UNIVERSIDAD DE CIENCIAS

EMPRESARIALES Y SOCIALES

FACULTAD DE CIENCIAS ECONÓMICAS

CARRERA: LIC. EN ADMINISTRACION DE EMPRESAS

ASIGNATURA: INFORMACION CONTABLE II

CATEDRA: DR. CP. FREDDI

GUÍA DE EJERCITACIÓN PRÁCTICA

SOLUCIONES PARTE 5

AÑO 2021
(1º CUATRIMESTRE)
(Versión 01-2021)

5) MODELOS CONTABLES

CRITERIOS DE VALUACION

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 EJERCICIO Nº 5.1: TEMA: MODELOS CONTABLES – VALORES CORRIENTES
NOMINAL Y HOMOGENEO. (2 PERIODOS) (CLASE 11)

PRIMER PERIODO:
En el mes de febrero del año X1 se creó la compañía “ZEUS SRL” suscribiendo los socios el
total del capital $ 10.000. En ese mismo acto los socios integran el mismo aportando $ 5.000 en
efectivo y el resto en mercaderías. Asimismo durante el mes de febrero se adquirieron acciones
de una sociedad con cotización por $ 4.000 que se pagaron en efectivo.

El 30-06-x1 es la fecha de cierre de su primer ejercicio económico. A dicha fecha el costo de

reposición total de los bienes ascendía a $ 6.600 y el VNR total de ellos a $ 10.200. Los bienes
no poseen mercado transparente. La cotización de las acciones adquiridas ascendía a $ 6.000
(netos de gastos de venta).

SEGUNDO PERIODO:
El 16-07-X1 se vendió al contado el total del stock en $ 10.400.
El costo de reposición total al momento de la venta era de $ 7.200 y el VNR total para las
acciones al 31-08-X1 era de $ 6.400

SE PIDE: Considerando los siguientes índices:

FEB/X1: 400 JUN/X1: 520 JUL/X1: 624 AGO/X1: 748,80

2.1. Confeccionar el ESP y el Estado de Rtdos. al 30-06-x1 según los siguientes modelos:
2.1.1. Nominal / Valores Corrientes / Financiero
2.1.2. Homogéneo / Valores Corrientes / Financiero

2.2. Confeccionar el ESP y el Estado de Rtdos. al 31-08-x1 según los siguientes modelos:
2.2.1. Nominal / Valores Corrientes / Financiero
2.2.2. Homogéneo / Valores Corrientes / Financiero

REGISTRACIONES PRIMERA PARTE: “ZEUS SRL SRL”

02-X1
CAJA 5.000
MERCADERIAS 5.000
A CAPITAL SOCIAL 10.000
02-X1
TITULOS Y ACCIONES 4.000
A CAJA 4.000

30-06-X1
COMPARACION COSTO MERCADERIAS CON SU VALOR RECUPERABLE (VNR). NO
SURGE REGISTRACION CONTABLE. (5.000<10.200)

COMPARACION COSTO ACCIONES CON SU VALOR RECUPERABLE (VNR) SIN

REGISTRACION CONTABLE POR CRITERIO VALUACION COSTO. (4.000<6.000).

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ZEUS: PRIMER PERIODO:
2.1.1. 2.1.2
Bce.30-06 Un.medida Nominal Nominal Homog.
Crit.valuac. Costo Val. Ctes. Val. Ctes.
Cap.mant. Financiero Financiero Financiero
ACTIVO
CAJA 1.000 1.000 1.000
ACCIONES 4.000 (1) 6.000 (4) 6.000
MERCADERIAS 5.000 (2) 6.600 (5) 6.600
TOTAL 10.000 13.600 13.600
PATRIMONIO NETO
CAPITAL SUSCRIPTO 10.000 10.000 10.000
AJUSTE DE CAPITAL --------- (6) 3.000
RNA 0 0
RTDO. DEL EJERCICIO (*) 0 3.600 600
TOTAL 10.000 12.600 13.600
ESTADO DE RTDOS.
RTDO. POR TENENCIA (3) 3.600 (7) 900
RECPAM --------- (8) (300)
RTDO. DEL EJERCICIO 0 3.600 600

