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DICIEMBRE DE 2022
(Con cifras comparativas con el Ejercicio finalizado el 31 de diciembre de 2021)
CONTENIDO
Ref:201/18/02-23
Otros Asuntos
Obtenemos conocimiento del control interno relevante para la auditoría con el fin de
diseñar procedimientos de auditoría que sean adecuados en función de las circunstancias
y no con la finalidad de expresar una opinión sobre la eficacia del control interno de la
entidad.
Evaluamos la adecuación de las políticas contables aplicadas y la razonabilidad de las
estimaciones contables y la correspondiente información revelada por la administración.
Digitally signed by
PABLO PABLO ANTONIO
Asunción, 21 de febrero de 2023. MOYAL VARELA
ANTONIO ANTONIO MOYAL
DN: cn=PABLO
MOYAL serialNumber=DNI311
VARELA, c=UY,
56341
VARELA Date: 2023.02.21
22:53:04 -03'00'
ACTIVO Notas 31/12/22 31/12/21 PASIVO Y PATRIMONIO NETO Notas 31/12/22 31/12/21
Activos sobre el Exterior 79.222.830 73.740.197 Pasivos con el exterior 7.800.836 5.748.678
Activos de reserva 5;12 72.360.047 68.906.578 Pasivos de reserva 129 120
Oro 3.513.409 3.275.050 Otros pasivos de reserva 129 120
Depósitos en el exterior y efectivo 1.196.146 3.197.093 Otros pasivos con el exterior 16 7.800.707 5.748.558
Otros activos de reserva 67.650.491 62.434.436 Cuentas de organismos internacionales 1.512.172 1.490.668
Otros activos sobre el exterior 5;11 6.862.783 4.833.619 Otros convenios de pago 351.743 329.710
Aportes a organismos internacionales 1.770.100 1.791.713 Otras cuentas de pasivos con el exterior 5.936.792 3.928.180
Otras cuentas de activos sobre el exterior 5.092.684 3.041.906
Activos Internos 1.120.122 2.641.461 Pasivos Internos 69.678.527 69.206.704
Créditos al sector no financiero 150.359 149.351 Pasivos con el sector no financiero 10.847.315 11.496.090
Gobierno central 6 125.108 125.108 Gobierno central 10.843.204 11.492.210
Sector privado 25.250 24.243 Resto del sector público 534 534
Sector privado 3.576 3.346
Billetes y monedas en circulación 18.526.164 18.069.545
Billetes y monedas en circulación 15 18.526.164 18.069.545
Créditos al Sector Financiero 214.354 1.783.573 Pasivos con el Sector Financiero 39.651.592 38.998.466
Operaciones activas de mercado 7 214.099 1.783.317 Operaciones Pasivas de Mercado 16.340.284 14.760.958
Sector público financiero 0 0 Sector público financiero 4.978.023 4.951.480
Sector privado financiero 256 256 Sector privado financiero 18.333.284 19.286.028
Otros activos internos 755.409 708.537 Otros pasivos internos 17 653.456 642.604
Propiedades, planta y equipo 13 604.470 633.932 TOTAL PASIVO 77.479.363 74.955.383
Activos intangibles 13 33.331 12.773
Bienes recibidos en recuperac.creditos 512 340 PATRIMONIO NETO 2.863.589 1.426.275
Activos mantenidos para la venta 0 172 Capital 18 291.762 291.762
Propiedades de Inversión 14 12.723 15.023 Reservas 11.934.610 11.934.723
Otros activos internos 17 104.373 46.297 Otros resultados integrales -928.578 -259.557
Resultados acumulados -10.540.654 -9.952.620
Resultado neto del ejercicio 2.106.449 -588.034
TOTAL ACTIVO 80.342.952 76.381.658 TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO NETO 80.342.952 76.381.658
Director del Departamento de Contabilidad Gerente de Contabilidad y Finanzas Sub Gerente General de Administración y Gerente General Presidente
Finanzas
Estado de Resultados Integrales
Ejercicio al 31 de Diciembre de 2022 comparativo con el Ejercicio al 31 de Diciembre de 2021
En Millones de Guaraníes
Otros Ingresos
Ganancia o pérdida por venta de divisas 1.711 482
Ganancia o pérdida por venta de valores -71.435 -867.814
Ganancia o pérdida por revalorización VR de activos financieros al VRCR -73.453 -46.063
Ingreso por cargos y comisiones 20 42.020 43.322
Revaluación cambiaria 3.099.332 15.364
Otros Ingresos 25.727 7.412
Menos: Gastos por cargos y comisiones 20 -9.690 -9.044
Otros ingresos netos 3.014.213 -856.341
Gastos
Gastos de impresión de billetes y monedas 22 -42.078 -19.162
Gastos de personal 23 -249.977 -249.193
Gastos administrativos 24 -66.669 -53.895
Depreciaciones y Amortizaciones -33.906 -26.925
Otros Gastos 25 -1.716 -9.829
Gastos Financieros -04 -17.717
Director del Departamento de Contabilidad Gerente de Contabilidad y Finanzas Sub Gerente General de Administración y
Finanzas
Firmado digitalmente
HOLGER ANIBAL por HOLGER ANIBAL
INSFRAN INSFRAN IBARROLA
ANTOLIANO JOSE Firmado digitalmente por
ANTOLIANO JOSE CANTERO
₲ ₲ ₲ ₲ ₲ ₲
Saldos al inicio del ejercicio al 1 de enero de 2021 291.762 9.402.853 631.440 -10.558.730 2.492.569 2.259.894
Pasaje de resultados ejercicio 2020 a resultados acumulados 0 0 0 2.492.569 -2.492.569 0
Constitución de Reserva 0 3.198.984 0 -3.200.027 0 -1.043
Revaluación del Oro monetario 0 0 -141.717 0 0 -141.717
Revaluación de instrumentos de patrimonio al VRCORI 0 0 -9.157 0 0 -9.157
Revaluación de títulos valores a VRCORI 0 0 -94.599 0 0 -94.599
Reconocimiento de PCE de instrumentos a VRCORI 0 0 930 0 0 930
Resultado del ejercicio 0 0 0 0 -588.034 -588.034
Saldos al final del ejercicio al 31 de diciembre de 2021 291.762 12.601.837 386.897 -11.266.188 -588.034 1.426.275
Saldos al inicio del ejercicio al 1 de enero de 2022 291.762 12.601.837 386.897 -11.266.188 -588.034 1.426.275
Reclasificación de saldos iniciales (Nota 18.3) -667.113 -646.454 1.313.567 0
Saldos al inicio del ejercicio al 1 de enero de 2022 ajustados 291.762 11.934.723 -259.557 -9.952.620 -588.034 1.426.275
Pasaje de resultados ejercicio 2021 a resultados acumulados 0 0 0 -588.034 588.034 0
Constitución de Reserva 0 -114 0 0 0 -114
Revaluación del Oro monetario 0 0 28.164 0 0 28.164
Revaluación de instrumentos de patrimonio al VRCORI 0 0 -23.257 0 0 -23.257
Revaluación de títulos valores a VRCORI 0 0 -673.883 0 0 -673.883
Reconocimiento de PCE de instrumentos a VRCORI 0 0 -45 0 0 -45
Resultado del ejercicio 0 0 0 0 2.106.449 2.106.449
Saldos al final del ejercicio al 31 de diciembre de 2022 291.762 11.934.610 -928.578 -10.540.654 2.106.449 2.863.589
Director del Departamento de Contabilidad Gerente de Contabilidad y Finanzas Sub Gerente General de Administración y Gerente General Presidente
Finanzas
Estado de Flujos de Efectivo
Ejercicio al 31 de Diciembre de 2022 comparativo al 31 de Diciembre de 2021
En millones de guaraníes
BENITEZ MIERS
BENITEZ MIERS
Fecha: 2023.02.24
ORTIGOZA CAÑETE
ZARATE
ZARATE ALMIRON
Fecha: 2023.02.24
Fecha: 2023.02.24 14:00:42
13:28:47 -03'00' CAÑETE -03'00' ALMIRON 15:03:22 -03'00'
Director del Departamento de Contabilidad Gerente de Contabilidad y Finanzas Sub Gerente General de Administración y
Finanzas
HOLGER
ANTOLIANO JOSE Firmado digitalmente por
Firmado digitalmente
ANIBAL por HOLGER ANIBAL
ANTOLIANO JOSE CANTERO
INSFRAN IBARROLA
INSFRAN
IBARROLA
Fecha: 2023.02.24
16:17:08 -03'00' CANTERO SIENRA SIENRA
Fecha: 2023.02.24 17:50:19 -03'00'
Gerente General Presidente
NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO
FINALIZADO EL 31 DE DICIEMBRE DE 2022
(Presentado en forma comparativa con el ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2021)
INDICE
NOTA 1 - CONSTITUCIÓN Y OBJETO DE LA ENTIDAD.................................................................. 3
NOTA 2 - PRINCIPALES CRITERIOS CONTABLES UTILIZADOS ................................................. 4
2.1 Declaración de cumplimiento ................................................................................................. 4
2.2 Bases de preparación de los estados financieros .............................................................. 4
2.3 Moneda funcional y de presentación .................................................................................... 4
2.4 Transacciones en monedas extranjeras, tipos de cambios utilizados y tratamientos de
las diferencias cambiarias. ..................................................................................................... 4
2.5 Estado de Flujos de Efectivo .................................................................................................. 5
2.6 Principios generales empleados en la elaboración de los estados financieros ............. 5
2.7 Juicios contables críticos y fuentes clave para la estimación de incertidumbres .......... 6
2.8 Capital ........................................................................................................................................ 6
2.9 Clasificación y medición posterior ......................................................................................... 6
2.10 Criterios de valorización de los instrumentos financieros .................................................. 7
2.11 Evaluación del modelo de negocio ........................................................................................ 7
2.12 Evaluación de si los flujos de efectivo contractuales son solo pagos de capital e
intereses (SPPI) ....................................................................................................................... 8
NOTA 3 - INSTRUMENTOS FINANCIEROS........................................................................................ 8
3.1 Reconocimiento y medición inicial ......................................................................................... 8
3.2 Clasificación de activos y pasivos financieros ..................................................................... 8
3.3 Baja de Activos y Pasivos financieros .................................................................................. 8
3.4 Compra o venta convencional de un activo financiero ....................................................... 9
3.5 Deterioro de activos financieros............................................................................................. 9
3.6 Reclasificación ........................................................................................................................ 10
3.8 Valor Razonable de Activos y Pasivos Financieros.......................................................... 10
NOTA 4 - EFECTIVO Y EQUIVALENTES DE EFECTIVO ............................................................... 12
NOTA 5 - ACTIVOS SOBRE EL EXTERIOR ...................................................................................... 12
5.2 Instrumentos financieros a VRCORI ................................................................................... 13
5.3 Instrumentos financieros a VRCR ....................................................................................... 13
NOTA 6 - OPERACIONES CON EL GOBIERNO NACIONAL......................................................... 13
6.1 Bono perpetuo del Tesoro Nacional .................................................................................... 14
6.2 Adelantos al Gobierno ........................................................................................................... 14
NOTA 7 - OPERACIONES ACTIVAS DE MERCADO ...................................................................... 15
NOTA 8 - INSTRUMENTOS FINANCIEROS DE POLITICA MONETARIA ................................... 15
8.1 Facilidad Permanente de Deposito (FPD). ........................................................................ 15
8.2 Instrumento de regulación monetaria (LRM). .................................................................... 15
NOTA 9 - GESTIÓN DE RIESGOS ...................................................................................................... 16
9.1 Contabilidad y estimaciones de riesgos financieros ......................................................... 16
9.3 Marco de riesgo financiero ................................................................................................... 19
9.4 Riesgo crediticio ..................................................................................................................... 20
9.5 Análisis de calidad crediticia................................................................................................. 21
9.6 Riesgo en el mercado............................................................................................................ 21
9.7 Riesgo de liquidez .................................................................................................................. 23
NOTA 10 - INVERSIONES EN PARTICIPACIONES DE CAPITAL EN INSTITUCIONES
FINANCIERAS INTERNACIONALESY DEPÓSITOS DE INSTITUCIONES FINANCIERAS
INTERNACIONALES. ............................................................................................................................. 24
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NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO
FINALIZADO EL 31 DE DICIEMBRE DE 2022
(Presentado en forma comparativa con el ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2021)
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NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO
FINALIZADO EL 31 DE DICIEMBRE DE 2022
(Presentado en forma comparativa con el ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2021)
El Banco Central del Paraguay (en lo sucesivo denominado "BCP", el "Banco" o "la Entidad") fue creado
el 25 de marzo de 1952 por decreto ley 18/52; es una persona jurídica regido por el derecho público, con
carácter de organismo técnico, autarquía administrativa, y patrimonial. Su establecimiento con funciones
de Banca Central del Estado está previsto en los artículos 285 a 287 de la Constitución de la República
del Paraguay y su funcionamiento se rige por la Ley N° 489/95 Orgánica del Banco Central del Paraguay,
del 29 de junio de 1995, modificada por la Ley N° 6104/18 de 3 de julio de 2018.
El Banco Central de Paraguay tiene su dirección legal en la ciudad de Asunción, y su sede central se
encuentra en la calle Federación Rusa y Augusto Roa Bastos.
Objetivos y funciones
De conformidad con el artículo 3° de la Ley Nº 489/95, modificada por la Ley N° 6104/18, son objetivos
fundamentales del BCP, preservar y velar por la estabilidad del valor de la moneda y promover la eficacia,
integridad y estabilidad del sistema financiero.
