Fijación de precios de transferencia

Concepto

Es el valor o precio, que se asigne a los bienes, servicios, inversiones y/o

tecnología que son negociados entre empresas relacionadas mediante alguna
vinculación y que implique algún tipo de poder de decisión.

Este valor puede tener efectos económicos y jurídicos tanto nacionales como
transnacionales, así como para las empresas que intervengan en la relación
comercial, como para las administraciones tributarias y para terceros.

El concepto de precios de transferencia no puede ser más que una forma de

movimiento de beneficios de un lugar a otro (concepto en la literatura jurídica
norteamericana se denomina profit shifting). (Jackman, 1997).

En ese sentido, los precios de transferencia serán “aquellos que utilizan o pactan

entre sí sociedades sometidas al mismo poder de decisión, circunstancias que
permite, a través de la fijación de precios convenidos entre ellas, transferir
beneficios o perdidas de unas a otras, situadas las más de las veces en países
distintos.” (Barboza, 2004).
La anterior definición entiende los precios de transferencia como la manipulación
de los precios entre los miembros de un mismo grupo, con el fin de eliminar el
impacto impositivo global de sus operaciones y procurando evitar la doble
imposición económica.
La fijación de precios de transferencia internacional consiste en determinar el
precio en que han de llevarse a cabo las transacciones entre partes relacionadas.
Las transferencias pueden ir de una subsidiaria hacia una matriz (transferencias
ascendentes), de una matriz a una subsidiaria (transferencias descendentes) o de
una subsidiaria hacia otra de una misma matriz.
La fijación de un sistema de precios de transferencia debe conducir a una
asignación más eficiente y eficaz de los recursos, intentando en todo momento
evitar tensiones entre las distintas divisiones que pongan en peligro el logro de los
objetivos globales de la empresa.
Objetivos
La evaluación del desempeño: Para evaluar de manera justa el desempeño de ambas partes en
relación con una transacción intercompañia, la transferencia debe llevarse a cabo a un precio
aceptable para ambas partes. Un precio aceptable podría determinarse tomando como referencia
los precios enteros del mercado, o bien, podría determinarse permitiendo que ambas partes
negocien el precio.

La minimización de costos: Cuando las transacciones intercompañias traspasan las fronteras

internacionales, las diferencias entre los países se pueden llevar a las oficinas centrales de la CMN
a estipular precios discrecionales de transferencia en un intento por alcanzar ciertos objetivos de
minimización de costos. El uso más conocido de fijación discrecional de precios de transferencias
consiste en registrar las utilidades en pises con bajas tasas de impuestos para minimizar los
impuestos  sobre ingresos mundiales.

Objetivos incompatibles: Cuando se trata de la fijación de precios de transferencia, siempre existe

un conflicto inherente entre la evaluación del desempeño y los objetivos de minimización de
costos. Para minimizar costos, los altos ejecutivos deben imponer un precio discrecional de
transferencia. Por definición, dicho precio no es negociado entre los dos gerentes involucrados en
la transacción. Una manera en que las compañías pueden encarar este conflicto es por medio de la
fijación de precios duales.

Evitar las retenciones  de impuestos: Una compañía matriz podría preferir no recibir pagos en
efectivo en la forma de dividendos, intereses y regalías provenientes de sus subsidiarias en el país
del extranjero cuyos gobiernos exigen el pago de retenciones de impuestos. En vez de ello, el
efectivo el efectivo puede transferirse en forma de precio de venta por bienes y servicios
otorgados a la subsidiaria extranjera por parte de su matriz o de sus compañías afiliadas.

Minimización de los aranceles por importación (tarifas aduaneras): Los países estiman las tarifas
aduaneras de los artículos que importación base en su valor. A esto se le conoce como arancel de
importación ad valoren. Una forma de reducir los aranceles de importación ad valoren consiste en
transferir los artículos a precios más bajos hacia una operación extranjera.

Eludir las restricciones a la  repatriación de utilidades: Limitan el monto de las utilidades que
pueden pagarse como dividendos a una compañía matriz extranjera.

Selección de precios de transferencia

La selección de un método de determinación de precios de transferencia aspira en

todos los casos a la selección del método más apropiado para las circunstancias
concretas analizadas. Para que así sea, el proceso de selección debe ponderar
las ventajas e inconvenientes de los métodos aceptados por la OCDE, la
corrección del método considerado en vista de la naturaleza de la operación
vinculada, la disponibiidad de información

 Directrices de la OCDE