(*) POR DIFERENCIA PATRIMONIAL

1. ACCIONES: Valor Corriente (VC): De acuerdo a lo planteado, las “Acciones” son “con
cotización” por lo que, al ser ese un mercado transparente deben valuarse a su VNR: $ 6.000

2. MERCADERÍAS: al ser un bien que NO opera en mercados transparentes debe valuarse al

menor valor entre su costo de reposición y el VNR:
Costo de reposición: $ 6.600 VNR: 10.200
Entonces el VC es: $ 6.600

3. RESULTADOS POR TENENCIA (RxT) para modelo NOM-VC:

Para el Modelo Contable planteado, los RxT surgen de la diferencia entre los valores corrientes
(VC) y los valores de costo en moneda histórica o nominal (VH).
VC - VH = RxT
Acciones: 6.000 - 4.000 = 2.000
Mercaderias: 6.600 - 5.000 = 1.600
3.600

4. ACCIONES: Cuando el criterio de valuación es “Valor Corriente” la metodología de valuación

debe ser la misma independientemente de cual sea la unidad de medida. Por ello es que el
cálculo a contemplar es el mismo que en el desarrollado en 1.
De acuerdo a lo planteado, las “Acciones” son “con cotización” por lo que, al ser ese un
mercado transparente deben valuarse a su VNR: $ 6.000

5. MERCADERÍAS: De igual forma que lo mencionado para el caso de las Acciones, cuando el
criterio de valuación es “Valor Corriente” la metodología de valuación debe ser la misma
independientemente de cual sea la unidad de medida. Por ello es que el cálculo a contemplar
es el mismo que en el desarrollado en 2.
Al tratarse de un bien que NO opera en mercados transparentes debe valuarse al menor valor
entre su costo de reposición y el VNR:
Costo de reposición: $ 6.600 VNR: 10.200
Entonces el VC es: $ 6.600

Esto es aplicable a la valuación de todos los bienes. En el único caso que debe
contemplarse un análisis adicional es para el caso del CMV, el cual desarrollaremos más
adelante.

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6. Para todas las partidas del PN, por convención debe considerarse que el VAxI es igual al
VC, por ello es que directamente analizaremos los VAxI y estas partidas NO generan RxT.

CALCULO DE COEFICIENTE PARA CIERRE EN JUN-X1: FEB-X1: 520 / 400 = 1,3

CAPITAL: 02-x1: 10.000 x 1,3 = 13.000 – 10.000 = 3.000 Saldo de la cuenta ajuste de capital.

7. RESULTADOS POR TENENCIA (RxT) para modelo HOM-VC:

Para este Modelo Contable los RxT surgen de la deferencia entre los valores corrientes (VC) y
los valores de costo en moneda homogénea, es decir los valores ajustados por inflación (VAxI).
Por ello, si es que no lo calculamos previamente, debemos calcular los VAxI de aquellos
conceptos que tengan un VC distinto a éste.

VAxI de las Acciones: 02-x1: 4.000 x 1,3 = 5.200

VAxI de las Mercaderías: 02-x1: 5.000 x 1,3 = 6.500

Entonces el cálculo de los RxT para el modelo HOM-VC es:

.
VC - VAxI = RxT
Acciones: 6.000 - 5.200 = 800
Mercaderias: 6.600 - 6.500 = 100
900

8. COMPROBACION RECPAM
Tal como hemos mencionado en casos anteriores, el RECPAM debe comprobarse a través de
las partidas monetarias y, recomendamos se haga con la técnica de las posiciones monetarias
netas (PMN):

PMN 02-X1: (1.000) x 0,3 = (300)

En este caso la única partida monetaria es “Caja” y los movimientos fueron íntegramente en el
mes de FEB-X1.

