Contador Público

Auditoria de Estados Financieros

Unidad 3 “Bienes y Activos intan-
gibles-Inversiones - Estados Con-
solidados”
Índice
1. Introducción

2. Activos Intangibles

3. Inversiones transitorias

4. Inversiones Permanentes

5. Consolidación de Estados Contables

6. Conclusiones

7. Referencias Bibliográficas
 1. Introducción
En la presente unidad abordaremos los rubros del patrimonio que restan analizar
en una auditoria de estados contables, que son los activos intangibles e inversiones,
por lo que también realizaremos un análisis sobre cómo abordarlos en la etapa
de ejecución, a los fines que el alumno pueda identificar el rubro, y validar las
aseveraciones contenidas de los mismos.
2. Activos Intangibles
Al igual que en los rubros anteriores, comenzaremos por definir a este componente,
citando lo establecido en la RT 9 (FACPCE):
A.7. Activos intangibles
Son aquellos representativos de franquicias, privilegios u otros similares, incluyendo
los anticipos por su adquisición, que no son bienes tangibles ni derechos contra
terceros, y que expresan un valor cuya existencia depende de la posibilidad futura de
producir ingresos.
Incluyen, entre otros, los siguientes: Derechos de propiedad intelectual - Patentes,
marcas, licencias, etc. - Llave de negocio - Gastos de organización y preoperativos -
gastos de investigación y desarrollo. (Resolución Técnica N°9, s.f.)
Este componente debe ser analizado con detenimiento, puesto que presentan la
característica de ser bienes no corpóreos, por lo tanto, ante cada activación que
realice un ente por este concepto debe ser barrido por la definición de “activo”
establecida en nuestro marco conceptual la RT 16 (FACPCE) que básicamente define
a un activo cuando se cumplan las siguientes características:
• Debe representar un recurso “controlado” por el ente,
• Que genere beneficios económicos futuros en forma directa o indirecta.
• Que contribuyan a generar un flujo de efectivo o su equivalente con certeza
o con alto grado de probabilidad.
Por otra parte, encontraremos en nuestra norma de valuación la RT 17 (FACPCE),
cuando reconocer un activo intangible como tal y como medirlo, estipulando lo
siguiente:
5.13. Otros activos intangibles
5.13.1. Reconocimiento
Los activos intangibles adquiridos y los producidos sólo se reconocerán como tales
cuando:
a) pueda demostrarse su capacidad para generar beneficios económicos futuros;
b) su costo pueda determinarse sobre bases confiables;
c) no se trate de:
1) Costos de investigaciones efectuadas con el propósito de obtener nuevos
conocimientos científicos y técnicos o inteligencia;
2) Costos erogados en el desarrollo interno del valor llave, marcas, listas de
clientes y otros que, en sustancia, no puedan ser distinguidos del costo de
desarrollar un negocio tomado en su conjunto (o un segmento de dicho
negocio);
3) Costos de publicidad, promoción y reubicación o reorganización de una
empresa.
4) Costos de entrenamiento (excepto aquellos que por sus características
deben activarse en gastos preoperativos).
En tanto se cumplan las condiciones indicadas en
a) y b), podrán considerarse activos intangibles a las erogaciones que respondan a:
a) costos para lograr la constitución de un nuevo ente y darle existencia legal
(costos de organización);
b) costos que un nuevo ente o un ente existente deban incurrir en forma previa
al inicio de una nueva actividad u operación (costos preoperativos), siempre que:
 1) sean costos directos atribuibles a la nueva actividad u operación y
claramente incrementales respecto de los costos del ente si la nueva
actividad u operación no se hubiera desarrollado; y
2) no corresponda incluir las erogaciones efectuadas como un componente
del costo de los bienes de uso, de acuerdo con lo indicado en el penúltimo
párrafo de la sección 4.2.6 (Bienes producidos). (…)
Los costos posteriores relacionados con un intangible ya reconocido sólo se activarán
sí:
a) puede probarse que mejorarán el flujo de beneficios económicos futuros; y
b) pueden ser medidos sobre bases fiables.
5.13.2. Medición contable
Su medición contable se efectuará al costo original menos la depreciación acumulada.
(…) Cuando existan activos intangibles con vida útil indefinida, se analizará en cada
cierre de ejercicio que los eventos y circunstancias que soportan esta definición
continúan para esos activos. Si del análisis realizado se produjera un cambio del
activo con vida útil indefinida a un activo con vida útil definida, se tratará como un
cambio en la estimación contable como consecuencia de la obtención de nuevos
elementos de juicio, (…). (Resolución Técnica N°17, s.f.)
Podemos observar que estos bienes también son amortizables, ahora bien, cabe el
cuestionamiento si todos estos bienes son amortizables, y es aquí donde debemos
observar que están representando cada uno de ellos, por lo que daremos algunos
ejemplos a los fines de clarificar.
Patentes: estas representan autorizaciones para “explotar, vender, comercializar
algo por un determinado periodo de tiempo, en exclusividad”. Por lo que claramente
podemos arribar a la conclusión que se amortiza por el tiempo otorgado para su uso.
