Ta

INFORME SECTORIAL
ECUADOR SECTOR AUTOMOTRIZ
ECUADOR:

Informe con cifras al 30 de septiembre de 2014

Fabin Uribe

(593) 3331.573

furibe@rat
furibe@ratingspcr.com

Resumen Ejecutivo
La importancia del sector automotor en el desarrollo del pas es reconocida por su influencia en varios
entornos. El sector contribuye a la economa en aranceles, impuestos y generacin de empleo. En este
sentido, las actividades relacionadas con el sector automotriz generaron un nmero de plazas de empleo
1
2
(90.012 personas) , en impuestos contribuy con US$ 447,1 millones en el ao 2014.
La oferta del sector automotriz ecuatoriano, est compuesta por importadores y productores na
nacionales.
La produccin nacional se caracteriza por ser de ensamblaje, las principales empresas son: Motors
mnibus BB GM-OBB,
OBB, MARESA, AYMESA, y CIAUTO, productoras de vehculos de las marcas
Chevrolet, Mazda, Ka y Great Wall respectivamente. Por su parte las marcas competidoras en el Pas
son Chevrolet, Ka y Hyundai, con ventas en mayor parte de vehculos livianos.
Uno de los riesgos a los que se enfrenta el sector automotriz son las restricciones gubernamentales
mediante la asignacin de cupos a importaciones
importaciones de vehculos y partes, que afectan principalmente a la
importacin de vehculos livianos y ocasionan un alza en los precios; pese a ello este sector ha mostrado
un crecimiento promedio en ventas por unidades de 6,3% entre 2002 y 2013. Las restriccio
restricciones tuvieron su
origen en 2012, y se ampli
para el ao 2015.
2015. El argumento para las restricciones en 2014, se respald
en temas ambientales sustentados en informes del Ministerio de Ambiente y del Consejo Nacional de
Trnsito, mientras que para 2015 se argument
arg
fue que la economa ecuatoriana se encuentra afectada
por la reduccin del precio del petrleo a nivel internacional, "particular que impacta negativamente en la
situacin externa del pas.

Entorno
La produccin de vehculos en Ecuador comenz en los aos 50, cuando empresas del sector
metalmecnico y textil empezaron la fabricacin de carroceras, asientos para buses, algunas partes y

Con base en el Censo Nacional Econmico de 2010 http://www.ecuadorencifras.gob.ec/wp-content/descargas/Infoconomia/info7.pdf

content/descargas/Infoconomia/info7.pdf
Cifras generadas a partir de publicaciones del Servicio de rentas Internas (SRI) Disponible
en:http://www.sri.gob.ec/web/guest/estadisticas
en:http://www.sri.gob.ec/web/guest/estadisticas-generales-derecaudacion?p_auth=uIWIu6C7&p_p_id=busquedaEstadisticas_WAR_BibliotecaPortlet_INSTANCE_EVo6&p_p_lifecycle=1&p_p_state=
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_busquedaEstadisticas_WAR_BibliotecaPortlet_INSTANCE_EVo6_
2

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piezas metlicas . Segn cifras del Banco Central del ecuador (BCE) el sector automotriz, aport 6,59%
a la economa en 2014.

Actualmente, las empresas multinacionales han liderado la transferencia y asimilacin de tecnologas en

empresas de autopartes y de ensamblaje de automviles, lo cual se ve reflejado en el desarrollo
5
tecnolgico alcanzado por la industria automotriz ecuatoriana .
6

