Panorama

Energtico
Versin Preliminar
INTI-Economa Industrial.
Lic. Nadina G. Mezza
Julio 2007

Objetivo del Presente Informe:

Conocer el estado de situacin del sector energtico

argentino.

Este primer acercamiento busca analizar la problemtica del

sector desde dos rbitas:
la econmica y
la legal.

Restan para un prximo informe un estudio en profundidad

del marco regulatorios y de organizacin y condicionamiento
de ndole tcnica y tecnolgica.

Anlisis del Marco Legal

Factores Legales e Institucionales

Sector Energtico
No se aprecia un cuerpo ordenado de polticas y su materializacin en un
plan.
El siguiente es un listado de las medidas en curso
Plan Energtico 2004-2008 Debe Ser Actualizado
Plan Federal De Transporte De Energa Elctrica
Decretos 180/181 Gas Natural
Ley De Creacin De Enarsa
Ley De Cargos Especficos Para Financiar Infraestructura
Ley De Biocombustibles
Ley De Hidrogeno
Ley De Incentivos A La Exploracin De Hidrocarburos.
Acuerdos Estratgicos Con Venezuela
Acuerdo Estratgico Con Bolivia
Centrales Ciclo Combinado Foninvemem
Plan Pure Para Electricidad Y Gas Natural

Factores Legales e Institucionales

Petroleo y Gas Natural
Existencia un vaco legal, profusin de normas de menor rango; Acciones del gobierno de
contingencia, gener una Situacin de inseguridad jurdica. Debe ponderarse con anlisis
regional y perspectivas del mercado mundial.
LEY 17.319 (Hidrocarburos):Muchas disposiciones inaplicables a partir de la privatizacin de
YPF.
LEY 24.145 / 1992 LEY 24.145 / 1992:Transferencia a provincias de reas no concesionadas.
Constitucin Nacional de 1994: Reconoce el dominio de los hidrocarburos a las provincias
(Art. 124).
LEY 24065 (Gas Natural) y la LEY 24076 (Electricidad): No tienen cumplimiento efectivo desde
la salida de la convertibilidad. .
Demora en el cumplimiento de la LEY DE EMERGENCIA PBLICA. Renegociacin.: Planteos
ante el CIADI, judicializando los reclamos.

Medidas de Emergencia Adoptadas por el Gobierno en Materia

Energtica
ACUERDO DE PRECIOS Y NIVELES DE PRODUCCIN
(Resol. 180/04, 181/04 y 208/04: sendero de recuperacin gradual valor
dlar del precio del gas en boca de pozo anterior pesificacin).
ACUERDO CON VENEZUELA PARA PROVISION DE FUEL OIL
RETENCIONES A LAS EXPORTACIONES (45% Dto 534/06)
PROGRAMA DE USO RACIONAL DE LA ENERGA A (Res. 415/04).
COMPRA DE GAS A BOLIVIA (Precios mayores a los fijados en la Res.
208/04).

Anlisis de Aspectos Econmicos

vinculados al sector

Panorama del Sector Energtico

El sector energtico argentino se encuentra inmerso en una crisis estructural de una
profundidad insospechada.
Nuevas centrales elctricas en servicio recin a partir del ao 2009.
Las reservas de gas natural no pueden sostener los compromisos internos y externos y menos
aun el crecimiento de la demanda.
La cada de la produccin y de las exportaciones de petrleo introducen un nuevo problema.
Las polticas implementadas desde el ao 2003 en adelante sirven para administrar la crisis en lo
inmediato. no resuelven los problemas de fondo.
Las renegociaciones de los contratos de las empresas de servicios pblicos se encuentran
paralizadas, aun las que cuentan con acuerdos transitorios.
El sector elctrico, segn la normativa que crea el Foninvemen debera estar readaptado a
partir del 2007. esto significa que los generadores deberan ser remunerados en base al costo
marginal del sistema

Condiciones Actuales de desenvolvimiento del Sector Energtico en

Argentina
Petrleo y Combustibles Lquidos:
Matriz energtica muy dependiente de los combustibles fsiles.
No se han descubierto yacimientos importantes desde hace 15 aos y la exploracin es hoy
menor que hace 20 aos.
Fuerte declinacin de la produccin de petrleo desde 1998.
Aumento del consumo interno de productos refinados; reduccin de los saldos exportables
de crudo y derivados.
Posible escenario de importacin de petrleo en 2010.
Las destileras operan al mximo de su capacidad instalada y no pueden abastecer la
demanda interna, a pesar de ser Argentina un exportador de crudo.
Existe un dficit creciente en el abastecimiento interno de gas oil.
Poltica de retenciones afectan regalas a provincias.

