Origen y surgimiento de la banca en la República Dominicana

Las actividades bancarias de manera formal en la República Dominicana se ubican a partir

del año 1908 con la presencia de una sucursal del Royal Bank of Canada y del National Bank
of New York. Posteriormente se instaelaron el Banco National de Jorvis, en 1912, el National
City Bank, en 1917, y el Bank of Nova Scotia, en 1920. En un tiempo récord el mercado
financiero dominicano registraba una expansión impresionante, ya que para 1917 también
se instala una sucursal del International Banking Corporation.

El origen del capital financiero naciente no era doméstico sino foráneo, pero a finales del
siglo XIX se realizaron operaciones de banca de capital local por un tiempo muy corto. A raíz
de la presencia significativa de los primeros bancos en la República Dominicana, se creó para
1909 la primera legislación bancaria bajo la Secretaría de Hacienda y Comercio y cuya
finalidad era el control de las operaciones bancarias y autorización de sucursales a través de
interventores (o inspectores). Esto significa que el Estado asumió la responsabilidad de
vigilar el negocio bancario desde que este entró en auge Hay que poner de relieve que desde
el inicio de la década de los 40 el Estado dominicano incursionó en las actividades bancarias
cuando adquirió la sucursal del National City Bank para convertirlo en el Banco de Reservas
de la República Dominicana, 1941, y luego surge el Banco Agrícola e Hipotecario, en 1945.
Ambas entidades se constituyeron en las únicas de capital criollo de carácter estatal.

Desde 1947 la banca dominicana ha transitado por tres momentos importantes que han
transformado el circuito de financiación local, la expansión del sistema financiero y la
transformación institucional de la dinámica bancaria, y el Modus Operandis de las
instituciones de Intermediación Financiera. El año 1947 marcó la transformación del sistema
financiero dominicano; se crea la Unidad Monetaria Dominicana, el Banco Central y la Super-
intendencia de Bancos, esta última bajo la Ley No. 1530 del 9 de octubre del 1947, ley que
crea los cimientos para la supervisión y regulación del Sistema Financiero Dominicano.

Con la creación de la Ley No. 183–02 Monetaria y Financiera, se le da a la Superintendencia

de Bancos el marco jurídico de actuación que tiene en la actualidad, otorgándole la respons-
abilidad de supervisar, con plena autonomía, a las instituciones de intermediación
financiera, con el propósito de proteger los fondos de los ahorrantes y los derechos de los
usuarios de los servicios financieros. Así mismo, con la promulgación de esta ley, el Superin-
tendente de Bancos se incorpora como miembro ex oficio de la Junta Monetaria
La República Dominicana surgió a la vida independiente (1844) en medio de una situación
económica desastrosa.

El monto total de dinero en efectivo dejado por los haitianos en las cajas de Santo Domingo
y Puerto Plata, ascendía a $ 6,068.64 pesos fuertes a $ 5,093.77 pesos de moneda nacional.
La situación monetaria intentó resolverse mediante el sistema de emisiones de papel
moneda.

Durante primer gobierno del general Pedro Santana la situación monetaria continuó
empeorándose Cuando asumió Buenaventura Báez en 1849 proclamó como parte de su
programa de gobierno resolver el problema monetario. Pero al final se vio envuelto en la
misma situación que los gobiernos anteriores.

El presidente Ignacio María González otorgó concesiones parecidas a George O’ Gladis para
crear otro banco con el nombre de Banco Nacional de Santo Domingo. La diferencia con los
anteriores residía en que el Estado Dominicano participaría como accionista con un aporte
en bonos de $ 400,000 pesos. Este proyecto fue anulado en 1876.

El ascenso a la presidencia de Ulises Francisco Espaillat, dio paso a la formación, por parte
del gobierno de una entidad oficial, en asociación con el sector oficial. Esta entidad fue
bautizada con el nombre de Banco de Anticipo y Recaudación.
El presidente Ulises Heureaux patrocinó la formación del Banco de Santo Domingo,
mediante concesiones a la empresa francesa, crédito moviliar. Una compañía
norteamericana tomó el control del Banco.

