Institucion Universitaria Politecnico Grancolombiano

Negocios, Gestion y Sostenibilidad

Contaduria Publica

Proyecto de Formacion Formativa

Integrantes:
Perez Mercado Leonardo
Santos Chavez Cesar David
Turizo Aleman Yeimi
Zuluaga Guzman Julian Camilo

Docente:
Rojas Alvarez Sonia Patricia
Bogota D.C., Marzo 22 de 2020
 INDICE
1 GENERALIDADES
1.1
1.2
1.3
1.4
1.5
1.6
2 INFORME DE REVISORIA FISCAL
3 ENTORNO
3.1
3.2
3.3
3.4
3.5
3.6
4 ESTADO DE SITUACION FINANCIERA
5 ESTADO DE REULTADOS
6 RESULTADOS ORI
7 CAMBIOS EN EL PATRIMONIO
8 FLUJO DE EFECTIVO
9 CARTA DE COMPROMISOS
10 MATRIZ DE RIESGO
11 OBJETIVOS
11.1
11.2
12 PLANEACION
12.1
12.2
12.3
 12.4
13 ALCANCE DE LA AUDITORIA
13.1
13.2
14 RIESGOS INHERENTES AL CONTROL
14.1
14.2
SIGNIFICATIVAS
15
16 VISITAS
16.1
16.2
16.3
16.4
17 PRESUPUESTO DE TIEMPO
17.1
17.2
17.3
18 PERSONAL INVOLUCRADO
18.1
18.2
19 COSTO DE AUDITORIA
19.1
A DE REUNIONES
20
20.1
20.2
20.3
20.4
20.5
20.6
20.7
 20.8
21 CONCLUCION
22 CONTROL INTERNO
23 AUDITORIA DE CUENTA
24 PAPELES DE TRABAJO
25 HALLAZGOS
26 INFORME DE AUDITORIA
 INDICE
GENERALIDADES
Antecedentes o Historia
Numero de Socios
Funcionares Importantes
Estructura Organizacional
Informacion Financiera General
Matriz DOFA
INFORME DE REVISORIA FISCAL
ENTORNO
Crecimiento y Proyeccion
Estrategias
Desempecho de la Accion
Situacion Financiera
Hitos del Negocio
Competencia
ESTADO DE SITUACION FINANCIERA
ESTADO DE REULTADOS
RESULTADOS ORI
CAMBIOS EN EL PATRIMONIO
FLUJO DE EFECTIVO
CARTA DE COMPROMISOS
MATRIZ DE RIESGO
OBJETIVOS
objetivo general
Objetivos Especificos
PLANEACION
Tipo de Empresa
Circustancias Economicas y tendencias del negocio
Politicas y Practicas Financieras
 Principales Proveedores
ALCANCE DE LA AUDITORIA
Alcance da la Auditoria General
Procedimientos a Utilizar
RIESGOS INHERENTES AL CONTROL
Riesgo de Control
Riesgos Inherente

VISITAS
Preliminar o Interna
Auditoria Final (saldo EF)
En el Trabajo
Posterior
PRESUPUESTO DE TIEMPO
Horas Socios / Gerente
Horas Encargado
Horas Asistente
PERSONAL INVOLUCRADO
Del Cliente
De la Auditoria
COSTO DE AUDITORIA
Valor

Fecha de Planeacion
Conclusion de la Auditoria
Discucion del Memorando del Control Interno
Presentacion del Memorando de Control Interno Definitivo
Para Discutir el Informe
Presentacion Estados Financieros
Envio superintendencia del Ramo
 Entrega Informe Final de Auditoria
CONCLUCION
CONTROL INTERNO
AUDITORIA DE CUENTA
PAPELES DE TRABAJO
HALLAZGOS
INFORME DE AUDITORIA
 GENERALIDADES INDICE

NOMBRE DE LA ORGANIZACION CORFICOLOMBIANA

RAZON SOCIAL CORPORACION FINANCIERA DE COLOMBIA SA

CLASE DE EMPRESA INVERSION EN SECTOR ECONOMICO

TIPO DE ORGANIZACION SOCIEDAD ANONIMA

TIPO DE SOCIEDAD SOCIEDAD ANONIMA

CODIGO 6421 ACTIVIDADES DE CORPORACION

CLASIFICACION DE ACTIVIDADES
FINANCIERA
FECHA DE CONSTITUCION EL 27 DE ABRIL DE 1961

TOTAL DE EMPLEADOS CUENTA CON: 33.745 (2019)

ANTECEDENTES O HISTORIA
Historia: Desde nuestra creación, hemos trabajado por ser un aliado estratégico en el desarrollo y
proyección del país, por ello, tras nuestra integración, hemos reafirmado nuestro propósito de
proveer una oferta de bienes y servicios que agreguen valor a la sociedad, a los clientes,
accionistas, proveedores, empleados y aliados estratégicos.

1961 Creación de la Corporación Financiera del Valle S.A

Nos fusionamos con 7 corporaciones financieras (CorfiTolima 1997- CorfiProgreso,

1997 al 1999
Corfes y CorfiBoyacá 1998- CorfiSantander , CorfiAndes e Indufinanciera 1999)

2015 Corfivalle absorbiò a Corficolombiana y adoptò el nombre de esta ultima

2016 Cierre del negocio de intermediaciòn con la seciòn parcial de activos, pasivos y
contratos al Banco de Bogotà
Adquirimos el 50% de Promigas S.A. *Promigas: Con derechos económicos y
políticos: 34,22% de manera directa y 10,58% a través de CFC Gas Holdings. Con
derechos económicos y sin derechos políticos: 5,43% a través de un FCP
2011 administrado por un tercero independiente
Nos convertimos en adjudicatorio de 4 concesiones de cuarta generación (4G)
2014 a 2016 promovidas por el Gobierno Nacional. De esta forma nuestro portafolio de
concesiones viales suma 668 km
2017 Consolidamos nuestra posición en el sector de infraestructura adquiriendo la
participación de Iridium en Covimar y Convipacífico
2018 Emisión de acciones ordinarias y preferenciales con una capitalización total de $990
mil millones de pesos.
2019 Aprobado Programa de emisión de bonos hasta por $1 billón. Primera emisión por
$500 mil millones

INFORMACION FINANCIERA GENERAL

TOTAL ACTIVOS TOTAL PASIVOS TOTAL PATRIMONIO INGRESOS TOTALES

Para el año 2019 el total de
sus activos fue de
117.927.877 billones de
pesos conformados en
efectivo o equivalente,
inversiones, cartera etc.
Para el año 2019 el total de
sus pasivos fue de
80.943.270 billones
conformados por:
obligaciones financieras
depositos, impestos, etc.
Para el año 2019 el total de
su patrimonio fue de
36.984.607 billones
conformado en capital
suscrito, utilidad del
ejercicio, utilidad retenida
etc.
Para el 2019 el total de sus
ingresos fue de 9.228.873
billones conformados por,
valorizacion de activos
biologico, propiedad , venta
de activos, inversiones etc.

INFORMACION QUE DEBE PRESENTAR LA ENTIDAD IMPU

Estados financieros consolidados Impuesto sobre la renta.

Reconociemiento del im
Superintendiencia financiera presuntiva.

DIAN

FORTALEZAS DEBILIDADES
Apoyo del Grupo Aval a través de sus Alta concentración en los 25 mayores depositantes d
accionistas CDT y cuentas de ahorro.
Experiencia y capacidad en la gestión de Moderada exposición del portafolio de inversiones de
inversiones y la asesoría en banca de renta fija a riesgos de mercado, lo cual hace más
inversión. exigente la proyección del riesgo de tasa de interés y
Superior nivel de solvencia y adecuada liquidez.
Internos (Factores de la
eficiencia operacional.
empresa)
Administración integral de los riesgos a los Limitados canales de distribución de la red comercial
que se encuentra expuesta la
Corporación.
Miembros activos del esquema de
creadores de mercado del Ministerio de
Hacienda.
 Miembros activos del esquema de
creadores de mercado del Ministerio de
Hacienda.
OPORTUNIDAD AMENAZAS

Cambios en la normatividad que afecten los sectores

Externos (Factores del Alianzas entre las diferentes entidades del
la economía en don de la Corporación invierte.
ambiente) Grupo Aval para generar valor al mercado.
Efectos rezagados de la crisis del sector exportador y
relaciones con países vecinos.
 NUMERO DE SOCIOS

A 31 de diciembre de 2019 la composiciòn accionaria total (Incluyen acciones ordinaria y

presenciales ) De corficolombia fue la siguiente, Grupo Aval y Adminegocios (61%) Fondos de
Pensiòn Colombianos 7,6%), Inversionista Internacionales (5,2%) y otros (26%)

FUNCIONARIOS IMPORTANTES
PRESIDENTA MARIA LORENA GUTIERREZ

VICEPRESIDENTE EJECUTIVO JUAN CARLOS PAEZ

VICEPRESIDENTE DE
INVERSIONES GUSTAVO RAMIREZ GALINDO
VICEPRESIDENTE DE INVERSION
EJECUTIVA ALEJANDRO SANCHEZ

VICEPRESIDENTE DE TESORERIA JULIAN ALONSO VALENZUELA

GERENTE JURIDICA MARCELA ACUÑA RAMIREZ

CONTRALOR MARIA ISABEL ORTIZ

DIRECTORA DE RELACIONES
PUBLICAS ADRIANA LUCIA NAVAS

DIRECTOR EJECUTIVO JOSE IGNACIO LOPEZ

 GERENTE COORPORATIVA ADRIANA DEL PILAR GONZALEZ

OFICIAL DE CUMPLIMIENTO CLARA INES MORALES

ESTRUCTURA ORGANIZACIONAL

GENERAL

GASTOS TOTALES UTILIDAD NETA (2019)

 Para el 2019 el total de sus gastos fue Para el 2019 la utilidad neta fue
de 302.146 billones conformados en de 2.048.448 billones en
gastos de empleados, gastos de conformacion de todo lo dicho
ventas etc. anteriormente.

IMPUESTOS OBLIGADOS A PRESENTAR

uesto sobre la renta.

onociemiento del impuesto diferidos sobre las entidades que tributan bajo renta
untiva.

DES
ores depositantes de

io de inversiones de
o cual hace más
de tasa de interés y

de la red comercial.
AS

afecten los sectores de

ación invierte.
sector exportador y las
 INFORME DE REVISORIA FISCAL INDICE

INFORME DEL REVISOR FISCAL

Informe General:
Al auditar los estados financieros consolidados de Corporación Financiera Colombiana S.A. y Subsidiarias (el Grupo), los cuales
comprenden el estado consolidado de situación financiera al 31 de diciembre de 2019 y los estados consolidados de resultados ,
de otros resultados integrales, de cambios en el patrimonio y de flujos de efectivo por el año que terminó. en relación con la
auditoría de los estados financieros consolidados” de mi informe. Soy independiente con respecto al Grupo, de acuerdo con el
Código de Ética para profesionales de la Contabilidad emitido por el Consejo de Normas Internacionales de Ética para
Contadores, Presentan Razonablemente en todos los aspectos de importancia con las Normas de Contabilidad y de Informacion
Financiera aceptadas en Colombia.
Datos Relevantes:
Se hace la excepcion en la aplicación de la NIIF 16 la correspondiente a Arrendamientos la cual entró en vigencia a partir del 1º
de enero de 2019.
Teniendo en cuanta lo de la auditoria se tiene en cuenta que es responsabilida de la administracion la decuaciones de la
entidad, la preparacion de todos los estados financieros liberandolos de errores, implementando todo lo estipulado por la ley, el
control interno con requisitos eticos, planificados y efectuales para obetener una auditoria con seguridad razonable. la
responsanbilidad del auditor es expresar una opinion sobre los estados financieros con base a su auditoria. obteniendo con
informacion necesaria para que esto se efectue segun las normas de auditoria
 INFORME DE GESTION CORFICOLOMBIANA 2019 INDICE

INFORMACION MACROECONOMICA:

El proceso de recuperación económica en 2019, ayudo en la esabilidad en las tasas de interés con
un porcentaje bajo, y un favorecimiento en el consumo privado favorecido por el aumento de las
remesas del exterior. La inversión fija sin edificaciones repunto notablemente, como consecuencia
de las mejores condiciones tributarias con las que conto el país.

En el ámbito fiscal en 2019 el gobierno continuo en el ajuste en un contexto de alta incertidumbre

internacional, la principal vulnerabilidad es el aumento de la deuda como proporción del PIB,
alcanzando máximas históricas, además de las demandas sociales asociadas a las propuestas de
finales de 2019 han abierto la puerta a un aumento en el gasto publico, sumando a la incertidumbre
en el panorama fiscal del país.

En el ambito cambiario el peso Colombiano se deprecio por cuenta de la fortaleza global del dólar
en el 2019, favoreciendo la búsqueda de regugio en esa divisa, pronosticando amplias condiciones
de liquidez en economías desarrolladas y la disminución de tasas de interés en la mayoría de
mercados emergentes.

La economía debería recuperarse de estos choques y recobrar su tasa de crecimiento de largo plazo. Se espera que la tasa de crecimiento
sectores en los que Corficolombiana tiene inversiones, se observa un mejor desempeño en el sector de alojamiento y restaurantes el cual a
mostró un mayor dinamismo frente al resto de sectores al crecer 4,7% en 2019. Por su parte el sector de electricidad, gas y agua, si bien cr
observada en 2018 de 4,5%, continuo con un ritmo de expansión mayor al de la economía.

SITUACION FINANCIERA

En 2019 la utilidad neta controlante alcanzó $1,5 billones en donde se destacan la contribución del
negocio de infraestructura por $1,3 billones y del sector de gas, liderado por Promigas, por $410 mil
millones.
En 2019 la utilidad neta controlante alcanzó $1,5 billones en donde se destacan la contribución del
negocio de infraestructura por $1,3 billones y del sector de gas, liderado por Promigas, por $410 mil
millones.

El Ebitda consolidado alcanzó $3,9 billones. Todos los sectores aportaron de manera positiva al
Ebidta, con excepción del financiero dado que Leasing Corficolombiana se encuentra en proceso de
liquidación. El robusto ritmo de avance en la construcción de concesiones 4G, y el buen desempeño
de Promigas en Colombia y Perú, han sido los principales motores de crecimiento del Ebitda desde
2018.

En el balance, los activos consolidados sumaron $31,8 billones, con una variación positiva de
21,2%, principalmente por los activos sobre acuerdos de concesión. Los pasivos crecieron 20,5%,
hasta los $21,8 billones, debido a un mayor endeudamiento para financiar los proyectos de
inversión en los diferentes sectores.

A nivel separado los ingresos operacionales sumaron $1,86 billones, con un decrecimiento anual
del 3%, asociado al impacto del ingreso no recurrente del 2018 en el sector de infraestructura. El
principal ingreso proviene de las inversiones de renta variable a través de Método de Participación
de Utilidades MPU ($1,7 billones) y de dividendos ($71.066 millones y. Estos ingresos evidencian el
buen desempeño durante el año 2019 particularmente en los sectores de concesiones viales y
energía y gas. Por su parte, el negocio de tesorería registró en el año un resultado neto de $67,5 mil
millones, creciendo 13% frente a 2018.

