ORIGEN Y EVOLUCION DE LA BANCA EN LA

REPUBLICA DOMINICANA

Las actividades bancarias de manera formal en la República Dominicana se ubican a

partir del año 1908 con la presencia de una sucursal del Royal Bank of Canada y del
National Bank of New York. Posteriormente se instalaron el Banco National de
Jorvis, en 1912, el National City Bank, en 1917, y el Bank of Nova Scotia, en 1920.
En un tiempo récord el mercado financiero dominicano registraba una expansión
impresionante, ya que para 1917 también se instala una sucursal del International
Banking Corporation.

El origen del capital financiero naciente no era doméstico sino foráneo, pero a finales
del siglo XIX se realizaron operaciones de banca de capital local por un tiempo muy
corto. A raíz de la presencia significativa de los primeros bancos en la República
Dominicana, se creó para 1909 la primera legislación bancaria bajo la Secretaría de
Hacienda y Comercio y cuya finalidad era el control de las operaciones bancarias y
autorización de sucursales a través de interventores (o inspectores). Esto significa
que el Estado asumió la responsabilidad de vigilar el negocio bancario desde que
este entró en auge Hay que poner de relieve que desde el inicio de la década de los
40 el Estado dominicano incursionó en las actividades bancarias cuando adquirió la
sucursal del National City Bank para convertirlo en el Banco de Reservas de la
República Dominicana, 1941, y luego surge el Banco Agrícola e Hipotecario, en
1945. Ambas entidades se constituyeron en las únicas de capital criollo de carácter
estatal.

Desde 1947 la banca dominicana ha transitado por tres momentos importantes que
han transformado el circuito de financiación local, la expansión del sistema financiero
y la transformación institucional de la dinámica bancaria, y el Modus Operandis de
las instituciones de Intermediación Financiera. El año 1947 marcó la transformación
del sistema financiero dominicano; se crea la Unidad Monetaria Dominicana, el
Banco Central y la Superintendencia de Bancos, esta última bajo la Ley No. 1530 del
9 de octubre del 1947, ley que crea los cimientos para la supervisión y regulación del
Sistema Financiero Dominicano.

Con la creación de la Ley No. 183–02 Monetaria y Financiera, se le da a la Superin-

tendencia de Bancos el marco jurídico de actuación que tiene en la actualidad,
otorgándole la responsabilidad de supervisar, con plena autonomía, a las institu-
ciones de intermediación financiera, con el propósito de proteger los fondos de los
ahorrantes y los derechos de los usuarios de los servicios financieros. Así mismo,
con la promulgación de esta ley, el Superintendente de Bancos se incorpora como
miembro ex oficio de la Junta Monetaria
La República Dominicana surgió a la vida independiente (1844) en medio de una
situación económica desastrosa.

El monto total de dinero en efectivo dejado por los haitianos en las cajas de Santo
Domingo y Puerto Plata, ascendía a $ 6,068.64 pesos fuertes a $ 5,093.77 pesos de
moneda nacional. La situación monetaria intentó resolverse mediante el sistema de
emisiones de papel moneda.

Durante primer gobierno del general Pedro Santana la situación monetaria continuó
empeorándose Cuando asumió Buenaventura Báez en 1849 proclamó como parte
de su programa de gobierno resolver el problema monetario. Pero al final se vio
envuelto en la misma situación que los gobiernos anteriores.

El presidente Ignacio María González otorgó concesiones parecidas a George O’

Gladis para crear otro banco con el nombre de Banco Nacional de Santo Domingo.
La diferencia con los anteriores residía en que el Estado Dominicano participaría
como accionista con un aporte en bonos de $ 400,000 pesos. Este proyecto fue
anulado en 1876.

El ascenso a la presidencia de Ulises Francisco Espaillat dio paso a la formación,

por parte del gobierno de una entidad oficial, en asociación con el sector oficial. Esta
entidad fue bautizada con el nombre de Banco de Anticipo y Recaudación.
El presidente Ulises Heureaux patrocinó la formación del Banco de Santo Domingo,
mediante concesiones a la empresa francesa, crédito moviliar. Una compañía
norteamericana tomó el control del Banco.

