TECNOLÓGICO NACIONAL DE MÉXICO

INSTITUTO TECNOLÓGICO DE PUEBLA

INC1021A PLANEACIÓN FINANCIERA

EVIDENCIA 1. REPORTE DE LECTURA “FINANZAS”

ALUMNO:

TORRES NERI RICARDO DANIEL

17220902

DOCENTE:

ISAAC DANIEL VARELA SOLANO

FECHA DE ENTREGA:

16/06/2023

VERANO 2023
INTRODUCCIÓN

El reporte de lectura presentado a continuación redacta la importancia del conocimiento de

las finanzas, esto, desde cualquier ámbito, sea empresarial, para un negocio propio, o
incluso para llevar un control de nuestras finanzas personales.

Si bien es cierto, el mundo de las finanzas es bastante amplio, por ello, a manera sintetizada
en este reporte de lectura se resume la importancia de las finanzas en el día a día del país
en cuestión y de las organizaciones.

Las finanzas desempeñan un papel fundamental tanto en el sector empresarial como en el

personal, ya que proporcionan los recursos necesarios para el funcionamiento, crecimiento
y éxito de una organización o individuo.

Si hablamos de finanzas empresariales, muy probablemente pensemos en aquellos

factores o puntos clave que se destacan por encima de los demás, algunos de ellos
representan la importancia de la toma de decisiones sobre la asignación de recursos, la
inversión de activos, expansión, adquisición de empresas y planes estratégicos.

Otros por su parte, se presentan en la importancia de la obtención de capital, es decir, a

fuentes de financiamientos, como lo son los préstamos bancarios, emisión de bonos, etc.,
también incluimos la gestión de riesgos como factor clave, ya que ayuda a las
organizaciones o empresas a identificar, evaluar y gestionar los riesgos financieros a los
que se pueden someter.

Hablando un poco sobre las finanzas personales, entendemos que son esenciales para
administrar nuestros ingresos y gastos de manera efectiva. Que, a su vez, la gestión
adecuada de las finanzas personales conduce a un mayor bienestar y a elevar la calidad
de vida de los individuos.

Así, entendemos que, al tener un control sobre la situación financiera, se reducirá

significativamente el estrés relacionado con la parte contable, y brinda además la
posibilidad de disfrutar actividades y logros que mejoran la vida.
DESARROLLO

Definición de finanzas

Las finanzas estudian y organizan los recursos a través del tiempo. Los costos y beneficios
de las decisiones financieras distinguen a las finanzas de otras decisiones de asignación
de recursos, entre ellas destacan dos, 1) se distribuyen a lo largo del tiempo, y 2)
generalmente no son conocidos con anticipación por los encargados de tomar decisiones
ni por nadie más.

Con el fin de tomar decisiones correctas, la gente se apoya en el sistema financiero, que se
define como el conjunto de mercados y otras instituciones mediante el cual se realizan las
transacciones financieras y el intercambio de activos y riesgos.

Un principio básico de las finanzas establece que la función primordial del sistema es
satisfacer las preferencias de consumo de la gente, incluyendo todas las necesidades
básicas de la vida.

¿Por qué es importante estudiar finanzas?

Saber algo de finanzas es útil para administrar los propios recursos. Muchos profesionales
de las finanzas y empresas de servicios financieros ofrecen asesoría en esta área, algunos
de ellos son banqueros, corredores de bolsa, agentes de seguros y empresas que venden
fondos de inversión y otros productos y servicios financieros.

En el mundo de los negocios es esencial una comprensión básica de las finanzas. Incluso
si no pretendemos especializarnos en este campo debemos contar al menos con una
comprensión adecuada de los conceptos, las técnicas y la terminología que utilizan los
especialistas financieros.

La mayoría de los profesionales de las finanzas se desempeña en el sector de servicios

financieros de la economía, como la banca, los seguros o la administración de inversiones.
Sin embargo, muchos otros trabajan como ejecutivos financieros en empresas no
financieras o en el gobierno.

Para tomar decisiones bien fundamentadas en asuntos públicos como ciudadano se debe
contar con una comprensión básica del funcionamiento del sistema financiero, el cual
constituye una parte importante de la infraestructura de una sociedad orientada al mercado.
Decisiones financieras de los individuos

Para las finanzas, todos se clasifican como individuos por ejemplo si se trata de una familia
extendida e incluso si una persona vive sola. Como resultado de ahorrar parte de su ingreso
para usarlo en el futuro la gente acumula riqueza, la cual puede mantener en distintas
formas. Una de ellas son las cuentas bancarias, otra puede ser un bien raíz o una acción
en un negocio. Todas estas formas constituyen activos. Un activo es cualquier cosa que
tiene valor económico.