Como resultado de la evolución positiva de las inversiones de renta variable, el activo separado cerró el año 2019 en $14,8 billones, crecien
la principal fuente de fondeo. Aprovechando las condiciones de liquidez en el mercado, nuestra estrategia de fondeo incluyó la primera emis
billón. El 60% de dicha emisión se colocó a un plazo de 20 años.

El retorno sobre el patrimonio -ROE- fue de 22,6% al cierre de 2019, muy superior a al costo de capital. Así mismo el patrimonio de los acci
año. El doble apalancamiento se mantuvo en 131,9% y la deuda que fondea el portafolio de inversiones de renta variable alcanzó un nivel d
plazo de 6 a 8,2 años, gracias a la emisión de bonos por $500 mil millones.

ACCIONES
En 2019 fue la de mayor valorización en el mercado. Hubo un crecimiento de 87.8% Durante 2019
las acciones colombianas evidenciaron un desempeño muy positivo, con una valoración del índice
Colcap de 25,4%, siendo uno de los índices de mejor desempeño en Latinoamérica. En este
contexto, las acciones de Corficolombiana se destacaron como las de mayor valorización en el
mercado de renta variable local durante el año; con valorizaciones que ascendieron a 87,8% en las
acciones ordinarias, pasando de $16.400 a $30.800 por acción, y de 75,9% en las acciones
preferenciales, que cerraron en una cotización de $25.500 por acción.
En 2019 fue la de mayor valorización en el mercado. Hubo un crecimiento de 87.8% Durante 2019
las acciones colombianas evidenciaron un desempeño muy positivo, con una valoración del índice
Colcap de 25,4%, siendo uno de los índices de mejor desempeño en Latinoamérica. En este
contexto, las acciones de Corficolombiana se destacaron como las de mayor valorización en el
mercado de renta variable local durante el año; con valorizaciones que ascendieron a 87,8% en las
acciones ordinarias, pasando de $16.400 a $30.800 por acción, y de 75,9% en las acciones
preferenciales, que cerraron en una cotización de $25.500 por acción.

Durante el 2019 las acciones ordinaria ypreferencial de Corficolombiana presentaron la mayor

valorización en el mercado de renta variable local.

El 6 de mayo se realizó el pago de dividendos equivalente a un dividendo por acción de $1.657,9

sobre las acciones ordinarias y preferenciales. Teniendo en cuenta el dividendo distribuido, la
rentabilidad anual de la acción ordinaria fue de 101,3%, en este periodo, la acción ordinaria de
Corficolombiana ha otorgado un retorno de 9,8% anual, superior a la inflación del período (3,8%) y
al retorno total del Colcap (4,8%).
CA:

tasa de crecimiento alcance 3,2% y en 2021 aumente a 3,7%. En cuanto a los

staurantes el cual aportó 0,2 puntos porcentuales a la cifra de crecimiento y
as y agua, si bien creció a una tasa inferior en 2019 de 3,9% frente a la
4,8 billones, creciendo 23,8%. La deuda alcanzó $7,1 billones, siendo los CDTs
luyó la primera emisión por $500 mil millones de un programa aprobado por $1

trimonio de los accionistas se fortaleció al alcanzar $7,6 billones al cierre del

le alcanzó un nivel de $2,9 billones con una mejora de condiciones al alargar su
 ENTORNO
CRECIMIENTO Y PROYECCION
Corficolombia prevé que varias de las condiciones que lo favorecieron
el mejor desempeño de la economía durante el año 2019 y para se
mantengan en 2020, especialmente las relacionadas con tasas de
interés, inflación, facilidades de acceso al crédito e incentivos fiscales a
la inversión. El equipo de Investigaciones Económicas de
Corficolombiana espera una tasa de crecimiento de 3,1% para la
economía colombiana, similar al 3,3% registrado en 2019, sustentada
en un buen desempeño de la demanda interna. Durante 2020 es
predecible una modesta recomposición del crecimiento a favor de la
inversión privada, que estará principalmente impulsada por la
aprobación de la Ley de Crecimiento.
INDICE
ESTRATEGIAS
Se puede ver que corficolombiana allá de los aspect
del año, que describimos en detalle en secciones má
Informe, durante 2019 mantuvieron un rumbo estraté
sectores clave para la economía, intensivos en capita
el tiempo y con generación de caja estables. En 2019
estos principios, invertimos en sectores estratégicos
eficiente, logrando rentabilidades sostenidas. Estas in
alcanzaron un valor en libros de $2,1 billones.
 SITUACION FINANCIERA HITOS DEL NEGOCIO

2019 fue un año de resultados positivos para Corficolombiana, tanto a

nivel separado como consolidado, continuando con la tendencia que se
viene dando desde el año 2018 y reflejando el buen desempeño de
nuestros diferentes negocios, particularmente en el portafolio de
inversiones de renta variable. A nivel consolidado, en 2019 la utilidad
neta controlante alcanzó $1,5 billones en donde se destacan la
contribución del negocio de infraestructura por $1,3 billones y del
sector de gas, liderado por Promigas, por $410 mil millones. Si se
elimina el efecto retroactivo y no recurrente de la firma del acta de
inicio de obra de Covipacífico y Covioriente en 2018, el crecimiento
interanual de la utilidad neta controlante sería cercano al 20%.
ATEGIAS
a allá de los aspectos coyunturales
lle en secciones más adelante del
on un rumbo estratégico. invitando
intensivos en capital, perdurables en
a estables. En 2019, manteniendo
ctores estratégicos de manera
sostenidas. Estas inversiones
$2,1 billones.
DESEMPEÑO DE LA ACCION
Las acciones de corficolombiana en el 2019 fue la de mayor
valorización en el mercado. Crecieron en un 87.8% Durante 2019 las
acciones colombianas evidenciaron un desempeño muy positivo, con
una valoración del índice Colcap de 25,4%, siendo uno de los índices
de mejor desempeño en Latinoamérica. En este contexto, las acciones
de Corficolombiana se destacaron como las de mayor valorización en
el mercado de renta variable local durante el año; con valorizaciones
que ascendieron a 87,8% en las acciones ordinarias, pasando de
$16.400 a $30.800 por acción, y de 75,9% en las acciones
preferenciales, que cerraron en una cotización de $25.500 por acción.
EL NEGOCIO COMPETENCIA

Corficolombiana presenta una gran competencia ya que el sector

financiero tiene grandes exponentes en nuestro pais,En colombia hay
varias empresas del sector financiero donde se pueden encontrar
buenas opciones se dice que a nivel nacional la fiduciaria de
bancolombia es la mejor por el total de activos que adminitra, tambien
hay otros que comparten el titulo como fiduciaria Bogota, alianza
fiduciaria entre otras,se estipula que la fiduciaria bancolombia fue la
que manejo un mayor de activos con $85,08 billones, ademas que su
fuerte se encuentra en las fiducias de administracion y en los fondos de
inversion colectivos, por otra parte corficolombiana se posiciono en el
puesto numero 6 con un total de activos administrados de $23,21
billones.
 ESTADO DE SITUACION FINANCIERA

CORPORACIÓN FINANCIERA COLOMBIANA S.A.

Estado Consolidado de Situación Financiera bajo NIIF
(Expresado en millones de pesos colombianos)

ACTIVOS 2,017 2,018 2,019

Efectivo y equivalentes de efectivo 7,516,676 7,906,820 12,449,277
Posiciones activas en operaciones de mercado monetario 1,779,031 1,731,913 1,982,849
Inversiones medidas a valor razonable con cambios en resultados 5,901,044 6,015,943 7,163,673
Instrumentos de deuda 3,587,484 3,717,619 3,799,334
Instrumentos de patrimonio 2,313,560 2,298,324 3,364,339
Inversiones medidas a valor razonable con cambios en otro resultado 3,444,435 12,143,380 10,716,262
Instrumentos de deuda - 8,261,187 5,851,682
Instrumentos de patrimonio, neto 3,444,435 3,882,193 4,864,580
Inversiones medidas a costo amortizado 5,883,021 236,433 256,033
Instrumentos de deuda 5,883,021 236,433 256,033
Instrumentos financieros derivados 284,345 305,247 163,563
Inversiones en asociadas y negocios conjuntos 3,576,490 3,062,744 2,886,507
Cartera de créditos, neto 9,891,821 8,678,962 6,797,872
Cuentas por cobrar, neto 6,220,994 5,831,242 7,633,414
Activos financieros sobre acuerdos de concesión 10,499,221 16,046,059 24,884,034
Activos Financieros Neto 54,997,078 61,958,743 74,933,484

Propiedad, planta y equipo uso propio 9,844,925 9,437,657 9,443,819

Propiedad, planta y equipo derecho de uso - - 871,815
Propiedades de inversión 606,346 656,545 638,581
Activos biológicos 252,639 308,136 394,778
Inventarios, neto 763,836 504,279 563,773
Plusvalía 1,292,772 1,599,900 1,586,858
Derechos sobre acuerdos de concesión 11,766,369 17,210,012 26,812,863
Activo por impuestos corrientes 364,168 363,341 519,121
Activo por impuesto diferido 390,937 349,758 410,726
Otros activos, neto 987,521 1,220,548 1,629,136
26,269,513 31,650,176 42,871,470

Activos no corrientes mantenidos para la venta y operaciones discont 123,791 747,822 122,923

TOTAL ACTIVOS 81,390,382 94,356,741 117,927,877

Pasivos y Patrimonio
Depósitos y exigibilidades 16,206,172 15,802,901 15,879,862
Posiciones pasivas en operaciones de mercado monetario 9,240,561 11,044,193 8,866,484
Obligaciones financieras 15,648,039 14,921,376 22,149,279
Instrumentos financieros derivados 178,163 266,239 282,391
Títulos emitidos en circulación 9,452,732 11,376,365 12,572,152
Cuentas por pagar 4,160,676 5,795,901 6,117,312
Pasivos Financieros 54,886,343 59,206,975 65,867,480

Beneficios a empleados 344,862 300,457 335,468

Otras provisiones 1,315,031 1,384,690 1,325,403
Pasivo por impuestos corrientes 456,877 286,489 171,800
Pasivo por impuesto diferido 2,669,992 4,162,927 7,166,970
Otros pasivos 1,036,221 2,416,865 6,040,185
Pasivos No Financieros 5,822,983 8,551,428 15,039,826

Pasivos no corrientes por operaciones discontinuas 9,009 85,375 35,964

Total Pasivos 60,718,335 67,843,778 80,943,270

Capital suscrito y pagado 9,328 10,304 11,692

Prima en colocación de acciones 10,912,294 13,213,399 16,263,039
Dividendos decretados en acciones 91,766 - -
Utilidades retenidas 536,965 (72,350) 5,430,355
Utilidad del ejercicio 598,440 2,971,695 3,888,109
Otro resultado integral acumulado 642,154 2,361,504 2,989,836
Total Patrimonio Controlado 12,790,947 18,484,552 28,583,031
Interés no controlante 7,881,100 8,028,411 8,401,576
Total Patrimonio 20,672,047 26,512,963 36,984,607

Total Pasivos y Patrimonio 81,390,382 94,356,741 117,927,877

 INDICE

ANALISIS VERTICAL ANALISIS HORIZONTAL OBSERVACIONES

2,017 2,018 2,019 (2017 - 2018) (2018-2019) Teniendo en cuenta la situacion de efectivo que co
9.24% 8.38% 10.56% 390,144 5.19% 4,542,457 57.45% el 2017 - 2018 se evidencia que la empresa aumen
2.19% 1.84% 1.68% (47,118) -2.65% 250,936 14.49% 2019 en un 2.8%.
7.25% 6.38% 6.07% 114,900 1.95% 1,147,730 19.08%
Viendo la situacion de cuentas por cobrar de la en
4.41% 3.94% 3.22% 130,135 3.63% 81,715 2.20% cuentas por cobrar aumentaron proporsionalment
2.84% 2.44% 2.85% (15,236) -0.66% 1,066,015 46.38% anteriores.
4.23% 12.87% 9.09% 8,698,945 252.55% (1,427,118) -11.75%
Teniendo en cuanta los analisis se evidencia que la
0.00% 8.76% 4.96% 8,261,187 0.00% (2,409,505) -29.17% propiedad planta y equipo en un 2% aun cuando s
4.23% 4.11% 4.13% 437,758 12.71% 982,387 25.30% aumento.
7.23% 0.25% 0.22% (5,646,588) -95.98% 19,600 8.29%
Viendo la situacion de la empresa se debe revisar
7.23% 0.25% 0.22% (5,646,588) -95.98% 19,600 8.29% tuvo un aumento de 7.227.903.000 millones un po
0.35% 0.32% 0.14% 20,902 7.35% (141,684) -46.42% proporcionalmente alto.
4.39% 3.25% 2.45% (513,746) -14.36% (176,237) -5.75%
12.15% 9.20% 5.76% (1,212,859) -12.26% (1,881,090) -21.67%
7.64% 6.18% 6.47% (389,752) -6.27% 1,802,172 30.91%
12.90% 17.01% 21.10% 5,546,838 52.83% 8,837,975 55.08%
67.57% 65.66% 63.54% 6,961,665 12.66% 12,974,741 20.94%

12.10% 10.00% 8.01% (407,268) -4.14% 6,162 0.07%

0.00% 0.00% 0.74% - 0.00% 871,815 0.00%
0.74% 0.70% 0.54% 50,200 8.28% (17,964) -2.74%
0.31% 0.33% 0.33% 55,497 21.97% 86,642 28.12%
0.94% 0.53% 0.48% (259,557) -33.98% 59,494 11.80%
1.59% 1.70% 1.35% 307,128 23.76% (13,042) -0.82%
14.46% 18.24% 22.74% 5,443,643 46.26% 9,602,851 55.80%
 0.45% 0.39% 0.44% (827) -0.23% 155,780 42.87%
0.48% 0.37% 0.35% (41,179) -10.53% 60,968 17.43%
1.21% 1.29% 1.38% 233,027 23.60% 408,588 33.48%
32.28% 33.54% 36.35% 5,380,663 20.48% 11,221,294 35.45%

0.15% 0.79% 0.10% 624,031 504.10% (624,899) -83.56%

100.00% 100.00% 100.00% 12,966,359 15.93% 23,571,136 24.98%

19.91% 16.75% 13.47% (403,271) -2.49% 76,961 0.49%

11.35% 11.70% 7.52% 1,803,632 19.52% (2,177,709) -19.72%
19.23% 15.81% 18.78% (726,663) -4.64% 7,227,903 48.44%
0.22% 0.28% 0.24% 88,076 49.44% 16,152 6.07%
11.61% 12.06% 10.66% 1,923,633 20.35% 1,195,787 10.51%
5.11% 6.14% 5.19% 1,635,225 39.30% 321,411 5.55%
67.44% 62.75% 55.85% 4,320,632 7.87% 6,660,505 11.25%

0.42% 0.32% 0.28% (44,405) -12.88% 35,011 11.65%

1.62% 1.47% 1.12% 69,659 5.30% (59,287) -4.28%
0.56% 0.30% 0.15% (170,388) -37.29% (114,689) -40.03%
3.28% 4.41% 6.08% 1,492,935 55.92% 3,004,043 72.16%
1.27% 2.56% 5.12% 1,380,644 133.24% 3,623,320 149.92%
7.15% 9.06% 12.75% 2,728,445 46.86% 6,488,398 75.88%

0.01% 0.09% 0.03% 76,366 847.65% (49,411) -57.88%

74.60% 71.90% 68.64% 7,125,443 11.74% 13,099,492 19.31%

0.01% 0.01% 0.01% 976 10.46% 1,388 13.47%

13.41% 14.00% 13.79% 2,301,105 21.09% 3,049,640 23.08%
0.11% 0.00% 0.00% (91,766) -100.00% - 0.00%
0.66% -0.08% 4.60% (609,315) -113.47% 5,502,705 -7605.67%
0.74% 3.15% 3.30% 2,373,255 396.57% 916,414 30.84%
0.79% 2.50% 2.54% 1,719,350 267.75% 628,332 26.61%
15.72% 19.59% 24.24% 5,693,605 44.51% 10,098,479 54.63%
9.68% 8.51% 7.12% 147,311 1.87% 373,165 4.65%
25.40% 28.10% 31.36% 5,840,916 28.26% 10,471,644 39.50%

100.00% 100.00% 100.00% 12,966,359 15.93% 23,571,136 24.98%

 OBSERVACIONES

uenta la situacion de efectivo que contaba la empresa durante

se evidencia que la empresa aumento su efectivo para el año
%.
cion de cuentas por cobrar de la entidad, se evidencia que sus
brar aumentaron proporsionalmente a sus resultados

uanta los analisis se evidencia que la empresa redujo su

nta y equipo en un 2% aun cuando sus activos estaban en

cion de la empresa se debe revisar sus obligaciones ya que

nto de 7.227.903.000 millones un porcentaje
ente alto.
 ESTADO DE RESULTADOS

CORPORACIÓN FINANCIERA COLOMBIANA S.A.

