FORMULACION Y EVALUACION

DE PROYECTOS
GIOVANNY ALEXANDER BAQUERO VILLAMIL gbaquero@poligran.edu.co
 Agenda
• COSTOS Y PRESUPUESTOS

• FLUJO DE CAJA
Actividades Evaluativas
 ANALISIS DE COSTOS
Concepto de costos – se denomina costo al sacrificio económico que demanda la
adquisición de un bien o servicio con utilidad económica
Para la empresa.

TIPOS DE COSTOS

* Costos No Consumidos – Son Aquellos Que Dan Lugar A Obtención

De Ingresos A Futuros Y Constituyen El Activo De Una Empresa.

* Costos Consumidos – Son Aquellos Que Inciden Directamente

Sobre Los Resultados Del Ejercicio Económico De La Empresa.
 CLASIFICACIONES DE COSTOS
• Clasificación s/comportamiento : costos fijos y costos variables

Costos fijos : son los costos que permanecen contantes por un

período de tiempo determinado, sin importar el
volúmen de producción.

Costos variables : son los que se modifican de acuerdo al volúmen

Producido.
• Clasificación según identificación : costos directos e indirectos

Costos directos : identificable con el producto, serivicio, proceso,

O departamento.
Costos indirectos : monto se conoce para el global de la empresa
O para un conjunto de productos, para su
Asignación se requiere una base de distribución
 OTRAS CLASIFICACIONES
• Según Área Donde Se Consumen – Costos De Producción, Costos De
Administración, Costos De Financiamiento, Costos De Distribución.

• Según Momento En Que Se Calculan – Costos Históricos Y Costos

Predeterminados.

• Según Momento En Que Se Reflejan Los Resultados – Costos Del

Período Y Costos Del Producto.

• Según El Control Que Se Tenga Sobre Los Consumos – Costos

Controlables Y Costos No Controlables.

Costo De Oportunidad – Es El Costo Que Se Genera Al Tomar Una

Determinación Que Conlleva A La Renuncia De Otra Alternativa.
EJEMPLOS DE COSTOS

COSTOS VARIABLES

- MANO DE OBRA VARIABLE

- MATERIAS PRIMAS O INSUMOS
- MATERIALES
COSTOS FIJOS

- MANO DE OBRA FIJA

- CARGAS SOCIALES (APORTES BPS)
- AGUA, LUZ, TELÉFONO
- IMPUESTOS MUNICIPALES
- LOCOMOCIÓN
- PAPELERÍA
- OTROS
EJEMPLOS DE COSTOS

COSTOS DIRECTOS

- MANO DE OBRA - ASOCIADO A UN PRODUCTO

- MATERIAS PRIMAS O INSUMOS - “
- MATERIALES - “

COSTOS INDIRECTOS

- PACKING
- ALQUILERES
- AGUA, LUZ, TELÉFONO
- IMPUESTOS ESPECÍFICOS
- LOCOMOCIÓN
- SERVICIOS DECONSULTORÍA
- OTROS
 Costos. Conceptos que lo integran

⚫ Costos de producción ⚫ Costo de venta

+ Gastos necesarios para + Costo de producción o Valor de
producirlo Compra
+ Gastos necesarios para + Gastos de compra
poner en funcionamiento
+ Gastos necesarios para
un bien
venderlo y entregarlo
+ Gastos necesarios para
poner en condiciones de
venta un bien
Costos. Impacto en los resultados

No es COSTO:
Improductividades + Ineficiencias + ociosidad
Costos. Clasificación

⚫ Costos directos / indirectos

⚫ Fijos / Variables
⚫ Por proceso / Por orden
⚫ Reales / Presupuestados → (Costo real vs estándar)
Costos. Elementos del Costo
+ Materias primas
+ Mano de obra
+ Maquinarias
+ Costos indirectos (Carga fabril)

= Costo Final de Ventas

 Costos. Valuación de los Costos
• Primero entrado primero salido (PEPS-FIFO)
• Último entrado primero salido (UEPS-LIFO)
• Precio de venta (productos fácilmente fungibles)
• Costo específico
• PPP: pondera la cantidad comprada en cada momento
• Costo de reposición
• Costo cercano al cierre del periodo (impositivo)
 PUNTO DE EQUILIBRIO ECONÓMICO
Es La Técnica Utilizada Para Analizar La Relación Existente Entre Los Costos
Fijos, Los Costos Variables, Y La Rentabilidad Sobre Ventas.

En Términos Formales, Es La Planificación Delas Utilidades Basadas

En Relaciones Establecidas Entre Costos E Ingresos.

En La Práctica Es El Punto Al Que Se Debe Llegar En Volúmen De Ventas A Los

Efectos De Cubrir El Presupuesto De Costos, O El Punto Donde La
Empresa Ni Gana, Ni Pierde.

