UNIVERSIDAD NACIONAL SAN

CRISTÓBAL DE HUAMANGA
DEPARTAMENTO ACADÉMICO DE CIECIAS ECONÓMICAS,
ADMINISTRATIVAS Y CONTABLES

ESCUELA PROFESIONAL DE ECONOMIA

“ANÁLISIS DE ESTADOS FINANCIEROS”

Econ. Juan Diego Reymundez Argumedo

ESTADOS FINANCIEROS
• Los estados financieros son la
manifestación fundamental
de la información financiera;
son la representación
estructurada de la situación
y desarrollo financiero de
una entidad a una fecha
determinada o por un
período definido.
ESTADOS FINANCIEROS
• Su propósito general es
proveer información de
una entidad acerca de la
posición financiera, la
operación financiera, del
resultado de sus
operaciones y los cambios
en su capital contable o
patrimonio contable y en
sus recursos o fuentes,
que son útiles al usuario
general en el proceso de la
toma de decisiones
económicas.
Usuarios de los Estados Financieros
Limitaciones de los Estados Financieros
• Su formulación es con base en las Normas de Información
Financiera (NIF).
• Se expresan en unidades monetarias.
• Sólo se plasma lo que se puede cuantificar objetivamente en
términos monetarios.
• Para su presentación se recurre a estimaciones y juicios
personales.
Principios de los Estados Financieros
Exactitud
Las cuentas contables expresadas dentro de los estados financieros deben
ser de forma correcta, contener valores justos y ser expuestos en forma
exacta. Se debe desechar las omisiones, los excesos, las diferencias y las
simulaciones.

Claridad
Los estados financieros deben ser fácilmente entendibles a la vista de otras
personas, no se debe utilizar cuentas y títulos confusos, genéricos o
inexpresivos, el contador profesional tiene que hacerse la idea de que los
estados financieros llegarán a manos de profanos en materia contable, y qué
mejor si a estos les proporcionamos estados completamente claros y
exactos.
Principios de los Estados Financieros
Técnica
Las técnicas derivan de la aplicación de los principios de contabilidad
generalmente aceptados y las normas de contabilidad, tienen la naturaleza
de reglas pragmáticas, que tienden a asegurar la perfección y la eficiencia en
el fin perseguido. No obstante, se puede decir que son prácticamente la base
y la razón de los estados financieros.

Legales
La confección de los estados financieros se hallan sometidos a ciertas
disposiciones legales en materia tributaria, social y demás, que deberán ser
tomadas en cuenta para evitar violaciones a la ley que pueda producirse en
sanciones para la empresa o sus administradores.
LOS ESTADOS FINANCIEROS BÁSICOS SON:

• El Balance General/Estado de Situación Financiera

• El Estado de Resultados
• El Estado de Cambios en el Patrimonio Neto
• El Estado de Cambios en la Situación Financiera
• El Estado de Flujos de Efectivo
• Notas

“El balance general y el estado de resultados son de uso

generalizado, sin desconocer la importancia de los otros”
 BALANCE GENERAL O ESTADO DE SITUACIÓN
FINANCIERA
• Muestra la situación financiera de una organización en
una fecha determinada.
• Es un informe financiero o estado contable que refleja la
situación del patrimonio de una empresa en un momento
determinado.

• Sus recursos (activos)

• Los derechos de terceros sobre esos recursos (pasivos), y
• Los derechos de los propietarios (patrimonio)
ESTRUCTURA DEL BALANCE GENERAL/ESTADO DE
SITUACIÓN FINANCIERA
Nombre de la organización
Nombre del estado (balance general)
Fecha dd/mm/aa (comparada año anterior)

ACTIVOS CORRIENTES PASIVOS CORRIENTES

PASIVOS NO CORRIENTES
ACTIVOS NO CORRIENTES

PATRIMONIO

TOTAL ACTIVOS TOTAL PASIVO + PATRIMONIO

ACTIVO:
• Activo es la denominación contable de los recursos de la
organización.
• Éstos recursos pueden ser bienes y derechos de propiedad
de la organización apreciables en dinero.

CORRIENTES

PROPIEDAD PLANTA
Y EQUIPO

OTROS ACTIVOS
Activos Corrientes:
• Lo constituye el efectivo y otros activos que se espera
convertir en efectivo, vender o consumir durante el ciclo de
operación, que por costumbre se espera que no sea mayor a
un año.
• En el balance las cuentas del activo corriente circulante se
clasifican en orden a su liquidez de mayor a menor.