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ZEUS: SEGUNDO PERIODO:
16-07-X1
CAJA 10.400
A VENTAS 10.400
16-07-X1
COSTO DE VENTAS 6.600
A MERCADERIAS 6.600
2.2.1. 2.2.2
Bce.31-08 Un.medida Nominal Homog.
Crit.valuac. Val. Ctes. Val. Ctes.
Cap.mant. Financiero Financiero
ACTIVO
CAJA 11.400 11.400
ACCIONES (1) 6.400 (4) 6.400
TOTAL 17.800 17.800
PATRIMONIO NETO
CAPITAL SUSCRIPTO 10.000 10.000
AJUSTE DE CAPITAL --------- (5) 8.720
RNA 3.600 (6) 864
RTDO. DEL EJERCICIO (*) 4.200 (1.784)
TOTAL 17.800 17.800
ESTADO DE RTDOS.
VENTAS 10.400 (7) 12.480
COSTO DE VENTAS (2) (7.200) (8) (8.640)
RTDO. BRUTO 3.200 3.840
RTDO POR TENENCIA (3) 1.000 (9) (3.104)
RECPAM --------- (10) (2.520)
RTDO. DEL EJERCICIO 4.200 (1.784)
(*) POR DIFERENCIA PATRIMONIAL
1. ACCIONES: Por ser un bien que opera en mercados transparentes, el VC es el VNR al
cierre: $ 6.400
RNA: Corresponde a la sumatoria del Resutado del ejercicio, Area y RNA, todos al cierre del
ejercicio anterior para el Modelo que se está desarrollando. En esa oportunidad solo se observa
saldo en la cuenta Resultado del ejercicio: $ 3.600
2. COSTO DE VENTAS: Al ser una partida derivada de un bien como “Mercaderías”, el
concepto de Valor Corriente es el mismo, es decir que de tratarse de bienes que operan en
mercados transparentes, debe valuarse al VNR y de tratarse de bienes que operan en
mercados NO transparentes, debemos valuarla al menor valor entre su costo de reposición y el
VNR.
La diferencia con el resto de las partidas que representan bienes, es que ésta dejo de serlo en
el momento en que fue entregada al cliente, por ello es que tanto el costo de reposición como
el VNR deben ser considerados pero a valores del momento de la venta.
Por ello es que el VC del CMV para el modelo NOMINAL – VALOR CORRIENTE debe
considerarse teniendo en cuenta los diferentes mercados en los que se tranzan los bienes y
servicios, a saber:
- VC del CMV de bienes que operan en mercados transparentes: es el VNR al
momento de la venta.
- VC del CMV de bienes que NO operan en mercados transparentes: es el menor
valor en el costo de reposición y el VNR, ambos considerados al momento de la
venta.

Así es que, de acuerdo a lo planteado en el enunciado para el segundo período, el VC del CMV
es: 7.200

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3. RESULTADOS POR TENENCIA (RxT) para modelo NOM-VC:
Para el Modelo NOM-VC, los RxT surgen de la diferencia entre los valores corrientes (VC) y los
valores de costo en moneda histórica o nominal (VH).
VC - VH = RxT
Acciones: 6.400 - 6.000 = 400
CMV: 7.200 - 6.600 = 600
1.000

4. ACCIONES: de acuerdo a lo desarrollado anteriormente, al tratarse de un bien que opera en

mercados transparentes, el VC es el VNR al cierre: $ 6.400

5. Reiterando lo desarrollado para este concepto del periodo anterior, para todas las partidas
del PN, por convención debe considerarse que el VAxI es igual al VC, por ello es que
directamente analizaremos los VAxI y estas partidas NO generan RxT.

CALCULO DE COEFICIENTE PARA CIERRE EN AGO-X1:

JUN-X1: 748,80 / 520 = 1,44 JUL-X1: 748,80 / 624 = 1,2

CAPITAL: 06-x1: 13.000 x 1,44 = 18.720 – 10.000 = 8.720 Saldo de la cuenta ajuste de capital.