El Punto De Equilibrio Puede Ser Calculado Monetariamente O En Unidades.

Tiene Varias Aplicaciones, Determinar el Desvio De Costos, Fijación De Precios,

Margenes De Rentabildad.
* MARGEN DE CONTRIBUCIÓN

Es el exceso de ingresos respecto a los costos variables, los cuales contribuyen a

cubrir los costos fijos y a obtener utilidad.

* MARGEN DE UTILIDAD

Es la diferencia entre el precio de venta y el costo del bien o servicio vendido,

expresado en porcentaje.

• FÓRMULA DE PUNTO DE EQUILIBRIO

PUNTO DE EQUILIBRIO GLOBAL = COSTOS FIJOS

1 - COSTO DE VENTAS
VENTAS

MC = Margen de contribución
EJEMPLO DE PUNTO DE EQUILIBRIO

VENTAS PROMEDIO MENSUALES - 20.000

COSTOS VARIABLES MENSUALES - 7.000
COSTOS FIJOS MENSUALES - 5.000

PUNTO DE EQUILIBRIO = 5.000 = 7.962

1 - 7.000
20.000

VENTAS MENSUALES > PUNTO DE EQUILIBRIO

PUNTO DE EQUILIBRIO EN UNIDADES :

EL TOTAL DE VENTAS EN EL PUNTO DE EQUILIBRIO ES IGUAL AL CONJUNTO DE COSTOS

VARIABLES MÁS LOS COSTOS FIJOS DE LA EMPRESA.

EN ESTE CASO EL PUNTO DE EQUILIBRIO SE OBTIENE POR EL COCIENTE ENTRE LOS

COSTOS FIJOS SOBRE EL MARGEN DE CONTRIBUCIÓN UNITARIO (ESTE ÚLTIMO IGUAL AL
PRECIO DE VENTA UNITARIO MENOS EL COSTO VARIABLE UNITARIO.

CUANDO LA EMPRESA VENDE POR ENCIMA DE ESE PUNTO DE EQUILIBRIO, CADA NUEVA
UNIDAD VENDIDA VA DEJANDO UNA UTILIDAD.

PE en unidades = COSTOS FIJOS

PRECIO VTA.unit. – COSTO VBLE.unit.
PUNTO DE EQUILIBRIO - ESQUEMA GRÁFICO

Ingresos y costos Función de ingresos

Zona de ganancias

Zona de pérdidas Función de costos variables

Punto de equilibrio
Función de costos fijos

Unidades vendidas
 Presupuesto

Presupuesto. Finalidades
• Planear resultados de la organización en dinero y en volumen
• Controlar manejo de ingreso y egresos
• Lograr resultados de las operaciones periódicas
Ejemplos:
Compras y Producción
Recursos Humanos
Cash Flow
Presupuesto. Stock
Presupuesto. Modelo de Producción
Presupuesto. Vacaciones
Presupuesto. Cashflow
Presupuesto. Clasificación

• Flexibilidad: Rígidos, estáticos, fijos o asociados

Flexibles o variables

• Tiempo: A corto plazo

A largo plazo

• Aplicación en la empresa: De operación o económicos

Financieros

• Por sector de la economía: Del sector público

Del sector privado
Presupuesto. Ciclo presupuestario
Presupuesto. ¿Por qué fracasan?
• No se tienen en cuenta los antecedentes y las causas de los
resultados.
• No se definen responsabilidades en las diferentes áreas o los
responsables no saben cómo lograr las metas.
• No existe coordinación en los niveles jerárquicos.
• No hay buena comunicación.
• No existe un sistema contable que genere confianza y credibilidad.
• La dirección olvida actuar en pro de los resultados.
• No cuentan con controles respecto a lo presupuestado.
• No se siguen las políticas de la organización.
Presupuesto. Control presupuestario

Beneficios

• Ver con claridad la evolución de la empresa

• Planificar con antelación las actividades

• Contar con un tiempo estimado para cumplir con la planificación

• Evaluar los resultados y tomar medidas para mejorarlos

Presupuesto. Control presupuestario
Requisitos de un buen control

• Corrección de fallas y errores.

Debe detectar e indicar errores de planeación, organización o
dirección.

• Previsión de fallas o errores futuros.

El control, al detectar e indicar errores actuales, debe prevenir
errores futuros, ya sean de planeación, organización o
dirección.
 Información que se utiliza para un
presupuesto de costo de ventas
• Preparar Pronósticos de Ventas
Un pronóstico es una declaración o apreciación
cuantificada de las futuras condiciones que rodean a
una situación o materia en particular, basada en uno o
más supuestos explícitos.

