CMO ELABORAR UN ESTADO DE COSTOS DE LA PRODUCCIN VENDIDA?

Marysela Coromoto Morillo Moreno

RESUMEN
Continuamente los gerentes de industrias se preguntan ansiosamente Cul es el costo de
los productos vendidos? y Cmo presentarlo, explicativamente, ante los propietarios? Este
art!culo presenta gu!as lgica y prcticas para la ela"oracin de un Estado de Costos de
#roduccin y $entas en los distintos sistemas de conta"ilidad de costos
#ala"ras claves%
Costos& gastos& inventarios& ventas& productos& procesos
'N(R)*UCC'+N
,as empresas -amiliares como c!rculos cerrados, se .an convertido en empresas
institucionales, con administracin delegada en pro-esionales de distintas reas, lo cual origina
/ue el n0mero de personas interesadas en tener in-ormacin -inanciera so"re la misma .a crecido
1'nstituto Mexicano de Contadores #0"licos, 2olet!n 34, 45556 Es tarea de la conta"ilidad,
satis-acer necesidades de in-ormacin de diversos usuarios
El resultado -inal de los procesos conta"les y procedimientos de registros, son los estados
-inancieros, los cuales in-orman so"re la situacin -inanciera de la empresa en cierta -ec.a, los
resultados de operaciones y los cam"ios de la situacin -inanciera, para la toma de decisiones
internas y externas 1Catacora, 45576
,os estados -inancieros "sicos, seg0n el 'nstituto Mexicano de Contadores #0"licos, son% el
"alance general, el estado de resultados, el estado de variaciones en el capital conta"le, el estado
de cam"ios en la situacin -inanciera, y las notas /ue son parte de los anteriores
El estado de resultados es 816 un estado -inanciero "sico, /ue presenta in-ormacin
relevante acerca de las operaciones desarrolladas por la entidad durante un per!odo
determinado 169 1'nstituto Mexicano de Contadores #0"licos, 2olet!n 3 :, 4555, p ;6
,os elementos /ue componen el estado de resultados son los ingresos, costos, gastos,
ganancias, p<rdidas, utilidad neta o p<rdida neta El elemento costo, muestra el costo de los
art!culos vendidos, producidos o ad/uiridos, seg0n el tipo de empresa, /ue generaron los
ingresos reportados en el mismo per!odo 1'nstituto Mexicano de Contadores #0"licos, 2olet!n 3
:6
*ependiendo de la actividad de la empresa, la determinacin de los costos puede ser sencilla,
pero cuando los productos no son comprados sino ela"orados, la determinacin del costo se
complica El sistema conta"le de una industria es ms comple=o por/ue incluye cuentas para
distintos costos de produccin, los estados -inancieros presentan diversos inventarios, a parte de
presentar gastos operativos ,a in-ormacin -inanciera /ue genera este tipo de empresa es
amplia y extensa
>l estar dise?ada la conta"ilidad de costos como .erramienta administrativa, el grado de
detalle de"e ser elevado de tal manera /ue la in-ormacin se re-le=e claramente, en los estados
-inancieros
>un cuando, un sistema de acumulacin de costos continuo 146 puede se?alar a cada
momento, exactamente, cul .a sido el costo de producir las unidades vendidas y el valor de los
diversos inventarios, no exime al contador de costos de la responsa"ilidad de ela"orar un in-orme
-inanciero /ue re-le=e el costo de los productos ela"orados en detalle, de -orma sencilla y resumida
donde se puedan detectar los .ec.os ms importantes Sin em"argo, no estn di-undidas ciertas
reglas o patrones lgicos /ue gu!en en la ela"oracin de este in-orme, el cual se presenta
generalmente como un anexo del estado de resultados, dada la multiplicidad de detalles /ue
involucra
RE* @AS'C> *E C)S()S

>ntes de comenBar a descri"ir los pasos para la ela"oracin del Estado de Costos de
#roduccin y $entas conviene descri"ir la red del -lu=o de costos
,a conta"ilidad de costos de"e o"servar el -lu=o -!sico de los productos /ue se ela"oran, para
determinar el -lu=o de costos y reca"ar datos, dado /ue el -lu=o de costos es paralelo al de
produccin& los costos se asignan a los productos a medida /ue se consumen recursos, como
materias primas, servicios personales, y otros 1Sinisterra, 455C6
El -lu=o se inicia con la compra de materiales 1materia prima, pieBas aca"adas, y suministros
de -"rica6, los cuales son u"icados temporalmente en los almacenes 1@igura 46 >l usar dic.os
materiales, algunos son considerados directos y otros indirectos& los primeros se cuanti-ican
-cilmente con el o"=eto de costos 1;6 en el proceso de produccin, a di-erencia de los segundos
los cuales pasan a -ormar parte de los costos indirectos de -a"ricacin
DDD1 insertar -igura 46
En el proceso de manu-actura, tam"i<n se re/uiere mano de o"ra, la cual se consume
inmediatamente 'gual /ue con los materiales, existe mano de o"ra asociada -cilmente con el