Al inicio de 1941 la banca comercial de la República Dominicana era totalmente extranjera.

En efecto , los bancos dominantes eran tres: el Nacional City Bank of New York; The Royal
Bank of Canada y The Bank of Nova Scotia.
En 1941 se compró a los norteamericanos el National City Bank, se procedió a la creación del
Banco de Reservas de la República Dominicana. Luego, en el primero de julio de 1945 se creó
el Banco Agrícola e Hipotecario actualmente denominado Banco Agrícola.
La única entidad bancaria creada antes del derrumbamiento del régimen trujillista fue el
Banco de Crédito y Ahorros, surgido en virtud de las legislaciones monetarias y financieras
de 1947. En este año surge el Banco Central de la República Dominicana.
El 3 de mayo de 1962 fue aprobada una resolución que autorizaba la instalación de una
sucursal del Chase Manhattan Bank en República Dominicana. Para el mismo año de 1962
otro banco norteamericano, el First Nacional City Bank, también obtuvo concesiones para
establecerse en el país.

La tercera sucursal de bancos comerciales durante este período (1948-1970) corresponde al

Bank of American Nacional Trust and Savings Asociation de los Estados Unidos de América.
En el plano bancario, es el Banco Popular Dominicano, fundado en 1963 el que abre las
puertas del sector privado.
La evolución de la banca en el país continúa con la fundación del Banco de Santo Domingo,
el 17 de septiembre de 1973. Anteriormente, en el mismo año se funda el Banco Condal
Dominicano de capitalistas españoles vinculados a la viuda de Trujillo y a la Banca Catalana.

El 6 de octubre de 1974 se organizó el Banco Metropolitano, y el 1º de abril del mismo año

comenzó a operar el Banco de los Trabajadores. En el período comprendido de 1972 y 1976
se funda el Banco Comercial Hipotecario y varias pequeñas empresas financieras.
En 1972, inició sus operaciones el Banco Hipotecario Dominicano (BHD).
El Banco del Progreso se inició en el 1974, luego de la adquisición de los activos fijos del Bank
of Boston pero es en 1984 cuando el consejo de accionistas decide cambiar al nombre de
Banco Dominicano del Progreso S. A.

También debemos señalar entre otros ya desaparecidos el Banco del Comercio, el Banco
Universal, el Banco Intercontinental “Baninter”, adquirido por el Scotiabank, que además
adquirió el Citibank.

Primeros Bancos privados en la República Dominicana

El primer Banco Privado que existió en la República Dominicana fue el Banco Comercial de
Santo Domingo en 1886. Isidro Méndez, de origen francés, fue su fundador junto a David
Come, Julián de la Rocha y Eugenio de Marchena.

En el Período en que renacía la influencia Francesa fue que el Presidente Heureaux otorgó
una concepción de fecha 26 de julio de 1889, por un período de 560 años, a la sociedad de
Crédito Mobiliar (CreditMobilia de Francia), con cede en París, para establecerse segundo
Banco Dominicano, que se denominó también Banco Nacional de Santo Domingo. Esta
importante institución, con una capital inicial de US$2,000,000.00, funcionó con regularidad
desde sus inicios de operaciones en noviembre de 1889 hasta 1893. Más luego se
produjeron incidentes que motivaron la desaparición del Banco Francés el cual fue
reemplazado por un Banco Americano.

El Banco de Santo Domingo fue poco a poco declinando y ya para el año 1914 el señor
Santiago Michelena quedo asignado depositario de los fondos del Estado.
Luego comenzaron sus operaciones en el país las agencias de Bancos extranjeras, las cuales
ejercieron toda las actividades propias de la Banca Comercial, fue el 5 de febrero de 1917 la
Internacional BankinCorporation, subsidiaria del Nacional City Bank y posteriormente en
1920 The Bank of Nova Scotia. El primero de enero de 1926 el Nacional City Bank que
mediante su subsidiaria en el país la International Bank Corporation había estado manejando
los fondos del Estado desde su instalación en el país, suplantando de esta manera al señor
Santiago Michelena, quedó definitivamente establecido e al República Dominicana, hasta el
24 de octubre del 1941, cuando esta entidad Bancaria fue vendida al Gobierno Dominicano
para convertirse en lo que es hoy el Banco de Reservas de la República Dominicana.