Estado Consolidado de Resultados Condensado bajo NIIF
(Expresado en millones de pesos colombianos)

2,017 2,018
Ingreso por intereses de cartera de créditos y operaciones de
413,376 401,609
leasing financiero
Intereses depósitos y exigibilidades, créditos y otras obligaciones
(569,868) (487,954)
financieras
Intereses provenientes de títulos de deuda medidos a costo
86,088 131,669
amortizado
*Diferencia en cambio, neta 3,902 (10,041)
Ingresos por intereses, neto (66,502) 35,283
Rendimiento en operaciones de repo, simultáneas y otros intereses,
(166,517) (180,259)
neto
Ingreso por valoración de activos financieros concesionados 209,937 205,803
Comisiones y honorarios, neto 69,297 59,321
Ganancia en valoración de instrumentos financieros, neta 77,516 41,253
*Diferencia en cambio, neta - -
Ganancia en venta de inversiones, neta 18,873 22,938
Deterioro de cartera de créditos (63,274) (45,032)
Deterioro de inversiones (144,018) (129,319)
Ingresos operacionales financieros, neto (64,688) 9,988
Ingresos por venta de bienes y prestación de servicios 5,481,254 7,690,575
Ingreso por valoración de activos biológicos 13,503 20,605
Ingreso por valoración de propiedades de inversión, neta 8,557 2,556
Otros ingresos operacionales 67,577 198,920
Ganancia por adquisición de control 56,767 -
Ingresos por dividendos y otras participaciones 46,486 63,844
Ingresos netos por métodos de participación patrimonial 159,207 184,419
Ingresos por arrendamientos 3,516 2,708
(Pérdidas) Ganancia en venta de activos, neta 7,962 2,032
Deterioro de cuentas por cobrar (30,140) (16,923)
Total ingresos operacionales (100) 5,750,001 8,158,724
Costos por venta de bienes y prestación de servicios 3,367,942 3,780,072
Gastos por beneficios a empleados 310,597 299,250
Otros gastos operacionales 654,087 639,015
Pérdida por adquisición de control - -
Depreciación de activos tangibles 76,594 97,205
Amortización de activos intangibles 299,531 318,464
Gasto por provisiones 9,482 12,767
Deterioro de activos no financieros 23,590 34,788
Total costos y gastos operacionales 4,741,823 5,181,561
Utilidad antes de impuestos sobre las ganancias 1,008,178 2,977,163
Impuestos sobre las ganancias 443,639 908,261
Utilidad neta operaciones continuadas 564,539 2,068,902
Pérdida neta de operaciones discontinuadas - (383)
Utilidad neta del ejercicio 564,539 2,068,519
-
Atribuible a: -
Interés controlante 210,808 1,620,160
Interés no controlante 353,731 448,359
564,539 2,068,519
OS INDICE

ANALISIS VERTICAL ANALISIS HORIZONTAL

2,019 2,017 2,018 2,019 ( 2017 - 2018)

323,821 7.19% 4.92% 3.51% (11,767) -2.85%
(640,060) -9.91% -5.98% -6.94% 81,914 -14.37%
87,706 1.50% 1.61% 0.95% 45,581 52.95%
(21,630) 0.07% -0.12% -0.23% (13,943) -357.33%
(250,163) -1.16% 0.43% -2.71% 101,785 -153.06%
(160,469) -2.90% -2.21% -1.74% (13,742) 8.25%
217,616 3.65% 2.52% 2.36% (4,134) -1.97%
58,227 1.21% 0.73% 0.63% (9,976) -14.40%
105,447 1.35% 0.51% 1.14% (36,263) -46.78%
- 0.00% 0.00% 0.00% - 0.00%
39,086 0.33% 0.28% 0.42% 4,065 21.54%
(10,941) -1.10% -0.55% -0.12% 18,242 -28.83%
(960) -2.50% -1.59% -0.01% 14,699 -10.21%
(2,157) -1.13% 0.12% -0.02% 74,676 -115.44%
8,848,206 95.33% 94.26% 95.88% 2,209,321 40.31%
18,914 0.23% 0.25% 0.20% 7,102 52.60%
6,828 0.15% 0.03% 0.07% (6,001) -70.13%
113,233 1.18% 2.44% 1.23% 131,343 194.36%
- 0.99% 0.00% 0.00% (56,767) -100.00%
76,627 0.81% 0.78% 0.83% 17,358 37.34%
207,338 2.77% 2.26% 2.25% 25,212 15.84%
2,481 0.06% 0.03% 0.03% (808) -22.98%
1,476 0.14% 0.02% 0.02% (5,930) -74.48%
(44,073) -0.52% -0.21% -0.48% 13,217 -43.85%
9,228,873 100.00% 100.00% 100.00% 2,408,723 41.89%
4,997,869 58.57% 46.33% 54.15% 412,130 12.24%
302,146 5.40% 3.67% 3.27% (11,347) -3.65%
649,414 11.38% 7.83% 7.04% (15,072) -2.30%
- 0.00% 0.00% 0.00% - 0.00%
116,756 1.33% 1.19% 1.27% 20,611 26.91%
267,782 5.21% 3.90% 2.90% 18,933 6.32%
20,082 0.16% 0.16% 0.22% 3,285 34.64%
23,440 0.41% 0.43% 0.25% 11,198 47.47%
6,377,489 82.47% 63.51% 69.10% 439,738 9.27%
2,851,384 17.53% 36.49% 30.90% 1,968,985 195.30%
802,936 7.72% 11.13% 8.70% 464,622 104.73%
2,048,448 9.82% 25.36% 22.20% 1,504,363 266.48%
(44,285) 0.00% 0.00% -0.48% (383) 0.00%
2,004,163 9.82% 25.35% 21.72% 1,503,980 266.41%
-
-
1,531,288 3.67% 19.86% 16.59% 1,409,352 668.55%
472,875 6.15% 5.50% 5.12% 94,628 26.75%
2,004,163 9.82% 25.35% 21.72% 1,503,980 266.41%
ALISIS HORIZONTAL OBSERVACIONES

( 2018 - 2019)
Se evidencia un gran aumento en el total de sus ingresos durante un año a ot
(77,788) -19.37%
representativo en un 13.12%, anque sus ingresos fueron bastante representa
(152,106) 31.17% costo de venta, ya que no refleja un aumento proporsional con sus ingresos d
(43,963) -33.39% evidenciar un buen rendimiento en sus gastos teniendo en cuenta su alto aum
(11,589) 115.42% manteniendo la operacion con el mismo valor significativo de los años anterio
(285,446) -809.02% A pesar que sus ingresos fueron mayor que los del 2018 se puede observar q
19,790 -10.98% representativa disminuyo en un 4.22%
11,813 5.74% Teniendo en cuenta que sus ingresos fueron mayor en un 13.12% la utilidad d
(1,094) -1.84% proporcional a la utilidad representativa durante el año 2018. ya que esta aun
64,194 155.61% sus ingresos su utilidad bajo en un 3.11%
- 0.00%
16,148 70.40%
34,091 -75.70%
128,359 -99.26%
(12,145) -121.60%
1,157,631 15.05%
(1,691) -8.21%
4,272 167.14%
(85,687) -43.08%
- 0.00%
12,783 20.02%
22,919 12.43%
(227) -8.38%
(556) -27.36%
(27,150) 160.43%
1,070,149 13.12%
1,217,797 32.22%
2,896 0.97%
10,399 1.63%
- 0.00%
19,551 20.11%
(50,682) -15.91%
7,315 57.30%
(11,348) -32.62%
1,195,928 23.08%
(125,779) -4.22%
(105,325) -11.60%
(20,454) -0.99%
(43,902) 11462.66%
(64,356) -3.11%

(88,872) -5.49%
24,516 5.47%
(64,356) -3.11%
ERVACIONES

s ingresos durante un año a otro, el cuál se ve

os fueron bastante representativo tocaria revisar bien el
oporsional con sus ingresos del año pasado, se puede
eniendo en cuenta su alto aumento de sus ingresos
gnificativo de los años anteriores
del 2018 se puede observar que la utilidad

ayor en un 13.12% la utilidad del ejercicio no fue tan

el año 2018. ya que esta aunque tubo un aumento en
 RESULTADOS ORI

CORPORACIÓN FINANCIERA COLOMBIANA S.A. Y SUBSIDIARIAS

Estado Consolidado de Otros Resultados Integrales
(Cifras expresadas en millones de pesos)
Por los años que terminaron
Utilidad del ejercicio atribuible a: 31 de diciembre de 2019
Interés controlante 1531288
Interés no controlante 472875
2004163
Partidas que no serán reclasificadas a resultados del ejercicio
Otro resultado integral de asociadas o negocios conjuntos utilizando el método de -8.788
participación
Ganancias por revaluación de activos 1.954
(Pérdida) ganancianeta actuarial de planes de beneficios definidos -1.129
-7.963
Partidas que son o pueden ser reclasificados posteriormente a resultados del ejercicio
Variación neta de las coberturas de flujos de efectivo 3.134
Ganancia (pérdida) neta por activos financieros 282.881
medidos
Ajuste de aconversión
valor razonable con cambio
de negocios en ORI
en el extranjero -883
Otros resultados integrales del ejercicio, neto de impuestos 277169

Resultados integrales del ejercicio neto de impuestos 2281332

Atribuible a :
Interés controlante 1805927
Interés no controlante 475405
2281332
ORI INDICE

IAS

ños que terminaron el

1 de diciembre de 2018
1620160
448359
2068519

22.3
-
2.846
25.146

-6.652
-149.548
2.834
-128220

1940299

1477101
463198
1940299
 CAMBIOS EN EL PATRIMONIO

CORPORACION FINANCIERA COLOMBIANA S.A Y SUBSIDIAR

Estado Consolidado de Camcios en el Patrimonio
(Cifras expresadas en millones de pesos)
Prima en
Capital Suscrito Utilidades Utilidad del
colocacion de
Por los años que terminaron el 31 de diciembre de 2019 y y pagado retenidas ejercicio
acciones
2018
Saldo a 31 de diciembre de 2018 $ 2.794 $ 3.804.062 $ 100.883 $ 1.620.160
Ajuste por cambio de politica contable (**) $- $- -$ 13.337 $-
Saldo a 1 de enero de 2019 Actualizado $ 2.794 $ 3.804.062 $ 87.546 $ 1.620.160
Otro resultado integral Neto del Ejercicio $- $- $- $-
Utilidad del ejercicio $- $- $- $ 1.531.288
Resultado Integral $- $- $- $ 1.531.288
Traslado de resultados $- $- $ 1.620.160 -$ 1.620.160
Distribucion de dividendos en efectivo $- $- -$ 70.596 $-
Distribucion de dividendos en acciones $ 172 $ 392.529 -$ 392.701 $-
Adquisicion de Intereses no controlado $- -$ 47.566 $- $-
Liquidacion de entidades $- $- $ 13.627 $-
Retencion en la fuente por dividendos no gravados $- $- -$ 24.099 $-
Intereses no controlante $- $- $- $-
SALDO A 31 DE DICIEMBRE DE 2019 $ 2.966 $ 4.149.025 $ 1.233.937 $ 1.531.288

CONFORME A LA UTILIDAD DEL EJERCICIO PARA EL AÑO, QUE FUE DE 2.004.163 OBTENIDOS POR EL PATRIMONIO DE LOS CONTROLANTE

LA DISTRIBUCION DE LOS DIVIDENDOS EN ACCIONES DISTRIBUIDOS CAPITAL SUSCRITO (172) PRIMA EN COLOCACION (392.529) UTILIDAD
 INDICE

S.A Y SUBSIDIARIAS
el Patrimonio
e pesos)
Otro
Patrimonio de
resultado Intereses no Total
los
Integral controlado Patrimonio
Controlantes
Acumulado
$ 505.807 $ 6.033.706 $ 2.084.983 $ 8.118.689
$- -$ 13.337 -$ 13.645 -$ 26.982
$ 505.807 $ 6.020.369 $ 2.071.338 $ 8.091.707
$ 274.639 $ 274.639 $ 2.530 $ 277.169
$- $ 1.531.288 $ 472.875 $ 2.004.163
$ 274.639 $ 1.805.927 $ 475.405 $ 2.281.332
$- $- $- $-
$- -$ 70.596 $- -$ 70.596
$- $- $- $-
$- -$ 47.566 -$ 19.532 -$ 67.098
$- $ 13.627 $- $ 13.627
$- -$ 24.099 -$ 6.367 -$ 30.466
$- $- -$ 250.452 -$ 250.452
$ 780.446 $ 7.697.662 $ 2.270.392 $ 9.968.054

