INTERÉS COMPUESTO: TASA EFECTIVA, NOMINAL Y EQUIVALENCIA

ECONÓMICA

El día de hoy, David recibió una oferta especial para obtener una nueva tarjeta de crédito
del Banco A en alianza con una gran aerolínea con la que vuela frecuentemente. Le ofrecen
un paquete generoso de beneficios si la firma en cierta fecha dentro de 60 días.

El paquete incluye puntos adicionales en la línea aérea (una vez hecha la primera compra),
prioridad al documentar sus vuelos en el aeropuerto (durante un año), permitir gratis el
exceso de equipaje (hasta un máximo de 10 ocasiones), puntos adicionales por ser viajero
frecuente en la aerolínea, acceso a salones especiales de la línea (siempre y cuando utilice
la tarjeta con frecuencia), más otras ventajas (descuentos en la renta de automóvil, cruceros
y descuentos en la compra de arreglos florales).

La tarifa anual es de $85 por la membresía y no comienza hasta el segundo año, y las
transferencias desde otras tarjetas de crédito tienen un cobro reducido si se hacen en el
plazo de la membresía inicial. David ya tiene una tarjeta de crédito con un banco que planea
dejar debido a su mal servicio para los clientes y sus altas comisiones. Si acepta el
ofrecimiento, transferirá a la nueva tarjeta el saldo de $1 000 que hay en la actual.

En un folleto que acompaña a la carta de ofrecimiento se incluye “información sobre

precios”. Ahí aparecen tasas de interés, cobros de interés y comisiones. A continuación, se
presenta el resumen de algunos de dichos conceptos.

TPA (tasa porcentual anual) para compras y transferencias de saldo* 14.24% anual
TPA por disposiciones de efectivo y sobregiros 19.24% anual
TPA de castigo por retraso en el pago mínimo, exceder el límite de
29.99% anual
crédito y pagos no realizados por rechazo de cheques

Las comisiones son las siguientes:

Membresía anual
Transferencias de saldo
Disposiciones de efectivo
Pago retrasado
Exceder el límite de crédito
Cheque o pago rechazado
$85; gratis el primer año
$5 o 3% de cada transferencia, lo que sea mayor
$10 o 3% de cada disposición, lo que sea mayor
$39 por cada atraso, si el saldo supera $250
$39 por cada ocasión
$39 por cada vez que ocurra
a. En primer lugar, determine las tasas de interés efectivas para periodos de capitalización
de un año y un mes, de modo que David conozca las tasas efectivas que pagará cuando
transfiera el saldo de $1 000 de su tarjeta actual a la nueva.
b. En segundo lugar, suponga que inmediatamente después de aceptar la tarjeta, David
transfiere los $1 000. ¿Cuál es el saldo total de su adeudo?

Supongamos que David hace la transferencia y pocos días después su empleador lo asigna
por un año a Camerún, en África noroccidental. David acepta esta asignación y con la prisa
de su partida olvida informar su cambio de domicilio a la compañía de la tarjeta de crédito.
Como no tiene acceso al correo, no paga el saldo mensual que adeuda.

c. Si esta situación continúa durante 12 meses, calcule la deuda total después de dicho
tiempo y la tasa de interés anual efectivo que habrá acumulado David. Recuerde que la
letra pequeña del contrato acerca del interés de la tarjeta y de las comisiones menciona
una TPA de castigo de 29.99% anual después del retraso del pago mínimo, más una
comisión por pago atrasado de $39 cada vez que ocurra uno.
d. Si no hubiera TPA de castigo ni comisión por atraso, ¿cuál sería la tasa de interés anual
efectiva que se cobraría por ese año? Compare ésta con la respuesta del inciso c.
e. A qué cantidad equivale la deuda total calculada en el literal c en el tiempo presente.