Optimización Dinámica

Práctico N°3: Sistemas dinámicos (2022)

1. Modelo de Markov de empleo: si un individuo está desempleado en una determinada semana, la

semana siguiente puede hallar un empleo con cierta probabilidad p (0 < p < 1) o permanecer
desempleado con probabilidad 1-p. Similarmente, si un individuo está empleado en una cierta semana,
la semana siguiente la probabilidad de continuar empleado es q (0 < q < 1) y de quedar desempleado
es 1-q. Las probabilidades p, q, 1-p, 1-q son llamadas “probabilidades de transición” en este proceso
de Markov. Suponga que estas probabilidades son independientes de cuánto tiempo lleva una persona
desempleada o empleada. Escriba un sistema de dos ecuaciones que describa el número (promedio) de
trabajadores empleados y desempleados en un período t, en base a los valores del período anterior.
a) Determine si existe un estado estacionario. ¿Es posible determinar su estabilidad?
b) Suponga E0=D0=500, con p = 0,8 y q = 0,85. Determine las trayectorias para el nivel de empleo
(E) y desempleo (D).
c) Hipótesis del trabajador desalentado: ahora suponga el modelo modificado donde si bien p
continúa siendo la probabilidad de que un desempleado consiga trabajo, ahora h < 1-p es la
probabilidad de permanecer desempleado, ya que 1 – p – h es la probabilidad de abandonar el
mercado laboral y “volverse a la casa” sin buscar más trabajo. Verifique las condiciones de
estabilidad y determine las posibilidades para un estado estacionario.

2. Dinámica en equilibrio general: una economía está integrada por dos consumidores, A y B, con
preferencias dadas por U A (x A , y A ) = x  y1−  ; U B (x B , y B ) = x  y1− , con =0,6 y =0,8, respectivamente.
Sus dotaciones iniciales son (x 0A , y0A ) = (100,50 ); (x 0B , y0B ) = (50,100 ) y cada uno maximiza su utilidad
sujeto a la restricción presupuestaria correspondiente, tomando como dados los precios de mercado, y
contando con mi = 200, unidades monetarias cada uno.
La demanda de dinero de parte de cada uno corresponde a una fracción =0,4 y =0,6 para A y B,
respectivamente, de su ingreso.

Se le pide:
a) Obtenga las demandas marshallianas de cada bien por parte de cada consumidor, y plantee los
excesos de demanda en los tres mercados (no olvide el mercado monetario). Sugerencia: exprese
todos los precios en términos monetarios (es decir, pm=1) de forma que la restricción pptaria se
exponga, por ejemplo para A:
𝑥 𝐴 𝑝𝑥 + 𝑦 𝐴 𝑝𝑦 + 𝛿(𝑥0𝐴 𝑝𝑥 + 𝑦0𝐴 𝑝𝑦 + 𝑚0𝐴 ) = 𝑥0𝐴 𝑝𝑥 + 𝑦0𝐴 𝑝𝑦 + 𝑚0𝐴

b) suponiendo ajuste a lo Walras, plantee y resuelva el sistema de ecuaciones diferenciales para

px y py, (recuerde que ya son precios relativos, en términos de m, y por aplicación de la ley de Walras,
para el análisis de desequilibrios sólo basta concentrarse en dos de los tres mercados):
𝑑𝑝𝑥⁄ 𝑑 𝑠
𝑑𝑡 = 𝑘𝑥 [𝑋 (𝑝𝑥 , 𝑝𝑦 ) − 𝑋 ]𝑝𝑥
𝑑𝑝𝑦
⁄ = 𝑘𝑦 [𝑌 𝑑 (𝑝𝑥 , 𝑝𝑦 ) − 𝑌 𝑠 ]𝑝𝑦
𝑑𝑡
para kx = ky = 0,1 (parámetros de ajuste).

Tenga en cuenta que, para poder trabajarlo como un sistema lineal en precios, hay una diferencia conceptual
en relación al ajuste a lo Walras convencional: debe expresar el exceso de demanda en cantidades físicas de
Y o M valorizadas en términos de M, multiplicando por px o py según el caso1. Como la dirección de
cambio del precio y el signo del exceso es la misma, no se altera la dinámica planteada para los precios.
¿Es estable el modelo? ¿Qué ocurre si las cantidades de dinero que cada consumidor posee como dotación
inicial se duplican? Proponga condiciones iniciales (desequilibrio) y encuentre la dinámica hacia el equilibrio.

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Si dejamos el exceso de demanda en cantidades físicas, las ecuaciones resultantes son no lineales en p (recuerde que la demanda
marshalliana que se obtiene de las preferencias Cobb-Douglas es una hipérbola)
 3. Suponga que la oferta agregada Y se ajusta de acuerdo a la ecuación
 (t ) = G(t ) + a − s.Y(t ) , a > 0, 0 < s < 1
Y
donde G es el gasto público. El gasto público cambia según la regla G  (t ) = .Y
 (t ) − G(t ) + r.c , donde  es
una especie de tasa impositiva y r.c es un flujo de recursos que en cada período se agrega a los ingresos
corrientes.
a) Determine las trayectorias de Y  (t ) = 0 y G (t ) = 0 en un plano (G,Y) y construya el diagrama de fase.
Analice la estabilidad del modelo y agregue supuestos si es necesario.
b) Considere a = 10; s = 0,4;  = 0,1 y r.c = 5. Obtenga la solución del sistema para las siguientes
condiciones iniciales:
a. Y(0) = 42,5; G(0) = 4
b. Y(0) = 42,5; G(0) = 3
c) ¿Qué ocurre si = 0,2? Verifique los valores propios

4. En una economía imaginaria la ecuación de transición del capital viene dada por:
K ( t ) = s. Y( t ) − . K( t ) +  . K( t )
donde Y(t) es el nivel de ingreso, s la tasa de ahorro, 0 < s <1,  >  > 0 es la depreciación del capital
físico,  es una tasa de cambio tecnológico exógeno ("mejorador" del stock de capital).

Por su parte el producto se determina en base a la siguiente tecnología:

Y( t ) =  K( t ). L( t ) , 0 <  < 1/2
1 

Finalmente la fuerza de trabajo, L, crece a una tasa igual a la diferencia entre la PMgL y el salario, más
una tasa exógena de crecimiento de la población, n:
 ( t)
L
= PMgL( t ) − W( t ) + n
L( t )

El punto es que el salario está determinado centralizadamente y sigue la siguiente estructura:

W( t ) = w + . PMeL( t ) , 0 <  < , 𝑤
̅>𝑛
es decir tiene un componente de salario mínimo y se corrige (hacia arriba) por productividad.

a) En el plano (L,K) encuentre el lugar de puntos en que K  ( t ) = 0 . Identifique las regiones en que K crece
y las regiones en que decrece.
b) Igual que en a) pero para L.
c) ¿Existe algún punto de equilibrio (L*,K*) en el primer cuadrante?
d) Suponga que  = 0.25, w = 0.6 , s = 0.1 ,  = 0.3, n = 0.02,  = 0.1 y  = 0.05. Linealice el sistema
alrededor del equilibrio, calcule las raíces características y describa el comportamiento del sistema en ese
entorno.