LA INTERMEDIACION FINACIERA

 INTEGRANTES:​

Agustin Avila, Ximena Briggit

Diaz Ruiz, Claudia Valentina
Garcia Yslado, Ghelin Eulalia
Huacchillo Chavez, Jean Carlos
Perda Nueñez, Angel Rodrigo
Villoslada Diaz, yoice
DEFINICIÓN DE LA
INTERMEDIACIÓN
Es un proceso en el que dos partes interesadas, a través de un agente o

FINANCIERA
intermediario financiero, conectan sus intereses. La labor del
intermediario financiero es buscar personas que estén buscando opciones
para invertir, y conectarlos con el gestor. De esta forma, cumpliendo con
lo exigido y, por ello, cobrando una comisión que variará en función de la
cuantía invertida, así como de los plazos y otros factores que podríamos
citar.
CARACTERÍST
ICAS
• Transfiere recursos de ahorradores, directamente a empresas o personas que necesitan financiación
para ayudarles a tramitar mejor sus negocios.
• Tienen la responsabilidad de velar por el dinero de los ahorristas y generar un interés sobre sus
depósitos , esto ya que los clientes tienen que tener de donde confiar al momento de hacer grandes
movimientos de dinero.
• En el Perú, el Sistema Financiero está regulado por la Ley General del Sistema Financiero y del Sistema
de Seguros (Ley Nro. 26702)
• Se encargan de evaluar al deudor y de hacer que cumpla sus obligaciones de pago, manteniendo así una
legalidad y siendo el intermediario quien se responsabilice por el cumplimiento de este.
• Es un sistema compuesto de mecanismos e instituciones que canalizan recursos excedentes hacia los
agentes económicos.
• El proceso de intermediación puede ser directo o indirecto, según se produzca a través del Mercado de
Capitales o por medio de una Institución del Sistema Financiero.
• Bancos, Financieras, Cajas Municipales, Cajas Rurales, entidades de desarrollo de la micro y pequeña
empresa son algunas de las entidades que cumplen funciones intermediarias.
• Asume el riesgo de devolución de los recursos captados, a y a solicitud del depositante.
• Toma el riesgo de incobrabilidad de los préstamos otorgados, utilizando los recursos captados.
• Brindan un mayor grado de seguridad sobre el cumplimiento de estas transacciones, basados en la
información que producen.
• Corresponde a los intermediarios financieros mitigar las pérdidas producidas por el riesgo moral, sobre la
base de las estrategias seguidas, como el control de los compromisos contractuales donde los agentes se
sienten incitados a cumplir, ya que sus intereses no divergen materialmente de Mayor
• Movilizan y reúnen el ahorro y asignan capital.
• Facilitan el comercio, la diversificación y la gestión del riesgo
 OBJETIVOS
GENERALE
S
Conocimiento de los Mercados Financieros y de Capitales para
tener un mejor control económico de las transacciones y
cumplimiento de lo requerido.
La especialización en las más modernas técnicas de Gestión de
Carteras tanto de Renta Variable como de Renta Fija. El uso de
Derivados y las nuevas tendencias y productos financieros como los
Estructurados, Finalmente, la especialización en Gestión Bancaria y
en operaciones complejas de intermediación para colocar plazos
donde los deudores sientan la libertad de cumplir con las normas
teniendo opciones de pago .
 ESPECÍFICOS

