TRABAJO COLABORATIVO 2

CURSO:
102038 FINANZAS

PRESENTADO POR:
MANUEL RICARDO BAUTISTA RAMREZ
CDIGO: 1073602495

PRESENTADO A:
ROY ANTONIO CASTILLO

UNIVERSIDAD NACIONAL ABIERTA Y A DISTANCIA.

UNAD
NEMOCN
2014

INTRODUCCIN
El presente trabajo colaborativo en su segunda fase se realiza con el fin de que
cada uno de nosotros como estudiantes identifiquemos la estructura de los
problemas que conllevan a una situacin real de cualquier empresa; donde
podemos investigar e inspeccionar, luego aplicar el desarrollo de los mismos
de acuerdo a los parmetros establecidos

en la aplicabilidad del marco

normativo de la parte contable y financiera de una entidad; en la que tenemos

que tener la capacidad de interpretar, planear y dominar el control financiero de
la compaa; base de la cual conlleva a una toma de decisin.
Este trabajo nos propicia al estudio de los contenidos de la Unidad Dos del
Mdulo del curso de Finanzas.

OBJETIVOS

Realizar la lectura de la Unidad Dos del Mdulo de Finanzas Planeacin y

control financiero.

Ejecutar en forma individual fase dos y en forma grupal, el desarrollo de los

Estados de fuentes y aplicacin de fondos EFAF, Generacin interna de
fondos (GIF), Estados de flujo de efectivo, puntos de equilibrio.

1. Elabore el estado de EFAF de la Compaa ABC S.A., para los aos 1 y 2

respectivamente.
BALANCE GENERAL
COMPAA ABC S.A.
AO 1
dic-31

AO 2
dic-31

11.413
29.433
85.000
34.000
159.846

21.607
39.954
104.000
47.800
213.361

+
+
+
+

10.194
10.521
19.000
13.800
53.515

A
A
A
A

Planta y Equipo
Total Activos fijos
Otros Activos

408.653
408.653

620.670
620.670

212.017
212.017

Intangibles
Total otros activos
TOTAL ACTIVOS

11.430
11.430
579.929

23.826
23.826
857.857

12.396
12.396
277.928

87.147
11.268

78.953
9.685

8.194
1.583

A
A

ACTIVOS
Corrientes
Efectivo
Cuentas por Cobrar
Inventario Mercancas
Inversiones
Total Corrientes
Activos fijos

PASIVOS
Corrientes
Cuentas por pagar
proveedores
Otras cuentas por pagar

VARIACIN

- - -

FUENTE (F)
APLICACIN (A)

Impuestos

141.781

148.175 +

6.394

Obligaciones laborales
Total corrientes
TOTAL PASIVOS

15.128
255.324
255.324

15.256 +
252.069
252.069
-

128
3.255
3.255

PATRIMONIO
Aportes sociales

35.000

35.000

Reserva

5.805

6.450

Utilidad Periodo

283.800

645

564.338 +

280.538

Total Patrimonio
TOTAL PASIVO +
PATRIMONIO

324.605

605.788

281.183

579.929

857.857

277.928

ESTADO DE FUENTES Y APLICACIN DE FONDOS EFAF

COMPAA ABC S.A.
FUENTES

APLICACIONES
Aumento del efectivo

Aumento en los
impuestos
Aumento obligaciones
laborales
Aumento en la reserva
Aumento en las
utilidades

6.3
94
1
28
6
45
280.5
38

Aumento en las cuentas por cobrar

Aumento en los inventarios
Aumento en las inversiones
Aumento en planta y equipo
Aumento en intangibles
Disminucin cuentas por pagar a
proveedores
Disminucin otras cuentas por
pagar