A nivel nacional con base en la informacin del Censo Nacional Econmico 2010, existen 29.068
establecimientos econmicos dedicados a actividades de comercio automotriz, (70,00% mantenimiento y
reparacin y 30,00% venta de partes, piezas y accesorios).
Las organizaciones gremiales del sector son: Cmara de la Industria Automotriz Ecuatoriana (CINAE),
Asociacin Ecuatoriana Automotriz (AEA), Cmara de Fabricantes de Carroceras y Asociacin de
Empresas Automotrices del Ecuador (AEADE).
El sector automotriz, en Ecuador est sujeto a restricciones de importaciones de vehculos desde el ao
2009 mediante la aplicacin de aranceles e impuestos. Tambin, con Resolucin No. 049-2014 de 29 de
diciembre de 2014, el Comit de Comercio Exterior resolvi prorrogar hasta el 31 de diciembre de 2015 la
vigencia de las resoluciones del COMEX No. 65 y 66 del ao 2012 y 011-2014, as como sus respectivas
reformas, mismas que guardan relacin con la restriccin cuantitativa a la importacin de CKDs y
vehculos. Las empresas buscan potenciar los servicios post-venta, para reducir los impactos, de ste tipo
de medidas, tambin en los casos de empresas comercializadoras de vehculos ensamblados en el pas,
se plantea el incremento en las ventas de vehculos ensamblados localmente, de esta manera se
incentiva la produccin nacional.

Anlisis Financiero
a)

Anlisis Cualitativo

Segn la informacin disponible con corte a diciembre 2013, la participacin por marcas muestra que
Chevrolet, se ubic como la marca lder en ventas a nivel nacional con un 48,00% de participacin en
el mercado, seguido de Ka con un 12,00%, Hyundai 9,00%, y el resto de marcas present una
participacin igual o inferior al 6,00%.
Grfico N 1
Participacin de Mercado
(2013)
Chevrolet
4%

4% 3% 2%

Ka

6%

Hyundai

6%
48%

Nissan
Toyota
Mazda

6%

9%
Ford
12%

Hino
Renault
Volkswagen

Fuente: Asociacin de Empresas Automotrices del Ecuador (AEADE) / Elaboracin: Calificadora de Riesgos Pacific Credit Rating S.A.

Un componente en la oferta de vehculos principalmente de vehculos livianos lo conforman las

ensambladoras, que en el pas son: General Motors mnibus BB GM-OBB, MARESA, AYMESA, y
CIAUTO productoras de vehculos de las marcas Chevrolet, Mazda. Ka y Great Wall respectivamente.
3

http://www.proecuador.gob.ec/pubs/analisis-sector-automotriz-2013/
Producto Interno Bruto (PIB) (Miles de Dlares 2007)
http://www.proecuador.gob.ec/pubs/analisis-sector-automotriz-2013/
6
http://www.proecuador.gob.ec/pubs/analisis-sector-automotriz-2013/
4
5

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Estas ensambladoras presentan un alto nivel de tecnificacin que les permiten ser reconocidos por sus
productos de calidad que incluso exportan, cifra que entre enero y septiembre de 2014 ascendi a 6.212
7
unidades exportadas a Colombia en 59,00%, y Venezuela 39,00% . Omnibus BB, aport con el 74,00%
8
de la produccin nacional, Aymesa el 16,00%, Maresa 10,00% .

Grfico N 2
Produccin Nacional (Emsambladoras)
% A septiembre 2014

16%
10%
Aymesa
Maresa
74%

Omnibus BB

Fuente: Cmara de la Industria Automotriz Ecuatoriana (CINAE) / Elaboracin: Calificadora de Riesgos Pacific Credit Rating S.A.

La industria automotriz del Ecuador produce actualmente los siguientes tipos de vehculos:

Automviles tipo sedan con motor a gasolina, T/M, de 4 puertas.

Automviles tipo hatchback con motor a gasolina, T/M, de 5 puertas.
Vehculos utilitarios tipo jeep 4x4 y 4x2 con motor a gasolina, T/M y T/A.
Camionetas con motor a gasolina y/o diesel, de cabina simple y/o doble, 4x4 y 4x2, T/M y T/A.
Vehculos para transporte de pasajeros tipo busetas, con motor a diesel, T/M.
Buses carrozados y carroceras para buses de transporte de pasajeros tipo bus urbano, inter
estatal, escolar y turstico.