o"=eto de costo, la cual se clasi-ica como mano de o"ra directa, y otra considerada como mano
de o"ra indirecta, clasi-icada como costo indirecto de -a"ricacin
,a utiliBacin de la planta ocasiona gastos generales Eservicios p0"licos, servicio de
mantenimiento, al/uileres, y otrosE, /ue suelen clasi-icarse como costos indirectos de -a"ricacin
En el proceso productivo convergen .asta a.ora slo costos directos% materiales y mano de
o"ra 1@igura 46& sin em"argo, los costos indirectos de -a"ricacin son tam"i<n elementos del costo
de produccin, raBn por la cual de"en ser adicionados a la produccin mediante los siguientes
m<todos% costeo real, costeo normal, y costeo "asado en actividades El #rimero, es un sistema
en el cual la totalidad de costos indirectos de -a"ricacin acumulados en el per!odo se trans-ieren
FFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFFF
146 El sistema en el cual se acumulan datos en cuentas de inventarios, aportando in-ormacin
permanente so"re el costo de los art!culos terminados, vendidos, los /ue permanecen en
proceso y los costos de los materiales disponi"les 1#olimeni, et al, 455G6
1;6 816 cual/uier cosa para la /ue se desea una medicin separada de costos9 1Horngren,
et al,4557% 5G6
a los productos en proceso, mediante un prorrateo "asado en alguna "ase 1unidades, .oras de
tra"a=o6 En el costeo normal, se aplican a los productos en proceso costos indirectos
predeterminados o presupuestados, mediante un prorrateo "asado en alguna "ase 1unidades,
.oras de tra"a=o6 El costeo "asado en actividades, es un sistema en el cual los costos indirectos
de -a"ricacin son asignados a los productos ela"orados, a trav<s de las actividades,
consideradas estas 0ltimas como causantes de dic.os costos
Una veB presentes los tres elementos del costo de produccin y el producto este -inaliBado,
<ste de"e ser extra!do del proceso productivo para ser almacenado mientras es vendido
1Sinisterra, 455C6
C'C,) *E ,> C)N(>2','*>* *E C)S()S
*e acuerdo a la -igura 4, el ciclo de los costos puede dividirse en tres partes, almacenamiento
de materiales, proceso productivo, y almacenamiento de productos terminados 12acIer, et al,
455C6 En cada una de esta, -ases la conta"ilidad de costos, emplea tres cuentas de inventarios%
'nventario de materiales y suministros
'nventario de productos en proceso
'nventario de productos terminados
>dems, utiliBa cuentas transitorias 1costos indirectos de -a"ricacin y nmina6 para registrar
y acumular a/uellos insumos /ue no son suscepti"les de ser almacenados, como la mano de o"ra
y los costos indirectos

,os materiales, la mano de o"ra y los costos indirectos van a con-ormar el valor de los
inventarios, tratamiento di-erente al otorgado a los costos del per!odo 1costos incurridos -uera del
rea de manu-actura6 los cuales son registrados como gastos operativos en el momento en /ue
se incurren ,os costos inventaria"les una veB registrados como costos de los productos
terminados se convierten en gastos o costos del per!odo, cuando <stos 0ltimos son vendidos
1Sinisterra, 455C6
E,>2)R>C'+N *E, ES(>*) *E C)S()S *E #R)*UCC'+N J $EN(>S
Considerando /ue se tiene un sistema de acumulacin de costos continuo, el Estado de
Costos de #roduccin y $entas es un in-orme /ue relata todo el movimiento ocurrido en las
cuentas de inventario de productos en proceso y de productos terminados, con el o"=etivo de
.allar los costos /ue generaron "ene-icios 3 costos de los productos vendidos E durante el per!odo
de tiempo al cual se re-iere el in-orme *e manera de cumplir con el #rincipio de Conta"ilidad
Keneralmente >ceptado, re-erido a realiBacin y per!odo conta"le% 816 al realiBarse un ingreso se
reconoBcan paralelamente los costos y gastos /ue le sean in.erentes, independientemente de
cuando se li/uiden9 1'nstituto Mexicano de Contadores #0"licos, 4555%L6
#ara estructurar el Estado de Costos de #roduccin y $entas se de"e calcular en primer
lugar, el costo de la produccin del per!odo, luego el costo de la produccin en proceso, el costo
de la produccin terminada, y -inalmente el costo de la produccin terminada y vendida >
continuacin, se explican cada uno de <stos pasos, ilustrados con casos de empresas
.ipot<ticas
Paso1: Clculo del Coso de la P!oducc"#$ del Pe!%odo& El Estado de Costos de
#roduccin y $entas, comienBa .aciendo mencin de todos los costos 1materiales directos, mano
de o"ra directa, y costos indirectos de -a"ricacin6 adicionados a la produccin ,o cual constituye
el costo de la produccin del per!odo
,a estructura del Estado de Costos de #roduccin y $entas, var!a seg0n se tra"a=e en el
