REPÚBLICA BOLIVARIANA DE VENEZUELA.

MINISTERIO DEL PODER POPULAR PARA LA CIENCIA,

TECNOLOGÍA Y EDUCACIÓN UNIVERSITARIA
UNIVERSIDAD NACIONAL EXPERIMENTAL DE LA GRAN
CARACAS - UNEXCA
ESPECIALIZACIÓN EN AUDITORÍA DE SISTEMAS FINANCIEROS
Y SEGURIDAD DE DATOS.

RIESGOS ASOCIADOS A LA LEGITIMACIÓN DE CAPITALES EN

CONSORCIO RAMADAN, C.A. A TRAVÉS DE LA RESOLUCIÓN 119-10
DE LA SUPERINTENDENCIA DE LAS INSTITUCIONES DEL SECTOR
BANCARIO (SUDEBAN).

Tutor: Autor:

Dr. Rodríguez, José Villarreal, Lenin

C.I. 20.051.879

Caracas, junio de 2018

 REPÚBLICA BOLIVARIANA DE VENEZUELA.
MINISTERIO DEL PODER POPULAR PARA LA CIENCIA,
TECNOLOGÍA Y EDUCACIÓN UNIVERSITARIA
UNIVERSIDAD NACIONAL EXPERIMENTAL DE LA GRAN
CARACAS UNEXCA
ESPECIALIZACIÓN EN AUDITORÍA DE SISTEMAS FINANCIEROS
Y SEGURIDAD DE DATOS.

ACTA DE APROBACIÓN DEL TUTOR

En mi carácter de tutor del Trabajo de Grado presentado por el ciudadano:

Lenin Eduardo, Villarreal Torres, portador de la cedula de identidad:
20.051.879, para optar al Grado de Especialista en auditoría de sistemas
financieros y seguridad de datos, hago constar que el trabajo tiene suficientes
méritos para ser sometido a la presentación pública y evaluación por parte del
jurado examinador que se designe.

En Caracas, a los ______ días del mes de ____________ del año 2.018.

Prof.: Dr. José Luis Rodríguez.

C.I.: 9.289.562
 REPÚBLICA BOLIVARIANA DE VENEZUELA
MINISTERIO DEL PODER POPULAR PARA LA EDUCACIÓN
UNIVERSITARIA, CIENCIA Y TECNOLOGÍA
UNIVERSIDAD NACIONAL EXPERIMENTAL DE LA GRAN
CARACAS UNEXCA
DIVISIÓN DE INVESTIGACIÓN Y POSTGRADO
Coordinación de Postgrado

Acta de Aprobación de Postgrado

Quienes suscriben miembros del Jurado designado por el Consejo de Estudios de

Postgrado de la Universidad Nacional Experimental de la Gran Caracas –
UNEXCA, para evaluar el Trabajo de Grado presentado por el ciudadano Lenín
Eduardo Villarreal Torres, titular de la cédula de identidad V-20.051.879, bajo el título
de Lcdo. en Contaduría Pública de cumplir con el requisito legal para optar al grado
de Especialista en Auditoría de Tecnología Financiera y Seguridad de Datos, se deja
constancia de lo siguiente:
1. Leído como fue dicho trabajo por cada uno de los miembros del jurado éste
fijó el día___ de mes_____ del año en curso, a las _____horas, para evaluarlo,
como en efecto se hizo en ________________
2. Finalizada la evaluación del trabajo, el jurado decidió_________________
por considerar que el mismo reunía las siguientes características:
a. En cuanto al tema_______________________________________
b. En cuanto al marco teórico utilizado_________________________
c. En cuanto a la metodología utilizada________________________
d. En cuanto a las conclusiones______________________________
En fe de lo cual se levanta la presente acta a los _________ días del mes de
_____ del año_______ dejándose también constancia que, de conformidad a
lo dispuesto en la normativa vigente para el trabajo especial de grado, actuó
como Coordinador del Jurado, el tutor del trabajo
Prof.__________________________________________________________

Prof.____________________ Prof.________________
C.I.____________________ C.I.________________
Jurado Principal Jurado Principal

Prof.____________________
C.I.____________________
Jurado Principal
 DEDICATORIA.

Este trabajo de grado se lo dedico a todos los seres que día a día me
han acompañado y me han brindado todo su apoyo incondicional para el logro
de esta investigación, y otras cosas que han permitido y permitirán continuar
con mi desarrollo para seguir adelante con mucho cariño y amor.

Para ustedes.

Lenín Eduardo Villarreal Torres.

 AGRADECIMIENTO.

Le doy gracias a Dios, por esta gran oportunidad de vivir y por haberme
ayudado con el desarrollo del trabajo de grado.

A su vez estoy muy agradecido por toda la orientación, apoyo, cariño, amor,
que me ha dado mi padre Lekin Africano conjuntamente con mi padrino
Ernesto Cepeda; gracias a ellos estoy aquí logrando muchas cosas,
brindándome todo el carisma necesario para salir adelante y porque siempre
han estado conmigo en todo lugar y momento.

A mi madre por darme la vida, cariño, amor, orientación y apoyarme para el

logro de mis metas.

A mi padre por su cariño, apoyo, orientación y ayuda económica, y estar

siempre presente en cualquier dificultad que se me presente.
A mi hermano Jhonatan Gabriel, Ruiz Torres; por sus sabios consejos
brindados en su vida.

A mi hermano Ludwig José, Villarreal Torres; por su apoyo incondicional y

confianza para el logro de mis metas.

A todos mis compañeros de clase en especial a Ervin Pacheco, Sareth Roos,

Liliana Lanza y Maria Echeverria, que confiaron en mí y me ayudaron al logro
de esta etapa que es el inicio de mi vida para seguir adelante y continuar con
el logro de todas mis metas.

A mi tutor de tesis el Doctor José, Rodríguez; por su paciencia, orientación y

apoyo brindado durante toda la carrera.
A todos muchas gracias.

Lenín Eduardo Villarreal Torres

 ÍNDICE GENERAL

pp.

PORTADA ……………………………………………………………….... i

ACTA DE APROBACIÓN DEL TUTOR.………...…………………...... ii

DEDICATORIAS………………………………….……………………… iii

AGRADECIMIENTOS…………………………..…………………………. v

LISTA DE CUADROS……...……………………..………………………… ix

LISTA DE GRÁFICOS………………………..………………….............. x

RESUMÉN………………………..…………………………………............ xi

INTRODUCCIÓN……………………………………………………............ 1

CAPÍTULOS

I. EL PROBLEMA

Planteamiento y formulación del problema.……………………... 3

Objetivos de Estudios.……………………………….................... 8

Justificación………………………………….………………….... 8

II. MARCO TEÓRICO

Antecedentes de la Investigación………...………………………. 11

Bases Teóricas……………………………………………………... 13
 Bases Legales…………….………………………………………… 30

Operacionalización de las Variables............................................ 38

III. MARCO METODOLÓGICO

Diseño de la investigación….……...……………………………… 40

Tipo de la Investigación………………..……………………...…… 40

Población y Muestra…….…..……………………………………… 41

Técnicas e Instrumentos de Recolección de Datos...…………… 42

IV. ANÁLISIS Y PRESENTACIÓN DE LOS RESULTADOS……..…... 43

V. CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES…………………………. 49

REFERENCIAS BIBLIOGRÁFICAS….…………………………………... 53
 LISTA DE CUADROS

pp.

Cuadro Nº 1 Identificación y operacionalización de las variables…..... 4

Cuadro Nº2 Dimensión de riesgo reputación…………………………….. 47

Cuadro Nº3 Dimensión de riesgo operacional……………..…….……… 48

Cuadro Nº4 Dimensión de riesgo contagio...……………………..…….. 49

Cuadro Nº5 Dimensión de riesgo legal………..…………………………. 50

Cuadro Nº6 Política conozca a su cliente…………………...…………… 51

Cuadro Nº7 Política conozca a su empleado……………………………. 52

Cuadro Nº8 Matriz de Riesgo……………………………………………. 53

 LISTA DE GRÁFICOS

pp.

Gráfico Nº 1 Ausencia de documentación de los expedientes nuevo

ingreso……………………………………………………………………....
7

Gráfico Nº 2 Incumplimiento de las charlas de prevención de

legitimación de capitales…………………………………..……… 7

Gráfico Nº 3 Incumplimiento de adiestramiento para la capacitación 8

del personal………………………………………………………..……..

Gráfico Nº 4 Conformación de expedientes...…………………….…… 9

Gráfico Nº 5 Evaluación del riesgo reputación…….………………… 48

Gráfico Nº 6 Evaluación del riesgo operacional………………………. 49

Gráfico Nº 7 Evaluación del riesgo contagio………...………………. 49

Gráfico Nº 8 Evaluación del riesgo legal………...…………………….. 50

Gráfico Nº 9 Evaluación de la política conozca a su cliente….…...… 51

Gráfico Nº 10 Evaluación de la política conozca a su empleado……. 52

Grafico N°11 Ponderación de los riesgos asociados a la legitimación

de capitales. …...………………………...………………………...… 64
 UNIVERSIDAD NACIONAL EXPERIMENTAL DE LA GRAN
CARACAS UNEXCA
DIVISIÓN DE INVESTIGACIÓN Y POSTGRADO
ESPECIALIZACIÓN EN AUDITORÍA DE TECNOLOGÍA DE
INFORMACIÓN FINANCIERA Y SEGURIDAD DE DATOS

RIESGOS ASOCIADOS A LA LEGITIMACIÓN DE CAPITALES EN

CONSORCIO RAMADAN, C.A. A TRAVÉS DE LA RESOLUCIÓN 119-10
DE LA SUPERINTENDENCIA DE LAS INSTITUCIONES DEL SECTOR
BANCARIO (SUDEBAN).
Autor: Lenin Eduardo Villarreal Torres.
Tutor: José Luis Rodríguez.
Fecha: Junio 2018.
RESUMEN

La presente investigación tuvo como finalidad evaluar los riesgos asociados a

la legitimación de capitales en Consorcio Ramadan, C.A, en conformidad con
la resolución 119-10 emanada por la Superintendencia de Instituciones del
Sector Bancario. En cuanto a la metodología, el tipo de investigación que se
utilizó fue de campo, ya que, se ejecutó la investigación directamente en sitio,
y a su vez se ubica en un nivel descriptivo dado que, se utilizan criterios
metódicos que permitieron poner en manifiesto la estructura del problema,
proporcionando información comparable con los distintos elementos que
pudieran estar relacionados con este. En relación a la técnica empleada para
la recolección de datos, fue la encuesta, se aplicó como instrumento el
cuestionario el cual estuvo compuesto por veintiséis (26) preguntas con
respuesta cerradas dicotómicas, a una población de veintinueve (29) sujetos,
lo que permitió obtener los datos para elaborar el análisis e interpretación de
los resultados, necesarios para formular las conclusiones y recomendaciones
a que dieron lugar, determinándose los riesgos que presentan las instituciones
financieras al no manejar una cultura de riesgo acorde a sus funciones.

Palabras Claves: legitimación de capitales, riesgo, tipos de riesgos.

 INTRODUCCIÓN.

La legitimación de capitales es dada a nivel mundial, y nuestro país no escapa

de esta y más aun sabiendo que su ubicación geográfica presenta riesgo por
el contrabando fronterizo que se puedan presentar por con los países que la
limitan. A pesar de que Venezuela cuente con buenas leyes y resoluciones
existen riesgos para la instituciones financieras en donde si estas no se ajustan
pueden traer posibles pérdidas.