Al inicio de 1941 la banca comercial de la República Dominicana era totalmente

extranjera. En efecto , los bancos dominantes eran tres: el Nacional City Bank of
New York; The Royal Bank of Canada y The Bank of Nova Scotia.
En 1941 se compró a los norteamericanos el National City Bank, se procedió a la
creación del Banco de Reservas de la República Dominicana. Luego, en el primero
de julio de 1945 se creó el Banco Agrícola e Hipotecario actualmente denominado
Banco Agrícola.
La única entidad bancaria creada antes del derrumbamiento del régimen trujillista fue
el Banco de Crédito y Ahorros, surgido en virtud de las legislaciones monetarias y
financieras de 1947. En este año surge el Banco Central de la República
Dominicana.
El 3 de mayo de 1962 fue aprobada una resolución que autorizaba la instalación de
una sucursal del Chase Manhattan Bank en República Dominicana. Para el mismo
año de 1962 otro banco norteamericano, el First Nacional City Bank, también obtuvo
concesiones para establecerse en el país.

La tercera sucursal de bancos comerciales durante este período (1948-1970)

corresponde al Bank of American Nacional Trust and Savings Asociation de los
Estados Unidos de América.

En el plano bancario, es el Banco Popular Dominicano, fundado en 1963 el que abre

las puertas del sector privado.

La evolución de la banca en el país continúa con la fundación del Banco de Santo

Domingo, el 17 de septiembre de 1973. Anteriormente, en el mismo año se funda el
Banco Condal Dominicano de capitalistas españoles vinculados a la viuda de Trujillo
y a la Banca Catalana.

El 6 de octubre de 1974 se organizó el Banco Metropolitano, y el 1º de abril del

mismo año comenzó a operar el Banco de los Trabajadores. En el período
comprendido de 1972 y 1976 se funda el Banco Comercial Hipotecario y varias
pequeñas empresas financieras.

En 1972, inició sus operaciones el Banco Hipotecario Dominicano (BHD).

El Banco del Progreso se inició en el 1974, luego de la adquisición de los activos
fijos del Bank of Boston, pero es en 1984 cuando el consejo de accionistas decide
cambiar al nombre de Banco Dominicano del Progreso S. A.

También debemos señalar entre otros ya desaparecidos el Banco del Comercio, el

Banco Universal, el Banco Intercontinental “Baninter”, adquirido por el Scotiabank,
que además adquirió el Citibank.
Primeros Bancos privados en la República Dominicana
El primer Banco Privado que existió en la República Dominicana fue el Banco
Comercial de Santo Domingo en 1886. Isidro Méndez, de origen francés, fue su
fundador junto a David Come, Julián de la Rocha y Eugenio de Marchena.

En el Período en que renacía la influencia francesa fue que el presidente Heureaux

otorgó una concepción de fecha 26 de julio de 1889, por un período de 560 años, a
la sociedad de Crédito Mobiliar (CreditMobilia de Francia), con cede en París, para
establecerse segundo Banco Dominicano, que se denominó también Banco
Nacional de Santo Domingo. Esta importante institución, con una capital inicial de
US$2,000,000.00, funcionó con regularidad desde sus inicios de operaciones en
noviembre de 1889 hasta 1893. Más luego se produjeron incidentes que motivaron
la desaparición del Banco Francés el cual fue reemplazado por un Banco
Americano.

El Banco de Santo Domingo fue poco a poco declinando y ya para el año 1914 el
señor Santiago Michelena quedo asignado depositario de los fondos del Estado.
Luego comenzaron sus operaciones en el país las agencias de Bancos extranjeras,
las cuales ejercieron todas las actividades propias de la Banca Comercial, fue el 5
de febrero de 1917 la Internacional BankinCorporation, subsidiaria del Nacional City
Bank y posteriormente en 1920 The Bank of Nova Scotia. El primero de enero de
1926 el Nacional City Bank que mediante su subsidiaria en el país la International
Bank Corporation había estado manejando los fondos del Estado desde su
instalación en el país, suplantando de esta manera al señor Santiago Michelena,
quedó definitivamente establecido e al República Dominicana, hasta el 24 de octubre
del 1941, cuando esta entidad Bancaria fue vendida al Gobierno Dominicano para
convertirse en lo que es hoy el Banco de Reservas de la República Dominicana.

