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AUTORES
ASESOR
LÍNEA DE INVESTIGACIÓN
FINANZAS
HUARAZ – PERÚ
2021
Índice de contenidos
Índice de contenidos..................................................................................................ii
Resumen...................................................................................................................iii
Abstract.....................................................................................................................iv
INTRODUCCIÓN......................................................................................................1
METODOLOGÍA.......................................................................................................3
Población y muestra..............................................................................................4
Variables................................................................................................................4
RESULTADOS Y DISCUSIÓN.................................................................................5
Resultados.............................................................................................................5
Discusión de resultados........................................................................................8
CONCLUSIONES...................................................................................................12
RECOMENDACIONES...........................................................................................13
REFERENCIAS.......................................................................................................14
ii
Resumen
Importancia
Grado de relación
Uso y manejo
Abstract
iii
This investigation article entitled Financial management in companies and its
importance for decision-making, has the general objective of knowing the
theoretical categories that support the importance of financial management in
companies for decision-making. In addition, the type of research is bibliographic
based on an indexed documentary review.
Having used the recovery techniques and the search process and the analysis of
the information, obtaining the following main categories as the main result.
Importance
Degree of relationship
Use and handling
iv
INTRODUCCIÓN
La gestión financiera, es un procedimiento que puede considerarse esencial en el
desarrollo y crecimiento económico de toda empresa, ya que su finalidad es la de
analizar, comprender y obtener recursos económicos que serán utilizados de
manera equilibrada. Es así que, con el paso de los años, la gestión financiera ha
tomado mayor relevancia, debido que las empresas que continúan operando y
otras que han crecido considerablemente, son las que mejor se han adaptado a
los cambios, tomando decisiones acertadas que tuvieron como base la aplicación
de una adecuada gestión financiera.
El hecho de que una empresa presente la falta de una gestión financiera con la
cual pueda apoyarse para sus decisiones futuras, podría traer como una
consecuencia bastante grave, terminar en la quiebra, por problemas económicos.
Pero, tal vez, en realidad no sea así, según lo plantean Martínez Sevillano junto a
Quiroz Chimoy (2017) quienes mencionan que en ocasiones las empresas
afirman tener problemas económicos, pero realmente no sería así, sino que
posiblemente se esté llevando a cabo una incorrecta interpretación de los
resultados, debido a la carencia de herramientas óptimas o de un especialista que
pueda realizar un análisis financiero con mayor exactitud, cuya interpretación
realmente sea de utilidad y ayude a tomar decisiones más acertadas. Por su
parte, Cabel Nureña (2015) afirma que existe un elevado índice de empresas que
quiebran, cierran o cambian de giro cuando ni siquiera han cumplido un año de
vida institucional, lo cual evidencia una escasa o poca sostenibilidad empresarial,
debido a la falta de una buena gestión financiera.
Muchas empresas peruanas podrían afirmar que cuentan con una buena gestión
financiera, pero cabe la posibilidad de que esto no sea así, debido a que no se
desarrollan las buenas prácticas, a diferencia de lo que sucede en España, en
donde según Llempén Guerrero (2018) “las actuales empresas se están
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preocupando por desarrollar buenas prácticas para la gestión financiera, puesto
que se llegó a determinar que al manejar eficientemente los recursos financieros y
evaluar constantemente los estados financieros e indicadores financieros, una
empresa puede mejorar su sostenibilidad y rentabilidad aplicando las estrategias
financieras adecuadas”.
Otro punto a tener en cuenta es que existe una relación entre la información
financiera que será analizada mediante la gestión financiera y, la eficacia y
eficiencia en la toma de decisiones empresariales, siguiendo la premisa de que
“cuando mayor sea el grado de toma de decisiones, entonces habrá una mayor o
mejor percepción del uso de la información financiera” Salazar Sánchez (2018).
Siendo así, podemos decir que, a mayor gestión financiera, habrá una mayor
efectividad y eficacia en las decisiones administrativas gerenciales.
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infraestructura, entre otros, por la falta de una adecuada gestión financiara. La
problemática en la Empresa Constructora Multiservicios J.N.P. E.I.R.L., se centra
en que está operando de manera empírica, preocupándose solo por las
operaciones diarias, además de presentar deficiencias en el control de sus
finanzas por la carencia de herramientas y estrategias financieras que le permitan
evaluar la situación que atraviesa y proyectarse a crecer en el futuro. Por tal
motivo, lo que se busca con la presente investigación, es poder identificar las
causas que generan la mala gestión financiera dentro de la empresa y en base a
ello plantear un plan de gestión financiero que ayude a su desarrollo y crecimiento
económico.