Perspectivas de corto plazo: Petrleo y Combustibles Lquidos.

La tendencia declinante de la produccin de petrleo domstico que se observa desde 1998

se mantendr por lo menos por el prximo quinquenio.
Se mantendr la tendencia de incremento de la demanda de productos petroleros refinados
en el mercado interno (gas oil y naftas).
Los saldos exportables disminuirn hasta anularse y - de no revertirse la tendencia - hacia el
ao 2010 es altamente probable que nuestro pas comience a importar (nuevamente) petrleo
crudo.
Continuar la tendencia creciente a importar derivados del petrleo (Fuel oil y gas oil);

Condiciones Actuales de desenvolvimiento del Sector Energtico en

Argentina
Gas Natural:

La situacin actual en materia gasfera muestra una clara debilidad estructural de todo el
sistema energtico argentino que no ser fcil superar.

Las reservas de gas natural bajaron de aproximadamente 30 aos a fines de los aos 80 a
menos de 10 aos en la actualidad. La actividad exploratoria en reas nuevas o no exploradas
es prcticamente nula.

La limitacin de la oferta de gas natural, cuya produccin domstica se halla estancada desde
2004, obliga a limitar suministro al mercado interno y a los contratos de exportacin.

Argentina desde 2004 viene necesitando cantidades crecientes de gasnatural importado.

Incertidumbre de precios a futuros.

Perspectivas de corto plazo: Gas Natural

Las restricciones sobre el sistema de abastecimiento de gas natural se confirman e irn

in crescendo en el futuro.

Un nuevo gasoducto que entre en operaciones en el ao 2007 con capacidad mxima de 30

millones de m3/da permitira hacer frente a la demanda hasta el 2009.

Ese nuevo gasoducto no podra partir de yacimientos argentinos ya que no existen

suficientes reservas libres para su vida til estimada en 20 -25 a 25 aos.

El incremento del abastecimiento de gas natural desde Bolivia es una prioridad estratgica
para la Argentina.

Argentina agudizar en los prximos aos sus problemas de abastecimiento de gas

natural, tanto por el incremento de la demanda interna como por la indefinicin boliviana;
ello agudizar el abastecimiento a Chile y al mercado interno.

Esto se traducir a su vez en mayores importaciones de Fuel oil y Gas oil para el
abastecimiento de centrales elctricas y la industria.

Condiciones Actuales de desenvolvimiento del Sector Energtico en

Argentina
ENERGIA ELECTRICA:
Incertidumbre de precios hace muy difcil la entrada de nuevas inversiones privadas.
La situacin del sector elctrico es altamente incierta; la demanda crece en forma sostenida
pero no se incremento la oferta de nueva generacin.
El Sistema Interconectado Nacional opera al lmite de su capacidad disponible.
Abastecimiento futuro de gas depende de Bolivia esta del xito del desarrollo de sus
reservas.
El sistema elctrico asume riesgos crecientes en su funcionamiento; estos han sido
claramente diagnosticados por organismos oficiales (ver informe de riesgos de CAMMESA
2006).
El sector industrial tendr contratos interrumpibles y deber proveerse su demanda
adicional por sobre los niveles hoy observados.
Atraso tarifario.

Perspectivas de corto plazo: Energa Elctrica

Los problemas para hacer frente a la demanda sern en 2007 y 2008 cada vez ms
complejos, lo que implica un mayor riesgo de cortes que en situaciones de funcionamiento
normal.

No es esperable que en el actual contexto econmico e institucional exista una corriente

inversora para construir nuevas centrales elctricas.

Una visin realista indica que las centrales de Atucha II y Yacyret, anunciadas por el
gobierno, no estarn terminadas antes de 2010/11 y, por lo tanto, no contribuirn a resolver
el problema inmediato.

Conclusin:

Se hace necesario plantear un nuevo modelo de organizacin del sector energtico argentino,
que permita resolver los grandes problemas detectados.
Los datos oficiales sobre las reservas de hidrocarburos gasferos con que cuenta la Argentina
nos indican claramente que hoy el desarrollo energtico en base a la penetracin continua del
gas natural ya no es sustentable. Es necesario implementar reformas profundas para lograr un
abastecimiento energtico diversificado.
diversificado
El paradigma energtico de la Argentina de los 80 y 90 cambi: de un concepto de
abundancia relativa del recurso gas natural a precios bajos, debemos pasar a un recurso
escaso con precios crecientes en un plazo previsible, lo que implica afrontar cambios
culturales en la forma de planificar la energa hacia el futuro.
La inversin en el sector energtico est en crisis; la inversin no fluye naturalmente y en
forma anticipada para satisfacer una demanda energtica que crece al ritmo de una economa
en expansin.
Reestablecer el flujo de inversin -privada y pblica- en el sector energa y su repago por un
sistema coherente y eficiente de precios y tarifas, constituye el mayor desafo a resolver.