Derechos de autor: Este representa el derecho al uso de impresión de una
determinada obra literaria, por lo que también es amortizable por la cantidad de
impresiones autorizadas.
Franquicias: Representan el derecho al uso de una marca, generalmente también
por un tiempo determinado, por lo que se amortizará por dicho periodo establecido.
Marcas y nombres: Por ejemplo coca cola, claramente estas no tienen un tiempo
determinado si no que están sujetas al test de deterioro en el caso de haber
sido adquiridas, puesto que los intangibles autogenerados, no se permite su
reconocimiento, es decir en el caso de coca cola, lo único que tendrá activado será el
gasto de su inscripción, pero no el flujo de fondos que representa.
Por separado tenemos la llave de negocio, la cual supone el pago en exceso que
realizo la empresa adquirente, representando los ingresos que llegarían con el
tiempo, lo lógico sería que a medida que esos resultados lleguen se amortice el
mayor valor pagado.
Nuestras normas permiten también dejarla con vida útil indefinida mientras se
mantenga el prestigio de la llave.
Al igual que todos los activos deben ser evaluado su test de deterioro, es decir nunca
pueden superar su valor recuperable, el cual está determinado al igual que los bienes
de uso, por el mayor entre el VNR y valor de uso. En caso que su activación supere
el mencionado valor, deberá de procederse a reconocer su deterioro contra un
resultado por tenencia.
Ahora procederemos a analizar las afirmaciones que debemos de validar, que
recordemos son las siguientes:
Integridad: Aquí se deberá de validar que las altas y bajas estén contabilizadas en el
periodo correcto, es decir implica verificar que no se hayan activado conceptos que
no representan un intangible, o que por el contrario se haya omitido la activación de
algún intangible.
Veracidad: Aquí al igual que el resto de los rubros, verificaremos que las operaciones
estén debidamente autorizadas, que cumplan con la definición de activo intangible.
Medición: Aquí observaremos que se encuentren medidos según lo estipulado en la
normativa contable aplicable.
Exposición: también se observará que se encuentren expuestos según lo estipulado
en la normativa contable aplicable.
Respecto a los controles y riesgos involucrados, este rubro representa siempre un
análisis muy detallado de no encuadrar en gastos activados, por lo que siempre se
deberá de prestar atención a la definición del activo que hemos citado, ya que existen
muchos conceptos que representan grandes erogaciones de fondos, que siempre
están en una línea muy delgada entre ser un gasto o un activo.
Por ejemplo, en determinadas líneas de investigación y desarrollo, habrá que analizar
si se cumplimenta el momento en que generará un ingreso futuro o no, ya que de lo
contrario deberá de impactar en gastos.
Las pruebas a realizar sobre este componente también pueden ser: de cumplimiento,
analíticas, o pruebas sustantivas.
Dentro de las pruebas de cumplimiento, nos encontramos con que el auditor haya
obtenido evidencia suficiente, durante el relevamiento del control interno, y pueda
confiar en el mismo, respecto a la salvaguarda que realiza el ente de la documentación
que acredita su propiedad, el análisis aplicado por parte de la gerencia al criterio de
reconocimiento y amortización respectiva, y a su autorización.
Dentro de las pruebas analíticas, podemos analizar la evolución del rubro de un año a
otro, las pruebas globales utilizadas en el rubro bienes de uso, y validar la proyección
de ingresos futuros que utiliza el ente para su reconcomiendo y medición.
Dentro de las pruebas sustantivas, el auditor tomara una muestra y validará los
conceptos y los importes, a través de la documentación respectiva que la respalda,
como así también analizara las cuentas de resultados a los fines de analizar si no
existen allí activos intangibles que se registraron como gastos. Pero la realidad
indica que, en la mayoría de los casos de los entes, existe una tendencia a activar
conceptos que no representan activos, por lo que deberá de analizar detalladamente
los conceptos dados de alta como activos intangibles.
3. Inversiones transitorias
Respecto a las inversiones, comenzaremos al igual que el resto de los rubros por su
definición, la cual está establecida en la RT 9 (FACPCE) determinando que:
son las realizadas con el ánimo de obtener una renta u otro beneficio, explícito o
implícito, y que no forman parte de los activos dedicados a la actividad principal del
ente, y las colocaciones efectuadas en otros entes. (…) Incluyen, entre otras: títulos
valores, depósitos a plazo fijo en entidades financieras, préstamos etc.
Cabe mencionar que esta definición aplica tanto a las inversiones transitorias como
permanentes, puesto que la diferencia entre ambas es la intención del ente de
negociar esos valores si fuera necesario y su rápida conversión en dinero.
Las inversiones temporarias más comunes son:
a) Títulos de la deuda pública del Estado
B) Acciones de empresas que cotizan en bolsas de valores y tienen amplio
mercado
c) Depósitos a plazo fijo en instituciones financieras