costeo real o en el costeo normal En el costeo real se de"en re-le=ar cada uno de los elementos
del costo de produccin 1(a"la 46, comenBando por los costos primos, Esumatoria de los
materiales directos y la mano de o"ra directaE usados en la produccin durante el periodo en el
cual se presenta el in-orme& luego se presentan los costos indirectos de -a"ricacin reales
incurridos durante el per!odo y /ue .an sido adicionados a los productos en proceso
Es importante aclarar /ue el costo de los materiales directos usados, calculado en el estado
de costos de produccin y ventas 1(a"la 46, se .alla tam"i<n a trav<s de la in-ormacin mostrada
en la cuenta de inventario de materiales y suministros 1@igura ;6, donde al inventario inicial de
materiales y suministros se le adiciona las compras netas de los mismos y se o"tienen los costos
de los materiales y suministros disponi"les para ser usados, luego se le resta el costo del
inventario -inal para o"tener por di-erencia el costo de los materiales y suministros usados en el
per!odo #ero, como lo /ue interesa es .allar el costo del material directo usado, simplemente se
excluye del total anterior los costos de los materiales indirectos y suministros usados en la -"rica
y en otras reas 1administracin y ventas6
DDD1insertar @igura ;6
Manu-acturas $alesIa, C> -a"ricantes de tra=es de "a?o posee un sistema de conta"ilidad de
costos "asado en el costeo real >l -inaliBar el mes de enero del a?o ;MMM, presenta in-ormacin,
en miles de 2ol!vares, contenida en la (a"la :, la cual revela /ue la empresa para el 4N4N;MMM
tiene un inventario de materiales y suministros de 2s :MMMM,MM y /ue durante el mes de enero se
realiBaron compras netas por 2s 4LMMM,MM *e acuerdo al ciclo de conta"ilidad de costos
presentado a trav<s de cuentas control 1@igura G6, el costo de los materiales y suministros
disponi"les para el uso es de 2s OLMMM,MM En la estructura del Estado de Costos de #roduccin
y $entas dic.o costo aparece seg0n se muestra en la (a"la O
>l -inaliBar el mes la cuenta de inventario de materiales y suministros muestra un saldo deudor
de 2s 4LMMM,MM 1@igura G6, el cual de"e ser deducido del costo del material disponi"le para el
uso, en la estructura del Estado de Costos de #roduccin y $entas para .allar el costo de los
materiales y suministros usados durante el mes, 2s :MMMM,MM 1(a"la O6 Seg0n la in-ormacin
suministrada en la (a"la :, en la empresa se usaron suministros de -"rica y suministros de
administracin y ventas, 2s ;MM,MM y 2s :MM,MM respectivamente, los cuales, en el Estado de
Costos de #roduccin y $entas, de"en ser excluidos del valor de los materiales y suministros
usados en el per!odo para .allar el costo de los materiales directos usados 1(a"la O6
#ara presentar el total de los costos primos, en el Estado de Costos de #roduccin y $entas
1(a"la O6, al costo de los materiales directos usados 12s :MMMM,MM6 se le adiciona el costo de la
mano de o"ra directa utiliBada en el per!odo, 2s ;GMM,MM 1(a"la :6, para totaliBar 2s :;GMM,MM
@inalmente, para .allar el costo de la produccin del per!odo a los costos primos se le
adicionan los costos por mano de o"ra indirecta 12s :MM,MM6, arrendamiento 1;MMM,MM6,
depreciacin del edi-icio 12s 4;,MM6, servicios p0"licos 12s ;MM,MM6 y de suministros utiliBados en
la -"rica 12s ;MM,MM6, costos indirectos de -a"ricacin, mostrados en la (a"la : En la estructura
del Estado de Costos de #roduccin y $entas los costos indirectos de -"rica totaliBan 2s
;C4;,MM, /ue sumados a los costos primos 12s :;LMM,MM6 representan 2s :LM4;,MM por
concepto de costo de la produccin del per!odo
Paso ': Clculo del Coso Toal de la P!oducc"#$ e$ P!oceso& >dems de considerar los
costos de produccin incurridos en el per!odo se de"en tomar en cuenta los incurridos en el
per!odo pasado, contenidos en los inventarios iniciales de productos en proceso, los cuales no
generaron "ene-icio en el per!odo pasado pero /ue en el actual son adicionados como parte de la
produccin terminada 1@igura :6
DDD1insertar @igura :6
En la es!ucu!a del Esado de Cosos de P!oducc"#$ ( Ve$as) los inventarios iniciales de
productos en proceso de"en aparecer sumados al total de los costos de produccin del per!odo,
para o"tener el total de los costos de la produccin en proceso 1(a"la 46
#ara el caso de Manu-acturas $alesIa, los costos de la produccin del per!odo 2s :LM4;,MM,
los cuales aparecen de"itados en la cuenta de inventario de productos en proceso 1@igura G6, en
la estructura del Estado de Costos de #roduccin y $entas, de"en ser sumado al costo del
inventario inicial de los productos en proceso de 2s LMMM,MM 1(a"la :6, para totaliBar el costo de
la produccin en proceso por 2s OMM4;,MM