Total fuentes

287.70
5 Total aplicaciones

10.1
94
10.5
21
19.0
00
13.8
00
212.0
17
12.3
96
8.1
94
1.5
83
287.70
5

Tomando como referencia el Estado de resultados integral, elabore la Generacin

Interna de Fondos (GIF), para los aos 1 y 2 respectivamente
Informacin complementaria.
La depreciacin para cada periodo, corresponde al 10% del valor de la
cuenta Propiedades, planta y equipo para cada ao.
La cuenta Intangibles se amortiza a 5 aos, para cada periodo
respectivamente.
GIF = Utilidad Neta del perodo + Depreciaciones del perodo +
Amortizaciones de diferidos del perodo
Depreciacin Ao 1= 408.653*0.1= 40.865
Depreciacin Ao 2= 620.670*0.1 = 62.067
Amortizacin ao 1= 11.430*0.2 = 2.286
Amortizacin ao 2 = 23.826*0.2 = 4.765
GIF ao 1 = 283.800+40.865+2.286 = 326.951
GIF ao 2 = 280.538+62.067+4.765 = 347.370

Tomando como referencia los estados financieros; Estado de situacin financiera y

Estado de resultados integral para el ao 2, realice un Flujo de efectivo
proyectado para el ao 3 aplicando el Mtodo directo
Informacin complementaria.
El efectivo recibido por venta a clientes representa el 80 % del valor de los
ingresos de actividad del ao 2.
La compaa percibe ingresos por concepto de intereses financieros, a
razn del 20 % del valor de la cuenta Otros ingresos del ao 2.
Pagar a sus Proveedores durante el ao 3, el 90 % del valor de la partida
Cuentas por pagar (Proveedores) del ao 2.
Para el ao 3, la compaa planea pagar a sus empleados el 90 % del valor
de la cuenta Obligaciones laborales del ao 2.

La compaa para el ao 3 deber pagar sus obligaciones tributarias, cuyo

valor corresponde al 100 % de la cuenta Impuesto de renta del ao 2.
Para el ao 3, las inversiones en Maquinaria y equipo sern por valor del
40 % de la cuenta de propiedades, planta y equipo del ao 2.
Los gastos administrativos representan el 120 % del valor de la cuenta
gastos de administracin del ao 2.
La compaa paga por concepto de gastos financieros el 95 % del valor de
la cuenta Otros gastos del ao 2.
La empresa planea pagar por concepto de compras, el 40 % del valor de la
cuenta Costo de venta y operacin del ao 2.
La compaa pagara por concepto de obligaciones financieras el 35 % del
valor de la cuenta Otras cuentas por pagar del ao 2.

FLUJO DE EFECTIVO PROYECTADO

COMPAA ABC S.A.

Saldo inicial efectivo

ingresos
Ventas del periodo
Cobro a clientes cuentas atrasadas
Otros ingresos
ingresos por concepto de intereses financieros
Total de efectivo disponibles antes del financiamiento (A)
Egresos
Desembolso pago proveedores
Desembolsos de mano de obra directa
Obligaciones tributarias
Inversiones en maquinaria y equipo
Desembolso por gastos administrativos
Desembolso por gastos financieros
Desembolso por compras
Obligaciones financieras
Egresos totales (B)
Saldo mnimo de efectivo deseado
Total de efectivo necesario
Excedente o faltante
Financiamiento
Prestamos
Colocaciones
Pagos
Retiro de colocaciones
Intereses gastos
intereses ganados
Financiamiento neto
Saldo final de efectivo

AO 3
21.607
1.744.000
9.157
1.753.157
71.058
13.730
138.175
248.268
211.858
62.042
643.200
3.390
1.391.721
1.391.721
361.436

Punto de equilibrio: Se debe solucionar la siguiente dinmica de trabajo sobre el

punto de equilibrio:
Costos fijos son de $ 1.700.000
Comercializa un producto cuyo precio de venta unitario es de $ 1.600
El costo variables de este producto es de $ 800 c/u. Con esta informacin, se
requiere:

361.436

 A qu nivel de produccin y en pesos ocurre el punto de equilibrio?