Facilidad con la que un activo

LIQUIDEZ se convierte en efectivo.
Cuentas Principales de los Activos Corrientes

• Caja
• Bancos
• Cuentas de ahorro
• Inversiones temporales
• Cuentas por cobrar a clientes
• Otras cuentas por cobrar
• Inventarios
Activos No Corrientes:
• El activo no corriente o activo fijo de una empresa
está formado por todos los activos de la sociedad que
no se hacen efectivos en un periodo superior a un
año.
• el activo no corriente está compuesto por aquellos
activos que tienen una vida útil superior al año.
Cuentas Principales de los Activos No Corrientes

• Propiedades, Plantas y Equipos

• Activos Intangibles
• Otros Activos
 PASIVO:
• Son las deudas u obligaciones de una organización, las cuales
deben ser pagadas en dinero, bienes o servicios.
• Para su clasificación en el balance se tiene en cuenta el criterio
de exigibilidad, es decir, la prioridad que se debe tener para el
Pago.

CLASIFICACIÓN

Pasivos Pasivos No
corrientes o de corrientes o de
corto plazo. largo plazo
Pasivos Corrientes:
Son las obligaciones que se deben cubrir en un plazo no mayor de un
año (<1) contado a partir de la fecha del balance.

✓Obligaciones financieras
✓Proveedores
✓Cuentas por pagar
✓Dividendo o participaciones por pagar
✓Impuestos, gravámenes y tasas por pagar
✓Obligaciones laborales
✓Pasivos estimados y provisiones
✓Ingresos recibidos por anticipado
✓Anticipos de clientes
Pasivos No Corrientes:
• Son deudas que deben ser cubiertas en un plazo mayor a un
año (> 1), a la fecha del balance. Algunas deudas pueden
tener porción corriente y porción no corriente.
Representa deudas con entidades
Obligaciones financieras con plazo mayor de un año.
financieras de Generalmente tienen porción corriente y
largo plazo porción no corriente.

Representa la deuda por bonos en

circulación. Esta operación la realizan el
Bonos en
Estado o entidades privadas de gran
circulación
tamaño, en ambos casos a través de una
entidad bancaria que avala la operación.
PATRIMONIO
Representa el valor de los derechos de los propietarios sobre
los recursos o activos de la organización. Contablemente
corresponde a la diferencia entre el valor de los activos menos
el valor de los pasivos.
✓Capital
✓Superávit de capital
✓Reservas
✓Utilidades del ejercicio
✓Utilidades de ejercicios anteriores
✓Superávit por valorizaciones.
 Estado de Situación Financiera
de la Empresa SEDA AYACUCHO
Del 01 de Enero al 31 de Diciembre 2018
 ESTADO DE RESULTADOS
• Informe financiero que presenta de manera analítica los
ingresos obtenidos y los egresos incurridos por la empresa
en desarrollo de su actividad mercantil durante un
periodo contable determinado.
• Presenta el resultado de las operaciones de un periodo
determinado, que puede ser un mes, un trimestre, un
semestre o un año, con el fin de conocer si la empresa fue
eficiente o ineficiente en la obtención de logros y en la
incurrencia de los esfuerzos.
• “La emergencia sanitaria por el Covid-
19 ha generado que gran parte de
usuarios del Seda- Ayacucho no
cumplan con realizar sus pagos, así lo
dio a conocer, Jorge Montes, gerente
de dicha institución, quien dijo que las
recaudaciones económicas por el
servicio que prestan se redujeron hasta
un 60 %.”

• “Explicó que esta situación afectó a la

adquisición de insumos químicos para
el tratamiento del agua potable que da
cobertura a toda la población; además,
de que no se cuentan con presupuesto
para la reposición de redes de
alcantarillado”.

www.facebook.com/diariojornada del 13/08/2020

 ESTADO DE RESULTADOS

Presenta los resultados financieros obtenidos por un ente

económico en un período de terminado.
El resultado se determina comparando los ingresos del periodo
contra los costos y gastos
➢ Si los ingresos son mayores hay utilidad
➢ Si los ingresos son menores hay pérdida
Por ser de naturaleza periódica, se considera un estado financiero
dinámico.
ESTADO DE RESULTADOS: Composición

Ventas
- Costo de la mercancía vendida
Estructura
= Utilidad bruta.
- Gastos de administración Operativa
- Gastos de ventas
= UO (Utilidad Operativa)

+ Otros Ingresos Estructura No

- Otros Egresos
Operativa
= UAII (Utilidad antes de intereses e impuestos)

- Intereses
= UAI Estructura
- Impuestos. Financiera
= Utilidad Neta.

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Ingresos

Son aumentos transitorios del patrimonio que generan aumentos de activos o

disminución de pasivos.

Ingresos operacionales
Conceptualmente
se clasifican en
Ingresos no operacionales

 En las empresas comerciales e industriales se utiliza la cuenta

“ventas”
 En las empresas de servicios se utiliza la cuenta “ingresos...” seguida
del concepto correspondiente.
Clasificación de los Ingresos

Se originan en el objeto propio de la

Ingresos
organización, especialmente en la venta de
operacionales
bienes y servicios.