Paso *: Clculo de la P!oducc"#$ Te!+"$ada e$ el Pe!%odo& ,a totalidad de los productos
ela"orados no son terminados durante el per!odo En estas circunstancias, parte de los costos de
produccin incurridos en el per!odo actual y en el pasado, /uedan valorando los productos medio
terminados, constituy<ndose as! el inventario -inal de productos en proceso
#ara .allar el valor de la produccin terminada en el per!odo, en la es!ucu!a del Esado de
Cosos de P!oducc"#$ ( Ve$as, solo "asta con restar a la totalidad de los costos de la
produccin en proceso 1costos de produccin del per!odo pasado y del actual6 el valor del
inventario -inal 1(a"la 46 *e esta manera, por di-erencia, se .alla el cr<dito de la cuenta
inventario de productos en proceso, /ue va destino a la cuenta de inventario de productos
terminados 1@igura O6
DDD1insertar @igura O6
En Manu-acturas $alesIa, el costo de la produccin terminada en el mes se o"tiene restndole
al costo de la produccin en proceso, del paso anterior 12s OMM4;,MM6, el valor del inventario -inal
de los productos en proceso 12s ;MMM,MM6 y de esta -orma se .alla el cr<dito a la cuenta de
inventario de productos en proceso con cargo al inventario de productos terminados 12s
:GM4;,MM6 por concepto del costo de la produccin terminada durante el mes 1@igura G6 ,a
misma deduccin aparece en la estructura del Estado de Costos de #roduccin y $entas 1(a"la
O6
Paso ,: Clculo de la P!oducc"#$ Te!+"$ada ( Ve$d"da e$ el Pe!%odo& ,a produccin
vendida, durante el per!odo, no slo proviene de la terminada en el mismos, sino tam"i<n de la
produccin -inaliBada en el per!odo anterior, contenida en el inventario inicial de productos
terminados& por esto conviene calcular el costo de la produccin disponi"le para la venta,
mediante la sumatoria de los costos de la produccin -inaliBada en el per!odo y los costos de la
produccin terminada en el inventario inicial ,uego, de dic.o su"total se sustrae el valor del
inventario -inal de productos terminados, para .allar el costo de la produccin terminada y vendida
1@igura L6
DDD1insertar @igura L6
'gualmente, en la es!ucu!a del Esado de Cosos de P!oducc"#$ ( Ve$as) a la totalidad
de los costos de la produccin terminada en el per!odo se le de"e sumar el valor del inventario
inicial de productos terminados, para o"tener el costo total de produccin terminada y disponi"le
para la venta, luego se le deduce el valor del inventario -inal de productos terminados, para
o"tener el costo de la produccin vendida 1(a"la 46
El costo de la produccin terminada y vendida en el per!odo, de la Manu-acturera $alesIa, se
calcula en la @igura G mediante la sustraccin del inventario -inal de productos terminados 12s
4MMM,MM6 al total de la produccin terminada y disponi"le para la venta durante el per!odo, dado
/ue no existe inventario inicial de productos terminados 'gualmente en la estructura del Estado
de Costos de #roduccin y $entas, al costo de la produccin disponi"le para la venta se le deduce
el valor del inventario -inal de productos terminados 1(a"la O6
Como se mencion la estructura del Estado de Costos de #roduccin y ventas, var!a seg0n se
tra"a=e con el costeo real o con el costeo normal, .asta a.ora se .a descrito la ela"oracin del
Estado de Costos de #roduccin y ventas, seg0n el costeo real > continuacin se presenta la
estructura del mismo "asado en el costeo normal.
En este sistema de costeo, al inventario de productos en proceso se le asignan costos
indirectos de -a"ricacin aplicados 1:6 *e esta manera los inventarios o las unidades -a"ricadas
estn siendo valoradas con costos directos reales y costos indirectos aplicados /ue pasan ms
tarde a representar el costo de la produccin terminada y vendida 8normal9 Sin em"argo, la
empresa de"e conocer, cules son los costos reales de la produccin vendida
#or ello durante el transcurso del per!odo econmico el sistema de conta"ilidad de"e
acumular los costos indirectos reales en una cuenta transitoria 1costos indirectos de -a"ricacin6,
para ser comparada con los costos indirectos aplicados a la produccin
FFFFFFFFFFFFFFFFFF
1:6 Costos indirectos de -a"ricacin aplicados% >signacin de costos indirectos de -a"ricacin
estimados, a la produccin a medida /ue se ela"oran las unidades, a partir de una tasa
predeterminada
Costos indirectos de P (asa predeterminada de aplicacin D $olumen de produccin
-a"ricacin aplicados de costos indirectos de -a"ricacin Real
(asa predeterminada de aplicacin de costos indirectos de -a"ricacin% Cuota de asignacin de costos
indirectos de -a"ricacin estimados a la produccin, a partir de un volumen de produccin