Con un nivel de produccin de 3.450 Unidades cules sern sus
utilidades?
Con una produccin de 1.000 Unidades obtendr prdida o
utilidades?
Con la siguiente informacin establezca el punto de equilibrio en
pesos y unidades para varios productos:
COSTO VARIABLE
PRECIO DE VENTA
PROPORCIN EN MEZCLA
COSTO FIJO TOTAL
COSTO VARIABLE
PRODUCTO A PRODUCTO B
800
1.000
COSTO FIJO

PRODUCTO A
$800
$1.600
65%
$1.700.000
UND PRODUCIDAS
PRODUCTO A
1.323

PRODUCTO B
$1.000
$1.900
35%
2.036
PRODUCTO B
713

1.700.000
COSTO FIJO

MEZCLA
PRODUCTO A PRODUCTO B
65%
35%
PRECIO DE VENTA
PRODUCTO A PRODUCTO B
1.600
1.900

1.700.000

COSTO VARIABLE
PRODUCTO A
PRODUCTO B
1.058.720
712.600
TOTAL
1.771.320
TOTAL COSTOS

3.471.320

INGRESO VENTAS
PRODUCTO A
PRODUCTO B
2.117.440
1.353.940
TOTAL
3.471.380
PUNTO DE EQUILIBRIO

2.036

Para cubrir los gastos se debe producir en total 2.036 unidades en total; 1.323 del
producto A, y 713 del producto B, lo que generara unos ingresos de $3.471380.
COSTO VARIABLE
PRODUCTO A PRODUCTO B
800
1.000

UND PRODUCIDAS
PRODUCTO A
2.243

3.450
PRODUCTO B
1.208

COSTO FIJO

1.700.000
COSTO FIJO

MEZCLA
PRODUCTO A PRODUCTO B
65%
35%
PRECIO DE VENTA
PRODUCTO A PRODUCTO B
1.600
1.900

1.700.000

COSTO VARIABLE
PRODUCTO A
PRODUCTO B
1.794.000
1.207.500
TOTAL
3.001.500
TOTAL COSTOS

4.701.500

INGRESO VENTAS
PRODUCTO A
PRODUCTO B
3.588.000
2.294.250
TOTAL
5.882.250
UTILIDADES

1.180.750

Si la empresa produce 3.450 unidades las utilidades serian de $1.180.750

COSTO VARIABLE
PRODUCTO A PRODUCTO B
800
1.000
COSTO FIJO

UND PRODUCIDAS
PRODUCTO A
650

1.000
PRODUCTO B
350

1.700.000

MEZCLA
PRODUCTO A PRODUCTO B
65%
35%

COSTO FIJO
1.700.000
COSTO VARIABLE
PRODUCTO A
PRODUCTO B
520.000
350.000
TOTAL
870.000

PRECIO DE VENTA
PRODUCTO A PRODUCTO B
1.600
1.900

TOTAL COSTOS

2.570.000

INGRESO VENTAS
PRODUCTO A
PRODUCTO B
1.040.000
665.000
TOTAL
1.705.000
PERDIDAS

865.000

Si la empresa produce 1.000 unidades tendr perdidas por $865.000.

CONCLUSIONES
De suma importancia lograr estructurar de una informacin inicial, los Estados de
fuentes y aplicacin de fondos EFAF, generacin interna de fondos (GIF), estados
de flujo de efectivo y los puntos de equilibrio, para luego determinar las razones
financieras y as comprender el real estado financiero de la empresa.
No podemos olvidar de la importancia de una ajustada y real informacin
financiera, para la toma de decisiones gerenciales, no sobra comentar que los
estados por si solos no son de mucha ayuda, se hace necesario el anlisis y la
interpretacin de estos estados financieros.
Importante la realizacin de este trabajo, ya que nos ayuda a reafirmas los
conceptos bsicos de contabilidad y nos involucra en el mundo real de las
finanzas, excelente ejercicio prctico.

BIBLIOGRAFA

Marulanda Castao Oscar J. Moreno Robinson. 2011. Mdulo UNAD.

Ayudas Internet YouTube
http://datateca.unad.edu.co/contenidos/102038/EXE_20131/FINANZAS
%20MODULO%20EXE/EXE_2013-

1/leccin_18__procedimiento_en_la_elaboracin_del_efaf.html
http://admonfinanciero.blogspot.com/2009/05/estado-de-fuentes-y-usos.html