Segurodecaucin

Tc ni c o en segur os

Seguro de caucin
Mdul o 3

MR. 3.10.3.3249/13
Edicin 03



















Guatemala, julio de 2013








Material referencial para consulta, revisin y validacin, para
posterior edicin, correccin ortogrfica y estilo y, diseo
grfico.
Segurodecaucin








Segurodecaucin




Material referencial para consulta, revisin y
validacin, para posterior edicin, correccin
ortogrfica y estilo y, diseo grfico.

Segurodecaucin

Objetivo de la serie

El estudio del contenido de esta serie contribuir a que el participantes adquiriera las
capacidades necesarias para promover los planes de seguros, ejecutar plan de cobertura
de los riesgos asegurables, evaluar riesgos, cotizar coberturas, planes y contratos,
administrar y gestionar la cartera, tramitar reclamos y realizar ajustes, negociar y
comercializar programas de reaseguro, cumpliendo con procedimientos, buenas prcticas y
conductas positivas en las actividades laborales.




La serie comprende:

Serie modular

Mdulo Nombre
1 Bases de seguros
2 Desarrollo personal integral D
3 Ramo daos
4
Seguro de caucin
5 Ramo vida
6 Seguro de salud
7 Gestin de seguros
8 Inspeccin y ajuste de seguros
9 Comercializacin y negociacin de seguros











Segurodecaucin

ndice
Presentacin y objetivo del manual ------------------------------------------------------------------- 5

Unidad didctica 1. Funcionamiento del mercado nacional e internacional de
Caucin ----------------------------------------------------------------------------------------------------- 6

Sesin 1 Participantes del sistema de caucin ---------------------------------------------- 7

1.1 Participantes nacionales... 8
1.2 Participantes internacionales... 14
1.3 Demandantes y oferentes. 17
Autoevaluacin 20

Sesin 2 Usos del seguro de caucin ----------------------------------------------------------- 21

2.1 Identificacin de la necesidad 22
2.2 Marco jurdico que regula los seguros de caucin. 22
2.3 Marco comercial aplicable a los seguros de caucin.... 29
2.4 Particularidades del seguro de caucin 33
Autoevaluacin.. 38

Sesin 3 Operatividad del mercado nacional e internacional de caucin --------- 39

3.1 Formas de caucin en Guatemala.... 40
3.2 Formas de caucin internacional.... 44
Autoevaluacin. 50


Unidad didctica 2 Funcionamiento y procesos del seguro de caucin ----------- 51

Sesin 1 Marco referencial aplicable a las plizas de caucin ------------------------ 52

1.1 Principios fundamentales que regulan las plizas de caucin 53
1.2 Beneficios contractuales para el fiador otorgante de garantas 54
1.3 Elementos personales del seguro de caucin. 55
Autoevaluacin. 60

Sesin 2 Elementos tcnicos y operativos del seguro de caucin -------------------- 61

2.1 Elementos tcnicos del seguro de caucin 62
2.2 Elementos operativos del seguro de caucin. 79
Autoevaluacin.. 81

Sesin 3 Tipos de seguros de caucin ---------------------------------------------------------- 82

3.1 De fidelidad. 83
3.2 J udiciales.... 88

Segurodecaucin

3.3 Administrativas ante gobierno 94
3.4 Administrativas ante particulares 102
3.5 Otros requerimientos legales de cauciones. 105
Autoevaluacin. 111

Sesin 4 Introduccin general a la suscripcin --------------------------------------------- 112

4.1 Documentos de solicitud . 113
4.2 Anlisis de la naturaleza de las obligaciones a garantizar 116
4.3 Anlisis del riesgo.. 117
4.4 Contragarantas... 121
4.5 Tarificacin. 124
4.6 Emisin del contrato de caucin.. 124
Autoevaluacin.. 130

Sesin 5 Proceso de reclamacin y recuperacin en los seguros de caucin --- 131

5.1 Proceso de reclamacin 132
5.2 Proceso de recuperacin.... 149
Autoevaluacin 153


Unidad didctica 3. Procesos y operaciones bsicas, contables y financieras en
el anlisis de contratos de caucin --------------------------------------------------------------- 154

Sesin 1 Anlisis de estados financieros bsicos ------------------------------------------ 155

1.1 Estados financieros....... 156
1.2 Mtodo de anlisis de los estados financieros.. 159
Autoevaluacin 166

Sesin 2 Indicadores financieros bsicos ----------------------------------------------------- 167

2.1 Tipos de indicadores o razones financieras bsicos 168
2.2 Aplicacin e interpretacin de las razones financieras....... 169
Autoevaluacin 175

Bibliografa 176
Seguro de caucin

PRESENTACIN

El presente material didctico ha sido elaborado, revisado, verificado e institucionalizado
por un equipo tcnico y metodolgico de trabajo, con base en planes para la formacin
que responden a las competencias requeridas para cumplir las funciones de la ocupacin
y los procesos. Comprende aspectos tericos, procedimentales y actitudinales, obtenidos
a partir de un proceso exhaustivo de investigacin en fuentes referenciales: manuales,
guas, libros y enciclopedias, considerando el constructivismo como base fundamental
para que el participante desarrolle nuevos conocimientos a partir de informacin que ha
adquirido, de acuerdo con su entorno.

El seguro de caucin representa una de las formas ms comunes y aceptables de
garanta empleadas en el contexto judicial, civil y mercantil, estas no pueden generarse
sin la existencia de un contrato principal y representa para el beneficiario o acreedor el
sustituto de pago en caso de incumplimiento de las obligaciones contradas por el fiado o
deudor.

El manual est conformado por tres captulos y cada uno dividido por sesiones. El primer
captulo, trata sobre el funcionamiento del mercado nacional e internacional de caucin,
siendo el seguro de caucin uno de los mecanismos ms empleados, describe a los
participantes del sistema tanto nacional como internacional, los usos que tiene este tipo
de pliza de caucin y la operatividad a nivel nacional e internacional de caucin.

El segundo captulo, enfoca las funciones y procesos de los seguros de caucin, que
incluye el marco de referencia aplicable, los elementos tcnicos y operativos del ramo, los
tipos de seguros de caucin que se otorgan en el mercado y exigidos por la Ley, el
proceso de suscripcin de los seguros de caucin, el proceso de reclamacin y
recuperaciones que aplican en el ramo.

Por ltimo, el tercer captulo trata sobre el anlisis de los estados financieros bsicos, que
constituyen el proceso fundamental que desarrollan las compaas de seguros para el
otorgamiento de las plizas de caucin.

Se espera que el estudio de este material didctico despierte inters y motive a cada
persona a alcanzar sus metas a travs del esfuerzo y dedicacin para ser competitivo en
el mundo laboral y mejora su calidad de vida.



Objetivo del manual

El estudio del contenido de este manual tcnico, contribuir a que el participante adquiera
capacidades para determinar el funcionamiento, procesos y anlisis financieros bsicos
aplicables en el seguro de caucin, de acuerdo con legislacin vigente y procedimientos
establecidos.
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Seguro de caucin






1. Funcionamiento del mercado
nacional e internacional de caucin


Criterios de evaluacin

Describe las diferentes funciones de los participantes que intervienen en el sistema de
caucin.
Describe el rol que desempean los demandantes y oferentes.
Describe los usos del seguro de caucin.
Explica el marco jurdico que regula las plizas de seguro de caucin.
Explica el marco comercial que regula los seguros de caucin.
Detalla las particularidades del seguro de caucin.
Describe las formas de caucin en el mercado nacional.
Describe las formas de caucin en el mercando internacional.

























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Seguro de caucin



1. Participantes del sistema de caucin

La evolucin de la sociedad y las formas de comercio han trado como resultado la
aplicacin de formas de garanta o de caucin y por consiguiente de la necesidad de
especialistas para facilitar la adquisicin y otorgamiento de instrumentos que agilicen las
relaciones comerciales.

El sistema nacional de caucin, por sus particularidades tcnicas y legales no puede
operar sin el apoyo de un sistema internacional que le brinde herramientas financieras y
tcnicas para su operatividad.

Es necesario conocer que el sistema de caucin en Guatemala surgi por la necesidad de
garantizar el cumplimiento de obligaciones relacionadas principalmente con el manejo de
dinero, precisndose de instrumentos de garanta para el estado las cuales son de
carcter obligatorio, y tambin estn a la disposicin del sector privado sin estar sujeta su
contratacin a la obligatoriedad.

Dentro del contexto nacional e internacional del sistema de caucin, es posible identificar
los diferentes participantes que lo integran y sus interrelaciones, as como la funcin que
cada uno tiene en el sistema de caucin, como se presenta en la siguiente grfica. Debe
tenerse en cuenta que el cliente tiene la potestad de cubrir la caucin directamente ante el
beneficiario, a bien por el tipo de operacin acudir por una garanta a un banco o
presentar un documento de garanta otorgado por un asegurador. La Superintendencia
de Bancos regula las operaciones de las aseguradoras, bancos e intermediarios,
diferenciando entre participantes nacionales y participantes extranjeros.





















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Seguro de caucin

1.1 Participantes nacionales

Se refieren a todos aquellos entes que forman parte del sistema de caucin propio de
cada pas, que operan dentro su propio mbito de accin y regulados de acuerdo a
normativa aplicable.

Los participantes, en general, del sistema de caucin son:



















En Guatemala, participan los siguientes actores:










A. Clientes

Son aquellos entes que acuden a las compaas de seguros y los bancos para solicitar
operaciones de garanta por diversas circunstancias. Estos deben ser identificados,
establecer relaciones comerciales dentro del marco de legalidad y sobre quienes tiene
plena aplicabilidad la poltica de conozca a su cliente. En vista de que las garantas y
especialmente la del seguro de caucin tienden a amparar toda obligacin lcita, se
encuentra toda una gran gama de clientes. Estos pueden clasificarse en:

1) Clientes individuales: son las personas naturales, que necesitan los beneficios que
del seguro de caucin, ya sea de fidelidad, judicial, administrativa o de crdito.
Tambin se les puede dar la denominacin de clientes particulares o privados. Son
todos aquellos que prestan servicios, realicen obras o suministren bienes y servicios
Superintendencia de Bancos
Banco extranjero
Banco nacional
Cliente
Compaa aseguradora Banco nacional Retrocesionario
Intermediario de seguros
Intermediario (brker) de reaseguro
Participantes nacionales del sistema de caucin

Compaas de seguros
Bancos
Clientes
Intermediarios
Superintendencia de Bancos
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Seguro de caucin

tanto al estado y dems organismos pblicos como entre particulares. Pueden ser
contratantes o beneficiarios de la garanta. Entre estos se encuentran:

Personas individuales. Empleados de gobierno.
Empresas individuales. Comunidades.
Negocios pequeos. Trabajadores por contrato ante el
estado.

2) Clientes jurdicos: son las personas jurdicas, constituidas en sociedades annimas,
que contraen obligaciones contractuales derivando en la necesidad de obtener un
seguro de caucin. Pueden ser contratantes o beneficiarios de la garanta. Entre
ellos se pueden mencionar:

Personas jurdicas. Proveedores de bienes y servicios.
Contratistas Constructoras. Agencias de viajes.
Importadores - distribuidoras. Laboratorios y drogueras.
EEGSA, DEORSA, EOCSA. Otros.

3) Clientes estatales: son las entidades de gobierno, el Estado y sus dependencias.
Dentro de esta clasificacin se encuentran los entes autnomos, semiautnomos,
entidades descentralizada, las municipalidades, instituciones o entidades pblicas, no
comerciantes, que pueden ser los beneficiarios o contratantes del seguro de caucin.
Exigen la presentacin de garantas en base a normativa legal que indica los
porcentajes requeridos. Entre estos se encuentran:

Las municipalidades. FOGUAVI.
Empresas pblicas estatales. TELGUA.
Ministerios. INTECAP.
Aeronutica civil. Otros.
SAT.

B. Superintendencia de Bancos (SIB)

Como se ha explicado en el manual de Bases de seguros, es el organismo supervisor de
la actividad financiera del pas, avalado en el Artculo 133 de la Constitucin Poltica de la
Repblica de Guatemala. Dentro de su actuar se encuentran varias facultades y
funciones con relacin a las compaas aseguradoras del pas.

1) Facultades

Este ente rene varias facultades, entre algunas de ellas se encuentran:

a. Es el encargado de ejercer la vigilancia e inspecciones de bancos, instituciones de
crdito y financieras y otras que la Ley disponga.
b. Es el ente supervisor del sistema financiero y de la banca central.
c. Es el ponente de legislacin especfica del sistema y reglamentos.
d. Es participante en la actividad supervisora internacional.
e. Su enfoque de supervisin est basado en riesgos.
f. Es el actor principal en la resolucin de entidades con problemas.

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Seguro de caucin

2) Funciones

La superintendencia como ente de vigilancia y supervisin ejerce varias funciones, entre
las cuales se encuentran:

a. Ejercer supervisin sobre las entidades bajo su control a fin de mantener la solidez
patrimonial, la liquidez y solvencia apropiadas al riesgo que asumen, con el objeto
de preservar la confianza del pblico en el sistema financiero. Esto incluye operar
con amplias facultades de investigacin y acceso libre a las fuentes y sistemas de
investigacin e informacin de las entidades supervisadas.
b. Cumplir y hacer cumplir los aspectos legales y reglamentarios aplicables.
c. Proveer al pblico de informacin segura, veraz y oportuna de la situacin financiera
del pas.
d. Aprobar las tarifas de primas para el cobro de los seguros de caucin.
e. Comprobar la solvencia y capacidad en trminos financieros de las instituciones
reaseguradoras que dan soporte a la operacin local de las aseguradoras.
f. Fijar el lmite de responsabilidad mxima que pueden asumir las compaas
aseguradoras mediante el otorgamiento de un seguro de caucin.
g. Velar por el cumplimiento de Leyes de prevencin contra el lavado de dinero u otros
activos y el financiamiento del terrorismo.
h. Sancionar al sistema financiero cuando as lo amerite.
i. Dictar instrucciones razonables destinadas a subsanar las deficiencias o
irregularidades que se pudieren encontrar.

C. Compaas de seguros

Son aquellas instituciones o empresas privadas, estatales y semiestatales, de naturaleza
mercantil, constituidas legalmente, que se dedican a colocar seguros, a ttulo oneroso,
que asumen los riesgos especificados en los contratos de seguros. En el caso de los
seguros de caucin, se torna responsable conjuntamente con el fiado para el
cumplimiento de las obligaciones contradas con el acreedor. Por mandato de la Ley,
las compaas que ofrecen seguros de caucin como especialidad son consideradas
como Compaas de seguros ya que el ramo de caucin (anteriormente fianzas) forma
parte de los seguros de daos.

1) Caractersticas

Dentro de las particularidades tanto de constitucin como de operatividad de estas
entidades se encuentran:

a. Estn sujetas al control y vigilancia de la Superintendencia de Bancos.
b. Deben ser una sociedad annima constituida como aseguradora y operar como tal,
de acuerdo con el rgimen legal actual.
c. Para operar en forma exclusiva el seguro de caucin, tienen que tener un
capital pagado mnimo inicial de tres millones de quetzales (Q.3,000,000.00);
d. Operar dentro de la normativa especfica de la Ley de la Actividad Aseguradora
Decreto Nmero 25-2010, sus Decretos, Acuerdos y Reglamentos.
e. Las plizas de caucin tanto la solicitud como su texto han sido presentadas y
aprobadas por la Superintendencia de bancos.
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Seguro de caucin

f. Por medio de la pliza de caucin que otorga, se obliga a responder por una
persona natural o jurdica ante un tercero en caso de no poder o no querer cumplir
parcial o totalmente la obligacin contrada en un contrato principal.
g. La obligacin contrada es a ttulo de garanta, de carcter personal y de naturaleza
accesoria a la obligacin principal que se ha comprometido el deudor o fiado.
h. Solo estn obligadas a responder por aquello a que expresamente se comprometi.
i. Podr comprometerse a menos pero no a ms de lo que hubiere comprometido el
deudor principal.
j. Las aseguradoras que se dedican a seguros de caucin tiene el derecho de limitar
su responsabilidad estableciendo garantas por medio de prenda o hipoteca.
(Artculo 2103 CDIGO CIVIL)
k. Tienen el derecho de solicitar la exoneracin de caucin por incumplimiento del
fiado, por medio de psito judicial por lo adeudado y los interese correspondientes
l. Tiene el derecho de subrogacin, en caso de efectuar el pago al acreedor por
incumplimiento del fiado.
m. De no contar con el instrumento financiero del reaseguro y reservas, pueden estar
sujetas a riesgos de iliquidez, quiebra o insolvencia.
n. Mantienen una rigidez en las tarifas aplicables.
o. El precio del seguro de caucin est en funcin del monto de la obligacin
garantizada y del tipo que aplique, segn contrato que se realice entre el fiador y
fiado.

2) Propsitos

Dentro del sistema nacional de caucin, estas entidades tienen diversos propsitos, entre
estos:

a. Constituir un punto de enlace entre el fiado y el beneficiario.
b. Servir de custodio de los intereses del fiado y el beneficiario al ser el garante de la
obligacin contrada por el fiado.
c. Evaluar la capacidad moral, tcnica y econmica del deudor o fiado, permitiendo con
esto hacer depuracin de los contratistas y proveedores y proporcionar certeza
financiera entre el deudor y el beneficiario.
d. Suministrar la garanta (seguro de caucin) al beneficiario que en caso de
incumplimiento del fiado recibir una indemnizacin hasta por el monto de la suma
garantizada, sin que implique que el espritu del seguro de caucin es que sea
cobrarlo.
e. Facilitar procedimientos de compra de activos y contratacin de servicios entre ente
del Estado y/o la iniciativa privada.
f. Hacer efectivo el pago del seguro de caucin cuando as corresponda.

D. Bancos

Son entidades debidamente constituidas y autorizadas para operar en la repblica de
Guatemala. Pueden realizar diversas actividades de captacin de dinero del pblico o
cualquier instrumento representativo del mismo que incluye ttulos, bonos u otras
obligaciones de cualquier naturaleza financiera, se consideran instituciones bancarias.

Estos entes pueden garantizar la firmeza de operaciones avaladas por la constitucin de
garantas en efectivo u otras que se pacten en su momento, no as la figura de caucin.

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Seguro de caucin

1) Caractersticas

Dentro de las particularidades tanto de constitucin o de operatividad de estas entidades
se encuentran:

a. Est sujeta al control y vigilancia de la Superintendencia de Bancos.
b. Estn sujetas a legislacin especfica.
c. Por las operaciones que realizan se pueden clasificar comerciales, hipotecarios, de
capitalizacin y mixtos.
d. Proveen los fondos para financiacin de proyectos, empresas y microempresas
e. Utilizan diversos instrumentos financieros para garantizar compromisos financieros,
como garanta pueden utilizar las cartas de crdito o totalmente la obligacin
contrada en un contrato principal.
f. Realizan operaciones de intermediacin financiera bancaria.
g. Brindan a los particulares liquidez a primera demanda, representativo en prstamos.
h. Emiten documentos de aval para operaciones internacionales.
i. Algunos bancos tienen representatividad de diversos pases.
j. Mantienen flexibilidad en tasas de inters aplicables, de acuerdo con el volumen de
las operaciones.

2) Propsitos

Dentro del sistema de caucin, estas entidades juegan un papel vital realizando diversas
actividades dentro del mbito de caucin, entre estas:

a. Constituir un vnculo entre el fiado y el beneficiario al realizar determinadas
operaciones con su cartera de crditos.
b. Realizar negocios consistentes en la recepcin de depsitos y el otorgamiento de
prstamos.
c. Efectuar negocios de operaciones pasivas, como:
Captacin de depsitos del pblico a la vista, ahorro a plazo.
Depsitos interbancarios.
Colocacin de obligaciones financieras como bonos hipotecarios y prendarios.
Trabajan lneas de crdito del exterior.
Realizan operaciones con el banco central.
d. Formalizar negocios de operaciones activas, como:
Disponibilidades: cuenta encaje , caja y depsitos de bancos del exterior
Inversiones en valores en: ttulos del estado y ttulos de entidades financieras
Cartera de crditos (prstamos, doctos. Descontados, anticipos sobre
exportaciones, cartas de crdito, factoraje, tarjetas de crdito, crditos en
cuentas de depsitos monetarios), trabajndolas para tal efecto con garanta
fiduciaria y real y/o con recursos internos y externos. (Para efecto del manual
de seguro de caucin s se resalta este tipo de actividad).
Negociacin de inmuebles y muebles en garanta y/o ejecucin.
Cargos diferidos.

E. Intermediarios

Se refiere a aquellas personas naturales o jurdicas, autorizadas legalmente por la
Superintendencia de Bancos, que promuevan la contratacin de seguros ofrecidos por
aseguradoras autorizadas para operar en el pas, mediante el intercambio de
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Seguro de caucin

propuestas y aceptaciones, y en el asesoramiento para celebrarlos, conservarlos o
modificarlos segn la mejor conveniencia de los contratantes, as como la debida
asesora en los reclamos correspondientes. (Artculo 80 Decreto Nmero 25-2010, Ley
de la Actividad Aseguradora)
Se pueden incluir en sta figura los agentes dependientes, agentes independientes y
corredores de seguros de caucin que actan en calidad de agentes independiente.
Cada uno conlleva tener el rgimen legal adecuado al nivel de la operacin que realiza.
Aplica una legislacin especfica segn

1) Caractersticas

Dentro de las caractersticas o calidades que debe reunir un intermediario para ofrecer los
servicios para generar seguros de caucin se encuentran:

a. Son autorizados y sujetos a control de la Superintendencia de Bancos.
b. Deben establecerse en el rgimen mercantil y fiscal segn su operacin.
c. Puede actuar por medio de una empresa individual o jurdica.
d. Deben tener conocimiento del funcionamiento de los seguros de caucin.
e. Estos representan el vnculo entre el cliente/fiado y la aseguradora/fiador, recibiendo
a cambio una comisin por la prestacin de sus servicios.
f. De acuerdo al tipo de intermediario (dependiente o independiente) debe contar con el
patrocinio de una compaa de seguros.
g. Puede representar a una o varias compaas de seguros (dependientes o corredores).
h. Deben tener contrato mercantil de agente o agencia con las aseguradoras con las
cuales trabaje.
i. Deben guardar la confidencialidad de la informacin de sus clientes.
j. Deben tener las capacidades que la Ley exige, para actuar en representacin de
entidades estatales.
k. Reciben una comisin por el ejercicio de sus funciones

2) Propsitos

Dentro del sistema de caucin, estas entidades juegan un papel vital realizando diversas
actividades con propsitos como:

a. Conocer a sus clientes.
b. Constituir un punto de enlace entre el cliente/fiado y la aseguradora/fiador al realizar
las gestiones comerciales del seguro de caucin.
c. Promover la celebracin de contratos de seguro de caucin.
d. Expresar fielmente las condiciones de cobertura y dems condiciones ofrecidas en los
seguros, asesorando, presentando y tramitando oportunamente.
e. Informar con veracidad a la aseguradora sobre las condiciones del riesgo;
f. Atender con diligencia y esmero. Tomar en cuenta que la rapidez en la atencin de la
una pliza de caucin es vital en el negocio.
g. Asesorar el tomador del seguro de caucin en los trmites relacionados con los
seguros.
h. Comunicar inmediatamente a la aseguradora y, en su caso, al asegurado, sobre
cualquier modificacin del riesgo que tenga conocimiento; asimismo, comunicar al
asegurado cualquier variacin que se produzca en las condiciones del contrato
como consecuencia de la modificacin del riesgo.
i. Brindar servicios post venta.
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Seguro de caucin

1.2 Participantes internacionales

Se refieren a todos aquellos entes que forman parte del sistema de caucin a nivel
internacional, proporcionando apoyo y soporte a las operaciones locales de cada pas.
En esta operacin intervienen:











A. Reaseguradoras

Son instituciones que se dedican a la aceptacin de riesgos de parte de las compaas
aseguradoras, se considera la forma aseguradora de segundo grado, pueden ser
empresas locales o extranjeras, con reconocimiento internacional.

1) Caractersticas

Estas empresas renen varias caractersticas o particularidades por el tipo de sus
operaciones, entre ellas se pueden mencionar:

a. Deben estar registradas en la Superintendencia de Bancos.
b. Se constituyen en el mecanismo de distribucin de riegos de una aseguradora al
participar en el negocio.
c. Deben estar calificadas internacionalmente y tener una calificacin mnima otorgada
por los calificadores internacionales.
d. Deben enviarse a la Superintendencia de Bancos, los contratos de reaseguro, excepto
los facultativos, en los plazos y condiciones que estipula el reglamento emitido por la
J unta Monetaria.
e. Pueden obtener la sustitucin de su propio capital con el reaseguro adecuado.


2) Propsitos

Entre los propsitos que persiguen las reaseguradoras se encuentran:

a. Permitir a la aseguradora aumentar su capacidad de aceptacin de riesgos.
b. Recibir parte del riesgo asumido por la compaa y de las primas del negocio.
c. Traducir los contratos al idioma espaol cuando se encuentren redactados en idioma
extranjero.
d. Participar en el pago de las reclamaciones, como de las recuperaciones que se
obtengan.
e. Proveer fondos a las aseguradoras para el pago al beneficiario en caso de reclamo
procedente.
Participantes internacionales del sistema de caucin
Reaseguradoras Bancos extranjeros
Intermediarios (brker) de reaseguro
15

Seguro de caucin

f. Equilibrar los resultados generales de las aseguradoras y/o reduce la cantidad de
prdida probable, por medio de la cobertura de los desvos o desequilibrios que
afecten la frecuencia, la intensidad, la distribucin temporal o la cuanta individual de
los siniestros que se produzcan.
g. Definir contratos directamente con las compaas aseguradoras.
h. Participar en ajuste de siniestros de relevancia.
i. Definir las condiciones de participacin en negocios facultativos.
j. Proveer herramientas tcnicas para el manejo, suscripcin y reclamaciones de
caucin.

B. Bancos extranjeros

Son sociedades annimas debidamente constituidas y autorizadas en el pas de origen
que puedan realizar diversas actividades de captacin de dinero del pblico o cualquier
instrumento representativo del mismo que incluye ttulos u otras obligaciones. En este
caso en particular, expiden garantas de pago a favor de terceros en operaciones de
comercio internacional.

1) Caractersticas

Dentro de las particularidades de estas instituciones, aplicadas al negocio de crdito,
pueden o no tener representacin en el pas de residencia del beneficiario en la
operacin. Entre sus caractersticas se encuentran:

a. Estar autorizadas legalmente en el pas de origen.
b. Estar debidamente autorizadas, si tienen representacin en otros pases.
c. No estn autorizadas para emitir seguros de caucin, pero si figuras legales de
garantas a favor de terceros por incumplimientos del cliente.
d. Avalar el crdito documentario por un banco nacional, por sucursales de bancos
extranjeros o bien por la misma compaa de seguros.

2) Propsitos

Los bancos extranjeros, al igual que los bancos locales, al enfocarse en las
particularidades concernientes al negocio de garantas, tiene diferentes propsitos, entre
estos:

a. Crear medios de pago.
b. Concentrar ahorro de los clientes.
c. Distribuir crditos colaborando con el incremento de la produccin, otorgando
celeridad en el trfico comercial entre mercados.
d. Facilitar cobros y pagos entre diferentes mercados internacionales.
e. Emitir documentos de garanta bancaria que se utiliza para cubrir obligaciones
financieras en caso de incumplimiento de pago. Las garantas brindadas pueden ser
nacionales o internacionales y pueden emitirse en moneda local, dlares, euros u otro
autorizado. A estas se les puede denominar crdito documentario, la cual se
constituye en la forma ms segura de cobro para el exportador, pero la ms costosa
para el importador.
f. Analizar la aceptacin, de las garantas bancarias propuestas por los bancos locales,
emisores, facilitndoles negociacin con sus clientes en el exterior.

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Seguro de caucin

C. Intermediario (brker) de reaseguro

Se refiere a aquella persona individual o jurdica, que representa el vnculo entre las
compaas de seguros establecidas en el pas y las reaseguradoras nacionales o
extranjeras para la celebracin de contratos de reaseguro, recibiendo a cambio una
comisin por la prestacin de sus servicios.

1) Caractersticas

Estos entes renen varias caractersticas, entre ellas se encuentran:

a. Se regirn, en lo aplicable, por las disposiciones establecidas en esta Ley para los
intermediarios de seguros.
b. No tienen limitacin alguna para trabajar con las compaas, brindando los servicios
de intermediacin internacional.
c. Intermedian las negociaciones entre los reaseguradores y aseguradores.
d. Se constituyen en un punto de enlace entre la aseguradora y la reaseguradora al
realizar las gestiones de soporte financiero de la pliza.
e. Se constituyen legalmente en Guatemala como sociedades.
f. Pueden ser la va a travs de la cual las aseguradoras abonan las primas de
reaseguro y los reaseguradores realizan el pago de los siniestros.
g. Para hacer eficiente su actividad representan compaas internacionales.

2) Funciones y propsitos

Dentro del sistema internacional de caucin, estas figuras juegan un papel vital realizando
diversas funciones, entre estas:

a. Poseer conocimiento y contactos del mercado internacional de reaseguro.
b. Brindar servicios de comercializacin internacional vendiendo la figura y soporte de las
reaseguradoras.
c. Realizar estudios comparativos de las diferentes estructuras de reaseguro, disponibles
en el mercado internacional que se adapten a la cartera del asegurador.
d. Buscar opciones de cobertura en diferentes mercados internacionales.
e. Intermediar en la contratacin de reaseguros.
f. Asesorar a las aseguradoras en la eleccin de sus contratos de reaseguro.
g. Mantener informadas a las aseguradoras sobre los cambios y tendencias en los
mercados de reaseguros, que puedan determinar la conveniencia de modificar su
programa o contratos de reaseguro.
h. Recomendar la colocacin de los riesgos con reaseguradores, que frecuentemente
son elegidos por ellos.
i. Obtener la suscripcin del riesgo en forma total, de ser posible o con diversos grados
de participacin de varios reaseguradores.
j. Intervenir en siniestros de alguna importancia, a efectos de informar a los
reaseguradores sobre los pasos seguidos por el asegurador.
k. Proveer informacin del mercado a las compaas cedentes y reaseguradores.

Investigue las funciones que desarrolla los diferentes participantes del
sistema de caucin. Debe considerar:
Participantes activos y rol de cada uno.
Funciones individuales dentro del proceso.
Presentar ejemplos de su participacin en casos de aplicacin.
Prepare un informe y entrguelo al instructor.
17

Seguro de caucin

1.3 Demandantes y oferentes

Dentro del contexto comercial del sistema de caucin, se pueden identificar claramente
dos grupos, uno se constituye en ser demandante de seguros de caucin (comprador) y
otro como oferente de tales productos (vendedor), creando interrelaciones para hacer
negocios.

A. Demandantes

Son las personas individuales, o jurdicas o entidades que tienen la necesidad de
garantizar sus obligaciones y requieren contratar seguros o figuras de caucin que
cubran riesgos personales, para su propia empresa o para la empresa a la cual
representen, o por actos cuyas consecuencias requieran una medida de caucin ante un
tercero (beneficiario).

Esto conlleva que son sujetos de anlisis financiero para determinar su capacidad
financiera de respuesta ante las obligaciones contradas, y pueden ser sujetos de
requerimiento de proporcionar garantas segn el monto de tales obligaciones o
requerimientos de los oferentes.

1) Caractersticas

Dentro de algunas de sus caractersticas se puede indicar que son demandantes de
seguros de caucin que pueden tener presupuestos ajustados para la compra de las
mismas o pueden ser demandantes con operaciones ms rentables, ms exigentes e
incluso, pueden ser inclinados a demandas que desafan el conocimiento de la operacin
tradicional y necesitan ms apoyo en la adquisicin de los productos garantes, de acuerdo
con las obligaciones adquiridas en un contrato principal.

Tambin se debe agregar que dentro de los demandantes de estos productos, pueden
considerarse algunos cuyas funciones y rol en su momento pueden ser los beneficiarios
como contratantes de seguros,

Los patronos, pueden ser demandantes de seguros de caucin sobre
la fidelidad de sus empleados y eso al mismo tiempo los convierte en
beneficiarios en caso de haber un suceso que conlleve al pago del
seguro.

2) Clases de demandantes

Entre estos demandantes de seguros de caucin se encuentran:

Patronos. Transportistas.
Vendedores. Maquiladores.
Personas individuales. Agencias de viajes.
Contratistas. Empresas extranjeras.
Subcontratistas. Constructoras.
Empleados pblicos de Gobierno. Petroleras.
Empresas proveedoras de bienes y
servicios.
Importadores.
Sistema bancario y financiero. Inmobiliarias.
18

Seguro de caucin

Municipalidades. Distribuidores.
Organismos autnomos o semiautnomos. Estaciones de combustible.
Ministerios. Farmacuticas.
Agentes de aduanas. Distribuidores.
Agencias de publicidad. Asociaciones.
Organizaciones no gubernamentales
ONGS.
Fundaciones.
Cooperativas. Comits.
Organismos regionales. Fideicomisos.
La SAT. Otros.

Tambin se contemplan Organismos internacionales que solicitan seguros de caucin
sobre operaciones locales o internacionales, como la construccin de obras en el pas por
contratistas extranjeros, o asesoras en o del extranjero.
Cauciones para empresas extranjeras que deseen operar con sucursales en el pas, entre
otros.

El punto de obligatoriedad de estas figuras para ser demandantes de seguros de caucin
(indistinto de poder ser beneficiarios), estar con relacin a los aspectos de Ley general,
leyes especficas, polticas internas o medidas de salvaguarda, segn sea el caso. Los
seguros de caucin, en trminos generales, devienen de una obligacin principal.

En el caso de algunas instituciones pblicas, se da el hecho de ser demandantes por ser
ellos los que obligan al fiado a la contratacin del seguro de caucin por la presentacin
de sus servicios, desarrollo de trabajos, etctera.

B. Oferentes

Son las personas jurdicas, como las compaas de seguros que otorgan diferentes
seguros de caucin o bancos del sistema nacional o extranjero, oferentes en el sistema
financiero que emiten garantas bancarias y financieras.

1) Caractersticas

Dentro de algunas de las caractersticas que se pueden apreciar de los oferentes se
encuentran:
a. Estas entidades para poder ofrecer sus servicios y apoyo al deudor al ser garantes
de una obligacin.
b. Deben demostrar la fortaleza y capacidad financiera para la ejecucin de los
compromisos asumidos solidariamente con el fiado.
c. Deben reunir varias capacidades que son generalmente supervisadas y controladas
por la Superintendencia de Bancos, tendientes a la asuncin de riesgos y
compromisos contractuales, sin poner el riesgo la estabilidad financiera de la
institucin y su continuidad en el negocio.
d. Estas instituciones emiten documentos que solicitan los demandantes a favor de los
beneficiarios designados y en el caso de las aseguradoras, se tornan solidarios con
el fiado en caso de incumplimiento de la obligacin principal o la que llev a la
contratacin del seguro de caucin.



19

Seguro de caucin

2) Aspectos de control

Entre algunos de los controles que deben atender en sus operaciones se encuentran:

Capital mnimo.
Margen de solvencia.
Liquidez de las empresas.
Apertura de agencias, sucursales y subsidiarias.
Libertad para ofrecer contratos de caucin y contar con el apoyo de reaseguro.
Registro de reaseguradores.
Inversiones.
Constitucin de reservas tcnicas de Ley
Pueden ser parte de grupos financieros pero con funciones separadas.



Investigue cul es el rol que desempean los demandantes y oferentes
en el sistema de caucin nacional, atendiendo los siguientes criterios:

Analice la informacin proporcionada en el manual., respecto a los
demandantes y oferentes en el sistema de caucin nacional e
internacional.
Identifique los demandantes y oferentes de seguros de caucin.
Explique quin, por qu y bajo que calidad de actuacin se les considera
demandantes.
Explique quines son los oferentes de garantas.

Prepare un informe y entrguelo al instructor.























20

Seguro de caucin


Instrucciones: complete los enunciados, de acuerdo con los
contenidos estudiados.



1. Indique quines conforman el sistema nacional de caucin.____________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

2. Describa tres caractersticas de las aseguradoras.___________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

3. Indique dos funciones de los bancos como proveedores de garantas o cauciones.
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

4. Describa quines son los clientes en el sistema de caucin y explique que motiva
las diferencias entre ellos. _____________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
5. Indique cules son los aspectos de control que se deben ejercer sobre los
oferentes del sistema de caucin?_______________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

6. Mencione cul es el requisito para ser demandante de seguros de caucin?______
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

7. Mencione como mnimo, tres funciones que ejercen los intermediarios nacionales de
seguros de caucin.___________________________________________________
___________________________________________________________________

8. Indique como mnimo, tres caractersticas de los bancos internacionales en el
proceso de caucin.__________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

9. Describa la funcin que desarrollan las aseguradoras en el sistema de caucin.____
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

10. Indique qu funciones desarrolla la Superintendencia de Bancos en el sistema de
caucin. ____________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
21

Seguro de caucin



2 2. . Usos de los seguros de caucin


Las plizas de caucin, como instrumento de garanta o caucin, tienen diferente uso en
el mercado, atendiendo al origen de su contratacin. Estos usos estn encaminados a dos
situaciones.

El primero, en cuanto a la necesidad de proteccin del beneficiario, el cual conlleva un
marco jurdico que regula la fianza o seguro de caucin, que debe iniciar por el rgimen
legal de aplicacin a los participantes nacionales en el sistema y a la exigencia legal de la
contratacin, proveniente de una obligacin principal contrada por el cliente.

El segundo, encaminado a la comercializacin de tales instrumentos en el mercado
guatemalteco, se dice que la fianza o seguro de caucin no se vende, se compra, pero
tiene un lado comercial enfocado al giro de negocio y al tipo de demandantes de estos
instrumentos.

Para efectos de aclaracin todo lo referente a fianzas debe entenderse como seguro de
caucin.
























22

Seguro de caucin

2.1 Identificacin de la necesidad

La contratacin de una fianza o seguro de caucin, surge de una necesidad de proteccin
contra diversas acciones que pueden ser incumplidas, constituyndose un aval para aquel
que salga perjudicado.

A. Necesidad de proteccin

La fianza o seguro de caucin surge para brindar un aval o garanta de pago, la
contratacin de las mismas, no est dado por una libre decisin del deudor o fiado, deriva
de una obligacin principal que busca una certeza jurdica de pago al beneficiario o
acreedor.

Lo anterior, lleva a concluir que la fianza o seguro de caucin, busca proveer una certeza
de proteccin al beneficiario, quien acepta este instrumento y confa que en caso de
incumplimiento de parte del fiado o deudor principal, le responder econmicamente. Por
lo tanto esa necesidad de proteccin est enfocada al beneficiario.

B. El seguro de caucin como garanta

El seguro de caucin garantiza cosas que se hacen y en este sentido va enfocada a las
acciones incumplidas del fiado que creen daos y perjuicios al acreedor o beneficiario, por
lo tanto ste busca una garanta de pago si tales acciones son incumplidas.

Para el acreedor o beneficiario el documento o contrato de fianza es el instrumento legal
por medio del cual le


2.2 Marco jurdico que regula los seguros de caucin.

La terminologa proporcionada a las fianzas vara en cada pas, tambin el marco jurdico
no es homogneo, cada pas tiene su propia legislacin, en Guatemala existe legislacin
especfica aplicable a los seguros de caucin.

El uso de la fianza dentro del contexto legal guatemalteco, va dirigido a los argumentos
legales que regulan lo referente a las operaciones de los participantes en el sistema de
fianza, la operatividad de la fianza y su entorno, la aplicacin de la exigencia de la fianza
como instrumento para garantizar obligaciones y las garantas que se deben considerar
en casos especficos de acuerdo con situaciones, actuaciones, giros de negocios,
etctera.

Para enfocar el marco jurdico como complemento a lo manifestado en el Manual tcnico:
Bases de seguros y fianzas, se han estimado los siguientes enfoques de la existencia de
los seguros de caucin:

Decreto Ley 106, Cdigo Civil.
Decreto Ley No. 2-70, Cdigo de Comercio de Guatemala.
Decreto Nmero 57-92, Ley de Contrataciones del Estado y su Reglamento.
Los Decretos y Acuerdos aplicables a toda operacin relacionada con fianzas y
garantas.

23

Seguro de caucin

A. Cdigo Civil

En dicho Cdigo se establece las obligaciones que deben garantizarse, con relacin al
actuar de las personas y la necesidad de plasmar los instrumentos legales para
establecer la obligatoriedad y exigencia de cumplimiento. Se establece esta Ley como
fuente principal de la obligacin, se indica qu obligaciones o actuares se debe garantizar.

Regulacin

1) Qu se debe garantizar?
Administracin de los bienes por parte de parientes.
Las personas obligadas, los giros del negocio, las obligaciones a garantizar y
formas de garanta.
Familiares en cuanto a la obligacin de dar alimento.
Tutor en cuanto a la obligacin de hacer inventario o avalo de los bienes bajo
tutela.
Administradores de bienes en el ejercicio de su funcin.
Por el uso de materiales y plantas pertenecientes a terceros y sus consecuencias
daosas.
A los registradores en el ejercicio de su funcin.
Por la transmisin de deudas.
Deudores por daos y perjuicios a los acreedores.
A toda persona que cause daos o perjuicios a terceros.
Por el mandato, cuando una persona encomienda a otra la realizacin de uno o
ms actos o negocios.

2) Del contrato de garanta (fianza).
a. Conceptualiza el contrato de fianza.
b. Determina la validez del contrato solo si consta por escrito.
c. Limita la responsabilidad del fiador al no permitir comprometerse a ms de lo que
se haya comprometido el deudor principal.
d. Autoriza al fiador a disminuir su responsabilidad pudiendo solicitar del deudor
prenda o hipoteca.
e. Al no limitar la responsabilidad de la fianza el fiador tambin ser responsable por
el pago de intereses, indemnizacin de daos y perjuicios en caso de mora y
gastos judiciales.
f. Da por anulada la obligacin que garantiza una fianza si no es vlida la obligacin
principal a menos que el fiador conociera previamente la incapacidad del deudor.
g. Da derecho al fiador a solicitar del fiado que garantice las resultas de la fianza en
situaciones como posible iliquidez, salir del pas; ocultacin o gasto de los bienes;
entre otros.
h. Extingue el derecho de excusin del fiador al obligarse solidariamente con el
deudor.
i. Se puede sustituir la fianza con previo depsito judicial del dinero adeudado y los
intereses correspondientes hasta el final de la obligacin.
j. La prrroga del plazo afianzado solo tendr validez si se emite el documento
correspondiente, a travs de la clusula de prrroga. En caso de no notificarse
extingue la responsabilidad del fiador.
k. En caso de insolvencia del fiador, el acreedor puede solicitar al deudor la
designacin de otro fiador en un plazo prudencial.

24

Seguro de caucin


l. La solvencia del fiador se mide por sus bienes y por el curso de su negocio.
m. Se da derecho de subrogacin al fiador contra el deudor en caso de pago al
acreedor.
n. Las fianzas con fecha indeterminada se extinguen en el trmino de un ao.
o. El contrafiador solo responde en caso de incumplimiento del deudor y del fiado.
p. Los derechos y obligaciones del fiador son heredables.


B. Cdigo de Comercio de Guatemala

El Cdigo de Comercio de Guatemala, norma lo referente a los contratos de fianza y
reafianzamiento (entindase seguro de caucin y reaseguro), respondiendo al cmo se
debe ejercer la obligatoriedad de cumplimiento y el derecho de exigir el resarcimiento de
los daos o perjuicios derivados de un incumplimiento, responde al cmo con relacin al
contrato en s, los trminos que establece la Ley se plasman en el texto de la pliza y las
condiciones de operacin del contrato de caucin.

Los principales puntos enfocados son los siguientes:

Regulacin

1) Del contrato en general:
a. Formalidades del contrato.
b. Derechos de los contratos.
c. Obligaciones derivados de los contratos.

2) Del contrato de fianza:
a. Criterios de aplicacin a las fianzas que se otorguen por compaas nacionales.
b. Del contenido de la fianza a incluir por escrito en el contrato.
c. De la forma de probar la existencia de la fianza.
d. De la obligacin solidaria de la compaa con el fiador.
e. De la inaplicabilidad del beneficio de orden para la afianzadora.
f. Del derecho del beneficiario a exigir el pago de la indemnizacin de la fianza de
conducta comprobando la omisin del fiado, sin necesidad de declaracin judicial.
g. Del derecho de exigibilidad contra garantas en casos concretos.
h. Del plazo para el pago de la fianza al beneficiario y aplicacin de mora.
i. De la in-extincin de obligaciones del fiador.
j. Del procedimiento para otorgar prrrogas o esperas del acreedor al deudor.
k. Definicin del contrato de reafianzamiento.
l. De la obligacin de proveer fondos por parte de la reafianzadora a la afianzadora
en caso de comunicacin de requerimiento de pago al beneficiario.
m. Del derecho de subrogacin de la reafianzadora hacia la afianzadora.
n. De la no aplicacin del beneficio de divisin hacia la co-afianzadora.
o. Del plazo de prescripcin de los derechos del beneficiario.
p. Aplicacin de los contratos de reaseguro al reafianzamiento.





25

Seguro de caucin

C. Ley de Contrataciones del Estado

Dentro del sector estatal, existe la obligatoriedad de requerir garantas, con el objeto de
respaldar todo el proceso de licitacin y ejecucin de una obra, venta, compra de
productos o suministros, o la prestacin de servicios. Esto implica que la obligatoriedad
de contratacin es de carcter legal, respondiendo al porqu de la contratacin de los
seguros de caucin

Los participantes a quienes aplica esta Ley son los organismos del estado, entidades
descentralizadas y autnomas, empresas pblicas estatales o municipales y unidades
ejecutoras, las municipalidades y otras entidades sujetas a la Ley.

De acuerdo con lo indicado en el Manual tcnico Bases de seguros, toda la
reglamentacin respecto a las garantas exigidas durante el proceso de contratacin, se
encuentra enmarcada en ente decreto y su reglamento, los mismos refieren a la exigencia
de garantas y seguros, se resume as:

Decreto/Acuerdo Regulacin
Decreto Nmero 57-92, del
Congreso de la Repblica.
Ley de contrataciones del
estado.
Expresa en captulo nico los requerimientos de
garantas o seguros.
Expresa los tipos de fianzas a requerir y los
lmites para cada una.
De sostenimiento de oferta.
De cumplimiento.
De anticipo.
De conservacin de obra o de calidad o de
funcionamiento.
De saldos deudores.
Las opciones de garanta a presentar es por
fianza, depsito en efectivo, prenda o hipoteca.
Es a criterio del contratista el tipo de garanta
que proporcione.
Solicita que el contratista cubra los riesgos a
que estn afectos los bienes, suministros y
obras segn se indique en las bases y el
contrato. La garanta puede ser por seguro,
depsito en efectivo hipoteca o prenda.
Acuerdo Gubernativo 1056-
2002, Reglamento de Ley de
contrataciones del Estado.
Lo referente a garantas y seguros se establece
en el Ttulo IV, Captulo nico.
Indica las causas por las cuales puede ser
efectiva la garanta de sostenimiento de oferta.
Se indica la forma en que puede ser cancelada
la garanta de sostenimiento.
Norma la forma que ese constituyen las
garantas de cumplimiento y la vigencia de la
misma.
Forma de reducir las garantas de anticipo y el
saldo de estas en caso de rescisin, resolucin
o terminacin del contrato.
De la vigencia de las garantas y que deben
cubrir.
26

Seguro de caucin

De la mano con los requerimientos de la Ley de Contrataciones del Estado, su
reglamento y modificaciones, est la utilizacin del recurso electrnico Sistema de
Contrataciones y Adquisiciones del Estado de Guatemala, Guatecompras.