IO DE LOS CONTROLANTES DE (1.531.288) E INTERES NO CONTROLADOS (

ACION (392.529) UTILIDADES RETENIDAS (392.701) H

 FLUJO DE EFECTIVO

CORPORACION FINANCIERA COLOMBIANA S.A Y SUBSIDIARIAS

Estado Consolidado de Flujos de Efectivo
(Cifras expresadas en millones de pesos)
Flujos de efectivo de actividades de operación:
Utilidad neta del ejercicio 2,004,163 2,068,519
Conciliación de la utilidad neta provista por (usada en) el efectivo por las actividades de operación
Depreciación de activos tangibles 116,756 97,205
Amortización activos intangibles 267,782 318,464
Impuesto sobre las ganancias 802,936 908,261
Deterioro para cartera de créditos y cuentas por cobrar, neto 55,014 61,955
Deterioro de inversiones 960 129,319
Deterioro de activos no financieros 23,440 34,788
Ganancia en venta de activos, neta -1,476 -2,032
Ingreso por intereses de cartera de créditos y operaciones de leasing -323,821 -401,609
Intereses depósitos y exigibilidades, créditos y otras obligaciones financieras 640,060 487,954
Rendimientos en operaciones de repo, simultáneas y otros intereses 160,469 180,259
Ganancia por valoración de instrumentos financieros, neta -105,447 -41,253
Ganancia en venta de inversiones -39,086 -22,938
Ingreso por dividendos -76,627 -63,844
Diferencia en cambio -43,396 46,860
Ingreso por valoración propiedades de inversión, neto -6,828 -2,556
Ingreso por valoración activos biológicos -18,914 -20,605
Intereses provenientes de títulos de deuda medidos a costo amortizado -87,706 -131,669
Gasto por provisiones 20,082 12,767
Utilidad en acuerdos de concesión -3,960,250 -3,359,666
Método de participación sobre utilidades en inversiones en asociadas y negocios conjuntos -207,338 -184,419
Variación neta en activos y pasivos operacionales:
Inversiones medidas a valor razonable con cambios en resultados y en otros resultados integrale 660,249 -903,575
Inversiones medidas a costo amortizado -87,116 -67,582
Instrumentos financieros derivados -21,962 104,304
Cartera de créditos -229,792 207,561
Cuentas por cobrar 92,888 -288,742
Activos no corrientes mantenidos para la venta - -49
Otros activos -15,193 9,864
Depósitos de clientes 733,222 -266,837
Operaciones de mercado monetario -141,693 -20,690
Beneficios a empleados 14,571 10,992
Impuesto sobre las ganancias pagado -305,747 -322,557
Otros pasivos y provisiones 872,108 430,607
Intereses recibidos 485,138 399,392
Intereses Pagados por obligaciones financieras -743,682 -707,290
Intereses Pagados por arrendamientos -96,415 -
Efectivo neto provisto por (usado en) las actividades de operación 437,349 -1,298,842
Flujo de efectivo de las actividades de inversión:
Producto de la redención de activos financieros de inversión a costo amortizado 54,808 34,829
Adquisición de propiedad, planta y equipo de uso propio -196,740 -177,143
Capitalización de costos de activos biológicos -20,559 -20,900
Producto de la venta de activos biológicos 18,823 19,118
Capitalización de activos concesionados -651,350 -233,208
Activos intangibles -35,136 -29,832
Producto de la venta de propiedades, planta y equipo 14,365 6,013
Propiedades de inversión -2,229 4,526
Producto de la venta de activos no corrientes mantenidos para la venta 6,088 2,154
Dividendos recibidos 259,255 162,385
Efectivo neto (usado en) las actividades de inversión -552,675 -232,058
Flujo de efectivo de las actividades de financiación:
Dividendos pagados -319,429 -310,022
Adquisición de obligaciones financieras 2,439,939 1,936,376
Pagos de obligaciones financieras -1,763,998 -1,683,517
Pagos de Arrendamientos -133,043 -
Emisión de títulos de inversión en circulación 1,831,557 520,429
Pagos de títulos de inversión en circulación -426,659 -4,600
Emisión de acciones en efectivo - 981,611
Transacciones netas con interésno controlantes -67,036 -67,159
Efectivo neto provisto por las actividades de financiación 1,561,331 1,373,118
Efecto de las ganancias o (pérdidas) en cambio en el efectivo y equivalentes al efectivo 68,890 -42,676
Efectivo y equivalentes de efectivo en operaciones discontinuas y desconsolidadas -14,298 -3,558
Aumento (disminución) del efectivo y equivalentes de efectivo 1,500,597 -204,016
Efectivo y equivalentes de efectivo al inicio del periodo 1,767,343 1,971,359
Efectivo y equivalentes de efectivo al final del periodo 3,267,940 1,767,343

María Lorena Gutiérrez Botero (*) Agustín Forero López (*) Diana Alexandra Rozo Muñoz
Representante Legal Gerente de Contabilidad Revisor Fiscal
T.P. No. 40364 - T T.P. No 120741 - T Miembro de KPMG S.A
(Véase mi informe del 24 de febrero de 20
 INDICE

Analisis del entorno

Con la informacion anterior se puede analizar que:
1. El deterior de las inversiones aumento en un 99%.
2. Sus inversiones medidas a valor racionable que venian en ganacia proporsional pasaron
hacer algo de perdida.
3. Su cartera de credito fue algo positivo ya que venia con una cartera vencida a lo que
ocurrio hacer anticipada.
4. Viendo sus dividendos re redujo bastante proporsional a los del año anterior.
5. La entidad para el 2019 tuvo algo positivo ya que no incurrio en gastos de arrendamientos.
xandra Rozo Muñoz
evisor Fiscal
T Miembro de KPMG S.A.S.
e del 24 de febrero de 2020)
 CARTA DE COM
Aud
Cra. 13 #26-3

Corficolombiana S.A

Bogotá DC, 23 de Marzo de 2021

Conforme con su solicitud para la auditoría a Corficolombiana SA correspondiente al periodo de 1 De Ene

2019 a 31 de Diciembre de 2019 relacionados con el Rubro de Inversiones. Por medio de la presente tene
placer de notificarle que aceptamos su petición. Es por ello que la auditoría será realizada con la finalidad
una opinión real sobre los estados financieros de su compañía.

La auditoría será llevada a cabo conforme con las Normas Internacionales de Auditoria. Estas normas est
que debemos planear y desarrollar una auditoría que permita obtener información real y comprobable sob
estados financieros de su empresa. Por lo cual esta auditoría comprenderá una revisión minuciosa de los
de cuenta y estado global financiero.

Debe estar al tanto que en relación a la naturaleza y las diferentes limitaciones inherentes al proceso de a
teniendo en cuenta el control interno existe el riesgo de que puede haber errores que pueden no ser desc
en la auditoría y mostrados en el informe. Además nos comprometemos a extenderles un informe extra qu
que ver con las debilidades sustanciales que presenten los sistemas de contabilidad. Que sean evidencia
durante el proceso de revisión y que puedan significar un conflicto.

Además le recordamos que su dirección es plenamente responsable de la preparación de la documentaci

necesaria para la auditoría. Por ello es que están en el deber de suministrarnos toda la información ademá
acceso a las instalaciones que el equipo designado para la auditoría necesite. Por tal motivo esperamos la
cooperación por parte de su personal.

Por otra parte, los honorarios relacionados con nuestros servicios serán cancelados a medida que avance
proceso de auditoría. Para la estipulación del precio se tomarán en cuenta el tiempo que se ocupe en las
actividades y el número de personas que se requerirán. Por lo cual el monto estimado por el trabajo es de
70’750.000 COP.

De esta manera nos comprometemos a entregar informes semanales del estado de la compañía. Este doc
será válido para años futuros si es que no se cancela o modifica a conveniencia de las partes.

En caso de estar conforme con lo anteriormente mencionado le solicitamos que firme el presente docume
devuelva una copia adjunta para certificar su compromiso y comprensión de los acuerdos.

Atentamente,

Auditoria Politécnico Gran Colombiano

Leonardo Mercado- Gerente de auditoria
PROMISOS
INDICE
 Objetivo del proceso Causas internas- Externas Agentes
Riesgo
organizacional generadores
Manejo Normal de la operatividad
Falla de los servidores que contienen
por herramientas tecnologicas Informacion
los registros de la empresa
(sistemas de la Informacion)

Cambio en las leyes y en la

Cumplir con las Leyes
regulacion que afecten Regulatorio
establecidos por el gobierno nacional
a la entidad o a sus inversiones

Cumplimiento de las operaciones

Alteraciones de Orden Publico Social
normales de la empresa

Impresicion o deficiencias al momento

Selección de Empresas
de seleccionar empresas para Organizacional
de Inversion
ser negocios de inversion

Garantizar la seguridad de los Que ocurran Catastrofes

Desastres naturales
empleados y de las inversiones adquiridas naturales o Biologicas

Fraude Interno o Externo

Selección de Personal Operaciones Ilicitas
en el area de Talento Humano
 Desvalorizaciones en los
Mercado internacional Variables Financieras
diferentes bonos de refernecia

Cambios en la percepcion Por acciones,desiciones

Riesgo reputacional
de la imagen de la entidad o consecuencias de actos

Se origina por las propias

Capacidad de cumplir con
Endeudamiento elevado inversiones que hace la
sus obligaciones de pagos
organización

Virus Reduccion de los diferentes sectores Biologico

Riesgo Probabilidad (Cuantitativa) Impacto (Cuantitativo)

Informacion 2 9
Organizacional 2 7
Por acciones,desiciones o consecuencias de actos 2 5
Biologico 2 8
Social 3 5
Desastres
Se naturales
origina por las propias inversiones que hace la 3 9
organización 3 4
Operaciones Ilicitas 4 5
Desvalorizaciones en los diferentes bonos de refernecia 4 6
Regulatorio 5 4
 MATRIZ DE RIESGOS
Descripcion del Riesgo Probabilidad (cualitativa) Probabilidad (Cuantitativa)

Que los servidores en los cuales

se tiene la informacion de Baja 2
la empresa se averien

Cambio o Modificacion de las

Leyes impuestas a las areas
Media 5
de negocio de la empresa,
que puedan llegar a ser pasadas por alto

Impedimiento en el translado a los lugares

Baja 3
para el desarrollo de actividades

Diferencias sustanciales al momento de

Baja 2
medir los beneficios que se esperan obtener

Que pueda ocurrir diferentes desastres

naturales que impidan la ejecucion de las operaciones
Baja 3
de la empresa o/o de las empresas en las
cuales se tienen inversiones.

Recibir dinero u otra utilidad

Media 4
en cualquiera de las etapas de selección
A nivel internacional, se perciben desvalorizaciones,
como resultado de los mayores niveles
Media 4
de aversión al riesgo global,relacionados
particularmente con la incertidumbre en el tema fiscal

Se trata del riesgo asociado a los

cambios en la percepción sobre la imagen
de la entidad financiera por parte de
Baja 2
los stakeholders como consecuencia de una acción
, situación, transacción, noticia… desfavorable para la
entidad.

Este riesgo se refiere a la posibilidad

de que un acreedor no reciba el pago de Baja 3
un préstamo o de que lo reciba con atraso.

La expansion de un virus hace

que la produccion de un pais disminuya
haciendo que las empresas que operen sean Baja 2
menos dentro de los campos en los que se esta
presente

Probabilidad (Cuantitativa) y Impacto (Cuantitativo)

10
9
8
7
6
Probabilidad (Cuantitativa)
5 Impacto (Cuantitativo)
4
3
2
1
6
Probabilidad (Cuantitativa)
5 Impacto (Cuantitativo)
4
3
2
1
0
0 2 4 6 8 10 12
Riesgo
 INDICE

Impacto(Cualitativa) Impacto (Cuantitativo) Controles para minimizar el Riesgo

Resguardar la informacion de la empresa en medios no

Catastrofico 9 fisicos como la Nube, o tener un Backup Diario de las
operaciones realizadas.

Mantener Capacitados a los empleados

Moderado 4
del Area Contable con regularidad.

Implementacion de Trabajo remoto en fechas

Moderado 5
en las cuales se puedan presentar protestas.

Implementar procesos que faciliten la selección de

Moderado 7 empresas idoneas que sean acordes con los objetivos
de la empresa.

Aprovechar las nuevas tecnologias para evaluar riesgos

por medio
de estudios cientificos que permita establecer
estandares de seguridad en zonas de Riesgo.
Catastrofico 9
Implementar una clausula de seguro con las cuales se
puedan
proteger los beneficios obtenidos por medio de
inversiones.

Establecer codigos de etica, principios de buen

gobierno y estatutos anticorrupcion, y darlos
Moderado 5
a conocer a cada uno de los integrantes de las distintas
areas de la empresa.
 crear estartegias que aporten informacion veras
Moderado 6 y actual de los diferentes sectores e indicadores
finacieros.

comprender y analisar que todas las acciones publican

Moderado 5
pueden afectar la imagen publica.

contar con presupuesto o con un plan de negocio que

Moderado 4
plante esta situacion.

evaluar las diferentes opciones creando estrategias y

Catastrofico 8
provisiones para la toma de desiciones.
 OBJETIVOS

OBJETIVO GENERAL

El objetivo de la presente auditoria consiste en verificar la calidad

sistema de control interno de la entidad en los aspectos auditados pa
presentación del servicio.

OBJETIVOS ESPECIFICOS
Opinar si los estados financieros de la empresa presentan, como so
situación financiera, el resultado de sus operaciones, y los cambio
financiera.
 Efectúar en forma externa, por su amplia utilidad de validar la infor
frente a terceros.

Revisar o examinar los estados financieros por parte de un contado

que preparó la información contable y del usuario, con la finalidad
razonabilidad, dando a conocer los resultados de su ex
 INDICE

ERAL

siste en verificar la calidad y suficiencia del

los aspectos auditados para asegurarse de la
ón del servicio.

IFICOS
mpresa presentan, como son los estados de la
operaciones, y los cambios de su posición
anciera.
a utilidad de validar la información financiera
a terceros.

s por parte de un contador público distinto del

el usuario, con la finalidad de establecer su
cer los resultados de su examen.
 INFORMACION PRELIMINAR

TIPO DE EMPRESA
Corficolombiana fue constituida como sociedad comercial anónima de carácter privado el 27 de noviembre
nombre de Corporación Financiera del Valle S.A. en 1963. con domicilio principal en la ciudad de Cali, fue c
Escritura Pública No. 2803 del 4 de Septiembre de 1991 en la Notaría Primera de Cali y autorizada para pr
Fiduciarios mediante Resolución No. 3548 de Septiembre de 1991 expedida por la Superintendencia Banca
Superintendencia Financiera.

La entidad cuenta con una composicion accionaria El Grupo Aval Acciones y Valores S.A suscribió con el B
Banco de Occidente y Banco Popular un acuerdo de accionistas el 21 de junio de 2016, como resultado se
presunción de subordinación prevista en el numeral 3 del artículo 261 del Código de Comercio, en cabeza
sobre la Corporación Financiera Colombiana S.A.

El citado acuerdo de accionistas fue depositado en las oficinas de la Corporación de conformidad con el ar
222 de 1995 e inscrito en el Registro Nacional de Valores y Emisores de la Superintendencia de Valores, h
Financiera, en cumplimiento del artículo 43 de la ley 964 de 2005. La situación de control se inscribió en la
Comercio de Bogotá, en la matrícula mercantil No. 01554626 correspondiente a Corficolombiana S.A, el 29
bajo el No.02117730 del libro IX.
El citado acuerdo de accionistas fue depositado en las oficinas de la Corporación de conformidad con el ar
222 de 1995 e inscrito en el Registro Nacional de Valores y Emisores de la Superintendencia de Valores, h
Financiera, en cumplimiento del artículo 43 de la ley 964 de 2005. La situación de control se inscribió en la
Comercio de Bogotá, en la matrícula mercantil No. 01554626 correspondiente a Corficolombiana S.A, el 29
bajo el No.02117730 del libro IX.