Respecto a su valuación deberá de cumplimentar lo establecido en nuestra norma de
valuación la RT 17 (FACPCE) que básicamente estipula lo siguiente:
Inversiones en bienes de fácil comercialización con cotización en uno o más mercados
activos: se valuarán a VNR.
Inversiones en títulos de deuda a ser mantenidos hasta su vencimiento y no afectados
por coberturas: Criterio General: se deben considerar lo siguiente
Medición Original del Activo + Porción Devengada entre la medición original y los
importes a cobrar descontados a la TIR según condiciones pactadas + las cobranzas
efectuadas.
Activos Originados en Instrumentos derivados y/o que forman parte de operaciones
de cobertura: Según RT 18 (FACPCE)
Ninguno de los casos anteriores y sin cotización: Costo original en su caso reexpresado
con el Límite de valor recuperable.
Propiedades de inversión, incluye las propiedades arrendadas bajo arrendamiento
operativo o que se mantienen en el activo con el fin de acrecentamiento de su valor
a largo plazo hasta su venta: A su Costo Original es su caso reexpresado Neto a
Amortizaciones Acumuladas o VNR según corresponda.
Respecto a los riesgos y procedimientos, caben los mismos que hemos visto en el
rubro fondos y disponibilidades, donde se deberá de circularizar a las entidades
emisoras de estas inversiones, y validar su correcta valuación, existencia,
pertenencia, y exposición. Y demás aspectos analizados en dicho rubro, motivo por
el cual procederemos a analizar el rubro Inversiones permanentes el cual si presenta
diferencias notorias en comparación al resto de los rubros ya analizados.
4. Inversiones Permanentes
Las inversiones permanentes tienen la misma definición de una inversión transitoria,
con la única salvedad que en este caso el ente colocará ese excedente de fondos con
la intención de mantenerla y no deshacerse de la misma.
La inversión permanente por excelencia es la adquisición de acciones de otro ente
donde se logra obtener el control, control conjunto o influencia significativa.
Para esto se debe de considerar que cada acción adquirida da derecho a determinados
votos, tal como lo estipula la ley general de sociedades, donde pueden ser de 1 a 5
votos, por lo tanto, es muy importante determinar si los VOTOS adquiridos otorgan
control, influencia significativa, control conjunto o ninguna de las anteriores, ya
que en función a la condición en la que encuadre, determinará la forma de valuar y
exponer la inversión.
La valuación de este tipo de inversiones las encontramos establecidas en nuestra
norma contable la RT 17 (FACPCE) que establece que ante la adquisición de acciones
que generen control, control conjunto o influencia significativa el método de
valuación a aplicar será el Valor Patrimonial Proporcional, en adelante VPP.
Por otra parte, establece que cuando no se configuren las 3 situaciones anteriores, la
inversión se valuara al costo.
La aplicación del método de valuación del VPP la encontramos normada en la RT
21 (FACPCE) sobre la que expondremos las definiciones necesarias para aplicar el
método, a los fines de que el alumno pueda recordar esta metodología de valuación
que debió haber sido estudiada en asignaturas anteriores.
Se entiende por “Control”: como el poder de definir y dirigir las políticas operativas y
financieras de una empresa. El cual se puede presentar de dos formas:
a. Cuando la inversora posea más del 50% de los votos (directa o indirectamente)
a la fecha de cierre (de la controlante) que le permita Formar la voluntad social
en las reuniones sociales o asambleas ordinarias.
b. Cuando la inversora posea el 50% o menos de los votos necesarios para formar
la voluntad social: Pero en virtud de acuerdos escritos con otros accionistas tiene
poder sobre la mayoría de los derechos de los mismos.
Se entiende por “Control conjunto”: cuando a través de acuerdos escritos entre
accionistas posean la mayoría de los votos por lo que estos han resuelto compartir
el poder de definir y dirigir las políticas operativas y financieras de una empresa, en
forma conjunta.
Se entiende por Influencia significativa: El poder de intervenir en las decisiones
políticas y financieras de una empresa, pero sin llegar a controlarlas.
Se presume que existe influencia significativa cuando se posea el 20% o más de
los votos (directa o indirectamente) salvo que el ente inversor pueda demostrar
claramente la inexistencia de la influencia.
Y por el contrario se presume que no ejerce influencia significativa si posee menos
del 20% de los votos (directa o indirectamente) salvo que el ente inversor pueda
demostrar la existencia de la influencia por más que otro inversor tenga el control.
La norma a su vez enumera situaciones que pueden evidenciar la existencia de la
Influencia Significativa como, por ejemplo:
a. Representación de la inversora en el directorio u órganos superiores
administrativos.
b. Participación en la fijación de políticas operativas y financieras.
c. Operaciones importantes entre inversora y emisora (Por ejemplo: único
proveedor o cliente, el más importante).
d. Intercambio de personal directivo.
e. Dependencia técnica de la emisora respecto de la inversora.