Este recurso tiene como objeto demostrar transparencia en la administracin del gasto
pblico relacionado con las licitaciones y adjudicaciones de contratos con entidades del
estado y otras relacionadas. Tiene su propia base legal y normativa como se indica a
continuacin.

Sistema de contrataciones y adquisiciones de Estado de Guatemala

http://www.guatecompras.gt/info/legislacion.aspx

Las entidades que utilizan este recurso se encuentran nombradas en el Acuerdo
Ministerial Nmero 01-2006: entidades que reciban y/o administren fondos pblicos,
incluyendo a las organizaciones no gubernamentales -ONG's-, asociaciones, fundaciones,
patronatos, cooperativas, comits, organismos regionales e internacionales, fideicomisos
y toda otra entidad privada o mixta, nacional o extranjera, para todas las compras y
contrataciones superiores o treinta mil quetzales (Q30,000.00).

Como parte del proceso deben publicar los eventos a licitar y las bases de cada uno,
debiendo sealar la presentacin del aval de fianzas o garantas para el proceso, pero
aunque no se mencionen expresamente, se debe cumplir con lo indicado en la Ley de
contrataciones referente al tipo de fianzas a otorgar. Incluso el registro presenta el estado
del evento y si hubiere refutaciones a las adjudicaciones y sus resoluciones.

Existe a la fecha una iniciativa en el Congreso de la Repblica para una nueva Ley de
contrataciones, por lo cual es necesario el monitoreo de la misma, ya que de aprobarse,
se debe revisar lo referente a la solicitud de garantas y actualizar informacin.

D. Decretos y Acuerdos

En la medida en que ha evolucionado la sociedad y los negocios, se ha hecho necesario
el establecimiento de nuevas reglas o modificacin a las ya existentes para la
operatividad del negocio.

27

Seguro de caucin

En la actividad de fianzas y caucin se aplican varias Acuerdos y Decretos, uno en forma
aislada por la cosa normada en s y otros en forma conjunta o complementaria. Por
orden jerrquico tiene preeminencia los Decretos y posteriormente los Acuerdos.

Cada ente que participa est sujeto a ordenamientos especficos y negociaciones
particulares que no pueden realizarse sin el cumplimiento legal aplicable, por lo que se
tratar de abordar la esencia de este ordenamiento a continuacin:

1) Regulacin de la compaas afianzadoras

Estas instituciones, a pesar de ser de naturaleza mercantil, no pueden operar fuera de un
ordenamiento legal de control y supervisin, aplicando condiciones para su existencia y
operatividad, por lo que se enfoca a continuacin un resumen de los puntos relevantes
normados por varios Decretos y Acuerdos emitidos, que rigen la operacin y sern
modificados a raz de una legislacin que deber tener un reglamento adecuado para
operar a futuro.














Atendiendo al Decreto Nmero 25-2010. Ley de la Actividad Aseguradora, del 14 de julio
2010, la operatividad del seguro de caucin presenta las siguientes caractersticas:

a. Las compaas de fianzas vigentes adquirirn la calidad de compaas de seguros
para operar el seguro de caucin.
b. Aquellas compaas que deseen operar el seguro de caucin debern aportar el
monto de capital que corresponde a dicho tipo de seguro.
c. Toda referencia que se haga al contrato de fianza y reafianzamiento, deber
entenderse como seguro de caucin y reaseguro.
d. Deroga a partir del 01 de enero de 2011 las siguientes Leyes:
Decreto Ley Nmero 473 y sus reformas.
Decreto Nmero 854 del Congreso de la Repblica, Ley de Inversiones de
Reservas Tcnicas o Matemticas de las Compaas de Seguros y sus reformas.
Decreto Nmero 403 del Congreso de la Repblica, Ley que Crea y Reglamenta
las Funciones del Departamento de Control de Compaas de Seguros, Similares
y Especiales.
Decreto Nmero 53-79 del Congreso de la Repblica y sus reformas.
Decreto Nmero 32-90 del Congreso de la Repblica y sus reformas.
Decreto Presidencial Nmero 470 del 22 de noviembre de 1955 y sus reformas.
Artculo 212. Es de orden pblico internacional
la regla que prohbe al fiador obligarse a ms
que el deudor principal.
Artculo 213. Corresponden a la misma clase las
disposiciones relativas a la fianza legal o judicial.
Cdigo de
Derecho
Internacional
Privado
Encargado de:
Aprobacin de escritura social.
Aprobacin de estatutos.
Ministerio de
Economa
28

Seguro de caucin

Decreto Ley Nmero 154-83 del J efe de Estado, Cuota de Sostenimiento de la
Superintendencia de Bancos a Cargo de las Compaas de Seguros y Fianzas y
sus reformas.
Cualquier otra disposicin legal y reglamentaria que se oponga al presente
Decreto.

Es de especial atencin el Artculo 3 y 106 del Decreto Nmero 25-2010, puesto que
nombra la referente a los seguros de caucin en sustitucin del trmino fianzas,
incorporndolas al seguro de daos:


Artculo 3. Ramos de seguros. Para los
efectos de la presente Ley, se consideran
como ramos de seguros los siguientes:
a) Seguro de vida o de personas: son
aquellos que, de conformidad con las
condiciones pactadas, obligan a la
aseguradora al pago de una suma de
dinero en caso de muerte o de
supervivencia del asegurado, cualquiera
que sea la modalidad del seguro,
incluyendo las rentas vitalicias.
b) Seguro de daos: son aquellos que, de
conformidad con las condiciones pactadas,
obligan a la aseguradora al pago de una
indemnizacin por eventos inciertos que
causen daos o prdidas y los que tienen
por objeto proporcionar cobertura al
asegurado contra los daos o perjuicios
que pudiera causar a un tercero. Se
incluyen en este ramo los seguros de
accidentes personales, de salud, de
hospitalizacin y de caucin; este ltimo se
refiere a las fianzas mercantiles reguladas

Artculo 106. Operaciones de fianzas o
seguro de caucin. Las empresas que al
entrar en vigencia la presente Ley estn
autorizadas para operar como
afianzadoras, adquirirn, por ministerio de
esta Ley, la calidad de aseguradoras para
operar el seguro de caucin. Previo a
operar otros ramos de seguros debern
observar lo establecido en la presente Ley
y su reglamentacin.
Las aseguradoras autorizadas para operar
en el pas al inicio de vigencia de la
presente Ley que deseen operar el seguro
de caucin debern aportar el monto de
capital correspondiente a dicho tipo de
seguro, de conformidad con la presente
Ley y su reglamentacin.
A partir del inicio de vigencia de la presente
Ley, toda referencia relativa al contrato de
fianza o al de reafianzamiento, que se haga
en la legislacin general y en los contratos
suscritos en el pas, deber entenderse
como seguro de caucin o reaseguro de
caucin, segn corresponda, con los
mismos alcances y efectos, por lo que no
perdern su eficacia ni ser necesaria su
sustitucin o ampliacin.




Como se ha indicado anteriormente, con el Decreto Nmero 25-2010, quedaron
derogados varios Acuerdos, Decretos, reglamentos y cualquier otra disposicin legal y
reglamentaria que se oponga al mismo, sin embargo, el Acuerdo 228 de la
Superintendencia de Bancos, no est nombrado como derogado, por lo tanto sus
disposiciones tienen plena vigencia, sus principales lineamientos son:
29

Seguro de caucin























Presente informe sobre Decretos, Acuerdos y reglamentos aplicables
a la constitucin de una compaa de caucin, identificando:
Requerimientos legales de constitucin.
Requisito de operacin.
Sanciones a que pueden estar sujetas.
Requerimientos para vender caucin.

Prepare un informe y entrguelo al instructor


2.3 Marco comercial aplicable a los seguros de caucin

Como se ha indicado, el seguro de caucin fianza como instrumento para garantizar el
cumplimiento de una obligacin, una accin o una omisin, no es sujeto de
comercializacin como tal, ya que deriva de una obligacin principal y sin ella el cliente no
tiene la necesidad de adquirirla.

Se dice que la fianza o seguro de caucin se compra no se vende, sin embargo, la
comercializacin de este producto va enfocada a dos situaciones:


Acuerdo 228.
Superintendencia
de
Bancos.
Tarifas y normas
de operacin.

Son de observancia obligatoria en el pas para todas
afianzadoras.
Busca garantizar la estabilidad financiera de las
aseguradoras.
Buscan equidad con el pblico usuario.
En la primera parte establece una clasificacin
general de las fianzas.
Fianzas Clase "A Fidelidad.
Fianzas Clase B J udiciales.
Fianzas Clase C Administrativas Ante Gobierno.
Fianzas Clase PA Administrativas Ante Particulares.
En la segunda parte hace un desglose de coberturas,
normas de operacin, clasificacin por puestos por
peligrosidad para las fianzas de fidelidad, sobre
primas, tarifas, procedimiento para devolucin de
primas para fianza de fidelidad, de trabajo.
En la tercera parte establece las tarifas para las
fianzas judiciales.
En la cuarta parte se establece normas de operacin
y tarifas para las fianzas C.
Quinta parte establece normas de operacin y tarifas
para las fianzas PA.
En la actualidad existe un nuevo tarifario aplicable por las
compaas afianzadoras, aprobado por la
Superintendencia de Bancos.
30

Seguro de caucin

Con relacin al riesgo amparado, que s pueden ser de carcter comercial, por
ejemplo los seguros de fidelidad.
Encaminada a la prospeccin de clientes que son usuarios de las fianzas derivados
del giro de su negocio.

A. Comercializacin por riesgo amparado

Dentro del programa de seguros de una empresa, se incluye regularmente cobertura para
riesgos por actos delictivos (provenientes del hombre). Se teme por la prdida de bienes
o valores como producto del robo y del atraco perpetrado por terceras personas, siendo
una condicin contractual la exclusin de toda prdida proveniente de, o en la cual haya
participado o facilitado el asegurado, sus socios, representantes o empleados.

Esta situacin, coloca en desventaja a la empresa, al patrono, a los socios, a los
accionistas, otros, puesto que al darse prdidas considerables como producto de
actuaciones negativas de los miembros del equipo de trabajo, crean desconfianza y
desequilibrio financiero, tanto en la misma empresa, como a terceras personas que se
pueden ver afectadas directa o indirectamente con estos problemas.

Los riesgos internos que se presentan en las empresas regularmente se deben a los
pocos controles que se manejan en reas especiales como ventas, cobros, contabilidad,
etctera; reas que van ntimamente ligadas con la eficiencia y transparencia en las
operaciones.

Los riesgos internos ms comunes en cuanto al manejo de valores son: el robo, el hurto,
el fraude y la estafa, los cuales en materia penal son considerados como delitos contra el
patrimonio, teniendo el ingrediente de acontecimiento por abuso de confianza. Estos
son penados con crcel y multa.

Dada esta situacin, dentro del mercado de caucin existe la forma de proteger a las
empresas, a travs de la fianza que ampara al patrono contra actos deshonestos o
fraudulentos cometidos por los empleados.

La fianza de fidelidad es el complemento perfecto en el programa de proteccin de las
empresas. Adems, se consideran accesorias a los contratos de trabajo, de prestacin
de servicios o figuras similares.

1) Opciones de contratacin

Las opciones de contratacin ofrecidas al cliente son:

a. Amparar a los empleados que se listan con nombre por una cantidad determinada.
b. Cubrir a los empleados que ocupan o desempean posiciones claves dentro de la
empresa, fijando una determinada suma de responsabilidad por cada puesto de
trabajo.
c. Amparar a todos los empleados sin hacer excepciones, fijndose una suma que ser
la responsabilidad mxima de la compaa afianzadora. Esta es la forma ms comn
de contratacin aceptada por la compaa afianzadora.



31

Seguro de caucin

2) Argumentos para comercializar

Dentro de los argumentos para la comercializacin de este producto de caucin se
encuentran:

a. Porque el beneficiario necesita cubrir bienes de los empleados cuyas funciones son
de alto riesgo.
b. El beneficiario podr contratar esta fianza especialmente cuando se tienen varios
puestos de alto riesgo para los que considere conveniente contar con una garanta de
respaldo.
c. Porque es parte de los programas de administracin de riesgos de una empresa
consciente, visionaria, innovadora y previsora.
d. La finalidad de la cobertura en la fianza de fidelidad, es indemnizar el patrono por las
prdidas de dinero, valores, mercancas u otras propiedades que puedan sufrir a
causa de actos cometidos, por o con la colaboracin de sus empleados.
e. La cobertura se ampla a cubrir bienes o valores de terceros al cuidado del patrono ya
que las condiciones generales de las fianzas de fidelidad garantizan la
responsabilidad por prdida de propiedad del beneficiario (patrono) o los bienes que
el beneficiario le haya confiado al fiado (empleado), mientras est a su servicio (de
acuerdo con los trminos del Cdigo Penal).
f. Que la intencin de la cobertura de la fianza de fidelidad, es garantizar al beneficiario
la recuperacin de una prdida patrimonial. Evitar problemas econmicos e incluso la
insolvencia ante situaciones de infidelidad patrimonial que lo podran llevar a un
estado de iliquidez.

3) Aspectos a manejar para mejorar la comercializacin

Se puede identificar dos aspectos por los cuales estas fianzas no presentan un grado de
comercializacin alto en el mercado, los cuales deben ser analizados con el cliente y la
compaa para mejorar el proceso de comercializacin:

a) Desconocimiento voluntario o involuntario del negocio de las fianzas. Para operar
dentro del marco del negocio de caucin, no solo se debe, en el caso de los
comercializadores, de estar autorizados por la Superintendencia de Bancos, si no que
deben demostrar el conocimiento para ofrecer productos de fianzas, atender a los
beneficios que pueden otorgar a sus clientes como complemento del programa de
seguros como el caso de los productos de fidelidad y tambin de la infraestructura
para poder ofrecer servicios giles, ya que este negocio es de atencin inmediata.
b) Es necesario ser usuario de seguros, de preferencia del mismo grupo para poder
optar por la contratacin de fianzas de fidelidad, ya que se necesita de anlisis y
experiencia en los riesgos propuestos aplicables a la empresa y de las medidas de
control que ejercen.

B. Comercializacin por cliente usuario de fianzas

La fianza deviene de una obligacin principal, lo cual indica que no todo cliente es
usuario de las fianzas, son aquellos clientes cuya actividad est sujeta a condiciones
contractuales que deben ser garantizadas.

32

Seguro de caucin

Entonces, la comercializacin debe enfocarse hacia la obtencin de clientes que contraen
obligaciones especficas con entes que requieren de los seguros de caucin y los
aspectos propios del intermediario y la compaa para comercializar:

1) Identificacin de cliente para comercializar

La comercializacin de estos seguros, es necesario enfocarla a los usuarios o clientes
que requieren o solicitan seguros de caucin, dentro de estos se encuentran:

Clientes usuarios de fianzas o seguros de caucin:
Compaas constructoras.
Firmas de ingeniera.
Empresas que suministran productos o servicios a entidades del Estado e incluso con
empresas privadas.
Empresas que se dedican al arrendamiento de bienes.
Empresas importadoras de bienes.
Empresas que realizan promociones comerciales.
Empresas que trabajan con vendedores independientes.
Empleados por contrato temporal con organismos del Estado.
Otros.

El esfuerzo de comercializar seguros de caucin a estos clientes implica que, en el caso
de los intermediarios, cuenten con la infraestructura suficiente para atender las demandas
que requiere este negocio, la compaa afianzadora ya conoce que la capacidad de
respuesta debe ser inmediata.

2) Los aspectos que se comercializan en caucin

Para comercializar seguros de caucin se debe iniciar con la venta de la imagen de la
compaa y en su caso del intermediario, siendo los aspectos que se comercializan en
seguros de caucin principalmente:

a. Imagen de la empresa.
b. Rapidez en el servicio.
c. Capacidad de respuesta ante emergencias.
d. Calidad en la presentacin y contenido de los documentos.
e. Rapidez en la emisin.
f. Optimizacin de los costos de operacin y gestin administrativa.
g. Eficacia en la cobranza.
h. Contar con una base de datos amplia de clientes.
i. Tarifas adecuadas a los segmentos de clientes.

Un mercado muy amplio para las compaas afianzadoras es aquel de personal por
contrato temporal de los entes del Estado, pero habr de considerar que muchas
personas obtienen el equivalente al salario mnimo y al imponerle primas mnimas,
afectan seriamente su economa, por lo cual recurren a compaas que han visto en esta
operacin una oportunidad de negocio ofreciendo primas ms bajas.




33

Seguro de caucin

3) Fuentes de informacin y base de datos

Para la creacin de bases de datos y acercamiento, se puede recurrir, entre otros, a las
siguientes fuentes:

a. Directorios telefnicos,
b. Directorios de gremiales.
c. Directorios empresariales.
d. Peridicos de mayor circulacin con secciones especficas de clasificados o
licitaciones e incluso anuncios publicados por empresas privadas.
e. Guatecompras.
f. Clubes.
g. Asociaciones.
h. Colegios profesionales.
i. Revistas de negocios.
j. Diario de Centro Amrica.
k. Los beneficiarios de negocios generados con anterioridad.
l. Referidos por clientes actuales.

Podr para estos casos aplicar varias de las tcnicas de ventas de seguros encaminada a
la obtencin de clientes, siendo de vital importancia el conocimiento y anlisis de factores
de riesgos durante el proceso de seleccin y la atencin del servicio post venta.

La seleccin va de la mano con cumplimiento de la poltica: conozca a su cliente,
herramienta sumamente valiosa, en primer lugar para evitar ser utilizados en operaciones
fraudulentas y en segundo lugar para una mejor administracin de riesgos en la industria
afianzadora. Uno de los objetivos de esta herramienta es conocer con quin se est
relacionando por el tipo de operaciones que realiza la afianzadora.

2.4 Particularidades del seguro de caucin

Como se ha indicado en el manual de Bases de seguros se presentan diferencias
sustanciales entre los seguros normales y el seguro de caucin o fianza, que aunque los
seguros de caucin forman parte de los seguros de daos, la operatividad de los mismos
vara, las diferencias se deben analizar desde diferentes mbitos de aplicacin.

A. Alcance de las coberturas

Las compaas de seguros de daos como las especializadas en seguros de caucin
los departamentos de seguros de caucin, responden a riesgos de prdidas, pero con
diferente alcance de aplicacin, estos mbitos de cobertura se muestran a continuacin:

Seguros Fianzas o seguros de caucin
Las compaas de seguros responden
por los siguientes riesgos:
Riesgo de la naturaleza, fuera del
alcance del asegurado clasificados en:
Riesgos de agua.
Riesgos de tierra.
Riesgos de aire.
Riesgos del hombre, que causen
Las compaas de fianzas responden por
riesgos exclusivamente derivados del
hombre relacionados con el incumplimiento
de obligaciones contradas por:
Actos.
Omisiones.
Derechos y obligaciones de hacer o no
hacer.
34

Seguro de caucin

daos o prdidas a los bienes
asegurados por su intervencin, ya
sea en forma natural o provocada,
accidentes, actos delictivos de
terceros, motines, huelgas, por la
construccin, uso, mantenimiento de
los bienes, por la ubicacin por el giro
del negocio e incluso la negligencia en
determinado tipo de seguro.

En todo caso al indemnizar la prdida
aunque haya sido provocada por el
mismo asegurado, este no debe en
ningn momento devolver a la compaa
de seguros el monto indemnizado.

Cuando se da el incumplimiento que
determine la indemnizacin por parte de la
compaa afianzadora a favor del
beneficiario, el fiado debe reembolsar a la
afianzadora el monto pagado.
En el seguro el inters asegurable va
encaminado a que el asegurado no
desea verse afectado directa o
indirectamente por la prdida de su
patrimonio.
En la fianza, el inters asegurable es la
conducta del fiado o deudor, por su posible
incumplimiento que pueda generar o no
perjuicios al beneficiario.
No cubre riesgos derivados de actos
volitivos. No es objeto del seguro
amparar los daos intencionales.
Cubre los riesgos derivados de actos
volitivos, ya que puede ser el mismo
afianzado el que decida cumplir o no cumplir
el contrato.

B. Tipos de contratos

Tanto los seguros como las fianzas o seguros de caucin operan bajo el amparo de un
contrato, sin embargo, las particularidades de esos contratos difieren en los siguientes
puntos:

Seguros Fianzas o seguros de caucin
Los contratos de seguros se consideran
como principales.
Subsisten por s mismo.

El seguro de caucin es un contrato
accesorio ya que depende de un contrato
principal para su existencia.

El contrato es de naturaleza mercantil. Sigue la naturaleza de la obligacin principal
(civil, mercantil o judicial).
Son bilaterales en los cuales surgen
derechos y obligaciones para ambas
partes. Intervienen tres personas, el
asegurado, asegurador y beneficiario.


Son unilaterales en cuanto a los efectos del
contrato (acuerdo de voluntades y recae
sobre el fiador) y no a las condiciones de su
formacin.
Son contratos tripartitos en cuanto a los
participantes, el afianzador debe responder
ante el beneficiario por el incumplimiento del
fiado, en el cual las tres adquieren derechos
y obligaciones contractuales.
Bilaterales en cuanto a que ambas se
obligan solidariamente (fiado y fiador).

35

Seguro de caucin

En el seguro, el asegurado y el
beneficiario pueden ser la misma
persona.
En el seguro de caucin jams podrn ser el
fiado y beneficiario la misma persona.
El contrato de seguro responde de
eventualidades que puedan suceder,
como riesgos de la naturaleza, acciones
u omisiones.
El contrato de fianza es incondicional puesto
que el fiado se somete a responder de las
obligaciones contradas por otra.
Para la terminacin del contrato de
seguro puede hacerse de comn acuerdo
en cualquier tiempo de la vigencia del
contrato.
La terminacin del contrato de fianza est
supeditada a la realizacin de una obra u
obligacin determinada. No se puede
extinguir previamente.

C. Aplicacin de Ley particular

La Superintendencia de Bancos es el rgano de control y supervisin de la actividad
aseguradora, pero el Cdigo de Comercio de Guatemala, registra las particularidades de
los contrato y existen Leyes especficas para la constitucin y operacin de las
compaas, existen otras diferencias sustanciales en cuando al aspecto legal de ambas
operaciones:

Seguros Fianzas o seguros de caucin
Los casos de exigencia legal del seguro
van de la mano con los daos que
puedan causar a la sociedad o por el
bien comn.
La exigencia de las fianzas va con relacin a
las actividades mercantiles, cumplimiento de
obligaciones, manejo de valores y el dao a
la sociedad.
No hay obligacin para contratar un
seguro, excepto en casos especficos
enmarcados por la Ley como seguros
obligatorios. El seguro se vende.
La fianza se otorga para cumplir un requisito
legal. La fianza se compra.

La obligacin de pago es indemnizatoria
de prdida.
La obligacin es accesoria a un contrato
principal.

D. La forma de tarificacin

Operando bajo un mercado de libre competencia en los cuales los demandantes definen
su propio precio y los oferentes deciden a quien adquirir los servicios de seguro o de
fianzas, se dan las siguientes diferencias entre el seguro y la fianza:


Seguros Fianzas o seguros de caucin
En los contratos de seguros, la prima se
fija en base a la probabilidad de prdida,
al giro del negocio, al tipo de
construccin, a la ubicacin de los
bienes, a la inspeccin de riesgos, a la
experiencia del asegurador, etctera.

En la fianza, el afianzador no cuenta con
ningn siniestro.
Toman cuenta la capacidad de respuesta
financiera del fiado.
La prima debe reflejar el costo del capital en
el pas.
Se considera una extensin de crdito al
afianzado.
Hay libre negociacin de tarifas. Hay tarifas establecidas para cada tipo de
fianza.

36

Seguro de caucin


El seguro puede quedar sin efecto por
falta de pago o por comn acuerdo entre
las partes.

La fianza no se puede extinguir aunque la
prima fijada no sea pagada. No puede
cancelarse a solicitud del afianzado, solo
que el beneficiario de la fianza lo autorice.
La prima del seguro se puede modificar
en cualquier momento de la vigencia del
seguro.

La prima del contrato de fianza no puede ser
modificada, a no ser que haya alguna
modificacin en cuanto a vigencia o
incremento del monto afianzada por
modificacin de la garanta.
Costo del riesgo se distribuye entre un
gran nmero de asegurados. Se puede
considerar una reparticin de riesgos en
una mutualidad.
El costo de la fianza, va con relacin al costo
del capital no hay distribucin entre
afianzados. La fianza es un servicio.


E. Garantas requeridas

Por garanta se entiende a aquella medida o medio por el cual se procura asegurar el
cumplimiento de una obligacin. En el negocio afianzador, es de vital importancia que
la compaa-fiador tenga el respaldo para responder en caso de incumplimiento del
deudor y debe ejercer el pago de una reclamacin, pero en el mercado asegurador esta
situacin no se da como tal an que la obligacin de pago provenga de hecho atribuibles
al mismo asegurado, por lo que las diferencias entre ambas son marcadas:

Seguros Fianzas o seguros de caucin
Para otorgar los contratos de seguros no
exigen la colocacin de garantas, an
sea el cliente el que ocasione el siniestro.

Para el otorgamiento de la fianza se debe
garantizar en la fianza que el afianzador no
cuenta con ningn siniestro.
Toma en cuenta la capacidad de respuesta
financiera del fiado.
La prima debe reflejar el costo del capital en
el pas.
El derecho de subrogacin se ejerce
contra el tercero culpable del siniestro.
El derecho de subrogacin se ejerce contra
los bienes de fiado que incurri en el
cumplimiento, excepto en las fianzas de
fidelidad que puede ser contra los bienes del
empleado.
No se dan demandas de recuperacin
por los daos ocasionados a s mismo,
por el asegurado.
Proceden las demandas para recuperacin
de los montos indemnizados por la
afianzadora del mismo fiado.











37

Seguro de caucin



Realice un estudio del crecimiento del mercado de caucin en
Guatemala, de los ltimos 4 aos y de la composicin de la cartera.
Deber incluir:
Crecimiento en primas.
Crecimiento en reclamos.
Composicin de cartera con relacin al tipo de fianza o seguro de caucin.
Anlisis de los datos presentados.
Conclusiones.
Prepare un informe y entrguelo al instructor.








































38

Seguro de caucin

Instrucciones: complete los enunciados, de acuerdo con los contenidos
estudiados.



1. Indique cules son los usos del seguro de caucin?_________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

2. Indique cules son los mbitos de diferenciacin entre el seguro normal y la fianza
o seguro de caucin?__________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

3. Describa qu es una garanta.___________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

4. Describa a qu va dirigido el uso del seguro de caucin dentro del marco jurdico.
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
5. Cules son los tres criterios de enfoque del marco jurdico del uso del seguro de
caucin_____________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

6. Mencione algunas Leyes de regulacin de las compaas afianzadoras. _________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
7. Indique (cules son las dos formas de comercializar los seguros de caucin?______
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

8. Mencione algunas de las Leyes que regulan los contratos de caucin. ___________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

9. Describa cul es el objeto de Guatecompras dentro del mercado afianzador?
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

10. Indique qu riesgos dentro del seguro de caucin se pueden garantizar y ser sujetos
de comercializacin. __________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

39

Seguro de caucin



3. Operatividad del mercado nacional e
internacional de caucin

En el sistema nacional e internacional de caucin, hay una variedad de formas de
garantas, con el objeto de dar mayor seguridad al beneficiario, entre ellas se encuentra
el contrato de seguro de caucin o fianza. Generalmente las compaas de seguros
asumen esas garantas a travs del seguro de caucin, de acuerdo con el contexto
geogrfico y legal en el que operen o bien por entidades de crdito como los bancos.

Al hablar de la operatividad del mercado de caucin, en primer lugar se debe entender el
concepto de caucin, el cual se identifica como una garanta, un aval, resguardo o
seguridad adicional que otorga el deudor al acreedor en caso de que la obligacin
contrada no sea cumplida a cabalidad, esta garanta puede ser considerada como
accesoria ya que est atada a la obligacin principal. Este mercado opera en base al
establecimiento de las garantas suficientes que avalen el cumplimiento de una obligacin
tanto a nivel nacional como internacional.

El establecimiento de las formas de caucin estn regidos por la Ley, por aspectos
comerciales que agilicen los negocios, el actuar de personas o resultas judiciales y por
mbito geogrfico de aplicacin. Los acreedores, solicitan del deudor, un respaldo o
garanta de pago en caso de incumplimiento.

Las garantas se clasifican en a) Garantas personales, que las constituye un tercero
distinto al deudor principal, que expone su patrimonio asegurando el cumplimiento de la
obligacin asumida por el deudor. En este caso puede ser uno o varios garantes, no hay
restriccin, dentro de esto se encuentra la compaa aseguradora emitiendo una fianza o
seguro de caucin y el aval bancario. b) Garantas reales, lo constituyen los bienes del
deudor o de un tercero, asegurando el cumplimiento de la obligacin asumida por el
deudor. Generalmente se encuentran establecidas en la Ley y se pueden citar la prenda,
la hipoteca y la garanta fiduciaria. c) Adicionales a las antes indicadas, se encuentran
reconocidas en el Cdigo de Comercio de Guatemala las cartas rdenes de crdito, el
crdito documentario y el fideicomiso.

Las formas de caucin que se describen en este apartado son las que se pueden requerir
a toda persona que debe respaldar una obligacin, ya sean reales o personales.











40

Seguro de caucin

3.1 Formas de caucin en Guatemala

Para el buen funcionamiento del mercado de caucin nacional, se han establecido
mecanismos que tienen la finalidad de crear derechos accesorios de garanta,
constituidos por patrimonios a favor del acreedor en caso de incumplimiento, es decir, que
buscan garantizarle al acreedor el cumplimiento de una obligacin por parte del deudor.

Es de observar que ac se enfoca las opciones de garanta que tiene el acreedor para
garantizar el pago de una obligacin en caso de incumplimiento del deudor, dentro de
estas opciones se encuentra el seguro de caucin o fianza.
Atendiendo a la legislacin guatemalteca, especficamente en el Cdigo Procesal Penal
(Decreto Nmero 51-92 del Congreso de la Repblica), da el derecho exigible de
prestacin de una caucin que debe atender el imputado de un hecho o acto y se indica
claramente que esa caucin econmica puede ser mediante:








Otra forma de garanta que se maneja en el mercado, es la garanta fiduciaria, la cual es
una modalidad empleada por las compaas aseguradoras y los bancos del sistema en la
concesin de crditos, por lo que tambin se analizarn sus caractersticas.

Tanto la fianza que ofrecen las compaas aseguradoras como el aval bancario, tienen la
misma funcin de garanta, la diferencia est en el costo y en el servicio que brinda una y
la otra.

A. Depsito

Este es el primer mecanismo de caucin para el acreedor, el deudor debe poner a
disposicin los fondos dinerarios para pagar las obligaciones en caso de eventual
incumplimiento. La forma de constitucin de esta garanta es:
















Formas de caucin nacional:
Depsito de dinero y/o valores.
Constituyendo una prenda o hipoteca.
El embargo o entrega de bienes.
La fianza de una o ms personas.
d d

Depsitos
En efectivo
En valores o ttulos representativos de
valor
La cantidad establecida como garanta
es entregada al responsable o asignado
que incluso puede ser un juzgado,
proporcionando un documento de
comprobante para su posterior reclamo
de devolucin, segn proceda el caso.
Se refiere al depsito temporal de
valores o ttulos de valor a favor de un
tercero. Puede aplicar bonos, acciones
y certificados de depsito, entre otros.
Por ejemplo, si se tratare de un depsito
a plazo fijo, el ttulo como tal, queda en
custodia de la entidad a la que se le
garantizar el pago y en caso de
incumplimiento tiene el derecho de
liquidarla.
41

Seguro de caucin

B. Prenda o hipoteca

La prenda vista desde el punto de vista legal, es el derecho real que grava un bien mueble
para garantizar una obligacin, esto significa que se pignora, se cede o se da en garanta
el bien y se dispone de l en caso de incumplimiento de la obligacin contrada.
Se consideran al igual que el depsito, una garanta real. Se puede considerar como el
aprovechamiento de la cosa para el pago de la obligacin. Es una de las formas ms
comunes utilizadas para garantizar obligaciones crediticias, para algunas instituciones se
considera el medio ms eficaz para garantizar el crdito. La hipoteca significaba la
prenda de un bien para garantizar el cumplimiento de una obligacin, sin desposeer al
dueo del bien, a travs de esta operacin, el acreedor o beneficiario puede apoderarse
del bien objeto de la garanta y venderla hacindose pagar la deuda.

El hecho de dar un bien en garanta a pesar de que implica una posesin real y lmite ante
el otorgante, no implica que pueda hacer uso, goce o disposicin de la misma, salvo que
as se haya dispuesto en el contrato. Por lo anterior, se puede decir que la naturaleza de
la hipoteca es accesoria.

La prenda o hipoteca afecta los bienes que se hayan pignorado al pago de crdito u
obligacin que garantiza, ya que constituyen un derecho real de garanta. Al hacer la
pignoracin de los bienes representa que hay costos adicionales como la escrituracin de
la hipoteca que debe ser pagado por el oferente del bien.

1) Bienes a constituir como prenda o hipoteca:

Los bienes que pueden ser sujetos de prenda o hipoteca son: los bienes muebles que se
pueden movilizar de otro sin sufrir deterioro, como por ejemplo, la maquinaria y equipo.
Bienes inmuebles que constituyen edificaciones y bienes lquidos como cuentas de
ahorro e incluso se puede considerar que se tenga una cuenta mancomunada con la
entidad aseguradora o afianzadora (si fuere el caso) para el manejo de fondos como
anticipos y esta tenga el control de la cuenta.

Los bienes hipotecados deben ser registrados en el Registro de la Propiedad para tener el
derecho del mismo. De acuerdo con el CDIGO CIVIL si el valor del bien objeto de la
hipoteca disminuye, se puede solicitar al deudor que mejore la hipoteca.

2) Causas de extincin de derechos sobre la prenda

Los derechos que se tengan sobre la prenda cesan por varias circunstancias, entre
algunas estn:











Algunas circunstancias que provocan la extincin de los derechos:
Cumplimiento de la obligacin principal.
Sustitucin de la caucin en que el deudor sea obligado de otra
manera a cumplir, como con fianzas o la garanta fiduciaria.
Renuncia de la prenda mediante un pacto en el cual se extingue la
misma.
Confusin de titularidad de la prenda entre las partes.
Destruccin o especificacin de la cosa pignorada.
42

Seguro de caucin

C. Embargo o entrega de bienes

Se le puede definir como retencin, confiscacin, incautacin de bienes. Es una figura
legal establecida en el Cdigo Procesal Civil y Mercantil, que autoriza a retener bienes
que alcancen a cubrir el valor de lo mandado, agregando intereses y costas judiciales.

A las personas que retienen estos bienes se les denomina depositarios; se requiere que
demuestren honradez, integridad y arraigo, pueden, incluso, ser nombrados por un juez.

1) Causas del embargo

El embargo puede darse por decisin legal o por decisin del propietario que entrega
voluntariamente los bienes para su retencin.

En este caso puede ser derivado a rebelda en cauciones judiciales, si el fiado no
comparece, no cumple la condena impuesta, o no justifica su impedimento por fuerza
mayor.

Tambin puede darse el embargo como una medida de coercin, buscando garantizar la
multa o la reparacin, sus incidentes, diligencias, ejecucin y terceras.

2) Devolucin de los bienes embargados

Si los bienes afectados por el embargo no han sido ejecutados, puede proceder la
cancelacin y devolucin de los mismos, siempre y cuando el fiado o deudor responda de
las siguientes formas, segn sea el caso, atendiendo al Artculo 271 del referido Cdigo:


1) El imputado fuere reducido nuevamente a prisin preventiva.

2) Se revoque la decisin de constituir cauciones, sean o no reemplazadas por otra
medida.
3) Por sentencia firme se absuelva al acusado se sobresea el proceso.
4) Se comience la ejecucin de la pena privativa de libertad, o ella no se deba ejecutar.
5) Se verifique el pago ntegro de la multa.

D. Fianza o seguro de caucin

Es considerado un mecanismo de garanta contractual emitido por una compaa
aseguradora, es el instrumento por medio del cual la aseguradora (fiador) se hace
responsable de los actos de otra persona (fiado o deudor principal) ante un tercero
(beneficiario o acreedor).

El objeto del contrato de caucin es dar la seguridad a ese tercero que su deudor
afianzado va a cumplir cabalmente una obligacin, y que en el caso de que no lo hiciera,
la aseguradora lo har por l, o lo indemnizar por los daos y perjuicios que le cause el
incumplimiento de este deudor. Es una obligacin caucin que garantiza el cumplimiento
de una obligacin principal.

La fianza, si se pactare como un acuerdo de voluntades entre el fiador y el acreedor, se
puede constituir an en contra de la voluntad del fiado. El consentimiento debe ser
43

Seguro de caucin

expreso de conformidad con la Ley. Pero el acuerdo de voluntades debe ser libre de
dolo, errores, coercin, violencia para su validez.

La fianza no exige ninguna compensacin adicional al costo de prima que se fija, ya que
la prima est en base al costo de capital, a esta lo nico que se le adhiere son los
recargos y gastos legales.

Esta para su otorgamiento, puede solicitar la constitucin de contra garantas, que puede
ser una hipoteca o un depsito.

E. Aval bancario

Se refiere a una garanta bancaria que busca asegurar el cumplimiento de una obligacin
econmica, a travs del compromiso de un tercero, siendo en este caso el banco, a quien
se le llama el avalista. Como requisito se firma un contrato ante notario que generalmente
es de la misma institucin bancaria.

Esta figura es usada con los objetivos:
1) Avalar a empresas o empresarios ante terceros.
2) Garantizar un prstamo.

El avalista solo se compromete en ttulo de crdito, siendo siempre solidario con el
crdito, pero goza de los beneficios de orden y excusin.

F. Garantas exigidas por los entes estatales

En el sector econmico pblico, hay una obligatoriedad de presentacin de garantas en
la celebracin de todo contrato. Estas garantas se rigen por la Ley de Contrataciones del
Estado.

Aunque en la Ley no se impone la obligatoriedad de un tipo especfico de garanta, s
obliga a que todo contrato est debidamente garantizado, y dentro de todas las
alternativas admitidas, la figura de la fianza es la ms prctica y la menos compleja.

El monto a garantizar a travs de las garantas, tambin est regido en la Ley de
Contrataciones del Estado y no se puede aceptar garantas por valores menores a los
porcentajes obligatorios.

Las opciones de garanta solicitados por los entes estatales, ya tratadas con anterioridad
son:

Fianza.
Depsito en efectivo.
Prenda o hipoteca.

G. Garantas aplicables por entes individuales

En cuanto al sector privado, tambin pueden solicitar una variedad de garantas que, a
diferencia de los entes estatales, no estn sujetas a porcentaje obligatorio alguno y son
ponderadas de mutuo acuerdo entre el contratante y el acreedor.

44

Seguro de caucin

De acuerdo con el tipo de negocio que estn realizando, pueden solicitar garantas
similares a los entes estatales o garantas especiales como:

Garantas solicitadas por entes individuales:
Fianza o seguro de caucin.
Contrafianza (fianza que garantiza el cumplimiento de una fianza principal).
Depsito en efectivo.
Prenda o hipoteca.
Carta de crdito.
Codeudor o contrafiador.

3.2 Formas de caucin internacional

Comprende las formas de garanta solicitadas a los entes internacionales para operar en
el pas, dado a las obligaciones que contraen en determinados proyectos o negocios
comerciales. Generalmente se operan bajo dos instancias:

A. Contratos del extranjero ejecutndose en el mercado local

En casos especficos en los cuales se realizan operaciones con entes internacionales o
condicionados por otros pases, se ve la necesidad de solicitar el establecimiento de las
garantas correspondientes, puesto que a pesar de ser desarrollados en el pas, la
responsabilidad recae sobre entes extranjeros, tal es el caso de las donaciones al pas
para desarrollo de infraestructura, pero esa donacin se encuentra condicionada a que
tanto el diseo, la direccin y administracin del proyecto sea a cargo de un contratista
del pas donante y este a su vez, contrata a los ejecutores en el mercado local.

Tambin aquellos megaproyectos que el mercado local no puede sustentar y deben salir
al mercado extranjero a buscar el soporte necesario para realizar el mismo.

A estas empresas puede solicitarse las siguientes garantas:















B. Contra garantas que se constituyen en bancos internacionales

La forma ms comn de constituir garantas con bancos internacionales es a travs de las
cartas de crdito. Una puede ser una carta de crdito comercial, en la cual el documento
es emitido por un banco (emisor) a solicitud de su cliente (ordenante), autorizando al
Depsito en efectivo de garanta de sostenimiento de oferta.
Fianza de garanta de sostenimiento de oferta emitida por una
entidad legalmente autorizada para operar en el pas en el cual
se realizar la obra.
Contrafianza, garantizando la obligacin asumida por otra fianza
que puede ser emitida en un pas extranjero en caso de que esta
no responda al darse el incumplimiento.
Garanta solidaria de la casa matriz para avalar a una filial.
Garantas otorgadas por un banco extranjero avaladas por un
banco legalmente establecido en el pas, quien le representar y
responder en primer lugar en caso de incumplimiento.
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Seguro de caucin

vendedor o proveedor (beneficiario) obtener el pago en un plazo especifico, una vez que
el exportador ha cumplido con los trminos y condiciones descritos en la carta de crdito
(garantiza pagos en comercio exterior). Se le considera un crdito documentario y
generalmente opera en contratos de compra-venta de mercaderas.

La otra forma es una carta de crdito stand by, actuando como una obligacin irrevocable,
independiente, documentaria y vinculante para todas las partes, emitido por un banco
(emisor) a solicitud de su cliente (ordenante), garantizando a un tercero (beneficiario) el
cumplimiento de una obligacin de hacer o de no hacer. Se le considera un instrumento
de garanta. Es una garanta bancaria que cubre obligaciones financieras por falta de
pago.

Tambin se utiliza para garantizar el cumplimiento en ofertas del exterior o como garanta
de pagos adelantados y en las licitaciones.

Las caractersticas principales de las cartas de crdito stand by son:

Este documento acta como un contrato de seguro de crdito, tanto para el
comprador como para el vendedor.
Elimina el riesgo del crdito para ambas partes.
Reduce el riego de retrasos en los pagos.
Proporciona al exportador o vendedor el mayor grado de seguridad cuando se
extiende el crdito.
Se considera una garanta del banco que la emite con carcter irrevocable e
independiente del contrato que la origina.
Puede ser emitida para garantizar pagos en comercio exterior o local, cumplimiento
de oferta en licitaciones, para garantizar anticipos de pago, entre otros.
Es un instrumento de aceptacin local e internacional.
Debe estar confirmada por un banco local para mayor garanta del interesado, ya que
aade una segunda garanta en el que, segn el banco, se compromete a pagar en
caso de que el primero no lo haga.
Es un mecanismo de pago que puede ser emitido en dlares, euros, pesos u otras
monedas.
Este documento generalmente caduca despus de doce meses.
Su pago debe hacerse efectivo contra la presentacin de una carta de incumplimiento
que el mismo beneficiario emite.
El monto a pagar debe corresponder al valor del crdito concedido o el valor
garantizado segn obligacin contrada.

Investigue la forma de realizar la operacin de la carta de crdito stand
by y su relacin con el seguro de caucin, deber incluir:
Los procedimientos de operacin de la carta de crdito Stand by.
Situaciones en las que se relaciona el seguro de caucin con la carta
de crdito, la forma de operacin y su exigibilidad.

Prepare un informe y entrguelo al instructor.





46

Seguro de caucin

C. El seguro de caucin como modalidades de caucin en Amrica Latina

Como se ha indicado anteriormente, el trmino fianzas es un sinnimo de garanta o
caucin, a nivel internacional cada pas maneja diferentes denominaciones, no existiendo
una uniformidad en el concepto de la fianza, puesto que tambin se le conoce como
seguros de garantas, cauciones, fianzas e incluso como plizas de garantas, pero su
finalidad es la misma, garantizar el pago en caso de un eventual incumplimiento del
deudor.