Por lo general en las instituciones financieras la legitimación de capitales es

dada por los clientes de cuello blanco, conjuntamente con los empleados que
laboran en ella, es por esta razón que se deben realizar buenos estudios y
tener estrategias de riesgos que permitan ser mitigados para mejorar y
fortalecer los procesos que se realizan.

El objeto primordial de este trabajo de grado, consiste en la evaluación de los

riesgos asociados a la legitimación de capitales, dado que las instituciones
financieras se han visto afectadas por estas, debido a las gestiones que los
delincuentes realizan. Este tipo de gestiones es conocido como delincuencia
organizada, en donde un grupo de personas conspiran en realizar actos ilícitos
para que posteriormente se demuestren como lícitos haciendo uso de las
instituciones financieras, viendo esta perjudicada en riesgos tales como
operativos, contagio, legales e incluso de reputación.

Por medio de la presente investigación se desarrollaran temas vinculados a la

legitimación de capitales y sus riesgos, esta investigación consta de V
capítulos, los cuales se detallan a continuación:

CAPÍTULO I: EL PROBLEMA, en el cual se menciona: el Planteamiento del

Problema y se incluye la formulación de las interrogantes del mismo.
Seguidamente, los objetivos de la investigación, los cuales van a permitir el
desarrollo de la misma; y finalmente la justificación donde se expresa las bases
y herramientas de la investigación que se brinda.

CAPÍTULO II: MARCO TEÓRICO, en éste se mencionan: los antecedentes,

las bases teóricas, las bases legales, definición de términos básicos y las
variables.

CAPÍTULO III: MARCO METODOLÓGICO, se hace referencia a: el tipo de

investigación, el diseño, las unidades de análisis comprendidas por la
población, muestra, los instrumentos de recolección de datos o información y
los procedimientos abordados para alcanzar los objetivos señalados.

CAPÍTULO IV: ANÁLISIS Y PRESENTACIÓN DE LOS RESULTADOS, se

presentan y se analiza el resultado del instrumento de validación aplicado a
los sujetos por medio de gráficos de las encuestas realizadas.
CAPÍTULO V: CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES, que surge de la
investigación desarrollada, la derivada de acuerdo a los objetivos que se
llevaron a cabo en la investigación.
 CAPÍTULO I

COMPONENTE EMPÍRICO

PLANTEAMIENTO DEL PROBLEMA.

Actualmente el problema del control de la prevención de legitimación de

capitales, es dado a nivel mundial por diferentes medios, tales como: el trabajo
de hormiga, falsas facturas de importación / exportación o doble facturación,
transferencias inalámbricas o entre corresponsales, transferencias bancarias
o electrónicas, contrabando de efectivo, empresas fantasmas, existencia de
complicidad de un funcionario u organización. Llevando a las instituciones
financieras a riesgos contagio, operativos e incluso de reputación.

La legitimación de capitales es reconocida a nivel mundial por diversos

nombres como: lavado de dinero, lavado de capitales, lavado de
activos, blanqueo de capitales; que consisten en el proceso a través del cual
es encubierto el origen de los fondos generados mediante el ejercicio de
algunas actividades ilegales o criminales como:
narcotráfico o estupefacientes, contrabando de armas, corrupción,
desfalco, fraude fiscal, crímenes de guante blanco, prostitución,
extorsión, secuestro, trabajo ilegal, piratería y últimamente terrorismo.

García (2009), define Legitimación de Capitales como “el proceso mediante el

cual criminales intentan esconder o disfrazar el verdadero origen y propiedad
de las ganancias procedentes de sus actividades criminales, evitando de esta
forma convicciones y confiscaciones de estos fondos criminales” (pag29).
Por lo antes descrito se puede decir, que la legitimación de capitales, consiste
en hacer que los fondos o activos obtenidos a través de actividades ilícitas
aparezcan como el fruto de actividades legítimas y circulen sin problema en
instituciones financieras.
La prevención de legitimación de capitales cuenta con características
normadas internacional dictadas por Grupo de Acción Financiera del Caribe
(GAFIC),entre estas: asume perfiles de clientes normales, globalización de las
actividades del lavado de activos, aprovecha sectores o actividades
vulnerables y las señales de alerta permitiendo la identificación de los riesgos
asociados a la legitimación de capitales, pudiendo reconocer las operaciones
de lavado de dinero que corresponde a los procesos característicos de los
diferentes métodos adoptados por la delincuencia para el lavado de activos.
De acuerdo a lo indicado por León (2008), indica que “en Venezuela existen
ciertas actividades relacionadas con el comercio ilícito generalmente
asociados con el narcotráfico, asesinos a sueldo, secuestradores, funcionarios
corruptos y demás delincuentes que estarían utilizando las herramientas
mencionadas anteriormente para ingresar a instituciones financieras, sin que
haya duda de su legalidad, o sin poseer la documentación apropiada para
actividades relacionadas al comercio.
Este tipo de actividad ilegal ha permitido el establecimiento de compañías que
ofrecen servicios de gran capacidad y variedad para contribuir al ingreso de
dichos capitales a instituciones financieras de manera legal, sin contar con la
documentación suficiente que avale el respaldo del cliente que se está
registrando sea confiable.
En consecuencia, las instituciones financieras de capitales provenientes del
delito de legitimación de capitales, ocasiona que estos hagan frente a dicha
modalidad, lo cual es sumamente difícil y rastrear con los métodos y enfoques
que actualmente tienen debido a la multiplicidad de transacciones y usuarios;
por ejemplo: los monto de cada operación, la velocidad de cada transacción,
los diversos lugares geográficos de la cual procede, entre otros aspectos; y
más aún si no se posee respaldo de los documentos completos de los
clientes”.
Por lo mencionado anteriormente se puede decir que el desconocimiento de
los clientes que posean las instituciones financieras, es un gran problema,
motivado a que pueden existir estafas por no saber los orígenes de los fondos
o no saber a qué se dedica el cliente que se capta. Considerando que el
delincuente puede obtener recursos para establecer un negocio o ampliar uno
ya existente, con lo que extravía aún más, a quienes pretenden investigarlo.
En las empresas, el delincuente cobra altos salarios u honorarios por dirección
o asesoría, obtiene una alta pensión de jubilación o pagos periódicos, como
comisiones, viáticos o cuantiosos gastos de representación. Aparentando ser
legal el efectivo que percibe, y el proceso sigue su marcha con otro tipo de
transacciones que no suponen el uso de efectivo, circunstancia que aleja, aún
más, la posibilidad de rastrear el dinero ilícito.
De esta manera las instituciones financieras siempre a la vanguardia en
productos, servicios y líder en tecnología financiera, en concordancia con las
obligaciones impuestas por la Superintendencia de Instituciones del Sector
Bancario (SUDEBAN), bajo la Resolución 119-10 emitida el 09 de marzo de
2010 han creado la unidad de prevención de legitimación de capitales dirigida
por un oficial de cumplimiento, la cual tiene como finalidad detectar, controlar
y fiscalizar las operaciones que se presume ilícitas.
La institución financiera Consorcio Ramadan C.A, está inspirado en los
principios de imaginación, creativa y eficiencia que siempre lo han
caracterizado y con el afán de encontrar nuevos caminos que lo impulsen a
vivir su visión y misión, ha asumido el compromiso de vivir los valores que lo
constituyen.
Actualmente en Consorcio Ramadan, C.A., se presentan irregularidades
respecto a la normativa 119-10 establecida por la Superintendencia de
Instituciones del Sector Bancario, dicha normativa se encarga de regular a las
instituciones financieras descritos en la misma en materia de Prevención y
Control de Legitimación de Capitales y Financiamiento al Terrorismo
(PCLC/FT). La resolución 119-10 establece diferentes patrones que permiten
regular el conocimiento que los empleados deben tener para evitar los riesgos
que se le puedan presentar en una organización por el desconocimiento que
se tenga de la normativa señalada; los riesgos pueden ser de tipo contagio,
legal, operativo y de reputación, ocasionando problemas que distorsionen la
imagen de la institución, y esta quedaría mal vista, motivado que no existen
estrategias de verificación que permitan cumplir con la normativa establecida
por la SUDEBAN referente a: la administración integral de riesgos de
legitimación de capitales, políticas y procedimientos para la administración del
riesgo de legitimación de capitales derivados de política conozca su cliente y
política conozca su empleado, entre otros aspectos que son establecidos por
la resolución los cuales deben cumplirse, de lo contrario la organización se
vería en riesgos y amenazas por incumplimiento de la normativa exigida por la
Superintendencia.

De acuerdo al informe emitido por la Vicepresidencia de Auditoria Interna de

Consorcio Ramadan, C.A, el 15 de diciembre de 2017 el cual tuvo como
alcance la evaluación del año 2017 (01-01-2017 al 30-09-2017), se observó
un incumplimiento de la resolución 119-10 referente a la Política Conozca a su
Empleado, debido que se observó la ausencia que incluya los procedimientos
de reclutamiento y selección del personal (nuevos ingresos), verificando los
datos e informaciones por ellos aportados; así como, las referencias de
trabajos anteriores.
En la evaluación de una muestra de ciento cincuenta (150) expedientes
auditados se arrojó el siguiente resultado con debilidades.
 Ausencia de documentación de los expedientes nuevo
ingreso
70% 65%
61% 62%
58%
60%
51%
50%

40%

30%

20%

10%

0%
Aceptación de Declaración de Informe de Chequeo de Constancias de
Código de Conducta haber recibido la Entrevista Referencias Trabajos Anteriores
inducción en
materia de PCLC

Grafico 1Ausencia de documentación de los expedientes nuevo ingreso

Por otra parte se evidencia el incumplimiento de las inducciones planificadas

dirigidas al personal.

% de Incumplimiento de las charlas de PLC al personal

80%
67%
60%
60% 50%

40%

20%

0%
I Trimestre II Trimestre III Trimestre

Grafico 2 Incumplimiento de las charlas de PLC al personal

De igual forma, se evidencio el incumplimiento del adiestramiento que debe
realizar la Unidad de Prevención de Legitimación de Capitales.

% de incumplimiento de adiestramiento para la

capacitación del personal
120%
100%
100%

80%
63%
57%
60%

40%

20%

0%
Nuevos Ingresos Actualización Junta Directiva

Grafico 3 incumplimiento de adiestramiento para la capacitación del personal

Por otra parte se observó en el informe el incumplimiento de la política conozca
su cliente, debido que la organización presenta oportunidades de mejoras en
la conformación de los expedientes de los clientes, puesto que carecen de
documentación en los mismos, entre ellas: referencias personales, registro de
información fiscal (RIF), declaración jurada de origen y destino de los fondos,
constancias de trabajo o certificación de ingresos, ficha de identificación del
cliente en la cual se detalla: motivos por los cuales solicita los servicios de la
institución y uso que dará a la cuenta, apellidos y nombres, tipo y número del
documento de identidad, lugar y fecha de nacimiento, nacionalidad, estado
civil, dirección y teléfono de domicilio, promedio mensual estimado en el cual
movilizará la cuenta, promedio del número de transacciones mensuales que
realizará en la cuenta, origen de los fondos, profesión u oficio, actividad
económica, dirección y teléfono de la empresa donde trabaja, monto del salario
y otros ingresos mensuales, una o más referencias bancarias, comerciales o
personales.