presupuestado, expresado en .oras, unidades y otra
(asa predeterminada de aplicacin Costos indirectos de -a"ricacin
de costos indirectos de -a"ricacin P de -a"ricacin estimados
$olumen de produccin estimada
Una veB comparados los costos indirectos reales y los aplicados, al -inaliBar el per!odo,
pueden suceder dos situaciones ,a primera, cuando los costos reales son superiores a los
costos indirectos aplicados, lo cual indica la existencia de una su"aplicacin de costos indirectos
de -a"ricacin, es decir, los inventarios -ueron valorados con -altantes en cuanto a costos
indirectos 1@igura 76 ,a segunda, cuando los costos reales son in-eriores a los costos indirectos
aplicados, lo cual indica la existencia de una so"reaplicacin, es decir, los inventarios -ueron
valorados con excesivos costos indirectos 1@igura C6
DDD1insertar @igura 76
DDD1insertar @igura C6
,a su" y la so"reaplicacin de costos indirectos es registrada al -inaliBar del per!odo como
una cuenta transitoria, la cual de"e ser saldada antes de ela"orarse el cierre del e=ercicio
econmico #ara ello, una de las metodolog!as ms usada es la cancelacin inmediata, contra la
cuenta de costos de produccin y ventas 1@igura 7 y C6
*e tal manera /ue la su"aplicacin de costos indirectos de -a"ricacin, incrementa el
costo de la produccin vendida por representar un -altante, y la so"reaplicacin de costos
indirectos de -a"ricacin disminuye el costo de la produccin vendida, por representar un exceso
,a su" o so"reaplicacin, tam"i<n puede ser cancelada a trav<s de un prorrateo, entre los
inventarios -inales de productos en proceso, productos terminados y la cuenta de costo de
produccin y ventas, 1cuentas /ue se encuentren distorsionadas por la aplicacin incorrecta de
costos indirectos6 en proporcin al saldo de cada una de ellas y as! tratar de aproximar su valor
1#olimeni, et al, 455G6, dado /ue, no es econmicamente -acti"le volver a calcular el valor de los
inventarios y los costos de la produccin vendida con los costos reales 1Horngren, et al, 45576
,a es!ucu!a del Esado de Cosos de P!oducc"#$ ( Ve$as) en el costeo normal se
presenta en la ta"la ; ,os costos primos se .allan y se presentan de -orma id<ntica /ue en el
costeo real, pero en el rengln de los costos indirectos de -a"ricacin de"e incluirse slo los
costos indirectos aplicados a la produccin del per!odo
El costo de la produccin terminada, se .alla y se presenta en este estado, de -orma
id<ntica a la descrita en el costeo real, pero al calcular el costo de la produccin terminada y
vendida, la misma contiene costos indirectos aplicados& por tanto, de"e de-inirse como costos de
la produccin terminada y vendida 8normal9 1(a"la ;6
#ara .allar el costo real de la produccin vendida se le de"e sumar, al costo de la
produccin terminada y vendida 8normal9, el saldo de la cuenta transitoria de costos indirectos de
-a"ricacin su"aplicados, por tratarse de una aplicacin de-iciente de costos indirectos a los
productos ela"orados, en caso contrario se le de"e restar el saldo de la cuenta de costos
indirectos de -a"ricacin so"reaplicados, por tratarse de una aplicacin excesiva de costos
indirectos a los productos ela"orados en el per!odo 1(a"la ;6
*e esta manera, al restar o adicionar el exceso o -altante de costos indirectos, a los
costos la produccin vendida normal, se o"tiene el costo de la produccin vendida real 1(a"la ;6
Este procedimiento se sigue cuando se utiliBa el m<todo de cancelacin inmediata de los costos
indirectos de -a"ricacin su" o so"reaplicados
#ara e=empli-icar, la ela"oracin del Esado de Cosos de P!oducc"#$ ( Ve$as) en el
costeo normal se presenta el caso .ipot<tico de la Manu-acturera Krecia, -a"ricante de cocinas
empotradas /ue posee un sistema de conta"ilidad de costos "asado en el costeo normal En la
(a"la L se presentan algunos saldos y operaciones, en miles de 2ol!vares, realiBadas por la
empresa durante el mes de enero del a?o ;MMM ,a estructura del Esado de Cosos de
P!oducc"#$ ( Ve$as) se presenta en la (a"la 7, en la cual se calculan los costos primos
incurridos durante el mes por la empresa, de -orma id<ntica al costeo real ilustrado con
Manu-acturas $alesIa, pero para .allar el costo de la produccin del per!odo se le adicionan los
costos indirectos de -a"ricacin aplicados de 2s ;MMM,MM 1(a"la L6, lo cual totaliBa 2s 7LLM,MM
como costos de la produccin del per!odo
*urante el mes, la cuenta control costos indirectos de -a"ricacin 1reales6 de Manu-acturas
Krecia acumul 2s C4LM,MM 1@igura 56, por concepto de suministros, materiales indirectos,
al/uileres, servicios p0"licos, y mano de o"ra indirecta utiliBada en la -"rica 1(a"la L6, la cual es