Participar con los demás órganos técnicos del Estado en la formulación de la política monetaria,
crediticia y cambiaria, siendo responsable de su aplicación y desarrollo. Para ello, el BCP diseñará
un programa monetario anual, contemplando el objetivo constitucional de preservar la estabilidad
monetaria y que estará basado en las directrices generales de la política económica del gobierno
nacional y las previsiones del Presupuesto General de la Nación para el año correspondiente;
Emitir, con potestad exclusivo, monedas y billetes de curso legal, administrando y regulando su
circulación de conformidad con las políticas señaladas en el inciso anterior;
Actuar como banquero y agente financiero del Estado;
Mantener y administrar las reservas internacionales;
Actuar como banco de bancos, facilitando las transacciones entre intermediarios, preservando sus
reservas líquidas y desempeñando las funciones de prestamista de última instancia en los casos
previstos en dicha Ley;
Promover la eficacia, integridad, estabilidad y solvencia del sistema financiero, adoptando a través de
la Superintendencia de Bancos, las medidas de gestión, supervisión y disciplina de los bancos y otras
entidades que en el actúan
Actuar como asesor económico y financiero del Gobierno y, en esta naturaleza, participar en todas
las modificaciones legales y reglamentarias que puedan afectar en el ejercicio de sus funciones,
alertando sobre las disposiciones que puedan afectar a la estabilidad monetaria;
Participar y operar en representación del Gobierno Nacional o, según proceda, en organismos
financieros extranjeros o internacionales o ante gobiernos u organismos internacionales;
Celebrar todos los actos, contratos y operaciones bancarias y comerciales en el país o en el exterior
que sean necesarios para el cumplimiento de sus objetivos; Y
Desempeñar cualquier otra función o facultad que le corresponda, de acuerdo con su estatus esencial
de banca central.
Gestión y administración
El artículo 9 de la Ley N° 489/95 establece que la dirección y administración del BCP estará a cargo de un
Directorio integrado por un Presidente y cuatro Directores Titulares designados por el Poder Ejecutivo
previo acuerdo de la Cámara de Senadores.
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NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO
FINALIZADO EL 31 DE DICIEMBRE DE 2022
(Presentado en forma comparativa con el ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2021)
Los estados financieros han sido preparados de acuerdo con las Normas Internacionales de Información
Financiera (NIIF) emitidas por el Consejo de Normas Internacionales de Contabilidad (International
Accounting Standards Board – IASB).
Los estados financieros correspondiente al ejercicio económico cerrado el 31 de diciembre de 2022 fueron
aprobados por el Directorio de la Institución el 21 de febrero de 2023.
Los estados financieros han sido preparados con base a las políticas contables del Banco Central del
Paraguay, las cuales fueron aprobadas en la Resolución del Directorio N° 25 Acta N° 63 de fecha
29/12/2021. Dichas políticas están alineadas al marco contable NIIF.
La moneda funcional y de presentación de los Estados Financieros del Banco Central del Paraguay es la
moneda local guaraní (PYG). Las cifras de las notas en los estados financieros del Banco se muestran en
millones de guaraníes.
Las principales cotizaciones utilizadas al cierre de cada año fueron las siguientes:
2022 2021
Moneda
En PYG En PYG
Dólar Estadounidense 7.345,93 6.885,79
Libra Esterlina 8.840,09 9.305,46
Franco Suizo 7.944,12 7.537,81
Yen Japonés 55,18 59,83
Peso Argentino 41,57 67,01
Dólar Canadiense 5.421,75 5.387,10
Derechos Especiales de Giro 9.775,96 9.637,35
(DEG)
Euro 7.822,68 7.805,73
Dólar Australiano 4.957,77 5.008,04
Oro (Onza Troy) 13.337.417,43 12.432.569,28
Fuente: Gerencia de Mercados del BCP con base a información obtenida de Bloomberg.
Los saldos de los Estados Financieros expresados en moneda extranjera se convierten a guaraníes según
el tipo de cambio vigente a la fecha de los estados financieros. Diariamente el valor de los activos y pasivos
en moneda extranjera del Banco Central del Paraguay, el Oro y los Derechos Especiales de Giro (DEG)
se ajustan al tipo de cambio referencial vigente al cierre de las operaciones del día proporcionado por la
Gerencia de Mercados.
Las diferencias producidas con motivo de la actualización de las posiciones en moneda extranjera,
producto de la variación del tipo de cambio de dichas monedas extranjeras respecto al guaraní se registran
en los resultados del ejercicio conforme lo establece el artículo 109° de la Ley N° 489/95 modificada por
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NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO
FINALIZADO EL 31 DE DICIEMBRE DE 2022
(Presentado en forma comparativa con el ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2021)
Ley Nº 6104/18, y en concordancia con lo establecido por las Normas Internacionales de Información
Financiera. Asimismo, los ajustes correspondientes a las cuentas en moneda nacional del Fondo
Monetario Internacional, Banco Internacional de Reconstrucción y Fomento, Banco Interamericano de
Desarrollo y Fondo Financiero para el Desarrollo de la Cuenca del Plata u otras entidades de similar
naturaleza se registran en los resultados del ejercicio.
Las utilidades netas provenientes del ajuste de valor de los activos y pasivos en moneda extranjera,
resultantes de la variación de las cotizaciones de dichas monedas, serán destinadas a crear una reserva
especial, hasta el monto de la utilidad neta del ejercicio. En caso de que en un ejercicio el resultado neto
en este concepto sea negativo, dicho resultado deberá ser absorbido por la reserva especial constituida.
Para la elaboración del Estado de Flujos de Efectivo se utiliza el método directo y se toman en
consideración las siguientes definiciones:
a) Flujos de efectivo: son las entradas y salidas de efectivo y equivalentes de efectivo, entendiendo por
éstas los saldos en partidas tales como: depósitos a la vista en banco corresponsales en el exterior y
saldos de caja en moneda extranjera.
b) Actividades de operación: son las actividades que constituyen la principal fuente de ingresos del
Banco en su rol de Banco Central, así como otras actividades que no pueden ser calificadas como de
inversión o de financiación.
c) Actividades de inversión: son las actividades de adquisición, enajenación o disposición de activos a
largo plazo y de otras inversiones no incluidas en los equivalentes de efectivo.
d) Actividades de financiación: son las actividades que producen cambios en el tamaño y composición
del patrimonio neto del Banco y de los pasivos que no forman parte de las actividades de operación o de
inversión.
Los estados financieros han sido preparados tomando como base el reconocimiento de activos, pasivos y
resultados cuando es probable el flujo de futuros beneficios económicos desde o hacia el Banco y sea
posible determinar un costo de manera fiable a estas partidas, considerando para tal efecto, los siguientes
principios contables fundamentales:
Los Estados Financieros se prepararán normalmente bajo el supuesto de que el Banco Central del
Paraguay está en funcionamiento y continuará sus actividades en el futuro previsible. Por lo tanto,
se supone que la Institución no tiene intención ni necesidad de liquidar o reducir significativamente
sus actividades.
El Banco Central del Paraguay elabora sus estados financieros utilizando la base contable de
acumulación (devengo). La contabilidad de acumulación (devengo) describe los efectos de las
transacciones y otros sucesos y circunstancias sobre los recursos económicos y los derechos de
los acreedores en los periodos en que esos efectos tienen lugar, incluso si los cobros y pagos
resultantes se producen en un periodo diferente. Cuando se utiliza la base contable de
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NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO
FINALIZADO EL 31 DE DICIEMBRE DE 2022
(Presentado en forma comparativa con el ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2021)
Si la información sirve para representar fielmente las transacciones y demás sucesos que se
pretenden reflejar, es necesario que éstos se contabilicen y presenten de acuerdo con su esencia
y realidad económica, y no solamente según su forma legal.
La preparación de los estados financieros implica el uso de estimaciones y supuestos inciertos respecto a
eventos futuros que afectan sumas registradas en activos, pasivo, ingresos y gastos. Las estimaciones se
preparan sobre la base de la experiencia histórica y reflejan las expectativas de la Gerencia sobre eventos
futuros. El resultado real podría diferir de las estimaciones. La preparación de los estados financieros
también implica hacer valuaciones contables en relación con la aplicación de políticas contables, que
pueden tener un efecto considerable en dichos estados financieros.
A la fecha el Banco no presenta juicios críticos que involucren estimaciones y supuesto inciertos en el
proceso de aplicación de las políticas contables, que pudieran tener un efecto significativo en los estados
financieros.
2.8 Capital
De acuerdo con el artículo 108º de su Carta Orgánica-Ley 489/95, el capital del Banco estará constituido
en todo momento por el equivalente en moneda nacional a una determinada cantidad de DEG. Dicha
cantidad ha sido establecida en base al monto en moneda local del capital y las reservas del Banco a la
fecha de entrada en vigencia de la referida Ley. El capital puede ser incrementado por Resolución del
Directorio mediante la capitalización de reservas, y con aportes del Estado, previa autorización del Poder
Ejecutivo. Al 31 de diciembre de 2022 y 2021, el capital del Banco asciende a DEG 94.627.103,94 (cantidad
original que se mantiene desde la vigencia de la Carta Orgánica-Ley N° 489/95), equivalentes a PYG
291.762 millones, respectivamente.
Activos Financieros
El Banco clasifica sus activos financieros de acuerdo con el modelo de negocio en el que se gestionan los
activos y sus características contractuales de flujo de caja. En el reconocimiento inicial, un activo financiero
se clasifica como medido a:
Los activos financieros no se reclasifican después de su reconocimiento inicial, a menos que el Banco
cambie su modelo de negocio, en cuyo caso todos los activos financieros afectados se reclasifican
prospectivamente a partir de la fecha de reclasificación.
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NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO
FINALIZADO EL 31 DE DICIEMBRE DE 2022
(Presentado en forma comparativa con el ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2021)
Pasivos Financieros
El Banco Central del Paraguay clasifica todos sus pasivos financieros como medidos posteriormente al
costo amortizado, excepto en el caso que se midan con posterioridad a valor razonable con cambios en
resultados.
Son activos y pasivos líquidos en moneda nacional y extranjera que mantiene el BCP. Constituyen un
instrumento de apoyo a la política monetaria y cambiaria en el cumplimiento del objetivo de velar por la
estabilidad de la moneda y el normal funcionamiento de los pagos internos y externos. Los activos de
reserva comprenden a aquellos activos externos bajo el control de la autoridad monetaria, la cual puede
disponer de ellos de inmediato para financiar directamente los desequilibrios de la balanza de pagos, y
para regular indirectamente la magnitud de dichos desequilibrios.
Las consideraciones mantenidas para clasificar los instrumentos señalados en este nivel se
centran en la gran liquidez que presentan estos instrumentos. Son registrados a su valor razonable
y los cambios en ellos son reconocidos directamente en el estado de resultados. Los métodos
usados para medir los valores razonables son descriptos en la Nota 3.
Un instrumento de deuda se mide a valor razonable con cambios en ORI si cumple con las
siguientes condiciones;
- el activo se mantiene en un modelo de negocios cuyo objetivo es cobrar los flujos de fondos
contractuales y vender el activo financiero; y
- las condiciones contractuales del activo financiero dan lugar a flujos de fondos que cumplen
con el criterio de “solo pagos de capital e intereses”.
Los métodos usados para medir los valores razonables son descritos en la Nota 3.
Un activo financiero se mide a costo amortizado si cumple con las siguientes condiciones:
- el activo es mantenido bajo un modelo de negocios cuyo objetivo es mantener el activo para
cobrar los flujos de fondos contractuales, y
- las condiciones contractuales del activo financiero dan lugar a flujos de fondos que cumplen
con el criterio de “solo pagos de capital e intereses”.
El BCP hace una evaluación del objetivo del modelo de negocio en el que se mantiene un activo financiero
a nivel de cartera porque esto refleja mejor la forma en que se gestiona el negocio, y se proporciona
información a la gerencia. La información considerada incluye:
- Objetivos de mantener la cartera para negociación, para el cobro de los flujos de efectivo
contractuales, etc.
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NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO
FINALIZADO EL 31 DE DICIEMBRE DE 2022
(Presentado en forma comparativa con el ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2021)
2.12 Evaluación de si los flujos de efectivo contractuales son solo pagos de capital e intereses
(SPPI)
A efectos de esta evaluación, el "principal" se define como el valor razonable del activo financiero en el
momento del reconocimiento inicial. El "Interés" se define como una contraprestación del valor temporal
del dinero para el riesgo crediticio asociado con el monto principal pendiente durante un período de tiempo
especificado y para otros riesgos y costos básicos del préstamo (por ejemplo, riesgo de liquidez y costos
administrativos), así como un margen de beneficio.
Al evaluar si los flujos de efectivo contractuales son sólo pagos principales e intereses, el Banco considera
las condiciones contractuales del instrumento por referencia a la moneda en la que se denomina el activo
financiero. Esto incluye evaluar si un activo financiero contiene una condición contractual que podría
cambiar el calendario o el importe de los flujos de efectivo contractuales para que no cumpla esta
condición. Al hacer esta evaluación, el Banco considera:
El BCP reconoce un activo financiero o pasivo financiero en su estado de situación financiera cuando, y
sólo cuando se convierta en parte de las cláusulas contractuales del instrumento.
Después del reconocimiento inicial, el BCP clasificara los activos financieros según se midan
posteriormente a costo amortizado, valor razonable con cambios en otros resultados integrales (VRCORI)
y, valor razonable con cambios en resultados (VRCR).
Después del reconocimiento inicial, se realiza una evaluación de pérdida de crédito esperada para activos
financieros medidos a costo amortizado y valor razonable con cambios en otros resultados integrales
(VRCORI) y cualquier perdida crediticia esperada se reconoce en el estado de resultados.