En la evaluación de una muestra de quinientos (500) expedientes auditados

se arrojó el siguiente resultado con debilidades.
 Conformación de Expedientes
100%
90% 86%
81%
80%
70%
58%
60% 52%
50%
40% 32%
30%
20%
10%
0%
Referencias Registro de Declaración jurada Constancias de Ficha de
personales información fiscal de origen y destino trabajo o identificación del
(RIF) de los fondos certificación de cliente.
ingresos

Grafico 4 Conformación de Expedientes

De acuerdo a lo anteriormente planteado, surgen las siguientes interrogantes:

¿Cuáles son los riesgos implícitos en el proceso de legitimación de Capitales

en Consorcio Ramanda, C.A?
¿Cuáles son los mecanismos de prevención de legitimación de capitales
utilizados por Consorcio Ramadan, C.A.?
¿Cuáles son los niveles de riesgos de legitimación de capitales en Consorcio
Ramadan, C.A.?
OBJETIVOS DE ESTUDIO.
GENERAL.
Evaluarlos riesgos asociados a la legitimación de capitales en Consorcio
Ramadan, C.A. a través de la resolución 119-10 de la Superintendencia de las
Instituciones del Sector Bancario (SUDEBAN).
ESPECÍFICOS.
 Identificar los riesgos implícitos en el proceso de legitimación de
capitales en Consorcio Ramadan, C.A.
 Describir los mecanismos de prevención de legitimación de capitales
utilizados por Consorcio Ramadan, C.A.
 Determinar los niveles de riesgos le legitimación de capitales en
Consorcio Ramadan, C.A, a través de la resolución 119-10 de la
Superintendencia de las Instituciones del Sector Bancario (SUDEBAN).

JUSTIFICACIÓN.

Esta investigación es de gran importancia para las instituciones financieras,

debido a la problemática de la legitimación de capitales que está afectando
significativamente dicho grupos en muchos países y Venezuela no escapa de
esta situación.
La presente investigación busca mediante la teoría y los conceptos básicos
referidos y en prevención de la legitimación de capitales en las instituciones
financieras, analizar la efectividad de estos procedimientos para nutrir la
investigación y hacer un aporte en pro de la mitigación de este grave flagelo
que afecta la economía nacional.
Por esta razón, se evalúa la efectividad de los mecanismos utilizados para la
prevención de la legitimación de capitales establecida en la resolución 119-10
que afectan a las instituciones financieras haciendo uso de las técnicas de
investigación ajustados al caso específico estudiado para medir la variable
identificada prevención de legitimación de capitales en Consorcio Ramadan,
C.A.
Este estudio va servir de referencia a las instituciones financieras para cumplir
con la resolución 119-10 con el establecimiento claro y objetivo que deben
cumplirse rigurosamente por la Unidad de Prevención de Legitimación de
Capitales, por los Sujetos Obligados.
También está orientado a suministrar información sobre el análisis de
efectividad de los mecanismos de prevención ante la legitimación de capitales
para futuras investigaciones vinculándose con la línea de investigación de
riesgo, permitiendo mejores desarrollos en la mitigación de estos, y
colaborando con las instituciones financieras a evaluar y controlar sus ingresos
y de esta manera obtener beneficios confiables, tal como lo establece las
disposiciones legales vigentes, junto a la SUDEBAN para prevenir el delito de
legitimación de capitales.

ALCANCE DE LA INVESTIGACIÓN.

Esta investigación está basada en los riesgos asociados a la legitimación de

capitales establecidos en la resolución 119-10 de la superintendencia de las
instituciones del sector bancario (SUDEBAN), vinculado en la política conozca
a su cliente y política conozca a su empleado.
 CAPÍTULO II

MARCO TEÓRICO.

Para Bernal (2006), en el marco teórico se encuentran “las bases teóricas y

los antecedentes tiene el objeto de situar el problema que se está estudiando
dentro de un conjunto de conocimiento, que permita orientar la búsqueda y
ofrezca una conceptuación adecuada de los términos que empleamos;
orientando hacia la organización de datos y hechos significativos que permitan
descubrí las relaciones del problema con las teorías existentes”. (p.126).
De acuerdo a lo indicado anteriormente, se hará descripción del fundamento
teórico para el desarrollo de la investigación, el cual está compuesto por los
antecedentes tomados de investigaciones relacionadas con la investigación,
bases teóricas que conforman el desarrollo del tema, bases legales que van a
reflejar las normativas y por último la operacionalización de la variables.

ANTECEDENTES DE LA INVESTIGACIÓN.

Seguidamente se mencionan trabajos de grado realizados por otros

estudiantes o investigadores, relacionados con el tema de estudio, los cuales
sirve de base para el desarrollo de esta investigación.

Caldera, (2017). En su investigación titulada “Propuesta de lineamientos

técnicos de monitoreo en materia de administración de riesgos de legitimación
de capitales y financiamiento al terrorismo aplicables en las casas de bolsa en
Venezuela en conformidad con la resolución 110-2011 emanada de la
superintendencia nacional de valores”. Trabajo Especial de Grado para optar
al Título de Especialista en Auditoría de Tecnología de Información Financiera
y Seguridad de Datos; se planteó como objetivo general, “Proponer
lineamientos técnicos de monitoreo en materia de Administración de Riesgos
de Legitimación de Capitales y Financiamiento al Terrorismo aplicables en las
Casas de Bolsa en Venezuela en conformidad con la Resolución 110-2011
emanada de la Superintendencia Nacional de Valores”. En cuanto al diseño
de la investigación fue de tipo descriptiva bajo la modalidad de Campo. En el
objeto de estudio de esta investigación, se basó en el análisis de algunos
materiales, textos, normativas, regulaciones y artículos referidos a la
prevención de legitimación de capitales y financiamiento al terrorismo,
verificando los documentos a través de una matriz documental de contenidos.
Lo cual le permitió concluir en una propuesta basada en documentos y
normativas nacionales e internacionales con el fin de aportar sobre un tema
altamente sensible y riesgos que abarca cada país afectando la sociedad y la
economía como lo es la legitimación de capitales y el financiamiento al
terrorismo.

Montaño, (2016). En su investigación titulada “Evaluación del Cumplimiento de

las Normas de la Resolución N° 110-2011 de la Superintendencia Nacional de
Valores (SNV) sobre la Casa de Bolsa RAM”. Trabajo presentado como
requisito para optar al Grado de Especialista en Auditoria; se planteó como
objetivo general, Evaluar el Cumplimiento de las Normas de la Resolución N°
110-2011 de la Superintendencia Nacional de Valores (SNV) sobre la Casa de
Bolsa RAM. En cuanto al diseño de la investigación fue de tipo descriptiva bajo
la modalidad de Campo. La población tomada fue de los doce (12) sujetos
pertenecientes a la Casa de Bolsa RAM. Además se aplicó un instrumento tipo
cuestionario constituido por veintiún (21) ítems, donde los consultados
respondieron las preguntas directamente, sin intermediarios y en anonimato,
con alternativas de respuestas SI y NO, teniendo como niveles de
ponderación, en el mismo orden correspondiente, Si = 2 y No = 1. Los
Resultados evidenciaron que la Casa de Bolsa RAM no está cumpliendo con
los requerimientos que estipula la resolución 110-2011, razón por la cual no se
puede asegurar el correcto funcionamiento de las operaciones previniendo y
controlando los riesgos de legitimación de capitales y financiamiento al
terrorismo antes las amenazas que se van incrementando día a día.

De Abreu, (2013) En su investigación titulada “Proceso de legitimación de

capitales en el sistema financiero venezolano, su incidencia en el sector
asegurador”. Trabajo presentado como requisito para optar al Grado de
Especialista en Derecho Mercantil; se planteó como objetivo general,
Determinar el proceso de la legitimación de capitales, en el sistema financiero
venezolano, específicamente en el sector asegurador y su incidencia en la
economía venezolana. En cuanto al diseño de la investigación fue documental.
Dando como resultado, conocer las necesidades de tomar y mantener vigentes
todas las medidas para lograr minimizar las consecuencias y riesgos que
puede involucrar los sujetos en el proceso de legitimación de capitales.

Vargas (2016), En su investigación titulada “El delito previo en el delito de

lavado de activos , Tesis para optar el Grado Académico de Magíster en
Derecho Penal de la Pontificia Universidad Católica del Perú; se planteó como
objetivo general, Fundamentar sustantivamente y procesalmente el delito
previo en el delito de lavado de activos, el cual utilizo un diseño no
experimental de campo descriptivo, con una muestra de cincuenta (50) sujetos
al cual se les aplico como técnica la encuesta, dando como conclusión por
lavado de activos debemos comprender, aquellas operaciones comerciales o
financieras procedentes siempre de delitos que revistan especial gravedad,
que son invertidos, ocultados, sustituidos, transformados e incorporado al
sistema financiero de manera permanente o transitoria con finalidad de darle
una apariencia de legalidad.
Crespín, (2016) En su investigación titulada “Gestión del riesgo de lavado de
dinero y de activos en organizaciones no gubernamentales en el Salvador”,
trabajo de grado para optar al grado de maestro en administración financiera,
se planteó como objetivo general, realizar una investigación sobre la gestión
del riesgo de lavado de dinero y de activos en organizaciones no
gubernamentales. El mismo empleo una investigación con enfoque
cuantitativo, de campo con una muestra de veintiséis (26) asociados,
aplicando como instrumento un cuestionario, dando como conclusión que las
asociaciones no tiene un área propicia que pueda detectar y prevenir
apropiadamente el riesgo de lavado de dinero y de activos, así como mantener
relaciones de intercambio de información con la Fiscalía General de la
República

Los trabajos de investigación anteriormente descritos sirvieron de

antecedente, debido a que los mismos hacen hace referencia al sistema
financiero, la administración de riesgos y cumplimiento de normas
concernientes a la Prevención de Legitimación de Capitales, dando consigo
propuestas para la elaboración de controles y procedimiento que permitan
mitigar los riesgos de la legitimación de capitales.

BASES TEÓRICAS.

Para Balestrini (2002), las bases teóricas, consisten en “referir de manera

ordenada, algunos de las principales fuentes documentales, que servirán de
baso para la fundamentación de cada uno de los asuntos teóricos
presentados”. (p. 100).

A continuación se menciona los aspectos conceptuales que sirve de soporte

teórico al presente trabajo de investigación.
Legitimación de Capitales.
García (2009), define Legitimación de Capitales como “el proceso mediante el
cual criminales intentan esconder o disfrazar el verdadero origen y propiedad
de las ganancias procedentes de sus actividades criminales, evitando de esta
forma convicciones y confiscaciones de estos fondos criminales” (pag29).

Fases de la Legitimación de Capitales.

La Legitimación de Capitales tiene tres (3) fases definidas a continuación:

 Colocación: el objetivo es ingresar los fondos ilegales al sistema

financiero sin llamar la atención de las instituciones financieras o las
agencias de cumplimiento.
 Ocultamiento, Procesamiento, Estratificación o Transformación:
La segunda etapa del proceso de Legitimación de Capitales, implica la
movilización de fondos en todo el sistema financiero, a menudo en una
compleja serie de transacciones para crear confusión y complicar el
rastreo documental.
 Integración: El objetivo final del proceso de Legitimación de
Capitales/Lavado de Dinero es la integración. Una vez que los fondos
están en el sistema financiero, y aislados a través de la etapa de
ocultamiento, el paso de integración es utilizado para crear la apariencia
de legalidad a través de prácticas dirigidas a integrar el dinero en el
circuito económico mediante transacciones de compra-venta de bienes,
artículos de lujo, entre otras.

Riesgo.
Según la Resolución 136.03 de la SUDEBAN, el Riesgo, es la posibilidad de
que se produzca un acontecimiento que conlleve a pérdidas materiales en los
resultados de las operaciones y actividades que desarrollan las instituciones
financieras.

Riesgo de legitimación de capitales.