• Compilar Otros Datos Pertinentes

Al desarrollarse un presupuesto debe reunirse y
evaluarse toda la demás información relevante.
❖Desarrollo de una Planificación de las Ventas
❖a) Reducir la incertidumbre acerca de los futuros
ingresos.
❖b) Incorporar los juicios y las decisiones de la
administración en los planes de comercialización.
❖c) Suministrar la información necesaria para
desarrollar otros elementos del presupuesto
maestro.
❖d) Facilitar el control administrativos de las
actividades de ventas.
Plan estratégico de ventas

Plan táctico de ventas

Formula General del Costo de Ventas

Inventario Inicial
(+) Compras Netas
(-) Inventario Final
________________
_
=(Costo de Ventas)
Formula del Costo de Produccion

Materiales Directos
(+) Mano de Obra Directa
(=) Costo Primo
(+) Gastos Indirectos de Fabricación Aplicados
(=)Costo de Produccion
 El Estado de Resultados
• . En contabilidad el Estado de resultados o Estado de
pérdidas y ganancias, es un estado financiero que
muestra ordenada y detalladamente la forma de como se
obtuvo el resultado del ejercicio durante un periodo
determinado.

• El estado financiero es dinámico, ya que abarca un

período durante el cual deben identificarse perfectamente
los costos y gastos que dieron origen al ingreso del mismo.
Por lo tanto debe aplicarse perfectamente al principio del
periodo contable para que la información que presenta
sea útil y confiable para la toma de decisiones
 Presupuestos que conforman el estado
de Resultados Presupuestado.
El estado de resultados presupuestado es la integración
de los diferentes presupuestos que forman el
presupuesto de operación. Como tal, refleja el valor
contable neto que la empresa prevé lograr al cabo de un
año (o por periodos).

• Presupuesto de ventas
• Presupuesto de Produccion
• Presupuesto de Materiales
• Presupuesto de mano de obra.

• Presupuesto de gastos indirectos de

fabricación.

• Presupuesto de Gastos de operación (Ventas y

Admón.).

• Presupuesto de costo de produccion y costo

de ventas.
 El Estado de Resultados Presupuestado puede
ser:

Anual: Muestra el panorama global hacia donde la empresa

planean colocarse en el periodo presupuestal, con objetivos
fijados por la alta dirección al inicio de cada periodo.

Mensual: muestra los resultados mensuales esperados en

forma global, y el margen de ganancias neto para cada mes.
Por Área: Muestra los resultados presupuestados por
cada área de ventas de la empresa, costos de ventas,
y márgenes de ganancias.

Por Producto: Muestra la rentabilidad esperada de

cada producto y su aportación al total de las ventas,
de la empresa y las ganancias.
Qué es un Análisis Vertical en un Estado de Resultado
• consiste en determinar el peso proporcional (en
porcentaje) que tiene cada cuenta dentro del estado
financiero analizado. Esto permite determinar la
composición y estructura de los estados financieros.
• El análisis vertical es de gran importancia a la hora de
establecer si una empresa tiene una distribución de
sus activos equitativa y de acuerdo a las necesidades
financieras y operativas.
• El objetivo del análisis vertical es determinar que
tanto representa cada cuenta del activo dentro del
total de activos.
FLUJO DE CAJA
 FLUJO DE CAJA
Es un informe financiero para comprender los
movimientos de dinero en las empresas. El Flujo
presenta el detalle de la Caja, los ingresos menos
los gastos que se presentan en el periodo y esto da
como resultado el saldo o flujo neto, sirve como
indicador del estado de liquidez de la empresa en el
periodo que se estudia, cuando dicho saldo o flujo
neto es positivo expresa que los ingresos fueron
mayores que los egresos en el periodo, si sucede lo
contario, que los ingresos son menores que los
ingresos indica un periodo con saldo deficitario.
 PREGUNTAS QUE CONTESTA
EL FLUJO DE CAJA
• ¿Si se observa en el flujo de caja importantes cantidades de
efectivo que son excedentes se puede pensar en realizar
otras inversiones?.
• ¿Se puede comprar al contado o es necesario solicitar
crédito o financiación?
• ¿Hasta que monto se puede comprar en mercancía o materia
prima?
• ¿Se puede cumplir con los compromisos en las fechas
acordadas o se debe pedir un refinanciamiento?
• ¿La empresa debe cobrar al contado o puede otorgar crédito
y a plazos ?
FORMA GRAFICA DE REPRESENTAR
EL FLUJO DE CAJA
 REPRESENTACIÓN DEL FLUJO DE CAJA
ACUMULADO
PERIODO 1 2 3 4 5
INGRESOS 15.000.000 20.000.000 12.000.000 10.000.000 13.000.000
EGRESOS 13.500.000 16.700.000 15.000.000 13.000.000 9.000.000
SALDOS 1.500.000 3.300.000 (3.000.000) (3.000.000) 4.000.000
ACUMULADO 1.500.000 4.800.000 1.800.000 (1.200.000) 2.800.000
GRACIAS