Operaciones

vinculadas
Análisis de la situación
actual (Marzo 2009)

Autor: Antonio Esteban

 Contenido

AE  2
 Introducción

• Con la aprobación del llamado reglamento de documentación de las

operaciones vinculadas, por el RD 1793/2008, de 3 de noviembre, se
completa el nuevo marco legal de estas operaciones que en lo que
respecta a sus obligaciones de documentación (desarrolladas por el RD
referido) han entrado en vigor el 19 de febrero de 2009.
• Hay que recordar que la
Ley 36/2006, de 29 de noviembre, de Medidas para la Prevención del Fra
, da una nueva redacción al artículo 16 del Texto Refundido de la Ley del
Impuesto sobre Sociedades, que regula las operaciones entre personas
o entidades vinculadas, para los períodos impositivos que se inicien a
partir del 1 de diciembre de 2006.

AE  3
 Introducción

• La principal novedad es que las operaciones efectuadas entre personas

o entidades vinculadas se deben valorar fiscalmente por su valor
normal de mercado (aquél que se habría acordado entre personas o
entidades independientes en condiciones de libre competencia),
dejando a la Administración la facultad de comprobar la valoración
previa realizada y pudiendo efectuar las correcciones que procedan.
Así, queda eliminado el requisito de la existencia de una tributación en
España inferior a la del valor de mercado o el diferimiento de la
tributación para que la Administración pueda entrar a valorar una
operación vinculada.

AE  4
 Supuestos de vinculación
 Se considerarán personas o entidades vinculadas las siguientes:
 Una entidad y sus socios o partícipes.
 Una entidad y sus consejeros o administradores.
 Una entidad y los cónyuges o personas unidas por relaciones de parentesco, en
línea directa o colateral, por consanguinidad o afinidad hasta el tercer grado de
los socios o partícipes, consejeros o administradores.
 Dos entidades que pertenezcan a un grupo.
 Una entidad y los socios o partícipes de otra entidad, cuando ambas entidades
pertenezcan a un grupo.
 Una entidad y los consejeros o administradores de otra entidad, cuando ambas
entidades pertenezcan a un grupo.
 Una entidad y los cónyuges o personas unidas por relaciones de parentesco, en
línea directa o colateral, por consanguinidad o afinidad hasta el tercer grado de
los socios o partícipes de otra entidad cuando ambas sociedades pertenezcan a
un grupo.
 Una entidad y otra entidad participada por la primera indirectamente en, al
menos, el 25 por 100 del capital social o de los fondos propios.
 Dos entidades en las cuales los mismos socios partícipes o sus cónyuges, o
personas unidas por relaciones de parentesco, en línea directa o colateral, por
consanguinidad o afinidad hasta el tercer grado, participen, directa o
indirectamente, en, al menos, el 25 por 100 del capital social o de los fondos
propios.
 Una entidad residente en territorio español y sus establecimientos permanentes
en el extranjero.
AE  5
 Supuestos de vinculación
La nueva normativa actualiza los supuestos de vinculación (anteriores, art. 16
TRLSA) de la siguiente forma:

se ha sustituido el término sociedad por el término entidad,

se han ampliado los parientes afectados por la norma de vinculación incluyéndose
a los cónyuges de personas ya de por sí vinculadas (como serían los socios,
administradores o consejeros) a personas unidas por relaciones de parentesco, en
línea directa o colateral, por consanguinidad o afinidad hasta el tercer grado,
se han unificado las referencias al artículo 42 del Código de Comercio, definiendo
grupo por la existencia de unidad de decisión, con independencia de su residencia y
de la obligación de formular cuentas anuales consolidadas y
se han incluido a los administradores de hecho entre los sujetos vinculados.

AE  6
 Obligaciones de la nueva regulación
 Por una parte, las partes vinculadas y las sociedades pertenecientes a un grupo que
realicen operaciones entre sí tienen la obligación de valorarlas "por su valor normal de
mercado", entendido como aquél que se habría acordado entre personas o entidades
independientes en condiciones de libre competencia.
 Por otra parte, los obligados tributarios que realicen operaciones vinculadas deben
elaborar y mantener una documentación en la que describan y justifiquen que han
valorado las transacciones efectuadas entre ellas por su valor normal de mercado.
 Hay que recordar que esta obligación formal de documentar el valor de las operaciones
vinculadas es inexcusable, y la Administración Tributaria está facultada para comprobar y,
en su caso, regularizar las valoraciones convenidas por las partes vinculadas, así como
para examinar el correcto cumplimiento de las obligaciones de documentación.
 La norma prevé la imposición de sanciones en los siguientes supuestos:
 Ausencia de valoración a mercado,
 Falta de aportación de documentación, o aportación de documentación inexacta, falsa o
incompleta.
 Las sanciones son elevadas, incluso en aquellos supuestos en que sí se han valorado a
mercado las transacciones vinculadas, pero no se han cumplido las obligaciones de
documentación. En estos casos, la sanción consistirá en una multa pecuniaria fija de
1.500 euros por cada dato y de 15.000 euros por conjunto de datos, omitido, inexacto o
falso.

