¿Cómo podemos utilizar la tecnología

para hacer frente a los delitos

financieros?

 Esteban Eleazar Daniel

 . Actualización: 24 de junio de 2019 12:20 p. m

El advenimiento de la tecnología ha sido una bendición para la humanidad de muchas

maneras diferentes. Mejor atención médica, conectividad, comunicación y demás. La
tecnología se puede encontrar en todas las esferas de la vida, es omnipresente. Nos ha hecho
la vida mucho más fácil. Pero también ha facilitado la comisión de delitos. Mientras que los
buenos han estado trabajando duro, los malos han estado trabajando aún más duro. Sin
embargo, un enfoque proactivo hacia el desarrollo constante y la utilización de tecnología
para burlar a los malos puede ayudar a crear un entorno más seguro para la gente común.

Hablando específicamente de delitos financieros, según estudios aumentaron casi un 10% en

el año 2018. El lavado de dinero, el fraude corporativo, el robo de identidad, el soborno y la
corrupción han ido en aumento. Esto requiere una revisión rigurosa del sistema.

En todo el mundo, la inteligencia artificial (IA), el aprendizaje automático (ML) y el análisis

de datos se consideran la siguiente etapa de la evolución de la tecnología. Estas tecnologías
también se pueden aplicar a la infraestructura de seguridad. AI, ML y DA se pueden usar
para distinguir transacciones fraudulentas de transacciones reales. Para demostrarlo con un
ejemplo simple: los teléfonos inteligentes recientes están equipados con funciones para
identificar a sus propietarios midiendo la presión que aplican para desbloquear el teléfono, la
forma en que sostienen sus teléfonos, sus gestos, etc. Si el teléfono es robado, incluso si el
ladrón conoce el PIN de desbloqueo, el teléfono denegaría el acceso en función de su
evaluación de movimiento, presión, gestos, etc. Se puede utilizar un concepto similar en el
caso de delitos financieros. El robo de identidad se puede reducir en gran medida a través de
esto. Hay varias formas similares en las que estas tecnologías se pueden utilizar para prevenir
los delitos financieros.
Hablando de la India, lo primero que viene a la mente de cualquiera sería morosos
deliberados. Tomando el caso de la estafa de PNB y Nirav Modi, expuso una gran falla en el
sistema bancario y el enfoque indiferente con el que los bancos se han comportado hasta
ahora. No se había realizado la vinculación de SWIFT y el CBS (Core Banking System) . Si
se hubiera hecho de antemano, la estafa no habría sucedido y se podrían haber ahorrado
RS14000 crore. Aunque tarde, India se ha dado cuenta del uso de la tecnología para frenar
los delitos financieros. La vinculación de Aadhaar con cuentas bancarias, los servicios
gubernamentales a través del llenado de formularios en línea y los pagos han traído
transparencia en el sector financiero.

En conclusión, existen varias formas no descubiertas en las que la tecnología puede ayudar
a disminuir los delitos financieros. Pero la clave radica en la proactividad del sector
financiero, así como en su implementación exitosa. India está en el camino correcto pero
necesita acelerar el proceso y la implementación.
How can we utilize technology to
tackle Financial crimes?

 Stephen Eleazer Daniel

 . Update: Jun 24, 2019 12:20 pm

The advent of technology has been a boon for mankind in many different ways.
Improved healthcare, connectivity, communication and what not. Technology can be
found in every sphere of life, it is all-pervasive. It has made our lives much easier.
But, it has also made committing crimes easier. While the good guys have been
working hard, the bad guys have been working even harder. Nevertheless, a pro-
active approach towards constant development and utilization of technology to
outsmart the bad guys can help create a safer environment for the common people.

Talking specifically of financial crimes, according to studies they rose by almost

10% in the year 2018. Money laundering, corporate fraud, Identity theft, bribery, and
corruption have been on the rise. This calls for a rigorous overhaul of the system.

Across the world, Artificial Intelligence (AI), Machine Learning (ML) and Data
Analytics are seen as the next stage of evolution of technology. These technologies
can also be applied to safety infrastructure. AI, ML and DA can be used to distinguish
fraudulent transactions from real transactions. To demonstrate it with a simple
example: Recent smartphones are equipped with functions to identify their owners
by gauging the pressure they apply to unlock the phone, the way they hold their
phones, their gestures, etc. If the phone gets stolen, even if the thief may know the
unlocking PIN, the phone would deny access based on its assessment of movement,
pressure, gestures, etc. A similar concept can be used in the case of Financial
Crimes. Identity theft can be reduced greatly through this. There are several similar
ways in which these technologies can be used to prevent Financial Crimes.

Talking about India, the first thing that comes to anyone’s mind would be wilful
defaulters. Taking the case of PNB and Nirav Modi scam, it exposed a huge flaw in
the banking system and the lackadaisical approach with which banks have behaved
so far. The linking of SWIFT and the CBS (Core Banking System) had not been
done. Had it been done beforehand, the scam would not have happened and
RS14000 crore could have been saved. Though late, India has awakened to the use
of technology to curb Financial crimes. Linking of Aadhaar with bank accounts,
Government services through online form filling and payments have all brought
transparency in the Financial sector.
In conclusion, there are several undiscovered ways in which Technology can help in
decreasing financial crimes. But the key to it lies on pro-activeness of the financial
sector as well as the successful implementation of it. India is on the right track but
needs to speed up the process and implementation.