EQUIPO DIRECTIVO IMPORTANTE (2019)

Maria Lorena Gutierrez PRESIDENTA - REPRESENT
Juan Carlos Paez VICEPRESIDENTE EJECUTIV
Gustavo Ramirez Galindo VICEPRESIDENTE DE INVER
Alejandro Sanchez VICEPRESIDENTE DE INVER
Julian Alonso Valenzuela VICEPRESIDENTE DE TESO
Marcela Acuña Ramirez GERENTE JURIDICA
Maria Isabel Ortiz CONTRALOR
Adriana Lucia Navas DIRECTORA DE RELACIONE
Jose Ignacio Lopez DIRECTOR EJECUTIVO
Adriana Del Pilar Gonzalez GERENTE COORPORATIVA
Clara Ines Morales OFICIAL DE CUMPLIMIENTO
Diana Alexandra Rozo Muñoz REVISOR FISCAL
Agustin Forero Lopez CONTADOR PUBLICO

1961 Creación de la Corporación Financiera del Valle S.A

Nos fusionamos con 7 corporaciones financieras (CorfiTolima 1997- CorfiProgres

1999
CorfiBoyacá 1998- CorfiSantander , CorfiAndes e Indufinanciera 1999)
2005 Corfivalle absorbió a Corficolombiana y adoptó el nombre de esta última.
 Cierre del negocio de intermediación con la cesión parcial de activos, pasivos y co
2006
Bogotá.
Adquirimos el 50% de Promigas S.A. *Promigas: Con derechos económicos y pol
2011 manera directa y 10,58% a través de CFC Gas Holdings. Con derechos económic
políticos: 5,43% a través de un FCP administrado por un tercero independiente.
Nos convertimos en adjudicatorio de 4 concesiones de cuarta generación (4G) pr
2014
Gobierno Nacional. De esta forma nuestro portafolio de concesiones viales suma
Consolidamos nuestra posición en el sector de infraestructura adquiriendo la part
2017
en Covimar y Convipacífico.
Emisión de acciones ordinarias y preferenciales con una capitalización total de $9
2018
pesos.

2019 Aprobado Programa de emisión de bonos hasta por $1 billón. Primera emisión po
ON PRELIMINAR
A CIRCUSTANCIAS ECONOM
rivado el 27 de noviembre de 1961, tomando el
l en la ciudad de Cali, fue constituida mediante
e Cali y autorizada para prestar Servicios
la Superintendencia Bancaria hoy
ores S.A suscribió con el Banco de Bogotá,
e 2016, como resultado se configuró la
de Comercio, en cabeza del Grupo Aval
n de conformidad con el artículo 70 de la Ley
rintendencia de Valores, hoy Superintendencia
e control se inscribió en la Cámara de
Corficolombiana S.A, el 29 de junio de 2016,
INDICE
OBJETIVO
Cumplir con los requerimientos normativos de suministro de informa
Productos que la Corporación ofrece, hemos elaborado el presente
POLITICAS DE VENTAS
Como politica de venta, cualquier persona puede acceder a los prod
PERSONA NATURAL
Diligenciar el Formulario de vinculación
Presentar los documentos que se solicitan como
anexos en el formulario
de vinculación
Diligenciar la tarjeta de firmas, la cual será
suministrada por el comercial
que le atiende.
 Diligenciar la tarjeta de firmas, la cual será
suministrada por el comercial
que le atiende.

ANTE (2019) ADAPTACION D

ESIDENTA - REPRESENTANTE LEGAL
EPRESIDENTE EJECUTIVO
EPRESIDENTE DE INVERSIONES
EPRESIDENTE DE INVERSION EJECUTIVA
EPRESIDENTE DE TESORERIA
RENTE JURIDICA
NTRALOR
ECTORA DE RELACIONES PUBLICAS
ECTOR EJECUTIVO
RENTE COORPORATIVA
CIAL DE CUMPLIMIENTO
VISOR FISCAL
NTADOR PUBLICO
A diciembre de 2018 Leasing Corficolombiana S.A. (en liquidación) n
suspendieron las colocaciones. Los saldos mantenidos por la Leasin

Tras el perfeccionamiento de las cesiones de activos y pasivos reali

de Corficolombiana S.A., continuó revisando diversas alternativas de
licencia, y finalmente, en la Asamblea Universal de Accionistas lleva
disolución anticipada y la liquidación voluntaria de la entidad; por lo
Colombia el 31 de mayo de 2019 la solicitud de autorización para lle
de diciembre de 2019 mediante la Resolución No. 1749 emanada po
Tolima 1997- CorfiProgreso, Corfes y del 26 de diciembre de 2019, la cual quedó ejecutoriada el 31 de dic
inanciera 1999) la licencia de funcionamiento de la Compañía.
re de esta última.
cial de activos, pasivos y contratos al Banco de El siguiente es el detalle de las provisiones por deterioro de riesgo d
2018, teniendo en cuenta la forma en que fueron determinadas, de m
erechos económicos y políticos: 34,22% de y colectivamente para los demás créditos. Los anexos siguientes mu
s. Con derechos económicos y sin derechos intereses medidos a costo amortizado, neto de deterioro.
n tercero independiente.
cuarta generación (4G) promovidas por el
concesiones viales suma 668 km.
ructura adquiriendo la participación de Iridium

a capitalización total de $990 mil millones de

billón. Primera emisión por $500 mil millones.

PROPIEDAD
31 de diciembre de 2019 y 2018 se capitalizaron costos financieros
respectivamente.
Las variaciones más representativas de propiedades, planta y equip
(a) Promigas S.A. E.S.P. y Subsidiarias: Presentó incremento de red
debido a la cesión de red de fundación entretejiendo en el mes de N
1,864. Por otro lado, Gases de Occidente S.A. generó incremento p
principalmente Bugalagrande $368, Yumbo $255, Candelaria $234,
Quilichao $95, Padilla $82 y otros menores por $336. Por otro lado,
representado principalmente por Promotora de Gases del Oriente qu
Las variaciones más representativas de propiedades, planta y equip
(a) Promigas S.A. E.S.P. y Subsidiarias: Presentó incremento de red
debido a la cesión de red de fundación entretejiendo en el mes de N
1,864. Por otro lado, Gases de Occidente S.A. generó incremento p
principalmente Bugalagrande $368, Yumbo $255, Candelaria $234,
Quilichao $95, Padilla $82 y otros menores por $336. Por otro lado,
representado principalmente por Promotora de Gases del Oriente qu
$(183).
(b) Estudios y Proyectos del Sol S.A.S. y Subsidiarias: Corresponde
necesarias para la operación de los proyectos de los consorcios Co

PARTICIPAC
CIAS ECONOMICAS Y TENDENCIAS DEL NEGOCIO

de suministro de información cierta, suficiente y oportuna al Consumidor Financiero respecto de los

os elaborado el presente documento informativo acerca de tales Productos.

puede acceder a los productos de la corporacion, el consumidor debe cumplir con unos requisitos
PERSONA JURIDICA
Diligenciar el formulario de vinculación de Persona Jurídica

Presentar los documentos que se solicitan como anexos en el formulario

de vinculación
Diligenciar las tarjetas de firmas, las cuales serán suministradas por el
comercial que le atiende
 Diligenciar las tarjetas de firmas, las cuales serán suministradas por el
comercial que le atiende

ADAPTACION DE CREDITO - CARTERA

ana S.A. (en liquidación) no presenta saldos en cartera debido a que en junio de 2018
mantenidos por la Leasing son presentados como operaciones discontinuas (Ver nota 23).

de activos y pasivos realizadas durante el I trimestre de 2019, la compañía con el apoyo

do diversas alternativas de inversión para el aprovechamiento de la marca y/o uso de la
versal de Accionistas llevada a cabo el 30 de mayo de 2019 según Acta No. 84, autorizó la
taria de la entidad; por lo que se procedió a presentar a la Superintendencia Financiera de
ud de autorización para llevar a cabo dicho proceso, autorización que fue expedida el 20
ión No. 1749 emanada por este ente de control y corregida por la Resolución No. 1767
ó ejecutoriada el 31 de diciembre de 2019, fecha en la cual se entiende por cancelada
ñía.
s por deterioro de riesgo de crédito constituidas a 31 de diciembre de 2019 y
fueron determinadas, de manera individual para créditos superiores a $2,000
Los anexos siguientes muestran el saldo de la cartera incluyendo causación de
o de deterioro.

PROPIEDAD, PLANTA Y EQUIPO

izaron costos financieros por $2,656 y $15,888 con unas tasas promedio ponderado de 7.66% y 7.63% E.A.,

opiedades, planta y equipo corresponden a:

resentó incremento de redes, líneas y cables por $11,693 el cual está dado principalmente por Surtigas S.A.
retejiendo en el mes de Noviembre por $ 2,194; así mismo, se generan activaciones en el periodo por $
S.A. generó incremento por activaciones de redes en los municipios del Cauca y Valle del Cauca,
o $255, Candelaria $234, Jamundí $179, Villa Rica $139, La Cumbre $128, Palmira $121, Santander de
s por $336. Por otro lado, Promigas presentó una disminución de $(6,821) en el rubro de Gasoductos
a de Gases del Oriente quien presentó depreciación de sus gasoductos en $(6,638) y Transoccidente por
PARTICIPACION DEL MERCADO
 ALCANCE DE LA AUDIT

ALCANCES DE LA AUDIT

El alcance de una auditoria es el objetico con

cada uno de los registros de la empresa, dete
ocacionados dentro de la empresa, los incump
estos el alcance de la auditoria puede tener un
siempre y cuando realizando los puntos que lo
auditoría, entendido como la cantidad de tiem
auditoría, es un factor importante en todas las

El alcance de la auditoría, puede ir desde lo s

volúmenes de documentos de la empresa. Co
auditoría considerados necesarios en las circu
deben ser determinados por el auditor teniend
de Auditoría.

PROCEDIMIENTOS DE LA A
 PROCEDIMIENTOS DE LA A
Los procedimientos de auditoría, son el conjunto de técnicas de investigación aplicables a una partida o a u
estados financieros sujetos a examen, mediante los cuales, el contador público obtiene las bases para fund
- ESTUDIO GENERAL
Es la apreciación y juicio de las características genera
elementos más significativos para elaborar las conclu
hacerse.
- ANALISIS

Es el estudio de los componentes de un todo. Esta té

genéricos de los estados financieros.
- INSPECCION
Es la verificación física de las cosas materiales en las
saldos tienen una representación material, (efectivos,
- CONFIRMACION
Es la ratificación por parte del Auditor como persona a
operación, en la que participo y por la cual está en co
- INVESTIGACION
Es la recopilación de información mediante entrevista
empresa.
- DECLARACIONES Y CERTIFICACIONES
Es la formalización de la técnica anterior, cuando, por
deban quedar escritas (declaraciones) y en algunas o
- OBSERVACION
Es una manera de inspección, menos formal, y se apl
práctica.
- CALCULO
Es la verificación de las correcciones aritméticas de a
fundamentalmente por cálculos sobre bases precisas
Se refiere a la verificación
- INSPECCION FISICA DEque realiza el auditor, con e
ACTIVOS
Ejemplos:

* Revisar la existencia de propiedad, planta y equipo m

maquinaria, etc.)
-* REVISION DE DOCUMENTACION
Revisar la existencia SOPORTE
de los inventarios participando
Se refiere a la observación de documentación soporte
financieros. Ejemplos:

* Mediante la revisión de la documentación soporte ve

* Mediante la revisión de las facturas de venta, verific

- PRUEBAS ASISTIDAS POR COMPUTADOR

Para compañías en donde existe un gran volumen de
maneja datos, ejemplo: ACL o Excel, con el fin de gen
sistema de la compañía y/o realizar procedimientos d
- PASIVOS NO REGISTRADOS
Mediante la revisión de los pagos realizados o factura
costos que no fueron reconocidos por la compañía en
realizadas en los meses de enero y febrero, con el fin
- SELECCION DE LAS PARTIDAS

En algunos casos (compañías con gran volumen de tr

práctico probar el 100% de las partidas que conforma
los siguientes métodos para la selección de las partid
* A juicio del auditor
* Muestreo de auditoría
La planeación de auditoría, la evaluación de los contr
deben proveer al auditor de conocimiento suficiente q
donde pueden existir riesgos de errores e irregularida
E DE LA AUDITORIA GENERAL

LA AUDITORIA

oria es el objetico con el que se busca hacer con diversos propositos, regular
s de la empresa, determinar los errores internos, determinar los fraudes
a empresa, los incumpimientos que se puedan ocacionar entre otros. Debido a
uditoria puede tener un criterio diferente segun la persona que lo realiza,
ando los puntos que lo caracterizan. En ese orden de ideas, el alcance de la
mo la cantidad de tiempo y documentos que están involucrados en una
mportante en todas las auditorías.

a, puede ir desde lo simple hasta lo completo y comprende diferentes

tos de la empresa. Con base en el alcance se definen los procedimientos de
necesarios en las circunstancias para lograr el objetivo de la auditoría, que
por el auditor teniendo en cuenta los requisitos de las Normas Internacionales

DE LA AUDITORIA
DE LA AUDITORIA
les a una partida o a un grupo de hechos y circunstancias relativas a los
ne las bases para fundamentar su opinión.

las características generales de la empresa, las cuentas o las operaciones, a través de sus
s para elaborar las conclusiones se ha de profundizar en su estudio y en la forma que ha de

entes de un todo. Esta técnica se aplica concretamente al estudio de las cuentas o rubros
ancieros.

s cosas materiales en las que se tradujeron las operaciones, se aplica a las cuentas cuyos
ación material, (efectivos, mercancías, bienes, etc.).

el Auditor como persona ajena a la empresa, de la autenticidad de un saldo, hecho u

o y por la cual está en condiciones de informar validamente sobre ella.

ación mediante entrevistas o conversaciones con los funcionarios y empleados de la

TIFICACIONES
nica anterior, cuando, por su importancia, resulta conveniente que las afirmaciones recibidas
araciones) y en algunas ocasiones certificadas por alguna autoridad (certificaciones).

n, menos formal, y se aplica generalmente a operaciones para verificar como se realiza en la

ecciones aritméticas de aquellas cuentas u operaciones que se determinan

los sobre bases precisas.
ue realiza el auditor, con el fin de comprobar la existencia física de determinado rubro.
ACTIVOS

opiedad, planta y equipo mediante observación directa del activo. (Lotes, edificios, vehículos,

sTACION SOPORTE
inventarios participando en una de las tomas físicas de inventarios.
de documentación soporte con el fin de verificar la existencia de rubros de los estados

documentación soporte verificar la existencia de los gastos de publicidad.

facturas de venta, verificar la existencia de las ventas.

OR COMPUTADOR
xiste un gran volumen de información el auditor puede recurrir al uso de software que
o Excel, con el fin de generar reportes con base en archivos planos directamente del
realizar procedimientos de auditoría a esos datos (analíticos y de detalle).
DOS
agos realizados o facturas causadas en periodo siguiente, se busca identificar gastos y/o
cidos por la compañía en el periodo auditado. Ejemplo: Revisar los pagos y causaciones
enero y febrero, con el fin de identificar gastos y costos del periodo anterior.
RTIDAS

as con gran volumen de transacciones) en la ejecución de las pruebas de detalle no es

as partidas que conforman una cuenta. Por lo anterior, el auditor debe recurrir a alguno de
la selección de las partidas:

a evaluación de los controles de los procesos, y la ejecución de procedimientos analíticos

conocimiento suficiente que le permita dirigir sus pruebas de detalle a aquellas áreas en
s de errores e irregularidades significativos.
INDICE
 ALCANCE DE LA AUDITORIA GE

RIESGOS INHERENTES Y DE CONTROL DE UNA AUDITORIA

FINANCIERA (CORFICOLOMBIANA )

-RIESGOS INHERENTES : son aquellos propios de la naturaleza de la entidad y que son

independientes de su sitema de control interno, en otras palabras son los riesgos que se
encuentran presentes en la entidad antes de considerar las actividades de control establecidas
por la gerencia para mitigarlos.