Posibilidad de pérdida o daño que puede sufrir un Sujeto Obligado por su
propensión a ser utilizado directamente o a través de sus operaciones como
instrumento para la legitimación de capitales. Incluye la posibilidad de
sanciones contra los directivos y empleados de una institución financiera,
cuando los delitos mencionados hayan sido facilitados por la negligencia,
impericia o inobservancia de la ley con que hayan actuado en el desempeño
de sus obligaciones.

Los principales riesgos que se presentan en las instituciones financieras son:

 Riesgo de Reputación: Es la opinión negativa ocasionada por la
afectación de la imagen de una institución financiera, al verse
involucrada involuntariamente en transacciones o relaciones de
negocios ilícitos con clientes, así como por cualquier otro evento
externo.
 Riesgo Operacional: Es la probabilidad de daños potenciales y pérdidas
motivados a las formas de organización y a la estructura de sus
procesos de gestión, debilidades en los controles internos, errores en
el procesamiento de operaciones, fallas de seguridad e inexistencia o
desactualización en sus planes de contingencias del negocio. Así como,
la potencialidad de sufrir pérdidas inesperadas por sistemas
inadecuados, fallas administrativas, eventos externos, deficiencias en
controles internos y sistemas de información originadas, entre otros, por
errores humanos, fraudes, incapacidad para responder de manera
oportuna o hacer que los intereses de la institución financiera se vean
comprometidos de alguna u otra manera.
  Riesgo Legal: Es la contingencia de pérdida que emana del
incumplimiento de la institución financiera con las leyes, normas,
reglamentos, prácticas prescritas o normas de ética de cualquier
jurisdicción en la que lleva a cabo sus actividades.
 Riesgo de Contagio: Es la posibilidad de pérdida que una Entidad puede
sufrir, directa o indirectamente, por una acción o experiencia de un
relacionado o asociado. El relacionado o asociado incluye personas
naturales o jurídicas que tienen posibilidad de ejercer influencia sobre
la entidad.

Señales de alerta relacionadas con legitimación de capitales con

información de los clientes:

 Solicitud de ser incluido en la lista de excepciones de no reporte

de transacciones en efectivo, sin causa aparente o justificada.
 Empresas que se abstienen de proporcionar información completa,
como actividad principal de la empresa, referencias bancarias.
 Nombre de empleados y directores, localización, etc.
 Rehusar dar Información para la calificación en el otorgamiento de
créditos u otros servicios financieros.
 Rehusar informar sobre sus antecedentes personales, al abrir una
cuenta o solicitar cualquier servicio.
 Pretender establecer una cuenta o solicitar un servicio sin
referencias o dirección, sin documento de identificación o rehusar
facilitar otro tipo de información que la actividad financiera solicita
para la apertura
 Clientes que presentan identificaciones inusuales o anormales, que
la entidad no puede verificar.
 Cliente cuyo teléfono se encuentra desconectado o el número
telefónico al momento de efectuar la llamada de verificación, no
concuerda con la información inicialmente suministrada .
 Solicitudes que no incluyen referencias laborales sobre empleos
anteriores o actuales.
 Clientes que no incluyen referencias laborales sobre trabajos
pasados o presentes, y realizan frecuentemente grandes
operaciones.
 Rehúsan facilitar información sobre sus actividades o no
proporcionan los estados financieros cuando se les solicita.
 Clientes que frecuentemente solicitan que se incrementen los límites
de excepción.
 Personas que rehúsan dar información necesaria para el registro
obligatorio de transacciones en efectivo para continuar con la
transacción después de informarles que el formato debe ser
diligenciado.
 Personas que presionan a cualquier funcionario de la institución
financiera para diligenciar formularios que impliquen el registro de
la información o el reporte de la operación .
Matriz de riesgo de legitimación de capitales.

Una matriz de riesgo constituye una herramienta de control y de gestión

normalmente utilizada para identificar las actividades (procesos y productos)
más importantes de una empresa, el tipo y nivel de riesgos inherentes a estas
actividades y los factores exógenos y endógenos relacionados con estos
riesgos (factores de riesgo). Igualmente, una matriz de riesgo permite evaluar
la efectividad de una adecuada gestión y administración de los riesgos que
pudieran impactar los resultados y por ende al logro de los objetivos de una
organización.

La matriz debe ser una herramienta flexible que documente los procesos y
evalúe de manera integral el riesgo de una institución, a partir de los cuales se
realiza un diagnóstico objetivo de la situación global de riesgo de una entidad.
Exige la participación activa de las unidades de negocios, operativas y
funcionales en la definición de la estrategia institucional de riesgo de la
empresa. Una efectiva matriz de riesgo permite hacer comparaciones objetivas
entre proyectos, áreas, productos, procesos o actividades. Todo ello constituye
un soporte conceptual y funcional de un efectivo Sistema Integral de Gestión
de Riesgo.

La matriz de riesgo, sirve para analizar el nivel de riesgo presente en los

trabajos, para comparar por nivel de riesgo diferentes tareas, para proponer
acciones concretas para disminuir los riesgos y para estimar el impacto que
estas acciones tendrán sobre el nivel de riesgo de los trabajadores. Y se utiliza
cada vez que se implemente una tarea nueva, cada vez que se cambie un
procedimiento y por lo menos una vez al año como parte de la gestión de
seguridad para asegurar que no ha habido cambios en el nivel de protección
de los trabajadores.
Medición de riesgos.

Según Cortez, 2004, establece que el método de evaluación general de

riesgos parte de una clasificación de las actividades del trabajo, requiriendo
posteriormente toda la información que sea necesaria en cada actividad.
Establecidas estas premisas, se procede al análisis de riesgos, identificando
peligros, estimando riesgos y, finalmente, procediendo a valorarlos para
determinar si son o no son aceptables y realizar el plan de control de riesgos.

Estimación del riesgo.

Con el fin de establecer prioridades para la eliminación y control de los riesgos,

es necesario disponer de metodologías para su evaluación. El riesgo se define
como el conjunto de daños esperados por unidad de tiempo, es decir, es el
producto de: La probabilidad de que determinados factores de riesgo se
materialicen en daños; y, la magnitud o severidad de los daños
(consecuencias). Ambas magnitudes deben ser cuantificadas para valorar de
una manera objetiva el riesgo. La probabilidad es la medida de la facilidad o
dificultad con que puede materializarse el riesgo, en función de las
circunstancias y las medidas de prevención existentes. Ésta se puede graduar
desde baja a alta según el siguiente criterio:

a) Probabilidad alta: el daño ocurrirá siempre o casi siempre.

b) Probabilidad media: el daño ocurrirá en algunas ocasiones.

c) Probabilidad baja: el daño ocurrirá raras veces.

Utilidad de una matriz de riesgos

A través de este instrumento se puede realizar un diagnóstico objetivo y global

de empresas de diferentes tamaños y sectores de actividad. Asimismo,
 mediante la matriz de riesgo es posible evaluar la efectividad de la gestión de
los riesgos, tanto financieros como operativos y estratégicos, que están
impactando en la misión de una determinada organización.

Características de la matriz de riesgo.

Con el fin de garantizar su eficacia y utilidad, una matriz de riesgo debe tener
las siguientes características:

 Debe ser flexible.

 Sencilla de elaborar y consultar.

 Que permita realizar un diagnóstico objetivo de la totalidad de los factores de

riesgo.

 Ser capaz de comparar proyectos, áreas y actividades.

Pasos para la elaboración de una matriz de riesgo

1) Identificación de riesgos

El primer paso consiste en la identificación de las actividades principales de

una organización y de los riesgos inherentes a estas. De una manera general,
se puede entender como riesgos la posibilidad de que a una empresa le sea
imposible cumplir con alguno de sus objetivos.

Una vez establecidas todas las actividades, ya es posible prever los posibles
riesgos y los motivos o factores que intervienen en su manifestación y grado,
distinguiéndose en riesgos intrínsecos, que serían aquellos que provienen
directamente de la propia empresa, y extrínsecos, factores de incertidumbre
provocados por eventos externos o macro económicos que pueden tener un
impacto sobre la actividad de nuestra empresa.

2) Evaluar la probabilidad de que se acabe confirmando el riesgo

El siguiente paso consistiría en determinar la probabilidad de que,

efectivamente, el riesgo ocurra, así como un cálculo de los efectos potenciales
del mismo. Se trata, por lo tanto, de una valorización del riesgo, lo cual implica
un análisis conjunto e interrelacionado de la probabilidad de ocurrencia y
del efecto en los resultados globales de la empresa.

Los riesgos se pueden valorar en términos cualitativos o cuantitativos,

utilizando normalmente valores numéricos o estadísticos, lo que ayuda a tener
una base sólida para que la dirección o responsables de la empresa o negocio
puedan tomar las decisiones pertinentes.

3) Representación de la matriz de riesgos

La verdadera utilidad de la matriz de riesgos radica en que ofrezca la

posibilidad de tener una idea general de los riesgos de una empresa y la
posibilidad de que ocurran con tan solo echarle un vistazo.

Por este motivo, la representación de la matriz debe ser en forma de tablas no

demasiado complejas donde aparezcan los riesgos, probabilidad de
ocurrencia, gravedad de los mismos y, si se desea, acciones para
solucionarlos y mitigarlos. Existen aplicaciones informáticas específicas para
facilitar su elaboración.

En conclusión, una matriz de riesgo constituye una herramienta de control y

de gestión muy interesante para identificar actividades empresariales,
asociándolas a riesgos diferenciados por tipo y nivel y a los factores exógenos
y endógenos relacionados con estos riesgos.

Niveles de riesgo de legitimación de capitales.

 Alto: Se considera un riesgo alto cuando la amenaza representa gran

impacto dentro de la institución u organización.
 Medio: Se establece cuando la amenaza impacta de forma parcial a las
actividades de la organización o institución.
 Bajo: Cuando una amenaza no representa un ataque importante en los
procesos de una organización o institución.

Probabilidad

Se entiende la posibilidad de ocurrencia del riesgo; esta puede ser medida con
criterios de frecuencia, si se ha materializado (por ejemplo: número de veces
en un tiempo determinado), o de Factibilidad teniendo en cuenta la presencia
de factores internos y externos que pueden propiciar el riesgo, aunque este no
se haya materializado.

Consecuencia o Impacto.

Se entienden las derivaciones que puede ocasionar a la organización la

materialización del riesgo. Estas a su vez modificaran el alcance de objetivos
y el nivel en que lo hagan será proporcional a su impacto.

Vulnerabilidad

Son todos aquellos elementos que hacen a un sistema más propenso al

ataque de una amenaza o aquellas situaciones en las que es más probable
que un ataque tenga cierto éxito impacto en los procesos de negocio de la
organización.
Identificación y clasificación del nivel de riesgo.

a) Medición de la probabilidad de riesgo:

1) Remoto: incluye las ponderaciones 1 y 2 y representa una

probabilidad muy baja en la ocurrencia de un fenómeno.
2) Inusual: entre 3 y 4 puntos de ponderación, representa una
“Probabilidad Baja de la ocurrencia de un fenómeno”
3) Posible: incluye la ponderación 5 y 6, representa una “probabilidad
media en la aparición de un fenómeno” lo que significa que el
porcentaje de aparición es de 50%, las decisiones relacionadas con
este nivel de riesgo deben ser consensuadas para evitar daños
importantes bajo la visión de que existe el mismo “chance” de
ocurrencia de que el fenómeno ocurra como de que no.
4) Probable: integra los niveles 7 y 8, representa una probabilidad “alta
de ocurrencia de un fenómeno”, la toma de decisiones debe estar
orientada a la prevención de consecuentes y estrategias de
estabilización de la situación ante una crisis, la posición hacia la
toma de decisiones debe manifestar de patente la idea de que el
fenómeno va a ocurrir” y el que no ocurra es un escenario más
“improbable” del que sí.
5) Probabilidad “Muy Alta de Ocurrencia”, incluye los parámetros 9 y 10
de ponderación, la toma de decisiones está colocada en la estrategia
de restauración del daño y máximos niveles de control que eviten la
presencia del fenómeno, ambas presentadas en ese orden.
b) Medición del impacto de riesgo.