El Banco clasifica todos sus pasivos financieros como medidos posteriormente al costo amortizado
utilizando el método de interés efectivo, excepto en el caso que se midan con posterioridad a valor
razonable con cambios en resultados. El BCP no reclasifica ningún pasivo financiero.
Los activos financieros ya no se reconocen cuando expiran los derechos contractuales sobre los flujos de
efectivo del activo financiero o se transfiere el activo financiero. Los pasivos financieros ya no se reconocen
cuando la obligación especificada en el contrato correspondiente haya sido pagada o haya expirado.
8
NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO
FINALIZADO EL 31 DE DICIEMBRE DE 2022
(Presentado en forma comparativa con el ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2021)
Una compra o venta convencional de activos financieros se reconoce y se da de baja, según corresponda,
aplicando la contabilidad de la fecha de contratación o la de la fecha de liquidación.
El Banco reconoce las correcciones de valor de las pérdidas crediticias esperadas por:
Las pérdidas de crédito esperadas son el resultado de todos los posibles eventos de
incumplimiento durante la vida esperada del instrumento financiero. Las pérdidas crediticias
esperadas de 12 meses son la porción de perdidas esperadas que resulta de los eventos de
incumplimiento en un instrumento financiero que son posibles dentro de los 12 meses siguientes
a la fecha de reporte y son actualizadas en cada fecha de presentación de informes para reflejar
los cambios en el riesgo de crédito desde el reconocimiento inicial.
Las pérdidas crediticias esperadas son una estimación de la probabilidad ponderada de las
pérdidas crediticias a lo largo de la vida esperada del instrumento financiero. Los detalles sobre la
metodología de medición de las pérdidas crediticias esperadas se proporcionan en la Nota 9.
En cada fecha de presentación de informes, el Banco evalúa si los activos financieros clasificados
a costo amortizado y a valor razonable con cambios en otros resultados integrales están sujetos a
deterioro del crédito. Un activo financiero es "de crédito deteriorado" cuando se han producido uno
o más eventos que tienen un impacto perjudicial en los flujos de efectivo futuros estimados del
activo financiero.
La evidencia de que un activo financiero está deteriorado por el crédito incluye los siguientes datos
observables:
- Activos financieros medidos a CA: como una deducción del valor contable bruto de los activos;
- Instrumentos de deuda medidos a VRCORI: no se reconoce ninguna provisión de pérdidas en
la partida de presentación respectiva del estado de la situación financiera, ya que el valor
contable de estos activos se calcula a valor razonable. Sin embargo, la provisión por pérdidas
se revela y se reconoce en la reserva de revaluación de las inversiones medidas a VRCORI.
9
NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO
FINALIZADO EL 31 DE DICIEMBRE DE 2022
(Presentado en forma comparativa con el ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2021)
3.6 Reclasificación
El Banco reclasifica todos los activos financieros afectados cuando cambia su modelo de negocio para la
gestión de activos financieros. El Banco no reclasifica ningún pasivo financiero.
Los Instrumentos Financieros del Banco Central del Paraguay se muestran en el siguiente cuadro:
El Banco utiliza como base de medición el valor razonable para las operaciones relacionadas con
instrumentos financieros que hacen parte de las reservas internacionales, los aportes en organismos
internacionales y las operaciones de regulación monetaria y cambiaria.
El valor razonable se define como el precio que se recibiría por vender un activo o que se pagaría por
transferir un pasivo en una transacción ordenada entre participantes del mercado en la fecha de medición.
Al estimar el valor razonable de un instrumento financiero, el Banco tiene en cuenta las características del
activo o pasivo, en la medida en que los participantes del mercado toman esas características al fijar el
precio del activo o pasivo a la fecha de medición. El valor razonable a efectos de valoración o revelación
en los presentes estados financieros se determina sobre dicha base.
La NIIF 13 “Medición del Valor Razonable” establece una jerarquía de valor razonable, que segrega los
insumos y/o supuestos de técnicas de valoración utilizados para medir el valor razonable de instrumentos
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NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO
FINALIZADO EL 31 DE DICIEMBRE DE 2022
(Presentado en forma comparativa con el ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2021)
financieros. La jerarquía brinda la máxima prioridad a precios cotizados no ajustados en mercados activos,
para activos o pasivos idénticos (nivel 1) y la más baja prioridad a las medidas que implican importantes
entradas o insumos no observables (nivel 3). Los tres niveles de la jerarquía de valor razonable son los
siguientes:
Nivel 1: precios cotizados (sin ajustar) en mercados activos para activos o pasivos idénticos a los
que la entidad puede acceder en la fecha de la medición.
Nivel 2: datos de entrada distintos de los precios cotizados incluidos en el Nivel 1 que son
observables para los activos o pasivos, directa o indirectamente.
Nivel 3: datos de entrada no observables para el activo o pasivo.
Los instrumentos financieros que posee el Banco que se encuentran medidos a valor razonable, se valoran
teniendo en cuenta los parámetros establecidos por la NIIF 13, Medición del valor razonable, para
determinar el nivel de la jerarquía del valor razonable, los cuales se fundamentan en las características del
mercado en que se negocia el instrumento financiero.
Técnicas de Fuente de
Activos Financieros Clasificación
valoración información
Valor Razonable con cambios en ORI
Bonos y otras inversiones en Valores Ext. (Portafolio
Interno) VRCORI Precio de mercado Bloomberg
Acciones BLADEX Clase "A" VRCORI Precio de mercado Bloomberg
Aporte Convenio Constitutivo FLAR VRCORI Costo histórico Evento corporativo
Aporte Cuota FMI en moneda extranjera VRCORI Precio de mercado Bloomberg
Valor Razonable con cambios en Resultados
Bonos y otras inversiones en Valores Ext. (Portafolio
Externo-RAMP) VRCR Precio de mercado Bloomberg
El valor razonable del efectivo y equivalentes de efectivo, tenencias y asignaciones del FMI, Convenio
ALADI (Cuentas A y B), Aporte cuota FMI en moneda nacional, Bono Perpetuo del Ministerio de Hacienda,
Cuentas de Organismos Internacionales, Depósitos del Gobierno o de Otras Instituciones Públicas, Billetes
y Monedas en Circulación y los Pasivos con el Sector Financiero no difieren del valor en libros debido a
sus características contractuales.
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NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO
FINALIZADO EL 31 DE DICIEMBRE DE 2022
(Presentado en forma comparativa con el ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2021)
El efectivo comprende tanto el efectivo disponible en caja como los depósitos a la vista en Bancos del
exterior. Los equivalentes de efectivo comprenden depósitos a un plazo inferior a 90 días que se convierten
fácilmente en sumas de efectivo conocidas y están sujetos a un riesgo mínimo de cambio de valor, y se
mantienen con el fin de cumplir compromisos a corto plazo.
La composición del efectivo y equivalentes de efectivo del Banco se proporciona en la siguiente tabla:
31/12/2022 31/12/2021
En Moneda Extranjera
U$S PYG U$S PYG
Efectivo en Caja 54.357 399 51.977 358
Depósitos a la Vista en Bancos del Exterior 12.802.453 94.046 314.266.973 2.163.976
Total en millones de PYG 12.856.810 94.445 314.318.950 2.164.334
Los activos sobre el exterior incluido los activos de reserva y otros activos sobre el exterior son los
siguientes:
En millones de PYG
Conceptos
31/12/2022 31/12/2021
Total de Activo de reserva 72.360.047 68.906.578
Efectivo y Equivalentes en efectivo 94.445 2.164.334
Depósitos a plazo en bancos del exterior 1.101.890 1.032.943
Tenencias del FMI - DEG 944.036 937.375
Cuenta A - Convenio ALADI 1.332 592
Oro 3.513.409 3.275.050
Bonos y Otras Inversiones en Valores (RAMP) VRCR 3.752.226 3.596.473
Bonos y Otras Inversiones en Valores (Portafolio Interno) VRCORI 55.533.986 55.303.262
Cuota FMI Moneda Extranjera 459.910 451.543
Acciones BLADEX Clase "A" 51.905 51.000
Aporte Convenio Constitutivo FLAR 6.907.096 2.094.115
Pérdida crediticia esperada -188 -110
Total de Otros activos sobre el exterior 6.862.783 4.833.619
Aporte al FMI en Moneda Nacional 1.418.357 1.489.424
Aporte Convenio Constitutivo FLAR 351.743 329.710
Bonos y Otras Inversiones en Valores (Portafolio Interno) VRCORI 4.995.067 3.009.371
Acciones BLADEX Clase "E" 4.973 4.886
Otros Activos al exterior 92.643 227
Total activos sobre el exterior 79.222.830 73.740.197
12
NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO
FINALIZADO EL 31 DE DICIEMBRE DE 2022
(Presentado en forma comparativa con el ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2021)
Los instrumentos financieros de las reservas internacionales del Banco Central del Paraguay incluyen las
siguientes categorías:
En millones de PYG
Conceptos
31/12/2022 31/12/2021
Efectivo y Equivalentes en efectivo 94.445 2.164.334
Depósitos a plazo en bancos del exterior 101.890 1.032.869
Tenencias del FMI - DEG 944.036 937.375
Cuenta A - Convenio ALADI 1.332 592
Total de Instrumentos a Costo Amortizado 1.141.703 4.135.171
En millones de PYG
Conceptos
31/12/2022 30/12/2021
Bonos y Otras Inversiones en Valores (Portafolio Interno) 55.533.986 55.303.262
Acciones BLADEX Clase "A" 51.905 51.000
Aporte Convenio Constitutivo FLAR 6.907.096 2.094.190
Cuota FMI Moneda Extranjera 459.910 451.506
Total de instrumentos a VRCORI 62.952.897 57.899.958
Los activos financieros de VRCR representan activos denominados en moneda extranjera administrados
por el Banco Mundial en el marco de su Programa de Asesoramiento y Gestión de Reservas (RAMP).
Estos activos financieros se clasifican en VRCR sobre la base del reconocimiento inicial.
En millones de PYG
Conceptos
31/12/2022 31/12/2021
Bonos y Otras Inversiones en Valores (RAMP) 3.752.226 3.596.473
Total de instrumentos a VRCR 3.752.226 3.596.473
El Banco posee un Bono Perpetuo recibido del Gobierno del Paraguay por cancelación de antiguas deudas
del sector público. También en virtud de su Carta Orgánica puede proporcionar anticipos o préstamos a
corto plazo en casos de emergencia nacional. Por otro lado, el sector público tiene depósitos en moneda
nacional o extranjera en el Banco Central del Paraguay.
13
NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO
FINALIZADO EL 31 DE DICIEMBRE DE 2022
(Presentado en forma comparativa con el ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2021)
En millones de PYG
31/12/2022 31/12/2021
Conceptos
Promedio de Promedio de
Intereses Intereses
Valor vencimiento Valor vencimiento
(min/max) (min/max)
restante (dias) restante (dias)
Activos 124.311 124.311
Bono Perpetuo 124.311 Perpetuo 0,25% anual 124.311 Perpetuo 0,25% anual
Adelantos de Corto Plazo 0 1 año 0 1 año
Préstamos de Emergencia 0 1 año 0 1 año
Otras Cuentas a Cobrar 0 No determinado 0 No determinado
Pasivos 4.978.023 4.951.480
Depósitos en Moneda Nacional 1.317.268 Vista 0% 1.571.714 Vista 0%
Depósitos en Moneda Extranjera 3.660.755 Vista 0% 3.379.766 Vista 0%
Corresponde a un Bono Perpetuo emitido en 2012 con un tipo de interés anual del 0,25%. El Bono
Perpetuo no es negociable y se encuentra clasificado al modelo de Costo Amortizado. Los flujos de fondos
futuros que generará el Bono Perpetuo se estimaron a través del cálculo de los intereses que se espera
que el bono reciba anualmente en un futuro.
La siguiente tabla presenta los valores a finales del 31 de diciembre del 2022 y 2021:
En millones de PYG
El Banco Central del Paraguay puede otorgar al Gobierno adelantos a corto plazo, en moneda nacional,
de los recursos fiscales presupuestados para el año respectivo para financiar el gasto público
presupuestado. El importe total de los anticipos no podrá superar el 10 % de los ingresos fiscales,
presupuestados para ese ejercicio. En caso de emergencia nacional, este límite puede ser superado por
un decreto bien fundado del Poder Ejecutivo y por acuerdo de la Cámara de Senadores. Los avances
mencionados en este artículo se implementan contra la entrega de valores públicos negociables. El tipo
de interés aplicado para el anticipo no será inferior al tipo medio ponderado de las transacciones pasivas
en la moneda nacional del sistema bancario para importes y condiciones indeterminados, los intereses se
registran en el resultado del ejercicio.
El importe de los anticipos concedidos en 2022 y 2021 que se cancelaron antes de que finalizara cada año
se muestra en la siguiente tabla:
En millones de PYG
Conceptos
31/12/2022 31/12/2021
Adelanto de Corto Plazo 0 700.000
Préstamo Emergencia Nacional 0 800.000
Totales 0 1.500.000
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NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO
FINALIZADO EL 31 DE DICIEMBRE DE 2022
(Presentado en forma comparativa con el ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2021)
Corresponde a las operaciones de reporto en la que las entidades financieras públicas y privadas venden
títulos valores de su propiedad al BCP, con la obligación simultanea de la entidad financiera de
recomprarlos en una fecha futura convenida. A través de estas operaciones el BCP administra la Facilidad
Permanente de Liquidez en sus diferentes modalidades, las operaciones de administración de liquidez de
corto plazo y el mercado de repo tripartito.