En el caso de Amrica Latina, as como en el resto del mundo, tampoco existe un marco
legal homogneo o general sino que hay uno por pas. Por lo tanto, resulta imposible
profundizar en generalizaciones sobre una base tan amplia en pocas lneas, en este caso
se referir nicamente a la forma de operacin de y quienes pueden operarlas:

Pas Operatividad
Uruguay Las empresas de seguros pueden comercializar plizas de fianzas,
asumiendo riesgos de fianza y crdito, con la debida autorizacin. El
seguro de fianza est enfocado como la forma de garanta de los
particulares frente al Estado y se encuentra expresamente conocido en
diversas Leyes como las de contrataciones con el Estado.
Brasil Las compaas de seguros comercializan seguros de garantas utilizado
para la construccin civil, contratos de representacin de servicios y el
pago de tributos suspendidos en materia tributaria; y seguro de crdito
interno, que cubren en caso de insolvencia del deudor, aplica para riesgos
comerciales, para operaciones de confianza, alquiler con opcin de
compra, entre otros.
Venezuela Las empresas de seguros pueden realizar operaciones de fianzas,
reaseguro, reafianzamiento, fondos administrados y fideicomiso,
mandatos, comisiones y otros encargos de confianza.
Las compaas de seguros pueden vender las fianzas que no tengan
caractersticas de garantas financieras, avales o las fianzas a primer
requerimiento. Se tipifican las fianzas de cumplimiento de contratos
de obras o de otras obligaciones de hacer, de licitacin, de aduanas,
de obligaciones laborales, de anticipo, de clusula penal, judiciales,
de fidelidad, y otras que no sean de garanta financieras.
Recientemente fue aprobada nueva Ley de seguros.
Entre las clasificaciones de fianzas estn: de fiel cumplimiento, de
anticipo, de Ley del Trabajo, de licitacin, de debida ejecucin, de
buena calidad, judicial (usualmente para el decreto o levantamiento
de medidas de embargo o secuestro de bienes, prohibicin de
enajenar o gravar inmuebles), de recurrir (para interponer recursos
contra autoridades administrativas), de agente aduanal, aduanal para
exportacin temporal, para importacin temporal.
Argentina Las compaas de seguros compiten con otras empresas en el ramo
de crdito y de fianzas o garanta, sin requerir constituirse con giro
exclusivo de alguno de esos ramos, pueden ser debidamente
autorizadas las sociedades annimas, cooperativas y de seguros
mutuos. Autorizan a las aseguradoras a otorgar seguros de crdito o
garanta. Son seguros utilizados para contrataciones como para
obras y suministros, concesiones de obras y servicios pblicos,
garantas a favor de aduana y tributarias. Existen compaas de
47

Seguro de caucin

crdito y caucin especializadas en crdito.
No estn permitidas las operaciones de crdito puro, excepto para
las entidades bancarias.
Colombia Prohbe celebrar contratos de seguros con compaas extranjeras no
autorizadas para operar en el pas, las registradas podrn ofrecer
transporte martimo internacional, la aviacin comercial internacional
y el lanzamiento y transporte espacial.
Hay compaas con objeto nico de seguro de crdito a la
exportacin.
Existe la figura de seguro de depsito para aplicar en caso de
liquidacin forzosa respecto de los pasivos excluidos de las
entidades financieras.
Se pueden emitir plizas individuales de crdito y plizas de garanta,
incluso con perodos de vigencia menor a la fecha del contrato de
concesin.
Pueden constituir garantas para cobertura por incentivos forestales.
Bolivia Pueden emitir plizas de seguro de caucin, actan las compaas
de seguros generales y de fianzas.
Cuentan con un reglamento de garantas a primer requerimiento.
Ecuador En la Ley de Contratacin Pblica del Ecuador, se establece el uso
de garantas incondicionales, irrevocables y de cobro inmediato.
Pueden ser otorgadas por un banco o compaa financiera
establecidos en ese pas o por su intermedio.
Las compaas de seguros pueden comercializar fianzas o garantas.
Per En la Ley de Contrataciones y Adquisiciones del Estado se establece
garantas que deben presentar los contratistas, adems que deben
ser solidarias, incondicionales, irrevocables y de realizacin
automtica a la solicitud del Estado. Tambin se seala la figura de
la carta fianza y la pliza de caucin.
Tipos de fianzas otorgables usualmente: seriedad de oferta, fiel
cumplimiento del contrato, correcta inversin de anticipos (los
adelantos) y seriedad de cumplimiento.
Chile Solo compaas denominadas del primer grupo que aseguren los
riesgos de prdidas o deterioro en las cosas o el patrimonio.
Pueden suscribir riesgos de crdito, de garanta y de fidelidad y
deben tener objeto exclusivo vender este tipo de seguro.
No hay limitaciones sobre quien puede otorgar las fianzas. En el
mbito bancario tiene la figura de boleta bancarias de garanta, en
el mbito de los seguros, la fianza se le denomina seguros de
garanta, fidelidad y de crdito. Describen el seguro crdito como
aqul que cubre los riesgos de prdidas o deterioro en el patrimonio
del asegurado, producto del no pago de una obligacin en dinero o
de crdito de dinero, sin distincin al crdito interno, a la exportacin,
ni excluye los contratos de arrendamiento, leasing o prstamos de
dinero.
Costa Rica Se elimin el monopolio estatal de seguros.
El Instituto Nacional de Seguros maneja entre otros, seguro de
fidelidad en cuatro mbitos, el primero ampara al beneficiario por acto
de infidelidad cometido por el asegurado mientras realiza las
funciones del puesto. El segundo, llamada fidelidad de posiciones,
ampara al asegurado por actos de infidelidad cometidos por uno o
48

Seguro de caucin

ms de sus empleados mientras realizan las funciones. El tercero,
denominado fidelidad comprensiva amparando al asegurado por
infidelidad de posiciones, de valores en trnsito, de transporte y pago
de planillas, de agentes vendedores y/o cobradores, caja fuerte y/o
bvedas, cajero y/o cajas registradoras, cajero automtico, buzn
nocturno y caja chica. El ltimo de fidelidad bancaria, amparando
por: a) Infidelidad de empleados que causen prdidas derivadas
nica y directamente de actos deshonestos o fraudulentos de sus
empleados. b) Prdidas a los locales, a las propiedades del
asegurado y de los clientes, durante el trnsito, la falsificacin.
Seguro de crdito a la exportacin, amparando el no pago de los
crditos otorgados por el asegurado a sus compradores extranjeros,
por riesgo comerciales como la declaracin judicial de quiebra y
crdito local, amparando al asegurado por el no pago de los crditos
otorgados a sus compradores por riesgos comerciales, entre ellos, la
insolvencia o declaracin judicial de quiebra.
El Salvador En la Ley y reglamento de sociedades de seguros, incluye a las
sociedades de fianzas y reafianzamiento, operando con exclusividad en el
ramo. Las entidades de seguros podrn operar fianzas siempre que no
operen con exclusividad en un ramo. El cambio de la Ley (enero 1997)
las afianzadoras debieron manifestar su anuencia a ser Sociedades de
seguros, prohbe efectuar u otorgar garantas de cumplimiento de una
obligacin de pagar una suma de dinero resultado de la operacin de
crdito, en favor de un banco o financiera. Manejan seguros de crdito
interno y crdito a la exportacin y fianzas de fidelidad, garanta y para
motoristas. Pueden realizar operaciones de fianzas, reafianzamiento y
coafianzamiento. Las fianzas mercantiles a ttulo oneroso solo pueden
ser otorgadas por sociedades de seguros. No existen las compaas de
seguros de crdito.
Honduras Opera con la Ley de Instituciones de Seguros y Reaseguros de agosto
2001. Divide las instituciones de seguros en tres grupos, el primer grupo
solo puede operar seguros de personas, el segundo opera seguro de
daos o patrimoniales y contratos de fianzas y el tercer grupo, puede
operar en los anteriores. Estn autorizadas las instituciones
afianzadoras, reafianzadoras y reaseguradoras. Las tarifas se rigen por
libre competencia de mercado.
Nicaragua La Superintendencia de Seguros faculta a las compaas de seguros a
ofrecer garantas de oferta, de cumplimiento de contratos de obras, de
anticipos y aquellas que no tengan el carcter de garantas financieras o
de pago.
Mxico Las compaas de seguros pueden comercializar seguros de crdito,
no es aplicable para los seguros de crdito a la vivienda ni a los
seguros de garanta financiera.
En anlisis el proyecto de Ley para instaurar el Seguro de caucin.







49

Seguro de caucin




Investigue sobre la aplicacin del Fronting en los seguros de caucin,
incluyendo:
Operatividad.
Uso.
Derechos y obligaciones de las partes.
Dificultades.
Reclamacin.

Prepare un informe y entrguelo al instructor.







































50

Seguro de caucin

Instrucciones: complete los enunciados, de acuerdo con los contenidos
estudiados.





1. Indique qu tipos de garantas se utilizan en los pases centroamericanos?
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

2. Describa como mnimo cinco caractersticas de la carta de crdito Stand by:
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

3. Indique como mnimo, tres formas de caucin en Guatemala. __________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
4. Detalle brevemente las garantas que pueden solicitarse a entes extranjeros. _____
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

5. Describa qu son garantas reales? _____________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

6. Defina qu es una fianza como garanta de caucin? ________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

7. Describa qu son garantas personales?____________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

8. Indique qu es una hipoteca y mencione algunas de sus caractersticas? ________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

9. Describa en qu consiste el embargo o entrega de bienes? ___________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

10. Nombre las formas de caucin econmica solicitadas legalmente en Guatemala.
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________




51

Seguro de caucin





2. Funcionamiento y
procesos del seguro de caucin


Criterios de evaluacin

Explica los principios fundamentales que regulan las plizas de caucin.
Describe los beneficios contractuales para el fiador, as como, las funciones de los
elementos personales de las plizas de caucin.
Describe los elementos tcnicos aplicables a los seguros de caucin.
Explica los elementos operativos del seguro de caucin.
Describe los tipos de seguros de caucin otorgados en Guatemala.
Explica las diferencias entre los tipos de caucin otorgados en Guatemala.
Determina los requisitos para realizar la suscripcin del seguro de caucin.
Describe el proceso de suscripcin de seguros de caucin.
Describe el proceso de reclamacin en el seguro de caucin.
Describe el proceso de recuperacin en el seguro de caucin.


























52

Seguro de caucin



1. Marco referencial aplicable a las
plizas de caucin


Tanto en Guatemala como el resto del mundo, las aseguradoras juegan un papel
importante en el sistema financiero. Por medio del contrato de caucin garantizan al
beneficiario la estabilidad en las operaciones que celebran con los deudores; ya que la
aseguradora, a travs de la figura jurdica de la pliza de caucin, responde de la
obligacin contrada por otra persona en caso de incumplimiento.

Es tal el grado de importancia de este instrumento jurdico que es requisito para obtener
un empleo en determinadas empresas o instituciones del Estado, para rentar una
propiedad, para ejercer la labor de ventas o representacin comercial, para firmar un
contrato, para cobrar un anticipo e incluso, para cerrar un negocio, por lo tanto, una gran
cantidad de personas y empresas hace uso de este instrumento, razn por la cual es
necesario la aplicacin correcta de los procesos administrativos para la suscripcin de los
seguros de caucin.

El marco referencial que aplica en el mercado de caucin tiene caractersticas especiales
propias de la operacin, por lo cual es necesario atender sus particularidades.






















53

Seguro de caucin

1.1 Principios fundamentales que regulan las plizas de caucin

En el marco referencial, se hace mencin a principios que rigen el actuar de la compaa
aseguradora, preceptos legales que dan la certeza jurdica, entre estos se encuentra el
principio de solidaridad que representa la actuacin y relacin entre el fiado y el fiador en
la pliza de caucin, a los beneficios contractuales a que tiene derecho el fiador otorgante
de garantas, en busca de proteccin en caso de incumplimiento del fiado o deudor.
Tambin abarcan la procedencia de obligaciones que garantizan la pliza y los elementos
personales que intervienen directamente en el contrato de caucin.

A. Principio de solidaridad

Se refiere a que el fiador responde mutuamente o mancomunadamente ante el acreedor
en caso de incumplimiento del deudor principal, lo cual da el derecho al acreedor a
solicitar los derechos que otorga la pliza sin recurrir al deudor principal. Este principio es
producto de la relacin existente entre el fiado y el fiador, y se establecen las bases
legales de su aplicacin en el Cdigo de Comercio de Guatemala y Cdigo Civil.

1) Cdigo Civil

En el Artculo 1353, relacionado con las obligaciones mancomunadas, se expresa que no
cabe la presuncin de solidaridad ya que debe ser expresa, ya sea por convenio de las
partes o por disposicin legal, lo cual avala lo indicado en el Artculo 1027 del Cdigo de
Comercio de Guatemala, al emitir la pliza respectiva el convenio de solidaridad es
expreso entre las partes.

2) Cdigo de Comercio de Guatemala

De acuerdo con el Artculo 674, se establece que en las obligaciones mercantiles, los
codeudores son solidarios con el deudor principal y con otros fiadores si los hubiere, salvo
pacto expreso en contrario. Adicional, en el Artculo 1027, se establece claramente la
obligacin solidaridad de la aseguradora y limite su actuar al no poder usar de los
beneficios de orden y excusin.

B. Principio de subrogacin

Si una fianza o seguro de caucin es ejecutada y el asegurador debe pagar al
beneficiario, puede repetirse contra el fiado que incumpli la obligacin como contra el
codeudor o contrafiador. Si una reaseguradora efecta pago al asegurador en concepto
de reclamo tiene tambin el derecho de subrogarse contra los fiados o contrafiadores. Lo
anterior se encuentra sustentado en Leyes especficas:

1) Cdigo Civil

En el Artculo 1358, se confiere derecho al deudor que pague una indemnizacin a
repetirse con los codeudores en la parte que le correspondiere a cada una de ellos.

2) Cdigo de Comercio de Guatemala

En el Artculo 1035, concedo derecho de subrogacin al reasegurador o reafianzador que
pague a la afianzadora sobre los derechos de sta contra los fiados y contrafiadores.
54

Seguro de caucin

Como medida anticipada, permitida por la Ley, el asegurador puede exigir del fiado o
contrafiador la presentacin de contragarantas para garantizar el pago, entre otros si la
deuda se hace exigible o se demanda judicialmente su pago, tambin se concede
derecho a la afianzadora o aseguradora de embargar los bienes de sus deudores, hasta
que la misma quede relevada de su obligacin o se constituya contragaranta suficiente.

1.2 Beneficios contractuales para el fiador otorgante de garantas

Derivado de la relacin entre los elementos personales y de la obligacin contractual
adquirida, una vez emitida la pliza, la Ley establece ciertos beneficios de aplicacin
durante la misma relacin, sin embargo, dado al tipo de cobertura y los principios que
rigen el seguro de caucin, solo algunos de estos son aplicables a los aseguradores por
el compromiso solidario que adquieren con los deudores o fiados, a travs de la pliza.

Para algunos autores y con reconocimiento legal se identifican como beneficios o
derechos que tiene el fiador, por ser deudor solidario, por la exigibilidad de pago de la
garanta por parte del acreedor, esto derivado del incumplimiento del deudor principal. En
cada caso se analizar la aplicacin legal de los mismos.

Estos beneficios son:











A. Beneficio de orden

Del producto de la relacin existente entre el fiador y el acreedor, surge el principio de
orden. Tiene sus orgenes en el derecho romano en la poca del emperador J ustiniano.

El beneficio de orden se refiere a que el acreedor para solicitar los derechos que otorga la
pliza (para reclamar) debe respetar un orden obligatorio, en este caso en primer lugar
debe reclamar al deudor principal, luego al fiador o a otros garantes o contrafiadores. Sin
embargo, en vista de que la pliza constituye la garanta en caso de incumplimiento, para
las compaas afianzadoras, segn el Cdigo de Comercio de Guatemala, Artculo 1027,
al obligarse solidariamente al fiador con el deudor principal, no goza de los beneficios de
orden y excusin.

Lo anterior significa que el acreedor puede iniciar sus acciones directamente contra el
fiador sin haberlo hecho contra el deudor principal. El fiador en este caso deber
determinar la validez y alcance de la reclamacin, solicitando al acreedor demostracin
del incumplimiento total o parcial.

De acuerdo al Cdigo Civil, Artculo 1357, en el caso de deudores solidarios, el acreedor
puede dirigirse contra cualquiera de ellos o contra todos, simultneamente.

Beneficiodedivisin Beneficiodeexcusin
Beneficiodeorden
Beneficiosdelfiador
asegurador
55

Seguro de caucin

B. Beneficio de excusin

Beneficio establecido desde la poca de Adriano, quien concedi el beneficium
excussionis, a los fiadores.

Este beneficio indica que el fiador tiene el derecho de oponerse a cumplir con la
obligacin principal ante el acreedor o beneficiario, sin que previamente se proceda en
contra el fiado o deudor principal y que a este se le halle y tenga la solvencia para
responder, si se encontrare insolvente responder el fiador.

Opera por mandato de la Ley. Cdigo Civil. Artculo 2106, en el cual seala que no
puede obligarse al fiador a pagar al acreedor sin antes proceder contra los bienes del
deudor, esto significa que para la pliza civil s hay beneficio de excusin, salvo que se
haya obligado solidariamente con el deudor o que este se encuentre en estado de
insolvencia (Artculo 2107, Cdigo Civil). De acuerdo con el Cdigo de Comercio de
Guatemala, para las compaas afianzadoras, al igual que el principio de orden, no les es
aplicable (Artculo 1027) debido a que se obliga solidariamente con el deudor en la
obligacin. Por lo anterior, el fiador debe responder a primer requerimiento, no sin antes
verificar el incumplimiento real del fiado y del alcance de tal incumplimiento.

De aplicar este principio en la pliza de caucin, contravendra la naturaleza de la
relacin jurdica de la pliza con el beneficiario, de ser garanta de pago en caso de
incumplimiento del deudor.

C. Beneficio de divisin

Beneficio establecido durante la poca del Adriano, llamndole exceptio divitionis (segn
algunos autores se le llam el beneficium divissionis, concedido a los cofiadores).
Consiste en el derecho que tiene el fiador de exigir al beneficiario o acreedor, que haga
efectiva la garanta a prorrata entre todos los fiadores que garantizaron la obligacin, es
decir, que divida el producto de la reclamacin entre todos los fiadores establecidos.

El principio de divisin surge como producto de la existencia de varios fiadores y es
resultado de la relacin entre el acreedor y los cofiadores y estos entre s.

Este principio se estipula en las condiciones del contrato. Si hubieren varios fiadores (en
el contexto de la pliza de caucin se les llama coaseguradores) debe expresarse la
responsabilidad de cada uno, sin embargo, en el Artculo 1036 del Cdigo de Comercio de
Guatemala, se estipula que los coaseguradores o coafianzadores no gozarn del
beneficio de divisin, salvo pacto en contrario fijado de antemano. En este caso, el fiador
principal debe responder de la obligacin y queda a sus haberes lograr la participacin de
los otros fiadores.

Dentro del mismo ordenamiento legal se establece el derecho al deudor que hubiere
hecho el pago de la obligacin a requerir a los codeudores, la parte que a cada uno de
ellos corresponde en la misma. Artculo 1358, CDIGO CIVIL.

1.3 Elementos personales del seguro de caucin

Se refiere a aquellos sujetos que intervienen directa e indirectamente en el otorgamiento
de la pliza, tres de los conceptos que se indican a continuacin, han sido tratados en el
56

Seguro de caucin

Manual tcnico: Bases de seguros, sin embargo, se hacen referencias que amplan estos
conceptos.



El fiado y el fiador renen la calidad de deudores ante el acreedor.
El acreedor para demandar al deudor o fiador debe primero demandar el pago al
fiador.
Tanto el fiado como el acreedor pueden reunir la calidad de solicitante, contratante o
tomador.
El fiador tiene el derecho de subrogacin cuando paga la obligacin al acreedor,
exigiendo al fiador o contrafiador el reembolso de la totalidad de lo pagado.
El fiado o deudor principal, presenta, segn solicitud del fiador, contragarantas y/o
contrafiadores.
El contratante se compromete ante la afianzadora solidariamente por el fiador.

A. Fiado

Tambin llamado afianzado, asegurado o deudor principal. Es la persona natural o
jurdica por cuya deuda u obligacin se hace necesario otorgar una pliza de caucin.

El fiado es la persona (fsica o moral) a nombre de quien es emitida la pliza de caucin y
quien debe cumplir con la obligacin contrada vlida y legalmente, en caso de
incumplimiento procede la ejecucin del seguro de caucin.

El fiado interviene cuando la Ley as lo ordena o cuando se requiere el reembolso de los
pagos que pudiere efectuar la compaa por causa de incumplimiento de la obligacin
garantizada.

1) Derechos

Los derechos que tiene en la negociacin y en el contrato son:

a. Que se le otorgue la pliza solicitada, luego del anlisis de la informacin
proporcionada.
b. Que se liberen sus garantas al cumplimiento de las obligaciones.
c. Que en caso de incumplimiento total o parcial pague la aseguradora al acreedor.

2) Obligaciones

Dentro de la obligacin que adquiere el fiado, adems de cumplir con las obligaciones a
que se ha comprometido, se encuentran:

57

Seguro de caucin

Obligaciones del fiado segn Cdigo de Comercio de Guatemala
Artculo Obligacin
892
Efectuar el pago de la prima como contraprestacin al otorgamiento de
la pliza, al momento de la celebracin del contrato, tanto la prima del
contrato original como de las primas de renovacin, si procede, de
acuerdo con el tipo de pliza o condiciones del contrato principal.
1029
A solicitud del fiado, presentar contra garantas con la cual la
aseguradora podr, en caso de un eventual pago al beneficiario,
cubrir su patrimonio. Pueden ser prendarios, fiduciarias, hipotecarias
o en efectivo, segn solicite el fiador. Depender de las situaciones
indicadas en el Artculo sealado.

1035
Pagar al afianzador las cantidades que esta pague al acreedor
derivado de incumplimiento y como derecho de subrogacin que
adquiere el asegurador.

B. Fiador

La persona jurdica, legalmente autorizada que se constituye responsable de los actos
de otra a quien se le denomina fiado, frente a un tercero o beneficiario. Su denominacin
dentro del contrato es la aseguradora.

Atendiendo a los cambios de la Ley de la Actividad Aseguradora, Decreto Nmero 25-
2010, ha de entenderse a la afianzadora como aseguradora.

Es de recordar que la aseguradora por medio del contrato y el cobro de prima respectivo,
protege al beneficiario en caso de incumplimiento de la obligacin contrada por el fiado o
deudor principal.

La aseguradora, ante el beneficiario, se constituye en fiador solidario hasta la suma
especificada en la pliza de caucin, en caso de incumplimiento total o absoluto de las
obligaciones contradas por el fiado, pero si hubiere un incumplimiento parcial, la
responsabilidad ser proporcional a la parte incumplida por el fiado.

1) Derechos

Entre los derechos del fiador se encuentran:
a. La exigibilidad de contra garantas.
b. El derecho de subrogacin contra el deudor principal.
c. Solicitar pruebas del incumplimiento a la exigibilidad del pago de la pliza.
d. El monto a garantizar a favor del deudor, no puede ser mayor que la contrada por el
deudor principal.
e. Extinguir sus obligaciones/seguros, si hubiere una prrroga o espera de parte del
acreedor hacia el fiado sin aviso oportuno de la primera prrroga o el otorgamiento de
uno ulterior sin el consentimiento de la afianzadora.

2) Obligaciones

Atendiendo a lo expresado en el Cdigo de Comercio de Guatemala, Artculo 674, el
fiador ser solidario con el deudor principal y con los otros fiadores, si los hubiere, contrae
varias obligaciones las cuales se resumen a continuacin:
58

Seguro de caucin

Obligaciones del fiador segn Cdigo de Comercio de Guatemala
Artculo Obligacin
1027 Obligarse solidariamente con el fiado, sin gozar de los beneficios de
orden y excusin.
1030 Efectuar el pago de los beneficios garantizados a requerimiento del
acreedor quien deber reclamar en forma fundamentada, en caso
contrario, caer en mora. En pliza en donde no haya
reafianzamiento, el plazo es de diez das. En donde haya
reafianzamiento, el plazo es de 30 das.
1031 No pueden extinguirse sus obligaciones porque el beneficiario no
requiera judicialmente contra l o contra el deudor el cumplimiento de
las obligaciones. El perodo de prescripcin es de 2 aos (Artculo
1037).

C. Beneficiario

Tambin denominado acreedor. Se ha podido encontrar diferentes definiciones.

Se refiere a la persona fsica o jurdica a quien se protege con el otorgamiento de la
pliza.
La persona o entidad a cuyo favor es expedida la pliza y se le garantizan las
prdidas establecidas en el contrato.

La mayora de plizas de caucin emitidas en el mercado son para beneficiar
generalmente a instituciones pblicas, ya que estos constituyen los mayores interesados
de plizas de cauciones, por supuesto, en ningn momento se excluyen a personas
particulares (individuales o jurdicas), se encuentran ac: MICIVI, INAB, SAT, EEGSA,
INGUAT, IGSS, USAC, FONAPAZ, tribunales, hospitales, Sistema penitenciario de
Guatemala y peridicos, entre otros.

1) Derechos

Dentro de los derechos del beneficiario se encuentran:

a. Aceptar o rechazar el seguro de caucin emitido.
b. Solicitar el pago de la obligacin garantizada en caso de incumplimiento.

2) Obligaciones

Esta persona adquiere las siguientes obligaciones contractuales enmarcadas en el Cdigo
de Comercio de Guatemala, el cual constituye la fuente principal legal en cuanto a las
normas relativas al contrato de caucin.

Obligaciones del beneficiario segn Cdigo de Comercio de Guatemala
Artculo Obligacin
897
Suministrar a requerimiento del fiador, toda la informacin sobre los
hechos del siniestro, para determinar las circunstancias de la
realizacin y sus consecuencias.
1030
Notificar por escrito en forma fundamentada a la afianzadora en caso
de incumplimiento del deudor.
1032
Notificar a la afianzadora de prrrogas concedidas a fiado o deudor
dentro de los siguientes cinco das. La falta de aviso oportunamente y
la no aceptacin de la compaa extinguen la pliza.
59

Seguro de caucin

En vista de que las plizas operantes en Guatemala no actan a primera prdida, los
beneficiarios deben presentar las pruebas del incumplimiento al fiador, quien investiga y
puede negociar con el beneficiario el pago de tal incumplimiento, si no llegaren a
Acuerdos, puede someterse a acuerdos de arbitraje para la resolucin de controversias o
diferencias que no pudieren arreglarse previamente.

D. Solicitante

Se puede identificar como la persona (moral o fsica, jurdica o natural) que solicita el
otorgamiento de pliza. En la mayora de los casos es el mismo fiado o el acreedor. Se
le puede considerar como tomador o contratante del instrumento.

Los derechos y obligaciones de este van con relacin de, si el solicitante es el fiado
(deudor) o el beneficiario (acreedor).

E. Contrafiador

Se puede definir como la persona natural o jurdica que se compromete con sus bienes de
forma conjunta y solidaria, a cumplir la obligacin adquirida por el fiado ante la
aseguradora, en caso de que el fiado incumpla la obligacin contrada.

El obligado solidario contrae una obligacin personal, propia, directa y principal. Tambin
llamado obligado solidario, contra garante o codeudor.

El obligado solidario pasa a formar parte contractual de la pliza cuando se necesita
responder en aquellos casos en que no pueda el fiado, adquiere las mismas obligaciones
del deudor ante el fiador.

Tanto el fiado como el contrafiador, son sujetos de subrogacin, es decir, que si la
compaa aseguradora debe pagar la garanta del seguro al beneficiario, tiene el derecho
de repetirse contra el fiado y el contrafiador o codeudor.

Investigue sobre los derechos y obligaciones de los elementos personales
de los seguros de caucin, debe incluir:
Los aspectos jurdicos sobre derechos y obligaciones de los elementos
personales dentro del contrato principal y accesorio (pliza).
Elabore un mapa cognitivo, expresando esos derechos y obligaciones
identificados.

Prepare un informe y entrguelo al instructor.











60

Seguro de caucin



Instrucciones: Complete los enunciados, de acuerdo con los
contenidos estudiados.




1. Indique cules son los derechos que tiene el fiado en la negociacin y en el
contrato? __________________________________________________________
___________________________________________________________________

2. Indique a qu se refiere el beneficio de excusin en la pliza? ________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

3. Detalle las obligaciones del fiado desde el punto de vista legal. ________________
___________________________________________________________________
__________________________________________________________________

4. Cul es el derecho fundamental del acreedor en la pliza de caucin? y justifique.
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

5. Indique qu es el principio de solidaridad? ________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

6. Indique por qu la aseguradora no goza de los beneficios de orden y excusin?
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

7. Describa el alcance del beneficio de divisin aplicable al fiador.________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

8. Describa la aplicacin del principio de orden. __ __ ___________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

9. Indique cul es la funcin de los codeudores o contrafiadores en la pliza? __ ___
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

10. Detalle algunas de las obligaciones de los acreedores en el marco de la pliza. ___
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________




61

Seguro de caucin






2. Elementos tcnicos y operativos del
seguro de caucin

Las compaas aseguradoras en Guatemala tienen la opcin de operar bajo un rgimen
de exclusividad en el mercado de caucin o bien incorporar a su operacin normal de
seguros, el seguro de caucin bajo la operacin de un departamento especfico. Estas
exponen su patrimonio al garantizar la actuacin de terceros ante el beneficiario. Implica
que las compaas deben realizar negocios de calidad, con criterios tcnicos y operativos
que conduzcan a tener un equilibrio en la operacin y respaldar a aquellos clientes que
necesitan de un aval para poder realizar diversas operaciones comerciales o tener el
respaldo en situaciones en el actuar jurdico o legal.

Las personas que conducen las gestiones deben estar debidamente capacitadas, no solo
para realizar los diversos procedimientos en forma tcnica, sino tambin comprender el
negocio en s de caucin y del compromiso que adquieren ante la sociedad, ante los
acreedores, los socios y accionistas y ante las personas que laboran en la compaa.

En esta sesin se enfoca el seguro de caucin desde el punto de vista tcnico del negocio
y desde la parte operativa.
























62

Seguro de caucin

2.1 Elementos tcnicos del seguro de caucin

Se refieren al conjunto de aspectos que se hacen necesarios para el desarrollo de los
productos de seguros de caucin, que dan origen a la determinacin de las primas y
recargos que la entidad aseguradora va a aplicar, la determinacin del riesgo, as como la
justificacin de sus gastos de administracin y adquisicin, los sistemas de clculo de las
reservas tcnicas, retenciones y reafianzamiento necesario para la operacin.

A. Elementos de la obligacin

Se refiere a todos aquellos componentes que deben analizarse para determinar las
obligaciones.

1) Tipos de obligaciones

En primer lugar se debe determinar el tipo de obligaciones que se pueden garantizar a
travs de una fianza. Para el efecto de este manual aplicable a fianzas, se observarn
tres tipos de obligaciones:






Tipos de
obligaciones
Obligaciones principales

Obligaciones accesorias Obligaciones solidarias
Se refiere al objeto
principal del compromiso.
Construir una obra,
vender un producto,
prestar un servicio,
etctera. Lo que se
debe garantizar en el
seguro.

Se consideran a aquellas
que son consecuentes o
dependientes de la
obligacin principal. Se
ubica el contrato de
caucin, la cual se
considera accesoria al
contrato principal.
Tambin se pueden
ubicar en este concepto a
las obligaciones penales,
las cuales son accesorias
a las principales y tiene
por fin asegurar la
obligacin principal, son
estipuladas en el
incumplimiento de la
obligacin principal. Es
la pliza en s, se
considera accesoria al
contrato principal.
Cuando cada uno de los
deudores se obliga por el
total, sin embargo, el
pago hecho por uno de
ellos descarga a los
dems, dando a esta el
derecho de subrogacin,
por ejemplo, en el caso
de que una compaa
aseguradora pague la
obligacin, libera a las
dems, pero le da el
derecho de proceder
contra las dems. Otro
ejemplo, cuando la
compaa aseguradora
paga, le da el derecho de
subrogacin contra los
contrafiadores.
63

Seguro de caucin

2) La fuente de las obligaciones

Se refiere a los hechos jurdicos de donde emanan las obligaciones, a este respecto se
puede indicar que las obligaciones nacen de cinco fuentes:

a. Contrato: refirindose al acuerdo de voluntades que produce obligaciones y pueden
ser sancionados por el derecho civil. Como se ha indicado anteriormente para
efectos del seguro es requisito que ese acuerdo sea por escrito, determinando la
entrega de una cosa o bien por el consentimiento de cumplir las obligaciones
acordadas. En los contratos concurren tres elementos diferentes:
Que contenga los elementos de la esencia del contrato, es decir, los elementos que
no pueden faltar para que el contrato se formalice y subsista. Por ejemplo, contrato
de trabajo, sin la fijacin del salario, del horario, de las funciones a realizar, etctera,
no sera un contrato.
Son todas aquellas cosas que sin ser la esencia del contrato forman parte de la
naturaleza del mismo. Ac se considera la solicitud de presentar garantas que
avalen la obligacin contrada que se considera parte de la esencia del contrato.
Aquellas cosas que se consideran accidentales del contrato, que forman parte del
mismo, por ejemplo, las clusulas que especifican el plazo y la entrega del pago, las
exclusiones o las condiciones por fuerza mayor, etctera.

b. Cuasicontrato: se puede definir como una figura bastante parecida a los contratos,
que produce similares consecuencias, pero carece de alguno de los elementos de
todo contrato. Se puede considerar como el consentimiento de los sujetos.
Ejemplo, la compra de un vehculo, en el cual se establecen las generalidades del
auto pero no se fija el precio, implica que no contiene todos los elementos para que
se pueda considerar un contrato.

c. Delito: por el hecho de contravenir el derecho, ya sea por dolo o mala fe que cause
daos o perjuicios a otra y es castigado por la Ley, traen como consecuencia
reparar el dao o perjuicio causado. El robo, el fraude, la estafa, etctera.

d. Cuasidelito: se considera un hecho ilcito no clasificado entre los delitos, realizado
sin malignidad, ms bien, por imprudencia no excusable causa dao a otra. Por
ejemplo, los accidentes de trnsito.

e. La Ley: cuando el cumplimiento de la obligacin recae en acatar de un precepto
legal, como lo estipulado en la Ley de contrataciones del Estado, Leyes especficas
que requieren de garantas, cuando se da la inobservancia de la Ley, etctera.

Lo anterior indica que la obligacin a garantizar por un seguro de caucin puede venir de
un contrato, cuasicontrato, delito, cuasidelito y de la Ley.

3) Componentes de la obligacin

Se refiere a los componentes necesarios e indispensables para que pueda darse la
existencia de las obligaciones, se clasifican en:

a. Los sujetos de la obligacin: lo constituyen las personas naturales o jurdicas que
tienen la capacidad de intervenir directa o indirectamente en la obligacin jurdica, y
estas pueden ser:
64

Seguro de caucin



b. El objeto de la obligacin: este rubro se refiere al compromiso real de la obligacin.

Las cosas que se comprometen a dar. Comprende el sujeto que se compromete a
dar y el que se compromete a que le den. Se puede considerar como el bien y la
prestacin o contraprestacin.
Las cosas que se comprometen a hacer o no hacer. El objeto de hacer comprende
un hecho positivo, que reside en una actividad de trabajo o energa, es la ejecucin
de un hecho. El objeto de no hacer es un hecho negativo que reside en la inaccin,
la omisin o la abstencin, por ejemplo, no construir algo o no impedir que alguien
lo construya. Las obligaciones cuyo objeto sea dar, hacer o no hacer, algunas
veces tienen a confundirse y pueden darse constantemente en un mismo contrato,
por ejemplo, en la construccin de una casa, si el deudor proporciona los
materiales para la ejecucin de la obra, se considera el objeto de dar (futuro) pero si
el acreedor las proporciona para el deudor, el objeto de la obligacin es hacer
(presente).
Por el uso, posesin u ocupacin de cosa, los actos lcitos de comercio.

Sujetos de la
obligacin

Principales


Accesorios

Subsidiarios de los
accesorios
Los sujetos activos
como lo son el acreedor
que tiene el derecho de
exigir el cumplimiento de
la obligacin y deudor
que tiene la obligacin
jurdica de cumplirla.

Son aquellas personas
que intervienen en la
obligacin, ya sea por
parte del deudor o del
acreedor. En este caso
se incluye las
compaas
aseguradoras como
garantes o avalistas del
cumplimiento de la
obligacin. Tambin se
incluyen los
representantes,
administradores,
apoderados, etctera.
Se refiere a aquellos
sujetos que pueden
garantizar tanto al
deudor como a su fiador,
en este caso deberan
aplicar los beneficios de
orden y divisin. Se
puede considerar en esta
categora a los
contrafiadores,
codeudores,
reaseguradores o
contragarantes. De
acuerdo al Artculo 2119
del Cdigo Civil, el
fiador del fiador no est
obligado de responder
ante el acreedor, a no
ser que, el deudor
principal y sus fiados no
hayan cumplido la
obligacin adquirida.
65

Seguro de caucin

De las cosas que todava no existen, pero el nacimiento de la obligacin depende de
la futura existencia de esas cosas. Por ejemplo, ventas futuro.

c. La causa de la obligacin: es decir, el por qu o motivos que llevaron a contraer las
obligaciones, va con relacin con las actividades comerciales, laborales, civiles y
otras de los sujetos.

d. La relacin de derecho existente: se refiere al vnculo que una al acreedor con el
deudor. En el derecho civil, el deudor responde con su patrimonio y no puede ser
privado de la libertad por motivo de incumplimiento.

4) Efectos de las obligaciones

El hecho de contraer obligaciones puede dar tres efectos principales, estos son:

a. Cumplimiento de la obligacin.
Se le considera como la forma tpica de extinguir obligaciones. Se puede dar en dos
vas:
Por la voluntad del deudor en cumplir la obligacin contrada sin presin alguna.
Cuando se le es obligado por una autoridad competente que puede llevar a
incautacin y la subasta o remate de los bienes del deudor para el pago al acreedor.

b. Incumplimiento de la obligacin: este incumplimiento puede presentarse por dos
instancias:
Incumplimiento de dar, por ejemplo, una cantidad de dinero determinada se le puede
sancionar con pago de intereses y mora, adems del capital. Es a lo que se
denomina obligaciones pecuniarias, dinerarias, monetarias, patrimoniales o
econmicas.
Incumplimiento de hacer o no hacer: conlleva el pago de daos y perjuicios.

c. Aplicacin de medidas cautelares: contrae la necesidad de realizar varias medidas
que resultan en la sancin econmica, en la intervencin del negocio, entre otras.

B. Contrato principal versus contrato accesorio

Se debe entender que en el negocio de caucin, el tomador no adquiere la pliza por su
propia cuenta, implica que existe una fuente que obliga a respaldar las garantas
requeridas, entre las que se encuentra la pliza de caucin.

La primer figura, fuente de la obligacin, representa el contrato principal y la segunda, la
pliza de caucin, el contrato accesorio que obliga al pago de una cantidad determinada
por el incumplimiento total y absoluto o parcial de la obligacin indicada en el contrato
principal.

1) Contrato principal

Al hablar de contrato principal se hace referencia a aquellos acuerdos que subsisten por
s mismos, sin necesidad de otro convenio. De acuerdo con la definicin expresada en
las condiciones generales de las plizas de caucin, se define como: contrato principal el
acuerdo de voluntades que contiene esencialmente los derechos y obligaciones
estipulados entre el beneficiario y el fiado. Como se ha indicado en el contrato se da un
66

Seguro de caucin

acuerdo de voluntades, ya sea verbal o escrito (para este efecto interesan los contratos
escritos), celebrados entre dos o ms personas con capacidad jurdica para contraer
derechos y obligaciones, regulando las acciones a una determinada finalidad o cosa y a
cuyo cumplimiento puede obligarse recprocamente (bilateral) o una sola parte (unilateral).

El objeto del contrato es crear, modificar o extinguir obligaciones y tiene fuerza de Ley
entre las partes contratantes, por lo tanto tambin se puede definir como un acuerdo de
voluntades entre dos o ms personas, orientado a crear, modificar o extinguir
obligaciones.

De acuerdo con el tipo de contrato, algunos se pueden perfeccionar con una determinada
entrega (contratos reales) o puede exigirse que se formalice en un documento especial
(contratos formales).

En el ordenamiento jurdico guatemalteco, los contratos mercantiles se encuentran
contemplados en el Cdigo de Comercio de Guatemala, Libro IV, Obligaciones y
contratos mercantiles y en el Cdigo Civil, se consignan derechos y obligaciones
emanados de varios contratos y de las obligaciones en s.

2) Contrato accesorio

Atendiendo al Cdigo Civil, en el Artculo 1589, se indica claramente que los contratos
son accesorios cuando su objetivo es el cumplimiento de otra obligacin. En el Artculo
2100 se indica que por el contrato de fianza una persona se compromete a responder por
las obligaciones de otra. Esto da la calidad de ser bilaterales ya que ambas partes se
obligan recprocamente. Adicionalmente, se establece el pago de una prima, por lo cual
este contrato tiene la caracterstica de ser oneroso.

La pliza de caucin se considera entonces, un contrato accesorio, ya que resulta de la
existencia de una obligacin principal que debe garantizar. Esa obligacin que se
garantiza con la pliza est condicionada a que el deudor principal no pague o no cumpla
con aquello a que se oblig, por lo tanto, la existencia del seguro de caucin no es
viable sin la existencia de una obligacin principal.

Ha de tomarse en consideracin que en el caso de las obligaciones judiciales y legales,
no existe en pleno un contrato, pero s existe la obligatoriedad de cumplimiento de un
ordenamiento jurdico, de lo cual puede surgir un fallo o una resolucin que se puede
garantizar con un contrato de caucin.

Para garantizar el cumplimiento de construccin de una obra, debe
haber un contrato de construccin que estipule las condiciones bajo las
condiciones que realiza esa obra.
Para garantizar al patrono el pago en caso de fraude o robo de valores
de parte de un empleado, debe existir un contrato de trabajo o una
obligacin laboral asumida.
Para garantizar el pago de un crdito, debe haber un contrato en el cual se estipulen
las condiciones de ese crdito.
Plizas de caucin para garantizar obligaciones nacidas de un delito.
Tambin se puede ejemplificar en ciertas operaciones mercantiles basadas en
ordenamientos legales que deben garantizarse, como por ejemplo, la constitucin de
una maquila.
67

Seguro de caucin


Investigue los fundamentos legales y tcnicos del contrato de caucin como
contrato accesorio.
Establezca las diferencias entre contrato principal y contrato accesorio,
Identifique en el Cdigo de Comercio de Guatemala y Cdigo Civil el marco
regulatorio de los contratos.
Ejemplifique los derechos y aplicacin del seguro de caucin como contrato accesorio.

Prepare un informe y entrguelo al instructor.

C. Vigencia de los contratos

Se ha mencionado que siendo el seguro de caucin un contrato accesorio al contrato
principal, este debe ser adecuado a los requerimientos y obligaciones que se pretenden
amparar, por lo tanto, el contrato principal da lineamientos para la emisin del seguro de
caucin, tanto para el deudor como para el fiado, se obliga a mantener vigente las
garantas de acuerdo con la naturaleza y trminos del contrato. El plazo normal de un
seguro es por un ao y depende del tipo de seguro y estipulaciones del contrato, si se
renueva anualmente previa solicitud, pero si el contrato principal solicitara vigencia por
perodos mayores o menores, se renueva el mismo en tales condiciones.

Si se diere una prrroga de la vigencia del contrato principal, no implica que se prorrogue
automticamente la vigencia del seguro de caucin. Es una obligacin del deudor
notificar y solicitar la anuencia del fiador a prorrogar la vigencia del seguro y ser aceptado
por el asegurador, en caso contrario, se extinguirn las obligaciones del mismo.

Existen contratos en los cuales es requisito que la vigencia de las garantas sea mayor al
plazo del contrato mismo, tal como sucede en la pliza de conservacin de obra, lo que
conlleva que el capital por la obligacin contrada debe estar reservado hasta la
extincin de la obligacin.

Tomando en consideracin que las acciones derivadas del contrato de seguro prescriben
en el trmino de dos aos, aunque hubiere vencido el plazo y la vigencia de los contratos,
si posteriormente se descubriere algn incumplimiento en las obligaciones, el acreedor
puede hacer valer el derecho de reclamacin.

En condiciones de garantas con vigencia indeterminada, la responsabilidad del fiador
prescribe en el trmino de un ao (Artculo 2118 del CDIGO CIVIL), sin embargo, las
obligaciones emanadas del contrato de caucin y de las contragarantas y sus contratos
deben estar vigentes por un perodo de hasta 10 aos desde la fecha de elaboracin de
tales instrumentos, por las diversas obligaciones que deriven del mismo y el tiempo en el
cual puedan ser ejecutadas por situaciones legales.

D. Lmites de acumulacin de responsabilidad del fiado

El seguro de caucin es una figura de crdito, como tal, se necesita tener un parmetro
para poner a disposicin del fiado un lmite que indique hasta qu monto se le puede
autorizar estos seguros.

Un cliente puede tener un cmulo dinerario de obligaciones derivado de la contratacin de
varios seguros de caucin, lo que significa que la aseguradora est incrementando su
68

Seguro de caucin

exposicin con relacin a ese mismo cliente y si no tiene el control del caso, puede
rebasar la capacidad de retencin incluyndose en su contrato de reaseguro, implicando
en un determinado momento poner en riesgo su estabilidad financiera. La aseguradora
debe tener especial cuidado puesto que al exceder estos cmulos su reaseguro
automtico, debe acudir al facultativo para dar cobertura al cliente.

En cuanto a la legislacin, no indican hasta qu montos se le puede otorgar a un cliente
como lnea de crdito, las compaas aseguradoras solo deben tomar las precauciones
pertinentes para no poner el riesgo su solvencia. Se encuentra sealado en el Acuerdo
Gubernativo del 09 de enero de 1960, del Ministerio de Economa, relacionado con las
normas para resguardar la solvencia y estabilidad financiera de la empresas que operan
fianzas en el pas, el cual no se consigna como derogado por el Decreto Nmero 25-2010,
siempre y cuando el mismo no se oponga a lo contemplado en el decreto referido, en el
Artculo 6, seala que el lmite para otorgar fianzas financieras o de crdito con garanta
hipotecaria o prendario en ningn caso puede exceder el 80% del valor del inmueble o de
la prenda

Los parmetros que utilizan las compaas aseguradoras para medir los montos a otorgar
van de la mano con:

La capacidad
financiera del cliente
para responder a la
aseguradora, en
caso de pago al
beneficiario por
incumplimiento de la
obligacin
garantizada.
El tipo de contra
garantas y valores,
otorgadas a la
aseguradora,
correspondiente a
los montos de los
seguros vigentes y
en riesgo.

La capacidad
tcnica del fiado
para ejecutar los
contratos suscritos y
asegurados.
El tipo de seguro
otorgado con
relacin al riesgo
que implica cada
uno.

De acuerdo con el anlisis que efecta el suscriptor de estos parmetros, se podrn
otorgar ms seguros o se solicitan nuevas contragarantas a fin de disminuir la exposicin
de la aseguradora en caso de incumplimiento del fiado.

Este anlisis es el que se puede considerar el ms importante en el proceso de
suscripcin de la aseguradora. Es necesario instruir al cliente de la importancia de
proporcionar a la aseguradora copia de las actas de recepcin de las obras ejecutadas o
de los finiquitos que comprueben el cumplimiento de su obligacin, con lo cual descargan
los lmites de responsabilidad en riesgo.

Investigue sobre la bases para determinar el lmite de acumulacin de responsabilidad del
fiado en la adquisicin de seguros de caucin y de los programas de
reaseguro que aplican las compaas aseguradoras. En su investigacin,
podr acudir a compaas de seguros.

Prepare un informe y presentar al instructor.





69

Seguro de caucin

E. Primas y tarifas

Como parte de los elementos tcnicos que regulan los seguros de caucin es la
adecuada determinacin de las primas y tarifas que se establecen, las cuales deben ser
suficientes para cubrir el costo de la operacin, situaciones que se analizan a
continuacin, ha de tomarse en cuenta que en esta seccin no se harn clculos de
primas de acuerdo a tipos de seguros de caucin, esto se aplicar en la seccin de
suscripcin.

1) Componentes de la prima de tarifa

Como prima de tarifa se entiende el valor de la prima neta ms los costos de
administracin, adquisicin y margen de utilidad.

Se considera que la prima que se le paga al asegurador es considerada un abono para
hacerse cargo de un riesgo bsico y que le pueden otorgar las garantas para que, en
caso de incumplimiento, logren la recuperacin de los valores pagados.

Derivado de lo anterior, se puede indicar que los componentes de la prima de tarifa para
que la actividad sea rentable y sea considerada tcnica es calculada a travs de la ciencia
actuarial y debe incluir:

a. La siniestralidad esperada de acuerdo con la experiencia del asegurador. Debe
tomarse en cuenta que el riesgo en s se refiere a padecer un dao que sobrepasa
grandemente el siniestro esperado, y la compaa aseguradora est expuesta a
riesgos o siniestros inesperados, cuya cuanta debe ser representada en primas. Est
conformador por:

Costo de reclamaciones. Costo neto de reclamaciones.
El valor que los beneficiarios reclaman y
deben ser pagados por la afianzadora,
derivados del como la indemnizacin de los
daos ocasionados por el incumplimiento
de la obligacin principal prevista en el
contrato de fianza. (Este costo puede ser
sustituido por las contragarantas
solicitadas).
Se refiere un valor estimado de las
prdidas producidas por la no recuperacin
o detrimento en el valor de las garantas de
recuperacin, correspondientes a las
reclamaciones pagadas. Si fuere el caso de
los seguros que no requieran garantas, se
refiere al costo estimado de las
reclamaciones futuras.

b. El costo de capital, que es el precio a cubrir el riesgo y la generacin de beneficios a
los accionistas. Se puede indicar que el precio de este puede ser representado por
los intereses o el costo de oportunidad de todos aquellos recursos que no provienen
de la prima, por supuesto, necesarios para financiar la operacin de fianzas.
c. El costo del reaseguro, representado por un porcentaje de la prima total del contrato
de reaseguro. El reaseguro constituye una sustitucin del capital propio.
d. Gastos de administracin internos, incluye los costos de la administracin en s como
suscripcin, cobranza, control y otros necesarios y/o colaterales para el manejo y
mantenimiento de la operacin de una cartera de caucin. Deben incluir los gastos
en que incurre la aseguradora por motivo de la adjudicacin de garantas
proporcionadas por el fiado en caso de incumplimiento que de origen a la
recuperacin, a estos ltimos gastos tambin se le llama costos jurdicos.
70

Seguro de caucin

e. Gastos externos o de adquisicin. Estos son aquellos relacionados con la promocin
y venta de los seguros, incluye la comisin por intermediacin, bonos y otros
relacionados.
f. Los ingresos de las inversiones, referente al perodo de inversin de las primas
recibidas por el reasegurador antes del pago del siniestro.
g. Costo de financiamiento estimado. Se refiere al costo de oportunidad de los recursos
que la compaa espera destinar para el pago de reclamaciones, durante el tiempo
que tarde en adjudicar y ejecutar las garantas.
h. A pesar de ejecutarse la garanta y cobrarse todo lo pagado al fiador (aseguradora) en
caso de reclamo, hay costos adicionales que representan una prdida para las
aseguradoras que deben preverse y estimarse en componentes de la tarifa, como:
Bsqueda de proteccin financiera para posibles prdidas, representadas por el
reaseguro.
Costos derivados del incumplimiento del fiado, por honorarios de profesionales,
para el establecimiento del incumplimiento.
Costos por posibles procesos judiciales y extrajudiciales.
La posible parcialidad en los procesos judiciales que pueden conducir a favorecer
al fiado no correspondindole.