Se evalúa en función de la magnitud de los efectos identificados y registrados

sobre el programa de trabajo o proyecto.

El impacto que los riesgos identificados pueden tener consecuencias a corto

mediano y largo plazo que derivaran en el incumplimiento de las metas
institucionales. Para ello la medición del impacto es importante en particular
para la toma de decisiones al respecto de las acciones a tomar en torno al
riesgo, ya sea para su aceptación, declinación, atenuación o derivación.

Las categorías relacionadas con el impacto son: insignificante (1 a 2),

moderado (3 a 4), seria (5 a 6), grave (7 a 8) y catastrófico (9 a 10).

Evaluación matriz.

La Evaluación de Riesgo permite comparar los resultados de la calificación del

riesgo, con los criterios definidos para establecer el grado de exposición de la
entidad; de esta forma es posible distinguir entre los riesgos aceptables,
tolerables, moderados, importantes o inaceptables y fijar las prioridades de las
acciones requeridas para su tratamiento.

BASE LEGAL.

Las bases legales son las leyes que sustentan de forma legal el desarrollo de
un proyecto de investigación, expone leyes, reglamentos y normas. Como lo
expresa Palella y Martins (2010), “…la fundamentación legal o bases legales
se refiere a la normativa jurídica que sustenta el estudio. Desde la Carta
Magna, las Leyes Orgánicas, las resoluciones, decretos, entre otros” (p.63).
Por lo antes mencionado a continuación se presentan algunas leyes que tienen
relación con la investigación. En Primer lugar la Constitución de la República
Bolivariana de Venezuela es el documento vigente que contiene la ley
fundamental de un país, y se enuncia los siguientes artículos relacionados con
el tema de investigación:
Artículo 7. La Constitución es la norma suprema y el fundamento del
ordenamiento jurídico. Todas las personas y los órganos que ejercen el Poder
Público están sujetos a esta Constitución.

Artículo 116. No se decretarán ni ejecutarán confiscaciones de bienes sino en

los casos permitidos por esta Constitución. Por vía de excepción podrán ser
objeto de confiscación, mediante sentencia firme, los bienes de personas
naturales o jurídicas, nacionales o extranjeras, responsables de delitos
cometidos contra el patrimonio público, los bienes de quienes se hayan
enriquecido ilícitamente al amparo del Poder Público y los bienes provenientes
de las actividades comerciales, financieras o cualesquiera otras vinculadas al
tráfico ilícito de sustancias psicotrópicas y estupefacientes.

Artículo 271. En ningún caso podrá ser negada la extradición de los

extranjeros o extranjeras responsables de los delitos de deslegitimación de
capitales, drogas, delincuencia organizada internacional, hechos contra el
patrimonio público de otros Estados y contra los derechos humanos. No
prescribirán las acciones judiciales dirigidas a sancionar los delitos contra los
derechos humanos, o contra el patrimonio público o el tráfico de
estupefacientes. Asimismo, previa decisión judicial, serán confiscados los
bienes provenientes de las actividades relacionadas con los delitos contra el
patrimonio público o con el tráfico de estupefacientes.

Seguidamente se tiene la ley de Instituciones del Sector Bancario, la cual

regula a todas las instituciones financieras tanto del sector público como
privado, entre los artículos relevantes se tienen:

Artículo 3 Sector Bancario Público y Privado: El sector bancario privado

comprende el conjunto de instituciones privadas, que previa autorización del
ente regulador se dedican a realizar actividades de intermediación financiera
y que se denominarán en la presente Ley instituciones bancarias.

Artículo 19 Impedimentos para ser organizador: No pueden ser

organizadores de las instituciones bancarias: 1. Las personas condenadas por
delitos de tráfico ilícito de drogas, legitimación de capitales, financiamiento al
terrorismo, terrorismo, atentado contra la seguridad nacional y traición a la
patria y demás delitos dolosos.

Artículo 88 Alcance de las prohibiciones: Está prohibido a las instituciones

bancarias, así como a sus directores o directoras y trabajadores o
trabajadoras, suministrar a terceros cualquier información sobre las
operaciones pasivas y activas con sus usuarios y usuarias, a menos que medie
autorización escrita de éstos… La institución bancaria está obligada a
comunicar la información que requieran los organismos competentes
contemplados en la Ley que regula la prevención de legitimación de capitales.

Por otra parte se encuentra la Resolución 119-10, la cual se encarga de

regular todo lo referente en materia de prevención de capitales y
financiamiento al terrorismo, y la política conozca a su cliente, política conozca
a su empleado y como debe ser la administración integral de riesgos. Los
artículos relacionados para la investigación fueron:

Artículo 7.- Alcance del SIAR LC/FT

El SIAR LC/FT deberá involucrar y responsabilizar en las actividades contra
LC/FT a las dependencias y empleados de todos los niveles de los Sujetos
Obligados, que en cualquier forma puedan contribuir a prevenir, controlar y
detectar los intentos de legitimar capitales o financiar el terrorismo. Desde los
empleados de menor nivel jerárquico hasta el personal de más alta jerarquía,
incluida la Junta Directiva, deberán estar capacitados y concientizados para
identificar los riesgos de LC/FT y sus factores, detectarlos, mitigarlos y
reportarlos.
Artículo 8.- Alcance en la aplicación de las medidas contempladas en el
SIAR LC/FT
El alcance en la aplicación de las políticas, procedimientos, controles internos
y medidas de mitigación que cada Entidad Supervisada decida establecer en
su SIARLC/FT, estará sujeto a su nivel de riesgo de LC/FT calificado en Alto,
Moderado y Bajo en todas las áreas de negocios, atendiendo a los diferentes
factores de riesgo de LC/FT relacionados con sus empleados, clientes, zonas
geográficas, canales de distribución que utilice, productos o servicios y al
tamaño de la entidad; los cuales serán de obligatorio y estricto cumplimiento.
Artículo 9.- Tareas básicas del SIAR LC/FT
El SIAR LC/FT deberá permitir al Sujeto Obligado prevenir y detectar posibles
actividades sospechosas de LC/FT, en cualquiera de sus tres (3) fases
principales: la de “Colocación” de fondos; tanto significativos como a través de
operaciones al menudeo o estructuradas; la de “Procesamiento”, para apartar
los beneficios ilegales de su origen ilícito mediante una serie de transacciones,
conversiones o movimientos; y la de “Integración”, al incorporarlos
abiertamente a la economía legítima. Para materializar estas actividades de
prevención, detección y reporte, deberán tomarse en cuenta las siguientes
cuatro (4) tareas básicas de un efectivo SIAR LC/FT:
1. Prevención: Para reducir la posibilidad de que se coloquen en el Sistema
Financiero recursos provenientes de actividades relacionadas con la LC/FT,
mediante la aplicación de políticas, procedimientos y controles internos para
el adecuado conocimiento del cliente y de los empleados, complementados
con una constante capacitación y entrenamiento del personal de la entidad en
todos sus niveles, conforme a las políticas de capacitación previstas en esta
Resolución.
2. Control y detección: De actividades que se pretendan realizar o se hayan
realizado, para dar apariencia de legalidad a operaciones vinculadas a la
LC/FT, mediante la implementación de controles y herramientas de monitoreo
adecuadas, oportunas y efectivas.
3. Reporte: Oportuno, eficiente y eficaz, de operaciones detectadas que se
pretendan realizar o se hayan realizado y que se sospeche que estén
relacionadas con la LC/FT.
4. Conservación: Por el plazo legal establecido en el artículo 51 de la presente
Resolución, de todos los archivos, registros de transacciones y
documentación, tanto física como electrónica derivados de las tareas
precedentes destinadas a proporcionar a las autoridades competentes estos
elementos cuando sean requeridos para adelantar sus investigaciones.
Artículo 27.- Cumplimiento del Código de Ética o Código de Conducta: La
Gerencia de Recursos Humanos, el Oficial de Cumplimiento y los supervisores
en todos los niveles deberán por lo menos una (1) vez al mes recordar a los
trabajadores, el contenido del Código de Ética o Código de Conducta adoptado
por la Institución de manera que actúen siempre observando sus postulados.
A tal efecto, se hace necesario hacer entrega de un ejemplar del mismo a todos
los trabajadores del Sujeto Obligado, la constancia de su recepción deberá
permanecer en el expediente del personal. Adicionalmente, se podrá publicar
el Código en la Intranet de la Institución.
Artículo 34.- Debida Diligencia Sobre el Cliente (DDC): La Política DDC se
aplicará de manera diferenciada de acuerdo con la sensibilidad y nivel de
riesgo de LC/FT que determine cada Sujeto Obligado conforme su propio
procedimiento de evaluación de riesgos y en consideración a circunstancias y
factores de riesgos. Al Nivel de Riesgo Alto le corresponde una DDC
intensificada, al Nivel de Riesgo Moderado le corresponde una DDC mejorada
y al Nivel de Riesgo Bajo le corresponde una DDC estándar.
Artículo 37.- Documentos para la identificación del cliente
La identificación del cliente se realizará a través de la cédula de identidad
laminada para personas naturales venezolanas y extranjeras residentes en el
país, y pasaporte para personas naturales extranjeras no residentes. En el
caso de personas jurídicas domiciliadas en el país, la identificación se
efectuará a través del Registro de Información Fiscal (RIF) expedido por el
Servicio Nacional Integrado de Administración Aduanera y Tributaria (SENIAT)
y las copias certificadas de los documentos constitutivos de la empresa, sus
estatutos sociales y modificaciones posteriores, debidamente inscritos en el
Registro Mercantil o en el Registro Civil. Cuando se trate de personas jurídicas
no domiciliadas en el país, dichos documentos y poderes de sus
representantes legales, deberán estar debidamente legalizados por el
Consulado de la República Bolivariana de Venezuela en el respectivo país o
contar con la “Apostilla” y traducidos por un intérprete público al idioma
castellano.
Artículo 39.- Ficha de Identificación del Cliente para persona natural
Al abrir una cuenta a una persona natural, la Institución Financiera deberá
requerir como mínimo la siguiente información y mantenerla en una “Ficha de
Identificación del Cliente” que deberá ser archivada en el Expediente del
Cliente y registrada en medios informáticos…

Artículo 40.- Contenido de la Ficha de Identificación del Cliente para

persona jurídica.
En el caso de las personas jurídicas, los datos mínimos exigibles a ser
registrados en la Ficha son:
1. Motivo por los que solicita los servicios de la Institución y uso que dará a la
cuenta.
2. Nombre o razón social de la empresa.
3. Dirección y número de teléfono.
4. Empresas relacionadas.
5. Volumen de ventas mensuales.
6. Promedio mensual estimado en los cuales movilizará la cuenta.
7. Si espera recibir o enviar transferencias desde o al exterior de la República,
indicando el país de origen o de destino.
8. Número del Registro de Información Fiscal (RIF).
9. Actividad profesional, comercial o industrial y los productos o servicios que
ofrece….
Artículo 41.- Verificación de datos aportados por los clientes.

