¿Qué es el estado de flujo de efectivo?

El estado de flujo de efectivo es uno de los estados financieros básicos que

informa sobre las variaciones y los movimientos de efectivo y sus equivalentes
en un periodo dado. Muestra el efectivo que ha sido generado y
aprovechado en las actividades operativas, de inversión y financiamiento
de la empresa.

En este caso el flujo de caja operativo muestra el efectivo que se ha recibido o

gastado como parte de las actividades cotidianas del negocio, por otro lado, el
flujo de caja de inversión te indica los movimientos relacionados a las
inversiones realizadas y el flujo de caja de financiamiento considera el efectivo
que es resultado de recibir o pagar préstamos bancarios, pago de dividendos,
emisiones o compra de acciones, etc.

Como puedes observar, para garantizar el buen funcionamiento de una

empresa es muy importante mantener un nivel de liquidez óptimo, cuidar
el tema del flujo de efectivo y analizarlo constantemente, esto con el fin de
tener la capacidad de poder cubrir sus operaciones y afrontar los imprevistos
que pueden presentarse en los negocios. Mantener un flujo de efectivo
saludable te permitirá realizar previsiones para evitar soluciones de emergencia
como puede ser adquirir financiamientos no planeados para resolver alguna
situación apremiante.

Gestionar la empresa con la previsión de un flujo de efectivo hecho a

conciencia y con información real al día contribuirá sin lugar a dudas a
incrementar la rentabilidad que buscas para tu empresa. Esta práctica se
centra alrededor de dos áreas muy importantes: el presupuesto de efectivo y el
control interno de la contabilidad.

1. Concepto
El estado de cambios en el patrimonio es un estado financiero básico que muestra y
explica la variación en cada una de las cuentas del patrimonio de un ente
económico durante un período.
En sentido similar otros autores lo definen como "El estado de cambios en el patrimonio
1

es el informe financiero que muestra en forma detallada las variaciones - aumentos y

disminuciones - en el valor residual de los activos del ente económico, una vez
deducidas todas las obligaciones".
El Diccionario de Términos Contables para Colombia lo define como  "Informe básico
2

de un ente económico, que muestra resumidamente los cambios operados durante un

período, en cada una de las partidas del patrimonio, explicando sus orígenes".

2. Objetivos del estado de cambios en el

patrimonio
En general los principales objetivos de este estado financiero son mostrar y explicar las
variaciones del patrimonio durante un período determinado y tiene por objeto comparar
los saldos del patrimonio de una sociedad del principio y al final de un período contable,
explicando sus variaciones.
En este estado debe incluirse, para cada uno de los rubros que integran el patrimonio, la
siguiente información:
1. Saldos iniciales, éstos deben ser iguales a los saldos finales del ejercicio anterior.
2. La distribución de las utilidades del ejercicio anterior.
3. Las variaciones del ejercicio, y
4. Los saldos finales.
IMPORTANCIA:

Para la empresa es primordial conocer el porqué del comportamiento de

su patrimonio en un año determinado. De su análisis se pueden detectar
infinidad de situaciones negativas y positivas que pueden servir de base
para tomas decisiones correctivas, o para aprovechar oportunidades y
fortalezas detectadas del comportamiento del patrimonio La empresa
presentará un estado de cambios en el patrimonio neto que mostrará:

Distribuciones de utilidades o excedentes decretados durante el período.

En cuanto a dividendos, participaciones o excedentes decretados

durante el período, indicación del valor pagadero por aporte, fechas y
formas de pago.

 Movimiento de las utilidades no apropiadas.

 Movimiento de cada una de las reservas u otras cuentas
incluidas en las utilidades apropiadas.
 Movimiento de la prima en la colocación de aportes y de las
valorizaciones.
 Movimiento de la revalorización del patrimonio.
 Movimiento de otras cuentas integrantes del patrimonio

Se mostrará los diferentes tipos de   variaciones:

 Cualitativas (incrementales)
 Cuantitativas (Decrementillos)
 Modificatorios
 Permutativas
 Mixtas o Combinadas

Los cambios en el patrimonio neto de la empresa, entre dos balances

consecutivos, reflejarán el incremento o disminución sufridos por sus
activos netos.
Un estado de cambios en el patrimonio refleja todos los cambios en el
patrimonio producidos entre el comienzo y el final del periodo sobre el
que se informa que surgen de transacciones con los propietarios en su
carácter de propietarios que reflejen un incremento o una disminución
en los activos netos del periodo.

El estado de cambios en el patrimonio le presenta al usuario información

acerca de cada componente del patrimonio, lo que incluye:

 Una conciliación entre el importe en libros al comienzo y el final

del periodo de cada componente del patrimonio;
 Los efectos de la aplicación retroactiva de las políticas
contables; y
 Los efectos de la re expresión retroactiva de errores de
periodos anteriores.

El estado consolidado de cambios en el patrimonio (de un grupo que

incluye una o más subsidiarias parcialmente participadas) también
brinda información sobre la participación del patrimonio atribuible a los
propietarios de la entidad controladora y aquella que es atribuible a las
participaciones no controladoras, e información acerca de los cambios en
dichas participaciones

CASO PRÁCTICO:

La Empresa Importaciones RAJUHE S.A.C., con R.U.C N° 20102030405,

desea elaborar el Estado de Cambios en el
Patrimonio del periodo 2015, para ello cuenta con la siguiente
información al 1 de enero de 2016:

Operaciones realizadas durante el ejercicio 2016:

 Se eleva a Registros Públicos el capital adicional registrado al
01/01/2016.
 Se detrae la Reserva Legal de la utilidad del ejercicios/ 2015.
10% de S/ 50,920 = S/ 5,092.

 Por acuerdo en actas deciden distribuir a los socios, el 60% de los

resultados acumulados.
(S/50,920 – 5,092) + 68,450 = S/ 114,278 x 60% = S/ 68,567

 Del importe de las utilidades por distribuirse, se decide capitalizar el

importe de S/40, 000.

 Se aporte capital fresco de parte de los socios, el importe de S/ 55,

000 ( por registrar).

 Por venta del activo fijo revaluando, se capitaliza el excedente de

revaluación (por registrar).

Solución:
La empresa Importaciones RAJUHE S.A.C elabora el estado de cambios
en el patrimonio, de acuerdo a la información
proporcionada relacionadas al ejercicio 2015, en la forma siguiente:

ESTADO DE CAMBIO EN EL PATRIMONIO

Ejercicio : 2015
RUC : 20102030405
Apellidos y Nombres, Denominación o Razón Social : RAJUHE
S.A.C