-Un riesgo inherente en Corficolombiana seria debido a:

-LA INTERVENCION MANUAL: ya que alguno de los empleados se puede equivocar al momento
de tomar informacion cometiendo errores y a la vez fallas en el control interno independien-
temente de capacitaciones estos se puede dar.

-COMPLEJIDAD EN LAS TRANSACCIONES: como sabemos corficolombiana tiene un gran

numero de operaciones por registrar algunas son sencillas pero por otra parte tambien hay
algunas que tienen un grado de complejidad un poco mayor en estos casos pueden ocurrir
casos donde no es reportada de manera correcta, esto puede generar diferencias y seria un
retroceso para el area afectada.

-COLUSION ENTRE EMPLEADOS : Corficolombiana al tener un gran numero de areas y su

si su acitvidad principal es financiera si se confabulan cierto numero de empleadoss con
intenciones de mala fe esto puede resultar en fraude
algunas que tienen un grado de complejidad un poco mayor en estos casos pueden ocurrir
casos donde no es reportada de manera correcta, esto puede generar diferencias y seria un
retroceso para el area afectada.

-COLUSION ENTRE EMPLEADOS : Corficolombiana al tener un gran numero de areas y su

si su acitvidad principal es financiera si se confabulan cierto numero de empleadoss con
intenciones de mala fe esto puede resultar en fraude

RIESGOS DE CONTROL:Es el riesgo de que una representación errónea, que pudiera ser de
importancia relativa individualmente o en conjunto con otras, no sea prevenida o detectada y
corregida oportunamente por los sistemas de contabilidad y de control interno.

Por otra parte corfilombiana cuenta con cierto numero de areas ques son las que manejan
el control corporativo para evitar que se presenten riesgos que ya estan contemplados en el
sistema de control de la entidad.

-Uno de estos riesgo es corrupcion por parte de los altos mandos como lo es la gerencia, por
eso corficolombiana tiene un area de control supervicida especificamente por la junta directiva.

-tambien el auditor hace una prueba de control ya que debe obtener evidencia para soportar
cualquier evaluacion sobre el control de riesgos , basado en esta pruebas se puede definir si
los controles internos están diseñados y operando según lo contemplado, ya que si se encuentra
desviaciones se debe proceder a modificar la naturaleza, oportunidad y alcance de los
procediminetos sustantivos planeados

AREAS SIGNIFICATIVAS
 AREAS SIGNIFICATIVAS

Nuestra principal línea de negocio es la inversión de capital en empresas del sector

real y financiero. Somos un inversionista estratégico de largo plazo en sectores
INVERSION intensivos en capital. Nos enfocamos en inversiones sostenibles en las que se
evidencie la generación de caja estable y creciente con baja volatilidad
DITORIA GENERAL INDICE

PERSONAL ENVOLUCRADO EN EL SISTEMA DE

RIESGO
RIESGO
Informar a la Asamblea General de Accionistas sobre la gestión de riesgos de la
sociedad, así como revisar y evaluar la integridad y la adecuación de la función de
gestión de riesgos de la sociedad

CARLOS EDUARDO UPEGUI DIRECTOR

MONICA PATRICIA CONTRERAS DIRECTORA

ALVARO VELASQUEZ COCK DIRECTOR

SOSTENIBILIDAD Y GESTION
Monitorea que los accionistas y el mercado en general, tengan acceso de manera
completa, veraz y oportuna a la información financiera de la corporación, así como de
revisar y evaluar la manera en que la Junta Directiva da cumplimiento a sus deberes
durante el periodo.
GABRIEL TURBAY MARULANDA DIRECTOR
GABRIEL TURBAY MARULANDA DIRECTOR

JORGE IVAN VILLEGAS DIRECTOR

SANTIAGO MADRIÑAN DE LA TORRE DIRECTOR

AUDITORIA
GABRIEL TURBAY MARULANDA DIRECTOR

ALVARO VELASQUEZ COCK DIRECTOR

SANTIAGO MADRIÑAN DE LA TORRE DIRECTOR

LUIS CARLOS GOMEZ DIRECTOR

 VISITA

PRELIMINAR O INTERNA
De común acuerdo con la gerencia de la empresa se realiza la auditoria en forma general.
Iniciando desde las políticas establecidas hasta el manejo y ejecución del control interno. Se
manejas varios conceptos uno de ellos es sobre la pandemia del covid-19 para que este años
tengamos los implementos necesarios para seguir sobre llevando de manera oprotuna y veraz y
tengamos mejores resultados ecónimocos.

AUDITORIA FINAL (SALDO EF)

A partir del 2 de enero se realizan confirmaciones con bancos, clientes, empleados; con base en
el balance de prueba a partir de enero 12 del año 2021completaremos las sumarias comparadas
con el año anterior y siguiendo los programas de auditoria final analizaremos las cifras finales de
los EF con el fin de establecer el dictamen.

EN EL TRABAJO
Para la realización de la auditoria se harán visitas frecuentes, mientras se desarrolla en si el
trabajo, para lograr lo acertado y confiable

POSTERIOR
Una vez terminado y entregado el informe de auditoria, en común acuerdo con el cliente, se hará
una ultima visita par a obtener la idea clara del resultado del informe, si el cliente se encuentra
realmente satisfecho con el trabajo realizado y sus opiniones referentes a los asistentes de
auditoria. Se aclaran todas las expectativas que tengan con respecto al escrito del informe y a
las sugerencias que se le anotan, como un medio para lograr tener una participación en el
mercado
Una vez terminado y entregado el informe de auditoria, en común acuerdo con el cliente, se hará
una ultima visita par a obtener la idea clara del resultado del informe, si el cliente se encuentra
realmente satisfecho con el trabajo realizado y sus opiniones referentes a los asistentes de
auditoria. Se aclaran todas las expectativas que tengan con respecto al escrito del informe y a
las sugerencias que se le anotan, como un medio para lograr tener una participación en el
mercado
 VISITA INDICE

AR O INTERNA
resa se realiza la auditoria en forma general.
ta el manejo y ejecución del control interno. Se
bre la pandemia del covid-19 para que este años
eguir sobre llevando de manera oprotuna y veraz y

INAL (SALDO EF)

ones con bancos, clientes, empleados; con base en
año 2021completaremos las sumarias comparadas
de auditoria final analizaremos las cifras finales de

TRABAJO
sitas frecuentes, mientras se desarrolla en si el

STERIOR
auditoria, en común acuerdo con el cliente, se hará
el resultado del informe, si el cliente se encuentra
y sus opiniones referentes a los asistentes de
ue tengan con respecto al escrito del informe y a
edio para lograr tener una participación en el
 PRESUPUESTO DE TIEMPO
Inicia el 2 de enero 2021 hasta el 15 de marzo
MES DIAS PRESUPUESTADOS
Horas socio/Genrente 600 Enero 30
Horas encargado 600 Febrero 30
Horas Sinior 600 Marzo 15
Horas Junior 600 TOTAL 75

PRESUMEN PLANEACIÓN PRELIMINAR FINAL TOTAL

Asistente de Auditoria 197 115 288 600
Senior de Auditoria 360 120 120 600
Gerente de Auditoria 240 180 180 600
Socio de Auditoria 390 120 90 600
Socio Concurrente 374 115 111 600
Asistente 1 200 200 200 600
Asistente 2 200 200 200 600
Asistente 3 200 200 200 600
Asistente 4 200 200 200 600
Asistente 5 200 200 200 600
TOTAL 2561 1650 1789 6000

DATOS RELEVANTES
Se trabajara un total de 8 horas al dia por parte de cada uno de los integrantes de la Auditoria en las instalaciones de Corficolombiana
S.A

El Gerente prestara sus servicios durante 3 dias mas que los demas integrantes del equipo con el fin de realizar las revisiones finales d
informe a entregar

En caso de que algun integrante no se presente durante las horas presupuestadas estas podran ser restadas del total a pagar por part
de Corficolombiana SA. o seran compensadas en un horario distinto al establecido
 INDICE

HORAS
240
240
120
600

iones de Corficolombiana

zar las revisiones finales del

s del total a pagar por parte

 PERSONAL INVOLUCRADO
CLIENTE
Por parte de Cofricolombiana se hace necesario contar con la participacion de los Jefes de las diferentes Areas del sistema financiero y sus respectivos
auxiliares con el fin de corroborar informacion que se presuma de importancia, en caso de ser necesario tambien se podran ver involucradas otras areas
distintas a las mencionadas.

Tambien se veran involucrados quienes conforman el gobierno corporativo de la empresa con el fin de informar cualquier inconsistencia y/o sugerencia
que se puedan llegar a presentar durante la Auditoria.

NOMBRE
Maria Lorena Gutierrez Botero
Agustin Forero Lopez
Juan Carlos Paez Ayala
Julian Alonso Valenzuela
Maria Isable Ortiz

AUDITORIA

La auditora se encuentra conformada por los siguientes personas, entre las cuales se delegaran las diferentes responsabilidades para el desarrollo de
la auditoria a la entidad.
AUDITORIA
Santos Chavez Cesar David
Perez Mercado Leonardo
Turizo Aleman Yeimi
Zuluaga Guzman Julian Camilo
ONAL INVOLUCRADO INDICE

ntes Areas del sistema financiero y sus respectivos

rio tambien se podran ver involucradas otras areas

e informar cualquier inconsistencia y/o sugerencia

CARGO
Represantante Legal
Gerente de Contabilidad
Vicepresidente Ejecutivo
Vicepresidente de Tesoreria
Auditora Intrerna

iferentes responsabilidades para el desarrollo de

CARGO
Socio
Gerente
Sinior
Junior
 VALOR DE AUDITORIA CORFICOLOMBIA

VALOR AUDITORIA CORFICOLOMBIANA

Como se sabe el valor de la auditoria depende del tamaño de la

empresa, del volumen de trabajo que se tenga y complejidad del
sistema de gestion, estos son factores a tener en cuenta al momento
de dar el valor de la auditoria, se debe ser objetivo con este ya que
tiene una importancia frente a la remuneracion que recibimos como
auditores, ya que si el valor esta por debajo de lo normal en el merca-
do puede que tenga repercuciones con el valor de nuestra profesion.

Corficolombiana es una entidad financiera que tiene accion en varios

sectores del mercado,tiene un volumen alto de trabajo y es una em-
presa de tamaño grande y la complejidad se su sitema de gestion
enfocado a los diferentes campos hace que se llegue a la conclusion
de que el valor a cobrar por la auditoria financiera va a ser de
$70.750.000 (Setenta millones setecientos cincuenta pesos M/cte)
estos valores estan en los permitidos en el mercado
y no deprecia nuestra profesion .

Tiempo Valor Hora

Asistente de Auditoria 600 10,417
Senior de Auditoria 600 11,667
Gerente de Auditoria 600 16,667
Socio de Auditoria 600 14,583
Socio Concurrente 600 14,583
Asistente 1 600 10,000
Asistente 2 600 10,000
Asistente 3 600 10,000
Asistente 4 600 10,000
Asistente 5 600 10,000
TOTAL 6000 117,917
IA CORFICOLOMBIANA INDICE

FICOLOMBIANA

FINAL TOTAL
6,250,000
7,000,000
10,000,000
8,750,000
8,750,000
6,000,000
6,000,000
6,000,000
6,000,000
6,000,000
70,750,000
 VALOR DE AUDITORIA CORFICOLOMBIANA

OBJETIVO DE LA REUNION FECHA

Planeación de la Auditoria 12 January 2021

20 January 2021
Conclusión de la auditoria preliminar

29 January 2021
Discusión del memorando de control interno
Presentación del memorando de control interno 10 February 2021
definitivo
Para discutir el informe 19 February 2021
Presentación Estados financieros 26 February 2021
Envío superintendencia del Ramo 7 marzo 0221
Entrega informe final de auditoria 12 March 2021
OLOMBIANA INDICE
 CONCLUSION DE LA AUDITORIA

CONCLUSION DE LA AUDITORIA

Teniendo en cuenta que la auditoria es de gran importancia para las

Empresas modernas con visión a futuro en el mundo. Hay que provee los
mecanismos de control, seguridad y respaldo de la información financiera
dentro de una institución.

Esto se verá sumido a riesgos físicos, lógicos y humanos que no lleven a

fraude ocasionando perdidas para la empresa.

La auditoría y el control interno deberá comprender no solamente la

evaluación de los equipos de cómputo de un sistema o procedimientos
específicos, sino que también deberá evaluar los sistemas de información
en general desde sus entradas para poder garantizar un mayor
procedimiento de control.

La auditoría aplicada en una empresa ayuda a precisar su nivel de

desempeño y presentar oportunidades de mejora continua.

Con la aplicación de la auditoria se pueden definir acciones pertinentes que

la empresa deberá llevar a cabo para mejorar su desempeño, de igual
manera la auditoria permite encontrar las causas que hacen que una
empresa no tenga desarrollo exitoso.

En conclusión, la función primordial de auditoría interna y externa

evolucionará de solo revisar y presentar una cantidad de datos importantes
La auditoría aplicada en una empresa ayuda a precisar su nivel de
desempeño y presentar oportunidades de mejora continua.

Con la aplicación de la auditoria se pueden definir acciones pertinentes que

la empresa deberá llevar a cabo para mejorar su desempeño, de igual
manera la auditoria permite encontrar las causas que hacen que una
empresa no tenga desarrollo exitoso.

En conclusión, la función primordial de auditoría interna y externa

evolucionará de solo revisar y presentar una cantidad de datos importantes
sobre riesgos a una función estratégica centrada en el desarrollo de
servicios con un valor estratégico para todos los grupos de interés
involucrados en la toma de decisiones, esto respaldado por la seguridad de
que estas revisiones se han realizado de acuerdo con las normas
establecidas para el ejercicio del auditor.
INDICE
 CONTROL INTERNO

EVALUACION DE CONTROL INTERNO

Estados financieros de enero 1 a diciembre 31 de 2

CORFICOLOMBIANA S.A

AMBIENTE DE CONTROL
No. PREGUNTA SI NO

¿La organización cuenta con un código

1 x
de ética?

¿La organización cuenta con

mecanismos para capacitar a sus
2 colaboradores en cuanto al control x
interno y se asegura que han
entendido?

La organizacion realiza actividades que

3 fomentan la integracion de su personal x
y favorece el clima laboral ?
La organizacion difunde y promueve la
4 observancia de las normas de control x
interno para la compañia ?
La Organizacion demuestra
compromiso, participacion y
5 x
responsabilidad para el adecuado
funcionamiento del control interno

Concepto ambiente de control: corficolombia al contar con sus comite, juntas directiva garantiza el cumplim
y aplica gestion a cada uno de ellos.

EVALUACIÓN DEL RIESGO

No. PREGUNTA SI NO

¿Cuándo existen nuevos mercados la

1 gerencia considera los riesgos x
a los que puede estar dispuestos
 ¿Cuándo elaboran el plan estratégico
2 es revisado por la Junta x
Directiva?

¿La organización cuenta con

mecanismos que identifiquen los
3 riesgos del negocio de acuerdo con la x
circunstancia que se pueda
presentar?

