PROYECTO DE INVERSIÓN

Información General del Proyecto:

1. HORIZONTE DEL PROYECTO 2
2. PROYECCIÓN DEL MERCADO: Ventas (en miles de soles)
Año 1 Año 2
Ventas S/. 10,000.00 S/. 15,000.00

3. INVERSIÓN valor de recuperacion

a. Capital de Trabajo S/. 200.00 100%

edificio S/. 2,000.00 30%
maquinari S/. 1,600.00 10%
equipos S/. 600.00 15%
terreno S/. 1,600.00 100%

TOTAL S/. 6,000.00

4. COSTOS DE VENTAS (Costos Servicio)

Producción Año 1 Año 2
a.Mano de obra S/. 2,000.00 S/. 3,000.00
c. Costos indirectos S/. 1,600.00 S/. 2,400.00
d. Depreciación S/. 1,675.00 S/. 1,675.00
TOTAL S/. 5,275.00 S/. 7,075.00

5. GASTOS DE OPERACIÓN
Año 1 Año 2
a. Gastos Admin. S/. 1,000.00 S/. 1,000.00
b. Gastos Ventas S/. 800.00 S/. 1,200.00

6. FINANCIAMIENTO

a. Préstamo Bancarios S/. 4,200.00 (60% de la inversión)

b. Tasa de Interés 19% Efectiva anual
c. Tiempo 2 años

7. IMPUESTO A LA RENTA 20%

 50%

uperacion

50%

50%
 TABLA DE DEPRECIACIÓN MÉTODO LINEAL
ACTIVOS VALOR % V. DE RECUP. V. DE DEPREC.
edifico S/. 2,000.00 30% S/. 600.00 S/. 1,400.00
maquinaria S/. 1,600.00 10% S/. 160.00 S/. 1,440.00
equipos S/. 600.00 15% S/. 90.00 S/. 510.00
Total S/. 4,200.00 S/. 850.00 S/. 3,350.00

Depreciación

D= C - L = D= S/. 1,675.00
N

CUADRO DE DEPRECIACIÓN
AÑOS DEPRECIACIÓN FONDO RESERVA VALOR CONTABLE
0 ___ ____ S/. 4,200.00
1 S/. 1,675.00 S/. 1,675.00 S/. 2,525.00
2 S/. 1,675.00 S/. 3,350.00 S/. 850.00
 CUADRO DE SERVICIO DE LA DEUDA
R = P * i * (1+i)n
(1+i)n - 1 S/ 4,200.00 TEA
TEM
TESM

Nº Préstamo Interés Amortización Cuota Fija

S/ 4,200.00
S/ 4,200.00 S/ 815.64 - S/. 815.64
S/ 4,200.00 S/ 815.64 - S/. 815.64
S/. 2,285.86 S/ 815.64 S/. 1,914.14 S/. 2,729.78
S/ 443.91 S/. 2,285.87 S/. 2,729.78

1 AÑOS S/ 1,631.28 - 1631.28

2 AÑO S/ 1,259.55 S/. 1,914.14 S/ 5,459.56
S/ 2,890.83 S/ 7,090.84
 42.6
3.01
19.42
 ESTADO DE GANANCIAS Y PÉRDIDAS
AÑOS Año 1 Año 2 Año 3 Año 3 Año 3
DETALLE DE LAS CUENTAS Año 4 Año 4 Año 4
INGRESOS 10,000.00 15,000.00 Año 5 Año 5 Año 5
(-) COSTO DE VENTAS -5,275.00 -7,075.00 Año 6 Año 6 Año 6
UTILIDAD BRUTA 4,725.00 7,925.00 Año 7 Año 7 Año 7
(-) G. ADM. -1,000.00 -1,000.00 Año 8 Año 8 Año 8
(-) G. VENTAS -800.00 -1,200.00 Año 9 Año 9 Año 9
UTILIDAD DE OPERACIÓN 2,925.00 5,725.00 Año 10 Año 10 Año 10
(-) GASTOS FINANCIEROS -1,631.28 1,259.55 Año 11 Año 11 Año 11
UTILIDAD ANTES DE IMPUES 1,293.72 6,984.55 Año 12 Año 12 Año 12
(-) IMP. A LA RENTA -388.12 -2,095.37 Año 13 Año 13 Año 13
UTILIDAD NETA 905.60 4,889.19 Año 14 Año 14 Año 14
 PERFIL REAL FLUJO DE CAJA ECONÓMICO
AÑOS INVERSIÓN OPERACIÓN LIQUIDACIÓN
DETALLE DE CUENTAS 0 1 2 RECUPERO
INGRESOS S/. 10,000.00 S/. 15,000.00
COSTOS DE INVERSIÓN
Inversión fija S/. -4,200.00 S/. 4,200.00
Capital de Trabajo S/. 200.00 S/. 200.00
COSTOS DE VENTAS S/. -5,275.00 S/. -7,075.00
UTILIDAD BRUTA S/. 4,725.00 S/. 7,925.00
GASTOS DE OPERACIÓN
Gastos de administración S/. -1,000.00 S/. -1,000.00
Gastos de Ventas S/. -800.00 S/. -1,200.00
UTILIDAD ANTES DE IMPUESTOS S/. 2,925.00 S/. 5,725.00
(-) Impuestos S/. -877.50 S/. -1,717.50
UTILIDAD DISPONIBLE S/. 2,047.50 S/. 4,007.50
Depreciación S/. 1,675.00 S/. 1,675.00
FLUJO DE FONDOS NETO S/. -4,000.00 S/. 3,722.50 S/. 5,682.50 S/. 4,400.00