 Conocer los fundamentos de la Economía Financiera para evitar estafas y

llevar de una manera correcta los financiamientos de deudores y
acreedores.
 El estudio de la relación del inversor con su entorno general, características
específicas de fiscalidad de las inversiones
 El análisis de los aspectos psicológicos y de comportamiento del inversor,
crea un historial crediticio que permite mayor seguridad al momento de
invertir.
 Las operaciones bancarias usuales, de activo y/o pasivo, de los medios de
pago, así como disponer de una buena información sobre la actividad de
intermediación bancaria que ayude aún mayor manejo de cuentas .
 El conocimiento de operaciones bancarias más complejas, como las
operaciones fuera de balance o la titulización de activos
CLASES DE INTERMEDICACIÓN
o No existe una única manera de realizar estos
procesos, debido a esto podemos clasificar la
intermediación financiera como de dos tipos, la
clasificación que hacemos obedece
principalmente al riesgo que asume la persona
que tiene excedentes de recursos y quiere
buscar el rendimiento de los mismos pero sin
dejar de lado la seguridad que le brinden a su
dinero
 DIRECTA
La relación entre ambos se puede efectuar a través
de diferentes medios e instrumentos de lo que en
muchos países se denomina mercado de capitales, en
el cual participan instituciones especializadas como
las Compañías de Seguros, los Fondos de Pensiones,
los Fondos Mutuos y los Fondos de Inversión, que
son los principales inversores de fondos o agentes
superavitarios. A este mercado acuden
preferentemente las empresas a conseguir recursos
necesarios para financiar sus operaciones. Los
intermediarios son los bancos de inversión y las
sociedades agentes de bolsa (SAB), que facilitan los
medios para que los compradores y vendedores de
valores puedan hacer las operaciones dentro del
marco de regulación vigente.
  MERCADO
PRIMARIO
Donde se buscan vender los valores que una empresa ha emitido. Permite
obtener recursos ya sea para constituir una nueva empresa o para que las
empresas existentes puedan obtener fondos para realizar sus inversiones,
ampliaciones o cumplimiento de obligaciones. Los valores pueden ser colocados
mediante oferta pública (invitación que se hace a través de cualquier medio de
difusión masiva para que participe el público en general) o privada (cuando
aquella está dirigida sólo a un sector específico de inversionistas o a los
actuales accionistas de las empresas).

 MERCADO
SECUNDARIO
Es aquel que permite que los valores ya emitidos primariamente puedan convertirse en dinero al
venderlos a otros inversionistas interesados en su compra. Sin un mercado secundario, la
existencia de un mercado primario perdería atractivo por la iliquidez de los valores adquiridos.
En este mercado se nota de manera más clara como el precio de negociación de los valores se
determina por la interacción de la oferta y la demanda. En la medida que las personas estén
interesadas en comprarlos, seguramente por los resultados y la seguridad que da el emisor, su
precio podría aumentar. En cambio si la empresa que ha emitido muestra resultados negativos y
se pierde confianza en el emisor, muchos dueños de esos valores tratarán de venderlos y esto
podría generar una baja en su precio.
 INDIRECT
A
La intermediación indirecta es realizada a través de
instituciones financieras especializadas a las cuáles la
normatividad vigente conoce como instituciones de
operaciones múltiples, las que captan recursos de los
agentes superavitarios, es decir de ahorros de personas
o empresas, y luego los derivan hacia los agentes
deficitarios. El riesgo directo es asumido por las
entidades financieras hasta cierto monto relacionado
con su capital, asumiendo los ahorristas un riesgo
indirecto cuando la empresa financiera incurra en
problemas de capital insuficiente o de liquidez que no le
permite atender oportunamente el retiro de dinero de
los ahorristas.
 PRINCIPALES ENTIDADES QUE
PARTICIPAN
El Banco Central
El Banco de la EL Banco de
de Reserva del
Nación Materiales
Perú.

Las Empresas de
Las Empresas
Operaciones El Banco Agrario
Especializadas
Múltiples
 CLASES DE
INTERMEDIACIÓN

DIRECTA INDIRECTA

AGENTES
AGENTES DEFICITARIOS
DEFICITARIOS (EMPRESAS
EMISORAS)

BANCOS Y
ENTIDADES DE LA
DINERO
INTERMEDICIÓN NO
INTERBANCARIA

AGENTES AGENTES
SUPERATIVOS SUPERATIVOS
(AHORRISTAS) (INVERSIONISTAS)

SISTEMA MERCADO DE
FINANCIERO CAPITALES
PROCEDIMIENTO DE LA INTERMEDIACIÓN FINANCIERA

 El proceso de intermediación financiera es aquel por medio del cual una entidad, traslada los
recursos de los ahorristas (personas con excedente de dinero, superavitarios o excedentarios)
directamente a las empresas o personas que requieren de financiamiento (personas que necesitan
dinero o deficitarios. Se determinan gastos para cubrir los objetivos trazados en los planes de
desarrollo económico y social en un periodo dado,
AGENTE FINANCIERO

