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Fuentes de Financiamiento Externo
Fuentes de Financiamiento Externo
Matrícula:
Modulo: Administración Financiera v2
Evidencia de aprendizaje: Administración del
efectivo, cuentas por cobrar e inventarios
Asignatura: Licenciatura en Gestión y
Desarrollo Empresarial
Nombre del asesor: Prof. Ernesto George Wright
Ledesma
11/agosto/2019
Fuentes de financiamiento externo para
empresas en México
Estas son las principales fuentes de financiamiento en México para
pequeñas y medianas empresas:
1.- Comerciales
También conocidos como créditos de funcionamiento, Junto con las fuentes bancarias,
esta es la
principal fuente de financiamiento externo para las empresas en México. Con fuentes
comerciales, nos
referimos al financiamiento provisto por los proveedores.
Este tipo de financiamiento se traduce, sobre todo, en forma de bienes entregados
anticipadamente al
pago de los mismos, en algunos casos, se da el estímulo adicional de descuento por
pago temprano.
PLAZO: Suele ser entre 30, 60 y 90 días y se concede para facilitar la venta al
cliente.
En cuanto a los requisitos destacables, la mayoría de las empresas que otorgan un
crédito, solicitan:
• Información y datos fiscales del negocio.
• Cumplir con cierta cantidad de ingresos mensuales netos comprobables.
• Tener cierta antigüedad de experiencia laboral mínima.
• Buen historial crediticio.
• Tener cuantas bancarias.
• Ser persona física con actividad empresarial o persona moral.
• Uno o dos avales o garantía prendaria.
• En algunos proveedores solicitan acta constitutiva y poder del representante
legal.
NOTA. El monto del crédito, garantías, tasas de interés y las gestiones, las decide
el proveedor de
acuerdo a sus políticas de otorgamiento de créditos internas.
2. Gubernamentales
Son recursos que provienen del sector público y se dirigen a fomentar la creación o
crecimiento de las PYMES.
Cada una de estas tiene distintas modalidades de financiamientos, es por eso que
los requisitos dependen del
objetivo para cual requieras el crédito; pero la mayoría son:
• Ser una empresa formal o persona física con actividad empresarial.
• Contar con antecedentes favorables en el buró de crédito.
• Al menos dos años de antigüedad.
• Comprobar la suficiente generación de flujos para hacer frente al financiamiento.
• La documentación que te solicite el banco participante de tu preferencia.
Los plazo pueden ser de 60 meses hasta 8 años y en algunos casos hasta 10 años en
créditos con garantía
hipotecaria.
Los Montos pueden ser de $40,000 hasta 51 millones de pesos.
La tasa que ofrecen es del 13% anual fija hasta del 30% a pagar en los plazos
estipulados en el otorgamiento.
En otro contexto, para fomentar el financiamiento al comercio exterior y la
generación de divisas en el país, la
ampliación de capacidad productiva de las empresas exportadoras y en su caso la
internacionalización de las
mismas, mediante la atención de calidad a los clientes con programas de
financiamiento, garantías y otros servicios
financieros especializados, se tiene a BANCOMEXT – Banco Nacional de Comercio
Exterior.
El cual tiene por objeto contribuir al desarrollo y generación de empleo en México.
Este opera mediante el
otorgamiento de créditos, de forma directa o mediante la banca comercial y los
intermediarios financieros no
bancarios, a fin de que las empresas mexicanas aumenten su productividad y
competitividad.
Sus requisitos son:
• Ser una PyME exportadora y/o importadora.
• Dos años promedio de operación y/o experiencia en el giro.
• No encontrarse en concurso mercantil, suspensión de pagos o en estado de
insolvencia..
• Experiencia crediticia favorable.
• Buró de Crédito: Hasta MOP04.
• Requisitos Sujetos a análisis y aprobación de crédito.
Cuenta con Garantía Bursátil que avala total o parcialmente el pago de capital o
intereses y que permite mejorar la calificación que
asignan las calificadoras a las emisiones bursátiles; así como también, la Garantía
Comercio Exterior al Intermediario Financiero en
el Extranjero (IFE) para cubrir el riesgo de incumplimiento de pago sobre los
financiamientos que otorgue a sus clientes para que los
intermediarios financieros en el extranjero financien en sus países a compradores
de productos y servicios mexicanos.