Las compaas deben presentar a la Superintendencia de Bancos, la nota tcnica del
clculo de las primas, en ese documento indican la metodologa y las bases aplicadas
para el clculo actuarial de las primas de tarifa. Tambin representan el registro de los
productos ofrecidos al pblico. Adicionalmente, deben describir de manera especfica:

Una definicin precisa y clara del tipo de obligacin o responsabilidad contractual
cubierta segn tipo de seguro de caucin.
Indicar el nombre y descripcin del tipo de seguro para las cuales aplique la nota
tcnica.
En cuanto al plan de seguro de caucin, las caractersticas, alcances, limitaciones
y condiciones del mismo.
Los conceptos, definiciones y procedimientos empleados para el caso.
Las estadsticas y datos que se han empleado en la valoracin de las
obligaciones y los procedimientos para su determinacin.
Las fuentes de informacin y cualquier otro componente necesario para el
establecimiento actuarial de la prima. Que incluye la prima base ms los gastos
de administracin, de adquisicin y utilidad.

En conclusin, la prima de tarifa debe proveer de ingresos suficientes para cubrir, como
mnimo, los costos de la transferencia del riesgo, las posibles desviaciones, estos costos
en el tiempo, el margen de utilidad esperado para garantizar la suficiencia, liquidez y
solvencia de la compaa.

2) Tarifas

En Guatemala, las compaas aseguradoras han acordado con la aprobacin de la
Superintendencia de Bancos, la utilizacin de una tarifa de aplicacin general, la cual en
su momento podr ser reformada previa autorizacin de la SIB.

La prima del seguro de caucin es calculada por perodos anuales, cobrndose la
vigsima segunda parte de la misma por cada mes o fraccin, segn sea el plazo de
71

Seguro de caucin

vigencia original, de la renovacin o de la ampliacin de la vigencia, segn contrato
principal.

Es de hacer notar que en un manual tcnico no pueden incluirse tarifas, ya que estas
tienden a variar segn criterio de las aseguradoras y de la SIB.

3) Componentes de la prima total

Una vez determinada la tarifa, generalmente representada por un porcentaje, habr de
adicionarse a la prima resultante los costos por derechos y gastos de emisin
representada en la actualidad por el 8% de la prima neta y a la suma de ambos valores
incrementar el IVA correspondiente, tambin llamada prima comercial o total.

F. Retencin y reservas tcnicas

Dos puntos de suma importancia para las compaas aseguradoras constituye el hecho
de la asuncin de retenciones por las cuales es responsable en caso de siniestro y las
reservas que tenga disponibles para hacer frente a los siniestros, estas dos figuras se
tratan a continuacin.

1) Retencin

Otro elemento tcnico del seguro de caucin lo comprende la retencin o responsabilidad
mxima o monto mximo que puede asumir o retener la aseguradora por s misma por
cada riesgo en particular sin necesitar de reasegurar y de la responsabilidad total
asumida, para seguros en vigor y reaseguro tomado.

Para fijar el margen de operacin o retencin que puede asumir una compaa, debe ser
autorizado por la SIB, previo estudio de la solvencia de la compaa de su situacin
econmica y la constancia de sus operaciones.

Atendiendo al Decreto Nmero 25-2010. Ley de la Actividad Aseguradora, se hace
referencia a la retencin, la forma de operacin del mismo se atender de acuerdo con los
lineamientos del reglamento especfico, sin embargo, existen lineamientos generales
como:

Artculo 39. Prohibiciones. A las aseguradoras y reaseguradoras les est prohibido:
k) Retener riesgos en exceso de los plenos de retencin establecidos de acuerdo con
su capacidad econmica;.
Artculo 67. Lmites o plenos de retencin. Las aseguradoras o reaseguradoras
establecern sus lmites de retencin en funcin del mejor de los riesgos, a efecto que
los mismos guarden relacin a su capacidad econmica, de conformidad con lo que
determine la J unta Monetaria, a propuesta de la Superintendencia de Bancos.
Artculo 70. Otros planes de regularizacin. Las aseguradoras y reaseguradoras
tambin estarn obligadas a presentar planes de regularizacin con los plazos y
caractersticas mencionados en los Artculos 68 y 69 de esta Ley, cuando la
Superintendencia de Bancos detecte lo siguiente:. d) Cuando la entidad persista en
retener por cuenta propia montos de seguro o reaseguro superiores a los lmites de
retencin establecidos en la presente Ley y su reglamentacin, no obstante haber sido
sancionada por este hecho, siempre que tal situacin llegare a poner en peligro su
estabilidad financiera.

72

Seguro de caucin

2) Reservas tcnicas

En vista de que las compaas aseguradoras asumen riesgos de terceros y deben hacer
frente a obligaciones por posibles incumplimientos de contratos garantizados, deben tener
disponibilidades en caso hacerse efectivo el pago de las obligaciones.

Para el efecto, las reservas o ahorros se derivan de una parte o el total de las primas
cobradas de acuerdo con el tipo de reserva, en las cuales muchos fiados contribuyen
para el pago de incumplimientos de pocos.

Como se indica en el manual de Bases de seguros, para la constitucin de las reservas,
debe de tomarse en cuenta la situacin econmica y financiera, la experiencia de la
aseguradora y se debe atender al Decreto Nmero 25-2010, se establece en lo referente
a las reservas:

Artculo 43. Reserva para seguros de daos. Las aseguradoras o reaseguradoras
que operen en el ramo de daos, constituirn sus reservas tcnicas para riesgos en
curso con base en la prima no devengada de retencin, calculada pliza por pliza.
En el caso de seguro de caucin cuando permanezca la responsabilidad del seguro,
posterior a su vigencia, la reserva tcnica ser equivalente al cincuenta por ciento
(50%) de la prima correspondiente a la ltima anualidad, la que deber permanecer
constituida hasta que la responsabilidad del seguro sea debidamente cancelada
conforme las condiciones del contrato o por disposicin legal.
La prima no devengada de retencin ser igual a la parte de la prima neta retenida que
no se ha ganado a una fecha de valuacin.
Artculo 45. Otras reservas de previsin. Las aseguradoras o reaseguradoras podrn
establecer, previa aprobacin de la Superintendencia de Bancos, otras reservas
extraordinarias o contingentes para riesgos o responsabilidades cuya siniestralidad sea
poco conocida y altamente fluctuante, cclica o catastrfica, que sea necesario
constituir para el normal desenvolvimiento de la actividad de seguros, cuya constitucin
y operatoria deber tomar en cuenta criterios tcnicos y de aceptacin reconocidos
internacionalmente.
Artculo 46. Reserva para obligaciones pendientes de pago. Las reservas para
obligaciones pendientes de pago, se constituirn as: b) Para los siniestros del
ramo de daos:
1. Si existe acuerdo entre los contratantes, por el monto determinado de la liquidacin;
2. Si existe discrepancia, el promedio de las valuaciones de las partes; y,
3. Si el asegurado no se ha manifestado en contra de la valuacin, por la estimacin
que haga la aseguradora; d) Para los siniestros incurridos y no reportados a la
aseguradora en el ramo de daos, de conformidad con el reglamento que para el efecto
establezca la J unta Monetaria, a propuesta de la Superintendencia de Bancos.
Artculo 47. Primas anticipadas. Cuando se reciban primas anticipadas, se aplicar
en cada perodo la prima anual respectiva. Las primas anticipadas tendrn el carcter
de reserva tcnica
Artculo 48. Valuacin de reservas. Las aseguradoras o reaseguradoras valuarn y
registrarn contablemente las reservas a que se refieren los Artculos 42, 43, 44, 45, 46
y 47 de la presente Ley, conforme las normas y principios de contabilidad que para el
efecto emita la J unta Monetaria, a propuesta de la Superintendencia de Bancos.
Las reservas indicadas en el prrafo anterior, as como el patrimonio tcnico que
respalda el margen de solvencia, debern mantenerse permanentemente invertidos, en
la forma, tiempo y condiciones que de manera general determine el reglamento que
73

Seguro de caucin

emita la J unta Monetaria, a propuesta de la Superintendencia de Bancos. Al cierre
del ejercicio contable, las aseguradoras o reaseguradoras debern contar con dictamen
actuarial, sobre la suficiencia de las reservas matemticas que deben constituir de
acuerdo a lo dispuesto en esta Ley.
Artculo 49. Requisitos generales de inversin. Las inversiones que efecten las
aseguradoras o reaseguradoras para garantizar las reservas a que se refieren los
Artculos 42, 43, 44, 45, 46 y 47 de la presente Ley, debern cumplir los requisitos
mnimos siguientes y lo que disponga el reglamento emitido por la J unta Monetaria:
a) Ofrecer condiciones de liquidez, seguridad, rentabilidad y diversificacin para
resguardar los beneficios y obligaciones garantizados por los contratos de seguros o
reaseguros.
b) Mantenerse libres de gravmenes o limitaciones, salvo lo que para el efecto
disponga el reglamento.
c) Ser compatibles con los plazos y monedas de las obligaciones que garantizan.

Adicionalmente para establecer las condiciones se debe aplicar lo expresado en la
Resolucin J M-3-2011, Reglamento para la Constitucin, Valuacin e Inversin de las
Reservas Tcnicas de Aseguradoras y Reaseguradoras y la Resolucin J M-6-2011,
Reglamento para el Registro de Reaseguradoras o Aseguradoras Extranjeras, de
Contratos de Reaseguro y Determinacin de los Lmites o Plenos de Retencin.

G. Reafianzamiento, retrocesin, coafianzamiento y fronting:

Las figuras que se manejan en las compaas como parte del negocio de seguros son el
reaseguro, la retrocesin, el coaseguro y fronting, se trata de figuras totalmente distintas
y con distintas caractersticas y condiciones, las cuales se tratan a continuacin:

1) Reaseguro

Como se ha indicado en el manual de Bases de seguros, esta figura es considerada la
forma de distribucin del riesgo asumido por la aseguradora. Es un contrato por medio
del cual la compaa (lase aseguradora y reaseguradora) se obliga pagar a otra en las
condiciones estipuladas en el contrato, el valor que se debe pagar al beneficiario de la
fianza.

De acuerdo con la Asociacin Panamericana de Fianzas, define al Reaseguro o
reafianzamiento como la operacin por medio de la cual la afianzadora directa transfiere
todo o parte del riesgo que asume a otra compaa similar. Segn el Cdigo de
Comercio de Guatemala, en el Artculo 1033 indica: Reafianzamiento. Por el contrato de
reafianzamiento, una afianzadora se obliga a pagar a otra, en la proporcin que se
estipule, las cantidades que sta debe cubrir al beneficiario de una fianza.

Resumiendo, el reaseguro es un instrumento tcnico del cual se vale una entidad
aseguradora (de primer piso) para conseguir la compensacin estadstica que necesita,
homogenizando o igualando, los riesgos que componen su cartera de caucin mediante la
cesin de parte de ellos a otra entidad (segundo piso). La forma de operacin del
reaseguro es similar al del contrato de seguro, conlleva elementos de obligacin como la
exigencia del pago de una prima determinada. La obligacin del reasegurador de pagar la
suma reasegurada al fiador principal (aseguradora) de registrarse la eventualidad
prevista en el contrato.

74

Seguro de caucin

Dependiendo de la cuanta de la obligacin a garantizar, puede darse la participacin de
varios reaseguradores.

Las aseguradoras absorben grandes cantidades de riesgos, cuyos montos exceden el
lmite de su retencin, por lo cual se hace necesario acudir al reaseguro, respondiendo
por los excesos que no puede asumir la aseguradora y bajo la normativa legal vigente.

El reafianzamiento puede darse en dos formas de contrato:
a. Contratos automticos. Generalmente se acude al mercado internacional en busca
de las compaas con las cuales puede suscribir estos excedentes riesgos, con el
fin de aumentar la capacidad de suscripcin para el otorgamiento de los seguros de
caucin.
Bajo la figura de reaseguro automtico, la compaa aseguradora, llamada cedente,
toma para s un determinado segn la capacidad de retencin, el exceso lo cede
automticamente al reasegurador.

b. Contratos facultativos de reaseguro. Tambin las aseguradoras se enfrentan a
aquellos riesgos que exceden la capacidad de su retencin y de los contratos
automticos y se ven en la necesidad de buscar el reaseguro facultativo. En estos
casos al ofrecer el riesgo ofrecen la prima correspondiente y el reasegurador otorga
una comisin por la prima cedida al igual que en el reaseguro automtico. Bajo
esta figura se ofrece riesgo por riesgo quedando sujeto a las condiciones de
aceptacin del reasegurador. Para operar debe darse previamente un informe al
reasegurador sobre el negocio que se efectuar y las contra garantas propuestas o
tomadas. Y la compaa reaseguradora que puede ser nacional o internacional
luego del anlisis determina si acepta o rechaza el riesgo.
En cuanto a las responsabilidades, para ambas compaas (aseguradora y
reaseguradora) terminan simultneamente, ya que el fin de ambas es dar respaldo
y confianza al beneficio de respuesta en caso de incumplimiento

Dentro de los requisitos legales para operar el reaseguro se encuentran en:

Acuerdo Gubernativo del 09 de enero de 1960. Ministerio de Economa. Normas para
resguardar la solvencia y estabilidad financiera de las empresas que operan Fianzas
en el Pas, como se ha indicado antes no se consigna como derogado por el Decreto
Nmero 25-2010, siempre y cuando el mismo no se oponga a lo contemplado en el
decreto referido.

Artculo Concepto Condicin
5 Prohibiciones para
empresas que operan
fianzas en el pas.
Hacer operaciones de aval u otorgar garantas
financiera o de crdito, si exceden su margen de
operacin y si no tienen contratos de reafianzamiento
para tales riesgos.
Excepcionalmente pueden emitir fianzas financieras
o de crdito excediendo margen de operacin o del
reafianzamiento automtico siempre y cuando a la
fecha de aceptacin y emisin cuenten con
reafianzamiento facultativo confirmado con empresas
de reconocida solvencia financiera, Esta debe enviar
copia de las constancias de aceptacin aunque
posteriormente presente copia de la nota de
cobertura o certificado de reafianzamiento.
75

Seguro de caucin

De acuerdo con los lineamientos jurdicos arriba indicados, se puede dar la figura del
reaseguro tomado a nivel nacional, es decir, que una compaa aseguradora puede tomar
para s, total o parcialmente un riesgos que no puede soportar otra aseguradora. Se cede
el riesgo, se cede la prima y se otorga una comisin sobre la prima cedida.

En el Decreto Nmero 25-2010. Ley de la Actividad Aseguradora y el reglamento
correspondiente, se norma lo referente al reaseguro.


Artculo 109. Del contrato de fianza y del reafianzamiento. Para la aplicacin de la
presente Ley, deber entenderse y aplicarse, en lo dispuesto en el Decreto Nmero 2-70
del Congreso de la Repblica, Cdigo de Comercio de Guatemala, Captulo XII, Ttulo II,
Artculos del 1024 al 1038, a los trminos siguientes:
a) Fianza, como Seguro de Caucin;
b) Afianzadora, como Aseguradora; y,
c) Reafianzamiento, como Reaseguro


Artculo 40. Negociacin de seguros. Se prohbe a toda persona individual o jurdica
no autorizada conforme a esta Ley, colocar o vender seguros o ejercer la prctica de
cualquier otra operacin activa de seguros en territorio guatemalteco.
Queda a salvo de la prohibicin establecida en este Artculo, lo dispuesto en convenios y
tratados internacionales de los cuales la Repblica de Guatemala sea parte,
especficamente para el suministro o comercio transfronterizo de los servicios siguientes:
a) Seguros contra riesgos relacionados con:
1. Embarque martimo y aviacin comercial, y lanzamiento espacial y carga, incluidos
satlites. Dicho seguro cubrir alguno o la totalidad de los elementos siguientes: las
mercaderas que son objeto de transporte, el vehculo que transporta las mercancas y
cualquier responsabilidad resultante a partir de all; y,
2. Mercancas en trnsito internacional.
b) Reaseguro y retrocesin;
c) Intermediacin de seguros nicamente para los servicios indicados en las literales a)
y b) anteriores; y,
d) Servicios auxiliares a los seguros.
En todo caso, el suministro o comercio transfronterizo de los servicios relacionados en
las literales anteriores, deber cumplir con las normas prudenciales de registro y de
supervisin establecidos en las Leyes y normas aplicables en Guatemala, conforme los
principios internacionales de supervisin de la actividad aseguradora, de proteccin
contra el lavado de dinero u otros activos y contra el financiamiento del terrorismo.


Artculo 64. Registro de reaseguradores. Las aseguradoras o reaseguradoras
nicamente podrn contratar coberturas de reaseguro con reaseguradoras o
aseguradoras que se encuentren registradas en la Superintendencia de Bancos.
Para efectos del registro correspondiente, los reaseguradores o aseguradores
extranjeros debern cumplir los requisitos que establezca el reglamento emitido por la
J unta Monetaria, a propuesta de la Superintendencia de Bancos.


Artculo 65. Registro de contratos de reaseguro. Los contratos de reaseguro,
excepto los facultativos, debern enviarse a la Superintendencia de Bancos en los
plazos y condiciones que estipule el reglamento que emita la J unta Monetaria, a
76

Seguro de caucin

propuesta de la Superintendencia de Bancos. Cuando los contratos se encuentren
redactados en idioma extranjero, debern ser traducidos al idioma espaol.
Las aseguradoras o reaseguradoras debern mantener documentados los contratos
facultativos de reaseguro para que la Superintendencia de Bancos efecte las
revisiones que estime oportunas.

Artculo 66. Programas de reaseguro. Las aseguradoras o reaseguradoras debern
enviar a la Superintendencia de Bancos sus programas anuales de reaseguro a ms
tardar el treinta y uno (31) de enero de cada ao. Los programas debern ser
presentados en los formatos y con la documentacin que determine la Superintendencia
de Bancos.
Cualquier modificacin en sus programas de reaseguro deber ser comunicada a
la Superintendencia de Bancos, dentro de los cinco (5) das de conocida, y
deber ser documentada dentro del mes siguiente de realizada dicha modificacin.


Adicionalmente debe aplicarse a lo expresado en la Reglamento para Autorizar la Gestin
para el Establecimiento de Sucursales de Aseguradoras y de Reaseguradoras
Nacionales en el Extranjero (Resolucin J M-90-2010), Reglamento para el Registro de
Reaseguradoras o Aseguradoras Extranjeras, de Contratos de Reaseguro y
Determinacin de los Lmites o Plenos de Retencin (Resolucin J M-6-2011)

2) Coaseguro o coafianzamiento

Una figura que tiende a darse en los contratos de seguros es el coaseguro, comprende la
participacin de varios aseguradores o fiadores (pluralidad de sujetos) garantizando a un
mismo deudor hacia en un mismo acreedor y por la misma obligacin, en un solo o varios
contratos, debiendo determinarse la condiciones de participacin de cada uno de los
fiadores en el riesgo. Esta figura puede ser voluntaria.

Todos tienen derechos de subrogacin en contra del fiado y/o contra fiadores y las
respectivas garantas. Se especifica en el Cdigo de Comercio de Guatemala, Artculo
1036, que las coafianzadoras no gozan del beneficio de divisin, salvo pacto en contrario.

El coaseguro puede darse en tres vas:

a. Coaseguro ilimitado. En el cual la compaa aseguradora es la responsable y se le
puede exigir el cumplimiento del 100% de las obligaciones pero a su vez puede
obtener las recuperaciones de las dems compaas aseguradoras o firmantes.
b. Coaseguro limitado. En esta figura cada compaa seala el monto de su
responsabilidad.
c. Coaseguro proporcional limitado. Cada compaa limita su participacin a una
cantidad fija y tambin a una proporcin estipulada en caso de pago de las
responsabilidades.

La ventaja del coaseguro es que cada compaa puede distribuir su participacin dentro
de sus contratos automticos de reafianzamiento.

3) Retrocesin

Es la figura jurdica de traslado de riesgos que operan los reaseguradores, el respaldo del
reasegurador, es decir, el seguro del seguro.

77

Seguro de caucin

Operan aquellas entidades que ceden los riesgos a otros reaseguradores, recibiendo el
nombre de retrocedentes y aquellos que se identificarn con el retrocedente toman el
nombre de retrocesionarios que toman parte de los riesgos asumidos en reafianzamiento.
El fin es que el reasegurador busca tambin no poner el riesgo su estabilidad financiera y
puede trasladar total o parcialmente el riesgo. Esta figura acta como apoyo al
reaseguro y puede ser traslado por contrato o por convenio.

4) Fronting

En esta figura, una compaa en el pas en el que se celebra el contrato (fronting) a
solicitud de una compaa extranjera (instructora o backing) emite pliza con el
compromiso de garantizar las obligaciones asumidas por un deudor o fiado extranjero
ante un beneficiario o acreedor local, por cuenta y riesgo de sta. Dicho en otras
palabras, la compaa aseguradora que asume un riesgo pero transfiere realmente su
cobertura ntegra o gran parte de ella a otros aseguradores o reaseguradores.
Generalmente en este movimiento la cesin del riesgo corresponde al 100% a no ser que
la compaa local decida asumir parte del riesgo, es decir, que la compaa aseguradora
asume el riesgo pero el verdadero asegurador es la otra compaa aseguradora o
reaseguradora elegida por el asegurado.

Es conveniente aclarar que la compaa extranjera, instructora o banking, es la compaa
contactada por el contratista, la que solicita a la compaa local fronting- la emisin de la
pliza de caucin, ofreciendo su respaldo a la misma.
La compaa aseguradora local es quien emite la fianza y se considera el deudor
solidario, cobra la prima, la transfiere casi en su totalidad y cobra comisin por la
operacin.

Trae consigo algunas implicaciones negativas para la asegurador local (fronting) en vista
de que debe garantizarse que en caso de ser ejecutado el seguro de caucin y deba
pagar la obligacin garantizada (por ser el deudor solidario ante el acreedor), la compaa
backing va responder con la obligacin solicitada.

a. Razones de contratacin del fronting

Las razones por las cuales se acude a esta figura de reaseguro pueden ser varias:
Cuando se trata de riesgos importantes que pueden exceder los lmites
patrimoniales de la compaa aseguradora.
Cuando el asegurador forma parte del mismo grupo financiero que el asegurado y
se desea contar con cobertura ms amplia respaldada por una solvencia mucho
mayor.
Cuando el contratista no tiene experiencia o conocimiento en el pas a operar y por
lo cual no es considerado cliente para seguros de caucin.

b. Conocimiento de la compaa instructora

Para este tipo de negociacin la compaa local debe estar segura de tener conocimiento
sobre la solvencia, experiencia y conducta de respuesta de la compaa extranjera,
analizando:
Posicin y experiencia que tiene en el mercado local.
Trayectoria de ejecutivos
Polticas de suscripcin.
78

Seguro de caucin

Estados financieros.
Slip de reaseguros.
Procedimientos en caso de reclamaciones.

c. Conocimiento de la compaa fronting

Tambin la compaa instructora, debe conocer el actuar de la compaa fronting,
analizando:

Posicin y experiencia que tiene en el mercado local.
Polticas de suscripcin.
Ejecutivos de trayectoria.
Posicin financiera en el mercado local.

d. Conocimiento del cliente.

Del cliente se debe previamente conocer y analizar:

Procedencia.
Trayectoria en su mercado.
Experiencia local e internacional.
Posicin financiera.
Anlisis del contrato.
Conocimiento del acreedor de la pliza.

e. Preparativos preliminares:

Los preparativos previos para confirmar la figura del fronting, incluyen:

Inicio de relaciones entre la compaa instructora (una o dos) y fronting.
Debe establecer un acuerdo sobre procedimientos.
Debe acordarse la comisin de fronting.
Debe haber una verificacin de requisitos legales en el pas local.

Las compaas locales evitan trabajar esta figura de garanta por los riesgos implcitos y la
interpretacin de la legislacin en esta materia.

Para que una compaa pueda operar el fronting en un pas distinto debe tener la
autorizacin del ente regulador del pas de origen para operar en el otro respetando el
cumplimiento de la normativa del pas extranjero.

En legislacin de otros pases la figura del fronting es considerada un acto no valido, ya
que quien emite la pliza no es quien responde realmente de las obligaciones contradas,
sin embargo, ese acto no lo exime de responder aunque el reasegurador o asegurador
extranjero no responda del hecho. Aunque no sea su objeto ni la razn de ser de un
fronting violar las normas puede caer en ilegalidad cuando el reasegurador no est
autorizado o registrado para operar en el pas o por el simple hecho de no ser el
asegurador local el que debe responder.



79

Seguro de caucin

2.2 Elementos operativos del seguro de caucin

Son todos aquellos componentes necesarios para el funcionamiento del negocio de
seguros de caucin. Entre estos se enfocan:

A. Obligaciones de contratacin y mantener vigencia:

En vista de que la pliza de caucin es un documento accesorio, si en el contrato
principal se estipula la contratacin de tal garanta, se considera una obligacin y por
consiguiente debe cumplirse con la contratacin de la misma, so pena de la anulacin
del contrato principal y las penalizaciones que se estimen en el mismo contrato.

La pliza, una vez contratada no es posible su cancelacin a no ser por la va de la
extincin. En el contrato principal se estipula el tiempo durante el cual debe estar vigente
tal garanta, depender del tipo de obligacin que se pretenda garantizar y ante qu tipo
de acreedores se necesita presentar (particulares o estatales).

Al igual que la falta de contratacin de la pliza trae penalizaciones, igualmente sucede
con la obligacin de mantener la vigencia de la misma.

La compaa de seguro no puede emitir una pliza por una vigencia distinta a la
estipulada en el contrato principal, sin autorizacin escrita del deudor.

Investigar sobre la obligatoriedad de contratacin de un seguro de
caucin, mantener vigencia y las consecuencias de no hacerlo, ante el
Estado y ante particulares. Deber incluir:
Investigar los fundamentos legales sobre la obligatoriedad de
contratacin y mantenimiento de vigencia de una pliza de caucin
Las implicaciones legales de la omisin de contratacin.

Preparar un informe y entrguelo al instructor.


B. Requerimientos mnimos de capital de las compaas afianzadoras

Para que las compaas afianzadoras puedan trabajar las fianzas, dentro de los requisitos
de constitucin se encuentra el establecimiento del capital. De acuerdo con el Decreto
Nmero 25-2010, el capital pagado inicial segn el Artculo 17, cuando se opere
exclusivamente en el ramo de caucin ser de Q3,000,000.00 y si se desea operar en
todos los ramos (vida, daos y caucin) ser de Q13,000,000.00.

C. Cobro de primas

Como parte de las obligaciones del fiado, se encuentra el pago de la prima como
contraprestacin a la asuncin de parte de la aseguradora de la obligacin que contrae
ante el acreedor.

Para poder garantizar el pago de la prima por parte del fiado y la solvencia de la
compaa al tener el dinero disponible, es necesario que las primas sean cobradas en
forma de contado contra entrega de la prima.

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Seguro de caucin

El valor de la prima es mnimo con relacin a las responsabilidades asumidas por la
compaa, ya que solicita contra garantas que sean adecuadas para cubrirse del eventual
incumplimiento de fiado.

En aquellos casos de reconocida solvencia del cliente y experiencia en el otorgamiento de
los seguros, la compaa puede hacer una excepcin otorgando ciertas facilidades de
pago.

En contratos que solicitan vigencia por perodos superiores a los anuales, la compaa
puede emitir la pliza por el perodo anual y renovar, siempre y cuando el beneficiario
acepte tal procedimiento por escrito.

Es de recordar que una vez entregada la pliza de caucin aunque el fiado no pague la
prima, la compaa al ser un deudor solidario debe respetar la obligacin garantizada,
como excepcin a la regla se presenta la pliza de fidelidad cuando el patrono siendo
beneficiario, no paga la prima correspondiente.

D. Comisiones

Las comisiones estn consideras en la tarifa de prima como costos de adquisicin, estn
representadas por un porcentaje que se otorga al intermediario sobre la prima neta que
paga el fiado, dicho porcentaje ha sido calculado tcnica y actuarialmente.

Este porcentaje se consigna en los contratos de intermediacin con las compaas de
seguros (con la cuales el intermediario tenga autorizacin para la colocacin de seguros
de caucin) y conlleva no solo la colocacin de las plizas, sino la asesora que se le
debe brindar al cliente y el servicio post-venta.

Tambin se da el pago de comisiones en el reaseguro cedido, es un porcentaje sobre la
prima cedida que el reasegurador paga al asegurador por tal sesin. Esta comisin se
estipula en los contratos de reaseguro y se debe negociar con el reasegurador.




















81

Seguro de caucin



Instrucciones: complete los enunciados, acuerdo con los contenidos
estudiados.


1. Indique cules son los tipos de obligaciones que pueden garantizarse por medio de
una pliza de caucin? ______________________________________________
___________________________________________________________________

2. Describa como mnimo, dos efectos de las obligaciones. ______________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

3. Describa la diferencia entre contrato principal y contrato accesorio. ______________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

4. Indique qu es la prima de tarifa? __ _____________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

5. Qu tipos de reservas deben constituir las aseguradoras?____________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

6. Describa qu es el reaseguro.___________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

7. Describa a qu se refiere el lmite de acumulacin de responsabilidad del fiado? __
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

8. Describa las diferencias entre reaseguro, coaseguro, retrocesin y fronting. ______
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

9. Describa a qu refiere el trmino retencin? _______________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

10. Indique a qu se refiere la obligacin de contratar la pliza de caucin? ________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________






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Seguro de caucin





3. Tipos de seguros de caucin


Casi cualquier obligacin de tipo mercantil, administrativa, fiscal, judicial, civil e incluso la
fidelidad de los empleados, puede ser objeto de un seguro de caucin, por lo cual las
compaas de seguros disponen de varios tipos de seguros adecuados a la naturaleza de
cada obligacin contrada.

Se dice casi, ya que una gran cantidad de requerimientos de caucin estn derivadas de
aspectos legales en diferentes escenarios, giros de negocio, situaciones de accin u
omisin, etctera, la gran mayora pueden ser garantizadas con seguros de caucin,
otras, por la misma naturaleza de la obligacin a garantizar y las situaciones de su
entorno, no pueden ser sujetos de garanta por una compaa aseguradora y deben ser
cubiertas por el cliente en efectivo o situaciones enmarcadas dentro de la Ley.

Para dar un panorama amplio, en esta sesin se presentan los distintos tipos de seguros
de caucin que presenta el mercado asegurador, clasificados y regulados por la Ley.
Esto no significa que todas las compaas ofrecen todos los tipos de seguros de caucin,
depender de las polticas de cada compaa y sus condiciones de reaseguro el
otorgamiento de las mismas.
























83

Seguro de caucin

3.1 De fidelidad

Este tipo de seguro puede considerarse como la mejor opcin para garantizar las prdidas
patrimoniales de las empresas por los hechos no cubiertos en los seguros de daos,
como por ejemplo, el robo o hurto, enfocado al personal interno de la empresa asegurada
y otros con relacin con la misma. Garantiza las responsabilidades pecuniarias en que
estas personas puedan incurrir por la comisin de delitos de infidelidad patrimonial.
Conlleva una serie de caractersticas que se tratarn a continuacin.

Para otorgar este tipo de seguro, el anlisis debe enfocarse al conocimiento del giro del
negocio y los sistemas de control interno, de seguridad y normas internas existentes al
momento del anlisis y otorgamiento del seguro y mejoras que puedan solicitarse.

A. Concepciones aplicables

La intencin de la cobertura del seguro de fidelidad, es indemnizar al patrono por las
prdidas de dinero, valores, mercancas u otras propiedades que puedan sufrir a causa
de actos cometidos, por, o con la colaboracin de sus empleados.

Se evitan problemas econmicos e incluso la insolvencia ante situaciones de infidelidad
patrimonial. De acuerdo con estudios realizados, est comprobado que una de las
principales causas de quiebra e iliquidez de empresas se debe precisamente al abuso de
confianza de los empleados para con el patrono, malversacin de fondos, fraudes,
estafas, robos, entre otros, por lo que el propietario o patrono debe considerar como una
medida de proteccin la contratacin del seguro de fidelidad, esta es un complemento del
seguro y de las tcnicas de administracin de riesgos.

Luego de analizar las condiciones de los contratos, estos concuerdan en que los bienes
amparados son la propiedad del acreedor o los bienes o valores que se hallan confiado,
estos trminos son bastante amplios, puesto que prcticamente representan el patrimonio
en s del acreedor o de terceros.
La pliza de fidelidad individual, como por ejemplo, actuar de acuerdo con profesiones u
oficios, es ms especfica, puesto que indica como bienes cubiertos: cualquier suma de
dinero, valores, mercaderas, sin embargo, el trmino valores es muy amplio. Por lo
anterior, se puede concluir que los bienes amparados lo constituyen los bienes en general
que el patrono confe para su manejo, estos son el patrimonio propio o de terceros por los
cuales sea responsable.


Obtenga en las aseguradoras, muestras sin valor de las distintas plizas de
caucin aplicables en el mercado guatemalteco, para anlisis posterior.



B. Marco jurdico y clasificacin

Este tipo de seguro se encuentra normado en el Acuerdo No. 228 de la Superintendencia
de Bancos, del 15 de abril de 1959, el cual presenta la clasificacin de este tipo de
seguro, cada una tiene sus propias particularidades y forma de aplicacin. Atendiendo a
que este acuerdo no fue derogado por el Decreto 25-2010, debe expresarse los trminos
84

Seguro de caucin

tal y como fue redactado, entendindose que cuando se refiere a fianzas se entender
como seguro de caucin.

Fianzas Clase A Fidelidad
Diversos tipos:
A-1Fianza Individual.
A-2Fianza Cdula de Grupo Selecto.
a) Individual.
b) Posicin.
A-3Fianza Abierta de Fidelidad.
a) Posicin.
b) Comercial.

C. Caractersticas del seguro de fidelidad

Entre algunas de las caractersticas se encuentran:

Conceptos Trminos
Procedimiento
El beneficiario firmar y llenar el formulario de solicitud con datos
generales e indicando monto por el cual se solicita el seguro, el cual
se puede fijar con base a una suma promedio o un mximo en
riesgo.
El beneficiario deber suministrar listado de personal en la cual se
debern sealar: Nombre completo del empleado. Puesto que
ocupan. Sueldo mensual. Fecha de ingreso al puesto
(nombramiento). La solicitud deber estar debidamente firmada y
llenada por el empleado. Adems, fecha y firma del representante
legal o de quien tenga poderes para actos de administracin.
Debe declarar en los cuestionarios de solicitud todos los hechos
materiales que pueden influir en la suscripcin.
Copia de la ltima planilla del IGSS.
Llenar el formulario IVE correspondiente y suministrar los
documentos solicitados en l.
Se manejan reportes de altas y bajas durante la vigencia de la
fianza, al final de esta se realizarn los ajustes del personal.
Se acepta la expedicin de la pliza sin garantas, no sin antes
revisar a criterio de la compaa aseguradora de manera individual
los consentimientos y formatos de control interno.
La prima a cobrar est con relacin con los empleados versus suma
asegurada.
El hecho de que el empleado suministre declaraciones falsas no
invalida el contrato, a no ser que el patrono/beneficiario hubiere
influido.
Conlleva investigacin de la persona del empleado y del modo de
trabajar del patrono o beneficiario, calificacin del riesgo con
relacin a los mtodos de negocios, la organizacin, control y
vigilancia del personal, situacin financiera y mbito social del
empleado.
85

Seguro de caucin

Se sugiere efectuar estudios de las obligaciones del personal y
sistemas de supervisin.
Con los informes del patrono se puede estimar el riesgo objetivo y
con las respuestas del empleado se puede estimar el riesgo
subjetivo.
Toda la informacin suministrada es de carcter confidencial y uso
exclusivo del negocio que compete.
Riesgos cubiertos
Robo.
Fraude.
Estafa.
Hurto.
Actos delictuosos contra la propiedad o contra bienes o valores.
Por parte de las personas a las cuales el patrono les ha confiado las
propiedades o valores.
Bienes cubiertos Patrimonio y/o valores del patrono o por lo que fuere responsable.
Ventajas al cliente
Durante la vigencia de la pliza, la empresa queda protegida, no
obstante tenga alta rotacin de personal, ya que el empleado al
ingresar a la empresa automticamente queda caucionado mediante
el reporte de alta.
El requerimiento de algn tipo de contra garanta por parte del
empleado queda a criterio de la compaa aseguradora.
El pago de una prdida termina la cobertura sobre el empleado o
empleados comprometidos y reduce el monto de la pliza en igual
cantidad que el monto de la prdida.
Puede solicitarse rehabilitacin del monto disminuido de la pliza por
prdida mediante el pago de prima proporcional al monto
rehabilitado y al tiempo que an tendr de la pliza.
Las plizas no son endosables a favor de otros beneficiarios.
Desventajas,
exclusiones
Debe asegurarse a todo el personal sin excepcin.
Si los gastos o costes de ajuste (reclamo) exceden a la suma
asegurada, la diferencia correr a cargo del beneficiario.
La responsabilidad de la Fiadora por hechos ocurridos queda
limitada a la vigencia de la pliza o de sus posteriores
renovaciones y modificaciones separadamente. La responsabilidad
de la Fiadora no es acumulativa por renovaciones.
No ampara prdidas por negligencia de empleados
No ampara los perjuicios indirectos, prdidas de intereses, prdidas
de mercado u otros beneficios que sufra el beneficiario.
No ampara multas u otros descritos en reglamento de trabajo.
No ampara actos del empleado por instrucciones del patrono.
No se cubre hacer efectivo a terceros, cheques falsificados.
No ampara prdidas de crditos concedidos a clientes por
vendedores a no ser que el vendedor busque un enriquecimiento
ilcito.
Beneficios al
cliente
Reembolsa al beneficiario de los daos que haya causado cualquier
empleado con motivo de algn desfalco (robo, fraude, abuso de
confianza o peculado), hasta por el monto de la pliza.
Se ampara propiedad del asegurado y bienes de terceros.
Cobertura preventiva, ya que induce a los empleados a no cometer
86

Seguro de caucin

ilcitos en contra de los intereses de la empresa.
Obliga al beneficiario a mejorar los sistemas de control interno, que
le ayudarn a prevenir quebrantos.
El costo de la pliza de fidelidad es mnimo comparado con el
beneficio que proporciona.
Para el empleado asegurado es una buena referencia el haber
demostrado su solvencia moral.
La pliza de fidelidad protege el patrimonio y la liquidez de la
empresa beneficiaria, al reintegrarle el importe de los desfalcos
cometidos en su contra.
La pliza de fidelidad es el complemento de un seguro de valores.
No aplican deducibles forzosos, salvo que se pacten con el cliente al
inicio de la vigencia, para abatir costos o se apliquen por tratarse de
giros riesgosos.
Algunas causas
de extincin de las
obligaciones
pliza de fidelidad
Si cualquiera de los empleados asegurados comete alguno de los
delitos a los que se refiere la pliza de fidelidad y el beneficiario
celebra algn arreglo o convenio con l, sin la previa aceptacin de
la aseguradora, ya sea que se haya presentado o no el aviso de
preventivo a la reclamacin correspondiente.
Si el beneficiario no ha pagado a la aseguradora dentro de los
quince das naturales siguientes a la expedicin de la pliza, las
primas, los accesorios y los gastos de expedicin.
Si el beneficiario incurre en la falta de veracidad respecto al nmero
de empleados, obreros y vendedores reportados para la expedicin
de la pliza.
Los sealados en los Artculos 2104 y 2117 del CDIGO CIVIL.
Al extinguirse la obligacin principal.
Medidas de
seguridad
sugeridas
Efectuar arqueos o inventarios sorpresivos mensualmente a: caja,
almacn, cobranza y cartera de valores, elaborando el acta
correspondiente, dichos arqueos o inventarios debern estar
firmados por quien los realiz; as como por el responsable de la
actividad.
Estos controles podrn ser solicitados por la aseguradora en el
momento que lo juzgue conveniente.
Contar con los mecanismos de proteccin de valores ms
convenientes: efectuar cortes continuos y depositar dichos valores
en: 1) Caja fuerte, 2) Servicios de recoleccin de valores. 3) Realizar
depsitos bancarios diariamente, en caso de ser imposible como por
ejemplo, das festivos o feriados, depositar en el banco cada tercer
da.
Se sugiere llevar controles y registros de acceso de personal y
terceros, durante la semana laboral, as como de los sbados,
domingos y das festivos.
Para fiados que realicen funciones de compra y/o venta, o que
tengan a su cargo la custodia de mercanca, dinero y/o valores, el
beneficiario deber realizar arqueos constantes, revisin de control
de pedidos o facturas que entreguen diariamente el importe de lo
cobrado a la caja. Que se les realicen supervisiones de la mercanca
y cobranza, por lo menos cada 30 das levantando constancia de la
verificacin misma, debiendo estar firmada por quien la realiza, as
87

Seguro de caucin

como por el responsable del rea. Que tenga una supervisin en
sus rutas de por lo menos una vez cada mes, tanto en la cobranza
como en la mercanca que portan, levantando constancia de dicha
verificacin, la cual deber estar firmada por quien la realiza, as
como por el responsable. Deber realizar de inmediato una auditora
interna o externa, al descubrir cualquier diferencia en los arqueos o
inventarios.
Plizas de
fidelidad
otorgables
Individual de fidelidad
Garantiza a un solo empleado por una cantidad mxima.
El beneficiario es el patrono por la cantidad determinada.
La garanta y la prima varan de acuerdo con la suma afianzada.
Queda a criterio de la aseguradora operar aumentos o cambios en la
pliza.
De cdula de fidelidad
Se puede considerar como la unificacin de varias plizas en una
sola.
La pliza se emite con base a una cdula o listado que se adhiere a
la misma, contiene nombres, puestos, salarios y monto de la
cobertura y garanta aplicable a cada uno.
El beneficiario es el patrono.
El patrono debe notificar altas y bajas de personal, como parte de las
obligaciones adquiridas.
La tarifa aplicable es de acuerdo con el riesgo calificado por puestos
de trabajo.
Abierta de fidelidad
Tambin llamada blanquet bond.
Implica una simplificacin en el control y manejo de los empleados
caucionados y evita errores de que alguno de ellos no est cubierto,
ya que se ampara a todo un grupo.
La compaa puede exigir las contragarantas oportunas a los fiados.
Ampara a uno o varios empleados, incluso, en colusin en el delito.
Se estima una suma mxima para amparar a todos los empleados.
El patrono o beneficiario puede determinar el monto de la
indemnizacin de acuerdo con el mximo riesgo estimado.
Los pagos que se realizan por concepto de indemnizacin reducen el
monto mximo garantizado.
Puede solicitarse la restitucin de los valores indemnizados,
pagando la prima proporcional.
La tarifa que se fija est con relacin a una multiplica de riesgos,
constituyndose un valor moderado.
Se deben incluir tanto a los empleados que manejan valores, bienes
mercaderas, de acuerdo con su puesto as como los que no.
Puede contratarse bajo dos modalidades:
Abierta de posicin (blanquet position bond)
Ampara a todos los empleados sin excepcin.
Provee cobertura uniforme por todos y cada uno de los empleados.
La cobertura se termina al pago de una prdida
Aplica nicamente sobre el empleado que se vea implicado en el
hecho delictivo y deja sin alteracin la cobertura del resto de
empleados.
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Seguro de caucin

No aplica clusula de rehabilitacin automtica.
Abierta comercial (blanquet commercial bond)
Se ampara a todo empleado en funciones, indistinto de orden
jerrquico o comn.
Se ampara una cobertura mxima determinada, fijada por el
patrono/beneficiario, representa la mxima responsabilidad de la
compaa.
La suma que se puede amparar puede ser una suma global o con
suma individual acumulativa.
El pago de la indemnizacin termina la cobertura sobre el o los
empleados encausados amparados, reduciendo el monto de la
cobertura.
No aplica clusula de rehabilitacin automtica.


3.2 Judiciales

Este tipo de plizas garantiza la responsabilidad en que puede incurrir la persona
individual o jurdica, segn lo resuelto por un rgano jurisdiccional competente, facilitando
as el desarrollo de los procesos judiciales. Son aceptados por la Ley en los
procedimientos judiciales, por asuntos ventilados ante diversos juzgados.

A. Concepciones aplicables

Con esta pliza se puede responder del resultado de un juicio, pero no puede prever el
fallo judicial, los resultados pueden ser variados de acuerdo con el tipo de proceso que se
est llevando a cabo, entre algunos:
Suspensin de sentencia apelada.
Sentencia en firme.
Devolucin del bien depositado o embargado.
Garanta por la actuacin honesta del fiado.
Garanta sobre la capacidad de administrar.
Garanta dineraria en resoluciones desfavorables por el fiado.

Esta pliza puede ser solicitada por entes demandados, encausados o litigantes. Es
considerada de alto riesgo. Requiere de contragarantas en dinero o valores negociables
inmediatamente.

B. Marco jurdico y clasificacin

La pliza judicial siendo aquella exigida por sentencias judiciales, responde al
ordenamiento jurdico contemplado en el Cdigo de Comercio de Guatemala, Cdigo
Civil, Cdigo Procesal Civil y Mercantil y Cdigo Penal, Cdigo Procesal Penal e incluso
Cdigo de trabajo.

En cuanto a su clasificacin se encuentra normado en el Acuerdo Gubernativo 228 del 15
de abril de 1959 de la Superintendencia de Bancos, contemplando tres tipos de plizas,
cada una tiene sus propias particularidades y forma de aplicacin.



89

Seguro de caucin

Fianza Clase B J udiciales
Se contemplan tres tipos:
B-1J udiciales Civiles.
B-2J udiciales Penales.
B-3Ante Autoridades de Trabajo.