Cuatro años más tarde en virtud de la ley No. 9087 de fecha primero de Junio de 1945, se
creó el Banco Agrícola e Hipotecario actualmente denominado Banco Agrícola de la
República Dominicana que vino a constituir la primera experiencia en materia de
instituciones especializadas para promover el desarrollo económico.

Otro banco desaparecido fue el Banco nacional de Crédito, de la familia Pellerano, adquirido
por la familia León Jiménez, el cual pasó a llamarse Banco León.
En la región del Cibao nace el Banco Santa Cruz, en noviembre de 1999.

Leyes que organizan la banca en la R. D. octubre de 1947.

Las principales leyes con sus modificaciones que regulan las operaciones de la banca en la R.
D. son las siguientes:
 Ley 1528 de 9 de octubre de 1947, Ley Monetaria y sus modificaciones.
 Ley de cheques No. 2859 de fecha 30 de abril de 1951 (modificada por la ley 108 de
enero 1980).
 Ley 4290 del 25 de Septiembre de 1955 sobre Casas de Préstamos de Menor Cuantía.
  Ley 5894 de 12 de mayo de 1962. Ley Orgánica de Banco Nacional de la Vivienda
(modificada por la 06 del 11 de enero del 2006)
 Ley 5897 de 14 de mayo de 1962 sobre Asociaciones de Ahorros y Préstamos para la
Vivienda.
 Ley 6142 de 29 de diciembre de 1962, Ley Orgánica del Banco Central y sus
modificaciones.
 Ley 6186 del 12 de febrero de 1963, Ley de Fomento Agrícola que regula en otros
aspectos regula los Almacenes Generales de Depósito.
 Ley 483 del 9 de noviembre de 1964, sobre ventas condicionales de inmuebles.
 Ley 251 de 11 de mayo de 1964 que regula la Transferencia Internacionales de Fondo
y sus modificaciones.
 Ley 708 de 14 de abril de 1965, Ley General de Bancos.
 Ley 292 de 30 de junio de 1966 sobre Sociedades Financieras de Empresas que
Promueven el Desarrollo Económico y sus modificaciones.
 Ley 171 del 7 de junio de 1971 sobre Bancos Hipotecarios de la Construcción.
 Ley 16-95 de fecha 20 de noviembre de 1995 de Inversión Extranjera.
 Ley No. 18-2000 de fecha 8 de mayo del año 2000, relativa al Mercado de Valores.
 Ley No. 72-00 sobre lavado de activos provenientes del tráfico ilícito de drogas y
sustancias controladas y otras infracciones graves del 7 de junio del 2000.
 Ley Monetaria y Financiera (ley No. 183-01 del 21 de noviembre del 2002.)
 Ley General de Protección de los Derechos del Consumidor o usuario No. 358-06.
 Ley No. 288-06 de fecha 30 de junio de 2006.
 Modificación Reglamento sanciones de fecha 30 de junio 2006.
Ley 92-04 del Programa excepcional de prevención del riesgo para las entidades de
intermediación financiera.

Marco jurídico del sistema bancario dominicano

Los primeros indicios de regulación bancaria en R. D., aparecen en 1869 con el surgimiento
del Banco Nacional de Santo Domingo, S. A. En 1909 el Estado Dominicano promulga la
primera Ley General de Bancos.

En el año 1947 se produce en el país una verdadera transformación del sistema financiero;
se crea la Unidad Monetaria Dominicana, el Banco Central y la Superintendencia de Bancos,
esta última bajo la Ley No. 1530 del 9 de octubre, sustituida por la Ley General de Bancos
No. 708, del 14 de abril del 1965.

La Administración Monetaria y Financiera está compuesta por:

 Junta Monetaria,
 El Banco Central y
 Superintendencia de Bancos, Siendo la Junta Monetaria el órgano superior del Banco
Central, esta a su vez dirige la política monetaria, crediticia y cambiaria de la Nación.