comparada, al -inaliBar el mes, con la cuenta de costos indirectos de -a"ricacin aplicados, para
determinarse una su"aplicacin de costos indirectos de 2s L4LM,MM, /ue se cancela contra la
cuenta de Costos de #roduccin y $entas con un saldo deudor al :4N4N;MMM de ;OLLM,MM 1Costo
de la produccin vendida normal6
En la estructura del Esado de Cosos de P!oducc"#$ ( Ve$as) 1(a"la 76 el costo de la
produccin en proceso, y de la produccin terminada y disponi"le para la venta se presenta de
-orma similar /ue en el costeo real, pero para .allar el costo de la produccin terminada y
vendida real se le de"e adicionar al total del costo de la produccin terminada y vendida
normal 12s ;OLLM,MM6 la su"aplicacin de costos indirectos de -a"ricacin del per!odo 12s
L4LM,MM6
S'S(EM>S *E C)S()S #)R +R*ENES ES#ECA@'C>S J #)R #R)CES)S
El sistema de costos por rdenes espec!-icas, es usado para la asignacin de costos en las
plantas /ue producen m0ltiples productos o variaciones del mismo producto& se adapta a las
industrias del tipo de monta=e, donde se -a"rican lotes o partidas de diversas partes componentes,
empleando las mismas m/uinas en tiempo di-erente Estas partes -a"ricadas =unto con las
compradas en otras partes, se arman ms tarde para -ormas las unidades terminadas de
producto, en las plantas donde la produccin se controla me=or -a"ricando las mercanc!as o
productos por partidas, e=emplo, en las plantas donde un grupo de o"reros produce un n0mero -i=o
de unidades iguales 1,aQrence, 45CG6 Este sistema tam"i<n es utiliBado para acumular los
costos de produccin de acuerdo a las especi-icaciones del cliente, de manera /ue los costos
demandados por cada tra"a=o se van acumulando para cada uno 1Sinisterra, 455C6
El sistema de costos por proceso, es usado en empresas /ue producen mercanc!as
uni-ormemente ms /ue por lotes, donde es necesario entonces registrar los costos aplica"les al
tra"a=o terminado por productos y por departamentos en veB de .acerlo por lotes, en otras
pala"ras este m<todo podr!a aplicarse cuando una planta e=ecuta las mismas operaciones en
cada unidad material de producto, en la misma -orma y en el mismo lapso aproximadamente
1,aQrence, 45CG6 En <ste sistema 8Rlos costos de un producto se le asignan a todas las
unidades similares y luego se calculan los costos unitarios promediados9 1Horngren, et al, 45576
#ueden existir plantas donde se utilice un sistema .!"rido, y esto ocurre cuando la parte
"sica del producto de la empresa es uni-orme y se -a"rican para acumular existencia en almac<n
en -orma parcialmente terminada, para terminarlo o montarlo -inalmente de acuerdo a las
especi-icaciones de los clientes
(anto el sistema de costos por rdenes espec!-icas, como el sistema de costos por
proceso, pueden ser com"inados con un sistema de costeo normal o con un sistema de costeo
real, presentando el mismo ciclo de conta"ilidad de costos #or tanto, la estructura del estado de
costos de produccin y ventas es similar a la presentada en las ta"las 4 y ;
>l ela"orar el estado de costos de produccin y ventas, en un sistema por rdenes
espec!-icas, se de"e considerar /ue las cuentas de inventario de productos en proceso y de
productos terminados estan respaldadas por un registro auxiliar #ara el inventario de productos
en proceso, el registro auxiliar lo constituye una .o=a de costos para cada tra"a=o& igualmente para
el inventario de productos terminados, el auxiliar se constituye como una .o=a de costos de
produccin terminada para cada orden o tra"a=o en particular
,as cuentas de inventarios de productos en proceso y de productos terminados en el
mayor general o registro principal, contiene la totalidad de los costos acumulados para cada
rden& el saldo de estas 0ltimas cuentas 1extraidas del mayor general6 son las /ue de"en
considerarse para ela"orar el estado de costos de produccin y ventas como inventarios -inales, e
iniciales para el prximo per!odo
En un sistema de costos por proceso, se de"e considerar /ue las cuentas de inventario de
productos en proceso estan respaldadas por un registro auxiliar, constituido por las .o=as o
in-ormes de costos de cada departamento, centro de costos o su"proceso, las cuales estan
resumidas en la cuenta del mayor general E inventario de productos en proceso E ,a cuenta de
inventario de productos terminados se presenta al -inal de todos los su"procesos o departamentos
por lo tanto slo existe una, la cual puede estar respaldada por un registro auxiliar, en caso de
ela"orarse varios productos
En todo caso, en un sistema de costos por proceso, al igual /ue un sistema por rdenes
espec!-icas, los saldos de las cuentas de inventario de productos en proceso y de productos