f. Acceso privilegiado a la información sobre la gestión de la emisora.
Otros aspectos importantes a ser considerado a los fines de determinar si existe
influencia significativa es:
a. La distribución del resto del capital.
b. La existencia de acuerdos o situaciones que puedan otorgar la dirección a un
grupo minoritario.
c. Posibles derechos de votos potenciales de terceros.
Asimismo, la norma también establece indicios de incapacidad de ejercer Influencia
Significativa como, por ejemplo:
a. Acciones de la emisora que ponen en cuestionamiento la capacidad del
inversor de ejercer Influencia Significativa (Ej. Juicios de la emisora contra la
inversora).
b. La no obtención (por parte de la inversora) de información contable la cual
debería de estar a disposición a fin de aplicar VPP.
c. Que la empresa inversora no pueda obtener confirmaciones escritas por
parte de la dirección de la emisora respecto de explicaciones e informaciones
solicitadas.
Ahora bien, una vez que hayamos establecido que se debe aplicar como método de
valuación el VPP, se debe verificar que también se cumplan los lineamientos de la
normativa que establece para su aplicación lo siguiente:
a. Normas contables a utilizar
Ante situaciones de control o control conjunto ambas empresa controlante y
controlada, deberán de aplicar las mismas normas contables, en tanto en caso de
Influencia Significativa, deben aplicarse normas contables vigentes. Parecería se
lo mismo pero el hecho de establecer normas contables vigente, implica que una
empresa puede aplicar por Ejemplo el criterio de valuación de bienes de uso de
Revaluación y la otra no, pero en caso de control, ambas empresas deberán aplicar
los mismos criterios de valuación.
b. Fecha de emisión de los estados contables
En caso de que las fechas de emisión de los estados contables no sean coincidentes,
la emisora deberá emitir estados contables especiales.
Donde se permite contemplar hasta una diferencia de tres meses desde el cierre del
ejercicio contable de la emisora hasta el cierre del ejercicio contable de la inversora
(no viceversa) donde por dicho periodo de tiempo deberá de considerar los siguientes
ajustes:
• Incorporar las transacciones significativas (o eventos) que hayan ocurrido.
• Considerar las transacciones entre la emisora y la inversora que modifiquen
el patrimonio de la emisora.
• Los cambios en el poder adquisitivo de la moneda.
c. Moneda a utilizar
Se debe utilizar moneda argentina de curso legal a fecha de cierre, si el PN de la
emisora se encuentran emitidos en otra moneda, estos deberán ser convertidos
previamente a moneda argentina por el procedimiento de la Resolución Técnica N°
18 (conversión de estados contables)
d. Patrimonio neto de la emisora – Aportes irrevocables (a cuenta de futuras
suscripciones de acciones)
Se debe tener en cuenta las condiciones para su conversión y verificar si puede tener
efecto para el cálculo de la inversión.
Luego de considerar estos requisitos se procederá a aplicar el método VPP, el cual
tiene 2 momentos importantes, el primero es al momento de la adquisición de
la inversión, y el segundo al cierre de cada ejercicio, momento en que se valúa la
inversión para exponer en los EECC.
Respecto a la valuación inicial se aplicará de la siguiente manera:
Primero: Se deberá de determinación del “costo” de compra el cual incluye los
siguientes conceptos:
Valor pagado en efectivo y/o especie (medidos a valores corrientes)
+ Valor a pagar en efectivo y/o especie (medidos a valores corrientes)
+ Acciones a emitir por la inversora a su valor de Mercado
+ Ajustes de precio sujetos a hechos futuros probables y cuantificables
+ Costos directos relacionados con la adquisición
Segundo: Luego se debe reconocer el patrimonio a valores corrientes de la siguiente
forma:
Se deberá de considerar el PN de emisora medido a valores corrientes, esta
consideración implica medir todos los activos y pasivos a valores corrientes, motivo
por el cual en caso que la emisora no aplique el método de Revaluación deberá
reconocer el mayor valor por bienes de uso, el cual representará la diferencia entre
el valor residual de los bienes y su valor mercado.
Asimismo, se deberá de reconocer al mayor valor de intangibles con la limitación de
que nunca genere ni incremente el saldo de una llave negativa.
También la norma permite considerar los pasivos por reestructuraciones en caso de
que existieran y cumplan las siguientes condiciones:
a. Que exista un plan de reestructuración
b. Que esté dado a publicidad entre las partes afectadas
c. Y que su desarrollo se haga efectivo en los tres meses a partir de la compra o
antes de la fecha de aprobación de los estados contables (el plazo menor)
Tercero: Luego de Medir los A y P a sus valores corrientes según el paso 2 se obtiene
el PN a valores corrientes y se le aplica el porcentaje de participación.
Cuarto: Y por último se comparará el costo obtenido en el paso 1 con PN medido a
valores corrientes obtenido en el paso 3. La diferencia obtenida en dicha comparación
será la llave de negocio que será positiva o negativa según sea superior o inferior
