1) C0 C1 TNA 24%

11000 11350
60 DÍAS T.E 0.24 60/365
TE 0.03945205 i60
COLOCANDO EL DINERO 11433.9726

11350 / 11000 - 1 i60

3.18% i60

RTA: ES CONVENIENTE COLOCARLO, ASI OBTENER 11433,97 , ABONAR 11350 Y QUEDARSE CON 83,97 DE EXCEDE

2) valor : 25000

a) alternativa a : plazo fijo

c0 c1 TNA 23.5
25000 x TE= TNA 0.235
25000 30875

RTA: RENDIMIENTO 23,5% , VALOR A OBTENER 30875

b) alternativa b: inversion

c0 c1 TNA X
25000 31000 TE 31000 / 25000 - 1
TE 0.24
RTA: RENDIMIENTO 24%, VALOR A OBTENER 31000
c) alternativa c : rendimiento efectivo 23%

c0 c1 TE 0.23
25000 30750

RTA: RENDIMIENTO 23%, VALOR A OBTENER 30750

RTA FINAL: MEJOR ALTERNATIVA, INVERSION B.
[(1+TNA/PERIODO)*PERIODO – 1]
3)
TNAA30 15% 0,15 * 30/365 0.0123287671

TEA 30 1.48% 0.014795

4) PREGUNTAR

5) 10,000 60 DÍAS TNA60 30%

TEA60 4.931507%
C0 C1
10000 10493.1507
6) PRECIO LISTA 900

EFECTIVO 810
TARJETA 927 C0 C1
810 927
14.44% I30

inflacion30 0.023 1.1444 -1

r= 1.023

r= 1.118670577 -1

r= 11.867%

7) TNAA 5% d 1.2500%
TNA 4.80% i 1.2000%

8) 240 DÍAS ORIGINALMENTE 1er paso determinar el valor del pagare

60 DIAS YA PASARON 500,000 tna
180 DÍAS RESTAN T.E 240 DÍAS
T.E 240 DÍAS
C0
500,000

2do paso descuento del documento

TNAA 8%
d180 3.94521%
i180 4.10085%
importe que recibira
C0

498675.5699
9) NO LO SE HACER

10) COLOCACION 40,000 INFLACION 30 TASA REAL

R= 1.08 = 1+I
1.3
1,08*1,3 = 1+i
1.404
B 40.40% = TNA
R 1.26 -1
1.3 C)
 R 0.96923077 -1

R -3.077%

11) USD 75.000 120 PLAZO

A) ALTERNATIVAS:
A) C0 C1 TNA120 0.05
75000 76232.8767 T.E120 0.0164383562

B) C0 C1
75000 76125 T.E120 0.015

C) C0 C1 TNAA 0.048
75000 76202.2392
TE120 0.0160298563

B) 0.01617251 D ALTERNATIVA A
0.01477833 D ALTERNATIVA B
0.01578082 D ALTERNATIVA C
C)
NO LO SE HACER

12) PRECIO LISTA 13000

CONTADO 11700

A 90 C0 C1
13650 175500 204750
204750

B 68 DÍAS
TNAA68 0.28 C0 C1
D 0.05216438 193512.1925 204750
I 5.4886%

C 1.0548860
1.063 -1

0.99236689 -0.763%
DARSE CON 83,97 DE EXCEDENTE

D30 I30 1.24807656%

D30 I30 1.501389%

TNAA45 29.00%
D45 3.575342%
I45 3.70317%
 10117.9846

deflacion30 -0.015

r 1.1444 1.1444 -1 = 1.16182741

1-0,015 = 0.985

r= 16.183%

i 1.26563%

or del pagare
6%
0,06 * 240/360
4.00%
C1
520000

C1

520000

8%

40.4 %
26 %
 1440 PUNTOS BASICOS

D 0.01578082 I 0.01602986 TNA

T.E 16.67%
-1
0.04875748
 F 0,09* 30/365

TNA30 I30
9% 0.7397%

TNA30 I30
F I30/ 1+I30 F 0,7343 * 365/30

D30 TNAA30
0.7343% D30 * 365/30
8.9339135%

D30 TNAA30

F 8,8339 / 365*30
F D30 * (1+D30) D30 / 365*30
2) 140,000 T.E 0.0329

C0 CX
140000 199879

CAPITALIZACION SIMPLE

199879 = 140000 * (1+X * 0,0329)

199879/ 1 + 0,0329x = 140,000

199879 * 1= 140,000
1 + 0,0329x 199,879
1
1 + 0,0329x = 0.70042376

1= 0.70042376 (1 + 0,0329x

0.70042376 0.02304394 x
0.29957624
0.02304394 = x

13.0002169 x 13 veces capitalizacion simple

3)
3) c0 c1
50,000 50,750
inte 750 inte 1000

a) 1.015 b) 1.01970443
1.50000% t.e 1.9704%
TNA 23.974%

E) 1.09000 -1 1.01869159 -1
1.07

4) C0 60DIAS C1 60DÍAS C2 60DIAS

19995.9745 20653.3764 21339.1816

rendimiento punta a punta 0.1057675643

 b 1 + int actv = 1+0,032876

1+int act 1.3625664

interes activo 36.2566%

5)
a 12 capitalizaciones simples capital 8000

capital final obtenido 9203.28767

rendimiento 15.041%

b 12 capitalizaciones compuestas capital 8000

capital final 8000 1.1612257386

capital final 9289.80591

rendimiento 16.12257%

1+ (0,1575 / 365) * 30 ^365/30

1.01253425 1.1636390139
0.1636390139

C 6 CAPITALIZACIONES COMPUESTAS CAPITAL 8000

CAPITAL FINAL 8000 1.16575107

9326.00856
RENDIMIENTO 16.575%
TEA

6) DOCUMENTO 8000

descuento simple C0 120 DÍAS C1

7360 8000

descuento compuesto
d120 0.08
 0.08 = 1- (1 - d) ^ n
0.08 = 1 - ((1 -d30) ^ 4)

