DEBER DE FINANZAS

Presupuesto de caja
Grenoble Enterprises tuvo ventas de $50,000 en marzo y de $60,000. Las
ventas pronosticadas en mayo, junio y julio son de $70,000, $80,000 y
$100,000 respectivamente. El 1 de mayo la empresa tiene un saldo de caja de
$5,000 y desea mantener un saldo de efectivo mnimo de $5,000. Con los
datos siguientes, prepare e interprete un presupuesto de caja para los meses
de mayo, junio y julio.
1) La empresa realiza el 20% de sus ventas en efectivo, cobra el 60% al
siguiente mes y recauda el 20% restante en el segundo mes despus de
la venta.
2) La empresa recibe otro ingreso de $2,000 al mes.
3) Los montos de las compras reales o esperadas de la empresa, todas en
efectivo son $50,000, $70,000 y $80,000 en los meses de mayo a julio
respectivamente.
4) La renta es de $3,000 al mes.
5) Los sueldos y salarios corresponden al 10% de las ventas del mes
anterior.
6) Se pagarn dividendos en efectivo de $3,000 en junio.
7) Se realizar un pago del principal e intereses de $4,000 en junio.
8) Est programada una compra en efectivo de equipo con un costo de
$6,000 en julio.
9) Se pagarn impuestos por $6,000 en junio.
Balance General Proforma
Leonard Industries desea elaborar un balance general proforma para el 31 de
diciembre de 2007. La empresa espera que las ventas de 2007 asciendan a
$3000,000. Se ha reunido la siguiente informacin:
1) Es conveniente un saldo efectivo mnimo de $50,000.
2) Se espera que los valores negociables permanezcan sin cambios.
3) Las cuentas por cobrar representan el 10% de las ventas.
4) Los inventarios representan el 12% de las ventas.
5) Durante 2007 se adquirir una nueva mquina con un costo de $90,000.
La depreciacin total del anio ser de $32,000.
6) Las cuentas por pagar representan el 14% de las ventas.
7) Se espera que las deudas pendientes, otros pasivos corrientes, la deuda
a largo plazo y las acciones comunes permanezcan sin cambios.
8) El margen de utilidad neta de la empresa es de 4% y sta espera pagar
$70,000 de dividendos en efectivo durante 2007.
9) A continuacin se presenta el balance general del 31-dic-2006
Activos
Efectivo
Valores negociables
Cuentas x cobrar
Inventarios
Total activos
corrientes

45,000
15,000
255,000
340,000
655,000

Pasivo y Patrimonio
Cuentas x pagar
Deudas acumuladas
Otros pasivos corrientes
Total pasivos
corrientes
Deuda largo plazo

395,000
60,000
30,000
485,000
350,000

Activos fijos netos

600,000

Total Activos

1255,000

Capital social
Utilidades Retenidas
Total Pasivo y Patrimonio

200,000
220,000
1255,000

DESARROLLO:
1.- Presupuesto de Caja.
Ventas
Marzo
Abril

Ventas
Pronosticadas
Mayo
70000
Junio
80000
Julio
100000

50000
60000

Otros ingresos

2000 mensuales

Renta
Sueldos
Dividendos
Intereses

Compras
3000 mensuales
pronosticadas
10% ventas mes anterior Mayo
50000
3000 Junio
Junio
70000
4000
Julio
80000

INGRESOS
Efectivo
1er mes
2do mes
Otros ingresos
TOTAL

Ma
rzo
10000

Ab
ril
12000
30000

2000

2000

EGRESOS
Efectivo
Renta
Sueldos y salar
Dividendo
Pago del prin e intereses
Equipo
impuestos
TOTAL

May
o
50000
3000
6000

14000
36000
10000
2000
62000
Jun

16000
42000
12000
2000
72000

20000
48000
14000
2000
84000

io
70000
3000
7000
3000
4000

80000
3000
8000
6000

59000

Mayo

(-) Egresos
Flujo Neto

Julio

Julio

6000
93000

97000

PRESUPUESTO

Ingresos

Junio
Mayo

Junio Julio
62000

72000 84000

-59000
3000

-93000 -97000
-21000

-13000
(+) Efectivo inicial

5000

8000 -13000

(=)Efectivo final

8000

-13000 -26000

-5000
3000

-5000 -5000

Saldo minimo requerido

Excedente
Faltante
FINANCIAMIENTO
REQUERIDO

-18000 -31000
-46000

2.- Balance General Proforma:

2006
Activos
Efectivo

45000

Pasivo y Patrimonio
Cuentas x pagar

Valores negociables
Cuentas x cobrar
Inventarios

15000
255000
340000

Deudas acumuladas
Otros pasivos corrientes
Total pasivos corrientes

Total activos corrientes

655000

Deuda largo plazo

Activos fijos netos

600000

Capital social
Utilidades Retenidas

Total Activos

125500
0

Total Pasivo y
Patrimonio

39500
0
60000
30000
48500
0
35000
0
20000
0
22000
0
12550
00

2007
Activos
Efectivo

50000

Pasivo y Patrimonio
Cuentas x pagar

Valores negociables
Cuentas x cobrar
Inventarios

15000
300000
360000

Deudas acumuladas
Otros pasivos corrientes
Deuda largo plazo

Activos fijos

658000

Capital social

42000
0
60000
30000
35000
0
20000
0

Utilidades Retenidas
Total Activos

1383000

Financiamiento
requerido
Total Pasivo y
Patrimonio

27000
0
53000
13830
00