el valor costo que el PN a valores corrientes x el % Participación. Por lo tanto,
obtendremos:
• Una Llave positiva (en caso que el importe determinado en 1 (uno) Costo - sea
superior al importe del paso 3 - Patrimonio Neto por el % de participación)
• Llave negativa (en caso que el importe determinado en 1 (uno) Costo - sea
inferior al importe en el paso 3 - Patrimonio Neto por el % de participación).
Ahora repasaremos el Tratamiento de la llave de Negocio.
Respecto a la Llave positiva la Resolución Técnica N° 18 establece su depreciación.
Adicionalmente, en cada cierre de ejercicio se analizará que los eventos y
circunstancias que justificaron una vida útil indefinida continúan presentes. El pase
de vida útil indefinida a definida se reconocerá como un cambio en las condiciones
(enfoque prospectivo).
En cuanto a la depreciación de la llave positiva la misma se calculará sobre una base
sistemática a lo largo de su vida útil, la cual debería representar la mejor estimación
del período durante el cual se espera que el ente reciba beneficios económicos
provenientes de la llave.
Para la estimación de la vida útil se considerarán, entre otros factores:
a.La naturaleza y vida previsible del negocio adquirido;
b.La estabilidad y vida previsible del correspondiente ramo de la industria;
c.La información pública sobre las características de la llave en negocios o
industrias similares y sobre los ciclos de vida de negocios similares;
 d.Los efectos que sobre el negocio adquirido tengan la obsolescencia de
productos, los cambios en la demanda y otros factores económicos;
e.Las expectativas que puedan existir acerca del manejo eficiente del negocio
por parte de un grupo gerencial distinto al actual.
f.La factibilidad de mantener el nivel de desembolsos necesario para la obtención
de los futuros beneficios económicos por parte del negocio adquirido;
g.Las acciones esperadas por parte de competidores actuales o potenciales;
h.El período de control sobre el negocio adquirido y las disposiciones legales o
contractuales que afecten su vida útil (…)
(…) La depreciación se computará por el método de la línea recta, salvo que
exista evidencia demostrativa de la existencia de otro método que sea más
adecuado en las circunstancias” (Resolución Tecnica N° 18, s.f.)
Respecto a la Llave Negativa su tratamiento se encuentra establecido en la RT 21
(FACPCE) que estipula el siguiente tratamiento:
Primero: en caso de que esta llave negativa esté relacionada con expectativas
de perdidas futuras, se tomará la porción relacionada con expectativas de gastos
o pérdidas esperados en la emisora que no haya correspondido considerar como
pasivos a la fecha de la adquisición y se reconocerán en los resultados de los mismos
períodos en que se produzcan e imputen tales gastos o pérdidas.
De no concretarse esos gastos o pérdidas en los períodos esperados, se aplicará el
paso siguiente.
La porción que no cumpla con la condición anterior se le dará el siguiente tratamiento:
Segundo: se deberá de contemplar el valor corriente de los activos no monetarios de
la emisora y ponderar su vida útil restante, ese importe se lo impactará por el % de
participación y se lo considerará como el valor límite de una llave sistemática, donde
se procederá a desafectar la llave negativa existente, por los años obtenidos como el
promedio ponderado de la vida útil restante de los activos no monetarios.
Tercer: De existir aun un remanente, es decir una llave negativa que fue superior a
las expectativas del primer paso, y mayor al límite del paso 2, la llave sistemática, El
monto excedente se reconocerá como un resultado en el momento de la compra.
Ahora procederemos a analizar la valuación del VPP al cierre de cada ejercicio, como
pudimos observar esta técnica de valuación pretende valuar la inversión en relación
directa al PN de la emisora, por lo que el procedimiento seria sencillo si tomamos el
PN y le aplicamos el % de participación.
Pero no debemos de olvidar que este tipo de inversiones proviene de empresas
relacionadas que forman una concentración industrial, por lo que lo más común será
encontrar operaciones entre ellas que pueden desvirtuar el resultado real del grupo
económico, y estos son los denominados resultados no trascendidos.
Estos resultados implican que una empresa le vendió a otra algún activo, y la empresa
adquirente se la quedo en su patrimonio, es decir no lo vendió a terceros, por ende,
no trascendió a terceros. Este es el caso típico de venta de bienes de cambio y bienes
de uso entre las empresas, por lo que la figura que se genera, es que una empresa
incremento sus ventas y resultados y la otra sobre valuó un activo. Es por ello que
estos resultados no trascendidos deben ser eliminados.
En caso de control o control conjunto, se eliminan al 100%, y en caso de influencia se
eliminan por el % de participación.
Una vez considerados estos resultados, la valuación al cierre constará de tomar, el
resultado del ejercicio obtenido por emisora, auditar el mismo, en caso de que el
auditor proponga algún ajuste deberá de contemplarlo, luego detraerle los resultados
