Curso “Normas Internacionales de Información Financiera”

Caso de estudio - Solución

Contratos de Construcción NIC 11

Caso No. 1

Antecedentes

En el año 1 la compañía “Constructora Tortuga, S.A.” fue invitada a participar en la

expresión de interés para la construcción de un bloque residencial y un centro comercial
conexo con plazas, jardines y áreas de juego comunes. A los oferentes se les requirió detallar
los costos de cada elemento por separado, pero se les explicó claramente que un solo
contratista ganaría todo el contrato debido a los aspectos interrelacionados de todo el
desarrollo.

Durante el año 1, el gerente de la “Constructora Tortuga, S.A.” viajó a través de toda

Honduras para visitar tres posibles diseñadores con el objetivo de obtener propuestas de
diseños preliminares, de los cuales solamente uno sería seleccionado. El costo de las visitas
fue de $20,000. Más tarde en el año 1, después de seleccionar 1 diseñador, la “Constructora
Tortuga, S.A.” clarificó los detalles del diseño con el diseñador y pidió que se construyera un
modelo a escala (maqueta) con el objetivo de hacer una presentación al cliente. El costo de
estos detalles en el segundo viaje, fueron $15,000.

Durante el año 2, pero antes que los estados financieros del cierre del año 1 fueran
autorizados como definitivos, le notificaron a la “Constructora Tortuga S.A.” que le habían
otorgado el contrato. Sin embargo, el contrato no fue firmado sino hasta después que los
estados financieros del cierre del año 1 fueron emitidos.

El contrato fue por un precio total de $16 millones. Que comprenden $9 millones para el
bloque residencial, $5 millones para el centro comercial, y $2 millones para las áreas
comunes de plaza, jardín y juegos. Un anticipo de movilización de $1 millón sería pagadero
de entrada, $1 millón pagadero al final del año 2, $5 millones pagaderos al final del año 3, y
$8 millones pagaderos al final del año 4, en el punto que el desarrollo debería estar
completamente terminado y $1 millón restante quedaría retenido por un plazo de un año.

La “Constructora Tortuga, S.A.” inicialmente estimó que el costo total del proyecto sería por
$12 millones, de los cuales $7 millones serian para el bloque residencial, $4 millones para el
centro comercial, y $1 millón para la plaza, jardines y área de juego comunes. Incluido es
este costo estaría $1 millón de plantel adquirido específicamente para este proyecto que no
podría utilizarse subsecuentemente. El valor estimado residual del plantel al final del contrato
fue de $100,000. También, incluidos en el costo general. También incluidos en el costo
general fueron 30 meses de depreciación de planta y equipo que ya son propiedad de la
“Constructora Tortuga, S.A.” que representa $50,000 al mes. Los costos de los Supervisores
de sitio en el lugar se incluyeron en el estimado a $5,000 por mes. Su rol sería de mantener y
registrar las boletas de tiempo de los trabajadores y recibir/ entregar materiales.

Los costos incurridos durante cada año fueron:

1
 Curso “Normas Internacionales de Información Financiera”
Caso de estudio - Solución

Contratos de Construcción NIC 11

Año 2 Año 3 Año 4 Total

Bloque residencial $ 1,000,000 $ 3,000,000 $ 3,000,000 $ 7,000,000

Centro comercial 500,000 1,800,000 1,700,000 4,000,000
Plaza, jardines y área de juegos - 200,000 800,000 1,000,000
Total $ 1,500,000 $ 5,000,000 $ 5,500,000 $ 12,000,000

Los costos al final del año 2 incluyen $250,000 de materiales entregados en el sitio para ser
utilizados en el año 3.
Los $200,000 incluidos en el año 3 dentro de plaza, jardines y área de juegos representan un
anticipo para los subcontratistas que se movilizaran en el año 4.
Durante el año 3, debido a un incendio en el vecindario, la policía cerró el área por un mes
mientras trabajaban los investigadores. Durante este tiempo, toda la planta y el equipo
permanecieron ociosos en el sitio. Sin embargo, el trabajo siempre continuó en el plantel de
“Constructora Tortuga”.
Durante el año 3, los clientes requirieron una variación del contrato con un valor de $1
millón y un costo de $750,000. Sin embargo, la variación no fue aprobada por el cliente sino
hasta después que los estados financieros del cierre del año 3 fueran autorizados para su
emisión final. La “constructora Tortuga” incurrió en los costos extras por la variación en el
año 3.

Requerido
Por favor provea los estados de resultados de la “Constructora Tortuga” y los montos que
deben de ser presentados en el balance general para cada uno de los años 1, 2, 3 y 4.