Son personas físicas o jurídicas a las que una

entidad de crédito otorga poderes para actuar
habitualmente frente a la clientela, en nombre y
por cuenta de dicha entidad, en la negociación o
formalización de operaciones típicas de su
actividad.
 FUNCIONES DE UN AGENTE
FINANCIERO

Las entidades Crear, desarrollar y Hacer seguimiento a Contribuir con el

bancarias los utilizan los portafolios de los desarrollo de las
establecer una
principalmente para clientes a los fines actividades
cartera de clientes
ofertar sus productos de garantizar que comerciales de la
con el objetivo de sean rentables y de
y servicios a clientes institución
administrar sus calidad y rentables.
domiciliados en financiera.
lugares donde no llega bienes.
su red de oficinas.
CARACTERÍSTICAS DEL
AGENTE FINANCIERO
1. Suelen ser contratados dentro de la industria financiera, como
bancos, corredores de bolsa, aseguradoras, entre otros.
2. No se incluyen a los mandatarios con poderes para una sola operación
específica, ni a las personas que se encuentren ligadas a la entidad, o
a otras entidades de su mismo grupo, por una relación laboral.

3. Su actividad no puede extenderse a la formalización de avales,

garantías u otros riesgos de firma.

4. Cuando en los contratos de agencia se contemple la realización de

operaciones previstas en la Ley del Mercado de Valores, las entidades
de crédito y sus agentes deben cumplir, también, las reglas
contenidas en dicha Ley y sus normas de desarrollo.

5. No pueden utilizar sus cuentas bancarias para aceptar el ingreso,

directamente por la clientela, de los fondos procedentes de las
transferencias ordenadas.
 EL SISTEMA FINANCIERO Y LAS
CENTRALES DE RIESGO
SISTEMA FINANCIERO

• Es el conjunto de organizaciones públicas y privadas por

medio de las cuales se captan, administran y regulan los
recursos financieros que se negocian entre los diversos
agentes económicos del país.

• Recibe el ahorro o excedente producido por las personas,

empresas e instituciones y posibilita que se traslade hacia
otras empresas y personas que requieran esos fondos, así
como al propio Estado, también para proyectos de inversión o
financiación de gastos de corto plazo y planes de consumo.
 CENTRALES DE RIESGO

Empresas que almacenan, procesan y suministran información

sobre cómo las personas naturales y jurídicas cumplieron con
los préstamos que emitieron las entidades financieras,
cooperativas, cajas y demás empresas del sector.

Las centrales de riesgo cumplen una función esencial para el

funcionamiento del sistema financiero, pues se encargan de:

 Recolectar y divulgar información relacionada a los hábitos crediticios de personas

particulares y empresas privadas.
 Manejar los reportes positivos y negativos de todos los ciudadanos que en algún
momento han solicitado o han tenido una obligación crediticia.
 No solo sirven para controlar la información, sino que permiten a las entidades bancarias
medir el riesgo a la hora de entregar créditos a sus afiliados, por lo que su labor es
esencial en el mercado.
 INTERMEDIARIO FINANCIE
Son instituciones especializadas en la mediación entre las unidades
económicas que desean ahorrar o invertir sus fondos y aquellas
unidades que quieren tomar fondos prestados. Normalmente se captan
fondos a corto plazo (a través de cuentas corrientes, depósitos, etc.) y
se ceden a largo plazo (concesión de préstamos, adquisición de
acciones, obligaciones, Puede darse el caso que alguien que necesita
dinero se lo pida prestado directamente a alguien que conozca sin
necesidad de una entidad pero, en general, los intermediarios
financieros facilitan esta labor, ya que ponen en contacto a multitud de
participantes y además les ofrecen garantías a las dos partes: a los
ahorradores y a los prestatarios. Por realizar esta función, los
intermediarios reciben un beneficio derivado del margen de
intermediación, que se deriva de la diferencia que existe entre el tipo
de interés que ofrecen a los ahorradores y el que piden a los
prestatarios. Aunque ésta es la función básica de estos intermediarios,
a medida que se han ido desarrollando a lo largo del tiempo, el tipo de
tareas que realizan son más numerosas y complejas. Son intermediarios
financieros los bancos, las cajas de ahorro, las cooperativas de crédito,
etc.
FUNCIÓN DEL INTERMEDIARIO FINANCIERO