Los Sujetos Obligados de acuerdo al nivel de riesgo de sus potenciales o

nuevos clientes, deberán emplear diferentes métodos para verificar la
identidad y los datos aportados por los clientes. A mayor nivel de riesgo
deberán emplearse métodos más pormenorizados o estrictos, los cuales
pueden incluir la solicitud de documentación adicional, el contacto o la visita al
cliente, las comunicaciones telefónicas, la verificación independiente de la
identidad del cliente a través de una comparación de información suministrada
por el cliente con la información obtenida por una empresa consultora crediticia
o de investigación, o en una base de datos pública u otra fuente.
También puede incluir verificación de referencias con otras entidades
financieras y la obtención de estados financieros, entre otras. Así mismo, los
Sujetos Obligados deberán asegurarse de la calidad de la información
relacionada con la captura de datos de la Ficha de identificación del cliente y
sus posteriores actualizaciones, fundamentado en los principios de Integridad,
Disponibilidad, Confidencialidad y No Repudio.
Artículo 42.- Expediente del Cliente.

Los documentos obtenidos relativos al cliente y sus actividades, conformarán

el "Expediente del Cliente", el cual será mantenido en la oficina o sucursal
donde fue abierta la cuenta. En el “Expediente del Cliente” debe incluirse lo
siguiente:
1. Copia de los documentos de identidad.
2. Ficha de Identificación del Cliente.
3. Contrato de apertura de cuenta cuando sea aplicable.
4. Declaración jurada de origen y destino de los fondos.
5. Constancia de las acciones de verificación inicial y periódica realizadas por
la Institución en concordancia con el nivel de riesgo determinado para el
cliente.
6. Una o más referencias bancarias o comerciales, según lo establezca el
Sujeto Obligado en atención al nivel de riesgo asignado al cliente (excepto
para personas que abren cuentas por primera vez).
7. Cualquier otro documento relacionado con el cliente y sus actividades.

Artículo 55.- Contenido del Programa Anual de Adiestramiento

El Programa Anual de Adiestramiento debe identificar los objetivos, el

contenido, las estrategias metodológicas y los mecanismos de evaluación a
ser aplicados. Para el diseño del mismo, el Sujeto Obligado debe considerar
la audiencia a la cual va dirigido y tomar en cuenta las funciones específicas
de cada área de la Institución. El programa deberá establecer actividades
dirigidas especialmente a las siguientes áreas:
1. El personal que ingresa deberá recibir obligatoriamente una inducción y
sensibilización en esta materia, la cual estará incluida en el programa de
formación y capacitación como empleado bancario o financiero, a fin de
orientarlo acerca de los riesgos de LC/FT a los cuales se ven expuestos tanto
la entidad como sus trabajadores; así como, las medidas de prevención y
controles internos, que debe aplicar en el cumplimiento de las funciones
inherentes al cargo para el cual fue contratado.
2. Los sujetos obligados deberán mantener informado y capacitado de manera
general sobre su respectivo SIAR LC/FT, a todos sus trabajadores incluyendo
a los que ejercen cargos directivos; y de manera especial y focalizada, hacia
aquellos que pertenezcan a áreas o estén a cargo de los productos más
vulnerables a estos riesgos. Esta información y capacitación, general o
especial según corresponda, debe aplicarse a todos los niveles de la Entidad,
de manera que contribuya a la formación de una cultura de administración de
riesgos.
3. Adiestramiento común para el personal que en cualquier forma puedan
contribuir a la prevención, control y administración de los riesgos de LC/FT, el
cual debe incluirlos aspectos teóricos de LC/FT, como concepto; fases,
metodologías o tipologías, mecanismos, instrumentos, legislación vigente y
casos reales, entre otros. La capacitación debe incluir los cambios en la
legislación y normas prudenciales vigentes, así como las políticas,
procedimientos y procesos contra LC/FT internos de la Institución.
4. Actividades de información para la Junta Directiva y la Alta Gerencia, sobre
los riesgos que representan las nuevas tendencias de LC/FT, las estadísticas
de los Reportes de Actividades Sospechosas y la efectividad de las políticas,
procedimientos y controles internos adoptados. Asimismo, es necesario que
se informe a la Junta Directiva y se le ofrezcan elementos de concientización
sobre las implicaciones por el incumplimiento del marco legal que enfrenta el
Sujeto Obligado y sus trabajadores, a fin de que esté en capacidad de
supervisar el cumplimiento de los procedimientos contra la LC/FT, aprobar las
políticas, procedimientos y proveer suficientes recursos para ello.
5. Adiestramiento para el personal que tiene contacto directo con el público,
incluyendo gerentes de agencias y sucursales, cajeros, ejecutivos de cuenta,
entre otros, el cual debe contemplar, entre otros aspectos la apertura de
cuentas, política conozca su cliente, manejo de dinero en efectivo,
transferencias de fondos nacionales e internacionales, detección de
actividades sospechosas y reporte interno de las mismas.
6. Adiestramiento para el Área de Operaciones Internacionales, con énfasis en
las medidas preventivas, de control y detección a ser aplicadas a las
transferencias internacionales.
7. Adiestramiento para el personal de Banca Corporativa y Banca Privada que
comprenda las particularidades que se presentan en estas áreas sensibles. El
Oficial de Cumplimiento del Sujeto Obligado deberá asegurarse de que el
personal que labora en la Banca Corporativa y Banca Privada, reciba un
adecuado adiestramiento que le permita desempeñar sus funciones de
prevención contra LC/FT de manera eficiente, tomando en cuenta las
características de los clientes a quienes prestan atención y los servicios que
les ofrecen.
8. Entrenamiento para el personal de Auditoría Interna, con énfasis en
métodos y procedimientos para supervisar el cumplimiento de la legislación
vigente y los controles internos establecidos por la Institución para la
prevención de LC/FT, así como para evaluar la efectividad de los mismos.
9. Capacitación especializada y altamente tecnificada para el Oficial de
Cumplimiento, los miembros del CPC LC/FT y la UPC LC/FT, quienes deben
recibir capacitación periódica que sea relevante y adecuada dado a los
cambios en las exigencias de los organismos reguladores y en los
procedimientos y técnicas de LC/FT empleados por la delincuencia
organizada.
10. Asistencia a eventos nacionales e internacionales de información y
capacitación sobre prevención, control y administración de riesgos de LC/FT,
para directivos y empleados relacionados con las funciones de prevención,
control y administración de riesgos de LC/FT, que aseguren una adecuada
actualización de los conocimientos sobre la materia, que se manejan a nivel
nacional e internacional y que sirvan de base para que los asistentes se
puedan comportar como multiplicadores de los conocimientos obtenidos e
implementen iniciativas que se traduzcan en mejoras para el SIAR LC/FT.
Artículo 56.- Estadísticas y registros sobre capacitación.
Los Sujetos Obligados deben documentar el cumplimiento de sus programas
de capacitación y llevar registros de los mismos que incluyan las pruebas
documentales, las fechas de las sesiones de capacitación y la asistencia a las
mismas, lo cual debe estar a la disposición de los funcionarios de SUDEBAN
para su revisión y mantenerse por un período mínimo de cinco (5) años
contados a partir de haberse llevado a cabo la capacitación, particularmente
con la siguiente información:
1. Lugar, fecha, programa y contenido detallado e instructores de cada
capacitación.
2. Copias del contrato si lo hubiere, propuesta de servicios, facturas y resumen
curricular del instructor si la capacitación es brindada por medio de un
profesional externo o de una Firma Consultora.
3. Lista de asistencia que identifique: fecha, nombre del evento, nombre y firma
del participante, y área a la cual pertenece el trabajador dentro de la Entidad.
4. Copia de constancias, certificados o soportes de las actividades de
capacitación impartidas o recibidas en el tema de LC/FT.
5. Constancias de la asistencia de directivos y empleados a eventos
nacionales e internacionales en relación al tema de prevención, control y
riesgos de LC/FT, incluyendo nombre del evento, lugar y fecha, programa de
contenido y el nombre de los asistentes por el Instituto y sus cargos.
6. Cualquier otra información que el Sujeto Obligado considere necesaria.

Artículo 58.- Declaración de Conocimiento

Los Sujetos Obligados diseñarán un documento a suscribir individualmente por

los directivos y trabajadores, por medio del cual declaren haber recibido
información y adiestramiento sobre prevención y administración de los riesgos
de LC/FT en cada oportunidad en la cual se imparta dicho adiestramiento y
donde se especifique su contenido, debiendo señalarse en forma expresa la
identificación de toda la legislación vigente en la materia.

Entre otros reglamente se encuentra la Resolución 136-03, la cual estable los

tipos de riesgos que puedan presentar una institución financiera y como
mitigarlos.

Artículo 1: La presente Resolución tiene por objeto, establecer los

lineamientos básicos, que deberán observar las instituciones financieras en la
implementación de un proceso de administración integral de riesgos.
Artículo 2:Administración integral de riesgos: Es un conjunto de objetivos,
políticas, procedimientos y acciones que se implementan para identificar,
medir, monitorear, limitar, controlar, informar y revelar los distintos tipos de
riesgos a que se encuentran expuestas las instituciones financieras.
Artículo 3: La administración integral de riesgos debe asegurar la
homogeneidad de las herramientas, estructuras organizativas, procesos y
sistemas adecuados a la dimensión de la institución financiera; que permita
facilitar la gestión global de todos los riesgos que se asuman en cualquier
actividad o área geográfica, para ello la unidad de administración integral de
riesgos observará las técnicas básicas que a continuación se señalan:
a) Identificación: En un proceso dinámico y productivo aparecen nuevos y
variados riesgos. Su descubrimiento es un precursor esencial de la acción.
b) Medición: Cuantifica los riesgos financieros, a través de la estimación de
la probabilidad de ocurrencia y severidad de los eventos.
c) Control: Permite velar por el cumplimiento de las políticas de riesgo.
Las bases legales señaladas anteriormente, sirven de sustento para la
investigación debido que a través de las mismas se evalúa el cumplimiento de
para el desarrollo de los objetivos permitiendo de esta forma tener el
fundamento que permita guiar los controles que se deben tener para la
administración de riesgos de legitimación de capitales en las instituciones
financieras.
 Cuadro Nº 1 Identificación y Operacionalización de las variables.
VARIABLES
Objetivo General: Evaluar los riesgos asociados a la legitimación de capitales en Consorcio Ramadan, C.A. a través
de la resolución 119-10 de la Superintendencia de Instituciones del Sector Bancario (SUDEBAN).
Objetivo Especifico Variable Dimensión Indicador Instrumento Ítems
Satisfacción del
1 -2
Reputación. cliente
Identificar los riesgos implícitos Atención de reclamos 3
en el proceso de legitimación de Riesgos Controles Cuestionario 4
Operacional.
Capitales. Procesos 5
Contagio. Rentabilidad 6-7
Legal. Cumplimiento 8-9-10-11-12
Documentación para
la identificación del 13-14-15
Mecanismos Política
Describir los mecanismos de cliente
de conozca a su
prevención de Validación de los
prevención de cliente datos aportados por
legitimación de capitales Cuestionario 16-17-18-19
la los clientes
utilizados por Consorcio
legitimación de
Ramadan, C.A. Política Capacitación del 20-21-22-23-
capitales.
conozca a su personal 24
empleado Código de Ética 25-26
Alto Vulnerabilidad
Determinar los niveles de riesgos
Nivel de Moderado Probabilidad Matriz de
de legitimación de capitales en N/A
Riesgo Identificación de riesgo
Consorcio Ramadan, C.A. Bajo
riesgo
 CAPITULO III

MARCO METODOLOGICO

Para Balestrini (2002), el marco metodológico lo define como “los métodos e

instrumentos que se emplearan en la investigación planteada, desde la
ubicación acerca del tipo de estudio y el diseño de investigación, su población,
su muestra, los instrumentos y técnicas de recolección de los datos, hasta los
análisis y presentación de los datos” (p. 126).