La industria de fabricantes de autopartes ofrece:

Llantas y neumticos para auto, camioneta y camin, tanto radial como convencional.
Alfombras termoformadas y planas, insonorizantes para piso, techo, motor y capot.
Asientos para vehculos: individuales, delanteros y posteriores.
Forros para asientos de vehculos y tapicera.
Materiales de friccin para frenos automotrices y productos relacionados con el sistema de
frenos y embragues.
Silenciadores y sistemas de escape automotriz,
Vidrios y parabrisas para automviles.
Hojas y paquetes de resortes o muelles de ballestas.
Filtros de combustible para lnea automotriz.
Ensamble da auto radios y fabricacin de arneses de cables para sistemas de audio.
Acumuladores de bacteria

En la actualidad, el sector automotriz, es altamente regulado y de alto riesgo debido a las normas,
restricciones, cargas impositivas sin embargo, su comportamiento est en funcin de la economa, lo
que implica, que si se presenta un escenario de crecimiento, el sector tambin lo har, es decir el
sector es vulnerable a las variaciones de la economa

7
8

http://www.cinae.org.ec/index.php/exportaciones
http://www.cinae.org.ec/index.php/estadisiticas

www.ratingspcr.com

b)

Anlisis Cuantitativo

Las ventas de vehculos en Ecuador, presentaron una tendencia creciente entre 2002 y 2011, sin
embargo, a partir de 2011 se reflej una cada, debido a restricciones gubernamentales (impuestos y
aranceles, cupos a importaciones y normas tcnicas de seguridad). A septiembre 2014, las ventas
crecieron 0,30% en relacin al mismo periodo de 2013, destacndose una reduccin en el segmento
de vehculos pesados.
Las ventas de vehculos livianos y pesados present un comportamiento similar al sector transporte y
al Producto Interno Bruto (PIB) que es el reflejo de la economa, es decir la venta vehculos acta
como un dinamizador de la economa en todos los sectores, as, los livianos en el segmento
consumo, mientras que los pesados que son bienes de capital que activan el comercio y otros
sectores en el Pas. Sin embargo esto representa, que el sector automotriz presenta un riesgo
sistmico, que lo posiciona como vulnerable a las fluctuaciones de la economa.
Grfico N 3

Crecimiento Economa vs Ventas Vehculos

(Porcentaje)

0,8

Livianos

0,4

Pesados

0,2

Total
Transporte

2013

2012

2011

2010

2009

2008

2007

2006

2005

-0,2

2004

0
2003

(%) Crecicimiento

0,6

PIB

-0,4
-0,6
Fuente: Banco Central del Ecuador (BCE) / Elaboracin: Calificadora de Riesgos Pacific Credit Rating S.A.

Por otra parte, el nmero de vehculos por habitante en los pases de Amrica Latina fue liderado por
Argentina con 317 vehculos por cada mil habitantes. El promedio regional se ubic en 142 vehculos por
9
cada mil habitantes. En este contexto Ecuador se ubico bajo la media con 71 vehculos .
Grfico N 4
Vehculos en Amrica Latina
(x mil habitantes)
Paraguay 2009

53,5

Nicaragua 2011

54

Per 2011

67

Guatemala 2011

70

Colombia 2009

70,5

Ecuador 2010

71

Bolivia 2009

87

Honduras 2008

95

El Salvador 2001

102

Repblica Dominicana 2009

132

Panam 2010

137

Venezuela 2007

147

Costa Rica 2011

188

Chile 2011

197

Brasil 2008

210

Uruguay 2011

217

Mxico 2011

278

Argentina 2007

317
0

50

100

150

200

250

300

Fuente: Infografas10 / Elaboracin: Calificadora de Riesgos Pacific Credit Rating S.A.

9

https://infogr.am/paises-de-america-latina-con-mas-vehiculos-por-cada-1000-habitantes

www.ratingspcr.com

350

Grfico N 5
Ventas
(Unidades Vendidas)
160.000

139.893
132.172
121.446
113.812

140.000
120.000

112.684
100.000

92.764

89.558 91.778
80.410

80.000

75.632

69.372
60.000

58.095 59.151

40.000
20.000
0
2002

2003

2004

2005

2006

2007

2008

2009

2010

2011

2012

2013

Sep-14

Fuente: Asociacin de Empresas Automotrices del Ecuador (AEADE) / Elaboracin: Calificadora de Riesgos Pacific Credit Rating S.A.