El saldo de las operaciones activas de mercado del 2022 y 2021 se muestra en la siguiente tabla:
En millones de PYG
Conceptos
31/12/2022 31/12/2021
Repo Tripartito 207.000 590.000
Facilidad Permanente de Liquidez 7.000 0
Facilidad de Crédito Especial 0 1.187.957
Intereses a cobrar 99 5.360
Totales 214.099 1.783.317
Al cierre del ejercicio 2022 el saldo de vigente de esta operativa tuvo una disminución de PYG 1.569.218
millones en relación al ejercicio 2021.
La política monetaria y otros instrumentos financieros internos se clasifican como costo amortizado, a
menos que se indique lo contrario. Al finalizar el ejercicio, el Banco mantenía las siguientes categorías
instrumentos de política monetaria y otros instrumentos financieros internos.
En millones de PYG
31/12/2022 31/12/2021
Conceptos
Valor Nominal del Valor Nominal del
Valor Efectivo Valor Efectivo
Instrumento Instrumento
Operaciones de Mercado
Facilidad permanente de deposito (FPD) 3.078.104 N/A 6.309.835 N/A
Instrumento de Regulación Monetaria (LRM) N/A 13.988.430 N/A 8.015.000
Son títulos valores emitidos por el Banco Central del Paraguay (BCP) con fines de regulación monetaria,
negociables en el mercado secundario de acuerdo con la reglamentación emitida por el BCP y que
constituyen una promesa de pago de cierta cantidad de dinero a su vencimiento.
Al cierre del ejercicio 2022 el saldo vigente de LRM tuvo un aumento de PYG 2.550.430 millones en
relación con el ejercicio 2021, lo que representa un 22% más en el inventario de LRM del BCP.
15
NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO
FINALIZADO EL 31 DE DICIEMBRE DE 2022
(Presentado en forma comparativa con el ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2021)
El Banco evalúa las pérdidas de crédito esperadas (PCE) en todos los instrumentos medidos a costo
amortizado o valor razonable a través de otros ingresos integrales.
1. Deterioro
Se requiere un juicio al determinar si hay pruebas objetivas de que hay un deterioro y, en caso así, la
cantidad apropiada de PCE a reconocer. La medición de los PCE refleja una cantidad imparcial y
ponderada por probabilidad que se determina mediante la evaluación de una serie de posibles resultados,
el valor temporal del dinero y una información razonable y justificable que no está disponible sin costo o
esfuerzo inadecuado en la fecha de notificación con respecto a eventos pasados, condiciones actuales y
previsiones de condiciones económicas futuras.
determinar los criterios para evaluar si se considera que un activo financiero tiene un riesgo
crediticio bajo;
determinar los criterios para evaluar lo que constituye un aumento significativo del riesgo crediticio;
la elección de modelos y supuestos adecuados para la medición de los PCE;
establecer el número y los pesos relativos de los escenarios prospectivos para cada tipo de
instrumento financiero y la PCE asociada; Y
grupos de activos financieros similares con el fin de medir los PCE.
Los activos financieros se clasifican en las siguientes tres etapas en función de su riesgo crediticio
evaluado. Los ingresos por intereses se calculan utilizando el método de interés efectivo.
Los activos financieros de etapa 1 normalmente se clasifican como etapa 1 cuando se reconocen por
primera vez a menos que se adquieran u originen con problemas de crédito. El Banco registra una
asignación para PCE a 12 meses en ganancias o pérdidas, y los ingresos por intereses se calculan sobre
el importe bruto contable del activo.
Los activos financieros de la etapa 2 se clasifican como etapa 2 cuando han experimentado un aumento
significativo en el riesgo crediticio desde el reconocimiento inicial. El Banco registra una asignación para
los PCE de por vida, y los ingresos por intereses se calculan sobre el importe bruto del libro del activo.
Los activos financieros de la etapa 3 se clasifican como etapa 3 cuando se consideran deteriorados por el
crédito. El Banco registra una asignación para los PCE de por vida, y los ingresos por intereses se calculan
sobre la base del importe neto registrado del activo (importe bruto contable inferior a la subvención por
pérdidas), en lugar del importe bruto de su libro.
El Banco considera que los títulos de inversión en deuda tienen bajo riesgo crediticio cuando su calificación
de riesgo crediticio es equivalente a la definición globalmente entendida de "grado de inversión". Teniendo
en cuenta las estrictas directrices de inversión del Banco, que proponen participaciones de inversión en
calificación crediticia extremadamente altas, se considera que los instrumentos financieros que se
mantienen como reservas internacionales tienen bajo riesgo crediticio.
Además, el Banco considera que la exposición al Gobierno del Paraguay, denominada en moneda local,
tiene un bajo riesgo crediticio. Este enfoque refleja la suposición general de que se considera que la deuda
soberana denominada en moneda local tiene un riesgo extremadamente bajo de incumplimiento
(generalmente conocido como "libre de riesgo" desde la perspectiva de los participantes en el mercado),
así como el hecho de que debido al vínculo único entre el Banco y el Gobierno del Paraguay, el Banco
16
NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO
FINALIZADO EL 31 DE DICIEMBRE DE 2022
(Presentado en forma comparativa con el ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2021)
mantiene la cuenta corriente principal del Ministerio de Finanzas del Paraguay. El Banco no aplica la
exención de bajo riesgo crediticio a ningún otro instrumento financiero.
4. Medición de PCE
Los aspectos claves de la medición de PCE son la estructura de términos de las siguientes variables:
probabilidad de incumplimiento;
pérdida dado el incumplimiento;
exposición al producirse el incumplimiento.
Las estimaciones de los datos de rendimiento son estimaciones sobre una fecha determinada, que se
calculan sobre la base de modelos estadísticos de clasificación, y se evalúan utilizando herramientas de
clasificación adaptadas a diferentes categorías de contrapartes y exposiciones. Estos modelos estadísticos
se basan en datos recopilados interna y externamente que comprenden factores cuantitativos y
cualitativos, incluida la información prospectiva. Las matrices de transición se utilizan para derivar datos
de rendimiento para contrapartes extranjeras. Si una contraparte o exposición migra entre clases de
calificación, esto dará lugar a un cambio en la estimación de la probabilidad de incumplimiento asociada.
Al modelar un parámetro se lleva a cabo de forma colectiva, los instrumentos financieros se agrupan de
acuerdo con las características de riesgo compartidas que incluyen:
tipo de instrumento;
calificación de riesgo crediticio;
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NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO
FINALIZADO EL 31 DE DICIEMBRE DE 2022
(Presentado en forma comparativa con el ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2021)
tipo de garantía;
fecha de reconocimiento inicial;
período restante hasta la madurez;
industria; Y
ubicación geográfica del prestatario.
Las agrupaciones están sujetas a revisión periódica para garantizar que las exposiciones dentro de un
grupo determinado sigan siendo adecuadamente homogéneas. Para carteras para las que el Banco tiene
datos históricos limitados, la información de referencia externa se utiliza para complementar los datos
disponibles internamente. Las carteras para las que la información de referencia externa representa un
aporte significativo en la medición de PCE comprenden activos financieros en moneda extranjera de la
siguiente manera:
Las actividades del Banco están expuestas a diversos tipos de riesgos. Estos incluyen riesgos financieros
en forma de riesgos de mercado, crédito y liquidez.
Debido a su función y funciones únicas, la gestión y control de riesgos del Banco no sólo se basa en
consideraciones institucionales de riesgo y retorno, sino que también tiene en cuenta el interés nacional,
de acuerdo con sus responsabilidades legales prescritas en la Ley del Banco Central del Paraguay.
El Banco considera que la gestión de riesgos es una parte integral del proceso de gestión general y un
elemento esencial del buen gobierno corporativo. La Junta directiva del Banco es en última instancia
responsable de supervisar el marco de gestión de riesgos, supervisar la gestión clave de riesgos y revisar
sus políticas y procedimientos de gestión de riesgos.
Para apoyar el sistema de gestión de riesgos eficaz y eficiente, el Banco estableció tres líneas de modelo
de defensa. El modelo asigna funciones y responsabilidades claras para los departamentos empresariales,
la gestión de riesgos y la auditoría interna.
La segunda línea de defensa está compuesta por grupos que se encargan de supervisar continuamente
el diseño y el funcionamiento de los controles en la primera línea de defensa, incluidos los grupos que
asesoran y facilitan las actividades de gestión de riesgos. El Banco cuenta con un Departamento de
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NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO
FINALIZADO EL 31 DE DICIEMBRE DE 2022
(Presentado en forma comparativa con el ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2021)
Gestión de Riesgos Operativos responsable de definir e implementar un marco eficaz de gestión de riesgos
no financieros que sea consistente con las normas y enfoques de las mejores prácticas internacionales. El
Departamento de Gestión de Riesgos Operacionales proporciona una evaluación independiente de los
riesgos identificados por la administración, facilita los procesos de gestión de riesgos y proporciona apoyo
para la continuidad del negocio.
La Auditoría Interna representa la tercera línea de defensa, que garantiza la eficacia y adecuación de la
gestión de riesgos y los sistemas de control interno. La Auditoría Interna informa administrativa y
funcionalmente a la Junta de la Comisión de Auditoría. La Auditoría Interna revisa periódicamente tanto la
adecuación de los controles internos como el cumplimiento de los procedimientos por parte del Banco e
informa periódicamente de sus conclusiones y recomendaciones al Comité de Auditoría.
El Banco, en comparación con otras instituciones financieras del mercado, participa en actividades
orientadas a políticas no orientadas a los beneficios. Por lo tanto, el marco de gestión de riesgos del Banco
difiere de los marcos de gestión de riesgos para la mayoría de las demás instituciones financieras. Los
principales riesgos financieros a los que está expuesto el Banco incluyen el riesgo crediticio, el riesgo de
liquidez y el riesgo de mercado (intereses y divisas). En la gestión de las reservas extranjeras, minimizar
el riesgo de liquidez es la consideración principal para mantener una capacidad efectiva de intervención
del tipo de cambio. Al igual que la mayoría de los demás bancos centrales, la naturaleza de las operaciones
del Banco crea exposiciones a una serie de riesgos operativos.
El Banco utiliza los instrumentos financieros como medio para alcanzar sus objetivos de política monetaria
y estabilidad financiera (en moneda nacional) y también para gestionar las reservas internacionales (en
moneda extranjera). Estas dos carteras tienen diferentes políticas y características de riesgo, ambas son
gestionadas por la Gerencia de Mercados. La siguiente descripción de los riesgos financieros presenta los
principales riesgos a los que están expuestas estas dos carteras de instrumentos financieros, así como la
política de gestión de estos riesgos.
a) Reservas internacionales
De acuerdo con la Ley del Banco Central del Paraguay, el Banco está facultado para administrar las
reservas internacionales. El Banco mantiene una cartera para apoyar sus políticas monetarias y
cambiarias y el normal funcionamiento de los pagos nacionales y extranjeros. Las reservas también
se utilizan para proteger al país de la vulnerabilidad externa manteniendo suficiente liquidez para
absorber choques durante una crisis financiera. Por lo tanto, los múltiples objetivos de la tenencia de
reservas internacionales tienen seguridad, liquidez y rentabilidad. Por lo tanto, los activos de la cartera
internacional de reservas se invierten sobre una base conservadora para facilitar estos objetivos, con
énfasis en la liquidez y la preservación del capital. Por ejemplo, las políticas y lineamientos de
inversión de las Reservas Internacionales del Banco priorizan la preservación del capital y un alto
nivel de liquidez de reserva. Una vez cumplidas estas condiciones, el retorno debe maximizarse.
La cartera se gestiona de acuerdo con las directrices de inversión aprobadas en las políticas y
lineamientos de inversión. El Comité de Inversiones del Banco es responsable de supervisar e
implementar las medidas de mitigación de riesgos financieros prescritas en las directrices de inversión
y de garantizar que el Banco opere dentro de los parámetros de riesgo establecidos. Las actividades
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NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO
FINALIZADO EL 31 DE DICIEMBRE DE 2022
(Presentado en forma comparativa con el ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2021)
típicas del Comité de Inversiones son revisar los informes, aprobar la lista de contrapartes elegibles,
aprobar cambios en la estrategia y, a veces, tomar decisiones tácticas importantes sobre la asignación
de activos. La División Riesgos Financieros es responsable de las funciones generales diarias de
gestión y cumplimiento de riesgos, garantizando la implementación de principios y métodos comunes
para identificar, medir, administrar y reportar riesgos.
El riesgo crediticio es el riesgo de que una de las partes en un instrumento financiero cause una pérdida
financiera para la otra parte al no cumplir con una obligación.
a) Reservas de divisas
Con el fin de controlar el riesgo crediticio de los instrumentos financieros utilizados en las operaciones
internacionales de reserva, la asignación estratégica de activos limita las exposiciones al riesgo
crediticio en países, contrapartes y emisores, estableciendo límites de concentración y calificaciones
crediticias mínimas a largo plazo, establecidas por las agencias de calificación internacionales
(Standard & Poor's, Moody's y Fitch).
Los activos denominados en moneda nacional están relacionados principalmente con instrumentos
de la cartera de política monetaria e incluyen préstamos a bancos, títulos de deuda emitidos por el
Gobierno del Paraguay y también préstamos a empleados incluidos en otros activos internos. Como
el propósito principal de las acciones del Banco es la implementación exitosa de sus operaciones de
política monetaria, la gestión del riesgo crediticio del Banco para activos denominados en moneda
nacional está sujeta a requisitos de implementación de políticas...