SANTANDER
Producto: Crédito Simple Tasa Fija
Crédito a cuotas con tasa fija para cubrir necesidades de capital de trabajo (pago
a proveedores, compra de inventarios, financiamiento a clientes, etc.)
con plazo único de 36 meses. Tiene una sola disposición al inicio del crédito (lo
pagado no puede volver a disponerse).
• Tasa fija de 10%, 11%, 12% o 16% durante toda la vida de su crédito si contrata 3
productos transaccionales (TPV, TDC, Nómina, Captación, Seguros o
Inversión). Línea: desde $250,000 hasta 8 millones de pesos. Requiere Obligado
Solidario.
Total $249,999.99 $80,935.44 $330,935.52 32.4%
II. La empresa Maquiladora S.A. tiene 3 años en operaciones,
Pago Pago Monto de
$3,920.46
$3,967.83
$2,974.03
$2,926.65
$6,894.49
$6,894.49
$242,205.88
$238,238.05
operaciones, la empresa estima puede hacer pagos trimestrales
4 $4,015.78 $2,878.71 $6,894.49 $234,222.27
$4,163.12
$4,213.42
$2,731.37
$2,681.07
$6,894.49
$6,894.49
$221,881.44
$217,668.02
1ª. Opción.
10
11
$4,315.86
$4,368.01
$2,578.63
$2,526.48
$6,894.49
$6,894.49
$209,087.83
$204,719.82
13
$4,420.79
$4,474.21
$2,473.70
$2,420.28
$6,894.49
$6,894.49
$200,299.02
$195,824.82
31
48,611.11 $
41,666.67 $
6,944.44 $
6,944.44 $
557.41 $
477.78 $
89.19 $
76.44 $
7,591.04 $ 41,666.67
7,498.67 $ 34,722.22
33
34,722.22 $
27,777.78 $
6,944.44 $
6,944.44 $
398.15 $
318.52 $
63.70 $
50.96 $
7,406.30 $ 27,777.78
7,313.93 $ 20,833.33
35
20,833.33 $
13,888.89 $
6,944.44 $
6,944.44 $
238.89 $
159.26 $
38.22 $
25.48 $
7,221.56 $ 13,888.89
7,129.19 $ 6,944.44
mayor plazo de financiamiento.
Totales
36 $ 6,944.44 $
0.00
Conclusión
Para que una empresa tenga éxito, tarde o temprano tendrá que recurrir a
opciones de
financiamiento externo. Como hemos visto en las anteriores lecciones, con la
expansión de
ventas viene también la necesidad de invertir en capital de trabajo para seguir
creciendo. Así
es que, mientras que la empresa puede empezar con recursos propios y con la primera
opción
de financiamiento que vimos, es decir, la de familia y amigos, más adelante
tendremos que
recurrir a otras instituciones.
Nuestro país está evolucionando lentamente en cuestiones de inversiones, pero
hoy en
día, todavía escasean las opciones sólidas de capital semilla y de Capital
Ventures. Quizá en
unos años ambas sean más comunes, al igual que el Crowdfunding. Mientras tanto, las
opciones tradicionales de banca gubernamental y banca privada siguen siendo las
primeras
opciones de financiamiento.
Es interesante ver que hay varias opciones gubernamentales más convenientes
que la
banca privada. Hay que perderle el miedo a los trámites burocráticos y aprovechar
al máximo
esos fondos, ya que, al final de cuentas, salen de los bolsillos de todos los
ciudadanos que
pagamos impuestos.
Referencias
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El Financiero. Recuperado el 22 de julio de 2018, de
https://www.eleconomista.com.mx/economia/Proveedores-la-principal-
fuente-de-financiamiento-20180226-1099.html
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Obtenido de Portal Gob.mx:
https://www.gob.mx/fira/que-hacemos
ASOFOM. (15 de julio de 2018). ASOFOM. Obtenido de Asociación de Sociedades
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http://asofom.mx/
BANORTE. (15 de julio de 2018). BANORTE. Obtenido de Crédito PyME Banorte -
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https://www.tudecide.com/credito-pyme/banorte/crediactivo-
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Obtenido de : https://www.santanderpyme.com.mx/pg/financiamiento-
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Talavera, J. (6 de julio de 2016). ¿Qué es el INADEM (Instituto Nacional del
emprendedor)? Entrepreneur. Recuperado el 15 de
julio de 2018, de
https://www.entrepreneur.com/article/278670