Los precios promedio de los vehculos nuevos, a nivel general presentaron una tendencia creciente entre
11
2006 y 2013. Segn empresarios del sector , en el incremento de los precios han incidido los aranceles
e impuestos de 2009, y el establecimiento de cupos para la importacin de vehculos terminados como
partes para el ensamblaje local (CKD). Estos dos factores han provocado una reduccin de la oferta de
vehculos frente a una demanda creciente que ha empujado los precios al alza.
Otro factor para el alza de precios, estn las exigencias de nuevos estndares de seguridad para los
vehculos que, desde la perspectiva empresarial son costosos. Los elementos de seguridad de los autos
incluyen frenos ABS en las cuatro llantas, Sistema de Control de Estabilidad, diseos mnimos de
proteccin para soportar impactos frontales y laterales, doble airbag, cinturones de seguridad de tres
12
puntas, asientos y sus anclajes con apoyacabezas, el avisador acstico del uso de cinturn. Sin
embargo esto es bueno porque pretende brindar ms seguridad a los usuarios, pero incide altamente en
los precios de los vehculos, ya que los nuevos estndares de seguridad no se mantienen constantes sino
que varan en funcin del cambio de autoridad,

Cuadro 1: Precios Promedio

Tipo

2006

2007

2008

2009

2010

2011

2012

2013

Automviles

14.906

15.219

14.908

13.478

15.656

16.029

17.298

17.902

Camionetas

20.806

20.877

22.584

22.272

25.924

27.034

31.020

31.118

Suvs

28.313

29.198

26.352

22.939

28.203

28.485

31.437

33.572

Vans

23.765

25.935

35.095

20.409

27.285

23.704

24.894

24.738

Camiones

35.737

37.227

49.296

53.966

53.266

52.827

54.675

56.989

Buses

42.009

44.987

46.582

56.926

56.926

61.056

70.296

76.541

20.290

21.776

22.895

21.532

23.964

20.845

26.866

28.594

Total
Mercado

Fuente: Asociacin de Empresas Automotrices del Ecuador (AEADE) / Elaboracin: Calificadora de Riesgos Pacific Credit Rating S.A.

Para 2015 se ampla la restriccin a las importaciones mediante los cupos para importacin de vehculos
y partes por lo que se presenta una reduccin al sector importador de vehculos, en promedio del 52,00%
y al ensamblador del 22,00% respecto del 2014. Por ejemplo, Automotores y Anexos (Ayasa) podr
importar US$ 50,6 millones o 4.367 vehculos; Negocios Automotrices (Neohyundai S.A.) US$ 46,8
millones o 5.014 unidades; General Motors del Ecuador US$ 27,6 millones o 2.875 vehculos; Toyota del

10
11
12

https://infogr.am/paises-de-america-latina-con-mas-vehiculos-por-cada-1000-habitantes
http://www.elcomercio.com/actualidad/precio-automoviles-subio-carros-ventas.html
http://www.elcomercio.com.ec/actualidad/autos-seguridad-rafael-correa-normativa.html

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Ecuador US$ 26,7 millones o 1.845 unidades; Quito Motors S.A US$ 25 millones o 1.361 unidades; Aekia
13
S.A. US$ 16,9 millones o 1.748 unidades, entre otros .
En la resolucin del Comit de Comercio Exterior (COMEX), se concede tambin un cupo para la
importacin de vehculos hbridos o elctricos de hasta 1.000 unidades o su equivalente a US$ 25
millones.
En los meses de enero a septiembre de 2014, la produccin nacional registr 47.076 unidades, 5,00%
menos que en el mismo periodo del ao 2013. Los vehculos producidos fueron: 31.566 automviles,
14
14.359 camionetas, 751 camperos, 200 furgonetas y 200 chasis de camioneta .
La exportacin de vehculos entre enero y septiembre de 2014 ascendi a 6.212 unidades, con un 2,00%
ms respecto al mismo perodo de 2013. El vehculo de mayor exportacin fue el automvil con 4.210
15
unidades, seguido por las camionetas con 1.802 unidades, y 200 furgonetas . Los principales destinos de
exportacin fueron Colombia y Venezuela.

