.
E= En caso de que la unidad productiva cuente con traba*adores por comisin o encargo que cumplan con
diferente n.mero de das laborales al a)o, se pondr el promedio, que se obtiene de la suma de das
traba*ados al a)o por cada uno de los traba*adores por comisin o encargo dividido entre el n.mero de
traba*adores por comisin o encargo. Este mismo criterio se aplicar cuando el n.mero de $oras laboradas
por da vare entre traba*adores por comisin o encargo.
<F= En ning.n caso el n.mero de das laborados al a)o e%ceder >DF.
<<= En ning.n caso el n.mero de $oras laboradas al da podr e%ceder las D $oras.
Pla4o de rec+"eraci)n de la in'ersi)n# Con base en los resultados del anlisis financiero, deber
incluirse un calendario mensual del porcenta*e que podr recuperarse del apoyo que, en su caso, otorgue el
183(E+. Este calendario deber indicar el mes en que se pretende iniciar operaciones, el mes en que se
recuperara la primera parte/ y los meses subsecuentes en que se recuperara el resto, como se indica en el
siguiente e*emplo:
5) 9es en que se iniciaran operaciones: al quinto mes de que se reciba el apoyo de 183(E+.
i) 9es en que se recuperar la primera parte y porcenta*e: al octavo mes de que se reciba el apoyo de
183(E+ se recuperar el <FG.
6) 9es noveno: <FG.
7) 9es d'cimo: <FG.
l) 9es decimosegundo: >FG.
m) 9es decimotercero: >FG.
n) 9es decimos'ptimo: ?FG.