Apndice de datos
economicos
Fuentes:

Balance Energtico
INDEC
CAMMESA

Evolucin de la Oferta y la Demanda Energtica en Argentina:

1960-2004. Medidos en TEP.
70.000

Consumo Final
Consumo Final Tendencia
60.000

Oferta Interna
Oferta Interna Tendencia
50.000

40.000

30.000

20.000

20
04

20
02

20
00

19
98

19
96

19
94

19
92

19
90

19
88

19
86

19
84

19
82

19
80

19
78

19
76

19
74

19
72

19
70

19
68

19
66

19
64

19
62

19
60

10.000

Evolucin de la Oferta y Demanda Energtica en Argentina:

1960-2004
Participacin por sector de la matriz de Consumo Energtico

45,0%

Consumo Comercial y Pblico

Consumo Agropecuario
Consumo Residencial
Consumo Transporte
Consumo. Industria (incluye no energtico)

40,0%

35,0%

30,0%

TEP

25,0%

20,0%

15,0%

10,0%

5,0%

0,0%

1970

1980

Dcadas

1990

2000-2005

Matriz de Consumo Total Final.

Ao 2004.

Consumo.
Industrial
(incluye no
energtico)
31%

Consumo
Residencial
23%
Consumo
Comercial y
Pblico
8%

Consumo
Agropecuario
8%
Consumo
Transporte
30%

Matriz de Consumo Final de Energa

secundarias y primarias
Consumo Totales
Electricidad
Gas Natural
Derivado Petroleo
Carbon y derivados
Otros Primarios Renovables
Total

promedio 60-05
10%
23%
59%
1%
6%
100%

promedio80-05
13%
30%
52%
1%
5%
100%

promedio 90-05
14%
33%
48%
1%
4%
100%

Consumo Industrial
Electricidad
Gas Natural
Derivado Petroleo
Carbon y derivados
Otros Primarios Renovables
Total

promedio 70-05
20%
41%
22%
3%
13%
100%

promedio80-05
23%
46%
16%
3%
12%
100%

promedio 90-05
25%
49%
11%
3%
11%
100%

Consumo Residencial
Electricidad
Gas Natural
Derivado Petroleo
Carbon y derivados
Otros Primarios Renovables
Total

promedio 70-05
16%
47%
31%
0%
6%
100%

promedio80-05
17%
56%
22%
0%
5%
100%

promedio 90-05
18%
62%
15%
0%
5%
100%

Matriz de Produccin de Energa

ENERGA PRIMARIA

Energa Hidrulica
Nuclear
Gas Natural
Petroleo
Carbn Mineral
Lea
Bagazo
Otros Primarios
Total
Renovables

ENERGA SECUNDARIA

Electricidad
Gas Distribuido por Redes
Derivados del Petrleo
Carbn y derivados
Otros Primarios Renovables
TOTAL

promedio 60-05
2,8%
2,1%
31,9%
57,2%
0,6%
2,2%
2,2%
1,1%
100,0%
5,5%

promedio80-05
4,1%
3,1%
38,0%
51,1%
0,3%
1,1%
1,1%
1,2%
100,0%
3,4%

promedio 90-05
4,0%
3,2%
40,0%
49,7%
0,2%
1,0%
0,9%
1,0%
100,0%
2,9%

promedio 60-05
8,5%
28,8%
60,0%
2,0%
0,7%
100,0%

promedio80-05
10,1%
37,1%
50,6%
1,9%
0,4%
100,0%

promedio 90-05
10,8%
40,7%
46,3%
1,8%
0,4%
100,0%

Tasas de crecimientos promedio anual.

Aperturas de Consumo. Niveles de TEP

CONSUMO FINAL. Energas

primarias y secundarias.
Electricidad
Gas Natural
Derivado Petroleo
Carbon y derivados
Otros Primarios Renovables
Total
PIB
Poblacin

Consumo Total

Consumo Industrial

Consumo Residencial

1970:2005 1990:2005 1970:2005 1990:2005 1970:2005 1990:2005

4,7%
5,5%
4,6%
4,8%
4,6%
5,3%
5,3%
3,9%
3,5%
2,0%
6,3%
4,1%
0,8%
1,8%
-3,4%
0,0%
-1,9%
-2,0%
-0,7%
-0,9%
-0,2%
-0,9%
-0,1%
1,7%
-0,4%
-0,4%
-0,2%
5,6%
2,2%
3,0%
1,2%
2,2%
2,8%
3,3%
1,9%
3,3%
1,9%
3,3%
1,9%
3,3%
1,4%
1,1%
1,4%
1,1%
1,4%
1,1%

Tasas de crecimientos promedio anual.