Por lo mencionando anteriormente, a través de este capítulo se describe el

diseño, tipo y nivel de la investigación, población y muestra y los pasos y
métodos a emplear para lograr los objetivos en el estudio realizado.

Diseño de la Investigación

Señala Palella y Martins. (2010) como definición del Diseño no Experimental

“Es el que se realiza sin manipular en forma deliberada ninguna variable. El
investigador no sustituye intencionalmente las variables independientes. Se
observan los hechos tal y como se presentan en su contexto real y en un
tiempo determinado o no, para luego analizarlos” (p.87).

Esta evaluación basada en los procedimientos para la prevención de

legitimación de capitales en Consorcio Ramadan, C.A. a través de la
resolución 119-10 de la Superintendencia de las Instituciones del Sector
Bancario (SUDEBAN), la cual se enmarca en un diseño no experimental ya
que no se manipula de forma deliberada ninguna variable, es decir; no se
sustituye de forma intencional las variables independientes para ver sus
efectos en otras variable, los hechos se presentan en su acción real.
Tipo de Investigación

El tipo de investigación es de campo porque se recogen datos obtenidos de

forma real, directamente de la institución financiera de la Unidad de Prevención
de Legitimación de Capitales, lugar donde ocurren los hechos, y antecedentes
secundarios obtenidos de las bibliografías empleadas para la elaboración del
marco teórico; este tipo de investigación representa un proceso de recolección,
tratamiento y análisis de datos mediante la toma directa de la realidad de la
información necesaria para la investigación.

Arias (2006), indica dice que “La investigación de campo es aquella que
consiste en la recolección de datos directamente de los sujetos investigados,
o de la realidad donde ocurren los hechos (datos primarios), sin manipular o
controlar variable alguna, es decir, el investigador obtiene la información pero
no altera las condiciones existentes.” (p.31).

El nivel del trabajo es descriptivo porque se detalla, recogen y analiza las

características de la problemática presente en este departamento, permitiendo
referir los rasgos que se están estudiando.
Según Sabino (2000), el nivel de investigación es descriptiva, “cuando se
utilizan criterios sistemáticos que permiten poner de manifiesto la estructura o
el comportamiento de los fenómenos en estudio, proporcionando de ese modo
información sistemática y comparable con la de otras fuentes”. (p. 64).

Población y Muestra
Según Bernal (2006), la población “es la totalidad de elementos o individuos
que tienen ciertas características similares y sobre los cuales se desea hacer
inferencia”. (p. 164). Y la muestra para Bernal (2006), “es la parte de la
población de la cual realmente se obtiene la información para el desarrollo del
estudio y sobre la cual se efectuaran la medición y la observación de las
variables objeto de estudio”. (p.165).
Por lo antes descrito, la población en este estudio es un número de veintinueve
(29) sujetos que son los que integran la Unidad de Prevención de Legitimación
de Capitales, Unidad de Riesgo y la Unidad de Auditoria Interna.

Técnicas e instrumento de recolección de datos

Las técnicas de recolección de datos constituyen estrategias que permiten
llevar a cabo la recopilación de la información, con el fin de que sea posible
determinar las oportunidades de mejoras en la organización que es objeto de
estudio. Para el desarrollo de la investigación se empleó como técnica la
encuesta y como instrumento el cuestionario.

La técnica de recolección de información utilizada fue la encuesta, y según

Palella y Martins (2010) “Es una técnica destinada a obtener datos de varias
personas cuyas opiniones interesan al investigador” (p.123).

Como instrumento de recolección de datos se utilizó el cuestionario y según

Palella y Martins (2010) “El cuestionario es un instrumento de investigación
que forma parte de la técnica de la encuesta… Las preguntas han de estar
formuladas de manera clara y concisa… Como parte integrante del
cuestionario o en documento separado, se recomienda incluir unas
instrucciones breves, claras y precisas” (p.131).
Validez y Confiabilidad del Instrumento

Palella y Martins (2010) señala “La validez del instrumento se define como la
ausencia de sesgos. Representa la relación entre lo que se mide y aquello que
realmente se quiere medir” (p.160).

Por otra Palella y Martins (2010) señala que “La confiabilidad es definida como
la ausencia de un error aleatorio en un instrumento de recolección de datos.
Representa la influencia del azar en la medida, es decir; es el grado en que
las mediciones están libres de la desviación producida por los errores
casuales. Además, la precisión de una medida es la que asegura su
repetitividad (si se repite, siempre da el mismo resultado) (p.164).

Por lo antes expuesto los instrumentos a evaluar fueron cuestionarios los

cuales se validaron utilizando la técnica de instrumento de validación por juicio
de expertos, se realizó la validez de contenido solicitando el juicio de tres (3)
expertos en el área de Metodología, Auditoría y Gerencia Empresarial; se les
hizo entrega de la herramienta de recolección de información aplicada, para
que realizaran el análisis de los objetivos, las variables y sus respectivos
indicadores con las preguntas contenidas en la cuestionario. Mediante el
análisis y la observación que efectuaron los expertos se comprobó que los
instrumentos estuvieran debidamente diseñados y se tomaron en
consideración las recomendaciones emitidas por los mismos.

En cuanto a la confiabilidad se realizó una prueba piloto a siete (07) sujetos

diferentes, específicamente en la Unidad de Prevención de Legitimación de
Capitales; con un cuestionario compuesto de veintiséis (26) ítems.

Tratamiento y Análisis de la Información

Según Arias (2006) en cuanto al análisis del contenido indica que “se
describen las distintas operaciones a las que serán sometidos los datos que
se obtengan: clasificación, registro, tabulación y codificación si fuere el caso.
En lo referente al análisis, se definirán las técnicas lógicas (inducción,
deducción, análisis-síntesis), o estadísticas (descriptivas o inferenciales), que
serán empleadas para descifrar lo que revelan los datos recolectados” (p.111).
Luego de haber procesado la información, esta será presentada y analizada
con el fin de mostrar los resultados obtenidos. Por lo que los resultados se
procesaron y presentaron mediante un cuadro estadístico de frecuencia y
porcentaje, un gráfico para comparar e ilustrar los datos y un análisis; para de
esta forma desarrollar los resultados para el cumplimiento de los objetivos de
la investigación.
 CAPITULO IV

ANÁLISIS DE LOS RESULTADOS

Palella y Martins (2010) describe el análisis de los resultados de la siguiente

manera: “Una vez recogidos los valores que toman las variables del estudio
(datos), se procede a su análisis estadístico, el cual permite hacer
suposiciones e interpretaciones sobre la naturaleza y significación de aquellos
en atención a los distintos tipos de información que puedan proporcionar”
(p.174)

Por lo descrito anteriormente, a través del presente capitulo se muestra y se

analiza el resultado del instrumento de validación como lo es el cuestionario,
realizado a los sujetos que conforman las unidades de prevención de
legitimación de capitales, riesgo y auditoria.

La información obtenida se registró y graficó para facilitar el análisis de los

resultados obtenidos por el cuestionario aplicado.

Cuadro N°2 Dimensión Reputación.

Frecuencia Porcentaje
Nª Indicadores
Si No Si No
1 Satisfacción del cliente 6 23 21% 79%
2 Atención de reclamos 2 27 7% 93%
 RIESGO REPUTACIONAL
100% 93%
90%
79%
80%
70%
60%
50%
40%
30% 21%
20%
7%
10%
0%
SI NO

SATISFACCION DEL CLIENTE ATENCION DE RECLAMOS

Grafico n° 5. Evaluación del riesgo reputación

De acuerdo con la evaluación realizada referente al riesgo de reputación de la

empresa, se pudo observar que se presentan inconformidades en cuanto a la
satisfacción del cliente y a la atención de los reclamos que estos presentan,
debido que se tiene un 79% de insatisfacción por los clientes derivado del mal
servicio que se presta y por las investigaciones que han realizados los entes
reguladores en materia de legitimación de capitales. Aunado a esto el 93% de
los sujetos informo que la organización no da respuesta oportuna en los
tiempos establecidos.

Cuadro N°3 Dimensión Operacional.

Frecuencia Porcentaje
Nª Indicadores
Si No Si No
1 Procesos 4 25 14% 86%
2 Controles 8 21 28% 72%
 OPERACIONAL
100% 86%
80% 72%

60%

40% 28%
20% 14%

0%
SI NO

PROCESOS CONTROLES

Grafico N° 6. Evaluación del riesgo operacional

Se pudo observar que la organización presenta oportunidades de mejoras en

los riesgos operacionales debido que no cumple con los procesos y controles
establecidos, debido que un 86% indico que no cuentan con procesos
documentados y un 72% señalo que la empresa presenta ausencia de
programa de administración de riesgos de legitimación de capitales el cual sea
aplicable a todas las oficinas y agencias.
Cuadro N°4 Dimensión Contagio.

Frecuencia Porcentaje
Nª Indicadores
Si No Si No
1 Rentabilidad 12 17 41% 59%
 CONTAGIO
70%
59%
60%
50%
41%
40%
30% RENTABILIDAD

20%
10%
0%
SI NO

Grafico N° 7. Evaluación del riesgo contagio

En la evaluación realizada a la rentabilidad de empresa se observó que un

59% de la población indico que no se cuenta con un sistema especializado en
supervisión y control para facilitar la detección de actividades sospechosas en
las transacciones de los clientes, pudiéndose ver esta en riesgos financieros
que corresponden a la legitimación de capitales.

Cuadro N°5 Dimensión Legal.

Frecuencia Porcentaje
Nª Indicadores
Si No Si No
1 Cumplimiento 14 15 48% 52%
 LEGAL
53%
52%
52%
51%
50%
49% CUMPLIMIENTO
48%
48%
47%
46%
SI NO

Grafico N° 8. Evaluación del riesgo legal

En relación a la evaluación del cumplimiento legal de la organización se

evidencio que el 52% de los encuestados indico que existe ausencia de
programas contra la Legitimación de Capitales, ajustado a las leyes y
regulaciones, a su vez carecen de procedimientos para reportar las actividades
sospechosas a las autoridades competentes y pruebas independientes, o
programas de auditoria externa para evaluar los niveles de cumplimiento de
las leyes y regulaciones en materia de legitimación de capitales. Sin embargo,
se pudo observar que el 48% de los sujetos indico que se tiene designado un
oficial de cumplimiento para coordinar y supervisar la puesta en práctica de las
políticas y procedimientos contra legitimación de capitales y a su vez cooperar
con las autoridades locales en la investigación de actividades sospechosas así
como, proveer, evidencia para el proceso judicial.

Cuadro N°6 Política conozca a su cliente.