Cuadro 2: Composicin de Ventas

Ensamblaje
Ao

Local

Importacin

Total

2002

21.047

30,34%

48.325

69,66%

69.372

2003

22.768

39,19%

35.327

60,81%

58.095

2004

22.230

37,58%

36.921

62,42%

59.151

2005

29.528

36,72%

50.882

63,28%

80.410

2006

31.496

35,17%

58.062

64,83%

89.558

2007

32.591

35,51%

59.187

64,49%

91.778

2008

46.782

41,52%

65.902

58,48%

112.684

2009

43.077

46,44%

49.687

53,56%

92.764

2010

55.683

42,13%

76.489

57,87%

132.172

2011

62.053

44,36%

77.840

55,64%

139.893

2012

56.395

46,44%

65.051

53,56%

121.446

2013

55.509

48,77%

58.303

51,23%

113.812

Sep-14

40.864

54,03%

34.768

45,97%

75.632

Fuente: Asociacin de Empresas Automotrices del Ecuador (AEADE) y Cmara de la Industria Automotriz Ecuatoriana (CINAE) /
Elaboracin: Calificadora de Riesgos Pacific Credit Rating S.A.

Las restricciones gubernamentales incidieron en el comportamiento de las ventas del sector, si se toma
cifras: entre enero y septiembre de 2014, se importaron 34.768 vehculos, 7,00% menos en relacin con
el mismo periodo del ao 2013. Los vehculos importados fueron: 20.461 automviles, 6.332 camiones,
2.307 camionetas, 1.983 camperos, 1.534 furgonetas, 678 tractocamiones, 458 chasis de bus, 516 buses,
16
422 automviles hbridos, 1 camionetas hibridas y 76 vehculos especiales .
Histricamente, los vehculos livianos han representado el mayor porcentaje en las ventas totales del
sector, ste porcentaje fue 87,95% de vehculos vendidos a septiembre 2014. En este punto es
importante mencionar que las restricciones gubernamentales, mediante la asignacin de cupos, afectan
directamente a vehculos importados livianos, sin embargo la restriccin no incide directamente en
vehculos pesados y maquinaria pesada. Tambin, esta restriccin afecta en menor medida a la
13

http://www.eluniverso.com/noticias/2015/01/05/nota/4400966/gobierno-restringira-2015-importacion-vehiculos-baja-petroleo.
http://www.cinae.org.ec/index.php/parque-automotor
http://www.cinae.org.ec/index.php/parque-automotor
16
http://www.cinae.org.ec/index.php/parque-automotor
14
15

www.ratingspcr.com

importacin de partes o CKD que se utiliza para ensamblar en el Pas, ya que el objetivo es incentivar la
produccin nacional.
Grfico N 6
Estructura de Mercado

12%

Livianos
Pesados

88%

Fuente: Asociacin de Empresas Automotrices del Ecuador (AEADE) / Elaboracin: Calificadora de Riesgos Pacific Credit Rating S.A.

Segn la ltima informacin disponible, en el ao 2013 el segmento de vehculos nuevos ms demandado

por los usuarios es el de automviles que concentr el 41,00% de las ventas, seguido por SUVs con el
24,00%, camionetas con el 19,00%, los camiones concentraron el 10,00%, las VANs el 5,00% y los
buses el 1,00%. En comparacin con el ao 2012, las ventas de automviles presentaron una reduccin
de 3 puntos porcentuales respecto a la demanda total en comparacin con el ao anterior que
17
representaron el 44,00%.