¿la organizacion esta al tanto de

4 nuevos riesgos que puedan surgir x
dependiendo el mercado?

¿se dan pautas a los integrantes de la

5 organizacion de como se x
debe llevar acabo el plan estrategico?

Concepto Evaluación del riesgo: este concepto abarca un sector muy importante de la entidad ya q
monitoreo de los
diferentes riesgos corporativos, financieros, operacionales entre otros, ademas del seguimiento y
sus vinculadas .

ACTIVIDADES DE CONTROL
No. PREGUNTA SI NO

La organizacion controla, implementa y

1 apoya la administracion de riesgo de x
los principales procesos y proyectos ?

La organizacion establece actividades

de control en el marco normativo
2 x
institucional parea asegurar su
adecuada implementacion ?
 LA organizacion implementa programas
3 para asegurar el cumplimiento del x
manual de procedimientos ?

La organizacion cumple con el manual

de procedimientos que este actualizado
4 x
y correspondiente a las atribuciones de
la unidad o area administrativa ?

La organizacion evalua periodicamente

5 la efectividad de las actividades de x
control implementadas ?

Concepto Actividades de control: corficolombiana cuenta con un control eficaz, eficiente ya que cuenta con
evaluativos.

INFORMACIÓN Y COMUNICACIÓN
No. PREGUNTA SI NO

¿Se tienen definidas las

1 responsabilidades de cada área en la x
entrega de los informes?

¿Existen controles y/o respaldo de la

2 x
informacion financiera?

¿La organización tienen un proceso

para que sus colaboradores
3 x
comuniquen sobre situaciones
impropias?
¿La organización tiene claramente
4 definidas las líneas de x
autoridad?

¡Existe algun medio de comunicacion

5 con el cual manejar y dar respuesta a x
las quejas y reclamos de terceros?
Concepto información y comunicación : Corficolombiana debe centrarse en subsanar las diferencias presen
optima las responsablidades de los trabajadores en areas involucradas al momento de realizar ela entrega d
caso de que estas no sean cumplidas a cabalidad.

SUPERVISIÓN Y MONITOREO
No. PREGUNTA SI NO
 La compañia evalua que los
componentes del control interno, esten
1 presente y funcionando x
adecuadamente en su unidad
administrativa
La compañia comunica las deficiencias
de control interno de forma oportuna a
2 x
los niveles facultados para aplicar
medidas correctivas ?
La organizacion asegura que sean
atenidas las recomendaciones en
3 x
materia de control interno, emitida por
los auditores y externos ?
¿La empresa a tomado acciones para
4 mejorar sus indicadores de x
cumplimiento?

¿El trabajo de los auditores internos a

5 reducido el riesgo de errores x
importantes en los estados financieros?

Concepto supervisión y monitoreo: En general la empresa a mejorado en diferentes aspectos por medio de
auditoria interna, sin embargo se deben tener en cuenta otros medisiones para calcular de manera mas efic
diferentes areas
CONTROL INTERNO

ACION DE CONTROL INTERNO

ieros de enero 1 a diciembre 31 de 2020

CORFICOLOMBIANA S.A

E CONTROL 1.3
OBSERVACION CALIFICACIÓN

La organizacion establece leer el codigo de etica a los

empleados una vez es contratado y realiza segumientos 1.3
atraves de comites y juntas directivas

La organización realiza capacitación de control interno al

1.2
momento de induccion y periodicamente al personal

La organizacion realiza eventos coorporativos, recreativos y

1.2
pausas activas que ayuden a la mejora del clima laboral

LA organizacion cuenta con aplicar los objetivos planteados y

1.3
hace cumplimiento a su control interno de manera eficaz

La organizacion cuenta con personal capacitado para brindar

el cumplimiento e informacion necesaria para lleva a cabo esta 1.3
situacion

juntas directiva garantiza el cumplimiento optimo de cada unos de sus componentes de control

DEL RIESGO 1.8

OBSERVACION CALIFICACIÓN

la organizacion cuenta con instancias de administracion de los

diferentes riesgos como lo es el gobierno corporativo y el area
1.5
de riesgos financieros, que estan para evaluar y dar dictamen
de la viabilidad de nuevos sectores de incursion
 si, ya que es el maximo organo administrativo de la sociedad
cuya funcion prin-
cipal es determinar las politicas de gestion y el desarrollo
1.2
corporativo, ademas
que sus intervenciones deben buscar mejores intereses para
la sociedad

se maneja un controlador corporativo cuya funcion es llevar

acabo la supervici-
on de manera independiente y objetiva sobre la eficacia de
1.9
los riesgos identificados
por la entidad, asi como tambien analizar posibles nuevas
obstrucciones

esta supervizada por el area de riesgos financieros y

operacionales, estas se
centran en los cambios constantes de los sectores donde 2.1
incursiona la entidad,
para lograr la eficacia y eficiencia de las operaciones

se dan constantes capacitaciones y se reparte informacion de

manera general a
las areas de la organizacion para tener un buen manejo y
gestion de las diferenetes 2.3
situaciones que se puedan presentar, manteniendo un equipo
actualizado sobre
las posibles problematicas que pueden afectar la entidad

muy importante de la entidad ya que ayuda a la adecuada gestion, medicion, control y

otros, ademas del seguimiento y cumplimiento del plan estrategico de la corporacion y

DE CONTROL 1.2
OBSERVACION CALIFICACIÓN

la organizacion cuenta con comite, junta directiva para hacer

1.4
cumplir sus principales objetivos en sus proyectos y procesos

la organizacion cuenta con comite, junta directiva para el

1.2
cumplimiento del marco normativo institucional
 LA organizacion cuenta con comite, junta directiva para
asegurarse de hacer cumplir lo necesario del manual de los 1.1
procedimientos establecidos.

La organizacion cuenta con comite, junta directiva para hacer

1.3
cumplir los procedimientos en el area administrativa

LA organizacion al contar con comite, junta directiva garantiza

1
la efectividad al cumplimiento de sus actividades

ol eficaz, eficiente ya que cuenta con comite, junta directiva que ayudan a optimizar sus riesgos

COMUNICACIÓN 1.9
OBSERVACION CALIFICACIÓN

Mediante un comunicado socializado por la organizacion a las

areas respectivas se les informo sus obligaciones en el
proceso de entrega de informes, sin embargo se han 2.5
encontrado circunstancias adversas con algunos empleados
del area contable

Se cuenta con un servicio de Sistema financiero alojado en la

nube el cual realiza un back up diario con el cual se mantiene 1
la seguridad de los datos

Hasta el momento no se han implementado procesos por los

3.5
cuales se puedan regular situaciones inapropiadas

La empresa cuenta con la informacion requerida la cual se

encuentra publicada en la pagina web para el acceso de sus 1
trabajadores y externos

Por medio de un CallCenter con la informacion relevante sobre

1.5
las acciones de la empresa

e en subsanar las diferencias presentadas entre los empleados estableciendo de manera

al momento de realizar ela entrega de informacion financiera y tomar acciones correctivas en

Y MONITOREO 2.1
OBSERVACION CALIFICACIÓN
 realiza evaluaciones en cada area de manera periodica,
teniendo en cuenta indicadores de cumplimiento de labores 1.5
para cada area

Se han tomado medidas correctivas en areas las cuales hayan

mostrado deficiencias, sin embargo en algunas no se ha 3.5
evidenciado mejoras significativas

Se realizan actas de cumplimiento en las cuales se registran

1
los comentarios dados por parte del area de auditoria interna

Aunque en la gran mayoria de las evaluaciones realizadas se

obtuvo resultados por encima del 90% de cumplimiento, no se 3
ha tenido presente implementar estrategias de mejoramiento

Se han realizado controles en la medicion y registro de los

diferentes activos poseidos por la empresa cumpliendo con su 1.6
caracteristica de Fiabilidad

n diferentes aspectos por medio de la implementacion de controles sugeridos por el area de

es para calcular de manera mas eficiente el cumplimiento de las responsabilidades en las

COMPONENTES DEL CONTROL INTERNO CALIFICACIÓN

Ambiente de control 1.3
Evaluación del riesgo 1.8
Actividades de control 1.2
Información y comunicación 1.9
Supervisión y monitoreo 2
Calificación control interno 1.7
Descripción general de la calificación

Analisando los resultados de los componentes del control internos verificamos que
supervisión y monitoreo es uno de los más alto con un porcentaje de 2,1 % junto a la
información y comunicación con un porcentajes de 1,9 % siendo el más bajo de los riesgos
y las actividades de control es el más bajo con un porcentaje de 1,2% y el ambiente e
contro con el porcentaje de 1,3% dandonos , seguimos tratando de mejorar estos riesgos
 INDICE

EVALUACIÓN DEL
CONTROL INTERNO
INTERPRETACIÓN
Nivel de
calificación
riesgo
Bajo 1a2 Sistema de control interno Efectivo
Moderado 2a3 Sistema de control interno moderado no confiable

Sistema de control interno moderado alto no

Moderado alto 3 a 4
confiable

Alto 4a5 Sistema de control interno alto no confiable

 AUDITORIA DE CUENTA INDICE

CORPORACIÓN FINANCIERA DE COLOMBIA S.A

(CORFICOLOMBIANA)

CLIENTES A AUDITAR
NOMBRE
Maria Lorena Gutierre Botero
Agustin Forero Lopez
Juan Carlos Paez Ayala
Julian Alonso Valenzuela
Maria Isabel Ortiz
Cargo
Represantante Legal
Gerente de Contabilidad
Vicepresidente Ejecutivo
Vicepresidente de Tesoreria
Auditora Intrerna

Auditoria a los estados financieros A RUBRO PERIODO

31 de Diciembre de 2019 INVERSIÓNES 2019

DESCRIPCIÓN Referencia t/p Hecho por

INTRODUCCIÓN
La cuenta de inversión tiene el fin es invertir el
dinero de inversores por medio de instrumentos
bursátiles. Similar a las facilidades bancarias, la
cuenta es ofrecida por medio de entidades
reguladas, como Casas de Valores.

ALCANCE

Incluye las inversiones adquiridas por la

Corporación con la finalidad de mantener una
reserva secundaria de liquidez, adquirir el
control directo o indirecto de cualquier sociedad
del sector financiero o de servicios, es una
cuenta de naturaleza Activo.
Incluye las inversiones adquiridas por la
Corporación con la finalidad de mantener una
reserva secundaria de liquidez, adquirir el
control directo o indirecto de cualquier sociedad
del sector financiero o de servicios, es una
cuenta de naturaleza Activo.

OBJETIVO DE LA AUDITORIA
Objetivo general
El objeto exclusivo de eliminar o reducir el
riesgo de mercado a que están expuestos los
activos, pasivos u otros elementos de los
estados financieros.
Objetivo especifico
El objetivo fundamental, el cálculo, el registro
contable y la revelación al mercado del valor o
precio justo de intercambio, al cual,
determinado valor o título podría ser negociado
en una fecha determinada, de acuerdo con sus
características particulares y dentro de las
condiciones prevalecientes en el mercado en
dicha fecha.

PROCEDIMIENTO
Etapa Preliminar
Verificar las politicas de la empresa para el
manejo de las inversiones.

Verificar las funciones de las permisonas

encargadas de las inversiones de la empresa.
Verificar que las personas encargadas tengan
conocimiento y cumplan con el manual de
funciones del cargo.
Realizar un chequeo de los titulos valores.
Etapa Intermedia
Verificar que se este cumpliendo con el metodo
de medicion establecido por la empresa.

Verificar que la informacion revelada en los

estados financieros cumplan con las
dispocisiones legales.
Verificar los ajustes realizados a las cuentas de
Inversion por valorizaciones en el mercado.
Verificar el procedimiento realizado con alguna
de las inverisiones y estableces si estas
cumplen con las politicas de la emrpesa.
Etepa Final
Informar de los registros contables que hayan
presentarion novedades.
Entregar una relacion de las personas en
cargadas de las inversiones y de los hallazgos
encontrados.
Entregar un memorando en el cual se
especifique las inversiones que cuenta la
empresa fisicamente.
Realizar una conciliacion entre las inversiones
registradas y las inversiones poseidas
fisicamente.
A

Hecho por
 PAPELES DE T

NOMBRE DE LA EMPRESA
CORFICOLOMBIANA S.A
NOMBRE DEL AUDITOR:
JULIAN CAMILO ZULUAGA
NOMBRE DEL ESTADO FINANCIERO
Estado de Situacion Financiera

CODIGO DE LA CUENTA
12

12

12

12

12
TOTALES

Observación

NOMBRE DE LA EMPRESA
CORFICOLOMBIANA S.A
NOMBRE DEL AUDITOR:
JULIAN CAMILO ZULUAGA
NOMBRE DEL RUBRO
INVERSIONES COSTO AMORTIZADO
CODIGO DE LA CUENTA
12
12
12
12
12
TOTALES
Observación
NOMBRE DE LA EMPRESA
CORFICOLOMBIANA S.A

NOMBRE DEL AUDITOR

Julian Camilo Zuluaga Guzman
NOMBRE DEL RUBRO
INVERSIONES EN INFRAESTRUCTURA VIAL

NOMBRE DE LA INVERSION
Covipacífico
Covioriente
Coviandina
Covimar

PISA

CCFC

Panamericana
Coviandes*
Observación

NOMBRE DE LA EMPRESA
CORFICOLOMBIANA S.A
NOMBRE DEL AUDITOR
Julian Camilo Zuluaga Guzman
NOMBRE DEL RUBRO
INVERSION CONSESION PANAMERICANA BOGOTA-FACATATIVA-LO

DOCUMENTO
Copia de RUT constructora representante tramo Bogota-F
Copia de RUT constructora representante tramo facatativa

Permiso De construccion Otorgado por parte de la Superintenden

Estudios de Planeacion de la consesion
Estudios de mecanica de suelos
Estudios Hidraulicos
Estudios de Transito
Estudios Topograficos
Observación
NOMBRE DE LA EMPRESA
CORFICOLOMBIANA S.A
NOMBRE DEL AUDITOR:
JULIAN CAMILO ZULUAGA
NOMBRE DEL RUBRO
INVERSIONES MONEDA EXTRANJERA

CODIGO DE LA CUENTA
1110
1205
TOTALES
Observación

NOMBRE DE LA EMPRESA
CORFICOLOMBIANA S.A
NOMBRE DEL AUDITOR:
JULIAN CAMILO ZULUAGA
NOMBRE DEL RUBRO
INVERSIONES COSTO AMORTIZADO
CODIGO DE LA CUENTA
12
12
12
12
12
TOTALES
Observación
 PAPELES DE TRABAJO RUBRO D

CEDULA GENERAL RUBRO DE IN

CORFICOLOMBIANA S.A

JULIAN CAMILO ZULUAGA

ANCIERO
Estado de Situacion Financiera

NOMBRE DE LA CUENTA
Inversiones medidas a valor razonable con cambios en resultados
Inversiones medidas a valor razonable con cambios en otro resultado integral

Inversiones medidas a costo amortizado

Inversiones en asociadas y negocios conjuntos

Propiedades de inversión

TOTALES
Con base del prosedimiento de auditoria hemos determinado que al 31/12/2019 los saldos registrados para una de
las inversiones medidas a su costo amortizado no se encuentran medidas de forma fiable.