Clasificación de los bancos

De acuerdo a su evolución histórica que han experimentado el surgimiento de los bancos, a
la naturaleza de sus actividades, a la índole del crédito que otorgan, a la forma de constituir
su capital y administración, y la autorización para su constitución.

Esta tiene tres principales categorías:

1. Bancos de emisión
2. Bancos comerciales
3. Bancos especializados

Dentro de esa clasificación decimos que:

* Banco de emisión, llamados también bancos centrales, tienen la capacidad exclusiva de
emitir billetes de banco, de curso legal o de curso forzoso, operan en régimen de monopolio
legal y realizan además otras funciones, tales como: regular el crédito, mantener la
estabilidad monetaria, establecer un sistema de redescuento y la de promover el buen
funcionamiento de las instituciones bancarias.

* Bancos Comerciales, llamados bancos de créditos ordinarios, que otorgan y realizan sus
operaciones de crédito a un término muy breve en régimen de libre competencia.
Sus operaciones principales son las de depósitos y créditos que concentran el ahorro y el
dinero disponible en el mercado para distribuirlo en actividades económicas de rápida
actividades.

Estas son las únicas instituciones bancarias que se les permite recibir depósitos a la vista
retirables en el mercado para distribuirlo mediante cheques y son las únicas instituciones
privadas que suministran el sistema económico, un medio de cambio distinto a las monedas
y a los billetes. * Bancos especializados: estos bancos tienen similitudes con los bancos que
ya hemos mencionado, de una forma breve podemos decir que, los bancos especializados
tienen una finalidad crediticia específica, incluyendo banca de fomento, banco hipotecario,
banco de segundo piso entre otros.

* Bancos especiales: se caracterizan por las índoles de créditos que otorgan sus préstamos.

Criterio empleado para clasificar los bancos

Atendiendo a la forma de constituir su capital y administración puede clasificarse:
 Bancos Estatales: son aquellos cuyo capital es aportado por el Estado.
 Bancos Privados: son aquellos cuyo capital es aportado por accionistas particulares.
 Bancos Mixtos: sus aportes o capital se forma como aportes privados y oficiales.

Según los tipos de operaciones que realizan:

 Banca comercial: Los bancos comerciales son los más abundantes. Su actividad se
centra en la captación de depósitos de personas físicas y jurídicas, la prestación de
servicios de pagos y cobros, la concesión de créditos y la financiación del comercio
nacional e internacional.
 Cajas de ahorro: Las cajas de ahorros en Europa empezaron como entidades sin fines
de lucro y con marcado carácter social.
 Banca de inversión: Esta actividad la desarrollan Sociedades de Valores y Bolsa en los
mercados más desarrollados y se define con el término banca de inversión por
asimilación con el inglés "investmentbanking". Estas tradición en inglés se le llama
tradicionalmente "investmentbanks" están especializadas en colocar emisiones de
deuda o de acciones entre el público, adquiriéndolas en firme al emisor a un precio
de mayoría y distribuyéndolas después a precios de minoría o minorista.
 Bancos corrientes: Aquellos que operan con el público en general y ganan a través de
la intermediación financiera y el crédito de consumo principalmente.
 Bancos centrales: Son las casas bancarias de categoría superior que autorizan el
funcionamiento de entidades crediticias, las supervisan y controlan.
 El Banco Central: Es la autoridad monetaria por excelencia en cualquier país que
tenga desarrollado su sistema financiera.
Los bancos especializados:
Son los bancos que realizan una finalidad crediticia específica, es decir, que sus
operadores cambiarios fronterizos y naturalmente ellos bancos de emisión. 

Bancos de emisión:
Estos se preservan como bancos oficiales, tienen la capacidad exclusiva de emitir billetes de
banco de curso legal o de curso forzoso, operan en régimen de monopolio legal y realizan
además otras funciones tales como: Regular el Crédito, Mantener la estabilidad monetaria,
establecer un sistema de redescuento y la de promover el buen funcionamiento de las
instituciones bancarias.