2
 Curso “Normas Internacionales de Información Financiera”
Caso de estudio - Solución

Contratos de Construcción NIC 11

Solución
Estado de resultados (en miles de Dólares)

Año 1 Año 2 Año 3 Año 4

Ingresos por contrato $ 15 $ 1,250 $ 8,266 $ 7,469

Costos por contrato (35) (1,250) (6,250) (5,100)
Utilidad (pérdida) bruta $ (20) $ - $ 2,016 $ 2,369

El porcentaje de completación está basado en las siguientes proporciones de costos incurridos

y estimados a completar:

Nota Año 1 Año 2 Año 3 Año 4 Total

Costos estimados (a) 1,500 5,500 5,000 12,000

Costos pre-contrato (b) 15 15
Materiales (c) (250) 250 -
Planta de depreciación (d) (50) (50)
Costo de variación (e) 750 750
Anticipo subcontratista (f) (200) 200 -
Valor residual de la planta (100) (100)
Costos totales 15 1,250 6,250 5,100 12,615
Porcentaje completo 0.125 10.62 59.57 100.00
Memorandum 15/11,915 1,265/11,915 7,515/12,615

Para el año 1:
Nota (a): El cliente estableció claramente que, aunque se presentaran estimados separados
para cada parte del desarrollo, sólo un contratista obtendría el contrato y que el desarrollo era
muy interdependiente. Consecuentemente, el contrato debería de tratarse como uno solo, y no
de manera segmentada.
Nota (b): El segundo viaje donde los diseñadores pueden ser razonablemente identificados
como costos específicamente incurridos para asegurar el contrato. Era probable que la
constructora Tortuga obtuviera el contrato, como se le notificó, aunque el contrato no fue
asegurado sino hasta después que los estados financieros del año 1 fueran autorizados para su
emisión. Acordemente, los $15,000 pueden ser incluidos en el costo del contrato. El costo del
viaje inicial de $20,000 fue más de naturaleza exploratoria y, por lo tanto, no puede ser
incluido. Debido a que la constructora Tortuga puede esperar recuperar los costos del
segundo viaje, pero, debido a que el contrato no estaba lo suficientemente avanzado para
poder estimar su desenlace razonablemente (0.125% completado), no se registra utilidad. El
ingreso de $15,000 puede aprovisionarse en el año 1, y el costo total del viaje es cargado a
resultados.

3
 Curso “Normas Internacionales de Información Financiera”
Caso de estudio - Solución

Contratos de Construcción NIC 11

El porcentaje de terminación se basa en los costos del contrato por $12 millones menos el
valor residual esperado del plantel que se adquirió específicamente para el contrato.

Para el año 2:
Nota (c): Al final del año 2, los materiales fueron enviados al lugar pero no fueron utilizados.
Por lo tanto, fueron excluidos del cálculo del porcentaje de completación. Sin embargo, en la
opinión de la gerencia, el contrato aún continuaba incompleto para reconocer utilidades, pero
los costos podrían razonablemente ser asumidos para ser recuperados y el ingreso se acumula
igual al costo.
El porcentaje de terminación se basa en los costos del contrato por $12 millones menos el
valor residual esperado del plantel que se adquirió específicamente para el contrato.

Para el año 3:
Nota (c): Los materiales entregados en el sitio durante el año 2 fueron utilizados en el año 3
y fueron , por ende, incluidos en los costos del contrato.
Nota (d): La depreciación de la planta ociosa por 1 mes es deducida debido a que el retraso
no fue parte de la actividad de construcción.
Nota (e): Los costos de la variación fueron incluidos ya que fueron incurridos. Sin embargo,
debido a que la variación no fue aprobada por el cliente sino hasta después que los estados
financieros del cierre del año 3 fueron autorizados para su emisión, el porcentaje de
completación se aplica todavía al precio inicial del contrato por $12,000,000. En la opinión
de la gerencia, el contrato se encuentra suficientemente avanzado para estimar el desenlace
razonablemente, entonces el 59.57% ($ 7,148, 000) del precio del contrato se reconoce como
ingreso. Por lo tanto, $7,148,000 menos el ingreso acumulado por año al año 2 por
$1,265,000, ó $5,883,000, se reconoce en el año 3
Nota (f): El anticipo al subcontratista se deduce del costo, debido a que es un anticipo por
trabajos que se ejecutarán en el año 4.

El porcentaje de completación está basado en el costo del contrato por $12 millones menos
el valor residual esperado por el plantel específicamente adquirido por el contrato más la
variación del costo. Esto es aplicado al valor inicial del contrato por $16 millones, debido a
que la variación no está aprobada.
Para el año 4:
En el año 4 el contrato está completo y todo el ingreso del contrato por $17 millones
(incluyendo la variación autorizada), menos el ingreso reconocido en años anteriores, es
llevado al estado de resultados.
En general, el contrato tiene ingresos por $17 millones y costos por $12,615 millones,
teniendo una ganancia de $4,385,000 ($2,016,000+$2,369,000). La pérdida en el año 1
emerge solamente por el viaje de negocios. Lo cual no es un costo del contrato.

4
 Curso “Normas Internacionales de Información Financiera”
Caso de estudio - Solución

Contratos de Construcción NIC 11

Balance General

Año 1 Año 2 Año 3 Año 4

Facturación acumulada del proceso 2,000,000 7,000,000 16,000,000

Variación 1,000,000
Facturación acumulada del proceso total 2,000,000 7,000,000 17,000,000
Ingresos acumulados reconocidos 15,000 1,265,000 9,531,000 17,000,000
Divulgado como cuentas por pagar 15,000 2,531,000
Divulgado como cobrar (retención) 735,000
Otras cuentas por cobrar 1,000,000

Contratos en proceso Año 1 Año 2 Año 3 Año 4

Costos incurridos 15,000 1,265,000 7,515,000 n/a
Utilidades reconocidas - - 2,016,000 n/a