terminados E extraidas del mayor general E, son las unicas /ue de"en considerarse para ela"orar
el estado de costos de produccin y ventas, puesto /ue contienen la totalidad de los costos
acumulados a lo largo de todo el proceso productivo, durante el per!odo para el cual se presenta
el estado de costos de produccin y ventas
,a -orma de calcular el costo de la produccin en proceso, de la produccin terminada en
el per!odo y de la produccin vendida es id<ntica a la descrita, tanto en un sistema de costos por
rdenes espec!-icas como en un sistema por proceso, en el costeo normal y en el costeo real
C)NC,US'+N
*esde otro punto de vista, la ela"oracin del estado de costo de la produccin vendida, es
un clculo demostrativo de cada uno de los costos del per!odo incurrido por la empresa, al igual
/ue los gastos operativos #or cuanto, todos los costos necesarios para -a"ricar un producto son
costos inventaria"les Ecostos del productoE, /ue se convierten en costos del per!odo cuando
generan ingreso, es decir, una veB vendidos los productos, al contado o a cr<dito
El estado de costos de produccin y ventas, de"e contener el resultado de todas las
operaciones realiBadas en el rea de manu-actura, y ser presentado con lu=os de detalles
especialmente cuando se trata de condensar in-ormacin con -ines internos #or e=emplo, a los
gerentes y administradores les interesa el valor de los costos primos incurridos durante el per!odo,
o el comportamiento del valor de los inventarios en el per!odo, con mayor detalle o ms urgencia
/ue los usuarios externos
,a clave para ela"orar, de -orma prctica un Estado de Costos de #roduccin y $entas,
consiste en tener presente el movimiento de las cuentas de inventario de productos en proceso y
de productos terminados, durante el per!odo en /ue se ela"ora el in-orme, y raBonar /ue
conceptos a-ectan a estas cuentas, para re-le=arlas de igual manera en el estado de costos de
produccin y ventas
(am"i<n se de"e considerar el sistema de acumulacin de costos utiliBado, el cual
depende de las situaciones de produccin, con el o"=eto de usar el m<todo ms apropiado para
acumular e-icientemente el total de los elementos de costos incurridos y proporcionar a las
unidades del producto su estado material presente, "ien sea <ste terminado, en proceso, o
solamente en materia prima, en -ec.a determinada
DDD1insertar (a"la 4, ;, :, 6
DDD1insertar @igura G6
DDD1insertar (a"la O y L6
DDD1insertar @igura 56
DDD1insertar (a"la 76
@'KUR> 4
RE* @AS'C> *E C)S()S
Materiales directos
Materiales indirectos
Mano de o"ra indirecta
Mano de o"ra directa
@uente% Sinisterra, 455C, p 44L
#roveedores
Nmina
de
Costos
indirectos
Mercado
la"oral
>lmac<n de
materiales
*epsito de
productos
terminados
#roduccin
UtiliBacin
de planta
Cliente
s
@'KUR> ;
CS,CU,) *E, C)S() *E ,)S M>(ER'>,ES *'REC()S US>*)S
'nventario de materiales y suministros
'nventario inicial de materiales y suministros xxxx
Compras netas de materiales y suministros xxxx
(otal costo de los materiales y suministros disponi"les xxxx xxxx Costo de los materiales directos usados
xxxx Costos de los materiales indirectos
'nventario -inal de materiales y suministros xxxx y suministros usados
@uente% Ela"oracin propia
@'KUR> :
CS,CU,) *E ,)S C)S()S ()(>,ES *E ,> #R)*UCC'+N EN #R)CES)
'nventario de productos en proceso
'nventario inicial de productos en proceso xxxx
Materiales directos usados xxxx
Mano de o"ra directa usada xxxx
Costos indirectos de -a"ricacin incurridos xxxx
(otal costo de la produccin en proceso xxxx
@uente% Ela"oracin propia
@'KUR> O
CS,CU,) *E ,)S C)S()S ()(>,ES *E ,> #R)*UCC'+N (ERM'N>*> EN E, #ERA)*)
'nventario de productos en proceso 'nventario de productos terminados
xxxx xxxx
xxxx
xxxx
xxxx
(otal costo de la
produccin en proceso xxxx xxxx Costo de la produccin
terminada en el per!odo
'nventario -inal de xxxx
productos en proceso

@uente% Ela"oracin propia
@'KUR> L
CS,CU,) *E ,)S C)S()S ()(>,ES *E ,> #R)*UCC'+N (ERM'N>*> J $EN*'*> EN E,
#ERA)*)
'nventario de productos terminados
'nventario inicial de productos terminados xxxx
Costos de la produccin terminada en el per!odo xxxx
Costo de la produccin disponi"le para la venta xxxx xxxx Costo de la produccin
'nventario -inal de productos en proceso xxxx terminada y vendida

@uente% Ela"oracin propia
@'KUR> 7
CS,CU,) J *'S#)S'C'+N *E ,)S C)S()S 'N*'REC()S *E @>2R'C>C'+N SU2>#,'C>*)S
'nventario de 'nventario de
productos en proceso% productos terminados%
Materiales directos xxxx xxxx xxxx
Mano de o"ra directa xxxx
Costos indirectos de -a"ricacin aplicados xxxx xxxx
xxxx xxxx
Costos indirectos Costos de