Grfico N 7
Tipo de Vehculos
(Unidades)

160000
140000
Automviles y

Unidades

120000

Camionetas

100000

Suvs y Vans

80000
60000

Camiones y Buses

40000
Total

20000
2013

2012

2011

2010

2009

2008

2007

2006

2005

2004

2003

2002

Fuente: Asociacin de Empresas Automotrices del Ecuador (AEADE) / Elaboracin: Calificadora de Riesgos PacificCredit Rating S.A.

Los 113.812 vehculos nuevos comercializados en el ao 2013 se distribuyeron geogrficamente en las

siguientes provincias: el 40,80% en Pichincha, el 27,00% en Guayas, el 7,00% en Tungurahua, 5,60% en
Azuay, el 3,50% en Manab, el 3,00% en Imbabura y el 13,00% restante en las dems Provincias. Con
relacin al ao 2012 la participacin por provincias se ha mantenido similar.
18

Se puede mencionar como fortalezas del sector son: presencia de varios aos en el mercado,
certificaciones internacionales de calidad y especializacin en el ensamblaje de determinados modelos de
marca, as como personal calificado, organizacin del sector a nivel de ensambladoras y concesionarias,
17
18

http://www.cinae.org.ec/index.php/ser
Las fortalezas se sustentaron en: https://www.dspace.espol.edu.ec/bitstream/123456789/2529/1/4999.pdf

www.ratingspcr.com

cercana hacia pases destino de exportaciones: Venezuela, Colombia, Per y Bolivia (implica ahorros y
logstica).
19

Entre las Debilidades que se identifica para este sector son: altamente dependiente de la Banca y
dependencia de proveedores de la subregin para el ensamblaje de unidades, no se ensambla en
Ecuador vehculos pesados, se subutiliza la capacidad instalada y dificulta economas de escala, efecto
negativo de importaciones de vehculos y autopartes en la balanza comercial del sector, Oligopolio. Una
sola compaa posee casi el 50,00% del mercado nacional, escaso control de antigedad del parque
automotor, ocasiona contaminacin medioambiental

Conclusiones/ Perspectivas
El sector automotriz ecuatoriano es importante ya que es uno de los principales sectores productivos del
pas debido al volumen de ventas que tiene, y es uno de los sectores que ms aporta en impuestos por
concepto de impuesto a la renta y a los vehculos motorizados tambin acta positivamente en la
generacin de empleo. Por otra parte los vehculos pesados son fundamentales para el comercio, la
agricultura y para las actividades econmicas en general. A pesar de su dinamismo, es un sector que en
la actualidad se encuentra altamente regulado, bajo el argumento que la economa ecuatoriana se
encuentra afectada por la reduccin del precio del petrleo a nivel internacional, lo que impacta
negativamente en la situacin externa del pas.
La oferta nacional de vehculos se ha reducido, por lo que, la expectativa de los empresarios del sector
para 2015, es que los precios suban, debido a que continan los cupos de importacin restringidos.
Las importaciones, principalmente de vehculos livianos, en la actualidad se encuentran altamente
reguladas.
Una de las alternativas tomadas por las empresas comercializadoras para enfrentar las reducciones en
compras de vehculos importados, es la adquisicin de vehculos ensamblados en el Pas y han
potenciado los servicios Post-Venta.
Existe incertidumbre en el sector automotriz, ya que el gobierno no ha establecido reglas claras. Esto,
impide que puedan realizar una planificacin empresarial estable.

Bibliografa y/o Fuentes

19

Instituto de Promocin de exportaciones e Inversiones, Anlisis del Sector Automotriz,

http://www.proecuador.gob.ec/pubs/analisis-sector-automotriz-2013/, [Consultado, lunes 19 de
enero de 2015]
Cmara de la Industria Automotriz Ecuatoriana, Cifras y Estadsticas,
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El Universo, Economa Noticias,
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El Comercio, Noticias http://www.elcomercio.com.ec/actualidad/autos-seguridad-rafael-correanormativa.html [Consultado, mircoles 21 de enero de 2015]

Debilidades sustentadas de: https://www.dspace.espol.edu.ec/bitstream/123456789/2529/1/4999.pdf

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