AE  7
 Obligaciones de la nueva regulación
 Por una parte, las partes vinculadas y las sociedades pertenecientes a un grupo que
realicen operaciones entre sí tienen la obligación de valorarlas "por su valor normal de
mercado", entendido como aquél que se habría acordado entre personas o entidades
independientes en condiciones de libre competencia.
 Por otra parte, los obligados tributarios que realicen operaciones vinculadas deben
elaborar y mantener una documentación en la que describan y justifiquen que han
valorado las transacciones efectuadas entre ellas por su valor normal de mercado.
 Hay que recordar que esta obligación formal de documentar el valor de las operaciones
vinculadas es inexcusable, y la Administración Tributaria está facultada para comprobar y,
en su caso, regularizar las valoraciones convenidas por las partes vinculadas, así como
para examinar el correcto cumplimiento de las obligaciones de documentación.
 La norma prevé la imposición de sanciones en los siguientes supuestos:
 Ausencia de valoración a mercado,
 Falta de aportación de documentación, o aportación de documentación inexacta, falsa o
incompleta.
 Las sanciones son elevadas, incluso en aquellos supuestos en que sí se han valorado a
mercado las transacciones vinculadas, pero no se han cumplido las obligaciones de
documentación. En estos casos, la sanción consistirá en una multa pecuniaria fija de
1.500 euros por cada dato y de 15.000 euros por conjunto de datos, omitido, inexacto o
falso.

AE  8
 Valor normal de mercado
 El elemento esencial es que las operaciones efectuadas entre personas o
entidades vinculadas se deben valorar fiscalmente por su valor normal de
mercado (aquél que se habría acordado entre personas o entidades
independientes en condiciones de libre competencia), dejando a la
Administración la facultad de comprobar la valoración previa realizada y
pudiendo efectuar las correcciones que procedan. Así, queda eliminado el
requisito de la existencia de una tributación en España inferior a la del valor de
mercado o el diferimiento de la tributación para que la Administración pueda
entrar a valorar una operación vinculada.

 De esta forma, con la nueva legislación es el contribuyente el que debe valorar

la operación como si hubiese sido acordado por entidades independientes. Dado
lo dispuesto por el artículo 16.1 LIS, el contribuyente soporta la carga de la
prueba que incumbe al valor de mercado consignado en sus declaraciones
fiscales.

AE  9
 Valor normal de mercado
¿Cómo se determina el valor de mercado?

 La legislación española siguiendo las Directrices de la OCDE recogen el análisis

de comparabilidad como elemento fundamental para la determinación del valor
de mercado.

 Es conocido, el análisis de comparabilidad, como principio de libre

concurrencia, supone que las condiciones y precio de la operación vinculada
deben ser aquellos que hubiesen sido convenidos por entidades independientes.
Es decir, deben buscarse operaciones equiparables realizadas por entidades
independientes. De ahí precisamente su apelativo, análisis de comparabilidad. La
superación del test de comparabilidad por las operaciones vinculadas y las
operaciones no vinculadas permite afirmar que unas y otras son equiparables,
aunque se utiliza con frecuencia la expresión “comparables”.

AE  10
 Operaciones equiparables
Establece la legislación que:

 Para determinar si dos o más operaciones son equiparables se tendrán en cuenta,

en la medida en que sean relevantes y que el obligado tributario haya podido disponer
de ellas razonablemente, las siguientes circunstancias:
o Las características específicas de los bienes o servicios objeto de las operaciones
vinculadas.
o Las funciones asumidas por las partes en relación con las operaciones objeto de
análisis, identificando los riesgos asumidos y ponderando, en su caso, los activos
utilizados.
o Los términos contractuales de los que, en su caso, se deriven las operaciones teniendo
en cuenta las responsabilidades, riesgos y beneficios asumidos por cada parte
contratante.
o Las características de los mercados en los que se entregan los bienes o se prestan los
servicios, u otros factores económicos que puedan afectar a las operaciones
vinculadas.
o Cualquier otra circunstancia que sea relevante en cada caso, como las estrategias
comerciales.