C. Caractersticas de la pliza

Algunas de las caractersticas de este tipo de plizas son:

Conceptos Trminos
Fianza civil
Se otorga ante un rgano civil.
Deben haber intereses en conflicto.
Garantiza varias situaciones:
El incurrir en responsabilidad por la ejecucin del cargo o actuacin
en las obligaciones de acuerdo con la Ley por parte de depositarios,
interventores, sndicos, albaceas testamentarios, tutores,
procuradores, gestores, administradores de herencias, etctera.
Los daos o perjuicios ocasionados a terceros derivados por
providencias cautelares decretadas o por la obtencin de la
suspensin del acto reclamado por un recurso de amparo o por la
ejecucin del acto.
La actuacin honesta del fiado por manejo de patrimonios o gestin
de negocios en conflicto.
Arraigo.
Embargo de propiedades o cuentas bancarias.
Reposicin de acciones portador extraviadas.
El monto a garantizar de la pliza lo determina el juez de acuerdo al
tipo de juicio y emite una resolucin para caso en particular.
Deben acompaar a la solicitud copia de la demanda y de la
resolucin del tribunal para que la compaa conozca a fondo del
caso.
Adems deben acompaar toda la documentacin que la compaa
considere necesaria.
Fianza penal
Es otorgada ante un rgano penal.
Busca la excarcelacin del encausado, mientras resuelve
definitivamente.
Garantiza la obligacin de presentar al procesado cuantas veces sea
requerido por la autoridad.
Garantiza las responsabilidades provenientes de la medida sustitutiva
de caucin econmica dictada por un juez.
La pliza es emitida en base a la resolucin de un juzgado.
Deben acompaar a la solicitud la copia de la querella o denuncia
para que la compaa conozca el caso y de la resolucin del tribunal.
Adems deben acompaar toda la documentacin que la compaa
considere necesaria.
El afianzado debe demostrar solvencia para ser otorgada la pliza.
Se requieren contragarantas en dinero y/o valores negociables
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Seguro de caucin

inmediatamente.
Paga en dinero cuando los resultados del juicio sean negativos para
el fiado.
Si el procesado no comparece cuando fuere llamado, se ordena
arresto inmediato y se pide el importe de la pliza.
Fianza ante
autoridades de
trabajo
Se otorga ante autoridades de trabajo.
Garantiza providencias cautelares como la suspensin de actos
reclamados o la ejecucin de actos reclamados.
Acta en forma similar a las plizas judiciales ante juzgados y
tribunales.
Deben acompaar a la solicitud copia de la demanda y de la
resolucin del tribunal para que la compaa conozca a fondo del
caso.
Adems deben acompaar toda la documentacin que la compaa
considere necesaria.

D. Ejemplos de plizas judiciales

Entre los requerimientos de plizas judiciales se encuentran las siguientes, no implica que
stas sean otorgadas por las aseguradoras normalmente:

Fianza de
administrador
de herencias
(judicial civil)


Contemplado en el CDIGO CIVIL y mercantil. Decreto Ley 107.
Artculos 507 y 508.
Administrador de herencia, persona designada por tribunal para
administrar la herencia intestada o testada.
Se busca la administracin definitiva de la herencia.
Si no hay acuerdo de quien administra lo puede hacer un juez.
El juez puede confiar la administracin a un banco.
Los administradores tambin pueden ser uno o ms herederos que
deben constituir la garanta correspondiente a suficiencia del juez.
Deben garantizar a los coherederos que reciban con integridad su
cuota hereditaria y la correcta administracin de la herencia.
El juez fija el rgimen de administracin.
Si el administrador no es un banco, debe ser una persona mayor de
edad, de reconocida y notoria conducta, debe dar la garanta
correspondiente a criterio del juez y por peticin de un heredero.
La garanta no se puede cancelar hasta que se hayan aprobado las
cuentas de la administracin.
Fianza para
depositarios
(judicial civil)
Contemplado en el CDIGO CIVIL y Mercantil. Decreto Ley 107.
Artculos 34 y 35.
Quien recibe de otra, cosas para su guarda y conservacin, debiendo
devolverla cuando se le ordene.
Debe ser persona de reconocida honradez y arraigo.
Es nombrado por juez.
Obligado a presentar garanta a suficiencia del juez si lo requiere
alguna de las partes.
Fianza para
interventores
(judicial civil)
Contemplado en el CDIGO CIVIL y mercantil. Decreto Ley 107.
Artculo 37.
Quien se hace cargo de la caja para cubrir gastos ordinarios e
91

Seguro de caucin

imprescindibles de la empresa intervenida.
La intervencin como tal, cae sobre la caja de la empresa.
Persona que dirige las operaciones y lleva administracin, cuenta y
razn.
Aplica a fincas rsticas y urbanas, establecimientos comerciales e
industriales y propiedades agrcolas.
Debe constituir garanta suficiente a criterio del juez.
Fianza de
albacea o
ejecutor
testamentario o
albacea judicial
(judicial civil)
CDIGO CIVIL, Decreto Ley 106. Artculos 1041 al 1050.
Es la persona a quien el testador encargue el cumplimiento de su
voluntad.
Puede ser nombrado por el mismo testamento o por un juez.
A solicitud del juez o de herederos, se puede solicitar una garanta al
albacea judicial.
Una vez aceptada la administracin no puede renunciar a no ser por
una causa justificada.
Fianza para
tutor o protutor
(judicial civil)
CDIGO CIVIL, Decreto Ley 106. Artculos 319 al 327.
Debe garantizar la correcta administracin de los bienes de la
persona incapacitada civilmente.
La garanta a presentar puede ser hipoteca, prenda o fianza.
Garanta por
destruccin o
prdida de
acciones al
portador
(civil)
CDIGO DE COMERCIO DE GUATEMALA, Decreto 2-70. Artculo 129.
Aplicable en caso de destruccin o prdida de acciones al portador.
Al solicitar reposicin de las acciones ante J uez de 1 Instancia, debe
presentar informacin que pruebe propiedad y preexistencia del ttulo.
Se publica solicitud tres veces en Diario Oficial y otro de mayor
circulacin.
Debe presentar garanta adecuada a criterio del juez.
La garanta debe cubrir el valor nominal de ttulo.
Caduca dos aos desde la fecha de otorgamiento sin necesidad de
declaratoria alguna.
Fianza de
demandante
(judicial civil)
Son suministradas por la parte actora en juicios ante los tribunales.
Base en Cdigo Procesal Civil y Mercantil. Artculo 530. Providencias
de urgencia.
La garanta la puede pedir quien teme que los efectos de la decisin
sobre el juicio en cuestin sean contraproducentes a sus derechos,
demandando al juez dictar arraigo, anotacin de demanda, embargo,
secuestro o intervencin de los bienes de la empresa o persona
demandada, ver Artculo 280 del Cdigo Procesal Penal.
Procedimiento tanto para fianza de demandante como demandado:
Presentar la garanta al tribunal.
Beneficiario: debe ser el afectado que pueda sufrir los daos y
perjuicios (demandante o demandado), ya que el organismo judicial
no tiene personera jurdica.
Debe indicar qu garantiza.
Debe indicar suma garantizada.
Ejecucin de la pliza demandante o demandado.
Establecer demanda en contra de quien ocasion los daos y
perjuicios.
Presentar la certificacin de la sentencia condenatoria.
Solicitar el pago del importe de la pliza.
92

Seguro de caucin

Fianza
demandado
(judicial civil)
Para garantizar su responsabilidad y proteger su posicin a continuar
la accin en su beneficio y no le siga afectando sus derechos.
Ejemplos:
Cdigo Procesal Civil y Mercantil, Artculo 264. Suspensin de la
Obra Nueva.
A criterio del juez se puede solicitar la suspensin de la obra.
El propietario de la obra puede continuar con la misma, presentando
la garanta adecuada por las resultas del juicio y por los daos y
perjuicios.
A criterio del juez solo se continuarn las obras indispensables para
la conservacin de lo edificado.
Garanta de
buena
conducta
(judicial penal)
Cdigo Penal, Decreto Ley 17-73. Artculo 100.
La caucin de buena conducta consiste en la garanta personal,
hipotecaria, prendaria o depsito de una cantidad de dinero, prestada
a satisfaccin del tribunal y por el trmino sealado en la sentencia,
de que el sujeto peligroso no cometer nuevos delitos y de que
cumplir las normas de conducta que le sean impuestas durante un
perodo de prueba que no ser menor de un ao ni exceder de
cinco.
Esta medida se aplicar en los casos que el tribunal lo estime
oportuno.
La caucin se har efectiva cuando el sometido a ella violare las
normas de conducta impuestas, en caso contrario, al finalizar su
plazo, se ordenar la devolucin de la suma depositada a la
cancelacin de la garanta.
Garanta de
calumnia
(judicial penal)
Cdigo Penal, Decreto 17-73.
Artculo 159. Es calumnia la falsa imputacin de un delito de los que
dan lugar a procedimiento de oficio
La garanta es una seguridad que da el querellante, se obliga a
continuar, probar y fenecer la caucin que ha promovido contra una
persona.
Objetivo, garantizar al procesado que su acusador llevar hasta el
final el proceso, segn orden de juez, en caso contrario se separa del
proceso sin perjuicio de responsabilidad consiguiente.
El monto de la garanta la define el juez.
Cdigo
procesal penal.
Decreto 51-92
(judicial penal)
Medidas de coercin. Coercin Personal del Imputado Artculos 264-
265-268-269-270.
Artculo 264 (sustitucin), siempre que el peligro de fuga o de
obstaculizacin para la averiguacin de la verdad pueda ser
razonablemente evitado por aplicacin de otra medida menos grave
para el imputado, el juez o tribunal competente, de oficio, podr
imponerle alguna o varias de las medidas siguientes:..7) La
prestacin de una caucin econmica adecuada, por el propio
imputado o por otra persona, mediante depsito de dinero, valores,
constitucin de prenda o hipoteca, embargo o entrega de bienes, o la
pliza de una o ms personas idneas.
Requisito previo, levantar acta de condiciones para el otorgamiento
de la medida sustitutiva.
El tribunal dispone el monto y la forma de la caucin.
El fiador no goza de beneficios de excusin.
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Seguro de caucin

En caso de rebelda se ordena la ejecucin de la caucin.
Conmutacin de pena.
Artculo 519. (conmutacin) En los casos de conmutacin de pena,
sin perjuicio de ordenar la libertad del condenado, el juez de
ejecucin tomar las medidas necesarias para asegurar el pago de
las costas, por medio de fianza o garanta para su cumplimiento,
estimando el valor de las mismas en forma aproximada. Si se
encuentra libre bajo fianza o caucin podr continuar en libertad,
mientras se resuelve el incidente sobre regulacin de costas. La
resolucin ser apelable.
Suspensin de pena.
Artculo 27.- (Suspensin condicional de la persecucin penal). En los
casos en que es posible la suspensin condicional de la pena, el
Ministerio Pblico puede proponer la suspensin de la persecucin
penal.. Si el imputado manifiesta conformidad, admitiendo la
veracidad de los hechos que se le imputan, el juez de primera
instancia podr disponer la suspensin condicional de la persecucin
penal, siempre que el imputado hubiere reparado el dao
correspondiente; afianzare suficientemente la reparacin, incluso por
acuerdos con el agraviado; demostrare la absoluta disponibilidad de
hacerlo o asumiere formalmente la obligacin de reparar el dao.
Otorgamiento de libertad provisional a criterio de juez.
La caucin puede ser por hipoteca, prenda o fianza.
Otorgable por penas no mayores de cinco aos de prisin o que fuere
por multa.
La presentacin de la garanta puede ser en cualquier estado del
proceso.
Se resuelve la ejecucin por:
Sobreseerse el proceso o salir absuelto.
Aunque fuere condenado no tenga que ir a prisin nuevamente.
Por delito en el que opera el perdn o desistimiento de la parte
ofendida.
Por el cumplimiento de tres partes de la pena, si fuere conmutable.
La compaa se compromete a presentar al procesado cuando sea
requerido, por incumplimiento procede orden de captura y notificacin
a la compaa para que proceda el pago del importe garantizado.
Cdigo de
Trabajo
Decreto 330.
Aplicable a agentes reclutadores o empresas que contraten personal
para laborar fuera del territorio de la repblica.
Operacin no permitida sin permiso previo del Ministerio de Trabajo y
Previsin Social.
Garanta: depsito en una institucin bancaria nacional, a la orden del
Ministerio o en su defecto, debe prestar pliza.
Monto: la suma prudencial que fije el ministerio.
Las autoridades de trabajo son las nicas competentes para ordenar el
pago de las indemnizaciones o prestaciones de los conceptos indicados:
a. Para garantizar los gastos de repatriacin de los trabajadores o de los
familiares o personas que se haya convenido que los acompaen.
b. Para garantizar el pago de los reclamos que se formulen y justifiquen
ante las autoridades de trabajo nacionales.
El reclutamiento, embarque o salida de los trabajadores para laborar
94

Seguro de caucin

fuera del territorio de la repblica.
Contratos y pactos de trabajo (Artculo 34).


Elabore una grfica de la aplicacin de seguros de caucin judiciales.
Atendiendo a:
La naturaleza de la obligacin a garantizar.
Principio legal.
Beneficiario.
Reglas de aplicacin de casos de incumplimiento.

Prepare un informe y entrguelo al instructor.

3.3. Administrativas ante gobierno

Este tipo de pliza garantiza la fluidez de los negocios que los clientes desarrollan con
instituciones de gobierno, ya sea por contratacin de servicios, obras, compra-venta de
bienes o servicios, etctera.

A. Concepciones aplicables

Este tipo de plizas va con relacin con negociaciones entre particulares y gobierno, las
plizas con montos ms elevados se manejan a nivel de contratistas del Estado, por lo
que deben verificarse aspectos como:

Tener pleno conocimiento de la persona de contratista.
La capacidad tcnica del contratista.
Los recursos financieros que disponga como su capital de trabajo, solvencia,
etctera.
El beneficiario es siempre, el Gobierno de la Repblica a travs de las variadas
dependencias que hagan las contrataciones.
Son exigidas por distintas Leyes del pas.
Son especfica para el tipo de cobertura y etapa de un proceso.
Verificacin de los condicionamientos del contrato, las obligaciones que han de
garantizarse.

B. Marco jurdico y clasificacin

En cuanto a su clasificacin se encuentra normado en el Acuerdo Gubernativo 228 del 15
de abril de 1959 de la Superintendencia de Bancos, contemplando siete tipos de plizas,
cada una tiene sus propias particularidades y forma de aplicacin, en donde indica fianza
deber entenderse seguro de caucin:

Fianzas Clase C Administrativas Ante Gobierno
Diversos tipos:
C-1Sostenimiento de Oferta.
C-2Cumplimiento de Contrato.
C-3Conservacin de Obras.
95

Seguro de caucin

C-4Cumplimiento de Pedidos.
C-5Anticipos.
C-6Fianzas exigidas por la Ley.
a) Piloto Automovilista.
b) Manejar Motocicleta.
c) Manejar Motobicicleta.
d) Representante de Casas Extranjeras.
e) Agente de Aduanas.
f) Venta de Armas.
g) Uso de Explosivos para Exploraciones.
h) Artculos estancados.
C-7Garantas de Inters Fiscal (impuestos, derechos, multas, etctera).



Las garantas descritas como C-1 a C-5, estn requeridas por la
Ley de Contrataciones del Estado, Decreto 57-92 y responden al
orden lgico del desarrollo de un contrato:



Plizas Requeridas por la Ley de Contrataciones del Estado (Decreto 57-92)




























Licitacin o invitacin
a cotizar

C-1 Sostenimiento de
oferta

Adjudicacin

Contrato
C-2 Cumplimiento de
contrato
C-3 Anticipo
Entrega / recepcin de
la obra
C-4 Conservacin de
obra, de calidad y/o
funcionamiento.
C-5 De saldos deudores
(pago a proveedores)
Proceso Tipo de pliza
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Seguro de caucin

C. Caractersticas de la pliza

Dentro de las caractersticas ms importantes de las plizas administrativas ante gobierno
se encuentran:

Conceptos Trminos
Decreto Nmero 57-92.
Ley de Contrataciones del
Estado.
De sostenimiento de oferta:
Es un requisito para poder participar en una licitacin o
invitacin a cotizar.
Para garantizar la firmeza de la oferta, sin variacin las
condiciones.
Opcin de garanta: depsito en efectivo o fianza.
Monto garantizado: no menos del 1% ni ms del 5%
del valor del contrato.
Vigencia desde la apretura de plicas hasta la
adjudicacin o por 120 das.
Para el adjudicatario la debe mantener vigente hasta
ser sustituida por la pliza de cumplimiento de
contrato.
Puede ejecutarse a la variacin de alguna de las
condiciones cotizadas o si no, acude a suscribir el
contrato adjudicado en el plazo indicado por la Ley o si
no presenta la pliza de cumplimiento dentro de los 15
das siguientes a la firma del contrato.
La compaa emisora debe analizar no solo el
otorgamiento de esta pliza sino tambin de las
siguientes, de ser beneficiado el oferente, por el
cmulo de responsabilidades que habr de garantizar
al beneficiario y las contragarantas que habr de
solicitar.
Si se diera el caso, la compaa que garantice el
sostenimiento de oferta puede ser distinta a la que
garantiza las siguientes.

De cumplimiento:
Garantiza el cumplimiento de todas obligaciones
contradas en el contrato y de las fallas o desperfectos
durante la ejecucin de la obra.
Monto garantizado: 10% al 20% del valor del contrato.
Opcin de garanta: fianza, depsito en efectivo o
hipoteca.
Vigencia: el mismo perodo estipulado en el contrato.
La vigencia puede extenderse hasta que el beneficiario
extienda el acta de recepcin de los bienes.
Vigencia mxima tres aos.
Es sustituida por la pliza de conservacin de obra, de
calidad o de funcionamiento.

De anticipo:
Garantiza la correcta utilizacin del anticipo a cuenta
del contrato antes de ser otorgado.
Monto garantizado: 100% del valor del anticipo.
Monto otorgado de anticipo: entre el 10% y el 20% del
97

Seguro de caucin

valor del contrato.
Opcin de garanta: fianza o hipoteca.
Vigencia: desde el otorgamiento del anticipo hasta su
total amortizacin.
La compaa fiadora puede solicitar como opcin el
manejo del anticipo, con liquidaciones peridicas al
contratista, manejo de cuentas mancomunadas o
control peridico de la inversin del anticipo.

De conservacin de obra o de calidad o de
funcionamiento:
Responde por el valor de las reparaciones de las fallas
o desperfectos que le sean imputables al contratista.
Garantiza que el contratista mantendr en buenas
condiciones el proyecto de construccin.
Al aprobarse la aceptacin de la pliza, libera la pliza
de cumplimiento y de anticipo.
Para bienes o suministros se otorga la pliza de
calidad y/o funcionamiento.
Perodo de vigencia: por un plazo de 12 a 18 meses a
partir de la recepcin de la obra.
Opcin de garanta: depsito en efectivo, fianza,
hipoteca o prenda.
Indistinto del perodo de vigencia de la pliza, no
exime al contratista de las responsabilidades por
destruccin o deterioro de la obra debido a dolo o
culpa de su parte, durante un perodo de cinco aos a
partir de la recepcin definitiva de la obra.
Entrega simultnea con la de saldos deudores.

De saldos deudores:
Garantiza el pago de saldos deudores a favor del
Estado, entidades relacionadas o terceros en la
liquidacin de la obra.
La presentacin es requisito previo para la recepcin
de la obra.
Monto garantizado: 5% del valor original del contrato.
Opcin de garanta: fianza, depsito en efectivo,
hipoteca o prenda.
Si la garanta se presenta en pliza, deben ser
emitidas por institucin autorizada.
Si la garanta es en depsito debe ser en quetzales o
con cheque certificado.
Si se presenta hipoteca o en prenda, se constituye por
medio de escritura pblica debidamente registrada.
Es a criterio del contratista el tipo de garanta que
proporcione.
Entrega simultnea con la de conservacin.
Vigencia, al aprobar la liquidacin, si no hay saldos
deudores, se cancela la garanta.



98

Seguro de caucin

D. Otras plizas requeridas ante el gobierno y sus dependencias

Dentro del sector pblico existen tambin otras clases de plizas requeridas, entre
algunas:

Tipo de pliza Requirente
Reclutador de trabajadores:
Para garantiza la actuacin como reclutador de trabajadores y
cumplimiento de cualquiera de las obligaciones previstas en el
Cdigo de Trabajo, fuera de la Repblica de Guatemala, para
garantizar los gastos de repatriacin de los trabajadores o en su
caso, de los familiares o personas, que se han convenido que los
acompaen y tambin, para garantizar el pago de los reclamos que
se formulen y justifiquen ante las autoridades de trabajo nacionales,
quienes han de ser las nicas competentes para ordenar el pago de
las indemnizaciones o prestaciones que por tales conceptos
procedan.
Beneficiario: Inspeccin general de trabajo.
Monto: La suma prudencial que fije el Ministerio de Trabajo y
Previsin Social, Q1,000.00
Resolucin del
Ministerio de
Trabajo.
Decreto 1441
Cdigo de Trabajo
Importacin temporal:
Garantiza el pago de los derechos de una importacin especfica,
autorizada a ingresar libremente al pas, libre de impuestos por un
perodo de tiempo especfico, admitidas temporalmente durante el
perodo autorizado, es ejecutable en caso de no sacar el bien o la
mercadera del pas en el perodo estipulado, debiendo pagar el
impuesto correspondiente.
Pago de derechos arancelarios e impuestos a la importacin, con
inclusin del Impuesto al Valor Agregado IVA-
Exoneracin total del ISR, de las rentas que se logren o procedan
exclusivamente de la exportacin de bienes que se hayan
elaborado o ensamblado en el pas y exportado fuera del rea
centroamericana.
Exoneracin total de impuestos ordinarios y/o extraordinarios a la
exportacin.
En caso de que los bienes en el perodo autorizado no salgan de
pas se har efectiva la garanta o el pago de los beneficios arriba
indicados. (Artculos 7, 8 , 9, 12 )
Beneficiario: SAT.
Monto: el valor fijado en resolucin de la SAT.
Fiado: industrias que soliciten desalmacenaje por medio de fianzas,
clasificados as:
Empresas que realizan importaciones temporales de equipo y
maquinaria, de vehculos en demostracin.
Empresas que debido al proceso productivo que desarrollan
estn sujetas a exoneracin de impuesto por la importacin de
maquinaria, equipo y materias primas.
Empresas maquiladoras, por el ingreso al pas de maquinaria y
equipo y/o materias primas para incorporarles mano de obra y
retornar al pas de origen como producto terminado.
Empresas sujetas al Decreto 21-84 de Incentivos a las Empresas
Resolucin de la
SAT.
Decreto 29-89.
Ley de Fomento y
Desarrollo de la
Actividad
exportadora
y de Maquila.

99

Seguro de caucin

Industriales Exportacin.
Aplicable a las siguientes actividades:
a. Actividad de mquina bajo el Rgimen de Admisin Temporal.
Orientacin: produccin y/o ensamble de bienes.
Condicin: en valor monetario contengan como mnimo el
cincuenta y uno (51) de mercancas extranjeras destinadas a
ser reexportadas a pases fuera del rea centroamericana.
b. Actividad exportadora bajo el rgimen de admisin temporal.
Orientacin: produccin de bienes que se destinen a la
exportacin o reexportacin fuera del rea centroamericana.
Garantas aplicables:
Constitucin de pliza de caucin.
Garanta especfica autorizada por el Ministerio de Finanzas
Pblicas:
Convenio sobre inventarios de materia prima y productos
terminados.
Convenio sobre crditos fiscales del IVA.
Bonos del tesoro y documentos negociables.
Convenio sobre bienes muebles e inmuebles.
Garanta combinada.
Garanta bancaria.
Almacenes generales de depsito operando como almacenes
fiscales y que constituyan pliza de caucin especfica para este
tipo de operaciones.
Combinacin de garantas.
Beneficiario: Superintendencia de Administracin tributaria SAT -
c. Actividad exportadora bajo el Rgimen de Devolucin de
Derechos.
Orientacin: produccin y/o ensamble de bienes, que se
destinen a la exportacin o reexportacin a pases fuera del
rea centroamericana.
Garanta depsito en efectivo.
Plazo de vigencia: hasta un ao a partir de la fecha de aceptacin
de la pliza de importacin correspondiente.
Prrrogas: solicitarlas mnimo treinta das antes del vencimiento,
aplicable una sola vez.
Este tipo de garanta puede aplicar a otras industrias que solicitan el
ingreso temporal de bienes para su reparacin o mantenimiento.
Agente aduanero o apoderado especial aduanero:
Para garantizar las operaciones de los agentes independientes de
aduana que puedan perjudicar a la SAT y la responsabilidad por
activos en perjuicio de los comparecientes, actuando bajo el Cdigo
Aduanero Uniforme Centroamericano (CAUCA) y su reglamento
(RECAUCA).
Fiado: Agente aduanero o apoderado especial aduanero.
Beneficiario: SAT.
Responsabilidad: No menor a US$20,000.00 en su equivalente en
moneda nacional.
Resolucin de la
SAT.
Acuerdo de
directorio No. 023-
2007
Transportista aduanero:
Fianza de operacin como transportista de mercaderas,
Resolucin de la
SAT.
100

Seguro de caucin

Para garantizar la actuacin como transportista de mercadera,
especficamente los derechos e impuestos que hubieren causado la
prdida de la mercadera por su parte por actuacin dolosa, culposa
o de mala fe, excepto en casos de fuerza extraa al porteador como
robo o asalto.
Fiado: el transportista (propietario de la empresa que posea
vehculos de transporte).
Beneficiario: SAT.
Monto garantizado: la totalidad de la obligacin tributaria
aduanera, incluyendo los intereses generados y cualquier otro cargo
aplicable en su caso. Dicha garanta deber actualizarse en el
plazo que se fije en el Reglamento (RECAUCA)
Ejemplo: de 1 a 20 vehculos Q60,000.00, por ms vehculos
Q100,000.
Tiempo de prescripcin 4 aos
Resolucin 223-
2008 COMIECO
Gestor tributario:
Fianza de responsabilidad, para garantizar su actuacin por
posibles daos que pueda ocasionar al fisco o a los contribuyentes,
en el desarrollo de sus actividades.
Fiado: toda aquella persona que solicite tener autorizacin como
gestor.
Beneficiario: SAT.
Responsabilidad: mnimo Q1,000.00.
Resolucin de la
SAT.
Reglamento de
gestores tributarios
Acuerdo del
Superintendente
Nmero 184-2001
Promocin comercial:
Garantizan las responsabilidades en que pueda incurrir una
empresa (organizadores o patrocinadores de sistemas de
promocin de ventas) que lleve a cabo una promocin comercial en
la entrega de los premios que ofreci.
Beneficiario: Gobernacin Departamental.
Vigencia: un ao, contado a partir de la fecha de la resolucin.
Monto: el determinado por Gobernacin Departamental de acuerdo
con el valor de los premios. Debe cubrir el valor de los premios
ofrecidos y los daos y perjuicios que causaren a las personas por
incumplimiento de sus compromisos.
Resolucin
gobernacin
departamental.
Decreto Nmero
1610
Prestador de servicio de seguridad privada:
Para garantizar la actuacin de un agente de seguridad privada que
preste servicios de vigilancia en cualquier empresa que lo contrate
por responsabilidades civiles que les pueda causar a las personas
que soliciten sus servicios.
Fianza de cumplimiento de sus obligaciones ante sus usuarios.
Fiado: la empresa que se dedique a prestar servicios de vigilancia.
Beneficiario: Ministerio de Gobernacin.
Responsabilidad: Seguro o fianza de responsabilidad civil a favor
de terceros, no menor a ciento cincuenta mil quetzales;
Fianza de cumplimiento de sus obligaciones ante sus usuarios, en
base al monto del contrato entre los mismos.
Circular Ministerio
de Gobernacin.
Decreto Nmero
52-2010
Explotacin minera:
Garantiza responsabilidades por posibles daos a la propiedad
particular y estatal con motivo de la concesin que se le otorga para
la explotacin de una determinada cantera.
Resolucin
Ministerio de
Energa y Minas.
101

Seguro de caucin

Beneficiario: Ministerio de Energa y Minas.
Reforestacin/ concesionarios forestales:
Requisito previo para otorgar licencia de aprovechamiento forestal,
garantizando el cumplimiento del contrato de concesin y el no
abuso de los recursos naturales.
Se otorgar la concesin de tierra con bosque, debe cubrir el valor
del bosque en pie de las especies que se aprovecharn en el Plan
Operativo Quinquenal prximo a desarrollarse, del plan de
manejo aprobado segn Artculo 74.
Garantizan que se reforestarn reas similares las reas que se
aprovecharn, esto con el fin de evitar la deforestacin del pas.
Beneficiario: Instituto Nacional de Bosques -INAB-.
Fiado: personal natural o jurdica que solicita el aprovechamiento de
un bosque.
Autorizacin por medio de una licencia.
Se aplican las reglas tcnicas del INAB.
Vigencia: un ao renovable hasta cuatro aos sucesivos, los cuales
se especifican as: un ao de plantacin y tres de mantenimiento,
hasta que las plantas subsistan por s solas.
En el caso de organizaciones comunales, la fianza podr ser
fiduciaria de una organizacin no gubernamental reconocida por
el INAB
Resolucin del
INAB.
Decreto 101-96

Representacin de casas extranjeras.
Garantiza las operaciones de la empresa extranjera en la Repblica
de Guatemala.
Es solicitada por el Registro Mercantil.
Vigencia por todo el tiempo que la empresa permanezca en el pas.
Debe responder no solo con los bienes que tengan en el pas sino
que con los del exterior, por los actos o negocios que celebre en el
pas que puedan ocasionar dao a personas individuales o jurdicas.
Beneficiario: Registro Mercantil o terceros.
Suma afianzada no menor US$50,000.00 o su equivalente en
quetzales.
Resolucin y
garantas
Decreto 2-70
Cdigo de
Comercio de
Guatemala.
Empresa de entrega rpida o courier:
Garantiza responsabilidades por su actuacin como operador de
correo ante sus clientes.
Garantizan los Derechos Arancelarios de Importacin, Impuesto al
Valor Agregado -IVA- y dems tributos exigibles a la importacin,
cuyo pago se hubiera omitido total o parcialmente, cuando acte
como consignataria de las mercancas en importaciones
comerciales y no comerciales, segn resolucin de la SAT que la
autoriza como empresa de entrega rpida o Courier
.

Fianza de operacin trnsito internacional
Fiado: empresa dedicada al courier.
Beneficiario: SAT hasta Q50,000.00.
Resolucin de la
SAT.

Distribucin de bebidas alcohlicas:
Garantiza responsabilidades del patentado, civil o ante la SAT, por
el permiso otorgado para negociar con las bebidas alcohlicas
autorizadas.
Garantizan el importe de las responsabilidades que se le puedan
Patente de
comercio.
102

Seguro de caucin

derivar como consecuencia del funcionamiento del depsito
comercial para la Distribucin y Expendio de bebidas alcohlicas.
Beneficiario: SAT de Q1,000 a Q5,000.00.
Exportacin bebidas alcohlicas
Garantizan el pago de impuestos derivados de la exportacin de
alcoholes, bebidas alcohlicas y fermentadas, segn lo establecido
en el articulo ochenta y nueve (89) del decreto quinientos treinta y
seis (536) del congreso de la repblica.
Beneficiario: SAT
Segn resolucin
de la SAT
Discrepancias:
Para garantizar las resultas de una discusin, por catalogacin de la
mercadera diferente a la SAT, que cause diferencia en el impuesto
a pagar, garantizado el pago de esa diferencia en caso de proceder.
Incluye los derechos arancelarios, impuestos a la importacin e
impuesto al Valor Agregado IVA, para que se pueda efectuar el
levante de las mercancas amparadas en audiencia y anexo de
incidencias.
Fiado: la empresa importadora.
Beneficiario: SAT.
Monto: la diferencia de impuesto.
Resolucin de la
SAT.
Aduanales o pago acumulado de impuestos:
Garantizan el pago de impuestos que originan el descargo de las
plizas que son liquidadas y/o el pago de derechos e impuestos si
no sale beneficiada con la calificacin de exoneracin de impuestos.
Es aplicable a empresas de alta actividad importadora o empresas
en trmite de exoneracin de impuestos mientras los califican.
Beneficiario: SAT.
Fiado: empresas importadoras.
Direccin general
de aduanas.
Transporte de material peligroso.
Garantiza daos y perjuicios causados a terceros durante el
transporte de material peligroso.
Beneficiario: Ministerio de la Defensa Nacional.
Fiado: transportista.
Resolucin del
Ministerio de la
Defensa.
Gestor oficioso.
Para garantizar la correcta actuacin del gestor al inscribir una
marca ante la persona o empresa contratante para el registro de
una marca.
Beneficiario: Registro de la Propiedad Intelectual.
Fiado: gestor.
Monto: Q5,000.00.
Resolucin del
Registro de la
Propiedad
Intelectual.

3.4 Administrativas ante particulares

Estas plizas garantizan el funcionamiento de negocios entre particulares, entre estos
compra-venta, contratacin de bienes y/o servicios, suministros, obras, etctera.

Estas plizas son requeridas con menor frecuencia entre particulares. En vista de que no
hay concepcin legal para su exigencia, los montos de garanta segn tipo de pliza
pueden ser similares a los solicitados por la Ley de Compras o los montos solicitados por
el beneficiario, considerado como persona natural o jurdica.
103

Seguro de caucin

Al estimarse plizas similares a las otorgadas ante gobierno rigen normas similares como
en el caso especfico de las PA-1 a la PA-4, con la diferencia de que el beneficiario puede
solicitar montos mayores o menores a los estimados en la Ley de Contrataciones.

A. Marco jurdico y clasificacin
En cuanto a su clasificacin se encuentra normado en el Acuerdo Gubernativo 228 del 15
de abril de 1959 de la Superintendencia de Bancos, contemplando siete tipos de plizas,
cada una tiene sus propias particularidades y forma de aplicacin. Fianza se interpreta
como seguro de caucin.

Fianzas Clase PA Administrativas Ante Particulares
PA-1Cumplimiento de contrato.
PA-2Anticipos.
PA-3Conservacin de Obras.
PA-4Cumplimiento de Pedidos.
PA-5Arrendamientos.
a) Casa de habitacin.
b) Local comercial.
c) Otros arrendamientos.

PA-6Mercadera en consignacin.
PA-7Crdito.
a) Persona Fsica.
b) Sociedad Mercantil.

B. Otros tipos de seguros de caucin
Los otros tipos de plizas presentan ciertas caractersticas:
Conceptos Caractersticas
Arrendamiento. Puede ser sobre bienes muebles o inmuebles.
La pliza debe garantizar el cumplimiento de las obligaciones que
se pacten en el contrato de arrendamiento, dando especial
importancia al pago en tiempo de la renta mensual.
En fiado es el arrendante.
El beneficiado es el arrendatario.
El monto a garantizar puede ser una determinada cantidad de
meses de renta.
Como requisito para el otorgamiento es proporcionar copia del
contrato para anlisis de parte de la compaa aseguradora.
Mercaderas en
consignacin.
El objetivo es garantizar el pago de la mercadera vendida o la
devolucin de la misma, la cual ha sido otorgada en consignacin.
El monto puede ser el precio de venta del producto menos un
porcentaje por la venta a favor del vendedor.
Como requisito para el otorgamiento es proporcionar copia del
contrato suscrito entre las partes para anlisis de parte de la
compaa aseguradora.
Seguros de Este tipo de pliza puede ser de diferentes tipos de crdito,
104

Seguro de caucin

crdito. garantizado el pago derivado de la insolvencia, la cual puede
tipificarse en tres formas:
1) La insolvencia legal, en la cual se da la declaratoria judicial de
quiebra o de suspensin de pagos, impidiendo el cobro del crdito
al fiado.
2) La insolvencia de hecho se da cuando fracasa o se interrumpe la
accin judicial de cobro iniciada contra el deudor moroso por
insuficiencia de bienes o se comprueba que su situacin financiera
es escasa, en la cual la accin por recuperar el crdito, es casi
nula.
3) La mora prolongada, cuando excede de 130 das de atraso en el
pago desde la fecha de vencimiento y que el exportador o
vendedor hubiere hecho las gestiones de cobro correspondientes
sin obtener resultados y las causas de la mora, no son atribuibles
al exportador o vendedor como la falta de entrega, retraso en la
entrega, falta de peso, calidad insuficiente, entrega de productos
equivocados, etctera.
Se considera un servicio pblico al favorecer al comercio.
Garanta de respaldo a los bancos por los crditos que concedan.
Beneficiario: solicitante de la pliza, se puede considerar la empresa
proveedora de bienes o servicios, el productor, distribuidor,
exportador u otros.
Fiado: el que genera el riesgo, se considera el comprador de bienes
y/o servicios al crdito.
En la pliza se estipula el lmite del crdito, plazo y trminos.
Ventajas de la pliza de crdito:
Garantiza las cuentas por cobrar, disminuyendo el efecto del no
pago.
Aumento de clientes potenciales al tener un respaldo financiero.
Aumento de ventas al crdito.
Aumento de lmites de crdito a clientes calificados.
Acceso a nuevos mercados.
Mejora de la solvencia financiera de las empresas.
Facilita la administracin del crdito a la exportacin.
Condicionantes, entre otras:
Que el beneficiario no haya provocado la falta de pago por algn
desacuerdo o incumplimiento.
No aplica en caso de situaciones provocadas por riesgo poltico.
Que el beneficiario o fiado sean empresas sin ubicacin fsica real
y sin estar inscritas en el registro mercantil.
No aplica para crditos otorgados al Estado.
No aplica para empresas o socios relacionados con el
beneficiario.
No aplica en caso de operaciones ilcitas o ilegales.
Crditos sobre operaciones no relacionadas al giro del negocio.
Se fijan porcentajes mximos para el otorgamiento, no ms del
80% para exportaciones, ni ms del 70% en ventas locales.
El lmite de crdito por fiado no puede exceder de $500,000 para
guatemaltecos o extranjeros, de acuerdo con criterios de
clasificacin de crditos.
El porcentaje no cubierto queda a cargo del beneficiario, sin
105

Seguro de caucin

derecho a cubrirlo en otra compaa.
Toda la cobertura y lmites estn regidos por anexo de
clasificacin para los crditos aceptados.
El lmite de documentos emitidos por fiado no puede exceder de
$200,000 por factura, ni ser menor de $3,000.00.
Ejemplos de crditos a garantizar:
En el crdito a la exportacin, garantizar la operacin a travs de
una pliza de crdito es un factor de competencia en los
mercados internacionales.
Proporciona cobertura por prdidas que pudieran sufrir los
exportadores por insolvencia de sus clientes en el extranjero.


Investigue sobre la obligatoriedad de contratacin de seguros de caucin
administrativos ante particulares. Deber atender a:
Tipo de plizas que se solicitan ante particulares.
Determinar quines requieren las plizas.
Definir las ventajas y desventajas de la contratacin.

Prepare un informe y entrguelo al instructor.




Analice los Decretos, Acuerdos y reglamentos aplicables a cuatro
actividades comerciales reguladas que requieran obligatoriamente la
contratacin de seguros de caucin, con sus caractersticas de
obligatoriedad. Atendiendo a:
Obtener copia de los Decretos y/o Acuerdos y reglamentos, aplicables
a cuatro actividades comerciales reguladas, ejemplo: explotacin de Canales de Radio
y Televisin, Ley de Propiedad Intelectual, Cdigo Aduanero y su Reglamento
(CAUCA).
Determine el tipo de garantas solicitadas.
Describa las obligaciones que se pretenden garantizar.
Clasifique el tipo de fianza a que corresponde.

Prepare un informe y entrguelo al instructor.

3.5 Otros requerimientos legales de cauciones

Dentro del marco jurdico guatemalteco se encuentran enmarcadas en diferentes Leyes,
solicitudes especficas de garanta o fianza, entendindose la fianza como seguro de
caucin, indicando el tipo de obligacin que deben cumplir y garantizar segn sea el caso
o situacin particular de la persona individual o jurdica, ya sea dentro del proceder civil,
penal o mercantil, esto no implica que las compaas aseguradoras otorguen la pliza en
todos los casos. A continuacin se hace una relacin de algunos de estos requerimientos
legales.




106

Seguro de caucin


A. Requerimientos de caucin segn el Cdigo Civil

Entre algunos requerimientos se encuentran:

Tipificacin de la caucin Accin y obligacin
Fidelidad. (Artculo 57. Guarda y
Administracin por los Parientes).


Cumplimiento de proveer alimentos
(Obligacin de Garanta. Artculo 292).


Por el cumplimiento de la guarda de
bienes provenientes de la tutela.
Debe garantizar: el importe de los
bienes muebles a recibir, el promedio de
rentas de tres aos anteriores y la tutela
y las utilidades de un ao a recibir por el
alojado. (Constitucin de Garanta.
Artculos 321-326).


















Daos y perjuicios a Terceros (Artculo
683, Objetos sumergidos en los causes
pblicos y privados).




Incumplimiento de funciones (De los
registradores. Artculos 1225, 1228,
1229 y 1230).

Para garantizar la correcta administracin de
los bienes del ausente.
Garanta constitucin de hipoteca o garanta.

Para garantizar el dar alimentacin al
demandante, si procede.
Garanta: hipoteca, fianza u otras seguridades.

Para garantizar la correcta administracin de
los bienes de la tutela.
Tutor: quien cuida a una persona incapacitada
civilmente y administra sus bienes.
Protutor: quien gua al tutor en el ejercicio de
sus funciones.
Artculo 325, Garanta: hipoteca, prenda o
pliza otorgada por institucin bancaria o
legalmente autorizada para ello. Puede
considerarse por el juez la garanta personal o
la caucin juratoria, se toma en cuenta el valor
de los bienes, la solvencia y la buena
reputacin del tutor.
Artculo 321, el tutor y protutor quedan
solidariamente obligados a promover la
constitucin de la garanta o excepcin de la
inexistencia de los bienes o que no se
administren los bienes o que se les haya
liberado de la garanta.
Artculo 323, con la garanta se ampara:
- El importe de los bienes.
- El promedio de la renta de los bienes de
los ltimos tres aos anteriores a la tutela.
- Las utilidades que pueda percibir el pupilo
durante un ao de cualquier empresa.

Por los daos y perjuicios ocasionados por la
extraccin de objetos sumergidos por parte de
sus dueos, a favor de terceros o de los
propietarios de las aguas de propiedad
particular.
Garanta: fianza.

Incumplimiento en el ejercicio de sus
responsabilidades.
Obligados: registrador y registradores
auxiliares de la propiedad
107

Seguro de caucin






Garanta de pago (De la transmisin de
deudas. Artculos 1463, 1464, 1465)




Garanta de pago por las obligaciones
adquiridas en el contrato de
arrendamiento. (Del arrendamiento.
Artculos 1880 al 1896).

Garanta: hipoteca o fianza.
Monto: a cargo del Ministerio de Gobernacin,
el monto de la garanta entre Q1,000 y
Q10,000.

Para garantizar el pago de las deudas y
obligaciones al hacer sustitucin de deudor.
Por las sustitucin de una deuda principal del
deudor hacia un tercero.
Garanta: fianza, hipoteca o prenda.

Puede garantizar la renta por un perodo
determinado y los daos y perjuicios
ocasionados.
Beneficiario: arrendador.
Garanta: fianza, depsito en efectivo.
Monto y plazo: segn contrato.

B. Requerimientos de caucin segn el Cdigo Penal

Entre algunos requerimientos del Decreto 17-73. Cdigo Penal de Guatemala, se
encuentran:

Tipificacin de la caucin Accin y obligacin
Para garantizar que el sujeto imputado
(peligroso) no cometer nuevos delitos y
cumplir las normas de conducta que le
impongan.
(Artculo 100. Caucin de buena
conducta).
.
Medidas de seguridad.
Caucin de buena conducta.
Perodo de prueba a garantizar: no menor de
un ao y mayor de cinco aos.
Medio: garanta personal, hipotecaria,
prendaria o depsito, a satisfaccin del
tribunal.
Plazo: el trmino sealado en la sentencia.
Al final del perodo se ordena la devolucin de
la suma en depsito.

C. Requerimientos de caucin segn Cdigo el Procesal Penal

Entre algunos requerimientos expresados en Decreto 51-92. Cdigo Procesal Penal se
encuentran:

Tipificacin de la caucin Accin y obligacin
Responder por las costas que provoque
al adversario
(Artculo 23. Garanta)




Para asegurar el pago de las costas
judiciales (Artculo 519. Conmutacin).

El acusador y rganos auxiliares.
El que se constituya como querellante y se
domicilie en el extranjero.
Tipo de garanta: caucin.
Constituida a solicitud del imputado.
Cantidad y plazo: se fijar judicialmente.

En caso de conmutacin de penas el juez de
ejecucin puede solicitar al condenado la
constitucin de garantas.
108

Seguro de caucin




Medida de sustitucin por peligro de
fuga o de obstaculizacin para
averiguacin de la verdad.
Medio: fianza o garanta.
Valor aproximado de las costas judiciales.

Medida impuesta al imputado por el juez o
tribunal competente, de oficio.
Opcin de garanta: caucin econmica
adecuada mediante depsito de dinero,
valores, constitucin de prenda o hipoteca,
embargo o entrega de bienes, o la fianza de
una o ms personas adecuadas.

D. Requerimientos de caucin segn Cdigo Procesal Civil y Mercantil

Entre algunos requerimientos del Decreto Ley 107. Cdigo Procesal Civil y Mercantil.
Modificaciones Decreto Ley 309.se encuentran los siguientes:

Tipificacin de la caucin Accin y obligacin
Alternativas comunes en todos los
procesos.
Medidas de garanta solicitadas en
litigios.
Providencias precautorias, responsable,
el que la pide, para garantizar las costas
procesales, los daos y perjuicios que
se causaren.
(Artculos 531 y 532 garantas).

Deber garantizarse los gastos
derivados de la demanda, los intereses y
las costas judiciales para evitar o
levantar las medidas precautorias
(Artculo 533 contragarantas).
Aplicable a personas naturales o jurdicas
sean o no comerciantes, prximas a sus
pender el pago de sus obligaciones.
El juez fija el monto de acuerdo a la
importancia del litigio.
No se constituye garanta cuando se solicite
en la demanda, el embargo o secuestro de
bienes.
No ser necesaria la constitucin previa de
garanta cuando en la demanda se solicite el
embargo o secuestro de bienes.

Si procede la medida cautelar el demandado
tiene derecho de constituir garanta para evitar
o levantar la medida.
Tipo de garanta: hipoteca, prenda o fianza.
Monto: suficiente a criterio del juez que cubra
el proceso.


Identifique las diferencias entre un seguro de caucin civil y mercantil.
Deber atender a:
Las caractersticas de las plizas.
J ustifique las diferencias encontradas.

Prepare un informe y entrguelo al instructor.

E. Otras Leyes con requerimientos legales de caucin

Entre algunos requerimientos se encuentran los siguientes:




109

Seguro de caucin


Normativa especfica
Tipificacin de la
caucin
Accin y obligacin
Acuerdo Gubernativo
23-2003.
Reglamento de
evaluacin, control y
seguimiento ambiental.
Plizas de cumplimiento y
seguros con relacin a
eventuales impactos
ambientales. (Artculos
40, 41 y 42).
Deben garantizar el
cumplimiento de los
compromisos
ambientales.