Cuatro años más tarde en virtud de la ley No. 9087 de fecha primero de junio de
1945, se creó el Banco Agrícola e Hipotecario actualmente denominado Banco
Agrícola de la República Dominicana que vino a constituir la primera experiencia en
materia de instituciones especializadas para promover el desarrollo económico.
Otro banco desaparecido fue el Banco nacional de Crédito, de la familia Pellerano,
adquirido por la familia León Jiménez, el cual pasó a llamarse Banco León.
En la región del Cibao nace el Banco Santa Cruz, en noviembre de 1999.

Leyes que organizan la banca en la R. D. octubre de 1947.

Las principales leyes con sus modificaciones que regulan las operaciones de la
banca en la R. D. son las siguientes:
 Ley 1528 de 9 de octubre de 1947, Ley Monetaria y sus modificaciones.
 Ley de cheques No. 2859 de fecha 30 de abril de 1951 (modificada por la ley
108 de enero 1980).
 Ley 4290 del 25 de septiembre de 1955 sobre Casas de Préstamos de Menor
Cuantía.
 Ley 5894 de 12 de mayo de 1962. Ley Orgánica de Banco Nacional de la
Vivienda (modificada por la 06 del 11 de enero del 2006)
 Ley 5897 de 14 de mayo de 1962 sobre Asociaciones de Ahorros y
Préstamos para la Vivienda.
 Ley 6142 de 29 de diciembre de 1962, Ley Orgánica del Banco Central y sus
modificaciones.
 Ley 6186 del 12 de febrero de 1963, Ley de Fomento Agrícola que regula en
otros aspectos regula los Almacenes Generales de Depósito.
 Ley 483 del 9 de noviembre de 1964, sobre ventas condicionales de
inmuebles.
 Ley 251 de 11 de mayo de 1964 que regula la Transferencia Internacionales
de Fondo y sus modificaciones.
 Ley 708 de 14 de abril de 1965, Ley General de Bancos.
 Ley 292 de 30 de junio de 1966 sobre Sociedades Financieras de Empresas
que Promueven el Desarrollo Económico y sus modificaciones.
 Ley 171 del 7 de junio de 1971 sobre Bancos Hipotecarios de la Construcción.
 Ley 16-95 de fecha 20 de noviembre de 1995 de Inversión Extranjera.
 Ley No. 18-2000 de fecha 8 de mayo del año 2000, relativa al Mercado de
Valores.
 Ley No. 72-00 sobre lavado de activos provenientes del tráfico ilícito de
drogas y sustancias controladas y otras infracciones graves del 7 de junio del
2000.
 Ley Monetaria y Financiera (ley No. 183-01 del 21 de noviembre del 2002.)
  Ley General de Protección de los Derechos del Consumidor o usuario No.
358-06.
 Ley No. 288-06 de fecha 30 de junio de 2006.
 Modificación Reglamento sanciones de fecha 30 de junio 2006.
Ley 92-04 del Programa excepcional de prevención del riesgo para las entidades de
intermediación financiera.

Marco jurídico del sistema bancario dominicano

Los primeros indicios de regulación bancaria en R. D., aparecen en 1869 con el
surgimiento del Banco Nacional de Santo Domingo, S. A. En 1909 el Estado
Dominicano promulga la primera Ley General de Bancos.

En el año 1947 se produce en el país una verdadera transformación del sistema

financiero; se crea la Unidad Monetaria Dominicana, el Banco Central y la
Superintendencia de Bancos, esta última bajo la Ley No. 1530 del 9 de octubre,
sustituida por la Ley General de Bancos No. 708, del 14 de abril del 1965.

La Administración Monetaria y Financiera está compuesta por:

 Junta Monetaria,
 El Banco Central y
 Superintendencia de Bancos, Siendo la Junta Monetaria el órgano superior
del Banco Central, esta a su vez dirige la política monetaria, crediticia y
cambiaria de la Nación.