Para el monitoreo del riesgo crediticio de estos activos, el Banco utiliza análisis e información
desarrollados externa e internamente, que también incluye información disponible para el Banco
debido a su papel como regulador y supervisor de instituciones financieras.
El modelo de calificación de riesgo utilizado por el Banco para la evaluación de los TSE para
préstamos a bancos comerciales nacionales se basa en criterios similares a los utilizados con fines
de supervisión, como la suficiencia de capital, el crecimiento del crédito, la liquidez y la rentabilidad
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NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO
FINALIZADO EL 31 DE DICIEMBRE DE 2022
(Presentado en forma comparativa con el ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2021)
Los valores de inversión denominados en moneda nacional consisten en un Bono Perpetuo del Tesoro
emitido por el Gobierno del Paraguay.
Los activos totales del Banco que están expuestos al riesgo crediticio se presentan en la siguiente tabla
de acuerdo con la clasificación de activos. La clasificación según la calificación crediticia externa se basa
en las calificaciones crediticias publicadas por Standard & Poor's, Moody's y Fitch.
(Expresado en dólares)
La asignación de pérdidas anterior para los valores de inversión en deuda en VRCORI no se reconoce en
el estado de situación financiera porque el valor contable de estos activos es su valor razonable.
El riesgo de mercado es el riesgo de que el valor de los instrumentos financieros fluctúe debido a cambios
en las variables del mercado, como los tipos de interés y los tipos de cambio. Los riesgos del mercado
incluyen riesgo monetario, riesgo de tasas de interés y otros riesgos de precios. El riesgo de mercado
surge de posiciones abiertas en los instrumentos financieros de tipo de interés, divisas y acciones, que
están expuestos a movimientos generales y específicos del mercado y cambios en el nivel de volatilidad
de los precios de mercado.
El riesgo monetario es el riesgo de que el valor de un instrumento financiero fluctúe debido a los
cambios en los tipos de cambio. Sujeto a la estructura monetaria de los activos, el valor de los activos
del Banco está expuesto al riesgo de cambios en los tipos de cambio en sus principales monedas
extranjeras. Dentro de la exposición global y en una medida limitada, el riesgo de divisas puede
mitigarse parcialmente al mantener activos en una cartera diversificada de monedas.
21
NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO
FINALIZADO EL 31 DE DICIEMBRE DE 2022
(Presentado en forma comparativa con el ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2021)
(Expresado en dólares)
Al 31 de diciembre de 2022
ACTIVO USD EUR JPY DEG Otras Total
Efectivo y equivalentes de efectivo 681.551.975 11.224.552 57.797 0 0 692.834.325
Depósitos en bancos e instituciones 1.168.681.630 0 0 0 0 1.168.681.630
Titulos a CA 0 0 0 0 0 0
Titulos a VRCR 510.789.837 0 0 0 0 510.789.837
Titulos a VRCOR 6.540.229.071 0 0 0 0 6.540.229.071
Inversiones en participaciones de capital 7.701.787 0 0 0 0 7.701.787
Activos relacionados con el FMI 0 0 0 191.062.502 0 191.062.502
Derivados 0 0 0 0 0 0
Otras cuentas por cobrar 0 0 0 0 0 0
Otros activos 304.121.256 0 0 0 478.279.699 782.400.954
Total del Activo 9.213.075.555 11.224.552 57.797 191.062.502 478.279.699 9.893.700.106
(Expresado en dólares)
Al 31 de diciembre de 2021
ACTIVO USD EUR JPY DEG Otras Total
Efectivo y equivalentes de efectivo 737.508.515 12.558.837 1.292.352 0 0 751.359.704
Depósitos en bancos e instituciones 150.000.000 0 0 0 0 150.000.000
Titulos a CA 0 0 0 0 0 0
Titulos a VRCR 522.303.559 0 0 0 0 522.303.559
Titulos a VRCOR 8.031.505.681 0 0 0 0 8.031.505.681
Inversiones en participaciones de capital 7.997.094 0 0 0 0 7.997.094
Activos relacionados con el FMI 0 0 0 201.707.985 0 201.707.985
Derivados 0 0 0 0 0 0
Otras cuentas por cobrar 0 0 0 0 0 0
Otros activos 304.121.256 0 0 0 475.624.375 779.745.631
Total del Activo 9.753.436.105 12.558.837 1.292.352 201.707.985 475.624.375 10.444.619.654
El riesgo de tipo de interés es el riesgo de mercado derivado de cambios en los tipos de interés del
mercado que afectan negativamente al valor de los valores de deuda u otros instrumentos de renta
fija y al costo de los instrumentos financieros derivados.
El riesgo de tipo de interés está controlado por la medición diaria de la duración, y por el seguimiento
de la volatilidad absoluta y relativa, además de medir el rendimiento absoluto, la relación de
información y el error de seguimiento.
La exposición del Banco al riesgo de tasas de interés de valor razonable surge principalmente a través
de su inversión en reservas de divisas. Una parte sustancial de las reservas de divisas se invierten
en bonos soberanos. El valor de los instrumentos de renta fija se ve afectado por los cambios en las
tasas de interés en estos países, que a su vez afectan a los beneficios. La duración modificada es
una medida de la sensibilidad al tipo de interés de las inversiones. Al final del ejercicio, la duración
modificada fue de 0,56 años para las reservas de divisas. De forma aislada, esto significa que una
caída del 1% en los tipos de interés corresponde a un aumento del 0,56% en los precios de los bonos.
En comparación, la duración modificada al final del ejercicio 2019 fue de 0.36. Al final del ejercicio, el
Banco Central del Paraguay no tiene depósitos a tasa variable.
22
NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO
FINALIZADO EL 31 DE DICIEMBRE DE 2022
(Presentado en forma comparativa con el ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2021)
Para las operaciones de mercado abierto, este riesgo se asocia principalmente con cambios en el
valor de las garantías recibidas en las transacciones de inyección de liquidez. En el caso de las
garantías, el riesgo de pérdida de valor se ve mitigado por el uso de márgenes y recortes que
amortizan su valor y permiten que el importe real prestado sea inferior a la garantía recibida.
La sensibilidad del Banco al tipo de interés se presenta en el cuadro siguiente, mostrando los montos
en los libros de instrumentos financieros clasificados por fecha de vencimiento.
(Expresado en dólares)
Instrumentos
Al 31 de diciembre de 2022 Instrumentos que no
Instrumentos de tasa fija Total
de tasa devengan
Activos que devengan intereses flotante Hasta 1 mes De 1 a 3 meses Más de 3 meses intereses
Efectivo y equivalentes de efectivo 692.834.325 0 0 0 692.834.325
Depósitos en bancos e instituciones 150.000.000 0 0 0 150.000.000
Titulos a CA 0 0 0 0 0
Titulos a VRCR 10.586.816 13.198.364 25.113.984 461.890.673 0 510.789.837
Titulos a VRCOR 411.208.596 1.668.465.084 5.479.237.020 0 7.558.910.700
Inversiones en participaciones de capital 0 0 0 7.701.787 7.701.787
Activos relacionados con el FMI 191.062.502 0 0 0 191.062.502
Derivados 0 0 0 0 0
Otras cuentas por cobrar 0 0 0 0 0
Otros activos 0 0 0 782.400.954 782.400.954
Total del Activo 10.586.816 1.458.303.787 1.693.579.068 5.941.127.694 790.102.741 9.893.700.106
(Expresado en dólares)
Instrumentos
Al 31 de diciembre de 2021 Instrumentos que no
Instrumentos de tasa fija Total
de tasa devengan
Activos que devengan intereses flotante Hasta 1 mes De 1 a 3 meses Más de 3 meses intereses
Efectivo y equivalentes de efectivo 751.359.704 0 0 0 751.359.704
Depósitos en bancos e instituciones 150.000.000 0 0 0 150.000.000
Titulos a CA 0 0 0 0 0
Titulos a VRCR 9.111.731 12.861.326 47.138.761 453.191.741 0 522.303.559
Titulos a VRCOR 40.372.295 1.448.999.577 6.542.133.809 0 8.031.505.681
Inversiones en participaciones de capital 0 0 0 7.997.094 7.997.094
Activos relacionados con el FMI 201.707.985 0 0 0 201.707.985
Derivados 0 0 0 0 0
Otras cuentas por cobrar 0 0 0 0 0
Otros activos 0 0 0 779.745.630 779.745.630
Total del Activo 9.111.731 1.156.301.310 1.496.138.338 6.995.325.550 787.742.724 10.444.619.653
El riesgo de liquidez considera el riesgo de que a una entidad le resulte difícil cumplir con las obligaciones
asociadas con los pasivos financieros que se liquidan mediante la entrega de efectivo u otros activos
financieros.
El objetivo de la gestión del riesgo de liquidez es asegurar que el Banco cumpla con todos los compromisos
financieros que ha asumido. Como resultado, el Banco diversifica los vencimientos y también establece
límites para garantizar que los valores adquiridos puedan ser negociados en el mercado secundario sin
causar cambios bruscos en los precios de los activos. Debido a estas directrices, incluso los valores con
vencimientos más largos tienen liquidez inmediata.
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NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO
FINALIZADO EL 31 DE DICIEMBRE DE 2022
(Presentado en forma comparativa con el ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2021)
El cuadro siguiente resume el perfil de vencimiento de activos financieros del Banco en moneda extranjera.
Teniendo en cuenta las características de una autoridad monetaria, incluido el control de la liquidez del
sistema financiero, el Banco no está sujeto a las limitaciones resultantes de un desajuste entre activos y
pasivos en moneda local.
(Expresado en dólares)
Al 31 de diciembre de 2022
De 1 a 3 De 3 a 6 De 6 meses 1 Vencimiento
Activos financieros Hasta 1 mes De 1 a 5 años Total
meses meses año no definido
Efectivo y equivalentes de efectivo 692.834.325 0 0 0 0 0 692.834.325
Depósitos en bancos e instituciones 150.000.000 0 0 0 0 0 150.000.000
Titulos a CA 0 0 0 0 0 0 0
Titulos a VRCR 15.413.859 30.317.151 36.811.782 96.256.075 331.990.971 0 510.789.837
Titulos a VRCOR 411.208.596 1.668.465.084 1.819.815.207 2.167.489.662 1.491.932.152 0 7.558.910.700
Inversiones en participaciones de capital 0 0 0 0 0 7.701.787 7.701.787
Activos relacionados con el FMI 0 0 0 0 0 191.062.502 191.062.502
Derivados 0 0 0 0 0 0 0
Otras cuentas por cobrar 0 0 0 0 0 0 0
Otros activos 0 0 0 0 0 782.400.954 782.400.954
Total del Activo 1.269.456.780 1.698.782.234 1.856.626.988 2.263.745.737 1.823.923.122 981.165.244 9.893.700.106
(Expresado en dólares)
Al 31 de diciembre de 2021
De 1 a 3 De 3 a 6 De 6 meses 1 Vencimiento
Activos financieros Hasta 1 mes De 1 a 5 años Total
meses meses año no definido
Efectivo y equivalentes de efectivo 751.359.704 0 0 0 0 0 751.359.704
Depósitos en bancos e instituciones 150.000.000 0 0 0 0 0 150.000.000
Titulos a CA 0 0 0 0 0 0 0
Titulos a VRCR 12.861.326 47.138.761 27.574.472 82.784.637 351.944.362 0 522303558
Titulos a VRCOR 40.372.295 1.448.999.577 1.278.250.129 3.328.900.938 1.934.982.742 0 8.031.505.681
Inversiones en participaciones de capital 0 0 0 0 0 7.997.094 7.997.094
Activos relacionados con el FMI 0 0 0 0 0 201.707.985 201.707.985
Derivados 0 0 0 0 0 0 0
Otras cuentas por cobrar 0 0 0 0 0 0 0
Otros activos 0 0 0 0 0 779.745.630 779.745.630
Total del Activo 954.593.325 1.496.138.338 1.305.824.601 3.411.685.575 2.286.927.104 989.450.709 10.444.619.652
Las inversiones estratégicas del Banco en otras entidades se clasifican como inversiones en
participaciones de capital al VRCORI, y las variaciones del valor razonable y las revaluaciones cambiarias
se registran en otro resultado integral VRCORI.
Acciones de clase A
El Banco posee 434.658 acciones de clase común "A" sin cotización, que generan dividendos. A 31
de diciembre de 2022 y 2021, las acciones han sido valoradas sobre la base del 100% (USD 16,17 y
24
NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO
FINALIZADO EL 31 DE DICIEMBRE DE 2022
(Presentado en forma comparativa con el ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2021)
USD 16,79) del precio de cotización de la cuota común clase "E" del emisor al cierre de cada ejercicio,
respectivamente.
Los dividendos de estas acciones se asignan a los resultados de acuerdo con el calendario de
distribución aprobado por la Junta de Accionistas de BLADEX.
Esta contribución permite al Banco acceso a medios de financiación del FLAR. Al 31 de diciembre de
2022 y 2021, el aporte integrado al FLAR asciende a USD 304.121.255,58 (equivalentes a PYG
2.234.053 millones), y USD 304.121.255,58 (equivalentes a PYG 2.094.115 millones). Asimismo, al
31 de diciembre de 2022 y 2021, el BCP mantiene aportes suscriptos pendientes de integración por
un importe de USD 47.882.704,11 (equivalentes a PYG 351.742 millones), y USD 47.882.704,11
(equivalentes a PYG 329.710 millones).