Aplicable a personas individuales o
jurdicas. Evaluaciones
ambientales para proyectos, obras,
industrias o actividades nuevas o
ya existentes.
Debe presentar la pliza como
requisito para la aprobacin de la
evaluacin o diagnstico de
viabilidad de la actividad.
El estudio abarca desde la fase de
planificacin (enfoque preventivo),
hasta las fases de ejecucin,
operacin y abandono (enfoque
correctivo).
Si el impacto es mnimo o
controlable, se aprueba la ejecucin
de proyectos, obras, industrias o
actividades nuevas o ya existencias
Garanta: fianza
Tienen opcin de reducir el
compromiso garantizado en la
fianza al cumplimiento del 50% de
los compromisos previa
autorizacin por escrito.
Beneficiario: Ministerio de Ambiente
y Recursos Naturales.
Decreto 74-97 del
Congreso de la
Repblica de
Guatemala.
Para garantizar los
crditos hipotecarios de
mediano y largo plazo
destinado a la compra de
vivienda para familias de
menores ingresos.
Artculo 33 de los crditos
para vivienda.
Los crditos hipotecarios, las
cdulas hipotecarias de cualquier
otro ttulo o documento que exprese
una garanta hipotecaria,
garantizados por el Instituto de
Fomento para Vivienda, (FHA) o de
hipotecas aseguradas o por
garanta de pago emitida por
compaa aseguradora o
aseguradora.
Tales garantas estn sujetas al
monto mnimo del patrimonio
requerido a las instituciones
bancarias o aseguradoras.
Acuerdo Gubernativo
256-97.
Reglamento de la Ley
General de Electricidad
Repblica de
Guatemala
Garanta de pago por
deudas pendientes y
costos que hubiere
ocasionado al prescindir
de los servicios de
distribucin de energa
elctrica.
(Artculo 94. Garanta de
Aplicable a usuarios del servicio de
distribucin de energa elctrica.
Monto: el equivalente a dos
facturas mensuales promedio de un
consumidor tpico de su misma
categora.
Garanta: pequeos usuarios pago.
Grandes usuarios, depsito o
110

Seguro de caucin

pago). fianza.
Resolucin 307-02. El
administrador del
mercado mayorista.
Norma de coordinacin
comercial No. 14.
Agregado resolucin
656-02 del
administrador del
mercado mayorista.
Resolucin CNEE-61-
2004. Comisin
nacional de energa
elctrica.
Garanta de pago por
saldo que se adeude al
suministrador de energa
elctrica con el que
finalizar relacin
contractual.
(Artculo 14.28
Representacin o Cambio
de comercializador).
Aplicable a grandes usuarios de
energa elctrica.
Derivado del cambio de
comercializador de energa
elctrica.
Monto: el solicitado en el Acuerdo
Gubernativo 256-97. El presidente
de la Repblica.
Garanta: fianza, depsito o
acuerdo para el pago del monto
adeudado al suministrador.
Acuerdo Gubernativo
del 22 de julio de 1977.
Tablas de fianzas para
la importacin,
almacenaje, transporte
y uso de explosivos
Aprueba cuatro tablas de
valores para fijar el monto
de plizas para la
Importacin, Almacenaje,
Transporte y Uso de
Explosivos, elaborados
por el Cuerpo de
Ingenieros del Ejrcito.
Tabla 1. Fianzas que debern
fijarse al cordn detonante
(Primarcord), elaborados por el
cuerpo de ingenieros.
Tabla 2. Fianza en cuanto a la
Importacin de fulminantes
elctricos instantneos con
diferentes medidas de alambre y
fulminantes elctricos de retardo
(tiempo), as como fulminantes
ordinarios comerciales.
Tabla 3. Fianzas a fijarse de
acuerdo con el Artculo 42 del
Captulo X del Reglamento para la
Importacin, Almacenaje,
Transporte y Uso de Explosivos
para fines industriales y de los
artefactos para hacerlos estallar.
Tabla 4. La tabla fue establecida
segn la efectividad relativa de los
explosivos tomando como base el
100% del TNT.















111

Seguro de caucin



Instrucciones: complete los enunciados, de acuerdo con los contenidos
estudiados.



1. Defina la cobertura de las plizas de fidelidad._______________________________
____________________________________________________________________
____________________________________________________________________

2. Describa el alcance de cobertura de las plizas judiciales.______________________
____________________________________________________________________

3. Indique el orden lgico de contratacin de las plizas administrativas ante gobierno.
____________________________________________________________________
____________________________________________________________________

4. Defina el alcance de cobertura de las plizas de crdito. ______________________
____________________________________________________________________
____________________________________________________________________

5. Enumere como mnimo, cinco tipos de plizas administrativas ante gobierno. ______
____________________________________________________________________
____________________________________________________________________

6. Indique cul es la finalidad de la contratacin de las plizas ante comercializadores
de energa elctrica? ___________________________________________________
____________________________________________________________________
____________________________________________________________________

7. Indique qu tipos de plizas de caucin son requeridas por la SAT?_____________
____________________________________________________________________
____________________________________________________________________

8. Indique qu diferencia una pliza judicial penal de la pliza judicial civil? _________
____________________________________________________________________
____________________________________________________________________

9. Indique algunos tipos de plizas que se pueden otorgar ante particulares._________
____________________________________________________________________
____________________________________________________________________

10. Indique algunos tipos de plizas que se pueden otorgar por situaciones judiciales y
civiles._______________________________________________________________
____________________________________________________________________
____________________________________________________________________




112

Seguro de caucin




4. Introduccin general a la suscripcin


Las compaas de seguros requieren de sus funcionarios y personal administrativo,
eficiencia y eficacia en la suscripcin, respetando las normas tcnicas, operativas y ticas
del negocio, pero al mismo tiempo conocer con quines se estn haciendo estos
negocios.

Se necesita conocer la capacidad econmica/financiera de sus clientes, su nivel de
exposicin y de la capacidad de respuesta econmica para el cumplimiento de las
obligaciones contradas, ya que la compaa se expone representndoles a travs de las
plizas de caucin que emiten.

El proceso de suscripcin en una aseguradora no tiene un fundamento actuarial ya que no
est basado en una probabilidad de prdida por eventos desconocidos, al contrario, se
considera un acto de apoyo respaldando financieramente al fiado de acuerdo con su
capacidad financiera, tcnica y moral para responder ante las obligaciones contradas en
un contrato, en otras palabras, el riesgo, en el caso de los seguros de caucin, es medido
previamente.

Una sana poltica de suscripcin puede dar a la aseguradora la certeza en las
operaciones realizadas, analizando en forma clara, detenida y extensa cada uno de los
riesgos que se le presentan aplicando los criterios adecuados en el proceso de anlisis y
seleccin de los mismos.

Las personas que realizan esos anlisis son los que se conocen como suscriptores y a
nivel internacional son conocidos como underwriters.


















113

Seguro de caucin

4.1 Documentos de solicitud

Previamente a determinar los documentos que se deben requerir para realizar la actividad
de suscripcin en el seguro de caucin, debe indicarse que la persona que realiza la
suscripcin de plizas de caucin debe reunir ciertas caractersticas:















A. Suscripcin

Se considera la conclusin de los juicios de estudio de los contratos principales y de los
anlisis financiero, tcnico y moral del solicitante de caucin, lo que llega a la conclusin
de la necesidad de contragarantas y la emisin de la pliza en s.

Para lograr una eficiente suscripcin se necesita contar con toda la informacin necesaria,
permitindole al suscriptor determinar hasta por qu monto se otorgar la pliza o el lmite
de acumulacin de seguros de caucin a otorgar a cada cliente. Se otorgar la pliza
solamente a aquellos que pueden cumplir con las obligaciones, determinar esto es la
funcin principal del suscriptor.

B. Principios tcnicos de suscripcin

La suscripcin depende de varias circunstancias:

1) Del anlisis objetivo y subjetivo del riesgo.
2) Las conclusiones de los anlisis de la situacin financiera del fiado.
3) La determinacin de contragarantas.
4) La capacidad de suscripcin de la compaa y la capacidad de recuperacin de las
prdidas.
5) La capacidad del reasegurador.
6) Del tipo de pliza de caucin.

Todo el proceso de suscripcin da inicio con la obtencin y anlisis de la informacin
disponible.





Caractersticas y conocimientos del suscriptor de caucin
Manejo de los aspectos tcnicos y fundamentales de suscripcin y
contratacin.
El conocimiento sobre anlisis financiero.
Conocimiento sobre evaluacin de contragarantas.
Mecanismo y utilizacin del reaseguro.
Conocimientos de aspectos legales y tcnicos.
Manejo de probabilidad de prdidas y recuperaciones.
Conocimiento del mercado de contratistas.
Conocimiento de las polticas de suscripcin
Manejo de tarifas

114

Seguro de caucin

Investigue sobre los procesos de suscripcin de plizas de caucin en
dos compaas. Debe incluir
Caractersticas de las personas que desarrollan los procesos.
Pasos aplicados en la suscripcin.
Aspectos que conllevan los procesos.

Prepare un informe y entrguelo al instructor.

C. Documentacin necesaria

Se refiere a todos aquellos documentos que constituirn el expediente del deudor/fiado y
que son necesarios para que el suscriptor analice y determine la factibilidad de
otorgamiento de plizas.

1) Utilidad, uso y propsito de los documentos

Estos documentos tienen como propsito brindar al suscriptor la informacin vital para el
anlisis del cliente y son tiles para determinar la capacidad moral, tcnica y financiera del
cliente.

Todos los documentos solicitados son de uso exclusivo de la aseguradora, se les otorga
la confidencialidad del caso para respetar a su cliente.

2) Documentos a solicitar

Los documentos a requerirse estn con relacin al cliente, al tipo de obligacin a
garantizar, al valor a garantizar y es decisin del suscriptor cules solicita, de acuerdo con
su apreciacin.

La lista de documentos a solicitar para el anlisis de suscripcin de seguros de caucin,
tienen una clasificacin, y los documentos individuales que comprenden son:

a. Documentos generales que generan la obligacin:

Los documentos iniciales que se requieren para anlisis que motivan el inicio de las
responsabilidades a asumir por el fiado son:

Persona o empresa individual o persona jurdica
Formulario de solicitud de pliza debidamente lleno, firmado y de preferencia sellado.
Algunos formularios solicitan identificacin del intermediario. Algunas compaas
obvian este formulario.
Fotocopia de la invitacin a cotizar o publicacin en Guatecompras, publicaciones en
prensa o similares.
Fotocopia del contrato (laboral, de arrendamiento, de obra, de procedimientos
judiciales) o del documento o informacin del cual se origina la pliza, listado de
personal a amparar, entre otros
Fotocopia de la oferta a presentar si fuere el caso.
Indica, en resumen, las generales del cliente, la cobertura solicitada y beneficiarios.
Fotocopia de planillas del IGSS del empleado para plizas de fidelidad, si fuere el
caso.
Fotocopia de listados de personal a asegurar, si fuere el caso.

115

Seguro de caucin

b. Documentos personales o de identificacin:

Se refiere a los documentos para identificar tanto a personas individuales como a
personas jurdicas:

Persona o empresa individual Persona jurdica
Fotocopia de cdula de vecindad o DPI
del cliente.
Fotocopia de cdula de vecindad o DPI
del representante legal.
Fotocopia de factura de agua, luz o
telfono (no celular) para confirmar:
Direccin de la persona individual.
Direccin de la empresa individual
Fotocopia de factura de agua, luz o
telfono (no celular) para confirmar:
Direccin del representante legal.
Direccin de empresa.
Formulario IVE y los documentos que
este solicite.
Formulario IVE y los documentos que este
solicite.

c. Documentos tcnicos

Se refiere a los documentos relacionados con la experiencia y capacidad instalada del
fiado/deudor para saber si podr responder de las obligaciones que quiere contraer o ha
contrado.

Persona o empresa individual / persona jurdica
Currculum de la persona o empresa individual o jurdica que solicita la pliza.
Lista de acreedores y proveedores con los cuales ha trabajado.
Lista de trabajos u obras realizadas.
Informe de disponibilidad de herramientas, maquinaria y equipo a utilizar en el
desarrollo de las obras.
Propuesta de fiadores o contrafiadores.
Otros que considere la compaa.

d. Documentos financieros:

Estos documentos muestran la capacidad de respuesta financiera del fiado, se consideran
imprescindibles para el otorgamiento de una pliza de caucin.

Persona o empresa individual Persona jurdica
Estado patrimonial del fiado persona
individual.
Estados financieros de la empresa (estado
de resultados, balance general y flujo de
caja) de los ltimos dos aos debidamente
auditados y del ltimo mes, firmados por el
representante legal. De preferencia deben
desglosar inmuebles y maquinaria.
Estados financieros de la empresa
individual.
Estado patrimonial del contrafiador si fuere
persona o empresa individual.
Estado patrimonial del contrafiador. Estados financieros del contrafiador si
fuere una empresa jurdica (estado de
resultados, balance general y flujo de caja).
Relacin de ingresos. Estado patrimonial del representante legal.
Estado patrimonial del socio mayoritario.
De preferencia copia de la declaracin De preferencia copia de la declaracin
116

Seguro de caucin

anual del ISR. anual del ISR.
Referencias bancarias y crediticias. Referencias bancarias y crediticias.
Referencias comerciales. Referencias comerciales.
Relacin patrimonial con identificacin de
los inmuebles (ubicacin, superficie, datos
del registro de la propiedad, valor
estimado, entre otros), debidamente
firmado.
Relacin patrimonial con identificacin de
los inmuebles (ubicacin, superficie, datos
del registro de la propiedad, valor
estimado, entre otros) debidamente
firmado.
Otros que considere la compaa. Otros que considere la compaa.

e. Documentos jurdicos

Comprende documentos de identificacin mercantil del fiado, puede ampliarse al
contrafiador a requerimiento de la compaa.

Persona o empresa individual Persona jurdica
Escritura de constitucin de la empresa y
de las modificaciones que haya tenido.
Patente de comercio. Patente de comercio.
Patente de sociedad.
Nombramiento de representante legal
debidamente inscrito en el Registro
Mercantil y vigente.
RTU actualizado. RTU actualizado.
Constancia de precalificacin si fuere el
caso.
Constancia de precalificacin si fuere el
caso.

f. Otros documentos:

Comprende documentos que a juicio de la aseguradora pueden requerirse para garantizar
la pliza de caucin, estos documentos pueden incluir a fiadores o contrafiadores segn
solicitud de la compaa, pueden ser requeridos posteriores al anlisis de la
documentacin original.

Persona o empresa individual o persona jurdica
Fotocopia de cdula de vecindad o DPI de fiadores o contrafiadores.
Fotocopia de factura de agua, luz o telfono (no celular) para confirmar direccin de
contrafiadores.
Estados financieros o patrimoniales de los contrafiadores.
Fotocopia de escritura de propiedad del inmueble a otorgar en garanta, con datos del
registro de la propiedad.
Fotocopia de avalo comercial del inmueble, debidamente desglosado por finca.
Fotocopia de facturas que demuestren propiedad de los bienes muebles que puedan
otorgarse en garanta.

4.2 Anlisis de la naturaleza de las obligaciones a garantizar

Se refiere a la identificacin y estudio de las obligaciones primarias que asume el deudor,
las cuales generan el objetivo de la garanta que se puede garantizar con la contratacin
de la fianza o seguro de caucin.

117

Seguro de caucin

Este estudio se enfoca en dos situaciones:

A. Actividad que genera la actividad

En el actuar de la persona, ya sea en su ejercicio civil o mercantil, surgen diversas
obligaciones que son susceptibles de ser aseguradas, lo que habr de analizarse es la
esencia o la naturaleza de la obligacin a garantizar contenida en el contrato principal de
acuerdo con el giro del negocio, o actividad que genera la misma.

B. El compromiso u obligacin que genera la actividad

En este aspecto se debe analizar detenidamente el tipo de obligaciones a la cual se ha
comprometido el fiado o deudor, es decir, si son de hacer, de dar o bien son producto de
la Ley o de delitos.

La pregunta bsica en esta etapa es A qu se ha comprometido el cliente y bajo qu
condiciones?

4.3 Anlisis del riesgo

EL objetivo del anlisis del riesgo es de protegerse contra prdidas insospechadas tanto
para la compaa aseguradora misma como para el pas, debido a incumplimientos que
pueden representar grandes prdidas econmicas. Para la compaa de seguros se
busca evitar desequilibrios financieros.

El anlisis del riesgo conlleva dos conceptos: el anlisis del riesgo objetivo y el anlisis del
riesgo subjetivo.

A. Anlisis del riesgo objetivo o fsico


Este concepto se refiere al anlisis extenso del contrato, de la clase de obligacin que de
ste se derive y quin lo solicita para determinar si se acepta o no el amparo
correspondiente.


Es indispensable en este caso el contar con el contrato que contiene la obligacin
principal, para hacer un anlisis de la obligacin que est adquiriendo. Los aspectos a
considerar en la revisin del mismo, entre otros, se encuentran:



118

Seguro de caucin

Partes que intervienen en el contrato.
Plazo del contrato. Es prudente, razonable.
Precio de la obra, producto o servicio. Son adecuados, se contemplan
reajustes.
El valor a ser asegurado.
La ubicacin de la obra.
La vigencia del contrato.
Las garantas que solicita el mismo contrato.
Materiales solicitados. Son de difcil obtencin, quin los provee.
Bases tcnicas del contrato. Si no atentan contra la realidad.
Controles que se han de ejercer durante la ejecucin. Quin es el encargado,
experiencia.
Resolucin de controversias. Cules son las instancias, penalizaciones.
Apartado de plizas. Porcentajes legales para entes estatales o porcentajes
pactados para entes privados, son razonables.
Caso fortuito o fuerza mayor. Responsabilidades, prrrogas, ampliaciones.


En el caso de las plizas ambientales, como parte del anlisis del
riesgo tambin es necesario analizar lo siguiente:
Determinar, identificar y clasificar las actividades que se pueden
considerar de riesgo al medio ambiente.
Analizar los requerimientos legales (ya establecidos por las autoridades) para las
empresas que desarrollan y desean establecer tipo de actividades.
Analizar los permisos que se le conceden a las empresas por los organismos
gubernamentales correspondientes.
Analizar las contragarantas ofrecidas para cubrir el tipo de riesgo ambiental asumido,
los cuales son dirigidos a garantizar la rehabilitacin de las condiciones ambientales

B. Anlisis del riesgo subjetivo

Este concepto refiere a las distintas calidades y cualidades que debe reunir la persona
que se pretende asegurar. Como se indica en el manual tcnico Bases de seguros,
para tener conocimiento del cliente con el que se trabajar es necesario conocer su
capacidad administrativa y experiencia tcnica y operativa, y la solvencia financiera, para
medir la respuesta ante las obligaciones que est adquiriendo.

Es indispensable que la compaa conozca a la persona (natural o jurdica) por quien va
a responder, y en este caso es un requisito indispensable impuesto adicionalmente por la
Ley, para garantizar la estabilidad financiera de la institucin.

Los aspectos a analizar son:

1) Capacidad moral.

La informacin que se necesita se puede obtener a travs de pginas de informacin
personal y legal de los solicitantes, de otros miembros del grupo gremial o asociacin,
currculos a proporcionar, socios, administradores, otras referencias e incluso el formulario
119

Seguro de caucin

IVE. Se toma en consideracin los documentos legales de la empresa, fecha de
constitucin, documentos de presentacin, empresas asociadas.

a. Del deudor principal, que incluye anlisis de honorabilidad, reconocimiento,
imagen. Esto se obtiene a travs de su desenvolvimiento en sus aos de
experiencia.
b. Contrafiadores. Respaldo del deudor que debe demostrar igualmente
honorabilidad, reconocimiento, imagen, capacidad econmica.

2) Capacidad tcnica

Con la informacin que refleja la documentacin solicitada, se pretende conocer la
capacidad que tiene el fiado para desarrollar su trabajo, se refiere a la experiencia para
llevar las obligaciones contradas, como por ejemplo, ejecutar obras. Se requiere un
historial de las obras realizadas y/o servicios prestados, porcentaje de obras en ejecucin
y fecha de terminacin de las mismas.

La dificultad que se puede encontrar en este aspecto es cuando tanto el fiado como el
contrafiador no tienen ninguna experiencia ni conocimiento, ya que pueden estar iniciando
en el negocio.

Entre menos experiencia y conocimiento del negocio tenga el fiado, ms riesgo de
incumplimiento se puede presentar para la compaa, lo cual debe ser tomado muy en
cuenta por el suscriptor.

Para evaluar este aspecto se necesita informacin de obras realizadas, acreedores,
contratistas o subcontratistas con los ha trabajado.

3) Solvencia o capacidad econmica o financiera

Se busca determinar la capacidad de respuesta financiera del cliente/fiado, analizando:
Estados financieros o patrimoniales.
Contragarantas.
Cumplir los requisitos solicitados por la IVE.
La compaa puede solicitar referencias bancarias ya que es vital conocer del
crdito que goza la persona o empresa.
Referencias comerciales para determinar el grado de respuesta a sus
proveedores

Se requiere de referencia de contratos anteriores para determinar el grado de
administracin y pericia de la empresa en el aprovechamiento de recursos, para
determinar el capital y equipo con que el fiado cuenta para trabajar, la capacidad de
crdito que tenga, para poder determinar las contragarantas que han de solicitarse.

Tambin es necesario analizar la oferta o propuesta del trabajo para determinar bajo qu
precios se hizo, si son normales al mercado, oficiales, que margen de financiamiento se
puede esperar o que prdidas se pueden dar.

Si tiene disponibilidades de reservas suficientes para afrontar eventualidades por atraso
en el tiempo, cambio de precios de productos, atraso en el pago del acreedor por el
cumplimiento del contrato, por fraude interno, entre otros.
120

Seguro de caucin

En el caso especfico de las plizas de crdito, es necesario que adems de investigar al
fiado, se investigue a sus clientes y proveedores, ya que ellos podran ser la causa del
incumplimiento, as como, estimar varias condicionantes, moderadas y equilibradas a
largo plazo en cuanto a la situacin del pas, las cuales se indican a continuacin:

Condiciones macroeconmicas que incluye el anlisis de las variables econmicas
que buscan estabilidad para demostrar la capacidad financiera de respuesta del fiado
por posibles variaciones:
- Tasa de inflacin.
- Tasa de inters.
- Tasa cambiaria.
Legislacin mercantil para ejercer la subrogacin o el recobro. Recordemos que una
premisa legal es el hecho de que no aplica crcel por deuda que puede ser un
disuasivo para el cumplimiento del pago, lo cual implica que la aseguradora debe
tener las garantas suficientes para afrontar este tipo de situaciones con la mnima
problemtica.
Informe de la distribucin de ventas mensuales del beneficiario, as como, detalle de
cuentas incobrables.
Detalle de carta vencida, de cuentas incobrables, de deudores que omiten pagos del
beneficiario.
Detalle de clientes ms importantes, de instrumentos de pago y mecanismos de cobro
del beneficiario.
Informacin disponible comercial o financiera del fiado y del beneficiario.
- Acceso a informacin comercial y financiera, actualmente la Ley de Libre Acceso a la
Informacin, requiere que el fiado debe dar su anuencia por escrito para que la
aseguradora acceda a la informacin.
- Intercambio de informacin con otras aseguradoras locales y regionales.
- Intercambio con miembros de las asociaciones APF en casos de plizas
internacionales.
- Intercambio de informacin con otras instituciones crediticias.
El proceso de suscripcin de este tipo de plizas conlleva:
- Se debe entregar al suscriptor la solicitud de pliza de crdito comercial y la solicitud
de cada fiado con su IVE y documentacin correspondiente.
- Se revisa que la documentacin recibida sea la correcta y en orden.
- Se emite factura o requerimiento por los gastos de calificacin para el cobro
correspondiente.
- Con expediente completo se inicia a investigar a los fiados, este proceso puede llevar
de una a dos semanas.
- Al otorgamiento el beneficiario debe proporcionar reporte de las ventas y de cobros
mensuales y para anlisis del comportamiento.

4) File de referencia

Cuando el fiado ya es cliente de la compaa, es indispensable analizar el historial de
plizas emitidas, tanto vencidas como en vigor como el historial de primas pagadas para
determinar la capacidad de respuesta que ha tenido con la compaa y si existe algn
cmulo de responsabilidades.

La compaa constantemente debe analizar el cmulo de responsabilidades vrs. la
capacidad financiera del cliente y de las garantas que se dispusieren para evitar poner en
121

Seguro de caucin

riesgo su estabilidad financiera y en un determinado momento puede solicitar al fiado
proveer otras garantas.


Investigue sobre el proceso de anlisis a efectuar de la capacidad del
fiado para el otorgamiento de las plizas de caucin sobre fidelidad, de
crdito y sostenimiento de oferta y cumplimiento de contrato, debe incluir
el procedimiento a seguir en caso de ampliacin de vigencia de contrato
y/o aumento de responsabilidades.

Prepare un informe y entrguelo al instructor.

4.4 Contragarantas

Se habla de contragarantas, puesto que la garanta principal a favor del acreedor la
constituye en s, el contrato de caucin expedido por una compaa aseguradora y esta a
su vez, busca un medio para garantizarse, en caso de ejecucin de la garanta principal.

Se les puede considerar como un convenio o un contrato por medio del cual una o ms
personas (naturales o jurdicas) se obligan a responder patrimonialmente a la compaa
aseguradora por pagos que esta deba efectuar en virtud del contrato principal derivado
del incumplimiento del deudor principal. Aquellas que indemnizan al fiador, en caso de
prdida o ejecucin de plizas por incumplimiento del fiado. Tambin un contrato por
medio del cual se constituye prenda o hipoteca a favor de la compaa para responder
econmicamente por cualquier indemnizacin que la compaa hubiere de pagar en virtud
del contrato principal.

A. Aspectos legales para requerir garantas

La solicitud de presentacin de contragarantas constituye un derecho de la
aseguradora, las cuales le ayudan a evitar la exposicin de su patrimonio, est avalado en
el Artculo 1029 del Cdigo Civil. Por esta razn, a las garantas que se solicitan para
otorgar una pliza se les llama contragarantas.

As tambin, de acuerdo al Cdigo de Comercio de Guatemala, el Artculo 1029, estipula
en qu casos, la aseguradora, podr solicitar al fiado o al contrafiador el aseguramiento
del posible pago por incumplimiento, estos son:

1) El proporcionar datos falsos de la capacidad econmica y financiera del fiado o del
contrafiador.
2) Al constituirse garantas reales y el valor de las mismas disminuye siendo
insuficientes para cubrir el monto de la obligacin que se garantiza.
3) Si hay exigencia de pago del monto asegurado por parte del beneficiario.
4) Por ltimo, si han transcurrido cinco aos o si no hay vencimiento del plazo del
contrato o no se deriva de la naturaleza misma del contrato.

Mientras se constituyen garantas suficientes, la aseguradora tiene el derecho de
embargar los bienes de los deudores o contrafiadores.
La presentacin de contragarantas constituye un proceso de anlisis tcnico dentro del
proceso de suscripcin de las plizas de caucin.
122

Seguro de caucin

Los contrafiadores o los bienes considerados como contragarantas, vienen a responder
en el caso del derecho de subrogacin, el cual estara de ms al tener el aval
correspondiente, sin embargo, en determinados tipos de plizas de caucin como las de
fidelidad s ejercen el derecho de subrogacin como tal. Con las contragarantas la
aseguradora busca facilitar la recuperacin evitando litigios innecesarios y largos.

B. Escenarios que pueden determinar tipos de garantas

Los tipos de contragarantas que puede solicitar la aseguradora dependern de dos
situaciones:

1) Si el tipo de pliza y el monto a amparar se encuentra dentro del margen de operacin
del negocio, determina libremente las garantas a solicitar.
2) Cuando el monto a amparar excede la capacidad de suscripcin automtica o el
margen de operacin, solicita garantas de recuperacin, las cuales se refieren a
aquellos bienes susceptibles de ejecutar de presentarse la reclamacin, tambin
llamadas garantas reales, entre las que se encuentran:

Las garantas de recuperacin, pueden solicitarse antes, durante o despus del
otorgamiento de la pliza o bien posterior al otorgamiento de la misma.

En el mercado asegurador de caucin es usual requerir las siguientes garantas, no muy
usuales en el mercado son contrafianza, bonos del Estado, coaseguro o el fideicomiso:

C. Garantas reales expresadas en valores dinerarios

Se constituyen sobre el valor total o un porcentaje del monto garantizado del monto
garantizado en la pliza, de acuerdo con el riesgo. Este tipo de garantas es muy comn
cuando se trata de plizas de crdito o judiciales. Se puede constituir en dos formas:

1) El valor es depositado en una cuenta a nombre de la aseguradora y el dinero es
devuelto al fiado cuando concluye y finiquita la responsabilidad. Si se da el reclamo,
la aseguradora est en su derecho de utilizar el dinero para el pago al beneficiario que
ha demostrado el incumplimiento.
2) Se constituye un depsito a plazo fijo, con garanta de pago al fiador en caso de
incumplimiento del fiado. La compaa aseguradora queda en resguardo del
documento y es ejecutado en caso de incumplimiento comprobado. Estas garantas
representan una tasa de inters a favor del fiado, la cual es pagada por el banco al
vencimiento del documento.

D. Garantas fiduciarias

Este tipo de garantas se utiliza cuando, tanto el deudor principal como los contra fiadores,
demuestran ser solventes econmica y financieramente. No existe una regla para
determinar hasta qu monto se puede aceptar una garanta fiduciaria, depender del
juicio del suscriptor y su anlisis del cliente (suficiencia de la capacidad econmica), del
tipo de pliza y del monto a garantizar.

Se pueden constituir en dos formas:

123

Seguro de caucin

1) La firma y autntica del documento accesorio o compromiso de pago preimpresos por
la aseguradora. Es un documento legal exigible. Generalmente se utiliza para
plizas de sostenimiento de oferta. Tambin puede utilizarse la escritura pblica.

2) La constitucin de personas fsicas o jurdicas que sirven de fiadores y respondern
con sus bienes en caso de incumplimiento del fiado que deba ser pagada la garanta
por la aseguradora. La garanta se constituye a travs de una escritura en donde los
contrafiadores se comprometen a reintegrar a la aseguradora el valor que se pague
del reclamo en el caso en que el fiado no lo haga. Debe ser firmada y autenticada.

En el caso de las sociedades annimas, el representante firma en lo personal y como
representante legal de la empresa garante. Implica que en caso de hacer efectivo el
compromiso se responder tanto con los bienes personales del gerente como de la
empresa.

E. Garantas hipotecarias

Se acude a esta garanta cuando se considera que la garanta fiduciaria es insuficiente,
por lo que se solicita la constitucin de hipoteca sobre activos fijos como inmuebles,
siempre y cuando estn libres de gravamen.

Para constituir esta garanta se debe:

1) Realizar avalo comercial sobre el bien, con lo cual se decide si se acepta o no como
garanta.
2) El porcentaje que utilizan para estimar la garanta est entre un 75% a 80% del valor
del inmueble, considerndose un margen por demritos. Depender de la compaa
el porcentaje a establecer como aceptables, que incluso, puede ser mayor al
expresado antes.
3) Se procede a elaborar una escritura para la constitucin de la garanta, cuyos
honorarios son pagados por el fiado.
4) Se registra la escritura en el Registro General de la Propiedad, gravando el bien.

La dificultad con que se encuentra la compaa en caso de ejecutar la garanta es el
tiempo que tarden en vender la propiedad.

F. Garanta prendaria

Es otro mecanismo al cual acudir como complemento a la garanta hipotecaria. La
constitucin de esta se hace sobre bienes muebles como la maquinaria. No es usual
este tipo de garantas ya que el deterioro de estos bienes es ms acelerado.

Para su constitucin se procede de la siguiente forma:

1) Se debe disponer una valuacin o cotizacin del bien a prendar.

2) Se pacta el valor que ser sujeto de garanta de acuerdo con el criterio del suscriptor.

3) Se constituye una escritura que es firmada por el propietario.


124

Seguro de caucin

G. Garanta bancaria

Generalmente la constituye la carta de crdito Stand by, es irrevocable, expedida por un
banco extranjero a favor de la aseguradora. Son usuales en aquellos casos en los cuales
la compaa guatemalteca emite la pliza para garanta a empresas extranjeras.

4.5 Tarificacin

Como se ha indicado en sesin anterior, una vez determinada la tarifa a aplicar de
acuerdo a la pliza de caucin solicitada, generalmente representada por un porcentaje,
habr de adicionarse a la prima resultante de los costos por derechos y gastos de emisin
representada en la actualidad por el 8% de la prima neta y a la suma de ambos valores
incrementar el IVA correspondiente, tambin llamada prima comercial o total.

Para una mejor ilustracin del clculo de prima para un seguro de caucin, se presenta el
siguiente cuadro:

Clculos de prima
a. Datos bsicos b. Segn la clase de seguros tarifa aplicable
Clase de seguro:Valor a afianzar:Q.
Valor del contrato:Aplicar tarifa base %
Porcentaje de garanta: Valor exceso
Plazo del contrato:Prima netaQ.
Valor del contrato:<+>Gastos 8%Q.
Calcular el % de garanta % en .Sub-total:Q.
Q.<+>IVA 12%Q.
Valor a garantizar:TOTALQ.


Calcule primas, de acuerdo con tarifas.
Instrucciones: analice la informacin proporcionada por el instructor,
identifique el tipo de obligacin y pliza de caucin que aplica y efecte el
clculo de la obligacin mxima a garantizar y de la prima
correspondiente en base a tarifa vigente indicada por el instructor.

4.6 Emisin del contrato de caucin

Es el proceso por el cual se formaliza el otorgamiento de la pliza. El proceso en s de
emisin del contrato conlleva varias fases, la primera corresponde al proceso de anlisis
de la informacin para determinar la aceptacin del negocio, la segunda, el proceso de
emisin que inicia con la aceptacin del riesgo hasta el cobro de primas, ambas fases se
resumen en las grficas que se presenta adelante.

De acuerdo al Cdigo de Comercio de Guatemala, la prueba de la pliza es el documento
escrito, sin embargo, puede hacerse por otros medios como la confesin de la fiadora o
de otros medios que puede ser, incluso, la factura de pago.

El contrato de pliza de caucin, es la manifestacin escrita del consentimiento de
aceptacin de las partes. Este documento es por regla general preimpreso, en l se
consignan los derechos y obligaciones, de la aseguradora y del beneficiario.
125

Seguro de caucin

Como se ha indicado en el manual tcnico Bases de seguros, el contrato rene varias
caractersticas, adicional a ellas, se puede indicar que el contrato es nominativo, puesto
que legalmente tiene una denominacin y una regulacin especfica. Es un contrato
caracterstico en el sentido de que se encuentra tipificado en la Ley. Es formal ya que
para su validez legal requiere ciertas formas o solemnidades, por ejemplo, se requiere ser
por escrito y por ltimo, se indica que es de adhesin, ya que las condiciones regulatorias
son establecidas solamente por una de las partes y se perfecciona cuando la otra acepta
las condiciones impuestas.

La territoriedad de aplicacin de responsabilidades de las aseguradoras guatemaltecas,
compete a la Repblica de Guatemala, salvo que se estipule lo contrario en la pliza de
caucin.

A. Proceso de anlisis y aceptacin

En este proceso se estima que ya se cuentan con todos los documentos de solicitud con
los cuales puede trabajar el suscriptor, las etapas a operar son:





Al recibir la documentacin, el suscriptor debe analizarla:

Analizar el formulario de solicitud y determinar si es un cliente nuevo o si ya tiene un
expediente en la compaa.
Revisar si el expediente se encuentra actualizado.
Si el expediente no est actualizado o es nuevo, debe solicitar los documentos de
actualizacin de la mano con el contrato, ya que segn la obligacin a garantizar y el
monto de la pliza se debe de solicitar la documentacin necesaria, por ejemplo, los
estados financieros de dos aos, y dems documentos de solicitud antes indicados.
Con base a la informacin el suscriptor efectuar un anlisis similar al de un
banquero para otorgar un crdito.
Determinar la necesidad de establecimiento de contragarantas.
Se constituirn las contragarantas estimadas.
Si no es aceptada la pliza, se devuelve el expediente al deudor o bien se notifica y
se archiva.
Si es aceptada la contratacin se traslada todo el expediente para la emisin de la
pliza.


126

Seguro de caucin

B. Proceso de emisin

El proceso de emisin del contrato conlleva varias etapas las cuales se muestran a
continuacin:

Luego de la aceptacin del riesgo, el expediente es traslado a un emisor que inicia el
proceso seleccionando el texto a usar de acuerdo con el tipo de pliza solicitada, luego
asignando el nmero de pliza, este nmero est conformado por un cdigo que identifica
el tipo de pliza aplicable, posterior, se asigna el nmero correlativo de la aseguradora,
por los registros virtuales, este puede asignarlo el mismo sistema. Con la asignacin del
nmero se ingresan los datos al sistema que a su vez alimenta el registro contable tanto
de la obligacin contrada como del pago que corresponda, ya ingresada toda la
informacin al sistema se procede a la emisin fsica del documento entregndose al
responsable.

El documento fsico es trasladado al encargado de control de calidad que revisa la
congruencia de los datos ingresados con relacin al contrato principal.
Este posteriormente es trasladado a despacho para la preparacin del documento
para ser entregado.
Debido a que el pago de las plizas debe efectuarse de contado anticipado, por
regla general, debera entregarse el documento y simultneamente efectuar el cobro
de la prima y se procede con la emisin de la factura correspondiente.
Al registrarse el cobro de la prima a travs del sistema, simultneamente se registran
los datos en el sistema contable y se registra las comisiones generadas a favor del
intermediario, si fuere el caso.

C. Contenido de la pliza de caucin

De acuerdo al Cdigo de Comercio de Guatemala, en el Artculo 1025, se estipula cual es
el contenido mnimo que debe constar en la pliza de caucin, de consignarse la mayor
cantidad de datos que identifican la pliza, los elementos personales, las obligaciones
contradas, bsicamente se refiere a la consignacin de:

Con el fin de identificar el tipo de caucin emitido, todas deben estar numeradas e
indicar a qu clase de pliza pertenece. Lo anterior con el objeto de identificarlas.
El lugar y la fecha de la emisin del documento.
Nombre y domicilio de la aseguradora, por ser un documento preimpreso ya se
consigna estos datos.
127

Seguro de caucin

Nombre y domicilio del fiado o deudor principal, el cual debe coincidir con el que figura
en el contrato o documento principal. La falta de consignacin de este dato conlleva
la problemtica de identificacin y de presuncin de inexistencia de la obligacin.
Nombre del beneficiario o acreedor, deber indicar nombre completo o razn social o
denominacin, segn se indica en el contrato o documento principal. La no
consignacin conlleva la falta de legitimacin de quin debe exigir al fiador el
cumplimiento de la obligacin, por consiguiente lleva a la presuncin de inexistencia
de la obligacin.
Especificar las obligaciones que se estn garantizando por intermedio de la pliza de
caucin, es decir, el alcance de la obligacin y las circunstancias en la operacin de la
garanta. Debe indicarse el documento base para la emisin de la pliza,
consignando nmeros de identificacin, fecha del contrato, etctera.
Consignar el valor dinerario de responsabilidad garantizada. Esta informacin indica
el monto mximo por el cual la aseguradora asume la obligacin frente al beneficiario.
A fin de que no haya duda el monto se expresa en nmeros y letras, as tambin
debe indicar la moneda de pago de su obligacin, la cual puede ser en dlares o
quetzales.
Consignar la vigencia de la pliza, de acuerdo al requerimiento legal del contrato o de
la Ley de Contrataciones del Estado, puede ser prorrogable previa aviso del
beneficiario y aceptacin del fiador, pero debe coincidir con el perodo de vigencia
sealado en el contrato o documento principal.
Consignar la firma de la fiadora (representante o apoderado), autorizando para tal
efecto que la firma puede ser autgrafa, o bien impresa o reproducida, la falta de la
misma representa la invalidez del documento.
Como se observa no solicita la consignacin de la prima correspondiente, la cual se
confirma con la emisin de la factura de pago.

Adicionalmente, tal y como se indica en el manual de Bases de seguros, atendiendo al
Acuerdo 3-2011 de la Superintendencia de Bancos, se indica el contenido de documentos
a incluir en la pliza de daos y al formar parte los seguros de caucin del ramo debe
cumplir con lo expresado.

D. Conformacin del expediente

Una vez trabajada la emisin del documento, se conforma el expediente de la pliza de
caucin, puede hacerse en dos expedientes separados, uno que conforma en s la pliza
de caucin especfica y otro que conforma el expediente del cliente ya calificado en la
compaa y quin podr optar a otras plizas y que tambin cumple con lo especificado
por la IVE.

Expediente de la pliza de caucin Expediente del cliente (referencias)
Al folder que contiene los documentos
se le plasma el nmero de la pliza.
La conformacin del expediente se
inicia con los documentos de solicitud
original, documentos complementarios,
correspondencia cruzada entre las
partes, si existe, expedientes de
anlisis que se hayan efectuado, si es
el mtodo de la aseguradora; copia del
detalle de garanta o del documento
Formulario IVE.
Estados financieros o estados
patrimoniales (depende si es cliente
individual o jurdico).
Fotocopia de cdula de vecindad o DPI
del representante legal o del
propietario.
Escritura de constitucin de la
empresa.
Nombramiento del representante legal.
128

Seguro de caucin

accesorio, se adjunta copia de la pliza
y copia de la factura de pago.
El folder se resguarda en el archivo
correspondiente.
Recibo de agua, luz o telfono.
Tarjeta del NIT.
Patente de Comercio y de Sociedad.
Escritura de constitucin de la
empresa.
Consulta de referencias bancarias y
comerciales.
Informacin de contrafiadores.
Otros que se hayan requerido.

Una necesidad creciente del mercado, es contar a la menor distancia de tiempo y espacio
de los documentos de garanta para facilitar los negocios, la emisin de las plizas, una
vez autorizadas deben ser emitidas a la brevedad, incluso el cliente espera en la misma
compaa el documento por la urgencia que implica la presentacin. Derivado de esto, el
mercado de las plizas est en evolucin y las compaas ya ofrecen ciertos negocios va
electrnica como puntos nicamente de emisin en agencias. Esta va es hoy en da la
mejor forma de hacer negocios y las compaas aseguradoras no estn exentas de ello.

E. Anexos

Se refiere a los documentos que modifican las condiciones de la pliza de caucin y son
emitidos por varias circunstancias:

Adiciones.
Ampliacin de vigencia.
Ampliacin del lmite de responsabilidad.
Disminuciones.
Concesin de prrrogas o perodos de espera.

Las modificaciones a operar en la pliza de caucin, pueden corresponder a adiciones,
modificaciones o ampliaciones al contrato principal, las cuales se derivan del tipo de obra
o compromiso contrado, por situaciones ajenas al contratista, constructor o deudor o
bien, a solicitud del mismo acreedor. En cualquiera de los casos se tiene un componente
legal, se encuentra estipulado en el Artculo 1032 del Cdigo de Comercio de Guatemala,
el cual se convierte en una obligacin del acreedor el tener que notificar directamente a la
aseguradora dentro de los cinco das siguientes de cualquier prrroga o espera que se le
haya concedido al asegurado o deudor. Si no hubiere notificacin dentro del plazo
sealado y la consecuente aceptacin de la compaa, la pliza se considerar extinta.

De tal aviso puede surgir la necesidad de emisin de un anexo ampliando el perodo de
vigencia o ampliando el monto garantizado (este caso amerita una ampliacin del contrato
principal).

Estos anexos pueden representar el pago de una prima, la cual deber cancelar el
deudor.

En el caso de las plizas de arrendamiento, segn el Cdigo de
Comercio de Guatemala, Artculo 1887, si se prorroga el contrato por
voluntad de las partes, sin aviso y aceptacin de la aseguradora,
extingue la pliza a no ser que el fiador acepte expresamente
adherirse a esa prrroga.
129

Seguro de caucin


Investigue las causas de liberacin de responsabilidad del fiador y la
extincin de obligaciones en diversos seguros de caucin, de acuerdo
con normativa legal y contractual.

Prepare un informe y entrguelo al instructor.

Dentro de las condiciones generales de las plizas de caucin se hace una aclaracin al
trmino endoso, distinto del documento de modificacin ya tratado, este va enfocado al
hecho de que la pliza como tal, no es endosable y solo podr ser reclamada por el
beneficiario a cuyo favor fue expedido el documento.

F. Pago

El pago de la prima, atendiendo al Cdigo de Comercio de Guatemala, Artculo 884,
considerado como la contraprestacin al otorgamiento de la pliza, debe ser efectuado al
momento de la celebracin del contrato.

Las primas a pagar pueden corresponder tanto a la prima del contrato original, como a las
primas de renovacin, si fuere el caso, de acuerdo con el tipo de caucin o condiciones
del contrato principal.

En plizas que requieran la constitucin de garantas con escritura pblica, tambin deben
cancelar el costo de la escritura segn tarifas y honorarios acordados por las compaas.

Al conceder plazo para el pago, la compaa corre el riesgo de que el deudor no efecte
el pago de la prima y legalmente, el hecho del impago, no es motivo de revocacin de la
pliza, es decir, que no extingue la cobertura del contrato al cual se comprometi
solidariamente.






















130

Seguro de caucin


Instrucciones: complete los enunciados, de acuerdo con los contenidos
estudiados.



1. Defina el trmino suscripcin. ____________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

2. Indique como mnimo, dos caractersticas y conocimientos que debe reunir la
persona que realiza el proceso de suscripcin.______________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

3. Indique la clasificacin de los documentos para solicitar plizas de caucin. ______
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

4. Describa el trmino contragarantas. ______________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

5. Indique los tipos de anlisis de riesgos que realiza el suscriptor de caucin._______
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

6. Indique los aspectos que deben verificarse en el anlisis de riesgo subjetivo.______
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

7. Indique los tipos de garantas usuales en el mercado._________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

8. Indique las etapas que se dan en el proceso de emisin de emisin de las plizas de
caucin._____________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

9. Indique cules son los tipos de expedientes que se deben conformar por el
otorgamiento de una pliza a un cliente? ___________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

10. Qu informacin se pretende obtener con el anlisis de la capacidad tcnica del
cliente? ____________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________


131

Seguro de caucin


5. Proceso de reclamacin y
recuperacin en los seguros de caucin

Las formas de garanta o caucin tienen aplicacin desde tiempos inmemorables, la
evolucin de la sociedad y las formas de comercio han trado como resultado la necesidad
de especialistas para facilitar la adquisicin y otorgamiento de instrumentos que agilicen
las relaciones comerciales, entre otros.

Tanto en Guatemala como en el resto del mundo, las aseguradoras juegan un papel
importante en el sistema financiero. Por medio del contrato de caucin garantizan al
beneficiario la estabilidad en las operaciones que celebran con los deudores; ya que la
aseguradora responde de la obligacin contrada por estos en caso de incumplimiento.

Las compaas cuentan con mecanismos y normas establecidas para el proceso de
reclamacin derivado de un eventual incumplimiento, con el fin de acelerar los trmites
pero que permita aplicar sistemas para solucin de conflictos en caso de presentarse.
Las compaas guatemaltecas al ser miembros de la Asociacin Panamericana de
Fianzas, cuentan con el apoyo de utilizar las Reglas Uniformes de la CCI para fianzas
contractuales (Publicacin 524 de la CCI), que contemplan lineamientos en cuanto a la
definicin, alcance de las plizas, procesos de reclamaciones, jurisdiccin y solucin de
disputas, entre otros.

La ocurrencia del reclamo lleva consigo una serie de anlisis para determinar las causas
del incumplimiento, la procedencia o improcedencia del pago, efectuar el pago en s y por
supuesto, el proceso de recuperacin de las garantas que es la base medular para la
estabilidad financiera de las compaas aseguradoras, estos anlisis o etapas se tratarn
en la presente sesin.

















132

Seguro de caucin

5.1 Proceso de reclamacin

Se refiere a todos los procesos que realiza la compaa de presentarse una reclamacin,
tendientes a determinar la procedencia o no del reclamo y llegar al pago de la prestacin
procedente.

Para que se d una reclamacin en los seguros de caucin, se relaciona con
incumplimientos y la mayora de casos depender de su solvencia econmica. En la
medida en que el cliente mantenga su solvencia, no tendr problemas con el
cumplimiento de sus obligaciones y no sufrir alguna prdida, lo cual es completamente
cierto.

A. Funciones del departamento de reclamos

Toda compaa que suscribe seguros de caucin, cuenta con personal cuya funcin es
tramitar las reclamaciones y todos los procesos que conllevan las mismas, ya sea a nivel
de gerencia o bien, los mismos abogados de la compaa, el negocio de caucin no es
tan grande como el de seguros, sin embargo, la atencin que amerita cada reclamacin
pone a funcionar todos los procesos de investigacin y negociacin en el rea. Las
caractersticas y conocimientos que deben reunir estas personas son:

Saber que dependen y reportan a la gerencia general.
Contar con recursos para el manejo jurdico de las demandas.
Contar con procedimientos claros y especficos para dar continuidad a los procesos.
Brindar atencin oportuna y eficaz, tanto a los beneficiarios como a los fiadores,
apegada al derecho de las reclamaciones.
Procurar los arreglos extrajudiciales y beneficiosos para todas las partes
involucradas.
Disponer de colaboradores que les ayude en solucin de casos, como arquitectos,
ingenieros, abogados y otros.
Ser el apoyo para el rea de suscripcin.