0,08 + (1 - d30 ^4 = 1

1- d30 ^4 ) = 1-0,08

1-d30 = raiz cuarta de

7) descuento días 90 C0
valor del documento 100000 0
TNAA 30 0.27
D30SIMPLE 0.02219178

INTERES MENSUAL $ 2,219.18

INTERES TOTAL $ 6,657.53
CAPITAL RECIBIDO ###

COSTO PUNTA A PUNTA 7.132%

C) REGIMEN COMPUESTO C0
TNAA30 0.27 0
D30 0.02219178

D90 6.806%
D30 2.269%

INTERES TOTAL $ 6,806.37

INTERES (0,30) $ 2,219.18
INTERES (30,60) $ 2,268.43
INTERES (60,90) $ 2,318.77
CAPITAL RECIBIDO ###

PUNTA CONTRA PUNTA 7.303%

6) descuento 120 c0
7360
simple
i120 8.6957%
i30 2.17%

descuento compuesto

d120
d30
i30
7360 * (1+i30) elevado 4 8000

1 + i30 ) elevado n4 1.08695652

1 + i30 = raiz 4 1.08695652

i30 = 2.1064%

d30 = 2.0630%

d120 = 8.000%
i120 = 8.6957%
 capitalizacion compuesta rendmiento punta contra punt

199 cap simple

199879 / 140000 - 1

0.427700

cap compuesta

veces capitalizacion simple

c2 c3 c4
51,750 53,000 54,500
inte 1250 1500

c) 1.02415459 d) 1.02830189
t.e vencida 2.415% I30 2.8302%
t.e adelantada 2.358% D30 2.7523%
TNAA 33.486% 0.0175 0.07000
1.8692%

C3 0.2 tna c0c1 0.03287671 i c0c1

22110.9 0.202 tna c1c2 0.03320548 i c0c1
0.22 tna c2c3 0.03616438 i c0c1
 20000 20657.5342

1.04 1.06 1.03

1.3625664
spread 1.135472

tna 0.1525
t.e30 0.01253425

tna 0.1525
t.e30 0.01253425

1.01253425
TNA365 1.16363901 =
TEA 360
= 1+i ^ 365/365
= 1+i
= i

TNA60 0.1575
T.E 60 0.02589041

Determine la tasa efectiva mensual adelantada y vencida, la tasa de descuento punta contra punta y el costo total del préstam

I120 8.6957% d120 8.00%

i30 0.02173913 d30 2.00%
1-0,08

C1 C2 C3
30 60 90

C1 C2 C3
30 60 90

100,000

c1
8000

0.92
d120 0.08
d30 2.00%
endmiento punta contra punta

99879 / 140000 - 1

ap compuesta
ta y el costo total del préstamo, si la operación se realizó:
 500,000 120 dias
0.23 tna
0.005 ce c0 ganancias
0.01 cs c0 500,000
0.04 ganancias c0 neto 497500 *(1 + (i * (1-ganancias ))

tna120 7.562% * 1 + 0,07259178

ce 2,500
cs $ 5,336.14
ganancias $ 1,504.767

rendimiento punta contra punta 5.66%

infLacion 30 0.01 r = 101.533%

inflacion 120 4.060% r = 1.533%

2)
prestamo 800,000 c0 INTERESES
plazo 120 c0 $ 809,716.60
tna90 0.49 "+ iva" c0 neto $ 800,000.00
capitalizacion 2 veces c 90 días
ce 0.012
cs 0.005

TE90 0.12082192
T.E120 0.1642569

COSTO FINANCIERO EFECTIVO 21.938%

INFLACION ANUAL ESPERADA 0.32 I365

0.09557155 I120

7)
TNA30 65.0000% MAS IVA DIA 0
TE30 5.3425% MAS IVA C0

$ 182,000.00

COSTO EFECTIVO 6.4644%

REFINANCIACION DE PASIVOS
 c1 iganancias 0.07259178

c1 $ 535,119.178

c1 ganancias $ 533,614.41
c1 neto $ 528,278.27

C1
$ 942,718.14 PRESTAMO

$ 27,930.32 IVA
970648.45964 C1 IVA

$ 4,853.24 CS
975501.70194 C1 NETO

COSTO OPERACIÓN 121.938% -1

1.0955715465

COSTO REAL OPERACIÓN 11.301%

DIA 30
C1
$ 9,723.29 INTERES
$ 191,723.29 PRESTAMO
$ 2,041.89 IVA
$ 193,765.18 C1 NETO
EJERCICIO 4 CAPITALIZACION COMPUESTA

A
C0 C60 C120 C180
22110.9

22110.9 = C0* 1.10576756

22110,9/ 1.10576756 = C0

19995.9744839 = C0

RENDIMIENTO 10.5768%

B) 1.135472 I365 I60 0.05467483508

0.0211042833 I60 * 1.05467484 TNA 0.33260524673
D60 0.05168549749
0.31442010972
-0.05766417
b) c0 c360

8000 9289.80590894

C) C0 C360
8000 9326.008561

D) C C365
8000 9356
 TNA(0,60) 0.2 TE(0,60) 0.03287671233
TNA(60,120) 0.202 TE(60,120) 0.03320547945
TNA(120,180) 0.22 TE(120,180) 0.03616438356

I180 1.10576756426

D60 0.05184046614
TNA 0.3153628357
TNA30 0.1525
I30 0.01253424658
TEA 0.16363901386

TNA60 0.02589041096 TNA60 0.1575

TEA 0.16823685668

TNA 0.1695
TEA 0.1695