En millones de PYG
Instrumentos patrimoniales al VRCORI
31/12/2022 31/12/2021
Banco Latinoamericano de Exportaciones BLADEX-Acciones Clase A 51.905 51.000
Aporte Constitutivo al FLAR 2.585.796 2.423.825
Total 2.637.702 2.474.825
El Banco Central del Paraguay está designado como depositario de organismos financieros
internacionales de la República del Paraguay. Los saldos representan los importes recaudados en
nombre de estas instituciones para diversos fines en las respectivas fechas de presentación de
informes.
En millones de PYG
Depósitos en MN con cláusula de mantenimiento de valor
31/12/2022 31/12/2021
Banco Internacional de Reconstrucción y Fomento 461 425
Banco Interamericano de Desarrollo 212 147
Fondo Monetario Internacional 1.418.357 1.462.002
Fondo para el Desarrollo de la Cuenca del Plata (FONPLATA) 63 59
Asociación Internacional de Fomento 497 497
M.I.G.A. 32 32
Total 1.419.622 1.463.163
Los Derechos Especiales de Giro (DEG), que son las tenencias de DEG del Banco Central del Paraguay
(BCP) de la República del Paraguay, se reconocen como un activo en el estado de situación financiera. El
valor de los DEG se calcula sobre la base de una canasta de monedas que comprende el dólar
estadounidense, el euro, el yen japonés, la libra esterlina y el renminbi chino. El valor equivalente de las
asignaciones de DEG por parte del FMI muestra las asignaciones totales de DEG del BCP y se reconoce
como un pasivo. Las tenencias de DEG y el valor equivalente de los DEG se miden a costo amortizado.
El saldo pendiente con el FMI (Posición del Tramo de Reserva) se registra en el estado de situación
financiera, en el activo o en el pasivo, según corresponda. La cuota del FMI se clasifica como una inversión
estratégica en participaciones de capital medida al VRCORI, y el pasivo en Moneda Local frente al FMI se
mide al costo amortizado.
25
NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO
FINALIZADO EL 31 DE DICIEMBRE DE 2022
(Presentado en forma comparativa con el ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2021)
Las ganancias y pérdidas por revaluación del tipo de cambio que surgen de revaluar los activos y pasivos
frente al FMI se registran en el estado del resultado y otro resultado integral.
Todos los demás cargos e intereses correspondientes a saldos con el FMI se registran en el estado del
resultado.
11.2 Revelación
De conformidad con la Ley N° 489/95 “Orgánica del Banco Central del Paraguay”, el BCP actúa como
agente financiero del Estado paraguayo en sus operaciones con Instituciones Financieras Internacionales,
realiza transacciones con las Instituciones Financieras Internacionales y emprende actividades de agencia
financiera en representación del Gobierno. En virtud de la Ley, las cuentas con el FMI, que registran todas
las transacciones con el FMI, se incluyen en estos estados financieros.
Al 31 de diciembre de 2022, DEG (XDR) 1,3308 equivalía a PYG 9.775,96, y al 31 de diciembre de 2021
DEG (XDR) 1,3996 equivalía PYG 9.637,35.
En millones de PYG
Conceptos
31/12/2022 31/12/2021
Activos Financieros
Aporte en MN 1.418.357 1.462.002
Aporte en DEG 458.020 451.506
Tenencias de DEG 939.722 937.267
Total Activos con el FMI 2.816.099 2.850.775
Pasivos Financieros
Cuentas del FMI en moneda nacional 1.418.357 1.462.002
Asignaciones de DEG 934.624 917.655
Total Pasivos con el FMI 2.352.980 2.379.657
Posición Neta con el FMI 463.119 471.118
La suscripción de un país miembro a los recursos del FMI es igual a su cuota y determina la cantidad
máxima de recursos financieros que el país miembro está obligado a suministrarle al FMI. El país miembro
debe pagar la suscripción en su totalidad. Los países deben pagar un 25% de su cuota en monedas
extranjeras ampliamente aceptadas o en DEG, y el 75% restante en su propia moneda.
La cuota determina el número de votos que le corresponde a un país miembro en las decisiones del FMI.
Los votos de cada país miembro se componen de votos básicos más un voto adicional por cada 0,1
millones de DEG de cuota. Los votos básicos de FMI tienen un valor 5.502 de los votos totales. Al 31 de
diciembre de 2022, la República del Paraguay tiene 3.473 votos, lo que representa un 0,07% de los votos
totales. El monto de financiamiento que se puede acceder del FMI también se basa en la cuota.
Las tenencias de DEG tienen el potencial de ser un derecho sobre monedas de libre disponibilidad de los
países miembros del FMI, ya que los tenedores de DEG pueden intercambiar sus monedas por DEG. El
valor del DEG como activo de reserva proviene del compromiso de los miembros de tener y aceptar DEG
y de cumplir diversas obligaciones relacionadas con el funcionamiento del sistema de DEG. El FMI
garantiza que el derecho de DEG sobre monedas de libre disponibilidad se cumpla de dos maneras: i)
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NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO
FINALIZADO EL 31 DE DICIEMBRE DE 2022
(Presentado en forma comparativa con el ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2021)
designando a los miembros del FMI con una posición externa sólida para que compren DEG a los
miembros con posiciones externas más débiles, y ii) mediante la celebración de intercambios voluntarios
entre los miembros participantes en un mercado controlado.
Al 31 de diciembre de 2022, los activos por Tenencias de DEG ascendieron a DEG 96.122.885 y al 31 de
diciembre de 2021 fue de DEG 97.254.953. La disminución de las Tenencias de DEG se debió
principalmente por el pago de intereses por el otorgamiento de las Asignaciones de DEG a la República
del Paraguay por el FMI para el financiamiento de la Ley de Consolidación Económica y Contención Social
(Ley N° 6809/2021).
Las tenencias de DEG generan intereses, y el BCP registra únicamente el pago neto de los intereses. La
tasa de interés al 31 de diciembre de 2022 es del 2,916%, y al 2021 era del 0,077%.
La Cuenta Nº 1 se utiliza para transacciones y operaciones del FMI, lo que incluye pagos por suscripción,
compras, recompras, devolución de préstamos y ventas en la moneda nacional del Paraguay.
La Cuenta Nº 2 se utiliza para los gastos e ingresos administrativos del FMI (por ejemplo, los ingresos por
ventas de revelaciones del FMI) en la moneda del país miembro y en su territorio. Los gastos directos
pequeños, como los cargos de telecomunicaciones, pueden debitarse de esta cuenta trimestralmente.
El Convenio Constitutivo determina que en ciertas condiciones el FMI puede asignar DEG a los países
miembros que participan en el Departamento de DEG (actualmente, todos los miembros del FMI). La
asignación de DEG es una distribución de DEG sin garantía, que devenga intereses, que el FMI realiza
mediante asignaciones generales y especiales. El BCP trata las asignaciones como un pasivo en moneda
extranjera frente al FMI.
La República del Paraguay, como país miembro del FMI y beneficiario de las asignaciones, está obligado
a pagar al FMI un importe igual a su asignación acumulada neta y cualquier otro importe que pueda ser
adeudada debido al cese de la condición de miembro o la liquidación de la membresía en el Departamento
de DEG del FMI.
El BCP puede vender las asignaciones de DEG que recibe a cambio de otras monedas, pero el pasivo con
el FMI no se cancela. El pasivo devenga intereses a la misma tasa que se paga sobre el activo.
Una asignación general de DEG debe ceñirse al objetivo de atender la necesidad mundial a largo plazo
de complementar los activos de reserva. También debe recibir amplio respaldo entre los miembros del FMI
(una asignación requiere la aprobación de la Junta de Gobernadores con una mayoría de 85% del total de
votos de los miembros del Departamento de DEG). Una vez convenida, la asignación se distribuye a los
países miembros en proporción a su cuota relativa en el FMI.
Al 31 de diciembre de 2022 los pasivos por Asignaciones de DEG ascendieron a DEG 288.226.375, y al
31 de diciembre de 2021 era de DEG 288.226.375.
El oro monetario es aquel en tenencia del Banco Central del Paraguay como un activo de reserva. En ese
sentido, el oro del estándar London Good Delivery está depositado en una cuenta a la vista “no asignada”
que el Banco mantiene con una entidad, que es una contraparte elegible de acuerdo a los parámetros de
Riesgo de Crédito establecidos en la Normas para la Administración de los Activos Externos del BCP.
27
NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO
FINALIZADO EL 31 DE DICIEMBRE DE 2022
(Presentado en forma comparativa con el ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2021)
El Banco valúa el oro monetario a valor razonable con cambios en otros resultados integrales (VRCORI).
Las ganancias y pérdidas por cambios en el valor razonable, relacionadas con las variaciones de precios,
del ORO con respecto al USD, se reconocen en la reserva dentro de otros resultados integrales (VRCORI).
La valuación del oro se ajusta al tipo de cambio referencial vigente al cierre de las operaciones del día
proporcionada por la Gerencia de Mercados, que se extrae de la página de Bloomberg diariamente, y
para convertir al guaraní se hace el arbitraje.
Las ganancias y pérdidas en divisas por el efecto de la variación del tipo de cambio de USD a PYG se
reconocen de conformidad con la Norma Internacional Contable NIC 21, el artículo 1º de la Ley Nº 6104/18,
que modifica la Ley N° 489/95, en el Estado de Resultados del ejercicio.
El Banco Central de Paraguay tiene oro monetario en depósito a la vista en el Banco de Pagos
Internacionales en Suiza, pero está físicamente resguardado en el Banco de Inglaterra. El valor razonable
del oro monetario al 31 de diciembre de 2022 asciende a PYG 3.513.409 millones de la moneda local, lo
que representa 263.425 onzas de oro; y al 31 de diciembre de 2021 asciende PYG 3.275.050 a millones
de la moneda local que representa 263.425 onzas de oro.
Las propiedades, equipos y activos intangibles del Banco Central del Paraguay se reconocen a su costo
de adquisición, construcción o producción o, en su caso, a su costo equivalente. Con posterioridad a su
reconocimiento inicial se registrará por su costo, menos la depreciación y el importe acumulado de las
pérdidas por deterioro del valor (modelo de costo). Aquellos bienes que han sido adquiridos sin costo
alguno o recibidos por donación, se registran a su valor de mercado en la fecha que se recibe el bien.
La depreciación del activo fijo y la amortización de los bienes intangibles se determina según el método
lineal, considerando los años de vida útil previsto para cada uno de los bienes. Aquellos bienes que han
cumplido con su vida útil se presentan a su valor residual. Con posterioridad a su reconocimiento inicial se
registrará por su costo, menos la amortización acumulada y el importe acumulado de las pérdidas por
deterioro del valor (modelo de costo).
A los efectos de calcular la depreciación de los bienes, han sido calculadas considerando las siguientes
vidas útiles estimadas:
Años de Vída
Rubros
útil
Edificaciones 40
Equipos de transporte 5
Máquinas de oficina 10
Equipos de computación 4
Muebles y enseres 10
Equipos de seguridad 10
Herramientas,aparatos y equipos varios 5
Activos intangibles 5
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NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO
FINALIZADO EL 31 DE DICIEMBRE DE 2022
(Presentado en forma comparativa con el ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2021)
Los activos intangibles son activos no monetarios identificables sin sustancia física que tienen beneficios
económicos futuros y están controlados por el Banco. Los activos intangibles del Banco incluyen software
informático que ha sido desarrollado internamente o adquirido externamente.
Los costos que están directamente asociados con el desarrollo interno de software identificable se
reconocen como activos intangibles si, en la mejor estimación de gestión, el activo puede finalizarse
técnicamente y proporcionar un beneficio económico futuro al Banco. Los gastos posteriores sólo se
capitalizan cuando aumentan los beneficios económicos futuros que representan al activo específico al
que corresponden.
Al 31 de diciembre de 2022, las normas locales citadas admiten el tratamiento adoptado por las IFRS.
Al final del ejercicio, las inversiones del Banco en propiedades, equipos y activos intangibles eran las
siguientes:
Año 2022
29
NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO
FINALIZADO EL 31 DE DICIEMBRE DE 2022
(Presentado en forma comparativa con el ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2021)
Año 2021
Las propiedades de inversión son propiedades cuya tenencia apunta a generar ingresos por alquileres y/o
la revalorización del capital, pero no para la venta en circunstancias normales, para el uso en la producción
o el suministro de bienes o servicios, ni para administrativos. Las propiedades de inversión se miden
inicialmente al costo, lo que incluye los costos de transacción. La medición posterior al reconocimiento
inicial de las propiedades de inversión del BCP es el modelo del costo.
La propiedad de inversión del BCP corresponde a las instalaciones de la Piscina Olímpica otorgada en un
Contrato de Comodato a la Secretaría Nacional de Deportes (SND) por 25 años (01/09/2012-31/08/2037).
Este bien se registra por separado a las propiedades utilizadas por el Banco para su normal
funcionamiento, se mide en el modelo del costo y utiliza el método de depreciación de línea recta. Los
beneficios por el valor de las mejoras realizadas se registran transitoriamente en una cuenta regularizadora
del activo, y se devengan mensualmente y se reconocen como ingresos por arrendamiento en el estado
de resultados. Los ingresos por arrendamiento operativo son fijos, es decir, no dependen de un índice o
una tasa.
Al final del ejercicio, las inversiones del Banco en propiedades de inversión era la siguiente:
En millones de PYG
Conceptos
2022 2021
Valor total de la Pileta Olímpica 13.589 13.839
Depreciación Acumulada -3.017 -250
Valor Neto 10.572 13.589
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NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO
FINALIZADO EL 31 DE DICIEMBRE DE 2022
(Presentado en forma comparativa con el ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2021)
El Banco Central del Paraguay, por ley está facultado a emitir billetes y monedas nacionales, los cuales
una vez emitidos se conforman en medios de pago con fuerza cancelatoria ilimitada en todo el territorio
nacional, por su valor nominal. El costo de impresión y acuñación se registra como gasto dentro del Costo
de Política Monetaria.
