Solución 1:

1000

Dado que el mejor resultado (13000) se obtiene con mayor probabilidad con la lotería 1,
entonces: 1 2
P P
Solución 2:
Si P  P I II
 UE I  UE II
Es decir : 0.8u 4000   0.2u 0   u 3000 
De acuerdo al axioma de independencia, si las loterías se combinan con un resultado
común (u(0), el cual se observa en la lotería IV), con igual probabilidad, el orden de
preferencias se mantiene:

0.250.8u 4000   0.2u 0  0.75u 0   0.25u 3000   0.75u 0 

Luego de operar con las probabilidades, se obtiene:
0.2u (4000)  0.8u 0   0.25u 3000   0.75u 0 
Es decir UE III  UE IV
 P III  P IV
 Solución 3:
P  P  UE  UE
B A B A

0.9u 3000   0.1u 0   0.45u 6000   0.55u 0 

El resultado común en ambas loterías es u(0).
Entonces, para que en la transformación de una lotería simple en compuesta el mismo resultado tenga la misma
probabilidad en ambas loterías, identificamos el resultado que tenga la menor probabilidad (que es 0,1):

 0.1u 0   0.9u 3000   0.1u 0   0.9u 6000   (1   )u 0 

Hemos obtenido la lotería compuesta equivalente a la lotería simple original A
Entonces, el valor de π, debe ser tal que se cumpla: 0.9  0.45 O: 0.91     0.1  0.55

   0.5  0.1u 0   0.9u 3000   0.1u 0   0.90.5u 6000   0.5u 0 

 Solución 3:
P  P  UE  UE
Como debemos demostrar que la lotería D es preferida a la C, entonces:
D C D C

 0.002u 3000   0.998u 0   0.001u 6000   0.999u 0 

El resultado común en ambas loterías es u(0).
Entonces, para que en la transformación de una lotería simple en compuesta el mismo resultado tenga la misma
probabilidad en ambas loterías, identificamos el resultado que tenga la menor probabilidad (que es 0,998):

0.998u 0   0.002u 3000   0.998u 0   0.002u 6000   1   u 0 

Hemos obtenido la lotería compuesta equivalente a la lotería simple original C
Entonces, el valor de π, debe ser tal que se cumpla:

0.002  0.001, ó 0.0021     0.998  0.999

   0.5  0.998u 0   0.002u 3000   0.998u 0   0.0020.5u 0   0.5u 6000 
 En resumen:
Si P B  P A  0.9u 3000   0.1u 0   0.45u 6000   0.55u 0 
Que es equivalente a :

0.1u 0   0.9u 3000   0.1u 0   0.90.5u 6000   0.5u 0 

Aplicando el axioma de independencia, se tiene que:

u 3000   0.5u 6000   0.5u 0 

Volviendo a aplicar el axioma de independencia, se tiene que :

0.998u 0   0.002u 3000   0.998u 0   0.0020.5u 0   0.5u 6000 

Que es equivalente a : 0.002u 3000   0.998u 0   0.001u 6000   0.999u 0 

Lo que implica que: P D  PC

Solución 7:
Si Patricia es indiferente entre las loterías 1 y 2, significa que: u R   0.25u S   0.75u D 
Y si es indiferente entre las loterías 3 y 4, significa que: u B   0.7u S   0.3u D 
Luego, la UE de llevar Economía de la Información es:

U INFO   0.1u S   0.4u B   0.5u R 

Reemplazando u( R ) y u ( B ):

U INFO   0.1u S   0.40.7u S   0.3u D  0.50.25u S   0.75u D 

Operando, se tiene:

U INFO   0.505.u S   0.495u D 

 Solución 7:
Luego, la UE de llevar Economía del Bienestar es:

U BIEN   0.7u B   0.25u R   0.05u D 

Reemplazando u( R ) y u ( B ):
U BIEN   0.70.7u S   0.3u D  0.250.25u S   0.75u D  0.05u D 
Operando, se tiene: U BIEN   0.5525u S   0.4475u D 

Entonces, como la probabilidad de obtener el mejor resultado (nota sobresaliente) es mayor con Economía
del Bienestar, Patricia debe llevar dicho curso.
 Solución 8:
La matriz de pagos será:
Activo fijo Activo variable Prob.
e1=Bolsa en alza 600000*1.02= 600000*1.18= 0.35
612000 708000
e2 =Bolsa en 612000 600000*0.94= 0.65
recesión 576000

Para Alicia:

UE  AF   u 612000   612000  782.3

UE  AV   0.35u 708000   0.65u 576000   0.35 708000  0.65 576000  787.81

Dado que UE(AV)>UE(AF) entonces, Alicia debe invertir en activo variable

 Para Gorki:

UE  AF   u 612000   0.2(612000)  122400

UE  AV   0.35u 708000   0.65u 576000   0.35(0.2)(708000)  0.65(0.2)(576000)  124440

Dado que UE(AV)>UE(AF) entonces, Gorki debe invertir en activo variable

 Solución 9a:
La matriz de pagos será:

Apuesta No apuesta Prob.

e1=Gana 100+20=120 100 0.75
e2 =Pierde 100-50=50 100 0.25

UE apostar   0.75u 120   0.25u 50   0.75 ln 120   0.25 ln 50   4.57
UE no apostar   u 100   ln 100   4.60

Decide no apostar
 Solución 9b:
La matriz de pagos será:

Apuesta No apuesta Prob.

e1=Gana 100+20=120 100 0.75
e2 =Pierde 100-50=50 100 0.25

UE apostar   u EC   ln EC   4.57

EC  96.41
Solución 14 a )
1 1
UE  u 81  u 25 
1 1 81  25  7
2 2 2 2

UE  u EC   EC  7  EC  49

IE  81  25  53
1 1 Prima del riesgo  IE - EC  4
2 2