Posición Corta

Precio Posición Flujos Cta Margen

12/10/2019 1.3207 24,763,125 $ - $ 729,000
12/11/2019 1.3208 24,765,000 -$ 1,875 $ 727,125
12/12/2019 1.3139 24,635,625 $ 129,375 $ 856,500
12/13/2019 1.334 25,012,500 -$ 376,875 $ 479,625 margin call
$ 729,000 $ 249,375
12/14/2019 1.3392 25,110,000 -$ 97,500 $ 631,500
12/15/2019 1.3349 25,029,375 $ 80,625 $ 712,125

-266,250 -266,250
Price factor Contratos margen inicial $ 2,430 $ 729,000
62,500 300 margen mantenimiento $ 1,800 $ 540,000

Liquidación Corta
-266,250
 Maggie, en esta pregunta creo que hubo un error
Fecha Jan-19 Oct-19 en la cantidad de toneladas que se necesitan,
porque 1 tonelada solo es 2430.5 libras, y los
Spot price 2.65 2.62 contratos estan a partir de 12 500 y 25 000 libras.
March 2015 futur 2.667 2.614
Por eso solo se opto por un contrato.

A) Posición Larga con cobertura Corta

B) 1 contrato

c) Liquidación Original
-750

D) Liquidación Corto
1325

E) Posición Neta
575 0.236576836 Lo que gano por cada libra de cobre

F) Base t 0.017
Base t+1 -0.006
Cambio Base 0.023

G) Por contratos
Margen Incial $ 7,763 $ 7,763

H) Precio Efectivo 1327.62

Precio Efectivo 2.661
 nta creo que hubo un error (High Quality)
ladas que se necesitan, Price factor (High quality) margen inicial
o es 2430.5 libras, y los
tir de 12 500 y 25 000 libras. 25000 libras margen mantenimiento
or un contrato.

1 tonelada 2430 libras + 6 onzas

2430.5 libras

1 12
0.5 6
$ 7,763 pg 128
$ 5,750
Posición Largo 100,000.00
Libras de cobre $ 2.79 cada libra contrato

M Inicial
M Mantenimiento
(High Quality)
25000 libras
4 contratos

$ 7,763 $ 31,052
$ 5,750 $ 23,000
 Precio
Octubre (2019) $ 120.925 por libra
Enero (2020) $ 172.900 por libra

Spot Futuro
Po 120.925 172.9
P1 3M 122.3761 174.9748

Spot Futuro
Po $ 120.925 122.3761
P1 3M $ 172.900 174.9748
Interés T-bill 1.20% 3M

Price factor 40,000 libras

contratos 300

margen inicial $ 1,350 $ 405,000.00

margen mantenimiento $ 1,000 $ 300,000.00

Liquidación Largo (Original)

$ 17,413,200

Liquidación Corta
-$ 24,897,600

Posició Neta
-$ 7,484,400