AE  11
 Operaciones equiparables
Establece la legislación que:

 Cuando las operaciones vinculadas que realice el obligado tributario se

encuentren estrechamente ligadas entre sí o hayan sido realizadas de forma
continua, de manera que su valoración independiente no resulte adecuada, el
análisis de comparabilidad a que se refiere este apartado se efectuará teniendo
en cuenta el conjunto de dichas operaciones. Por tanto, el análisis de
comparabilidad no es necesario realizarlo operación a operación, ni factura a
factura. Es posible agregar las operaciones en grupos homogéneos. Si las
operaciones se encuentran ligadas entre sí y se realizan de manera continua, el
análisis de comparabilidad se podrá efectuar para el conjunto de todas ellas, de
una sola vez. En realidad, las operaciones vinculadas para ser agregadas
deben superar internamente su propio test de comparabilidad.

AE  12
 Operaciones equiparables
Establece la legislación que:

 Dos o más operaciones son equiparables cuando no existan entre ellas

diferencias significativas en las circunstancias a que se refiere el apartado
anterior que afecten al precio del bien o servicio o al margen de la operación, o
cuando existiendo diferencias, puedan eliminarse efectuando las correcciones
necesarias.
 El obligado tributario podrá considerar que el valor convenido coincide con
el valor normal de mercado cuando se trate de una prestación de servicios por
un socio profesional, persona física, a una entidad vinculada y se cumplan los
siguientes requisitos:
o Que la entidad sea una de las previstas en el artículo 108 de la Ley del Impuesto,
más del 75 por ciento de sus ingresos del ejercicio procedan del desarrollo de
actividades profesionales, cuente con los medios materiales y humanos
adecuados y el resultado del ejercicio previo a la deducción de las retribuciones
correspondientes a la totalidad de los socios-profesionales por la prestación de
sus servicios sea positivo.

AE  13
 Operaciones equiparables
Establece la legislación que:

• Que la cuantía de las retribuciones correspondientes a la totalidad de los

socios-profesionales por la prestación de sus servicios a la entidad no sea
inferior al 85 por ciento del resultado previo a que se refiere la letra a).

• Que la cuantía de las retribuciones correspondientes a cada uno de los socios-

profesionales cumplan los siguientes requisitos: 1.º Se determine en función de
la contribución efectuada por estos a la buena marcha de la sociedad, siendo
necesario que consten por escrito los criterios cualitativos y/o cuantitativos
aplicables. 2.º No sea inferior a dos veces el salario medio de los asalariados de
la sociedad que cumplan funciones análogas a las de los socios profesionales
de la entidad. En ausencia de estos últimos, la cuantía de las citadas
retribuciones no podrá ser inferior a dos veces el salario medio anual del
conjunto de contribuyentes previsto en el artículo 11 del Reglamento del
Impuesto sobre la Renta de las Personas Físicas.

AE  14
 Obligación de documentación SCENE

Documentación
Obligado
tributario
.

Documentación
grupo del
obligado
tributario

AE  15
 Obligación de documentación

AE  16
 Obligación de documentación

Obligado

AE  17
 Obligación de documentación

AE  18
 No se exigirá
la obligación de documentación

En las siguientes operaciones:

 Las realizadas entre entidades que se integren en un mismo grupo de

consolidación fiscal que haya optado por el régimen regulado en el capítulo VII
del título VII de la Ley del Impuesto.
 A las realizadas con sus miembros por las agrupaciones de interés económico
de acuerdo con lo previsto en la Ley 12/1991, de 29 de abril, de agrupaciones
de interés económico, y las uniones temporales de empresas, reguladas en la
Ley 18/1982, de 26 de mayo, sobre régimen fiscal de agrupaciones y uniones
temporales de empresas y de sociedades de desarrollo industrial regional e
inscritas en el registro especial del Ministerio de Economía y Hacienda.
 Las realizadas en el ámbito de ofertas públicas de venta o de ofertas públicas
de adquisición de valores.

AE  19
 No se exigirá
la obligación de documentación

Señala la norma (exposición de motivos) que la exigencia de las obligaciones de

documentación se ha modulado en función de dos criterios:

 Las características de los grupos empresariales y el riesgo de perjuicio

económico para la Hacienda Pública, de tal forma que para las empresas de
reducida dimensión y para las personas físicas se simplifican al máximo estas
obligaciones salvo que se refieran a operaciones de especial riesgo, en cuyo
caso se exige la documentación correspondiente a la naturaleza de las
operaciones de que se trate.

 Finalmente, no se exige documentación alguna en relación con operaciones en

las que el riesgo fiscal es reducido.