METODOLOGÍA
El método de investigación empleado fue el deductivo, debido a que las variables
“Gestión Financiera” y “Toma de decisiones” surgen de la recopilación de
antecedentes y conceptos primordiales para ser operacionalizadas y llegar a una
conclusión específica. También se consideró de orientación aplicada, pues se
busca mejorar la gestión financiera de la empresa con la finalidad de conseguir su
desarrollo y crecimiento económico. El enfoque de la investigación fue cualitativo,
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porque se presentó un plan de gestión que será implementado y utilizado de
acuerdo a los procedimientos que este contiene. El instrumento de recolección de
datos utilizado fue el prolectivo, puesto que, se elaboraron formatos y/o fichas que
nos permitieron obtener la información necesaria para la investigación. El tipo de
estudio que se llevó a cabo fue el descriptivo-correlacional y explicativo porque se
identificó las condiciones del sistema de gestión financiera actual de la empresa y
se determinó los principales problemas que traen como consecuencia la falta de
una gestión financiera al poner en marcha la empresa. El diseño de la
investigación fue no experimental-longitudinal porque no se manipularon las
variables y se recogieron datos antes y después de la implementación del plan de
gestión
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Población y muestra
Para la presente investigación se trabajó con las fuentes internas de la Empresa
Constructora Multiservicios J.N.P. E.I.R.L., es decir, con los colaboradores,
quienes fueron considerados como la población universo.
Variables
Se consideró como variable independiente a la Gestión Financiera porque fue el
instrumento que se implementó con el fin de optimizar los recursos de la Empresa
Constructora J.N.P. E.I.R.L.
RESULTADOS Y DISCUSIÓN
Resultados
Gestión financiera y análisis financiero
Según el autor (Terrazas Pastor, 2009) nos define la gestión financiera como una
actividad que se realiza dentro de las empresas y esta encargada de organizar,
planificar, controlar y dirigir el manejo de todos los recursos financieros, con la
finalidad de crear mayores beneficios económicos. Su objetivo principal es que la
empresa resuelva sus operaciones con eficiencia en cada una de sus áreas y/0
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departamentos, estén apoyadas por la buena toma de decisiones financieras,
generando de esta manera nuevas oportunidades de inversión y crecimiento de la
organización.
Así también coincide que la gestión financiera debe ser evaluada desde un
enfoque sistemático para que genere oportunidades en la creación de nuevas
ventajas competitivas que se encuentren sostenidas en base la a innovación, así
como mecanismos de respuesta a los cambios que se produzcan en su entorno.
Cabel Nureña (2015) para las MYPES del Centro Comercial El Boulevard, formula
los lineamientos de un modelo de gestión financiera que se encuentra orientado a
6
la sostenibilidad empresarial, adecuado para las demandas y debilidades de los
negocios y MYPES que operan en el Centro Comercial El Boulevard,
presentándolo como alternativa de solución a la poca sostenibilidad de dichos
negocios.
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%, siendo inferior a la del año 2016, donde se alcanzó el 10.98 %. También, se
observa algunas limitaciones en el control previo de la empresa, pues, no se llega
a planificar las actividades y tareas que comprenden el giro principal del negocio,
siendo esto, la causa que imposibilita realizar una buena gestión económica de la
empresa, teniendo como consecuencia una tasa de rentabilidad económica muy
inferior al promedio del rendimiento que se estima para este tipo de actividad
económica.
(Marbelis, 2009) refiere que existen varias herramientas de gestión que nos
ayudan a tener un panorama más completo de la situación financiera de la
empresa, una de ellos son los indicadores financieros, que a través de sus
cálculos e interpretaciones se pueden identificar aquellas áreas que requieren un
cambio o mejora, como también donde se emplea nuestros mayores recursos y
donde debemos accionar para la obtención de mejores resultados. Entre estos
indicadores financieros más utilizados están: indicadores de solvencia, liquidez,
indicador de eficiencia, de endeudamiento, de rentabilidad.
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siempre la información financiera para decidir en actividades de inversión y
financiamiento con el propósito de llegar a los objetivos trazados.
Por otro lado, Martínez Sevillano y Quiroz Chimoy (2017) también afirman en los
resultados de su investigación, que el análisis e interpretación de los estados
financieros y, en general de la información financiera, inciden en la toma de
decisiones de la empresa Factoría HyR Servicios Generales E.I.R.L., debido a
que los dueños y los encargados de la toma de decisiones, analizan y revisan
como han venido trabajando. De esta forma evalúan su liquidez, solvencia,
gestión y rentabilidad.