Aperturas de Produccin. Niveles de TEP
Aos 1961:2005

Aos 1990:2005

ENERGA PRIMARIA

Energa Hidrulica
Nuclear
Gas Natural
Petroleo
Carbn Mineral
Lea
Bagazo
Otros Primarios
Total
Renovables

8,4%
5,04%*
6,6%
3,0%
-4,3%
-0,7%
-1,3%
-0,6%*
4,0%
-0,2%

4,3%
-0,5%
5,5%
2,1%
-14,7%
2,8%
3,2%
-0,2%
3,5%
1,8%

*Nuclear desde el 1974, otros primarios desde el 1970

Aos 1961:2005

Aos 1990:2005

ENERGA SECUNDARIA

Electricidad
Gas Distribuido por Redes
Derivados del Petrleo
Carbn y derivados
Otros Primarios Renovables
TOTAL
PIB
Poblacin

5,28%
7,81%
2,14%
3,87%
0,34%
3,71%

5,23%
4,32%
1,38%
0,45%
3,96%
2,94%

2,4%
1,4%

3,3%
1,1%

Mximos Histricos de Potencia y Energa del

SADI (incluyendo Patagonia).
Informacin Fuente: CAMMESA
Da

Hbil
Potencia
Energa
(MW)
(GWh)

Sbado
Potencia
Energa
(MW)
(GWh)

Domingo
Potencia
Energa
(MW)
(GWh)

Mximo
18345

356

16818

328,2

16595

313,7

Fecha

14/06/2007

29/05/2007

16/06/2007

03/02/2007

25/02/2007

25/02/2007

Hora

19:56

------

20:16

------

21:30

------

Temp.
Media
Buenos
Aires (C)

10

6,6

7,3

28,9

29

29

Histrico

Generacin Elctrica por fuente de energa.

100,00

Energa renovables
90,00

Nuclera
Hidroelctrica

80,00

Trmicas Convencionales

BillionesKilowatt hora

70,00

60,00

50,00

40,00

30,00

20,00

10,00

0,00
1980 1981 1982 1983 1984 1985 1986 1987 1988 1989 1990 1991 1992 1993 1994 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004

Exportaciones y bunker en trminos de la Produccin

45,0%
18000

40,0%

16000

14000

35,0%

Exportaciones y bunker.
En kTEP

12000

10000

30,0%

8000

6000

25,0%

4000

2000

6
196

9
196

2
197

5
197

8
197

1
198

4
198

7
198

0
199

3
199

6
199

9
199

2
200

19
90

3
196

19
88

0
196

19
86

20,0%

5
200

15,0%

10,0%

Petrleo

Gas Natural

5,0%

20
04

20
02

20
00

19
98

19
96

19
94

19
92

19
84

19
82

19
80

19
78

19
76

19
74

19
72

19
70

19
68

19
66

19
64

19
62

19
60

0,0%

Saldo Comercial Energas Secundarias (X-M). En kTEP.

10000

8000

6000

4000

Dcadas del 60 y del 70

2000

Dcadas del 80y 90, lustro 00-05

-2000

20
04

20
02

20
00

19
98

19
96

19
94

19
92

19
90

19
88

19
86

19
84

19
82

19
80

19
78

19
76

19
74

19
72

19
70

19
68

19
66

19
64

19
62

19
60

20
04

20
02

20
00

19
98

19
96

19
94

19
92

19
90

19
88

19
86

30%

25%
90%

20%
80%

15%
70%

10%
60%

5%
50%

0%
40%

Porcentaje para CarbnMineral

Petroleo

19
84

19
82

19
80

19
78

Gas Natural

19
76

19
74

19
72

19
70

19
68

19
66

19
64

19
62

19
60

Porcentaje para Gas y Petrleo

Importacin de Energa en trminos de la Oferta Total.

En Porcentaje.
100%

Carbn Mineral

16%

Exportacin Total de Energa Secundaria con respecto

a la Produccin Total

14%

Importacin Total de Energa Secundaria con respecto

a la Oferta Total
12%

10%

8%

6%

4%

2%

20
04

20
02

20
00

19
98

19
96

19
94

19
92

19
90

19
88

19
86

19
84

19
82

19
80

19
78

19
76

19
74

19
72

19
70

19
68

19
66

19
64

19
62

19
60

0%