CÁLCULO DEL VALOR ACTUAL NETO ECONÓMICO - VANE

MOMENTO 0 1 2 3 4 5
Flujo neto economico S/. -4,000.00 S/. 3,722.50 S/. 5,682.50 3 3 3
Tasa de descuento (25%) 1 1.25 1.56 3 3 3
Valor Actual S/. -4,000.00 S/. 2,978.00 S/. 3,636.80 3 3 3
Valor Actual Neto
Economico Acumulado S/. -4,000.00 S/. -1,022.00 S/. 2,614.80 3 3 3

VANE = S/. 2,618.55

CÁLCULO DE LA TASA INTERNA DE RETORNO ECONÓMICO - TIRE

MOMENTO 0 1 2
 Flujo neto económico S/. -4,000.00 S/. 3,722.50 S/. 5,682.50
Tasa de Descuento S/. 1.00 S/. 1.74 S/. 3.04
Valor Actual S/. -4,000.00 S/. 2,133.46 S/. 1,866.54
Valor actual neto
económico acumulado S/. -4,000.00 S/. -1,866.54 S/. 0.00

TIRE = 74.482050%

CÁLCULO DE LA RELACIÓN BENEFICIO COSTO (RB/C)

Valor Actual Neto S/. -4,000.00 S/. 2,978.00 S/. 3,636.80

Valor Actual Neto Acumulado S/. 2,978.00 S/. 6,614.80
Inversión S/. -4,000.00
Relación Beneficio Costo (RB/C) S/. 1.65
 PERFIL REAL FLUJO DE CAJA FINANCIERO
AÑOS INVERSIÓN OPERACIÓN LIQUIDACIÓN
DETALLE DE CUENTAS 0 1 2 3 4 5 RECUPERO
INGRESOS S/. 10,000.00 S/. 15,000.00
Financiación S/. 4,200.00
COSTOS DE INVERSIÓN
Inversión fija S/. -4,200.00 S/. 4,200.00
Capital de Trabajo S/. -200.00 S/. 200.00
COSTOS DE OPERACIÓN
Costos de ventas S/. -5,275.00 S/. -7,075.00
UTILIDAD BRUTA S/. 4,725.00 S/. 7,925.00
GASTOS DE OPERACIÓN
Gastos de administración S/. -1,000.00 S/. -1,000.00
Gastos de Ventas S/. -800.00 S/. -1,200.00
UTILIDAD DE OPERACIÓN S/. 2,925.00 S/. 5,725.00
Gastos financieros S/. -1,631.28 S/. -1,259.55
UTILIDAD ANTES DE IMPUESTOS S/. 1,293.72 S/. 4,465.45
(-) Impuestos S/. -388.12 S/. -1,339.63
UTILIDAD DISPONIBLE S/. 905.60 S/. 3,125.81
Depreciación S/. 1,675.00 S/. 1,675.00
Flujo de fondos bruto S/. 2,580.60 S/. 4,800.81
Amortizacion de préstamo
FLUJO DE FONDOS NETO S/. -200.00 S/. 2,580.60 S/. 4,800.81 S/. 4,400.00

CÁLCULO DEL VALOR ACTUAL NETO ECONÓMICO - VANF

MOMENTO 0 1 2 3 4 5
Flujo neto economico S/. -200.00 S/. 2,580.60 S/. 4,800.81
Tasa de descuento (25%) 1 1.25 1.56
Valor Actual S/. -200.00 S/. 2,064.48 S/. 3,072.52
Valor Actual Neto
Economico Acumulado S/. -200.00 S/. 1,864.48 S/. 4,937.00
 VANE = S/. 4,937.00

CÁLCULO DE LA TASA INTERNA DE RETORNO ECONÓMICO - TIRF

MOMENTO 0 1 2 4 5
Flujo neto económico S/. -200.00 S/. 2,580.60 S/. 4,800.81
Tasa de Descuento S/. 1.00 S/. 14.55 S/. 211.78
Valor Actual S/. -200.00 S/. 177.33 S/. 22.67
Valor actual neto
económico acumulado S/. -200.00 S/. -22.67 S/. 0.00

TIRF = 1355.250020%

CUADRO DECISIONAL
VAN TIR
FCE S/. 2,618.55 74.48%
FCF S/. 4,937.00 1355.25%
R B/C S/. 1.65