Se originan en actividades diferentes al objeto

social, por conceptos tales como:
La venta de materiales de desecho, intereses
por operaciones financieras, arrendamientos,
Ingresos no dividendos y participaciones de utilidades,
operacionales utilidades en venta de inversiones, utilidades en
venta de propiedad planta y equipo,
recuperación de gastos de ejercicios anteriores,
etc.
Gastos

• Son disminuciones transitorias del patrimonio, ocasionadas por el

esfuerzo financiero, para generar los ingresos.
• Los gastos generalmente ocasionan disminución de activos o
aumento de pasivos.

Gastos
operacionales

Clasificación
Gastos no
operacionales
Gastos Operacionales
Son disminuciones transitorias del patrimonio, ocasionadas por los esfuerzos
financieros necesarios para obtener ingresos operacionales.

LAS CUENTAS MÁS REPRESENTATIVAS SON

 Gatos de personal
 Honorarios
 Impuestos
 Arrendamientos
 Seguros
 Servicios
 Gastos legales
 Mantenimiento reparaciones
 Depreciaciones
 Amortizaciones, Etc..
Gastos no Operacionales

Los gastos no operacionales son aquellos que no son necesarios para la

obtención de los ingresos operacionales.

LAS CUENTAS MÁS REPRESENTATIVAS SON :

 Gastos financieros
Pérdida en venta y retiro de bienes
 Gastos extraordinarios
 Gastos diversos.
Costos

• Representa el valor de los recursos aportados a los procesos de producción y de

ventas.
• Contablemente tienen el mismo efecto de los gastos, sin embargo por su estrecha
• relación con los procesos mencionados toman la denominación de costos.

Cuentas Principales
 Costo de ventas y prestación de servicios
 Costo de compra de mercancías
 Materias primas
 Mano de obra directa
 Materiales indirectos
Estructura del Estado de Resultados
Nombre de la organización
Nombre del estado (Estado de resultados)
Fecha dd/mm/aa (comparada año anterior)

Ingresos operacionales
(-) Gastos operacionales
(=) Utilidad operacional
(+) Ingresos no operacionales
(-) Gastos no operacionales
(=) Utilidad o pérdida no operacional o
antes de impuestos
(-) Impuestos
(=) Utilidad Neta
 Estado de Resultados
de la Empresa SEDA AYACUCHO
Del 01 de Enero al 31 de Diciembre 2018
ESTADO DE CAMBIOS EN EL
PATRIMONIO NETO
 ESTADO DE CAMBIOS EN EL
PATRIMONIO NETO
DENIFICIONES:
• Es el estado financiero que muestra en forma detallada los aportes de
los socios y la distribución de las utilidades obtenidas en un período,
además de la aplicación de las ganancias retenidas en períodos
anteriores. Muestra por separado el patrimonio de una empresa.

• Es uno de los cinco estados financieros básicos, que informa cuales

fueros las decisiones de la Asamblea General (sociedades anónimas o
asimiladas) o Junta de Socios (sociedades de responsabilidad limitada
o asimiladas), con respecto a los elementos del patrimonio.
 Objetivo del Estado de Cambios en el Patrimonio
• El objetivo del informe Estado de Cambios en el Patrimonio es presentar las
variaciones patrimoniales no incluidas en resultados, hasta completar el
total de variaciones patrimoniales del período considerado.
• El Estado de Cambios en el Patrimonio proporciona así información sobre
las operaciones que han dado lugar a variaciones patrimoniales no
presentadas en la cuenta de resultados y sobre todo ayuda a comprender y
justificar las plusvalías y minusvalías no realizadas, según su origen e
imputación a unas partidas u otras de patrimonio neto.
• En definitiva, se completa la información sobre variaciones en el
patrimonio de la empresa, que refleja la variación en sus activos netos, es
decir su riqueza, en parte influido por los principios contables de medición
y valoración aplicados.
Objetivo del Estado de Cambios en el Patrimonio