Clasificación de los bancos

De acuerdo a su evolución histórica que han experimentado el surgimiento de los
bancos, a la naturaleza de sus actividades, a la índole del crédito que otorgan, a la
forma de constituir su capital y administración, y la autorización para su constitución.

Esta tiene tres principales categorías:

1. Bancos de emisión
2. Bancos comerciales
3. Bancos especializados
Dentro de esa clasificación decimos que:
* Banco de emisión, llamados también bancos centrales, tienen la capacidad
exclusiva de emitir billetes de banco, de curso legal o de curso forzoso, operan en
régimen de monopolio legal y realizan además otras funciones, tales como: regular
el crédito, mantener la estabilidad monetaria, establecer un sistema de redescuento
y la de promover el buen funcionamiento de las instituciones bancarias.

* Bancos Comerciales, llamados bancos de créditos ordinarios, que otorgan y

realizan sus operaciones de crédito a un término muy breve en régimen de libre
competencia.
Sus operaciones principales son las de depósitos y créditos que concentran el
ahorro y el dinero disponible en el mercado para distribuirlo en actividades
económicas de rápidas actividades.

Estas son las únicas instituciones bancarias que se les permite recibir depósitos a la
vista retirables en el mercado para distribuirlo mediante cheques y son las únicas
instituciones privadas que suministran el sistema económico, un medio de cambio
distinto a las monedas y a los billetes. * Bancos especializados: estos bancos tienen
similitudes con los bancos que ya hemos mencionado, de una forma breve podemos
decir que, los bancos especializados tienen una finalidad crediticia específica,
incluyendo banca de fomento, banco hipotecario, banco de segundo piso entre otros.

* Bancos especiales: se caracterizan por las índoles de créditos que otorgan sus
préstamos.

Criterio empleado para clasificar los bancos

Atendiendo a la forma de constituir su capital y administración puede clasificarse:
 Bancos Estatales: son aquellos cuyo capital es aportado por el Estado.
 Bancos Privados: son aquellos cuyo capital es aportado por accionistas
particulares.
 Bancos Mixtos: sus aportes o capital se forma como aportes privados y
oficiales.

Según los tipos de operaciones que realizan:

 Banca comercial: Los bancos comerciales son los más abundantes. Su
actividad se centra en la captación de depósitos de personas físicas y
 jurídicas, la prestación de servicios de pagos y cobros, la concesión de
créditos y la financiación del comercio nacional e internacional.
 Cajas de ahorro: Las cajas de ahorros en Europa empezaron como entidades
sin fines de lucro y con marcado carácter social.
 Banca de inversión: Esta actividad la desarrollan Sociedades de Valores y
Bolsa en los mercados más desarrollados y se define con el término banca de
inversión por asimilación con el inglés "investmentbanking". Estas tradiciones
en inglés se le llama tradicionalmente "investmentbanks" están especializadas
en colocar emisiones de deuda o de acciones entre el público, adquiriéndolas
en firme al emisor a un precio de mayoría y distribuyéndolas después a
precios de minoría o minorista.
 Bancos corrientes: Aquellos que operan con el público en general y ganan a
través de la intermediación financiera y el crédito de consumo principalmente.
 Bancos centrales: Son las casas bancarias de categoría superior que
autorizan el funcionamiento de entidades crediticias, las supervisan y
controlan.
 El Banco Central: Es la autoridad monetaria por excelencia en cualquier país
que tenga desarrollado su sistema financiero.

Los bancos especializados:

Son los bancos que realizan una finalidad crediticia específica, es decir, que sus
operadores cambiarios fronterizos y naturalmente ellos bancos de emisión. 

Bancos de emisión:
Estos se preservan como bancos oficiales, tienen la capacidad exclusiva de emitir
billetes de banco de curso legal o de curso forzoso, operan en régimen de monopolio
legal y realizan además otras funciones tales como: Regular el Crédito, Mantener la
estabilidad monetaria, establecer un sistema de redescuento y la de promover el
buen funcionamiento de las instituciones bancarias.