B. Incumplimiento de la obligacin garantizada como causal de la reclamacin

Todo proceso de reclamo de un seguro de caucin inicia con el incumplimiento de la
obligacin garantizada y como parte de los derechos que tiene la aseguradora ante el
incumplimiento de una obligacin, antes de proceder al pago del reclamo.

Tener acceso a los libros y registros del fiado para determinar hasta donde est el
incumplimiento.
Derecho a determinar razones y medicin del incumplimiento.
Financiar al fiado para que concluya sus obligaciones bajo supervisin estricta
(mecanismo tomado por las compaas que puede traducirse en disminucin de
prdidas).
Hacerse cargo de la culminacin del proyecto.
Derecho de subrogacin por las prdidas pagadas.
Derecho a llegar a acuerdos y conciliaciones con el beneficiario, de acuerdo con los
reclamos presentados.
Disponer de contra garantas para su ejecucin si no hoy respuesta del fiado.


133

Seguro de caucin

1) Causas del incumplimiento

Las causas que pueden crear el incumplimiento de la obligacin garantizada tienen
relacin con el tipo de pliza otorgada y las obligaciones, entre algunas se encuentran:

a. El dolo o culpa manifiesta del fiado.
b. La falta de calidad requerida en los contratos.
c. Errores de diseo.
d. Reacciones adversas del fiado, por diferencias durante la ejecucin de los contratos,
considerando que el problema ser nicamente entre el beneficiario, decisin errtica
que puede llevar al pago de reclamos y su posterior subrogacin.
e. Fraude del fiado.
f. No proveer los productos comprometidos o con calidad inferior a la ofrecida
g. Falta de mantenimiento
h. Falta de liquidez.
i. Malversacin de anticipos.
j. No seguimiento de lineamientos o condicionamientos.
k. En el caso de las cauciones judiciales, la fuga del fiado o la falta de comparecimiento
obligatorio
l. La falta de pago de impuestos
m. Por decisin de tribunal competente que declare el incumplimiento.

En la fianza de cumplimiento ambiental, por incumplimiento, se
norma claramente que se har efectiva la pliza sin necesidad de
ningn trmite judicial o administrativo, considerndose suficiente el
requerimiento que se haga por parte del Ministerio de Ambiente y
Recursos Naturales a la aseguradora. Aun as debe demostrarse el
incumplimiento.
La pliza de buena conducta, si el deudor violare la norma de conducta impuesta se
har efectiva la garanta.

2) Causas no consideradas de incumplimiento

No se considera causa de incumplimiento que conlleve el pago del valor garantizado si el
mismo procede de:

a. El hecho de que el beneficiario o acreedor suspendan la obra.
b. Que el acreedor afronte problemas de liquidez que impidan el pago al fiador y
conlleve la suspensin de la obra contractualmente.
c. Por fuerza mayor. Ac pueden considerarse los desastres naturales.
d. Que el fiado o deudor haya concluido el contrato y el beneficiario pretenda cobrar la
fianza para pagar al fiado, ya que la fianza acta en caso de incumplimiento no es un
mecanismo de pago del que pueda disponer un beneficiario.
e. Otras

3) Consecuencias del incumpliendo

Las consecuencias del incumplimiento son variadas y dependen del tipo de contrato
principal, as como, a quienes afecta, entre estas se pueden mencionar:

134

Seguro de caucin

a. La prdida de valores, como en el caso de un anticipo o un fraude interno
garantizado por una pliza de fidelidad.
b. Los perjuicios de prdida de la propiedad o no tenerla disponible.
c. La insatisfaccin del beneficiario por incumplimiento de las obligaciones.
d. El incremento de los daos y perjuicios por la inflacin.
e. La posible devaluacin de los montos por obligaciones asumidas en moneda dura por
fluctuacin en el tipo de cambio.
f. La insuficiencia de las contragarantas por fluctuacin de la moneda, por inflacin y/o
por depreciacin de los bienes.
g. Pago de la obligacin garantizada.
h. Derecho de subrogacin del fiador.

C. Procedimiento de reclamacin

Generado el incumplimiento parcial o total de la obligacin, da derecho al beneficiario
exigir a la aseguradora la compensacin prevista en la pliza de caucin.

Si bien es cierto que todas las obligaciones de los contratos amparados por las
compaas corren el riesgo de un eventual incumplimiento, es improbable que todos a la
vez incumplan, hay cierto tipos de plizas de caucin que corren un grado ms alto de
riesgo de incumplimiento como lo son las de crdito, lo que hace necesario una mejor
suscripcin del riesgo.

El procedimiento en s de la reclamacin de un seguro de caucin se da en tres etapas y
cada una de estas conlleva ciertas actividades a desarrollar, las cuales se presentan en la
siguiente grfica:




Proceso de
reclamacin
Aviso previo o aviso de
reclamo por el
beneficiario
Integracin de la
documentacin.
Dictamen de la
reclamacin.
Notificacin o carta de
aviso.
(Registro del reclamo).
Probable incumplimiento
del fiado.
Documentacin necesaria.
Beneficiario prueba
incumplimiento del fiado
Fiado prueba
cumplimiento o no de sus
obligaciones.
Si procede reclamo,
fiador hace frente a las
obligaciones.
Responde por la obligacin
incumplida del fiado
(construye, entrega, hace).
Por pago de dinero
garantizado.
Derecho de
subrogacin contra el
fiado.
135

Seguro de caucin








1) Actividades que conlleva la reclamacin:

Dentro de las actividades que debe desarrollar la compaa durante el proceso de
reclamo se encuentran:

a. Determinar si el reclamo es procedente de acuerdo con la cobertura de la pliza de
caucin y al contrato principal.
Anlisis de la responsabilidad asumida.
Anlisis de las condiciones contractuales de la pliza de caucin emitida.
Anlisis del contrato principal.
b. Determinar si el fiado ha cumplido con las condiciones de la pliza de caucin.
c. Determinar la postura del fiado o deudor con relacin al reclamo.
d. Anlisis del tipo de incumplimiento.
Existe tal incumplimiento.
Es imputable al fiado.
Hay argumentos de descarga.
e. Determinar la postura del fiado o deudor con relacin al incumplimiento.
Argumentos legales.
Argumentos contractuales.
Hay aceptacin del incumplimiento.
Hay ofrecimiento de pago directo del fiado al beneficiario.
f. Determinar cul es la indemnizacin del siniestro que se pretende y cul es el siniestro
probado.
g. Si se han cumplido las medidas de seguridad solicitadas o presentadas por el cliente
en la solicitud.
h. Constituir la reserva para siniestros pendientes de pago.
i. Determinar la postura del beneficiario con relacin al reclamo.
Hay posibilidad de negociacin.
j. Determinar el desarrollo del contrato por el incumplimiento.
Visitas tcnicas a la obras.
Determinar montos de inversin del anticipo en la obra, en los trabajos realizados,
en los servicios prestados, en los bienes entregados, entre otros.
Determinar las causas de incumplimiento como fuerza mayor, falta de materiales
o insumos, errores de diseo, entre otros.
Determinar el avance de la obra o del contrato para determinar inversin de
anticipo y cumplimiento de contrato y por las diferencias, procede tanto la
constitucin de las reservas como la negociacin para liquidar el reclamo en
efectivo o cumplir con la obligacin incumplida por el fiado.
Determinar el avance en la prestacin del servicio o en la entrega de bienes, se
procede igual que el punto anterior.
Determinar si existen diferencias a favor del contratista para trabajarlas por la va
de la compensacin, disminuyndola del valor del reclamo.
Determinar si existen perjuicios indemnizatorios con relacin a la calidad de la
obra y sus materiales. Conlleva un anlisis tcnico. Se puede negociar el
El dictamen de procedencia del reclamo est sujeto al anlisis de los documentos
suministrados, efectuar las investigaciones adecuadas (campo, documentales, otras)
y escuchar tanto al beneficiario como al fiado, se determina el pago o no del reclamo
con la notificacin al beneficiario
136

Seguro de caucin

efectuar las reparaciones que fueren convenientes y llegar a las especificaciones
requeridas en el contrato o si no hubiere forma de repararlas, se debe efectuar el
pago por el valor del perjuicio determinado (conlleva la constitucin de la reserva
correspondiente).
Si fuere una pliza de cumplimiento legal, por ejemplo, ante la SAT, verificar si se
dio el cumplimiento y no se hicieron las anotaciones correspondientes, debiendo
el fiado proporcionar las pruebas del cumplimiento (previamente el beneficiario a
requerido el mismo).
k. Poner en contacto al beneficiario con el fiado para llegar a una negociacin entre ellos
y as evitar el siniestro o bien, negociar el reclamo en s.
l. Existen contragarantas.
m. Efectuar un nuevo anlisis tcnico y financiero del fiado para determinar si podr
terminar con el cumplimiento de sus obligaciones:
Si est atravesando por una iliquidez temporal.
Si cuenta con una solvencia patrimonial que pueda garantizar bajo control una
financiacin de la aseguradora para terminar el contrato.
Para poder financiar la culminacin del contrato el asegurador debe contar con
autorizacin del reasegurador con la participacin porcentual de esta, con relacin
al contrato de reaseguro, debe hacer los registros contables como un
otorgamiento de crdito.
Si se determina que no tiene la capacidad para culminar con el contrato, el
asegurador puede, por ejemplo, en los cumplimientos del contrato de obra, a
travs de un subcontrato, hacerse cargo de la culminacin de la obra teniendo a
su disposicin otros contratistas. Para elegir esta opcin, la aseguradora ha
estimado previamente el beneficio a obtener que es una disminucin en la prdida
a cubrir.
Con el nuevo anlisis financiero se puede determinar la viabilidad de las
contragarantas establecidas previamente y si es suficiente para cubrir el pago
que corresponda al reclamo sin necesidad de constituir reservas.

En un reclamo, la comunicacin entre el fiado y el fiador es muy importante para buscar
soluciones positivas y adecuadas, llevando a buen trmino las obligaciones contradas.


En el caso de plizas de fidelidad adicional a varias de las
actividades antes propuestas, se debe determinar algunas otras
como:

Cundo y cmo se descubri el fraude.
Hubo agravantes del riesgo de un ao a otro.
Determinar si hay valores que pueden ser embargables del empleado fraudulento y
si ya se les ha embargado.
Si se le puede retener algunos valores como salarios, comisiones, etctera.
Determinar los mtodos que ha utilizado para cometer la infidelidad.
Determinar en donde est el defraudador.
Si se ha presentado la demanda en contra del empleado fraudulento.

Si el acreedor demandare al fiador y esta comprobare que se da la confusin de calidades
de deudor y acreedor, este puede hacer uso de la excepcin para el pago de la
obligacin.

137

Seguro de caucin

Concluyendo, cada reclamo tiene caractersticas distintas y criterios particulares, as
tambin se ha hecho una relacin del manejo de reclamos con la constitucin de las
reservas aplicables segn el caso, el desarrollo del proceso del reclamo y la necesidad de
constituir la garanta correspondiente.

2) Ejemplo de reclamaciones

A continuacin se presenta un corto anlisis de procesos de reclamaciones por tipo de
fianza, sin embargo, como se ha indicado antes, cada caso debe evaluarse por separado.

a. Plizas de fidelidad

Este tipo de plizas ampara:



Todo reclamo a presentar debe estar enmarcado en las condiciones generales de la
pliza de caucin, al Cdigo de Comercio de Guatemala, Cdigo Civil y dems Leyes
aplicables, recalcando que es de vital importancia que tanto el descubrimiento del hecho
delictivo como las prdidas que se hayan incurrido durante la vigencia de la pliza.

De acuerdo con los lineamientos de la pliza se debe proceder de la siguiente forma:

Trmites en
caso de
reclamacin
El beneficiario deber dar aviso por escrito a la aseguradora en su
oficina principal en la ciudad de Guatemala, dentro de los tres das
hbiles siguientes al descubrimiento de cualquier prdida en la que
fuere responsable el empleado.
Las reclamaciones debern de presentarse por escrito a la
aseguradora dentro de los treinta das siguientes al descubrimiento de
la prdida, proporcionndole todos los datos y elementos probadores
de la responsabilidad imputada, a no ser que la pliza marque un
nmero diferente de das.
Separar inmediatamente al empleado de sus funciones y adems,
proceder con toda diligencia contra dichos empleados, civil o
criminalmente, si as lo requiere la fiadora.
El beneficiario estar obligado a presentar la demanda o querella,
segn el caso, a ratificarla ante los tribunales competentes y a entregar
a la fiadora, copia certificada de la misma, debidamente ratificada.
El beneficiario deber proporcionar todos los elementos y documentos
de prueba fehacientes que conduzcan a comprobar el monto del dao
patrimonial y la probable responsabilidad imputada a la persona
asegurada o fiado. Determinar el dao patrimonial sufrido.
La fiadora har el pago de la reclamacin al beneficiario dentro de los
trminos a que se refiere el Artculo 1030 del Cdigo de Comercio de

Pliza de fidelidad
Benefici ario debe documentar

La prdida patrimoni al

La accin delictuosa del empleado
participacin en el acto delictivo
138

Seguro de caucin

Guatemala, contados a partir de la fecha que se presente la
reclamacin y sus requisitos. Artculo 1030. Mora. El beneficiario
deber solicitar el pago de la pliza de caucin por escrito en forma
fundamentada y la aseguradora incurrir en mora si no paga dentro de
los trminos siguientes:
Diez das en plizas en donde no haya reaseguro.
Treinta das, donde haya reaseguro.
Ser nulo el pacto que fije un plazo distinto al que seale este Artculo
o una tasa diversa de la legal a los intereses moratorios.
Cdigo de Comercio de Guatemala, Artculo 1028. Pliza de
conducta. Si se otorga una pliza para responder de la conducta de
una persona, el beneficiario podr exigir el pago, cuando pruebe,
por cualquier medio y sin que necesite declaracin judicial, que el
fiado ha incurrido en el acto o la omisin prevista en el contrato.
La fiadora corre con los gastos y costas de la querella siempre y
cuando no excedan el monto mximo amparado en la pliza, en
caso contrario, corren a cargo del beneficiario.
La fiadora, ofrece: asesora jurdica integral a travs de los abogados
especializados en la materia.
De acuerdo con las condiciones de la pliza de caucin no es requisito
esperar los resultados de un juicio para efectuar el pago de la
reclamacin, es ms de acuerdo con el Cdigo de Comercio de
Guatemala, Artculo 1028, se indica claramente que el pago al
beneficiario se har efectivo cuando pruebe por cualquier medio y sin
necesidad de declaracin judicial la responsabilidad del fiado.
Se recomienda interrogar al empleado bajo presuncin de defraudador
buscando:
Determinacin de monto aproximado del dao.
Posibilidades de recuperacin y negociacin.
Reconocimiento de deuda.
Solo se indemnizan las prdidas probadas.
El patrono/beneficiario se obliga a proceder civilmente contra el
empleado, debiendo ratificar la denuncia.
Documentos a
presentar
Copia simple de la denuncia (ratificarla) puesta ante el Ministerio
Pblico.
Certificacin contable de la prdida, adjuntando los documentos que
respalden la prdida del patrimonio.
Fotocopia de la patente de comercio del beneficiario y de la
representacin legal.
Fotocopia del contrato individual de trabajo del empleado sindicado,
carta de relacin laboral, planillas del IGSS.
Expediente laboral, del sealado, que debe incluir referencias, la
direccin actualizada y telfono personal, para su localizacin de
preferencia residencial.
Informe de auditora en donde describan en forma cronolgica, analtica
y cuantitativa el modus operandi utilizado por el empleado (fiado) para
cometer el delito.
Copia de los papeles de trabajo del auditor y/o investigador que
demuestren enteramente la participacin material del fiado, en qu
forma fue detectado, indicar las acciones legales en contra del
139

Seguro de caucin

imputado e informar si an contina trabajando en la empresa o no.
De parte del departamento de Recursos Humanos o contabilidad
(segn la estructura de la empresa), presentar informe detallando la
liquidacin laboral a que tiene derecho de acuerdo con el contrato de
trabajo.
Fotocopia del cheque y finiquito emitidos de los ltimos pagos de
prestaciones o en su caso, si fue despedido, de las prestaciones
pagadas.
La aseguradora
quedar libre de
responsabilidad
cuando
El beneficiario falte a la verdad en cualquier informacin que
proporcione a la fiadora.
Los hechos ocurran antes o despus de la vigencia de la pliza.
Prdidas que no puedan ser atribuidas a alguno de los empleados
(desapariciones misteriosas).
El personal que presente sus servicios a la empresa beneficiaria en
filiales o sucursales, si a la contratacin se establecieron y la empresa
beneficiaria no dio aviso para que la aseguradora diera su
consentimiento para caucionar a dichos empleados.
Si el empleado infiel no fue dado de alta.
Faltantes de inventario que no se puedan atribuir a un empleado.
Aplicaciones hechas por el beneficiario o por el fiado infiel, para cubrir
adeudos o desfalcos preexistentes al inicio de la caucin.
Crditos de cualquier naturaleza que el beneficiario o un tercero hayan
concedido al fiado.
Dao en propiedad ajena.
Delitos cometidos por personal que no tengan relacin laboral con el
beneficiario, excepto en los casos en que se presente connivencia y
hayan participado uno o ms caucionados.
Delitos que sean causados por huelguistas o por caucionados que
participen en disturbios de carcter obrero, motines, alborotos
populares o vandalismos durante la realizacin de tales actos.
CDIGO CIVIL: Artculo 2105.- Es nula la pliza que recae sobre una
obligacin que no es vlida. Se excepta el caso en que la nulidad
proceda de incapacidad personal de deudor, si el fiador tuvo
conocimiento de la incapacidad al tiempo de obligarse.
Clculo de
indemnizacin
Para definir el importe de la indemnizacin, a la prdida total definitiva
se resta:
Las garantas dadas por el empleado defraudador al patrono.
Cualquier suma debida por cualquier causa y que el patrono pueda
retener legalmente, como salarios, comisiones, pensiones, etctera.
Compromisos monetarios contrados con terceras personas a favor
del empleado defraudador para disminuir el dficit.
El deducible establecido en la pliza.

b. Plizas de caucin administrativas

Principales obligaciones de esta pliza:

140

Seguro de caucin



Para este tipo de plizas una vez demostrada la procedencia del reclamo, la compaa
aseguradora debe hacer frente a la obligacin garantizada, teniendo dos opciones:

Dar cumplimiento a la obligacin que incumpli el fiado, cuando se trata de
obligaciones de hacer como la construccin de una obra. Esta opcin no es muy
comn pero en determinados casos la ms viable para la aseguradora que implica
un menor desembolso para subrogacin.
Efectuar el pago en dinero al beneficiario.

De acuerdo con los lineamientos de la pliza, se debe proceder de la siguiente forma:

Trmites en
caso de
reclamacin
Debe dar aviso de incumplimiento, en caso contrario se pierde el
derecho de reclamar.
El beneficiario debe presentar el reclamo en forma fehaciente
atendiendo a los lineamientos legales y contractuales.
Se estima como fecha cierta del reclamo, la fecha de recepcin del
reclamo.
Aplica el principio de la proporcionalidad en caso de prdidas
parciales, con lo cual se reduce la responsabilidad al valor incumplido.
Se hace contacto con el fiado y su asesor para iniciar con la
determinacin de procedencia de la reclamacin.
Si hay contrariedades, se solicitan evidencias escritas tanto del
beneficiario como del fiado sobre sus opiniones, argumentos
demostracin de cumplimientos o incumplimientos.
Se programa reunin conciliatoria con las dos partes involucradas para
dilucidar planteamientos.
Luego de la reunin, la aseguradora emite una decisin sobre el
proceso.
Si procede el pago al beneficiario, se procede a negociar si se efecta
bajo la va de pago en efectivo o dar cumplimiento al incumplimiento
del fiado.
Se procede al cobro al fiado o bien, a la ejecucin de las
contragarantas.


c. Plizas de crdito

En las plizas de crdito se lleva a cabo un proceso particular en caso de reclamacin,
generalmente promovidos al cabo de seis meses desde la notificacin de siniestro a la
compaa y que se ha determinado que la cuenta es incobrable:


Plizas de caucin administrativas
Beneficiario obligaciones y documentar

Dar aviso de incumplimiento dentro de los 30 das
siguientes a la fecha en que debi cumplirse la
obligacin

Demostrar y documentar el
incumplimiento del fiado
141

Seguro de caucin

Debe darse una declaracin de liquidacin forzosa, por medio de una resolucin firme
de autoridad competente, en la cual se debe detallar, ordenar y saldar cuentas una
vez se ha determinado el importe. Este paso es importante para la seguridad de
variados actos jurdicos.
Debe darse una declaracin de concurso de acreedores, considerando un juicio
universal contra el deudor que no tiene recursos para el pago de sus deudas,
generalmente es solicitado por el deudor para declaratoria de quiebra o buen llegar a
un acuerdo con las otras partes.
Se puede dar un acuerdo extrajudicial, buscando la reduciendo el crdito.
Conlleva un embargo o medida cautelar.

d. Plizas judiciales



El proceso de reclamo depender del tipo de pliza que se necesite.

Para las plizas en la cuales se garantiza las responsabilidades del demandado y no
cause ms daos y perjuicios, tomar en cuenta que el tribunal que emite la sentencia no
es el beneficiario si no aquel que sufri los daos y perjuicios, debiendo consignar en la
pliza de caucin, al beneficiario afectado. Pliza no comn y difcil de obtener. No hay
una legislacin especfica, un ejemplo de esta se encuentra en lo expresado en el Cdigo
Procesal Civil y Mercantil, Artculos 264 y 533. Para este tipo de pliza debe
incorporarse la indemnizacin de costas, daos y perjuicios ya que el beneficiario debe
primeramente entablar demanda contra el asegurado que ocasion los daos y perjuicios
y es necesario contar con la sentencia condenatoria para poder ejecutar la fianza.

Si la pliza de caucin es para lograr la libertad de la persona que sea detenida en forma
preventiva y que se responda de su comparecencia cuando fuere llamado por el juez, el
incumplimiento se da cuando no se presenta, por lo cual es girada orden de captura y se
ejecuta la garanta notificando a la aseguradora del incumplimiento y debe de pagar la
suma garantizada. Ejemplo, Cdigo Procesal Penal, Artculos 558, 573.

En las fianzas laborales que generalmente se emplean para liberar embargos y arraigos
en contra del patrono, embargo de cuentas y propiedades, la actuacin de interventores,
su ejecucin y proceso de reclamo va de la mano con la resolucin del juzgado. El
monto de la fianza es fijado por el tribunal competente al inicio y al incumplimiento con
notificacin solicitan de la aseguradora efectuar el pago correspondiente.

D. Delito interno en la empresa asegurada como causa de reclamacin

Uno de los casos de reclamacin en las compaas aseguradoras, corresponde al fraude
interno, robos y/o malversaciones que se puede dar en las empresas aseguradas que
contratan plizas de fidelidad. Estos fraudes pueden darse bsicamente por:

Plizas de caucin judiciales
Incumplimiento de la obligaci n impuesta

Dar aviso de incumplimiento por parte del
juzgado correspondiente


Demostrar y documentar el
incumplimiento del fiado
142

Seguro de caucin

La oportunidad que encuentra el empleado por falta de controles y/o registros
adecuados.
Las situaciones personales bajo las cuales puede encontrarse motivado el empleado.

1) Motivadores

Los motivos para cometer fraude interno se pueden resumir as:




























La mayora de los delitos por fraude han sido detectados por accidente o por casualidad y
pueden ser previsibles con los debidos controles dentro de la misma empresa y el clima
organizacional que se maneje.

a. Debilidades de las empresas

Dentro de las debilidades de las empresas como causante o motivador de los delitos se
encuentran:

Confianza excesiva a los empleados y directivos.
Alta rotacin de personal.
Mala definicin de las responsabilidades de los funcionarios o funciones inadecuadas.
Deficiente control de efectivo.
Control interno dbil.
Supervisiones insuficientes.
Informacin dbil.
Necesidades.
- Situacin econmica.
- Situacin de salud.
J ustificaciones.
- Coercin.
- Chantaje.
- Corrupcin.
- Pobreza.
- Alcohol, drogas, juego.
Retos
- Desacuerdos con la empresa.
- Desafos a la empresa
Acceso.
- Al dinero.
- A registros.
Conocimiento de la empresa y los
procedimientos.
- Falta de controles.
- Supervisiones ineficientes.
- Otros.
Tiempo para operar.
- Exceso de confianza.

Fraude

Oportunidad
Situaciones
personales
143

Seguro de caucin

Procedimientos y normas obsoletas y confusas.
Falta de claridad en los procesos.
Confianza excesiva a los empleados y directivos.
Otros.

b. Ejemplos de fraudes internos

Generalmente los fraudes internos se pueden dar en cuatro situaciones:

Fraudes en el desembolso.
Fraudes en el reembolso.
Procedimientos de garanta.
En las actividades de cierre contable.

2) Formas de fraude

Dentro de algunas formas de fraude que se pueden presentar son:

Ventas y servicios sin declarar en
impuestos.
Ventas y servicios no contabilizados,
depsitos en cuentas personales.
Bienes comprados pero no ingresados
fsicamente.
Pagos autorizados a empresas,
solamente registrados.
Crditos recuperados pero no
contabilizados.
Cuentas por cobrar en cheques
rechazados.
Pago a personal que no labora o
inexistente.
Alteracin en facturas y registros
contables.
Faltantes sin recuperacin. Pagos menores de impuestos.
Ingresos no registrados. Anulacin de facturas cobradas.
Cuentas por cobrar no liquidadas en su
oportunidad.
Facturas no autorizadas por la SAT.
Duplicidad de funciones de personal de
registro y control que cobren cheques a
su nombre.
Registro de pasivos sin documentacin
alguna.
Cheques endosados ms de una vez. Inventarios registrados sin
documentacin.
Doble facturacin. Doble contabilidad.
Ajustes contables a fin de ao fiscal sin
documentacin de soporte ocultando
ganancias.
Registro de facturas por bienes o
servicios no correspondientes a la
empresa.
Destruccin de documentos legales. Mermas ficticias en inventario
Sobrevaloracin de bienes. Pago de gastos personales con fondos
de la empresa.
Prdidas de libros de inventarios para
ocultar faltantes.
Autorizacin de transacciones por
gerencia sin conocimiento de los
dueos.
Prstamos a cliente inexistentes.

144

Seguro de caucin

3) Mecanismos de control

Dentro de los mecanismos de control sugeridos para detectar fraudes se encuentran:

Normas internas que castiguen fraudes. Auditora interna.
Salvaguarda de los bienes con los
mecanismos adecuados y controlados.
Auditora externa.
Aplicacin de la poltica Conozca a su
cliente.
Imponerse ms y mejores sistemas de
seguridad y vigilancia.
Mejores mtodos de seleccin de
personal.
Auditoria de puntos crticos.
Informantes e investigaciones
encubiertas.
Determinacin de posibles delincuentes.

Durante los procesos de investigacin se han detectado algunas de las seales que llevan
a sospechar de determinadas personas, para lo cual debe seguir varias normas que se
toman dentro de las tcnicas de deteccin:

Nunca pasar por alto lo evidente.
Buscar las desviaciones en los puntos crticos en la informacin, no buscar la
solucin ms compleja.
Considerar todos los elementos encontrados y determinar en cul de ellos se dan los
sntomas ms evidentes.
Analizar quin ha manipulado las cuentas o derruido los registros.
Aplique el sentido comn, tras la investigacin de los hechos se determina la persona
ms culpable, probablemente lo sea.
Instaurar rutinariamente las actividades de prevencin y deteccin de fraude.
No es imprescindible averiguar todos los fraudes a la vez.

E. Instancias para reclamar

Todo proceso de reclamacin es presentado por el beneficiario por la va directa ante el
fiador o aseguradora, dando cumplimiento a los preceptos legales establecidos en el
Cdigo de Comercio de Guatemala. Dicho reclamo debe efectuarse por escrito y en
forma fundamentada.

Los plazos para el pago de la obligacin, una vez acordado el monto a cubrir son de 10
das, en aquellos casos en los cuales no se utiliza el contrato de reaseguro y de 30 das
si se afectare el mismo.

Si la aseguradora no cumple con el pago de la obligacin, el beneficiario tiene derecho a
hacer valer sus acciones en forma directa y exclusiva contra esta, pero tambin puede
hacerlo en un juicio conjunto contra el fiador.

La Superintendencia de Bancos puede entrar a conocer el caso y emitir una opinin
sobre la situacin y dar la asesora debida.

Lo anterior implica que se acude a los tribunales de justicia para hacer valer el derecho
proveniente de la accin solidaria del asegurador con el fiado, a travs de la pliza de
145

Seguro de caucin

caucin, debe demostrar fehacientemente el incumplimiento, y tanto el fiado como la
aseguradora, tienen el derecho de defensa. De esta instancia se pueden deslindar
responsabilidades hacia una u otra persona a travs de medidas cautelares mientras se
define la situacin. Con esto se busca que los objetos se conserven en una situacin
determinada y evitar se afecten ms intereses de los que hasta ese momento ya lo estn.

La tercera instancia en casos de desavenencia es acudir al arbitraje, ya sea de comn
acuerdo o por orden de juez competente.

F. Arbitraje

Se le puede considerar como un pacto o acuerdo de voluntades destinado a resolver
diferencias con relacin a las plizas o plizas en cuestionamiento, en el cual las partes
se obligan por escrito, a presentar a arbitraje las diferencias encontradas.

El objetivo del arbitraje es buscar una solucin ecunime a controversias, sin lesionar las
buenas relaciones entre las partes.

1) Particularidades

La aceptacin del arbitraje por ambas partes es la muestra de buena fe y deseo de
arreglar amistosamente las diferencias que impiden el pago del reclamo.

Puede derivarse de la demanda judicial, pero es un procedimiento extrajudicial que obliga
al fiador a responder al acreedor/beneficiario por el compromiso garantizado por la
negativa de pago, si procede.

El rbitro es un tercero en la controversia, que de acuerdo con su experiencia,
conocimiento general y especfico de la pliza, emite un juicio acatado por los sujetos en
discordia.

La duracin del arbitraje no tiene que depender de trmites burocrticos, ya que ambas
partes aceptan la decisin del rbitro experto.

2) Caractersticas

Las caractersticas del proceso arbitral son:

El rbitro o los rbitros deben ser nombrados de comn acuerdo por las partes
involucradas.
En la primera instancia es nombrado un rbitro por cada una de las partes
involucradas, si no llegaren a un acuerdo puede nombrarse a un tercero por la va
amistosa o bien, por la va judicial.
Si fuere necesario el rbitro debe demostrar su competencia para tal situacin,
quedando constancia por escrito judicialmente para su validez.
La asignacin de rbitro es temporal, mientras se analiza, estudia y se emite un juicio
relacionado a la resolucin del caso.
El resultado negativo para el fiador y la aseguradora significa que queda expuesto a
una prdida debido a la indemnizacin que debe efectuarse.


146

Seguro de caucin

G. Causas y formas de extincin de la pliza de caucin

Los efectos de una pliza pueden extinguirse por varias causas, estas son:

1) Por la va accesoria o indirecta.

Entre las formas de extincin de la pliza por la va accesoria o indirecta se encuentran:

a. Por la va de la consecuencia

Para poder dejar sin efecto la pliza debe darse la extincin de la obligacin principal, es
decir, la extincin del contrato, ya que la pliza deviene de esa obligacin principal.

La extincin de esa obligacin principal debe darse total, no darse solo una causa de
liberacin al deudor, es decir, que debe extinguirse la obligacin sobre el objeto que cre
el compromiso, en ningn momento hay una liberacin personal del deudor si el objeto
principal existe.

Para tener la extincin total, se debe dar rescisin, es decir, la anulacin, cancelacin o
revocatoria (ipso facto) de la obligacin principal, por consecuencia queda anulado
cualquier contrato accesorio que puede emitirse sobre la obligacin principal.

b. Por incumplimiento de la obligacin principal

Esta es la causa principal y natural de la extincin de la pliza, pero conlleva a la solicitud
de pago del acreedor de la obligacin garantizada por el fiador.

c. Por el modo ordinario de extincin de la obligacin

Esta extingue la obligacin personal del fiador principal y los fiadores de existir, al
extinguir la obligacin sobre el objeto principal, bajo los modos ordinarios de extincin.
Los modos ordinarios de extincin son: la novacin, el pacto de remisin y la prescripcin,
enmarcadas dentro del contexto legal del Cdigo Civil y Cdigo de Comercio de
Guatemala.

Novacin: significa la sustitucin de la obligacin principal o del deudor. Cuando se
da la novacin por cambio de la obligacin se extinguen las obligaciones accesorias
derivadas, en este caso la pliza original y cuando se da la novacin por cambio de
deudor, la obligacin del deudor original se extingue, asumindola el nuevo deudor.
De acuerdo con el Cdigo Civil, la novacin se expresa en los Artculos 1478 a 1488.
La remisin: se refiere a la condonacin o perdn de la deuda hecha por el acreedor
al deudor, extingue las obligaciones de los fiadores y de cualquier garanta. Esta
remisin puede ser an sin la aceptacin del deudor. Tipificado en el Cdigo Civil,
Artculos 1489 al 1494. Aunque se d la remisin que extingue la fianza, subsiste la
obligacin principal del deudor y de los dems fiadores (Artculo 1492, Cdigo Civil).
La prescripcin: se refiere a la prdida del derecho que tienen el acreedor de solicitar
el pago de las obligaciones emanadas del contrato principal por el transcurso del
tiempo. En este caso se da la inaccin del acreedor durante el plazo sealado
legalmente y le priva del derecho de exigir judicialmente al deudor o fiador, el
cumplimiento de la obligacin. CDIGO CIVIL, Artculo 1501, segundo prrafo.

147

Seguro de caucin

El hecho de darse la prescripcin no extingue la obligacin sino que la convierte en
una obligacin tendiente ms hacia la moral, que carecen de la fuerza coercitiva
para su cumplimiento, pero s es lcita. En este caso el deudor puede pagar
voluntariamente la obligacin.

El perodo de prescripcin, tanto del beneficiario contra el fiador y de este contra los
contrafiadores o reaseguradoras, caducan en dos aos, Artculo 1037 del Cdigo de
Comercio de Guatemala.

2) Por la va principal o directa

Se refiere a los casos en los cuales se extingue la obligacin ya sea por cumplimiento
legal o por decisin del acreedor.

a. Causas de extincin

Se extingue la obligacin personal del fiador principal y los fiadores de existir, al extinguir
la obligacin sobre el objeto principal, bajo los siguientes modos:

El pago del fiador al acreedor: se puede considerar como la forma ms directa de
extincin de la pliza de caucin, mediante el pago del fiador al acreedor por el
incumplimiento del deudor. Artculo 2114 del CDIGO CIVIL. Esto conlleva el
derecho de subrogacin del fiador contra el fiado o deudor por el monto de lo
efectivamente pagado al beneficiario.
La confusin: esta se da cuando la misma persona rene la calidad de acreedor y
deudor, extinguiendo por ello la obligacin contrada. Lo referente a la confusin se
presenta en el CDIGO CIVIL, Artculos 1495 a 1500.
Es importante resaltar que si se verifica la confusin, se extingue la obligacin entre
ellos, pero no as la obligacin principal ni la de los dems fiadores, si los hubiere.
La compensacin: esta surge en virtud de que dos personas son deudoras la una de
la otra, por lo cual la compensacin entre el fiador y el acreedor extingue la fianza.
CDIGO CIVIL, Artculos 1469 a 1477.
La obligacin principal no se extingue con la compensacin.
La prrroga del plazo: se refiere a la ampliacin del perodo de vigencia de la
obligacin principal. En este caso si el deudor y el acreedor acuerdan la prrroga de
la vigencia del contrato, sin consentimiento del fiador, trae como consecuencia la
extincin de las obligaciones del fiador.
Por ltimo, puede darse la extincin de la fianza por la devolucin de la pliza, por
parte del cliente, al no ser presentada al beneficiario, o a solicitud de este y por parte
del beneficiario al no estar de acuerdo con la pliza e incluso, con la compaa
aseguradora, casos no muy frecuentes.

Si el contrato principal se prorroga de comn acuerdo entre el acreedor
y el fiador pero no hay notificacin ni aceptacin expresa del fiador,
extingue la pliza en la que se haya garantizado el cumplimiento del
contrato. Artculo 2117 del Cdigo Civil.

Si el acreedor concede una prrroga al deudor y este no lo notifica a la aseguradora
dentro de los siguientes cinco das y su consentimiento, resulta en la extincin de la
pliza, Artculo 1032 del Cdigo de Comercio de Guatemala.

148

Seguro de caucin

En contratos indeterminados, sin convenio expreso en contrario, se extingue la
obligacin del fiador al cumplimiento de un ao de la fecha del contrato, Artculo 2119
del Cdigo Civil.

Segn el Cdigo de Comercio de Guatemala, Artculo 1031, no puede darse la
extincin de la obligacin por el hecho de que el beneficiario no requiera judicialmente
el cumplimiento de la obligacin al fiador o al deudor principal.

b. Conclusiones

Concluyendo, entre los principios legales relacionados con la extincin de las
obligaciones, se encuentran:

Cdigo de Comercio de Guatemala, Artculo 1037. Prescripcin. Las acciones del
beneficiario contra la aseguradora y las de sta contra los contrafiadores y
reaseguradoras, prescribirn en dos aos.
Cdigo de Comercio de Guatemala, Artculo 1031. No extincin de obligaciones. Las
obligaciones de la aseguradora no se extinguirn porque el acreedor no requiera
judicialmente al deudor el cumplimiento de sus obligaciones, ni porque se deje de
promover en el juicio entablado en contra del deudor.
El no aviso de reclamacin dentro de los trminos de tiempo indicados en la fianza no
extingue la responsabilidad de la fiadora.
Cdigo Civil, Artculos 1469 al 1477. Las obligaciones se extinguen cuando hay una
compensacin de los bienes.
Cdigo Civil, Artculos 1478 al 1488. Las obligaciones se extinguen cuando hay una
novacin de las obligaciones, (alteracin de sustancias de las obligaciones
sustituyndola por otras).
Cdigo Civil, Artculos 1489 al 1494. Las obligaciones se extinguen cuando se da la
remisin de la deuda, (el perdn de la deuda hecha al deudor).
Cdigo Civil, Artculos 1495 al 1500. Las obligaciones se extinguen cuando hay una
confusin en cuanto a la reunin en una misma persona de la calidad de acreedor y
deudor.
Cdigo Civil, Artculos 1514. Las obligaciones se extinguen cuando hay una
prescripcin extintiva.

c. Causas de extincin en las plizas judiciales

En plizas judiciales, la extincin de la responsabilidad garantizada por la pliza se puede
dar:

A la muerte del reo.
Por sentencia ejecutoria.
Por auto formal de sobreseimiento.
Por haber reducido a prisin al procesado nuevamente.
Por revocatoria del auto de prisin provisional.
Cuando el delito no es excarcelable y se da reforma al auto de prisin.
Por resolucin judicial en caso de revisin del proceso.



149

Seguro de caucin

Investigue sobre las implicaciones legales de los seguros de caucin a
primer requerimiento, considere:
Forma de operacin.
Forma de reclamacin.

Prepare un informe y entrguelo al instructor.


5.2 Proceso de recuperacin

Por recuperacin de garantas se entiende al proceso en el cual los bienes que se
constituyeron como garanta de recuperacin se convierten en recursos lquidos a favor
de las aseguradoras, derivados del pago por incumplimiento de la obligacin garantizada.

Lo ideal en toda compaa aseguradora, es lograr que el rea de recuperaciones se
maneje independiente del rea de reclamos, para ser ms objetivos y transparentes, sin
embargo, funcionan de acuerdo con la capacidad instalada de cada una de ellas.
Una vez determinado el pago de la fianza o cumplimiento de la obligacin incumplida por
el fiado, la aseguradora debe cuantificar el monto de lo pagado y con el finiquito o acta de
recepcin si fuere una obra u otro medio que compruebe el cumplimiento de la obligacin
por parte del fiador, se procede con el proceso de recuperacin de las obligaciones
pagadas.

El proceso de recuperacin puede llevar consigo procedimientos judiciales y
extrajudiciales para lograr las recuperaciones de los reclamos pagados o bien, para
hacer frente a las posibles demandas de parte del beneficiario y fiado no conformes con
los dictmenes que se hayan externado sobre algn pago o recuperacin.

Las compaas aseguradoras no deben perder de vista que los beneficiarios deciden si
aceptan o no sus plizas de caucin, optando por aquellas que les ofrecen el mayor grado
de certeza en caso de una eventual reclamacin.

A. Caractersticas del rea de recuperaciones

Las atribuciones y particularidades que debe manejar el rea de recuperaciones de las
compaas de seguros especializadas en seguros de caucin, se pueden resumir as:


Procedimiento judicial: se refiere a las normas de aplicacin en el
desarrollo del proceso. Est compuesto por los actos de inicio, desarrollo
y conclusin de un juicio, respetando los derechos y garantas
individuales.
Procedimiento extrajudicial: se refiere a aquellos procesos que se
resuelven sin acudir a las autoridades del pas.

1) Deben atender lo relativo a los aspectos de recuperaciones.
2) Tienen pleno conocimiento del tiempo para la recuperacin, debe ser mnimo pero
apegado al derecho, oportuno y eficaz.
3) A sabiendas de que los procesos de recuperacin pueden tardar aos de acuerdo al
tipo de juicio, puede negociar acuerdos extrajudiciales.
150

Seguro de caucin

4) Conocimiento de la materia de derecho, para brindar la asesora en derechos y
obligaciones.
5) Tener la capacidad de llegar a acuerdos extrajudiciales aceptables para las partes
involucradas (beneficiario, fiado y fiador). La compaa se convierte en este caso en
un intermediario entre el beneficiario y el fiado, permite al afianzador controlar la
siniestralidad y evitar desvos. Este proceso es menos oneroso que llegar a un
proceso judicial.
6) Apoyar el rea de suscripciones basados en la experiencia de recuperaciones.
7) Efectuar reportes peridicos a junta directa o la que corresponda, del estado de las
obligaciones y derechos adquiridos por las partes en cuanto a las reclamaciones, las
recuperaciones y los litigios.

B. Procedimientos para recuperacin

Derivado del pago que la compaa realice, sustituyendo la obligacin del fiado en el
cumplimiento de sus obligaciones, la compaa tiene el derecho de requerir al obligado
(deudor) a reembolsar el monto pagado. Las opciones para recuperar el monto
indemnizado son:

1) Subrogacin

Es el procedimiento legal por medio del cual la compaa aseguradora intenta recobrar el
monto pagado al beneficiario por incumplimiento del fiado que haya causado la prdida,
esta puede ser al mismo fiado o a los contrafiadores.

De acuerdo con la Ley, con el derecho de subrogacin van inmersos todos los derechos,
acciones y privilegios a favor de la aseguradora que se derivan de la obligacin que haya
garantizado.

El monto a que se tiene derecho a subrogar, es sobre la cantidad efectivamente pagada
por la aseguradora al beneficiario, y por el faltante para cubrir el total de la deuda la
aseguradora conserva los derechos, entre estos se incluyen los gastos legales,
honorarios de profesionales, gastos adicionales pero no siempre son recuperados, por lo
cual para la compaa representan gastos por reclamo.

De acuerdo al Artculo 1035 del Cdigo de Comercio de Guatemala, procede derecho de
subrogacin del reasegurador que pague al asegurador contra los fiados y contrafiadores

2) Recuperaciones a nivel internacional

Para determinado tipo de operaciones las compaas que han aceptado otorgar plizas
de caucin con garantas internacionales, surge una duda qu puede hacer cuando se
trata de recuperaciones a nivel internacional? a travs de la APF, las compaas tienen
un rgano que brinda los servicios de recuperacin de garantas, que en casos de no
poder hacer efectivas las garantas, puede brindar informacin a las aseguradoras sobre
medidas a tomar para buscar el pago de las garantas o los valores pagados por el fiador
al beneficiario.

Las compaas tienen el respaldo de sus contratos de reaseguro, la experiencia en el
negocio y el conocimiento sobre los procesos de recuperacin en caso de pago de
reclamaciones.
151

Seguro de caucin

3) Recuperaciones a nivel nacional

El proceso de recuperacin lo hace directamente el asegurador a travs de dos instancias
que pueden llevar en muchos casos a un proceso judicial establecido por la compaa
aseguradora:

a. Contra el fiado y los obligados solidarios o contrafiadores o cofiadores,
b. Ejecutando las garantas especficas proporcionadas para el otorgamiento de la
fianza.

Las dificultades ms notorias que encuentran las compaas aseguradoras para el
proceso de recuperacin se encuentran en las plizas de fidelidad, en sta los reclamos
tienen el porcentaje ms bajo en cuanto a recuperaciones, especialmente la de grupo,
puesto que el anlisis no se hace persona por persona y tampoco se pide contragaranta
a cada empleado, lo nico con lo que cuenta la aseguradora es con que el patrono o
beneficiario tenga controles internos eficaces y eficientes.

Todas las recuperaciones que el patrn obtenga por parte del empleado/defraudador o de
terceros, queda a favor del asegurador, a ttulo de derechos preferentes, hasta el monto
pagado por la aseguradora. Si la recuperacin fuere por el monto del siniestro definitivo y
excede el valor de la indemnizacin, pagada por la aseguradora, cualquier diferencia
recuperada se partir a prorrata entre la aseguradora y el patrono.

C. Ejecucin de las garantas

Para que una garanta se ejecute se debe a que el fiado se niega a reembolsar el monto
pagado por la aseguradora al beneficiario derivado de su incumplimiento. Posterior al
pago del reclamo y no obtenido el reembolso amistosamente, la compaa se ve obligada
a ejecutar las garantas que tiene a su favor, utilizando los siguientes procedimientos:

1) Depsitos en efectivo

En estos casos la cantidad que ha quedado en depsito a favor de la aseguradora, queda
en su poder. Si se trata de depsitos a plazo fijo, se proporciona la prueba de pago y el
derecho sobre el ttulo y pasa a poder de la compaa.

2) Garanta fiduciaria

Bsicamente se refiere a la ejecucin del documento accesorio, este documento se
entrega debidamente firmado en el anverso y reverso por el asegurado al momento de
solicitar la pliza y si fuere el caso por los contrafiadores, con el documento se inicia un
juicio ejecutivo de cobro.

3) Garanta hipotecaria

La constitucin de la hipoteca en el registro de la propiedad y la constancia proporcionada
por tal entidad, es suficiente para iniciar un juicio ejecutivo de cobro, es la cual se realiza
por la va de apremio, mucho ms rpido y la conclusin es que la aseguradora se
convierte en propietaria del bien hipotecado.

152

Seguro de caucin

Investigue en compaas de seguro sobre las opciones de pago y
proceso de recuperacin de contragarantas en caso de solicitud de de
ejecucin de un seguro de caucin. Debe contemplar

Pasos a seguir en el proceso
Explicar las opciones de pago ms frecuentes
Descripcin del proceso y opciones de recuperacin por
contragarantas.

Prepare un informe y entrguelo al instructor









































153

Seguro de caucin



Instrucciones: complete los enunciados, de acuerdo con los contenidos
estudiados.