no trascendidos y luego al resultado de la misma aplicar el % de participación, la
diferencia entre el valor inicial de la inversión, y el valor al cierre se reconoce como
Resultado de Inversión Permanente.
Cabe aclara que existe una excepción para no eliminar los resultados no trascendidos
y se da cuando los activos que los contengan se encuentren valuados a valores
corrientes obtenidos sobre la base de operaciones realizadas con terceros ajenos
grupo económico.
Luego de haber realizado este recorrido normativo sobre su aplicación, medición
y reconocimiento, veremos cómo validar las afirmaciones del componente, trabajo
atinente al auditor externo de estados contables.
Respecto a la existencia, se deberá validar que la inversión exista realmente, a través
de la composición accionaria y derechos de votos reales y potenciales que tenga el
ente.
Respecto a la validez, se deberá validar a través de las actas de directorio y asamblea,
contrato de compra de la inversión y su correcta registración.
En lo atinente a la medición, se deberá de considerar todos los conceptos desarrollados
anteriormente, establecidos por la norma contable a ser considerada.
En lo atinente a la exposición, lo mismo que el punto anterior, deberá de estar
expuesta tal como lo establecen las normas contables.
Respecto a los resultados relacionados con el componente también se deberá de
validar las afirmaciones correspondientes que son:
a. Veracidad: Verificar que los resultados representen la ganancia o pérdida real
según el porcentaje de participación neto de ajustes y resultados no trascendidos a
terceros.
b. Integridad: Verificar que estén todos los resultados registrados y en los periodos
correctos. 3. Riesgo de control
c. Medición y Exposición: Verificar que estén correctamente calculados y expuestos
según la normativa contable, las conversiones respectivas en caso de corresponder y
los resultados relacionados a cada inversión.
Ahora abordaremos los riesgos relacionados al componente, que recordemos eran
tres riesgos:
1. Riesgo Inherente
Este riesgo recordemos es propio de la actividad del ente y el contexto micro y macro
económico en el que se ve inmerso, por lo que el auditor solo debe asumirlo como
tal. De estos podemos tomar algunos factores enunciados por el autor Slosse (2016),
a. Naturaleza de las Actividades de la Emisora:
Claramente un riesgo inherente versa sobre la actividad de la empresa emisora,
la cual, si mantiene actividades altamente especulativas, el riesgo lo absorberá la
tenedora también. Debido a las rápidas fluctuaciones en sus resultados. Por lo tanto,
se debe realizar en como procedimiento de auditoría un monitoreo constante de la
situación hasta la fecha de emisión del informe.
b. Un posible estado de Cesación de Pagos o quiebra de la Emisora. Esta situación
puede afectar en forma directa el riesgo de no recuperar el valor de los activos
invertidos. En estos casos los procedimientos a aplicar serían los mismos que los
indicados en el punto anterior.
c. Otra podría ser La oportunidad en que se obtenga la información y que la
misma sea confiable.
d. También podría considerarse la existencia de grandes operaciones entre las
compañías relacionadas y la complejidad de las mismas pueden conllevar a
riesgos en la determinación de los resultados no trascendidos a terceros o la
eliminación total de las operaciones entre las mismas.
e. Inversiones en empresas radicadas en el exterior. La inestabilidad política
o económica de los países en los cuales la empresa tenedora posea intereses
puede significar un riesgo considerable, que afecte la automática disminución
del valor de estas inversiones.
Este recordemos que se determina luego de analizar todo el sistema de control
interno de la empresa, sobre el cual se puede determinar el grado de confianza que
se obtenga del mismo.
Los factores de Riesgo de Control referidos al componente podrían ser:
a. Ausencia de conciliaciones entre saldos de las compañías relacionadas.
b. Inadecuada información entre sectores para mantener actualizados los
 registros contables de la empresa con las respectivas tenencias accionarias y
operaciones entre las mismas.
c. Inadecuada protección de los valores.
d. Inexistencia de un adecuado respaldo documental de los asientos de
consolidación y cálculos del VPP, los cuales representan registros extra contables.
2. Riesgo de detección
Este riesgo mide la posibilidad del auditor de detectar errores el cual es un riesgo
sumamente subjetivo, el cual evaluará según la confianza que haya obtenido en los
dos riesgos anteriores.
Respecto a las pruebas sustantivas que se pueden llevar a cabo, podemos encontrar
las siguientes:
Pruebas directas: como Inspecciones oculares, relevamiento de libros de actas
de asamblea, directorio, registro de accionistas, relevamiento de contratos,
circularización a la emisora en caso de no auditar también los EECC de la emisora,
arqueo de títulos, verificar el tipo de acción adquirida y derechos que otorga.
Pruebas indirectas: corte documental, test pasivos omitidos, pruebas de razonabilidad.
5. Consolidación de Estados Contables
Por ultimo veremos ahora de que trata un Estado Consolidado.