SUBCEDULA INVERSIONES A COSTO

CORFICOLOMBIANA S.A

JULIAN CAMILO ZULUAGA

INVERSIONES COSTO AMORTIZADO

NOMBRE DE LA CUENTA
Inversiones medidas a costo amortizado
Inversiones medidas a costo amortizado
Inversiones medidas a costo amortizado
Inversiones medidas a costo amortizado
Inversiones medidas a costo amortizado recalculado
TOTALES
y en este se ve recalculo donde muestra que hubo un ajuste de -36.750 el cual hace que tengamos una
disminuición en la inversion para el saldo ajustado
 CEDULA DE INVERSIONDES EN INFRAE

CORFICOLOMBIANA S.A

Julian Camilo Zuluaga Guzman

INVERSIONES EN INFRAESTRUCTURA VIAL

NOMBRE DE LA INVERSION
Covipacífico
Covioriente
Coviandina
Covimar

PISA

CCFC

Panamericana
Coviandes* bases no se encuentra en posesion de la empresa, por parte de
Se encuentra que uno de los documentos
la concesion Panamericana, esta se encuentra en tramite para su inicio.

SUBCEDULA DE INVERSIONDES EN INFRA

CORFICOLOMBIANA S.A

Julian Camilo Zuluaga Guzman

INVERSION CONSESION PANAMERICANA BOGOTA-FACATATIVA-LOS ALPES

DOCUMENTO
Copia de RUT constructora representante tramo Bogota-Facatativa
Copia de RUT constructora representante tramo facatativa-los alpes

Permiso De construccion Otorgado por parte de la Superintendencia de Transporte

Estudios de Planeacion de la consesion
Estudios de mecanica de suelos
Estudios Hidraulicos
Estudios de Transito
Estudios Topograficos
La empresa no cuenta con la totalidad de los documentos Base para la consesion
 CEDULA DE INVERSIONES MONEDA

CORFICOLOMBIANA S.A

JULIAN CAMILO ZULUAGA

INVERSIONES MONEDA EXTRANJERA

NOMBRE DE LA CUENTA
Moneda extranjera
inversiones financiera
TOTALES
La empresa no realizo el ajuste posterior a la moneda local con la TRM de cierre sobre las inversiones poseidas en
Peru.

SUBCEDULA DE AJUSTE DE RECONOCIMIENTO DE INV

CORFICOLOMBIANA S.A

JULIAN CAMILO ZULUAGA

INVERSIONES COSTO AMORTIZADO

NOMBRE DE LA CUENTA
Inversiones medidas a costo amortizado
Inversiones medidas a costo amortizado
Inversiones medidas a costo amortizado
Inversiones medidas a costo amortizado
La empresa medidas
Inversiones al no a ver tomado
a costo las medidas
amortizado adecuadas para a la hora de llevar a cabo los contabilidad
recalculado
de la inversión del costo de amortización al realizarse la audtitoria del rubro se vio un resajute un ajuste
TOTALES
y en este se ve recalculo donde muestra que hubo un ajuste de -36.750 el cual hace que tengamos una
disminuición en la inversion para el saldo ajustado
ABAJO RUBRO DE INVERSIONES

ERAL RUBRO DE INVERSIONES

REFERENCIA PAPEL DEL TRABAJO

FECHA DEL ESTADO FINANCIERO

REFERENCIA
PAPEL DE SALDO PERIODO SALDO PERIODO
TRABAJO ANTERIOR AÑO ACTUAL AÑO AJUSTE Y RECLASIFICACIONES
B1 6,015,943 7,163,673

B2 12,143,380 10,716,262

B3 236,433 256,033 -36750

B4 3,062,744 2,886,507

B5 656,545 638,581
22,115,045 21,661,056 -36750
registrados para una de
Supervisor David Dantos Fecha de elaboración

ERSIONES A COSTO AMORTIZADO

REFERENCIA PAPEL DEL TRABAJO

FECHA DEL ESTADO FINANCIERO

REFERENCIA PAPELSALDO
DE TRABAJO
PERIODO ANTERIOR
SALDO
AÑOPERIODO ACTUAL AÑO AJUSTE Y RECLASIFICACIONES
135,000 140,000
99,000 115,000
88,000 95,000
160,000 160,000
135,000 150,000 -36,750
gamos una 236,433 256,033 -36,750
Supervisor Yeimi turizo Fecha de elaboración
SIONDES EN INFRAESTRUCTURA VIAL

REFERENCIA PAPEL DEL TRABAJO

FECHA DE REVISION
UBICACIÓN DE POSESION DEL
CONSESION DOCUMENTO BASE POSESION DE PERMISOS DE CONSTRUCCION
Ancón Sur - Bolombolo SI SI
Villavicencio - Yopal SI SI
Bogotá - Villavicencio SI SI
Mulaló - Loboguerrero SI SI
Buga - Tuluá - La Paila
-La Victoria SI SI
Bogotá - Facatativá - Los
Alpes NO SI
Los Alpes – Villeta y
Chuguacal – Cambao PENDIENTE SI
empresa, por parte de Bogotá - Villavicencio SI SI
inicio. Supervisor David Santos Fecha de elaboración

RSIONDES EN INFRAESTRUCTURA VIAL

REFERENCIA PAPEL DEL TRABAJO

2A

PES FECHA DE REVISION

EN POSESION DE LA EMPRESA
ativa Si
alpes Si

e Transporte No
Si
Si
Si
Si
Si
consesion Supervisor David Santos Fecha de elaboración
ERSIONES MONEDA EXTRANJERA

REFERENCIA PAPEL DEL TRABAJO

FECHA DEL ESTADO FINANCIERO

REFERENCIA
PAPEL DE SALDO PERIODO SALDO PERIODO
TRABAJO ANTERIOR AÑO ACTUAL AÑO AJUSTE Y RECLASIFICACIONES
A1 650,000 580,000 -20,000
B1 650,000 560,000
nversiones poseidas en 1,300,000 1,140,000 -20,000
Supervisor Yeimi turizo Fecha de elaboración

NOCIMIENTO DE INVERSION MONEDA EXTRANJERA

REFERENCIA PAPEL DEL TRABAJO

FECHA DEL ESTADO FINANCIERO

REFERENCIA PAPELSALDO
DE TRABAJO
PERIODO ANTERIOR
SALDO
AÑOPERIODO ACTUAL AÑO AJUSTE Y RECLASIFICACIONES
135,000 140,000
99,000 115,000
88,000 95,000
160,000 160,000
ntabilidad 135,000 150,000 -36,750
te un ajuste
gamos una 236,433 256,033 -36,750
Supervisor Yeimi turizo Fecha de elaboración
 INDICE

REF.

31/12/2019

SALDO AJUSTADO
7,163,673

10,716,262

219,283

2,886,507

638,581
21,624,306

2/19/2020

REF.

SALDO AJUSTADO
140,000
115,000
95,000
160,000
113,250
219,283
2/24/2020
REF.

20/2/2020

OBSERVACION
CUMPLE
CUMPLE
CUMPLE
CUMPLE

CUMPLE

NO CUMPLE

EN TRAMITE
CUMPLE
2/21/2020

REF.

20/2/2020

OBSERVACION

Se emitio el permiso registrado con el

consecutivo CA202015487 pero no se
encuentra en posesion de la empresa

2/21/2020
REF.

SALDO AJUSTADO
560,000
560,000
1,120,000
2/24/2020
 HALLAZGO 1

Nombre de la firma de auditoria

Empresa auditada CORFICOLOMBIANA S.A

Rubro auditado Inversión

Condición o situación encontrada Medidas a costo amortizado

Criterio al realizarse el recalculo auditado de la cuenta de mortizació

ya que este en cuentas pasada tienia una valor mayor ajusta
HALLAZGO

Causa ajuste

Efecto Disminuicion del saldo

ANALISIS DE

Con base del prosedimiento de auditoria

RECOMEND
RESPUESTA

hemos determinado que al 31/12/2019 los

ACIÓN
LA

saldos registrados para una de las

inversiones medidas a su costo amortizado
no se encuentran medidas de forma fiable.

IRREGULARIDAD

Disciplinaria

Operativa

Administrativa x
 Penal

Responsable del hallazgo Yeimi Turizo

Equipo auditor
AZGO 1 INDICE

REFERENCIA PT

Periodo 2019

zado

auditado de la cuenta de mortización se disminuyo el valor de este en el saldo ajustado

pasada tienia una valor mayor ajustado

Verificar especificamente cada una la cuenta que se llevan a cabo

LARIDAD

La persona encargda de llevar a cabo los estados de la sictuacion financiesra

no se percato del ajuste que le se hizo a la ncuenta de amorizacion del costo y
esto lllevo a tener un menor valor.
 Revisado
Fecha 2/23/2020 Julian Zuluaga
por
 HALLAZGO 2

Nombre de la firma de auditoria REFERENCIA

PT
Empresa auditada CORFICOLOMBIANA S.A Periodo

Rubro auditado Inversiónones de Infraestructura Vial

Condición o situación Falta de documento Base

encontrada

Al realizar la auditoria de posesion de todos los documentos bases par

HALLAZGO

Criterio estado

Causa El documento fue solicitado a la superintendencia de transporte

Efecto Falta a las normativas de control interno

RECOMENDACIÓN
ANALISIS DE LA
RESPUESTA

Se encuentra que uno de los Exigir a la superintendencia d

documentos bases no se encuentra
acta de inicio de la consesion
en posesion de la empresa, por parte
de la concesion Panamericana, esta se que se encuentre en los doc
empresa Co
encuentra en tramite para su inicio.

IRREGULARIDAD
Disciplinaria

Operativa

La empresa no Posee los do

Administrativa x consesion Bogotá - Facatativ
sean requerido

Penal

Responsable del hallazgo Julian Camilo Zuluaga

Equipo auditor Fecha

 INDICE

2019

os documentos bases para la realizacion de consesiones con el

encia de transporte

r a la superintendencia de transporte la emision o entrega del

de inicio de la consesion Bogotá - Facatativá - Los Alpes, para
e se encuentre en los documentos Base de Inversiones de la
empresa Corficolombiana S.A

empresa no Posee los documentos necesarios para iniciar la

nsesion Bogotá - Facatativá - Los Alpes, en caso de que estos
sean requeridos se incurrrira en faltas

23/2/2020 Revisado por David Santos

 HALLAZGO 3

Nombre de la firma de auditoria REFERENCIA PT

Empresa auditada CORFICOLOMBIANA S.A Periodo

Rubro auditado Inversiónones en moneda Externa.

Condición o situación encontrada Medicion posterior de las inversiones representadas en monedas externa
HALLAZGO

Al Auditar la cuenta de Inversion Promigas la cual se encuentra en Peru n

Criterio
reprensentativa del mercado a fecha de cierre. ( TASA REPRESENTATIVA)

Causa No se realizo el registro correspondiente al momento de entregar los esta

Efecto La medicion del Rubro no se encuentra registrada de manera correcta.

RECOMENDACIÓN
ANALISIS DE LA
RESPUESTA

La empresa no realizo el ajuste

posterior a la moneda local con la La empresa debe realizar el registro cor
TRM de cierre sobre las se represente de forma fiable
inversiones poseidas en Peru.

IRREGULARIDAD

Al no estar medidas de forma fiable la e

Disciplinaria x puede incurr

Operativa

La empresa debe revisar de forma e

Administrativa x necesarios para e

Penal

Responsable del hallazgo Julian Camilo Zuluaga

Equipo auditor Fecha

O3 INDICE

2019

epresentadas en monedas externa.

gas la cual se encuentra en Peru no han sido ajustadas a la tasa

e cierre. ( TASA REPRESENTATIVA)

te al momento de entregar los estados financieros.

registrada de manera correcta.

mpresa debe realizar el registro correspondiente de ajuste para que este

se represente de forma fiable en la informacion financiera.

estar medidas de forma fiable la empresa puede incurrir a una falta que
puede incurrir en gastos

a empresa debe revisar de forma estricta la realizacion de los ajustes

necesarios para evitar sanciones

23/2/2020 Revisado por David Santos

 INFORME DE AUDITORIA

Opinión limpia
Opinión limpia Se emite cuando el auditor da una conclusión de que los EF ha sido
elaborados en todos los aspectos materiales, conforme al marco referencia para la
elaboración y presentación de la información financiera
Opinión modificada
Opinión con modificaciones Se emite cuando los estados financieros no estan libres de
errores materiales, con base en la evidencia obtenida y cuando no se pudo obtener
evidencia apropiada y suficiente para concluir que los estados financieros estan libres de
errores
Características
A. Antes de firmar el informe de auditoría, se debe efectuar una revisión adicional con el
fin de asegurarse de la validez de las conclusiones emitidas por el Auditor.
B. Los informes deberán presentarse de manera escrita y comunicada al Gobierno
C. El objetivo general del auditor es obtener seguridad razonable de que los estados
financieros están libres de errores materiales debidos a fraude o el error; esta es la base de
la opinión que el auditor exprese en su informe
D. El auditor no podrá dar sus opiniones con respecto al trabajo de otros en el informe de
auditoría, ya que el auditor es el único responsable de la opinión de auditoría que se
exprese.
El comité de auditoría efectuó seguimientos de forma estratégica para establecer y
asegurar que la entidad siguiera operando con todos sus servicios.
Se evaluó el proceso de control con base en los riesgos de mayor importancia de
corficolombiana midiendo los resultados de todos los estados financieros.

• Los estados financieros son preparados con base en el marco de referencia pertinente
• Existe sesgo en la gerencia y las estimaciones contables son razonables
• Se obtuvo evidencia suficiente y apropiada
• Son reveladas y apropiadas las políticas contables del ente, así como su adecuada
aplicación.
• Los errores que no se corrigieron son materiales en conjunto o individualmente
• La información revelada es suficiente
• La información presentada es confiable, relevante, confiable y comprensible
• La terminología es adecuad
El comité de auditoria efectuó seguimientos de forma estratégica para establecer y asegurar
que la entidad siguiera operando con todos sus servicios.
Se evaluó el proceso de control con base en los riesgos de mayor importancia de
corficolombiana midiendo los resultados de todos los estados financieros.
El comité de auditoría conoció y analizo cada uno de los informes sobre la evaluación
efectuada por la auditoria y la revisoría fiscal durante el periodo sobre el sistema de
administración de riesgo con los correspondientes planes de acción
 (SARLAFT) Sistema de administración de riesgo de lavado de activos y financiación
 (SARO) Sistema de administración de riesgo operacional
 (SARL) Sistema de administración de riesgo de liquidez
 (SARM) Sistema de administración de riesgo de mercado
 (SAC) Sistema de administración al consumidor financiero
Se efectuó y se analizo cada uno de los componentes del control internos de la
organización como:
 Ambiente de control
 Evaluación de Riesgo
 Actividades de control
 Información y comunicación
 Supervisión y monitoreo
En proceso continuo del sistema de control interno de corficolombiana orientados a brindar
la mayor seguridad de las diferentes áreas de interés en lo causado de la auditoria se
generó lo siguiente:
INDICE
 ELABORACION INDICE

REALIZADO POR
Santos Chavez Cesar David
Perez Mercado Leonardo
Turizo Aleman Yeimi
Zuluaga Guzman Julian Camilo

Maria Lorena Gutierrez Botero Represantante Legal

REVISADO POR Agustin Forero Lopez Gerente de Contabilidad
Juan Carlos Paez Ayala Vicepresidente Ejecutivo

FECHA 23/3/2021