- Permite activar el mercado de fondos canalizando el ahorro hacia

la inversión.
- Reduce el riesgo de los activos gracias a la diversificación de la
cartera del inversor.
- Cubre las necesidades de financiación con la inversión del
ahorrador, activando el tejido empresarial y contribuyendo al
crecimiento de las empresas.
- Conoce y analiza las tendencias del mercado de la financiación, las
necesidades de los prestatarios y de los inversores.
- la función más importante que cumple un intermediario financiero
es la mediación.
CARACTERÍSTICAS DEL INTERMEDIARIO FINANCIERO

- Un intermediario financiero sirve como mediador para

transacciones financieras entre inversionistas y empresas que
necesitan financiamiento.

- Pueden ofrecer diversas fuentes de financiamiento como

leasing o factoraje o créditos.

- Sirve como mediador, para transacciones financieras entre

inversionistas o empresas.
 RELACIÓN ENTRE INTERMEDIARIO Y AGENTE
FINANCIERO
La relación que existe entre estos dos términos , tienen algo en común
ya que se ayudan mutuamente, logrando una comunicación más fácil
gracias a esto se llega a entender lo que desean adquirir uno o más
individuos los cuales son llamados clientes, los agentes proponen u
instruyen lo que significa el establecimiento de los intercambios o
tratos que ellos pueden brindar.

Así pasa a convertirse en procedimiento mutuo ya que si

no estuviera al intermediario no se lograría una conexión
o compresión entre el agente y cliente lo cual impediría
el desarrollo que cumple un agente financiero el cual
consiste en asesorar a su inversor . así también un
cliente no obtendría el producto que el quiere adquirir
por lo que los dos se verían perjudicados ya que no
obtendrían ganancias. Llegando a la conclusión que su
relación es darse un empujoncito uno al otro para lograr
un orden que ayude a ambas partes.
 INSTITUCIONES QUE PARTICIPAN EN LA
INTERMEDIACIÓN FINANCIERA
Son organizaciones los cuales se involucran transacciones con flujos de dinero o capitales
realizados por personas de existencia visible o jurídicas.

 Entidades bancarias
 Entidades no bancarias

o Entidades bancarias. o Cajas rurales.

o Compañías financieras. o Cajas municipales de
o Compañías de seguro. crédito.
o Administradoras o Entidades de
privadas de fondos de desarrollo de PYMES
o Entidades de
pensión.
o Banco de la Nación. arrendamiento
o Corporación Financiera financiero
de Desarrollo S.A.
 

Estas garantizan la estabilidad, solvencia y transparencia de las operaciones, propender a la inclusión de

todos los sectores en el mercado financiero, puede prevenir y detectar operaciones vinculadas al lavado
de dinero y acciones de terrorismo, son llamadas también normas de circulante monetario y el crédito,
ayudan a gestionar las reservas internacionales, emisión monetaria.
 VENTAJAS DE LA INTERMEDICACIÓN FINANCIERA

Entre las ventajas de la intermediación financiera conviene destacar las

siguientes: 

 Canalizan el ahorro hacia la inversión. 

 Servicio más personalizado con la posibilidad de
ofrecer más alternativas al inversor. 

 El servicio de los buenos intermediarios financieros es

imparcial. 
 Servicio más profesional con un mayor seguimiento a la
situación del cliente ya que viven de esto. 
 DESVENTAJAS DE LA INTERMEDICACIÓN
FINANCIERA
No obstante, entre las desventajas conviene añadir: 

• Así pues, el servicio del intermediario

financiero podría no ser imparcial. 
• Al trabajar por comisión, podrían no ofrecer el mejor
producto a sus clientes, sino simplemente buscar
productos que beneficien más al intermediario en
cuestión. 

• Según en qué casos, el servicio podría no ser

personalizado. Ocurre sobre todo con empresas muy
grandes que tienen servicios totalmente
estandarizados. 
IMPORTANCIA DE LA INTERMEDICACIÓN

La intermediación financiera es importante porque promueve el

crecimiento de una economía, ya que permite que los proyectos
con altas tasas de retorno sean financiados con capital y de esta
forma el crecimiento proveerá formas de reducir los costos de
implementar una estructura financiera.
RULETA DE PREGUNTAS ONLINE