Los billetes y monedas recibidos quedan en guarda en las bóvedas y se registran en cuentas de orden por
su valor nominal, desde el momento de su autorización de emisión hasta la desmonetización. Una vez que
los billetes y monedas emitidos son puestos en circulación se registran por el valor nominal en el estado
de situación financiera.
Cuando los bancos comerciales devuelven los billetes al BCP, son retirados del dinero en circulación y,
dependiendo de su condición o curso legal, son enviados para su destrucción o quedan en poder del BCP
como efectivo en bóvedas fuera del estado de situación financiera.
Al 31 de diciembre del 2022 y al 2021, los saldos en millones de billetes y monedas en circulación eran
los siguientes:
En millones de PYG
31/12/2022 30/12/2021
Equivalente en Equivalente en
Denominacion Unidades Unidades
Guaraníes Guaraníes
31
NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO
FINALIZADO EL 31 DE DICIEMBRE DE 2022
(Presentado en forma comparativa con el ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2021)
El siguiente cuadro incluye las obligaciones del Banco con entidades del exterior:
En millones de PYG
Conceptos
31/12/2022 31/12/2021
(a) Registra los depósitos en moneda nacional a favor del FMI, por la porción de la cuota aportada por
el BCP en esa moneda. No devengan intereses.
(b) Saldos de cuentas de depósitos que organismos internacionales mantienen en el BCP (convenio
constitutivo FLAR).
(c) Corresponde a los saldos no realizados, devengados a la fecha de cierre de cada ejercicio, en
concepto de ajuste sobre las cuentas de depósito en moneda nacional, resultantes del cálculo de
mantenimiento de valor (para tal efecto se aplican: i) tipo de cambio vigente a dicha fecha, ii)
metodología, iii) periodo de mantenimiento según Convenio Constitutivo y la Carta Orgánica del
BCP).
(d) Corresponde al monto en DEG asignado por el FMI al Paraguay en su carácter de país miembro.
(e) Corresponde a valores pendientes a pagar por inversiones en valores extranjeros.
(f) Registra los anticipos recibidos de instituciones públicas (importadoras) para la apertura de cartas
de crédito de importación.
32
NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO
FINALIZADO EL 31 DE DICIEMBRE DE 2022
(Presentado en forma comparativa con el ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2021)
El Banco revela otros activos y pasivos financieros y no financieros de menor importancia relativa
expresada en el Balance. Los otros activos y pasivos financieros se miden y clasifican a costo amortizado.
En el caso de los préstamos a los empleados, el Banco evalúa la pérdida crediticia esperada.
El rubro de los activos y pasivos incluyen las partidas presentadas en el siguiente cuadro:
En millones de PYG
Conceptos
31/12/2022 31/12/2021
Otros Activos en Moneda Extranjera
Monedas Conmemorativas 3.475 3.391
Otros Activos en Moneda Nacional
Préstamos al Personal 25.250 24.243
Otros Activos no Financieros 521 349
Bienes en Depósito 33.145 23.039
Deposito en Banco de Plaza 4.691 4.684
Bienes en Curso de Importación 20.496 8.347
Total Otros Activos 87.577 64.053
Otros Pasivos en Moneda Extranjera
Cuentas a Pagar por Bienes y Servicios 103.174 46.854
Otros Pasivos en Moneda Nacional
Cuentas a Pagar por Bienes y Servicios 550.282 595.750
Total Otros Pasivos 653.456 642.604
El patrimonio del Banco está conformado por el capital y las reservas, los resultados del período y los
resultados acumulados.
Capital: Según el artículo 108° de la Carta Orgánica del Banco Central del Paraguay, el capital del Banco
estará constituido en todo momento por el equivalente en moneda nacional a una determinada cantidad
de DEG. Dicha cantidad ha sido establecida en base al monto en moneda local del capital y las reservas
del Banco a la fecha de entrada en vigencia de la referida Ley. El capital puede ser incrementado por
resolución del Directorio mediante la capitalización de reservas, y con aportes del Estado, previa
autorización del Poder Ejecutivo. Al 31 de diciembre de 2022 y 2021, el capital del Banco asciende a DEG
94.627.103,94 (cantidad original que se mantiene desde la vigencia de la Carta Orgánica-Ley N° 489/95),
equivalentes a 291.761.857.032.
Reserva por revaluación de activos y pasivos en moneda extranjera: provenientes de las utilidades
netas originadas en la revaluación de los activos y pasivos en moneda extranjera por efecto de tipo de
cambio que se registran inicialmente en el estado de resultados del período y posteriormente al cierre del
ejercicio se trasladan a esta reserva.
33
NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO
FINALIZADO EL 31 DE DICIEMBRE DE 2022
(Presentado en forma comparativa con el ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2021)
Reserva para la revalorización de bienes de uso: representa las ganancias netas acumuladas en los
bienes de uso que se han revalorizado en los años anteriores constituidas en reservas dentro del
patrimonio.
Otras reservas: Constituidas con las utilidades realizadas del Ejercicio por disposición del Directorio.
El reconocimiento de los beneficios de largo plazo se registra en el gasto del periodo y se realiza a través
de técnicas actuariales simplificadas que se actualizan anualmente. Se mide al valor presente de todos los
pagos futuros utilizando una tasa de interés anual de descuento, construida a partir de instrumentos del
gobierno, afectada por las probabilidades de permanencia y sobrevivencia de las personas. El efecto del
cambio de las variables se reconoce en Otros Resultados Integrales.
El oro monetario del Banco se clasifica como un activo de reserva y se revalúa diariamente.
Las ganancias y pérdidas del activo producto de variaciones en el precio de mercado en USD se reconocen
en Otros Resultados Integrales y se asignan a esta reserva hasta el momento en que se produzca la
liquidación de la posición. Las revaluaciones producto de variaciones del dólar de EE.UU. respecto de la
moneda local (PYG) se reconocen de conformidad con la NIC 21 y se incluyen en el estado de resultados
del periodo. Si el oro se vende, las ganancias o pérdidas acumuladas registradas anteriormente en Otros
Resultados Integrales correspondientes a esa parte del oro y se reclasifican en el estado de resultados.
Esta reserva se constituye para las ganancias y las pérdidas relacionadas con variaciones en el valor
razonable de los activos financieros clasificados en la categoría VRCORI cuyas ganancias o pérdidas se
registran en otro resultado integral. Si estos instrumentos financieros se venden las ganancias o pérdidas
acumuladas registradas previamente en otros resultados integrales se reclasifican respectivamente en el
estado de resultados.
El Banco reconoce una corrección de valor por pérdidas crediticias esperadas sobre un instrumento
financiero que se mide a valor razonable con cambios en otro resultado integral. En el estado de situación
financiera no se reconoce ninguna provisión para pérdidas debido a que el valor contable de estos
instrumentos es su valor razonable. La provisión para pérdidas se revela y se reconoce en la reserva de
revalorización de las inversiones medidas a valor razonable con cambios en ORI.
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NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO
FINALIZADO EL 31 DE DICIEMBRE DE 2022
(Presentado en forma comparativa con el ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2021)
En millones de ₲
Conceptos
31/12/2022 31/12/2021
Capital 291.762 291.762
Reservas 11.934.610 11.934.723
Otros resultados integrales -928.578 -259.557
Resultados acumulados -10.540.654 -9.952.620
Resultado neto del ejercicio 2.106.449 -588.034
Total del Patrimonio Neto 2.863.589 1.426.275
De acuerdo con lo dispuesto en la Ley N° 6104/18 que modifica y amplía la Ley N° 489/95 “Orgánica del
Banco Central del Paraguay”, en su artículo 109 de Resultados expone:
a) Utilidades
Con posterioridad a dicho cierre, las utilidades netas provenientes del ajuste de valor de los activos y
pasivos en moneda extranjera, el oro y derechos especiales de giro u otras canastas de monedas, y de
las cuentas de organismos internacionales en el Banco Central del Paraguay sujetas a mantenimiento del
valor, resultantes de la variación de las cotizaciones de la unidad de cuenta en la que se encuentren
nominados, serán destinadas a crear una reserva especial, hasta el monto de la utilidad neta del ejercicio.
Una vez cumplido lo dispuesto en el mencionado procedimiento, el remanente de las utilidades netas se
destinará, por su orden, a:
El saldo remanente de las utilidades netas se acreditará en la Cuenta del Tesoro Nacional, previa
compensación de los créditos impagos que este último mantenga con el Banco Central del Paraguay.
En el presente ejercicio se reclasificaron saldos entre los capítulos de Reserva, Otros Resultados
Integrales y Resultados Acumulados debido a que parte de los Otros Resultados Integrales
correspondientes al ejercicio 2020 se habían expuesto en Reserva y Resultados Acumulados. En el ajuste
de exposición realizado acreditó el rubro Resultados Acumulados por PYG 1.313.567.351.844 debitando
Reservas por PYG 667.113.303.577 y Otros Resultados Integrales por PYG 646.454.048.267.
Los ingresos y gastos por intereses se reconocen en función del período de devengamiento, utilizando el
método del tipo de interés efectivo, a excepción de los intereses para los activos clasificados a VRCR
donde el ingreso por interés es reconocido de forma lineal en base a su tasa cupón.
Los ingresos y gastos por cambios en el valor razonable de los activos financieros valuados a valor de
mercado se informan en otro resultado integral (patrimonio) y son reconocidos en resultados al momento
de su disposición, a excepción de los cambios en valor razonable para los activos clasificados a VRCR
que son imputados directamente en resultados.
35
NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO
FINALIZADO EL 31 DE DICIEMBRE DE 2022
(Presentado en forma comparativa con el ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2021)
El siguiente cuadro muestra la composición de los “Ingresos y gastos financieros”, al cierre de los ejercicios
2022 y 2021 y se detallan a continuación:
En millones de PYG
Conceptos
31/12/2022 31/12/2021
Intereses financieros por reservas internacionales 569.163 914.801
Depósitos vista y plazo en corresponsales 58.524 7.001
Operaciones ALADI 20 4
Tenencias de DEG 10.882 713
Tramo de Reservas (FMI) 4.751 221
Instrumentos de deuda en VRCR - RAMP 53.103 39.526
Instrumentos de deuda en VRCORI - Bonos 435.757 765.644
Utilidades del FLAR 0 98.427
Dividendos - Bladex - Clase "E" 2.797 3.264
Ingresos varios - Portafolio Externo 3.329 0
Ingresos por intereses de activos domésticos 54.633 29.324
Préstamos a Empleados 1.238 1.263
Intereses Operaciones Reporto 53.395 18.647
Intereses sobre Préstamos a CP al Gobierno 0 9.414
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NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO
FINALIZADO EL 31 DE DICIEMBRE DE 2022
(Presentado en forma comparativa con el ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2021)
Los ingresos y gastos por comisiones y demás ingresos por prestación de servicios, se reconocen en los
resultados durante el período de prestación de los servicios.
En millones de PYG
Conceptos
31/12/2022 31/12/2021
Ingresos por tarifas y comisiones
Multas y canon 40.653 40.707
Comisiones cobradas 95 1.636
Otros 1.272 979
Sub total 42.020 43.322
Gastos de honorarios y comisiones
Costo de transferencias y gastos de corresponsales 236 466
Honorarios Banco Mundial (RAMP) 3.848 3.003
Servicios de información 5.606 5.575
Sub total 9.690 9.044
Ingresos Neto por Honorarios y Comisiones 32.329 34.278
Se espera que los beneficios se liquiden en su totalidad dentro de los 12 meses posteriores a la
prestación del servicio. Se refiere al salario, la responsabilidad del cargo, las vacaciones anuales, los
beneficios de salud, los aguinaldos y otros beneficios.
Medición
El pasivo y los gastos relacionados se reconocen en el período sobre el que se informa en el cual se
originan, y se miden sin considerar descuentos.
Medición
El pasivo reconocido es el valor actual de la obligación de beneficio definida, calculada descontando los
flujos de efectivo futuros estimados utilizando un tipo de interés anual de descuento, construida a partir de
instrumentos del gobierno.
El gasto reconocido en los resultados netos del período sobre el que se informa consiste en costos de
servicios actuales, costos por intereses, ganancias y pérdidas derivadas de nuevas mediciones, y costos
de servicios anteriores. Los costos actuales del servicio y las obligaciones de beneficios del plan se
determinan a través de técnicas actuariales simplificadas que se actualizan anualmente.
37
NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO
FINALIZADO EL 31 DE DICIEMBRE DE 2022
(Presentado en forma comparativa con el ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2021)
Los beneficios de los empleados se refieren a todas las formas de retribución que el Banco otorga a cambio
de los servicios prestados por sus empleados o por el cese de la relación laboral.
Estos incluyen:
Los beneficios a los empleados a corto plazo incluyen salarios y subsidios. El personal puede recibir
subvenciones para gastos de capacitación y educación, cuando la prestación del servicio del Banco así lo
requiera. El personal también puede recibir préstamos a tasas convenientes.
El Banco reconoce el monto de los beneficios de los empleados a corto plazo previsto como gasto o pasivo
(gastos devengados) después de deducir los montos ya pagados. El número de personas empleadas por
el Banco al 31 de diciembre de 2021 era 697, y al 31 de diciembre de 2022 era 712, todo a tiempo completo.