1. Indique como mnimo, tres formas de extincin de la pliza de caucin.__________
__________________________________________________________________
__________________________________________________________________

2. Defina qu es el arbitraje?_____________________________________________
__________________________________________________________________
__________________________________________________________________

3. Mencione las causas que motivan el fraude interno. __________________________
__________________________________________________________________
__________________________________________________________________

4. Indique cules son las tres fases en que operar el proceso de reclamacin? ____
__________________________________________________________________
__________________________________________________________________

5. Indique como mnimo, tres causas de incumplimiento de las obligaciones
garantizadas. ________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

6. Indique como mnimo, tres consecuencias del incumplimiento de las obligaciones:
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

7. Indique bajo qu circunstancias se ejecutan las contragarantas? ____ __________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

8. Indique cules son las formas de recuperacin de que dispone la aseguradora?__
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

9. Mencione cules son los modos ordinarios de extincin de responsabilidades?___

10. Explique quin y cmo se debe presentar la reclamacin de una pliza de caucin?
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________





154

Seguro de caucin



3. Procesos y operaciones bsicas,
contables y financieras en el
anlisis de contratos de caucin


Criterios de evaluacin

Describe el proceso de anlisis de la capacidad financiera del fiado para el
otorgamiento de seguros de caucin.
Explica los mtodos de anlisis para realizar estados financieros.
Explica los tipos de indicadores o razones financieras bsicos.
Calcula e interpreta los indicadores financieros bsicos de los estados financieros.

























155

Seguro de caucin


1. Anlisis de los estados financieros
bsicos

Dentro de los procesos que realizan las aseguradoras que suscriben seguros de caucin,
para determinar el otorgamiento de seguros de caucin, se encuentra el anlisis e
interpretacin de los estados financieros bsicos, tanto de personas individuales como
jurdicas.

Este anlisis se puede definir como el proceso de recopilacin, interpretacin estudio y
comparacin de estados financieros, a travs del cual las aseguradoras obtienen el
conocimiento de las operaciones de la empresa, del fiado o del contrafiador, puesto que
la informacin proporcionada de sus estados financieros, muestran el desenvolvimiento y
la capacidad financiera que permite generar conclusiones como proyecciones al futuro y
dar una opinin sobre la buena o mala administracin del negocio y definir el otorgamiento
o no de una o ms plizas de caucin y/o de la solicitud de contragarantas que puedan
estimar adecuadas.

El anlisis refleja en materia econmica, el grado de solvencia del fiado, ya que si ste
cae en insolvencia que provoque el incumplimiento de la obligacin, da derecho al
acreedor a exigir la ejecucin del seguro de caucin.

Es importante especificar que el anlisis financiero no lo es todo en la decisin de
garantizar la actuacin del deudor, adems, debe demostrar su capacidad tcnica y
moral.

Para algunas compaas aseguradoras la informacin a analizar en cantidad de aos
depende del tipo de caucin requerida y del monto que se solicite garantizar. Entonces,
para medir la solvencia financiera es necesario analizar los estados financieros si se trata
de empresas, personas jurdicas o patrimoniales o si se trata de personas individuales.















156

Seguro de caucin

1.1 Estados financieros

Por estados financieros se entienden aquellos documentos que manifiestan la situacin
econmica de la empresa y su capacidad de pago, dados a una fecha determinada,
pasada, presente o futura; o bien, el resultado de operaciones obtenidas en un perodo o
ejercicio determinado, en circunstancias normales o especiales.

Normalmente y de acuerdo con el perodo fiscal autorizado, el perodo contable de las
personas individual o jurdica est comprendido del 1 de enero al 31 de diciembre de cada
ao. Las empresas llevan una contabilidad completa de acuerdo con las Normas
Internacionales de Informacin Financiera, las Normas Internacionales de Contabilidad,
de conformidad con los principios de contabilidad, generalmente aceptados y a su
rgimen fiscal.

Los libros contables autorizados y habilitados de acuerdo al giro del negocio y rgimen
fiscal son los siguientes: diario, mayor general, inventarios, balances, libro de compras y
de ventas e IVA, los cuales generan informacin para los estados financieros.

Mensualmente, estas empresas deben medir su desenvolvimiento financiero y preparan
reportes y se elaboran estados financieros, los que son presentados para su
consideracin y aprobacin de la gerencia general, de acuerdo con las polticas de las
empresas.

Al finalizar el ao fiscal, en el caso de empresas jurdicas, estos estados financieros
deben auditarse, esa calidad les da certeza legal a los resultados contables y financieros
presentados por las empresas, esa es la informacin que analiza la compaa de seguros
enfocada en seguros de caucin.

Los estados financieros bsicos, conocidos tambin como principales, tienen como
objetivo:














El objetivo de efectuar un anlisis de los estados financieros en las compaas
aseguradoras que se dedican al seguro de caucin, bajo su posicin de fiador, conocer
cul es la posicin del cliente con relacin a sus fondos para determinar el grado de
respuesta financiera en caso de incumplimiento de sus obligaciones que lleven a la
compaa al pago del beneficio garantizado.


Mostrar la capacidad
econmica de una empresa
(activo total menos pasivo
total).
Mostrar la capacidad de pago
de la empresa (activo
circulante menos pasivo
circulante).
Mostrar el resultado de
operaciones obtenidas en un
perodo dado.
157

Seguro de caucin

A. Clasificacin de los estados financieros

Los estados financieros pueden clasificarse desde diversos puntos de vista, los ms
relevantes pueden ser:

1) Por su importancia. a. Bsicos o principales
Muestran la capacidad financiera de una empresa. Se
refiere a los estados de prdidas y ganancias o estado de
resultados, balance general, estado de ganancias
acumuladas retenidas y estado de flujo de efectivo.
b. Secundarios o anexos
Analizan renglones determinados de un estado financiero
bsico, por ejemplo: estado detallado de cuentas por
cobrar, estado del costo de ventas netas, estado detallado
del movimiento de cuentas de dficit, actividades de
inversin.
2) Por la informacin
presentada.
a. Normales
Pueden ser bsicos o secundarios y su informacin
corresponde a un negocio en marcha.
b. Especiales
Pueden ser bsicos o secundarios y su informacin
corresponde a una empresa en situacin diferente a un
negocio en marcha, es decir, en transformacin de
sociedades, fusin de sociedades o en estado de
liquidacin de una sociedad.
3) Por la fecha
referida.
a. Estticos
La informacin se refiere a un momento dado, a una fecha
fija, por ejemplo: balance general, estado detallado de
cuentas por cobrar, estado detallado del activo fijo.
b. Dinmicos
Presentan informacin correspondiente a un periodo dado,
a un ejercicio fiscal determinado, por ejemplo: estado de
perdida y ganancias o estado de resultados, estado del
costo de ventas netas, estado del costo de produccin,
estado analtico de costos de ventas,, estado de flujos de
efectivo.
4) Por el grado de
informacin que
presentan.
a. Sintticos.
Presentan informacin por grupos, conceptos, es decir,
presentan informacin en forma global.
b. Detallados
Presentan informacin en forma analtica, pormenorizada.
5) Por la forma de
presentarse.
a. Simples
Son aquellos que se refieren o presentan en un presenta un
solo estado financiero. Ejemplo: prdidas y ganancias
b. Comparativos
Son aquellos que en un solo documento presentan dos o
ms estados financieros, generalmente, de la misma
especie como el estado de resultados o balance general en
forma horizontal.

158

Seguro de caucin

6) Por la naturaleza de
cifras presentadas.
a. Histricos o reales
Refieren a informacin del pasado.
b. Actuales.
Refieren a informacin presente, al da de su presentacin.
c. Presupuestales o proyectados
Cuando la informacin que presentan corresponde a fecha
o perodo. Se refieren al futuro.
7) Por la divisin o
departamento al
que se presenten.
a. De compras
Corresponde a departamento especfico de compras.
b. De produccin
Comprende el rea de produccin del negocio.
c. De ventas
Comprende las actividades del rea comercial, ventas.
d. De personal
Se refiere a la informacin del departamento de recursos
humanos.
e. De finanzas
Atiende al rea financiera especficamente.
f. Otros
8) Por la moneda en
que se presenten.
a. Local
Informacin de las operaciones con moneda local o
nacional.
b. Extranjera
Informacin de las operaciones con moneda extranjera.


B. Estados financieros solicitados

Para inicio de relaciones con una empresa nueva, se solicitan los estados financieros de
los ltimos tres aos fiscales, estos deben venir firmados por el representante legal de la
empresa o propietario y del contador, debidamente auditados y, segn el tiempo
transcurrido del ltimo perodo fiscal, pueden solicitar estados financieros actualizados,
no precisamente auditados. Algunas compaas aseguradoras solicitan solamente los
estados financieros auditados del ltimo ao.

Para clientes vigentes en la compaa, anualmente solicitan la actualizacin de los
estados financieros auditados, el formulario IVE y otros documentos pertinentes.

Los documentos que conforman los estados financieros bsicos solicitados, generalmente
por las compaas de seguros, son:

1) Balance general o estado de situacin financiera

Es el estado que muestra notoriamente y en forma ordenada la situacin financiera de
una empresa a una fecha determinada, ya sea fija, pasada, presente o futura. Si se
trata de personas individuales solicita los estados patrimoniales.





159

Seguro de caucin

2) Estado de resultados

Se considera un estado financiero bsico, tambin llamado estado de prdidas y
ganancias. En este documento se muestra en forma clara y ordenada los ingresos,
costos y gastos e impuestos, as como la utilidad o prdida neta resultado de las
operaciones del negocio, que se han presentado en la empresa durante un perodo
determinado, es considerado como un estado dinmico.


3) Flujo de efectivo

Conocido tambin como estado de cambios de la situacin financiera. En l se
muestra claramente como se produjeron los movimientos (flujos) de efectivo, que
incluye cual fue la fuente de ingreso o recurso y la aplicacin que se les dio a dichos
recursos durante un perodo determinado, logrndose como resultado final, el saldo
de efectivo que estn en las cuentas de caja y bancos que se consignan en el balance
general.


1.2 Mtodos de anlisis de estados financieros

El resultado de la correcta aplicacin de mtodos de anlisis financiero, brinda
informacin adicional a la que contienen en s, los estados financieros y aquellos
elementos necesarios que permitan una interpretacin adecuada de la solvencia y
capacidad de la empresa a las compaas de seguros o instituciones de crdito, como
son:

Contar con elementos de juicio, con el objeto de estudiar a fondo las solicitudes de
garanta o crdito.
Contar con informacin adecuada para conocer la solvencia real de la empresa y
estimar la capacidad de pago.
Tener informacin que muestre la estabilidad econmica de la empresa para el
cumplimiento de obligaciones contradas y la continuidad de la misma.

A. Anlisis horizontal

Bajo este mtodo se busca determinar la variacin absoluta y la variacin relativa, que
haya sufrido cada partida de los estados financieros en varios perodos comparativos
iguales, se considera de tipo dinmico, ya que refleja la variacin constante entre cuentas,
crecimiento o disminucin que se da en las operaciones de la empresa, incluyendo
cambios en posicin financiera para demostrar si se ha dado un fortalecimiento en la
empresa o se ha debilitado, necesita como mnimo estados financieros de dos aos para
comparacin, mide por ejemplo, qu variaciones en incremento o decremento se ha dado
en el ltimo ao con relacin con el ao anterior, mostrando si su desempeo financiero
ha sido bueno, regular o malo. Por lo anterior, para realizar este anlisis es
indispensable tener a disposicin la informacin, como mnimo de los ltimos dos
perodos contables comparativos.

Las formas de calcular la variacin absoluta y relativa son:

160

Seguro de caucin

a. Para la determinacin en nmeros de la variacin absoluta de cada partida,
comparativo de un ao con respecto a otro, se efecta determinado la diferencia
entre los perodos comparados, es decir, restando las cifras del ltimo ao
(perodo 2) al ao anterior (perodo 1), el resultado indicar si hubo una variacin
positiva o negativa.


P2 P1

Ao analizado Ingresos Q 1,540,000.00
<->ao anterior Ingresos Q- 1,280,000.00
Resultado
positivo
Q 260,000.00

b. Para la determinacin en porcentaje de la variacin relativa de cada partida, de un
perodo con relacin al otro, se aplica una regla de tres: se divide el perodo 2 por
el perodo 1, se le resta 1 y el resultado se multiplica por 100 para la conversin a
porcentaje.

((P2/P1)-1)*100
((ltimo ao de ingresos 1,540,000.00 / ao anterior de ingresos
1,280,000.00)-1) * 100)
(1,540,000 / 1,280,000) 1 * 100
1.2031 1 * 100
0.2031 * 100
= 20.31%

Esto significa que los ingresos del ltimo ao tuvieron un incremento del 20.31% con
relacin al ao anterior.

B. Anlisis vertical

Con el mtodo de anlisis vertical, se puede establecer si la empresa en estudio tiene una
distribucin equitativa de sus activos, pasivos, el capital y los resultados (prdidas y
ganancias), sus necesidades financieras y operativas.

Se busca determinar qu tanto representa cada cuenta del activo dentro del total del
mismo, el pasivo y capital, pero tambin pueden compararse los otros rubros del estado
financiero. Este anlisis es de tipo esttico que muestra la situacin financiera de la
empresa en un tiempo determinado, sin considerar cambios que se hayan presentado con
el correr del tiempo.

Los resultados obtenidos a travs de este mtodo, se trabajan en forma porcentual. No
se trabaja comparativamente de un perodo a otro, ya que los valores utilizados
corresponden al mismo perodo analizado. Para poder comparar resultados se deben
trabajar los resultados por ao y posteriormente, realizar una comparacin de un ao con
otro.

La forma de calcular los resultados es dividiendo la cuenta que se quiere determinar,
dentro del total del activo, del pasivo, los ingresos o los gastos de operacin, (segn el
rubro a verificar) y el resultado se multiplica por 100 para determinar el porcentaje.

161

Seguro de caucin

El costo de ventas es de Q365,771.00 entre el total de los ingresos es de
Q1,683,580.00

(365,771/1,683,580) * 100
0.21725*100
21.73%
Es decir, que el costo de venta de la operacin representa el 21.73% de los ingresos.

C. Aplicacin de anlisis horizontal y vertical

A continuacin se presenta la aplicacin del anlisis horizontal y vertical al balance
general y estado de resultados supuestos:

1) Estado de resultados

Cuadro 1
Estados financieros comparati vos
EMPRESA XXXX
Estado de resultados
(Cifras en quetzales)


2013 2012 Anlisis horizontal
Anlisis
vertical
Absoluta Relati va 2013 2012
% % %
Ingresos 1,673,580.00 1,508,943.00 164,637.00 10.91 100 100
Costo de ventas 389,944.00 364,722.22 25,221.79 6.92 23.30 24.17
Materia prima y materiales 142,254.30 128,260.16 13,994.15 10.91 8.50 8.50
Herramienta 117,150.60 120,715.44 -3,564.84 -2.95 7.00 8.00
Almacenamiento 48,199.10 45,268.29 2,930.81 6.47 2.88 3.00
Mano de obra directa 82,340.00 70,478.33 11,861.67 16.83 4.92 4.67
Utilidad Bruta 1,283,636.00 1,144,220.79 139,415.21 12.18 76.70 75.83
Gastos de operacin 1,063,199.07 994,091.35 69,107.72 6.95 63.53 65.88
Sueldos y bonificaciones 443,498.70 392,325.18 51,173.52 13.04 26.50 26.23
Bono 14 36,958.23 32,693.77 4,264.46 13.04 2.21 2.17
Aguinaldo 36,958.23 32,693.77 4,264.46 13.04 2.21 2.17
Vacaciones 18,479.11 16,346.88 2,132.23 13.04 1.10 1.08
IGSS 48,784.86 43,155.77 5,629.09 13.04 2.92 2.86
Electricidad 31,937.34 31,476.09 461.25 1.47 1.91 2.09
Telfono 21,502.40 20,952.16 550.24 2.63 1.28 1.39
Gasolina y mant. vehculos 33,513.30 30,035.00 3,478.30 11.58 2.00 1.99
Alquiler 42,000.00 42,000.00 0.00 0.00 2.51 2.78
Depreciaciones 250,635.56 250,635.56 0.00 0.00 14.98 16.61
Cuotas y suscripciones 8,400.00 8,400.00 0.00 0.00 0.50 0.56
Papelera y tiles 15,260.44 15,022.00 238.44 1.59 0.91 1.00
Seguridad 30,000.00 36,000.00 -6,000.00 -16.67 1.79 2.39
Cuentas incobrables 2,126.03 1,454.64 671.39 46.16 0.13 0.10
Publicidad y propaganda 21,572.44 20,450.27 1,122.17 5.49 1.29 1.36
Arbitrio municipal 21,572.44 20,450.27 1,122.17 5.49 1.29 1.36
Utilidad Operativa 220,436.93 150,129.43 70,307.49 46.83 13.17 9.95
Impuesto sobre la renta 63,596.04 57,339.83 6,256.21 10.91 3.80 3.80
Utilidad despus de ISR 156,840.89 92,789.60 64,051.29 69.03 9.37 6.15
Reserva Legal 28,176.00 20,171.82 8,004.18 39.68 1.68 1.34
Utilidad Neta 128,664.89 72,617.78 56,047.11 77.18 7.69 4.81

162

Seguro de caucin

Los resultados obtenidos a travs del anlisis horizontal y vertical de este ejercicio,
reflejan las variaciones sufridas de un ao a otro.


A travs del anlisis horizontal se muestra un incremento del 10.91%
en el rubro de ingresos en el ao 2013 con relacin con el 2012, que
refleja un crecimiento de la empresa consolidando su
posicionamiento.

En el anlisis horizontal, el rubro de costo de ventas presenta un incremento del 6.92% y
gastos de operacin representa un incremento del 6.95% en el 2013 con relacin al ao
2012, dicho incremento es lgico puesto que representa la necesidad de ms inversin
dado el crecimiento de la empresa y tambin del nivel de inflacin que se maneja en el
pas. Al hacer el anlisis vertical las cifras del ao 2013 muestran que el rubro total del
costo de ventas es 23.30% y gastos de operacin el 63.53%, ambos con relacin con el
total de los ingresos y al compararse con las cifras del ao 2012 hay una disminucin
puesto que con un 23.30% menos de ingresos brutos de costo de ventas y gastos de
operacin son ms altos (representaban 24.17 y 65.88% respectivamente), lo que lleva a
deducir que hay una eficiencia en la administracin de los recursos.

La utilidad neta de la operacin del ao 2013 representa un incremento del 77.18%
comparado con el ao 2012. Esto muestra un grado de solvencia en el negocio, el cual
debe ser confirmado a travs de un anlisis de ndices o razones financieras.

Uno a uno se puede analizar cada rubro, y llegar a conclusiones con relacin a su eficacia
y eficiencia administrativa y financiera, funcin del suscriptor o analista de riesgos de la
Compaa aseguradora, ya que es la compaa la que debe responder en caso de
insolvencia del fiado o deudor.

2) Balance general

Los datos reflejados en el balance general permiten identificar claramente cules son las
variaciones de cada una de las partidas del balance, procedindose a la interpretacin de
los resultados.

Es de hacer notar que no todas las variaciones que se presentan sean beneficiosas para
las empresas, por ejemplo, un gran crecimiento en las cuentas por cobrar representan un
problema en las polticas de cobro, llegando a aumentar el rubro de cuentas incobrables
que va en detrimento de las utilidades de la empresa.












163

Seguro de caucin

Cuadro 2
Estados financieros comparativos
EMPRESA XXX
Balance General
(Cifras en quetzales)

2013 2012 Anlisis horizontal
Anlisis
vertical
Absoluta Relati va 2013 2012
ACTIVO % % %
Circulante
Caja y bancos 283,399.00 155,129.92 128,269.08 82.68 25.11 13.93
Cuentas por cobrar 85,813.11 43,500.00 42,313.11 97.27 7.48 4.31
Total circulante 369,212.11 198,629.92 170,582.19 179.96 32.59 18.24
Fijo
Maquinaria y herramientas 502,508.42 670,011.22 -167,502.81 -25.00 52.92 61.97
Vehculos 112,970.91 168,613.30 -55,642.39 -33.00 11.4 15.02
Mobiliario y equipo 12,174.66 17,044.18 -4,869.52 -28.57 1.25 1.53
Equipo de cmputo 22,620.84 45,241.68 -22,620.84 -50.00 1.84 3.24
Total Fijo 650,274.82 900,910.38 -250,635.56 -136.57 67.41 81.76
Total Acti vo 1,019,486.93 1,099,540.30 -80,053.37 43.39 100.00 100.00
PASIVO
Corto Plazo
Cuentas por pagar 45,677.74 261,547.28 -215,869.54 -82.54 68.91 92.42
Prestaciones laborales 31,840.83 32,693.73 -852.90 -2.61 31.09 7.58
Total Pasi vo Corto Plazo 77,518.57 294,241.01 -216,722.44 -85.14 100.00 100.00
Total Pasi vo 77,518.57 294,241.01 -216,722.44 -85.14
PATRIMONIO
Capital 300,000.00 300,000.00 0.00 0.00 33.11 38.82
Utilidades ejercicios anteriores 485,127.47 412,509.69 72,617.78 17.60 50.34 48.98
Reserva legal 28,176.00 20,171.82 8,004.18 39.68 2.59 2.17
Utilidad del ejercicio 128,664.89 72,617.78 56,047.11 77.18 13.96 10.03
Total Patrimonio 941,968.36 805,299.29 136,669.07 134.46 100 100
Suma Pasi vo y Capital 1,019,486.93 1,099,540.30 -80,053.37 49.32


La informacin analizada muestra que los activos totales de la empresa para el ao 2013
ascienden a Q1,019,486.93 (Q1,099,540.30 en el 2012), los pasivos totales del ao 2013
Q77,518.57 (Q294,241.01 del ao 2012); y el patrimonio de Q941,968.36 para el ao
2013 (Q805,299.29 del ao 2012). Se puede indicar que la disminucin en el activo se
debe a que el 67% de la totalidad corresponde a los activos fijos, los cuales disminuyeron,
respecto del ao anterior, en un 14% (Q80,053.37), que corresponde al registro de la
depreciacin.

La reduccin en el pasivo indica el pago de obligaciones contradas por la adquisicin de
activos fijos, fueron pagados la mayor parte en el 2012. Mientras que el incremento en
el capital se debe a que las utilidades obtenidas en el perodo 2013 tuvo un incremento
del 77% con relacin al ao 2012. Y as se puede seguir analizando cada uno de los
rubros.

164

Seguro de caucin

En este caso se considera que la compaa est en capacidad financiera de responder
con obligaciones a garantizar por medio de un seguro de caucin. Habr de estimarse
cul ser el lmite de crdito a otorgarle de acuerdo con el giro del negocio y el tipo de
pliza a solicitar.

Los resultados obtenidos en el anlisis horizontal, muestran el grado de crecimiento y
desempeo de la empresa analizada, evaluando la eficiencia y eficacia de la
administracin en la utilizacin de sus recursos, dan una idea a la aseguradora del futuro
de la empresa y de la utilizacin que puedan darle a los nuevos recursos (por ejemplo, la
administracin de un proyecto de construccin que implica el manejo del anticipo).

En el anlisis vertical se pueden concluir que el rubro de disponibilidades (caja y bancos)
pueda presentar dos situaciones, ser muy alto o bajo, para una empresa cuyo giro de
negocio necesite que el recurso sea muy representativo como una constructora, es
necesario que este rubro sea alto, puesto que necesitan de dinero (cash flow) para la
compra de materia prima, pago de honorarios, pago de planillas, etctera. Para otro tipo
de empresa no es rentable tener una gran cantidad de dinero en efectivo en la caja o en
el banco ya que no genera rentabilidad alguna, necesita en este caso, de inversin.

Todo el proceso del anlisis horizontal debe ser complementado con el anlisis vertical y
el anlisis a travs de las razones y/o indicadores financieros, con ello se puede llegar a
una conclusin cercana a la realidad financiera de la empresa, y poder tomar decisiones
ms acertadas para el otorgamiento de los seguros de caucin.

Investigue en el mercado asegurador el mtodo de anlisis de los
estados financieros que son utilizados y los rubros bsicos analizados.
Deber atender a:
El mtodo de anlisis empleado y qu personas desarrollan el
proceso,
Los documentos analizados de acuerdo con los tipos de clientes y los
rubros ms importantes analizados.

Prepare un informe y entrguelo al instructor.


Aplique mtodos de anlisis horizontal y vertical a estados financieros,
de acuerdo con frmulas descritas. Deber incluir:
Realice el proceso de anlisis de la informacin suministrada
aplicando, las directrices en cuanto al anlisis financiero de los
mtodos horizontal y vertical;

Describa la utilidad de la informacin obtenida.
Determine conclusiones.

Presente informe y entrguelo al instructor.






165

Seguro de caucin

Estados financieros comparati vos
EMPRESA XXX
Estado de resultados
(Cifras en miles de quetzales)
2013 2012 Anlisis horizontal Anlisis vertical
Absoluta Relati va 2013 2012
CUENTAS % % %
Ventas 925.00 800.00

<-> Costo de ventas 200.00 100.00

Utilidad Bruta 725.00 700.00

<-> Gastos de Operacin 300.00 300.00

Gastos de ventas 105.00 90.00

Gastos de administracin 140.00 135.00

Gastos de depreciacin 50.00 70.00

Utilidad Operativa 425.00 400.00
Impuesto sobre la renta 36.08 30.40
Utilidad despus de ISR
388.93 369.60

Reserva legal 12.77 10.72
Utilidad neta 376.16 358.88

EMPRESA XXX
Balances Generales
Comparati vo al 31 de diciembre 2012 2013
(Cifras expresadas en miles de quetzales)
2013 2012 Anlisis horizontal Anlisis vertical
ACTIVOS Absoluta Relati va 2013 2012
Acti vo Circulante
% % %
Efectivo 225 175

Cuentas por cobrar 575 275

Inventario 600 700

Total Activo Circulante 1,400.00 1,150.00

Acti vo Fijo

Planta y equipo 850 650

Menos: depreciacin acumulada -150 -100

Inversiones a largo plazo 300 400

Total Activo 2,400.00 2,100.00

PASIVO Y CAPITAL

Pasi vo Circulante

Cuentas por pagar 795 405

Impuestos por pagar 55 95

Total Pasivo Circulante 850 500

Pasi vo a Largo Plazo

Bonos por pagar a largo plazo 150 500

Total Pasivo Q1,000.00 Q. 1,000.00

Patrimonio

Capital pagado 800 700

Utilidades aos anteriores 400 250

Utilidad del ejercicio 200 150

Total Patrimonio 1,400.00 1,100.00

Total de Pasivo y Capital Q2,400.00 Q2,100.00

166

Seguro de caucin


Instrucciones: complete los enunciados, de acuerdo con los contenidos
estudiados.




1. Defina qu es anlisis financiero?_______________________________________
___________________________________________________________________

2. Indique cul es el objetivo de las aseguradoras al efectuar anlisis financiero de
sus clientes?_________________________________________________________
___________________________________________________________________

3. Indique cules son documentos que solicita las aseguradoras para efectuar
el anlisis financiero?__________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

4. Describa qu informacin se refleja a travs del anlisis horizontal?____________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

5. Describa qu informacin se refleja a travs del anlisis vertical?______________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

6. Indique qu elementos proveen los mtodos de anlisis a las compaas
aseguradoras que les permitan una interpretacin adecuada de la solvencia y
capacidad de la empresa?______________________________________________
___________________________________________________________________

7. Indique cules son los objetivos de los estado financieros bsicos? ____ ________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

8. Detalle qu es el estado de resultado y que informacin refleja? _______________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

9. Indique cules son los tres mtodos de anlisis de los estados financieros?______
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

10. Indique qu tipo de variaciones se presentan en el anlisis horizontal y cmo se
expresan los valores en cada una? _______________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________


167

Seguro de caucin



2. Indicadores financieros bsicos

Como se ha indicado en la sesin anterior, con el anlisis financiero se obtiene
informacin complementaria, que permite, conocer el desenvolvimiento de la
empresa en su entorno econmico y financiero, puesto que es vital para la compaa
afianzadora establecer la solvencia del deudor y su capacidad de respuesta por las
obligaciones contradas.

El uso de las herramientas existentes para el anlisis e interpretacin de estados
financieros lleva consigo la generacin de informacin importante para la toma de
decisiones, que le permitan a la aseguradora dar el paso para constituirse como garante
del deudor, con el pleno conocimiento de la estabilidad econmica del mismo.

Por indicadores financieros, tambin llamados ndices o razones financieras, se analiza e
interpreta el resultado de la empresa, a travs de una relacin numrica de uno o varios
rubros (elementos) de los estados financieros, en un perodo que tienen un
comportamiento lgico, que muestran la relacin de interdependencia lgica entre una u
otra cifra.

Los resultados permiten analizar las relaciones que se da entre estos rubros y el negocio
analizado, comparando, por ejemplo, el grado de liquidez que tiene esa empresa en el
mercado, la rentabilidad que representa, la necesidad de apalancamiento financiero, el
rendimiento de la empresa con respecto al de las empresas de la industria a la que
pertenece.




















168

Seguro de caucin

2.1 Tipos de indicadores o razones financieras bsicas

Una razn es una simple expresin matemtica de la relacin lgica de una partida con
otra, el valor lo representa la interpretacin del resultado obtenido. Esta comparacin de
dos cifras permite establecer la interdependencia lgica de una sobre otra

El anlisis de una sola razn significa muy poco, su verdadero aporte se deriva de su uso
conjunto a otras razones y ms an con los mtodos de anlisis horizontal y vertical de
los estados financieros, de su comparacin con alguna otra razn; por ejemplo, con la
misma razn de perodos anteriores y con el promedio en la industria.

En el anlisis vertical se emplea el uso de razones financieras, las cuales cumplen los
principios de las normas internacionales de contabilidad. Se emplean razones simples, ya
sean estticas o dinmicas.

Las razones estticas se aplican en el balance general, expresan la relacin cuantitativa
que existe entre partidas o grupo de partidas de tal balance.

Las razones dinmicas se aplican en el estado de resultados, expresan la relacin
cuantitativa que existen entre partidas o grupo de partidas del mencionado estado de
resultados.

Si se combina la informacin, empleando razones esttico-dinmicas, se expresa la
relacin cuantitativa entre valores de partidas del balance general y del estado de
resultados.

El uso externo que se le da al anlisis financiero, es para determinar si la compaa
puede representarlo solidariamente con la emisin de una fianza o seguro de caucin,
con este anlisis se puede conocer los mrgenes de seguridad con que cuenta el
negocio para cubrir sus compromisos y tambin considerar el aumento de acumulaciones
en contratos ya emitidos.

Los rubros ms importantes a evaluar en el anlisis financiero a efectuar por las
compaas aseguradoras, que atienden seguros de caucin, a travs de razones
financieras, se especifican a continuacin.

A. Clasificacin de los indicadores o razones financieras bsicas

En materia contable existe una serie de indicadores financieros, que utilizan diversos
rubros contables y financieros de los estados de resultados de las empresas. Para
efectos del anlisis de otorgamiento de fianzas, el analista de riesgos debe ver los
principales indicadores que demuestren la situacin actual de fiado o solicitante, siendo
los principales indicadores o razones a analizar, entre otros, los siguientes:

1) Razones de liquidez.
a. Capital de trabajo.
b. Solvencia.
c. Liquidez.

2) Razones de rentabilidad.
a. Rendimiento sobre inversin.
169

Seguro de caucin

b. Rendimiento sobre activos.
c. Rendimiento sobre ventas.

3) Razones de actividad.
a. Rotacin de cuentas por cobrar.
b. Rotacin de cuentas por pagar.

B. Informacin que refleja los principales indicadores o razones financieras
bsicas

Cada uno de los indicadores provee informacin suficiente para indicar el estado
financiero de los solicitantes, esta es:

1) Razones de liquidez

Llamados tambin, de solvencia, a travs de estas se mide la capacidad de la empresa
para cubrir o saldar sus obligaciones a corto plazo, es decir, la probabilidad de poder
hacer frente a sus pagos a corto plazo (pasivo corriente), a medida que estos se vencen
(no mayor a un ao) y la habilidad que tienen para volver en efectivo determinados activos
y pasivos corrientes. Entre ms altos sean los ndices de liquidez, mejor ser la
solvencia de la empresa en el corto plazo.

2) Razones de rentabilidad

Estas miden la capacidad que tiene la empresa (productividad), de proveer de ganancias
o utilidades a sus accionistas logrando el desarrollo de la empresa, a travs de sus
ventas, activos o la inversin que los mismos accionistas efectan (recursos disponibles).

3) Razones de actividad

Permiten evaluar la efectividad con que una empresa obtiene y administra sus activos, y
miden la rapidez con la que varias cuentas circulantes se convierten en efectivo o ventas.
Lo ideal es que los resultado de las razones sean lo ms alto posible.

2.2 Aplicacin e interpretacin de las razones financieras

Se atender a continuacin el desarrollo de cada una de estas razones aplicadas a los
estados financieros analizados para los mtodos horizontal y vertical.

A. Razones de liquidez

Dentro de las razones de liquidez ms frecuentes se encuentran las siguientes:

1) Capital de trabajo

Representa la inversin neta en recursos circulantes, producto de las decisiones de
inversin y financiamiento a corto plazo. Esto representa la forma en que maneja su
propio capital, no puede incluirse ac los valores representativos de anticipo en concepto
de obras o trabajos adjudicados puesto que tienen un destino especfico.


170

Seguro de caucin







De acuerdo con los resultados obtenidos, se indica que el capital de trabajo de la empresa
para el ao 2013 es de Q291,693.54 el cual es suficiente y adecuado, ya que los pasivos
corrientes son menores que el activo corriente y ha mejorado considerablemente con
relacin al ao 2012, durante el cual el capital de trabajo fue negativo, esto debido a que
las cuentas por pagar fueron altas y puede ser por adquisicin de activos fijos segn se
refleja en el mismo balance.

2) Solvencia

Representa la magnitud de la empresa en cualquier momento, ya que mide su experiencia
para cubrir sus deudas a corto plazo.

Representa el grado en que los crditos de los acreedores a corto plazo, son cubiertos
por activos susceptibles de ser convertidos en efectivo. La cantidad x en quetzales de
activos corrientes para pagar un quetzal de pasivo corriente. Se le considera tambin la
medicin del nivel de endeudamiento que puede tener la empresa.

El parmetro para medicin de esta razn debera ser de 2 a 1, es decir, que se tiene
Q.2.00 de activo circulante o corriente para pagar Q.1,00 de pasivo circulante o corriente,
si el ndice es mayor es bueno.

Clculo: Activo circulante
Pasivo circulante
2013
369,212.11
=
4.76
77,518.57

2012
196,629.92
=
0.67
294,241.01

Durante el 2013, la capacidad demostrada por la empresa para hacerle frente a las
obligaciones a corto plazo refleja un nivel razonable, ya que por cada quetzal que se debe
cuenta con Q4.76 para cubrir esa deuda, caso contrario con el ao 2012 ya que no
contaba con la suficiente capacidad para hacer frente a sus obligaciones, presentado un
grado alto de financiamiento operativo resultante de sus proveedores.

3) Liquidez

Tambin llamado prueba del cido, esta razn mide la capacidad de pago inmediata que
tiene la empresa para cubrir sus obligaciones a corto plazo. Los nicos rubros que se
toman en cuenta son: caja y las cuentas por cobrar para poder pagar las deudas a corto
plazo. Un resultado razonable podra ser Q1.00 o Q0.80.



Clculo: Activo circulante Pasivo Circulante
2013 369,212.11 77,518.57 = 291,693.54
2012 196,629.92 - 294,241.01 = (97,611.09)
171

Seguro de caucin

Clculo: Activo circulante - Inventarios =1.00 0.80
Pasivo circulante

2013
69,212.11
= 0.89
77,518.57

2012 96,629.92 = 0.33
294,241.01

Los resultados obtenidos demuestran que en el ao 2013, la capacidad de respuesta
inmediata del cliente para cubrir sus obligaciones del ao 2012 es de Q.0.89, que muestra
la capacidad de respuesta razonable del cliente. Caso distinto el ao 2012, que cuya
capacidad de respuesta es insuficiente para hacerle frente a los pasivos inmediatos.

B. Razones de rentabilidad

Se consideran razones de rentabilidad ms empleadas las siguientes:

1) Rendimiento sobre inversin

El objeto es medir el rendimiento de capital que obtienen los accionistas o inversionistas
de la empresa. Conocida tambin como ROE (Return on Equity). Esta se mide por la
relacin que existe entre la magnitud de la utilidad neta obtenida en un ejercicio
determinado y la de su capital contable.

Representa las utilidades que obtiene la empresa sobre la inversin de los accionistas o
propietarios. En otras palabras, lo que significa que la empresa por cada Q1.00 de venta
obtendr una utilidad de 0.20 0.30 centavos. Lo ideal es que el rendimiento sea mayor
al ofrecido por fondos de inversin.

Clculo: Utilidad neta
Capital

2013
128,664.89
=
0.14
941,968.36

2012
72,617.78
=
0.09
805,299.29

El resultado obtenido indica que por cada quetzal que los accionistas han invertido en la
empresa obtuvo una ganancia de 0.14 centavos para el 2013 y de 0.09 para el 2012.
Representa un incremento considerable que puede ser debido al incremento de precios o
a mayor demanda de servicio.

2) Rendimiento sobre los activos

Muestra la eficacia del la administracin para emplear los activos disponibles para generar
utilidades. Proporciona idea del rendimiento que se est obteniendo sobre la inversin.
Tambin conocido como ROA (Return on assets) y como ROI (Return on Investment).
172

Seguro de caucin

El parmetro de utilidad depende del giro del negocio, sin embargo, lo recomendable es
que sean como mnimo un 5%, representando que los activos de la empresa estn
contribuyendo a generar utilidades.

Clculo: Utilidad neta
Activo total
2013
128,664.89
=
0.13
1,019,486.93

2012
72,617.78
=
0.07
1,099,540.30

Los resultados obtenidos reflejan que los activos si contribuyen a la generacin de
utilidades. En el ao 2013 contribuyeron en un 13% y el 2012 en un 7%.

3) Rendimiento sobre ventas

A esta razn tambin se le conoce como margen de utilidad, mide la utilidad o el ingreso
obtenida por cada Q1.00 de ventas despus de haberle disminuido todos los costos y
gastos. Ese decir la ganancia neta que se obtiene por cada quetzal de venta,
dependiendo del tipo de negocio, esta utilidad podra estar entre 0.20 0.30 centavos.

Clculo: Utilidad neta
Ventas netas

2013
128,664.89
=
0.08
1,673,580.00

2012
72,617.78
=
0.05
1,508,943.00

Los resultados indican que durante el ao 2013 la empresa tuvo una utilidad del 8%
comparado con el nivel de ventas obtenido en el mismo ao de Q1,673,580.00 y en el
2012 fue del 5% de las ventas durante el mismo perodo por Q1,508,943.00.
Comparando los resultados y estudiando los estados financieros, se deduce que los
rubros ms altos que influyen en la baja utilidad lo comprenden los gastos operativos de
la empresa, como lo son los sueldos y salarios.

C. Razones de actividad

Se consideran razones de actividad ms comunes las siguientes:

1) Rotacin de cuentas por cobrar

Se le conoce como perodo de cobranza promedio. Indica qu tantas veces, las cuentas
por cobrar son formadas y cobradas durante el ao. Representa el nmero de veces en
que se recupera el crdito otorgado a los clientes durante el ao.

173

Seguro de caucin

Tambin demuestra el grado de liquidez de los clientes que conforman la cartera de
cuentas por cobrar. La eficiencia en estas cuentas es determinar lo adecuado de las
polticas de crdito y cobranza que manejan las empresas.

Si los valores resultantes son altos, indica que existe una recuperacin rpida en que los
clientes cancelaron las cuentas con la empresa, por lo tanto, la empresa cuenta con un
buen grado de liquidez, en caso contrario la empresa tiene un bajo grado de liquidez.


Clculo: Ventas netas
Cuentas por cobrar


2013
1,673,580.00
=
19.50
85,813.11

2012
1,508,943.00
=
34.69
43,500.00

Con la informacin proporcionada en los estados financieros se puede indicar que
durante el 2012 las cuentas por cobrar tuvieron una rotacin de 34 veces, mientras que
en el 2013, 20 veces, concluyendo que hubo una mayor eficacia en la cobranza en el ao
2013.

2) Rotacin de cuentas por pagar

Muestra el nmero de veces que se ha pagado a los acreedores en el transcurso de un
perodo. En otras palabras, representa el nmero de financiamientos que otorgan los
proveedores en su conjunto.

Compras al crdito =3 o +veces
Promedio de cuentas por pagar

D. Otras razones

Otra razn que tiene que ver directamente con la estabilidad y propiedad de la empresa
es medir el nivel de endeudamiento de los propietarios:

1) Endeudamiento:
Tambin conocida como apalancamiento financiero. Esta razn mide el grado de
financiamiento por parte de terceros en los activos de la empresa, es decir, el nivel de
control de los acreedores sobre los bienes de la empresa, es decir, el nivel de
financiamiento de los activos por deuda. Si el porcentaje es mayor del 60% la empresa
est corriendo un nivel alto de financiamiento, lo que puede ser riesgoso.
Clculo: Pasivo total = 60%
Activo total


174

Seguro de caucin

2) Propiedad

Esta razn muestra que parte de los activos totales de la empresa, son financiados con
capital de los propios inversionistas, es decir, que los activos son propiedad directa de los
socios, representa la estabilidad de la empresa.

Se debe indicar que el capital de los socios no debe ser especialmente para la compra de
los activos, pueden utilizar las lneas de crdito existentes, monitoreando el grado de
apalancamiento financiero para mejorar la empresa y no exponerla.


Clculo:Capital Contable=40%
Activo total

En conclusin, se indica que con la informacin solicitada por la compaa aseguradora y
el anlisis correspondiente, tienen el panorama de operacin de las empresas y les puede
dar cierto grado de certeza en cuando a la solvencia para poder ser garantes en sus
operaciones, para incrementar las operaciones actuales, para solicitar contragarantas o
bien, en aquellos casos especiales, retirar el apoyo.

Las compaas, como mnimo, deben solicitar a los clientes nuevos la informacin
financiera de los ltimos tres aos, entre menor sea la informacin analizada, por ejemplo,
dos aos, puede representar una gran variacin en los resultados y hasta ser atpica al
negocio.

Un buen anlisis financiero del fiado brinda a la aseguradora la seguridad de continuar
dando el respaldo y no colocar en riesgo su patrimonio.

Cada Compaa de acuerdo a sus polticas internas, determinar los ndices o razones
financieras a utilizar.

Realice el clculo de las diferentes ecuaciones para el anlisis de los
indicadores financieros aplicados a los estados financieros que se le
proporcionan en la sesin anterior. Debe atender a:
Efecte los clculos aplicando las razones financieras
correspondientes a cada balance.
Comente sobre los indicadores o resultados obtenidos
Presente conclusiones sobre la posicin financiera de la empresa
despus de haber analizado los resultados.

Prepare un informe y entrguelo al instructor.

Investigue sobre la importancia para las compaas de seguros del
anlisis de los indicadores financieros aplicados a los estados
financieros. Debe atender a:
Importancia de la informacin para la compaa de seguros,
La profundidad del anlisis segn tipo de cliente y contrato,
Los indicadores utilizados y los pasos a seguir segn hallazgos.

Prepare un informe y entrguelo al instructor.

175

Seguro de caucin

Instrucciones: complete los enunciados, de acuerdo con los contenidos
estudiados.


1. Defina qu son las razones financieras?__________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

2. Enumere como mnimo, cinco de las razones financieras aplicadas por las
compaas aseguradoras. ______________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

3. Describa qu son las razones de liquidez? _______________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

4. Indique para qu se emplean las razones de rentabilidad._____________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

5. Describa qu son las razones de actividad?_______________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

6. Describa qu representa la razn financiera de solvencia en el anlisis de estados
financieros.
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
7. Indique cules son los otros nombres que reciben los indicadores financieros? _
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

8. Indique cmo se obtiene la representacin y medida de utilidades que alcanza la
empresa sobre la inversin de los accionistas o propietarios y para qu le servira a
la compaa aseguradora? _____________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

9. Describa para qu le es til a la compaa conocer los rendimientos sobre la
inversin que obtienen las aseguradoras afianzadas? ________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________

10. Indique como mnimo, tres formas de clasificacin de los estados financieros.
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
___________________________________________________________________
176

Seguro de caucin





1. Acuerdo 228. Tarifas y normas de operacin de las para las instituciones
afianzadoras. Superintendencia de Bancos. 15 de abril de 1959. 11 p.

2. Asociacin Panamericana de Fianzas. Asamblea General XVI. Guatemala, 2000.

3. Cdigo Civil. Decreto Ley Nmero 106. 14 de Septiembre de 1963. Ultima reforma
Decreto 29-95, 25 de Abril de 1995. 269 p.

4. Cdigo de Comercio. Decreto Ley 2-70. 09 de Abril de 1970. Reforma Decreto No. 8-
98. 4 de febrero de 1998. 130 p.

5. Decreto 25-2010. Ley de la Actividad aseguradora. Guatemala 11 de Agosto del
2,010. 39 p.

6. Cdigo Procesal Penal. Decreto Nmero 51-92. Guatemala 28 de Septiembre de
1992. 162 p.

7. Fianzas Universales, S.A. Seguro de crdito comercial. Herramienta para un sano
crecimiento empresarial, Guatemala 2006.43 p.

8. Gonzlez, Orlando. Investigacin del fraude en siniestros de seguros. 1. ed. Buenos
Aires, Argentina: Ediciones La Roca S.R.L., 2004. 382 p.

9. Gonzlez, Orlando. Investigacin de campo y Pericia en siniestros de seguros. 1. ed.
Buenos Aires, Argentina: Ediciones La Roca S.R.L., 2004. 380 p.

10. Hernndez Galindo, Lissette Nohem. El beneficio o excepcin de excusin regulada
en nuestra legislacin, desconocimiento de su existencia y su falta de aplicacin.
Tesis de Graduacin (Licenciada en Ciencias J urdicas y Sociales). Guatemala:
Universidad de San Carlos de Guatemala, Facultad de Ciencias J urdicas y Sociales,
J ulio 2007. 118 p.

11. INTECAP. Manual Fianzas. Edicin 01. Octubre 2010. 206p.

12. J urez Barrera, Aura Leticia. 1989. Tipos de fianzas que se emiten en Guatemala, su
cobertura y principios de suscripcin. Tesis de Graduacin (Licenciada en
Administracin de Empresas). Guatemala: Universidad Mariano Glvez de
Guatemala. J ulio 1989.

13. Meilij, Gustavo Ral. Manual de Seguros, 3. Edicin. Editorial de Palma. Buenos
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14. Mota Berreondo, Aura Delida. La fianza de cumplimiento de contrato su regulacin y
efectos legales. Tesis de Graduacin (Licenciada en Ciencias J urdicas y Sociales).
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Pginas y sitos web consultados:

1. Books google [en lnea] anlisis de estados financieros [visitado en julio 2013]
disponible en:
http://books.google.com.gt/books?id=YEwMTArEBpsC&pg=PA623&lpg=PA623&dq=p
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g=zIVsAAZtiZaUVOcuD4FaBjauMBY&hl=es&ei=WB0aTN-
fCoK8lQeMlsH1Cg&sa=X&oi=book_result&ct=result&resnum=1&ved=0CBQQ6AEwA
A#v=onepage&q=publicaci%C3%B3n%20524%20CCI%20fianzas%20contractuales&f
=false.

2. Aula fcil [en lnea] anlisis de estados financieros [visitado en julio 2013] disponible
en: http://www.aulafacil.com/cursosenviados/analisisestadosfinancieros