Su Objetivo: Es presentar la situación patrimonial, financiera y los resultados de las
operaciones de un grupo de sociedades relacionados en razón de un control común,
ejercido por parte de una sociedad (como si el grupo fuera una sola sociedad con una
o más sucursales).
Carácter de los Estados Contables Consolidados: Las sociedades controlantes deben
presentar como información complementaria los estados contables consolidados tal
como lo establece la ley de sociedades en su Artículo 62.
Respecto a los métodos de la consolidación:
Estos serán distintos según se haya adquirido el control, control conjunto o influencia
significativa. Ya que en caso de:
a. Control: se aplicará el método de la consolidación total
b. Control Conjunto: se aplicará el método de la consolidación proporcional
c. Influencia Significativa: se aplicará la consolidación en una sola línea
Bajo el método de consolidación total: se procederá a reemplazar el valor de
la Inversión VPP y el Resultado de Inversión Permanente (en adelante RIP) por la
“totalidad” de los activos, pasivos y resultados de la controlada y de esta forma
reflejar la participación minoritaria.
Bajo el método de consolidación proporcional: se procederá a reemplazar el valor
de la Inversión VPP y el RIP por la “proporción” que le corresponde es decir por el
porcentaje de participación de los activos, pasivos y resultados de la controlada y no
se reflejará la participación minoritaria.
Bajo el método de consolidación en una sola línea: se refleja en una única línea la
participación en el Patrimonio Neto y en los resultados de la empresa controlada, en
el balance individual de la inversora.
Por lo tanto, los estados Contables Consolidados, son los de un grupo económico
presentado como si se tratara de un ente único considerando la participación
minoritaria.
Como regla general los estados contables de todas las sociedades integrantes de
un grupo económico deben ser consolidados. Esto se debe realizar, aunque las
sociedades desarrollen actividades no homogéneas o muy heterogéneas.
Existen determinadas situaciones que la norma exime a las Sociedades controladas
de realizar el consolidado y se da cuando existe:
a. Control Temporal.
b. Control no efectivo (Control Restringido. Ej. Convocatoria de acreedores)
c. No recuperabilidad de la inversión. Los motivos se deben exponer en notas
detallando las sociedades que se han excluido de la consolidación.
Ahora recordaremos los pasos para armar el Consolidado:
Paso 1: Se toma el Estado de situación patrimonial de inversora y se suma al Estado
de situación patrimonial de emisora, lo mismo con el Estado de Resultados.
Paso 2: Se procede a eliminar la inversión permanente del estado de Situación
Patrimonial consolidado y el Resultado de Inversiones Permanentes, del Estado de
Resultados consolidado.
Paso 3: Se procede a reconocer la participación minoritaria sobre PN y Resultados
de la emisora.
Paso 4: Eliminar las operaciones interempresarias (ventas, costos, intereses., gastos,
servicios, alquileres, etc.)
Paso 5: Eliminar saldos recíprocos entre empresas del grupo económico (activos y
pasivos relacionados, lo que para una es un crédito para otra es un pasivo, por lo
tanto, deben eliminarse)
Paso 6: Eliminar resultados no trascendidos a 3° contenidos en saldos finales de
activos.
El objetivo de los pasos 4 y 5 es que el Estado de Situación Patrimonial consolidado
muestre los saldos puros con terceros, en caso de no realizar dicha eliminación
quedaran sobrevaluados los activos, pasivos y resultados.
Ahora bien, a los fines de constatar el correcto armado del consolidado se deben
realizar los siguientes Controles de Consistencia:
a. Verificar la coincidencia entre el resultado de la inversora y el resultado del
consolidado.
b. Verificar la coincidencia entre el PN de la inversora y el PN del consolidado
c. Verificar que la Inversión VPP en el consolidado se encuentre eliminada (saldo
cero)
d. Verificar que el RIP en el consolidado se encuentre eliminado (saldo cero)
e. Realizar prueba sobre el cálculo de la participación minoritaria (aplicar el
% de la participación minoritaria sobre el PN de la emisora neta de ajustes y
eliminaciones)
f. Verificar la aparición de partidas asociadas (Por ejemplo: Llaves)
Respecto a los procedimientos de auditoría, el auditor deberá de verificar las
siguientes afirmaciones:
a. Veracidad: Verificar que las cuentas de todas las sociedades sobre las que
se ejerce control en forma efectiva estén incluidas en los EECC, junto con los
asientos correspondientes.
b. Integridad: Verificar que todos los asientos de consolidación de ese período
estén adecuada e íntegramente considerados.
c. Medición y Exposición: Verificar en caso de que las subsidiarias deban aplicar el
método de conversión se haya aplicado según las Normas Contables Profesionales
y que los asientos de consolidación estén correctamente calculados.
6. Conclusiones
Podemos concluir que luego de haber analizado la presente unidad, ya hemos
tratado todos los rubros patrimoniales a ser auditados, por lo que resta analizar el
patrimonio neto y los resultados, que veremos en la próxima unidad.