OBJETIVOS:
• La información recogida en el Estado de Cambios en el Patrimonio Neto servirá
para comprender en que medida el patrimonio de la empresa se ha
incrementado o disminuido en el período por causas distintas a las operaciones
incorporadas a la cuenta de resultado del ejercicio, explicando la naturaleza y las
causas de dichas variaciones.
• Dicha información es útil para todos aquellos usuarios que quieran conocer la
información financiera de la empresa. Especialmente atractiva para los
accionistas porque podrán conocer la evolución de la riqueza de la empresa y de
sus participaciones.
• Para los acreedores será una fuente de información útil y necesaria para lograr un
conocimiento adecuado de las garantías que tiene la empresa para el pago de sus
deudas.
El Estado de Cambios en el Patrimonio debe proporcionar:
• Las distribuciones de utilidades o excedentes decretados durante el
período y el valor a pagar por aporte, fechas y forma de pago.
• El movimiento de las utilidades no apropiadas
• El movimiento de cada una de las reservas
• El movimiento de la prima en la colocación de aportes y de las
valorizaciones
• El movimiento de la revalorización del patrimonio
• El movimiento de todas las cuentas que integran el patrimonio en sí.
 En un estado de cambios en el patrimonio se verifica las
siguientes decisiones:
1. Decisiones con el capital social
• Emisión de acciones por igual valor al nominal, donde se paga el capital y se gana lo
correspondiente al superávit acumulado.
• Emisión de acciones ordinarias, igual al valor en libros, donde pagan el valor
nominal y el superávit acumulado, el que dividido por el número de acciones
resulta el valor intrínseco.
• Emisión de acciones por mayor valor al valor en libros donde la sociedad recupera
el superávit acumulado y además un mayor valor que constituye un superávit de
capital.
• Emisión de acciones privilegiadas por igual valor al nominal, igual al valor en libros,
mayor o menor. Recuerde que del valor patrimonial se descuentan las acciones
privilegiadas y el derecho al dividendo para calcular el valor intrínseco.
En un estado de cambios en el patrimonio se verifica las
siguientes decisiones:

2. Decisiones con las utilidades del ejercicio

• Las utilidades del ejercicio deben estar debidamente certificadas, auditadas y
aprobadas por la Asamblea General o Junta de Socios para poder tomar las
decisiones de distribución en reserva legal, estatutaria, ocasional y los
dividendos.
• La reserva legal cumple la función de preservar la sociedad de futuras pérdidas
del ejercicio, enjugándose para que no afecten el capital social.
• La reserva ocasional que consiste en congelar parte de las utilidades de los socios
para hacer una inversión que requiere capital de trabajo y cuando se cumpla el
objetivo de la inversión y existe liquidez, se revierte la reversa a su estado natural,
de utilidades acumuladas.
En un estado de cambios en el patrimonio se verifica las
siguientes decisiones:

3. Aplicación de las reservas

• Reserva legal contra - Pérdidas del ejercicio.

• Reserva para readquisición de acciones contra -Utilidades o
excedentes acumulados.
• Reserva ocasional contra - Utilidades o excedentes acumulados.
En un estado de cambios en el patrimonio se verifica las
siguientes decisiones:

4. Capitalizaciones

• Revalorización patrimonio contra - Capital por suscribir.

• Utilidades o excedentes acumulados contra - Capital por
suscribir
Finalidad del Estado de Cambios en el Patrimonio.
FINALIDAD:
• El estado de cambios en el patrimonio tiene como finalidad mostrar las
variaciones que sufran los diferentes elementos que componen el patrimonio, en
un periodo determinado.
• Además de mostrar esas variaciones, el estado de cambios en el patrimonio
busca explicar y analizar cada una de las variaciones, sus causas y consecuencias
dentro de la estructura financiera de la empresa.
• Para la empresa es primordial conocer el por qué del comportamiento de su
patrimonio en un año determinado. De su análisis se pueden detectar infinidad
de situaciones negativas y positivas que pueden servir de base para tomas
decisiones correctivas, o para aprovechar oportunidades y fortalezas detectadas
del comportamiento del patrimonio.
 ESTRUCTURA DEL ESTADO DE CAMBIOS EN EL
PATRIMONIO NETO

1. Estado de Ingresos y Gastos Reconocidos

Recoge los cambios en el patrimonio neto por todos los ingresos y
gastos, tanto los incluidos en el resultado del ejercicio de la cuenta de
pérdidas y ganancias como los que por aplicación de las normas de
registro y valoración, deban imputarse directamente al Patrimonio neto
de la empresa además de las transferencias realizadas a la cuenta de
pérdidas y ganancias según lo dispuesto por el Plan General de
Contabilidad.
 ESTRUCTURA DEL ESTADO DE CAMBIOS EN EL
PATRIMONIO NETO
2. Estado total de cambios en el patrimonio neto
Informa de todos los cambios habidos en el patrimonio neto derivados de:
• El saldo total de los ingresos y gastos reconocidos.
• Las variaciones originadas en el patrimonio neto por operaciones con los socios o
propietarios de la empresa cuando actúen como tales.
• Las restantes variaciones que se produzcan en el patrimonio neto.
• También se informará de los ajustes al patrimonio neto debidos a cambios en
criterios contables y correcciones de errores.
Estructura del “Estado de Cambios en el Patrimonio Neto”