Cuando la gente elige cómo mantener sus ahorros acumulados, está llevando a cabo una
inversión personal o asignación de activos. Además de invertir en sus casas, las personas
a menudo invierten en activos financieros, como acciones o bonos.

La teoría de las finanzas da como un hecho las preferencias de consumo de la gente. La

conducta de la gente se explica como un intento por satisfacer dichas preferencias. En
cambio, la conducta de las empresas y los gobiernos se analiza a partir de la manera en
que afecta el bienestar de la gente.

Decisiones financieras de las empresas

Las empresas de negocios son entidades cuya función primordial es producir bienes y
servicios. La rama de las finanzas que se ocupa de las decisiones financieras de las
empresas se llama finanzas corporativas o empresariales.

Para poder adquirir bienes y servicios todas las empresas necesitan capital. Los edificios,
la maquinaria y otros insumos intermedios que se emplean en el proceso de producción se
denominan capital físico. Las acciones, los bonos y los préstamos que se utilizan para
financiar la adquisición de capital físico se denominan capital financiero.

La primera decisión que debe tomar una empresa es a qué negocio se dedicará esto se
llama planeación estratégica. Con frecuencia, una empresa tendrá un negocio central
definido por su línea de productos principal y podrá extenderse a ramas relacionadas del
negocio. Las metas estratégicas de una empresa cambian en el transcurso del tiempo.

Una vez que los directivos de una empresa deciden a qué negocio se dedicarán, deben
preparar un plan para adquirir el capital físico. Esto se conoce como proceso de elaboración
del presupuesto de capital.
La unidad básica del análisis en la elaboración del presupuesto de capital es el proyecto de
inversión. El proceso de elaboración del presupuesto de capital consiste en identificar
aquellas ideas para nuevos proyectos de inversión, evaluar estos, decidir cuáles emprender
y después llevarlos a la práctica.

Una vez que una empresa ha decidido qué proyecto desea emprender, debe determinar
cómo financiarlos. Así, el punto de partida para tomar este tipo de decisiones es la
determinación de un plan de financiamiento factible para la empresa. Las opciones que la
empresa elige en todas las áreas de la toma de decisiones financieras dependen de su
tecnología y el entorno regulatorio, fiscal y competitivo en el que se desenvuelva.

Formas de organización de las empresas

Existen 3 tipos básicos de organización de una empresa: propiedad única, asociación y

sociedad anónima.

Una propiedad única es una empresa propiedad de un individuo o familia. Un propietario

único tiene responsabilidades ilimitada por las deudas y otros pasivos de la empresa.

Una asociación es una empresa con dos o más propietarios, llamados socios, que
comparten el capital del negocio, el contrato de este tipo de sociedades estipula cómo se
tomarán las decisiones y cómo compartirán las utilidades y las pérdidas.

Una sociedad anónima es una empresa con entidad legal distinta a la de sus propietarios;
pueden tener propiedades endeudarse y celebrar contratos. Los accionistas tienen derecho
a una participación en las distribuciones que se realicen en la sociedad anónima.

Separación de propiedad y administración

Las propiedades únicas incluso en muchas sociedades en nombre colectivo, los

propietarios y los administradores son las mismas personas. Pero en muchas empresas,
especialmente en las más grandes, los propietarios no administran por sí mismos el
negocio. En su lugar, delegan la responsabilidad en administradores profesionales.

Es posible hallar administradores profesionales que tengan excelente habilidad para

manejar el negocio. En una estructura en la que el propietario es también el administrador,
el propietario debe reunir las cualidades de un administrador y contar con los recursos
financieros necesarios para llevar a cabo la producción.
Para alcanzar la eficiencia en una empresa podría ser necesario combinar los recursos de
muchos individuos. Esta necesidad requiere una estructura con muchos propietarios de los
cuales no todos pueden participar activamente en la administración del negocio.

En un entorno económico incierto, los propietarios tendrán que diversificar los riesgos entre
muchas empresas.

Los administradores pueden recopilar información más exacta disponible acerca de la

tecnología de producción de la empresa, los costos los insumos y la demanda de sus
productos. Los propietarios no requieren profundizar en el conocimiento de la tecnología de
las empresas, la intensidad de su operación y la demanda de sus productos.