En millones de PYG
Conceptos
31/12/2022 31/12/2021
Sueldos y otras remuneraciones 285.084 208.287
Becas y capacitación 3.635 4.168
Viaticos 4.767 2.205
Seguro médico 8.593 8.715
Total beneficios a corto plazo 302.079 223.374
El Banco reconoce el beneficio del retiro por Jubilación Ordinaria al momento que el funcionario empieza
a trabajar para la institución.
La valoración actuarial más reciente a los efectos del cálculo del beneficio a largo plazo se realizó a partir
del 31 de diciembre de 2021, y la siguiente valoración requerida se actualizo al 31 de diciembre de 2022.
Cuando el personal del Banco cumple 60 años y 30 años de servicio, tiene derecho al beneficio del retiro
por Jubilación Ordinaria. El Banco prevé estos costos durante el período de servicio, utilizando supuestos
sobre el patrón probable de salidas. En el caso de que el personal se retire en circunstancias en las que
reciben beneficios a cambio de la terminación del empleo, dichos costos se reconocen como beneficios a
largo plazo.
En millones de PYG
Conceptos
31/12/2022 31/12/2021
Beneficios a largo plazo 24.832 3.464
Total beneficios a empleados 24.832 3.464
38
NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO
FINALIZADO EL 31 DE DICIEMBRE DE 2022
(Presentado en forma comparativa con el ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2021)
Todas aquellas erogaciones atribuibles directa o indirectamente a la compra de los billetes y monedas
hasta tanto sean recibidas en las instalaciones del Banco (precio acordado, flete, tasas, etc.), son
imputadas directamente a cuentas de gasto en el momento de su recepción y pago correspondiente.
Debido a que estos bienes son puestos en circulación en el mismo periodo en que son recibidos, la
imputación de sus costos al gasto por su compra concuerda con el periodo de su distribución.
En millones de PYG
Conceptos
31/12/2022 31/12/2021
Los gastos de funcionamiento se reconocen en la medida en que ocurran los hechos económicos en forma
tal que queden registrados en el período contable correspondiente.
En millones de PYG
Conceptos
31/12/2022 31/12/2021
Retribuciones y beneficios al personal 183.505 180.155
Aporte a la Caja de Jubilaciones 28.047 28.132
Honorarios 213 214
Becas y Capacitación 3.635 4.168
Viáticos 4.767 2.205
Ayuda económica a pasantes 338 206
Indemnización por retiro 29.470 29.495
Deveng. Pasivo laboral Largo plazo 0 4.380
Otros 2 239
Total gastos de personal 249.977 249.193
39
NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO
FINALIZADO EL 31 DE DICIEMBRE DE 2022
(Presentado en forma comparativa con el ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2021)
Los gastos administrativos del Banco para el ejercicio incluyen los siguientes conceptos:
En millones de PYG
Conceptos
31/12/2022 31/12/2021
Servicios basicos 5.620 5.725
Seguros 1.520 1.972
Servicio medico 8.990 9.105
Mantenimiento y reparaciones 6.666 5.799
Materiales y suministros 6.537 6.732
Tasas y patentes 0 2.387
Gastos imprevistos 0 209
Alquileres 1.091 967
Informática y sistemas computarizados 15.471 9.940
Consultoria y Asesorias 7.400 4.004
Otros 13.375 7.056
Total Gastos Administrativos 66.669 53.895
Los otros gastos del Banco para el ejercicio incluyen los siguientes conceptos:
En millones de PYG
Conceptos
31/12/2022 31/12/2021
Transferencias corrientes al sector externo 1.003 947
Constribuciones a instituciones sin fines de lucro 144 376
Honorarios ejercicios vencidos - RAMP 0 852
Pérdida crediticia esperada - Activo Financiero 568 930
Otros 0 6.724
Total Otros Gastos 1.716 9.829
De conformidad con lo establecido en la Carta Orgánica del Banco Central del Paraguay, aprobada por
Ley Nº 489/95, los costos de la política monetaria asumidos por el Banco Central del Paraguay en ejercicio
de sus funciones de banca central, no se encuentran sujetos a topes previos y por lo tanto, no forman parte
del presupuesto fiscal, sujeto a aprobación previa del Ministerio de Hacienda y del Congreso Nacional.
El Directorio de la Institución, a través de la Resolución Nº 12, Acta Nº 28 del 29 de abril de 2010, toma
nota de la Ley Nº 3.974/2010 del 22 de abril de 2010 e instruye a la Gerencia General a realizar los trámites
administrativos pertinentes.
40
NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO
FINALIZADO EL 31 DE DICIEMBRE DE 2022
(Presentado en forma comparativa con el ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2021)
En millones de PYG
Conceptos
31/12/2022 31/12/2021
Intereses sobre Letras de Regulación Monetaria 785.713 201.182
Intereses sobre depósitos operaciones de mercado 187.027 44.878
Intereses sobre Depósitos de Encaje Legal MN 102.304 46.442
Intereses sobre Depósitos de Encaje Legal ME 51.550 5.523
Impresión de billetes y acuñación de monedas 42.078 16.081
Servicios relacionados con la administración de reservas 9.690 9.043
Otros gastos financieros 2.046 5.133
Total del Costo de Politica Monetaria 1.180.407 328.282
NOTA 27 - TRIBUTACIÓN
De conformidad con lo establecido en el artículo 122º de su Carta Orgánica, versión modificada por el
artículo 1° de la Ley N° 6104/18 el BCP como Banca Central del Estado no será sujeto pasivo de impuestos
y estará libre de todo tipo de impuestos o gravámenes sobre sus bienes muebles e inmuebles, así como
sobre las operaciones que involucren a estos, su renta, impuesto al valor agregado, impuesto al patrimonio,
impuesto al consumo y todas sus operaciones de política monetaria, crediticia y cambiaria y otros actos o
servicios que realice.
El Banco Central del Paraguay, de acuerdo con su Carta Orgánica, Ley N° 489/95 modificada por la Ley
N° 6104/18 es una entidad jurídica de derecho público, con carácter de organismo técnico, y con autarquía
administrativa y patrimonial y autonomía normativa en los límites de la Constitución Nacional y las leyes.
No obstante, mantiene relación con el Gobierno por el hecho que, conforme a la Constitución Nacional,
participa con los demás organismos técnicos del Estado en la formulación de la política monetaria,
crediticia y cambiaria, siendo responsable de su ejecución y desarrollo, por lo cual su actividad puede ser
afectada por leyes y decretos que incidan sobre su actividad, a fin de alcanzar los objetivos de política
monetaria, el Banco mantiene una posición de independencia. Los saldos activos mantenidos con los
organismos del gobierno se encuentran en la nota 6.
El Banco Central del Paraguay cuenta con personal clave que son aquellas personas responsables de
planificar, dirigir y controlar las actividades de la entidad, y que son: el Presidente, los miembros del
Directorio, el Gerente General, los Superintendentes de Bancos y de Seguros, y los Sub Gerentes
Generales.
La remuneración del personal clave de la gerencia se presenta en el siguiente cuadro. Los beneficios a
corto plazo y a largo plazo se aplican únicamente a empleados del Banco.
En millones de PYG
Conceptos
31/12/2022 31/12/2021
Remuneración al personal clave 2.784 2.784
Gastos de representación 252 252
Total Gastos de Funcionamiento 3.036 3.036
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NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO
FINALIZADO EL 31 DE DICIEMBRE DE 2022
(Presentado en forma comparativa con el ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2021)
El banco reconoce una provisión únicamente cuando se presentan las siguientes circunstancias: a) el
banco tiene una obligación presente, como resultado de un suceso pasado; b) es probable (es decir, existe
mayor posibilidad que se presente que de lo contrario) que sea requerida una salida de recursos para
cancelar la obligación; y c) puede estimarse de manera fiable el importe a pagar.
Para determinar el saldo de las provisiones, se consideraron los riesgos y las incertidumbres existentes
teniendo en cuenta la opinión de los asesores legales del banco. En base al análisis efectuado, se registra
como provisión el importe correspondiente a la mejor estimación del probable desembolso necesario para
cancelar la obligación presente a la fecha de cierre de cada ejercicio.
Las provisiones registradas por el banco son objeto de revisión en la fecha de cierre de cada ejercicio y
ajustadas para reflejar en cada momento la mejor estimación disponible. Adicionalmente, las provisiones
son registradas con asignación específica con el objeto de que sean utilizadas para cubrir únicamente los
desembolsos para los que fueron originalmente reconocidas.
En caso de que: a) la obligación sea posible; o b) no sea probable que se requiera salida de recursos para
cancelar la obligación; o c) el importe de la obligación no pueda ser medido de manera fiable, dicho pasivo
contingente no se reconoce y se revela en notas. Sin embargo, cuando la posibilidad de que deba
efectuarse un desembolso sea remota, no se incluye revelación alguna.
Al 31 de diciembre de 2022, el Banco era parte en 15 juicios, con respecto a diversos temas, incluyendo
regulación de honorarios profesionales, sumarios o liquidaciones a instituciones financieras.
La Unidad Jurídica evalúa todos los juicios, tomando en cuenta los importes litigados, la etapa de litigio y
el riesgo de pérdida. El riesgo de pérdida se calcula en función de las decisiones que ocurren en el proceso,
de la jurisprudencia y de los antecedentes de casos similares.
Las provisiones se registran por el 100% del importe en riesgo (que incluye una estimación de los cargos
por perder el juicio) para todos los litigios en los que el riesgo de pérdida se clasifica como probable (es
decir, cuando el riesgo de pérdida se estima superior al 50%).
Al 31 de diciembre de 2022, se mantienen provisiones por un monto de PYG 20.000 millones, al igual que
al 31 de diciembre de 2021.
Las reclamaciones contra el Banco pueden surgir en el curso normal de los negocios, entre ellas los
pasivos contingentes con respecto a reclamaciones legales en curso contra el Banco. Los juicios en los
que el riesgo de pérdida se consideró menos que probable pero más que remoto se clasificaron como
pasivos contingentes y, por lo tanto, no se registraban provisiones. Al 31 de diciembre 2022 había 4
demandas en esta situación, y al 31 de diciembre 2021 había 9 demandas en esta situación.
El Banco Central del Paraguay mantiene en su poder acciones del BLADEX: se trata de acciones que
originan dividendos, comunes clase “E” con cotización. Al 31 de diciembre de 2022 la cantidad de acciones
asciende a 41.643, las cuales son cotizadas diariamente y registradas mensualmente. Al cierre del ejercicio
2022 el precio de las acciones ha sido valorizadas a USD 16,17 y a USD 16,79 en el 2021.
42
NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS CORRESPONDIENTE AL EJERCICIO
FINALIZADO EL 31 DE DICIEMBRE DE 2022
(Presentado en forma comparativa con el ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2021)
El Banco recibió estas acciones como dación de pago en el proceso de liquidación del ex Banco Nacional
de Trabajadores, por lo que el Juicio de Quiebra aún se encuentra en proceso judicial. Una vez liquidadas
estas acciones serán aplicadas a los créditos del ex BNT con el BCP. Por tanto, el cobro de estas acciones
dependerá de la ocurrencia de un evento incierto futuro, sobre el cual el Banco no ejerce ningún control,
razón por la cual constituyen activos contingentes.
El Banco Central del Paraguay cuenta con acreencias sobre Entidades Financiera en Liquidación, que se
encuentran en la siguiente situación:
Entidades que están en situación de Clausura por Liquidación del Activo del Juicio de Quiebra por
resolución judicial, con los alcances previstos en la Ley Nº 154/69 “De Quiebras”.
Entidades Bancarias y Financieras cuyos Agentes Síndicos de Quiebras, han peticionado al Juzgado
competente la clausura del procedimiento de quiebra, aunque hasta la fecha los Juzgados no se han
expedido definitivamente con respecto a la solicitud.
Por último, Entidades que no cuentan con pedido de clausuras por parte del Sindico, las mismas se
encuentran en procedimientos de liquidación de activos bajo la administración del Sindico interviniente.
Por tanto, el cobro dependerá de la ocurrencia de un evento incierto futuro, sobre el cual el Banco no
ejerce ningún control, razón por la cual constituyen activos contingentes.
Los estados financieros del ejercicio cerrado al 31 de diciembre de 2022 fueron presentados al Directorio
y aprobados por Resolución N° 8, Acta N° 8 de fecha 21 de febrero de 2023, para su consiguiente
publicación.
30.2 Otros
No existen otros hechos posteriores que pudieran tener un efecto significativo en las cifras en ellos
presentadas, ni en la situación económica y financiera del Banco.
Firmado digitalmente
MIGUEL ANGEL Firmado digitalmente por WALTER Firmado
MARIO FABIAN por MARIO FABIAN MIGUEL ANGEL ORTIGOZA ANTONIO
digitalmente por
BENITEZ MIERS WALTER ANTONIO
BENITEZ MIERS Fecha: 2023.02.24 ORTIGOZA CAÑETE
ZARATE ZARATE ALMIRON
13:29:30 -03'00' Fecha: 2023.02.24 14:01:30 Fecha: 2023.02.24
CAÑETE -03'00' ALMIRON 15:04:53 -03'00'
Director del Departamento de Contabilidad Gerente de Contabilidad y Finanzas Sub Gerente General de Administración y
Finanzas
HOLGER Firmado
digitalmente por
ANIBAL HOLGER ANIBAL ANTOLIANO JOSE Firmado digitalmente por
ANTOLIANO JOSE CANTERO
INSFRAN INSFRAN IBARROLA
Fecha: 2023.02.24 CANTERO SIENRA SIENRA
Fecha: 2023.02.24 17:50:52 -03'00'
IBARROLA 16:17:54 -03'00'
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