7. Referencias Bibliográficas
• Alario, C. R. (2016). La auditoría y su aplicación en Argentina (1a ed.).
Ciudad de Buenos Aires: Errepar SA.

• Languía, A. C., & De Carli, M. F. (2018). Auditoría. En A. C. Languía, & M. F.

De Carli, Auditoría. Ciudad de Buenos Aires: Errepar SA.

• Resolución Tecnica N° 18. (s.f.). Federación Argentina de Consejos

Profesionales de Ciencias Económicas. Recuperado de http://www.facpce.
org.ar:8080/NORMASWEB/index_argentina.php?c=1&sc=1&p=3

• Resolución Técnica N° 8. (s.f.). Federación Argentina de Consejos

Profesionales de Ciencias Económicas. Recuperado el 15 de 12 de 2018,
de http://www.facpce.org.ar:8080/NORMASWEB/index_argentina.
php?c=1&sc=1

• Resolución Técnica N°16. (s.f.). Federación Argentina de Consejos

Profesionales de Ciencias Económicas. Recuperado el 15 de 12 de 2018,
de http://www.facpce.org.ar:8080/NORMASWEB/index_argentina.
php?c=1&sc=1&p=3

• Resolución Técnica N°9. (s.f.). Federación Argentina de Consejos

Profesionales de Ciencias Económicas. Recuperado de http://www.facpce.
org.ar:8080/NORMASWEB/index_argentina.php?c=1&sc=1&p=4

• Slosse, J. C., & Gamondés, S. F. (2016). Auditoría. Buenos Aires: La ley.