Frecuencia Porcentaje
Nª Indicadores
Si No Si No
1 Documentación para la identificación del cliente 12 17 41% 59%
 Frecuencia Porcentaje
Nª Indicadores
Si No Si No
Validación de los datos aportados por los
2 clientes 5 24 17% 83%

POLITICA CONOZCA A SU CLIENTE

90% 83%
80%
70%
59%
60%
50%
41%
40%
30%
20% 17%

10%
0%
SI NO

Documentación para la identificación del cliente

Validación de los datos aportados por los clientes

Grafico N° 9. Evaluación de la política conozca a su cliente

En la evaluación realizada concerniente a la política conozca a su cliente se

evidencio que el 59% de la población indico que no cuentan con
procedimientos regulares para actualizar los datos del cliente, incluyendo la
actividad económica, los niveles de ingresos y el origen de los fondo, y el 40%
establece que realiza una evaluación de riesgo de cada cliente antes de la
apertura de una cuenta, y sobre una base periódica después de la apertura de
una cuenta y que requieren información de identificación de todas las personas
naturales y personas jurídicas titulares de las cuentas, pudiendo de esta forma
tomar medidas de prevención para la apertura de cuentas nuevas.
Por otra parte se observó que no se realiza un validación de datos debido que
el 83% de los sujetos encuestas indicaron que no cuentan con un programa
de identificación del cliente que permita conocer de manera especial a los
clientes considerados de mayor riesgo en materia de legitimación de capitales,
por lo que carecen de procedimientos rigurosos para verificar la identidad
proporcionada por el cliente, desconociendo política de conocimiento del
cliente. Sin embargo el 17% de la población indico que establecen medidas de
prevención para la apertura de cuentas nuevas.

Cuadro N°7 Política conozca a su empleado.

Frecuencia Porcentaje
Nª Indicadores
Si No Si No
1 Capacitación del personal 9 20 31% 69%
2 Código de ética 7 22 24% 76%

POLITICA CONOZCA A SU EMPLEADO

80% 76%
69%
70%

60%

50%

40%
31%
30% 24%

20%

10%

0%
SI NO

Capacitación del personal Código de ética

Grafico N° 10. Evaluación de la política conozca a su empleado.

De acuerdo a los resultados obtenidos, se evidencio que el 69% de la
población indico que presenta debilidades en cuanto a la política conozca a su
empleado, dado que no cuentan con programas de la capacitación
adiestramiento dirigidos a dar cumplimiento con la a la política, como
verificación de todas las referencias, control y seguimiento especial de sus
actividades y los cambios en su estilo de vida que puedan tener los empleados
en la organización. Por otra parte se evidencio la carencia de políticas para
comunicar a los empleados de áreas sensibles, las nuevas leyes sobre
Legitimación de Capitales y los cambios en las mejores prácticas mundiales,
así como las recomendaciones de los entes reguladores. De igual forma,
presentan oportunidades de mejoras en el resguardo delos registros de las
sesiones de formación en que participan los empleados. Sin, embargo, un 31%
indico que se provee capacitación y adiestramiento a aquellos empleados que
trabajan en áreas sensibles o que pueden estar expuestos a mayor riesgo por
Legitimación de Capitales.
En cuanto a la evaluación del código de ética. Se pudo evidenciar que el 76%
de la población estableció que desconocen el código de ética, e indicaron que
el mismo no es cumplido.
Seguidamente se realizó una evaluación promedio de los riesgos asociados a
la legitimación de capitales de acuerdo a los resultados visto en el objetivos
número uno de la investigación y se arrojó el siguiente resultado.
 PONDERACIÓN DE RIESGOS
REPUTACIONAL
100% 86%

50%

LEGAL 52% 0% OPERATIVO

79%

59%
CONTAGIO

Grafico N°11 Ponderación de los riesgos asociados a la legitimación de

capitales.

Cuadro Nº8 Matriz de riesgo de legitimación de capitales.

IMPACTO

ALTO REPUTACION OPERACIONAL

CONTAGIO
MODERADO LEGAL
BAJO
BAJO MODERADO ALTO
PROBABILIDAD DE OCURRENCIA
 BAJO
MODERADO
ALTO

De acuerdo a los resultados de riesgos obtenidos en la primera evaluación, se

pudo evidenciar el impacto y la probabilidad que estos tienen en la
organización. Por lo que en el análisis realizado en la matriz de riesgo, se
observó que la organización presenta altos riesgos operativos, legales y
contagio por el incumplimiento de las normas establecidas por el ente
regulador. A su vez presenta oportunidades de mejoras en el ámbito financiero
dado a que el riesgo que se identifico es moderado por no contar con
herramientas que le permita detectar actividades sospechosas.
 CAPITULO V

CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES.

Luego de haber realizado la investigación concerniente a los riesgos asociados

a la legitimación de capitales en Consorcio Ramadan, se pudo comprobar que
la misma presenta oportunidades de mejoras en cuanto a los riesgos
concernientes a la legitimación de capitales. Tal como se observó en los
resultados aplicados para el desarrollo de los objetivos de la investigación.
Donde se percató que la institución presenta las siguientes oportunidades de
mejoras en los riesgos identificados tales como:

 En cuanto al riesgo operativo debido que no cuentan con manuales

donde indiquen los procesos que se realizan y a su vez no cuentan con
una planificación que establezca la programación para el cumplimiento
de adiestramiento que debe ser dictada a los empleados de la
organización de los riesgos que presenta la empresa.
 Riesgos contagio puesto que no se cuenta con un sistema
especializado en supervisión y control para facilitar la detección de
actividades sospechosas en las transacciones de los clientes.
 Riesgo legal motivado a la ausencia de programas contra la
Legitimación de Capitales, ajustado a las leyes y regulaciones, a su vez
carecen de procedimientos para reportar las actividades sospechosas
a las autoridades competentes y pruebas independientes, o programas
de auditoria externa para evaluar los niveles de cumplimiento de las
leyes y regulaciones en materia de legitimación de capitales.
  Riesgo de reputación evidenciándose las inconformidades que
presentan los clientes derivados del mal servicio que se presta.

Por otra parte se evidencio oportunidades de mejores en los mecanismos de

prevención de legitimación de capitales, puestos que el cumplimiento de la
política conozca a su cliente y conozca a su empleado no son dadas de
acuerdo a las regulaciones establecidas observándose que en la política
conozca a su cliente no cuentan con procedimientos regulares para actualizar
los datos, incluyendo la actividad económica, los niveles de ingresos y el
origen de los fondo, a su vez que no cuentan con un programa de identificación
del cliente que permita conocer de manera especial a los clientes considerados
de mayor riesgo en materia de legitimación de capitales, por lo que carecen
de procedimientos rigurosos para verificar la identidad proporcionada por el
cliente, desconociendo política de conocimiento del cliente.

Con respecto a la política conozca a su empleado no cuentan con programas

de la capacitación adiestramiento dirigidos a dar cumplimiento con la política,
como verificación de todas las referencias, control y seguimiento especial de
sus actividades y los cambios en su estilo de vida que puedan tener los
empleados en la organización. Por otra parte se evidencio la carencia de
políticas para comunicar a los empleados de áreas sensibles, las nuevas leyes
sobre Legitimación de Capitales y los cambios en las mejores prácticas
mundiales, así como las recomendaciones de los entes reguladores, y
ausencia en el resguardo delos registros de las sesiones de formación en que
participan los empleados. De igual forma se validó que el desconocimiento del
código de ética, y a su vez que este no es cumplido.

En la evaluación realizada a los niveles de riegos de la organización, se validó

que la organización presenta altos riesgos operativos, legales y de contagio
por el incumplimiento de las normas establecidas por el ente regulador. A su
vez presenta oportunidades de mejoras en el ámbito financiero dado a que el
riesgo que se identifico es moderado por no contar con herramientas que le
permita detectar actividades sospechosas.

Por lo antes descrito, se recomienda:

 Documentar los procesos de las áreas, a fin de evitar re trabajos y

riesgos operativos a la institución.
 Tener una coordinar que permita el desarrollo de las actividades
concernientes a la prevención de legitimación de capitales al personal
de la empresa.
 Mejorar los sistemas para que se faciliten los movimientos que realicen
los clientes que puedan presentar actividades sospechosas por
legitimación de capitales
 Implementar procedimientos para facilitar la información a los entes
reguladores.
 Mejorar la atención y los tiempos de respuestas para la atención de los
reclamos que presenten los clientes.
 Realizar seguimiento en la documentación que se le solicita al cliente y
validar que la información que suministra sea fidedigna.
 Implementar jornadas de capacitación y formación a todo el personal
para que reciba inducción en materia de prevención de legitimación de
capitales y código de ética.
 Realizar evaluaciones de riesgos de los procesos que son ejecutados
en la organización y a su vez realizar una calificación de riesgo donde
se pueda identificar el nivel del mismo.
 REFERENCIAS BIBLIOGRAFICAS

Libros
 Arias F. (2012). El Proyecto de Investigación. Introducción a la
metodología científica 6ta edición. Editorial Episteme. República
Bolivariana de Venezuela: Caracas.
 Palella y Martins. (2010). Metodología de la Investigación Cualitativa.
FEDUPEL. Caracas.
 Bernal, C. (2006). Metodología de la Investigación. Pearson Prentice
Hall. México.
 Balestrini, M. (2002). Como se elabora el proyecto de investigación. 6ta
edición. Consultores Asociados, servicio editorial. Venezuela.
 García (2009), Prevención de lavado de dinero y financiamiento al
terrorismo. Instituto Nacional de Ciencias Penales. México.

Tesis y trabajos de grado

 Caldera, (2017). Propuesta de lineamientos técnicos de monitoreo en

materia de administración de riesgos de legitimación de capitales y
financiamiento al terrorismo aplicables en las casas de bolsa en
Venezuela en conformidad con la resolución 110-2011 emanada de la
superintendencia nacional de valores. Trabajo Especial de Grado para
optar al Título de Especialista en Auditoría de Tecnología de
Información Financiera y Seguridad de Datos. Colegio Universitario
Francisco de Miranda, Caracas.
 Montaño, (2016). Evaluación del Cumplimiento de las Normas de la
Resolución N° 110-2011 de la Superintendencia Nacional de Valores
(SNV) sobre la Casa de Bolsa RAM. Trabajo presentado como requisito
para optar al Grado de Especialista en Auditoria. Colegio Universitario
Francisco de Miranda, Caracas.
 De Abreu, (2013) Proceso de legitimación de capitales en el sistema
financiero venezolano, su incidencia en el sector asegurador. Trabajo
presentado como requisito para optar al Grado de Especialista en
Derecho Mercantil. Universidad Católica Andrés Bello, Caracas.
 Vargas (2016) El delito previo en el delito de lavado de activos, Tesis
para optar el Grado Académico de Magíster en Derecho Penal.
Pontificia Universidad Católica del Perú, Lima Perú.
 Crespín, (2016) Gestión del riesgo de lavado de dinero y de activos en
organizaciones no gubernamentales en el Salvador, trabajo de grado
para optar al grado de maestro en administración financiera. El
Salvador.

Documentos Jurídicos
 Constitución de la República Bolivariana de Venezuela, Gaceta Oficial
Extraordinaria N° 36.860 de fecha 30 de diciembre de 1.999.
 Resolución, N°: 119-10 Fecha: 9 de Marzo de 2010. La
Superintendencia de Instituciones del Sector Bancario.
 Resolución, N°: 136-03 Gestión de los riesgos financieros. La
Superintendencia de Instituciones del Sector Bancario.
 Informe de auditoría en la gerencia de prevención de legitimación de
capitales. Consorcio Ramadan, C.A. (Noviembre 2017). Caracas: Autor.
María Pacheco.
 Fuentes electrónicas

 Clasificación de los principales riesgos de la seguridad informática

(2011). Disponible:
http://aplicaciondeseguridadinformatica.blogspot.com/2011/08/b-
clasificacion-de-los-principales.html. [Consulta: 2017, Abril 2018].
 Análisis impacto y probabilidad de riesgo (2016). Disponible:
https://prezi.com/wjrddd8ggqlf/analisis-impacto-y-probabilidad-de-
riesgo-lhol/ [Consulta: 2017, Abril 2018].