6. RNA: Corresponde a la sumatoria del Resultado del ejercicio, Area y RNA, todos al cierre del
ejercicio anterior para el Modelo que se está desarrollando. En esa oportunidad solo se observa
saldo en la cuenta Resultado del ejercicio: $ 600. Este valor, al estar expresado en moneda de
06-X1debe ser reexpresado a fecha del nuevo cierre.

06-x1: 600 x 1,44 = 864

7. VENTAS: 07-X1: 10.400 x 1,2 = 12.480

8. COSTO DE VENTAS: En el desarrollo del punto 2. comentamos que el CMV es una partida
derivada de un bien como “Mercaderías” por lo que el Valor Corriente debe ser considero de
igual forma que para ellas. De tratarse de bienes que operan en mercados transparentes, debe
valuarse al VNR y de tratarse de bienes que operan en mercados NO transparentes, debemos
considerar el menor valor entre su costo de reposición y el VNR.
Al releer lo desarrollado en el punto 2. notaremos que tanto el costo de reposición como el VNR
deben ser considerados pero a valores del momento de la venta. Es decir que ese VC esta
expresado en una moneda diferente a la del cierre. Por ello es que, ese valor debe ser
reexpresado desde el momento de la venta hasta el cierre de manera tal de obtener el VALOR
CORRIENTE del CMV para el modelo HOMOGÉNEO – VALOR CORRIENTE.
El valor obtenido será un VC y NO un VAxI debido a que partimos de un VC y no de un valor
histórico como lo hacemos para calcular los VAxI.

Concluyendo, el VC del CMV para el modelo HOMOGÉNEO – VALOR CORRIENTE debe

considerarse teniendo en cuenta los diferentes mercados en los que se tranzan los bienes y
servicios, a saber:
- VC del CMV de bienes que operan en mercados transparentes: es el VNR al
momento de la venta ajustado por inflación al cierre.
- VC del CMV de bienes que NO operan en mercados transparentes: es el menor
valor en el costo de reposición y el VNR, ambos considerados al momento de la
venta y ajustados por inflación al cierre.

Por ello, recordando lo planteado en el enunciado para el segundo período, el VC del CMV al
momento de la vetas es: 7.200 pero esto es en moneda de Julio, por lo que debe reexpresarse
de la siguiente forma:
07-X1: 7.200 x 1,2 = 8.640

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9. RESULTADOS POR TENENCIA (RxT) para modelo HOM-VC:
Tal como mencionamos en el desarrollo del ítem 7 del ejercicio 5.1, cuando el modelo contable
es HOM-VC, los RxT surgen de la deferencia entre los valores corrientes (VC) y los valores de
costo en moneda homogénea, es decir los valores ajustados por inflación (VAxI).
Por ello previamente debemos calcular los VAxI de aquellos conceptos que tengan un VC
distinto a éste.

VAxI de las Acciones: 06-x1: 6.000 x 1,44 = 8.640

VAxI del CMV: 06-x1: 6.600 x 1,44 = 9.504

Entonces el cálculo de los RxT para el modelo HOM-VC es:

.
VC - VAxI = RxT
Acciones: 6.400 - 8.640 = (2.240)
CMV: 8.640 - 9.504 = (864)
(3.104)

10. COMPROBACION DEL RECPAM

PMN 06-X1: (1.000) x 0,44 = (440)
PMN 07-X1: (10.400) x 0,2 = (2.080)
PMNC: (11.400) (2.520) RECPAM generado por los monetarios al cierre.

La técnica de las PMN (Posiciones monetarias netas) nos permite realizar un control de
integridad de los monetarios de manera tal de disminuir el margen de error al momento de la
comprobación del RECPAM.
Como observamos en el cálculo anterior, la posición monetaria neta al cierre (PMNC) de $
11.400 coincide con los monetarios expuestos en los estados contables de ese momento. En
este caso está representado únicamente por la cuenta “Caja” y al ser ésta una partida del
Activo, ella debe ser negativa.