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Educación y cultura financiera
Para este aspecto, Lizárraga Zegarra (2017) demuestra que los niveles de
crecimiento de las Micro y Pequeñas Empresas que operan en la ciudad de
Arequipa y se encuentran dentro del sector textil contando con un potencial
exportador y que son dirigidas por empresarios que tienen una cultura financiera
con un fuerte acceso a la educación financiera, son mayores en comparación a
las empresas que son dirigidas por empresarios que tienen una cultura financiera
con un bajo o limitado acceso a la educación financiera.
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tomar decisiones en el presente y proyectarse a mejorar en el futuro con activos
intangibles
Si se quisiera tener una idea del tipo de relación que existe entre la cultura
financiera y el crecimiento empresarial, un punto de partida sería la investigación
hecha por Zamora Pacheco (2016), quien determinó que sí existe una correlación
fuerte y directa con un coeficiente de 0.827; por lo tanto, con ello se asegura que
sí existe relación entre cultura financiera y desarrollo de las microempresas del
centro poblado San Benito de Cañete.
Discusión de resultados
Martínez Sevillano y Quiroz Chimoy (2017) encuentran a la empresa Factoría
HYR Servicios Generales E.I.R.L con una liquidez aceptable ante sus
obligaciones a corto plazo, esto, a pesar que hubo un decremento en
comparación al periodo 2015 – 2016. Así mismo, en su rentabilidad se ve
reflejado una buena participación de los activos propios de la empresa, es decir,
que el análisis ha demostrado buenos índices con algunas disminuciones, pero
que no son del todo negativas y no perjudicarán las operaciones, desarrollo y
producción de la empresa.
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decisiones y viceversa”, coincidimos en que la comunicación es un elemento vital
para la convivencia y toma de decisiones dentro de una empresa.
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endeudamiento; sin embargo, a pesar de esto, no se ejecutan periódicamente las
herramientas financieras y el gerente no cuenta con el conocimiento necesario
sobre los indicadores financieros que inciden en el desacierto para la toma de
decisiones.
Para Solano Martínez (2015), los hallazgos obtenidos han servido para comprobar
la literatura encontrada acerca de las decisiones financieras. Tal como señalan
Harrison, Horngren, Bamber y Juarez (2004), cuanto más importante sean los
resultados que se esperan por la decisión que se ha tomado, entonces mayor
será la necesidad de información. Por lo tanto, se puede concluir mencionando
que, en las empresas, los planes a largo plazo generan crecimiento y desarrollo;
y, es el papel del administrador o gerente, planificar y plantear un conjunto de
decisiones estratégicas que fortalezcan el escenario a futuro de la empresa.
Teniendo en cuenta que las decisiones a ejecutarse en el corto plazo deben
construir el mañana que la organización tiene como objetivo.
Tratándose de lo planteado por Sánchez Carrillo (2017), hay que afirmar estar en
acuerdo con ello, a razón de que, no contar con una cultura financiera y en
consecuencia no tener una educación financiera adecuada, afectará de forma
negativa el desarrollo y crecimiento de una empresa, sobretodo tratándose del
acceso a un crédito financiero, debido a que este, posee una gran influencia en el
desarrollo de las Mypes que operan en Lima Norte; sabiendo que, cuando una
empresa logra acceder a un crédito financiero, no necesariamente lo hace para
poder pagar sus deudas, sino que también cuenta con la posibilidad de reinvertir
de forma apropiada.
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correlación directa significativa con el desarrollo de las microempresas que
operan en la provincia de Tocache.
CONCLUSIONES
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económicamente activa sobre las competencias y las habilidades que son
necesarias para tomar decisiones adecuadas y acertadas dentro del ámbito
financiero, maximizando el conocimiento acerca de los productos y
servicios financieros y minimizando los posibles riesgos existentes; y la
cultura financiera es la encargada de cultivar y mejorar estos
conocimientos y habilidades, con el fin de ponerlos en práctica
continuamente.
RECOMENDACIONES
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imperativo que los encargados de dirigirlas y los empresarios, tomen un
real interés en desarrollar su educación y cultura financiera por el bien de
ellos y de sus empresas. Así mismo, se hace necesario contar con el
apoyo del gobierno para dar una iniciativa en el desarrollo de programas de
educación financiera, dándole un enfoque pluricultural, en el cual puedan
participar personas de distintos estratos sociales, edades o regiones, pero
todos con el deseo de crecer y hacer crecer sus empresas.
REFERENCIAS BIBLIOGRAFICAS
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21
fundamentos-de-administracion-financiera-13-van-horne.pdf
22