AE  20
 Las operaciones vinculadas en las Cuentas
Anuales (Memoria)
PGC 07
Es evidente que la normativa referente a la
documentación-información de estas operaciones no se
aplicarán al cierre del ejercicio 2008; no obstante, hemos
de recordar que:

• la Ley 36/2006, de 29 de noviembre, de Medidas para la

Memoria Prevención del Fraude Fiscal, da una nueva redacción al
artículo 16 del Texto Refundido de la Ley del Impuesto
sobre Sociedades, que regula las operaciones entre
personas o entidades vinculadas, para los períodos
impositivos que se inicien a partir del 1 de diciembre de
2006, y
• el contribuyente tiene siempre la carga de soportar el
valor de mercado aplicado en sus operaciones vinculadas.
Además el nuevo Plan General de Contabilidad,
incorpora para los ejercicios iniciados desde el 1 enero
2008 la Nota 23 en laMemoria de las Cuentas
Anuales donde se exige determinada información relativa
a las “Operaciones con partes vinculadas”, muy similar a la
prevista en la norma fiscal.

AE  21
 Memoria: Nota 23
La información sobre operaciones con partes vinculadas se
suministrará separadamente para cada una de las
siguientes categorías:

 Entidad dominante.

 Otras empresas del grupo.

Negocios conjuntos en los que la empresa sea uno de los

partícipes.

 Empresas asociadas.

Empresas con control conjunto o influencia significativa

sobre la empresa.

Personal clave de la dirección de la empresa o de la entidad

dominante.

 Otras partes vinculadas.

AE  22
 Memoria: Nota 23
La empresa facilitará información suficiente para comprender las
operaciones con partes vinculadas que haya efectuado y los
efectos de las mismas sobre sus estados financieros, incluyendo,
entre otros, los siguientes aspectos:
 Ventas y compras de activos corrientes y no corrientes.
 Prestación y recepción de servicios.
 Contratos de arrendamiento financiero.
 Transferencias de investigación y desarrollo.
 Acuerdos sobre licencias.
 Acuerdos de financiación.
 Operaciones de adquisición y enajenación de instrumentos de
patrimonio.
 Intereses abonados y cargados; así como aquellos devengados pero
no pagados o cobrados.
 Dividendos y otros beneficios distribuidos.
 Garantías y avales.
 Remuneraciones e indemnizaciones.
 Aportaciones a planes de pensiones y seguros de vida.
 Prestaciones a compensar con instrumentos financieros propios.
 Compromisos en firme por opciones de compra.
 Acuerdo de reparto de costes .
 Acuerdos de gestión de tesorería, y
 Acuerdos de condonación de deudas y prescripción de las mismas.

AE  23
 Memoria: Nota 23
La empresa facilitará información suficiente para comprender las
operaciones con partes vinculadas que haya efectuado y los
efectos de las mismas sobre sus estados financieros, incluyendo,
entre otros, los siguientes aspectos:
 Ventas y compras de activos corrientes y no corrientes.
 Prestación y recepción de servicios.
 Contratos de arrendamiento financiero.
 Transferencias de investigación y desarrollo.
 Acuerdos sobre licencias.
 Acuerdos de financiación.
 Operaciones de adquisición y enajenación de instrumentos de
patrimonio.
 Intereses abonados y cargados; así como aquellos devengados pero
no pagados o cobrados.
 Dividendos y otros beneficios distribuidos.
 Garantías y avales.
 Remuneraciones e indemnizaciones.
 Aportaciones a planes de pensiones y seguros de vida.
 Prestaciones a compensar con instrumentos financieros propios.
 Compromisos en firme por opciones de compra.
 Acuerdo de reparto de costes .
 Acuerdos de gestión de tesorería, y
 Acuerdos de condonación de deudas y prescripción de las mismas.

AE  24
 Memoria: Nota 23
PGC 07
No será necesario informar en el caso de
operaciones que, perteneciendo al tráfico ordinario de
la empresa, se efectúen en condiciones normales de
mercado, sean de escasa importancia cuantitativa y
carezcan de relevancia para expresar la imagen fiel del
patrimonio, de la situación financiera y de los resultados de
la empresa.
Memoria No obstante, en todo caso deberá informarse sobre el
importe de los sueldos, dietas y remuneraciones de
cualquier clase devengados en el curso del ejercicio por
el personal de alta dirección y los miembros del
órgano de administración, cualquiera que sea
su causa.
Las empresas que se organicen bajo la forma jurídica de
sociedad anónima, deberán especificar
la participación de los administradores en el capital de
otra sociedad con el mismo, análogo o complementario
género de actividad al que constituya el objeto social, así
como los cargos o las funciones que en ella ejerzan, así
como la realización por cuenta propia o ajena, del mismo,
análogo o complementario género de actividad del que
constituya el objeto social de la empresa.
En el caso de pertenecer a un grupo de empresas, se
AE  25 describirá la estructura financiera del grupo.