Si el propietario también tiene que ser el administrador los nuevos propietarios deberán
aprender el negocio del propietario anterior para poder administrarlo de manera eficiente.

La meta de la administración

Los administradores de compañías que son contratados por los accionistas, generalmente
su compromiso primordial es tomar decisiones que vayan en beneficio con los intereses de
los accionistas. Sin embargo, esta no es la única meta de la administración.

Incluso si restringimos la meta de los administradores de la compañía exclusivamente a

velar por los intereses de los accionistas, no quedaría claro cómo conseguirían esta meta
aquéllos.

En este caso, los propietarios necesitarían tener los mismos conocimientos y destinar
prácticamente el mismo tiempo que se administran la empresa ellos mismos. Por tanto, no
tendría sentido contratar administradores para manejar el negocio.

Es esencial encontrar una meta o regla para guiar a los administradores de la empresa sin
que tengan que consultar a los propietarios la mayoría de las decisiones. Para hacer
efectiva, la regla no debe requerir que los administradores conozcan las preferencias de
riesgo o las opiniones de los accionistas. De esta manera, para ser factible, la regla correcta
no debe tomar en cuenta quiénes son los propietarios. Pues bien, dicha regla es maximizar
la riqueza de los accionistas actuales.

Esta regla, como cualquier máxima, no siempre es correcta. Es necesario aclarar varios de
sus aspectos. Primero, supone la existencia de mercados de capital que funcionan bien y
son competitivos. También da por hecho que los administradores no toman decisiones
ilegales o poco éticas.

La regla de maximización de la riqueza de los accionistas depende de la tecnología de

producción de la empresa, de las tasas de interés del mercado, de las materias primas de
riesgo del mercado y del precio de los valores financieros.

Por supuesto, la administración todavía tiene la difícil tarea de estimar el efecto de su

decisión sobre el valor de las acciones de la empresa. Así, la meta de la administración es
tomar decisiones que maximicen el valor de la empresa para sus accionistas. La tarea de
la administración se facilita bastante cuando puede observar los precios de mercado de las
acciones de su empresa y de otras empresas.

Disciplina del mercado: adquisición del control

La existencia de un mercado de valores competitivos ofrece otro mecanismo importante

para conciliar los incentivos de los administradores con los accionistas. Se llama adquisición
del control (takeover).

Si la mala administración estuviera muy extendida, convendría gastar recursos en la

búsqueda de esas empresas, de la misma manera que se gastan recursos en la
investigación de nuevos proyectos de inversión física.

De hecho, incluso en ausencia de instrucciones explícitas de los accionistas o del

conocimiento de la teoría de la buena administración, se esperaría que los administradores
actuarán en favor de la maximización del valor como una condición indispensable para
conservar sus puestos. Las políticas gubernamentales pueden menoscabar la efectividad
del mecanismo de adquisición de control.

El rol del especialista financiero en una empresa

Dado que casi todas las decisiones que se toman en una compañía son parcialmente
financieras, porque implican la realización de compensaciones entre costos y beneficios
distribuidos a lo largo del tiempo.

El Financial Executies Institute, define al ejecutivo financiero como cualquier persona que
tenga autoridad para realizar alguna de las funciones como planeación, provisión de capital,
administración de fondos, contabilidad y control, administración de impuestos, evaluación y
consulta, etc.
CONCLUSIÓN

A manera de conclusión, puedo decir que las finanzas proporcionan los recursos
necesarios, permiten la toma de decisiones informadas, gestionan riesgos y contribuyen al
crecimiento y la estabilidad financiera. La gestión financiera efectiva permite asignar
recursos de manera óptima, acceder a fuentes de financiamiento, controlar gastos y generar
ingresos.

Además, ayuda a evaluar y gestionar riesgos financieros, promueve la toma de decisiones

informadas y contribuye al bienestar y la calidad de vida. De esta manera, podemos afirmar
que el conocimiento y la gestión adecuada de las finanzas son esenciales para el éxito y el
bienestar tanto de las organizaciones como de los individuos.

Es importante adquirir conocimientos básicos en finanzas y buscar asesoramiento

profesional cuando sea necesario. Tener una comprensión sólida de los conceptos
financieros y aplicar principios de gestión financiera adecuados puede ayudar a lograr
metas financieras, tomar decisiones informadas y alcanzar una mayor seguridad y bienestar
en el ámbito empresarial y personal.

REFERENCIAS

Bodie, Z., & Merton, R. (2003). Finanzas (1.a ed.). PRENTICE HALL.