de -a"ricacin% Costos indirectos #roduccin y ventas%
de -a"ricacin
Materiales indirectos xxx aplicados% xxx Costo de produccin y ventas normal
Mano de o"ra indirecta xxx xxx Costos indirectos su"aplicados
)tros costos indirectos xxx
xxxx xxx Costos de produccin y ventas real
(otal costos xxxx xxxx xxxxx xxxxx (otal costos
indirectos reales indirectos
aplicados

*i-erencias de saldos
1Costos indirectos de -a"ricacin reales T costos indirectos de -a"ricacin aplicados6

Su"aplicacin de costos
indirectos de -a"ricacin
xxxx xxxx Cancelacin
de la cuenta
@uente% Ela"oracin propia
@'KUR> C
CS,CU,) J *'S#)S'C'+N *E ,)S C)S()S 'N*'REC()S *E @>2R'C>C'+N S)2RE2>#,'C>*)S
'nventario de 'nventario de
productos en proceso% productos terminados%
Materiales directos xxxx xxxx xxxx
Mano de o"ra directa xxxx
Costos indirectos de -a"ricacin aplicados xxxx xxxx
xxxxx xxxxx
Costos indirectos Costos de
de -a"ricacin% Costos indirectos #roduccin y ventas%
de -a"ricacin
Materiales indirectos xxx aplicados% xxxx Costo de produccin y ventas normal
Mano de o"ra indirecta xxx xxxx
)tros costos indirectos xxx
xxxxx xxxx Costos de produccin y ventas real
(otal costos xxxx xxxx xxxxx xxxxx (otal costos
indirectos reales indirectos aplicados

*i-erencia de saldos
1Costos indirectos de -a"ricacin reales U costos indirectos de -a"ricacin aplicados6

So"reaplicacin de costos
indirectos de -a"ricacin
Cancelacin de xxxx xxxx
la cuenta

@uente% Ela"oracin propia
(>2,> 4
EMPRESA ZZZ
ES(>*) *E C)S()S *E #R)*UCC'+N J $EN(>S
DEL 1/1/XX AL 31/XX/XX
1C)S(E) RE>,6
Cosos P!"+os: 2s 2s 2s
'nventario inicial de materiales y suministros VVVV
Compras "rutas de materiales y suministros VVVV
Ms% @letes en compras de materiales y suministros VVVV
Menos% *evoluciones de compras de materiales y suministros VVVV
*escuentos en compras de materiales y suministros VVVV 1VVVV6
Materiales y suministros disponi"les para la produccin VVVV
Menos% 'nventario -inal de materiales y suministros 1VVVV6
Costo de los materiales y suministros usados VVVV
Menos% Materiales indirectos y suministros utiliBados 1VVVV6
Toal coso del +ae!"al d"!eco u"l"-ado e$ la .!oducc"#$: VVVV
Coso de +a$o de o/!a d"!eca: VVVV
Toal cosos .!"+os: VVVV
Coso I$d"!eco de 0a/!"cac"#$:
Materiales indirectos usados VVVV
Suministros de -"rica usados VVVV
Mano de o"ra indirecta VVVV
*epreciaciones de ma/uinarias VVVV
>l/uileres de -"rica VVVV
Servicios p0"licos de la -"rica VVVV
Toal Cosos "$d"!ecos de 0a/!"cac"#$ VVVV
Toal cosos de la .!oducc"#$ del .e!%odo VVVV
'nventario inicial de productos en proceso VVVV
(otal costo de la produccin en proceso VVVV
Me$os: 'nventario -inal de productos en proceso 1VVVV6
(otal costo de la produccin terminada VVVV
'nventario inicial de productos terminados VVVV
(otal costo de la produccin disponi"le para la venta VVVV
Me$os: 'nventario -inal de productos terminados 1VVVV6
(otal costo de la produccin terminada y vendida VVVV
@uente% Ela"oracin propia
(>2,> ;
EMPRESA ZZZ
ES(>*) *E C)S()S *E #R)*UCC'+N J $EN(>S
DEL 1/1/XX AL 31/XX/XX
1C)S(E) N)RM>,6
Cosos P!"+os: 2s 2s 2s
'nventario inicial de materiales y suministros VVVV
Compras "rutas de materiales y suministros VVVV
Ms% @letes en compras de materiales y suministros VVVV
Menos% *evoluciones de compras de materiales y suministros VVVV
*escuentos en compras de materiales y suministros VVVV 1VVVV6
Materiales y suministros disponi"les para la produccin VVVV
Menos% 'nventario -inal de materiales y suministros 1VVVV6
Costo de los materiales y suministros usados VVVV
Menos% Materiales indirectos y suministros utiliBados 1VVVV6
Toal coso del +ae!"al d"!eco u"l"-ado e$ la .!oducc"#$: VVVV
Coso de +a$o de o/!a d"!eca: VVVV
Toal cosos .!"+os: VVVV
Coso I$d"!eco de 0a/!"cac"#$ a.l"cados: VVVV
Toal Cosos "$d"!ecos de 0a/!"cac"#$ VVVV
Toal cosos de la .!oducc"#$ del .e!%odo VVVV
'nventario inicial de productos en proceso VVVV
(otal costo de la produccin en proceso VVVV
Me$os: 'nventario -inal de productos en proceso 1VVVV6
(otal costo de la produccin terminada VVVV
'nventario inicial de productos terminados VVVV
(otal costo de la produccin disponi"le para la venta VVVV
Me$os: 'nventario -inal de productos terminados 1VVVV6
(otal costo de la produccin terminada y vendida 1No!+al2 VVVV
Ms: Costos indirectos de -a"ricacin su"aplicados VVVV
Me$os: Costos indirectos de -a"ricacin so"re aplicados 1VVVV6
(otal costo de la produccin terminada y vendida 1Real2 VVVV
@uente% Ela"oracin propia
(>2,> :
M>NU@>C(UR>S $>,ESW>%
S>,*)S J )#ER>C')NES *E, MES *E ENER)
'nventario de materiales y suministros al 4N4N;MMM 2s :MMMM,MM
>rrendamiento, local de -"rica 2s ;MMM,MM
Servicios p0"licos de la -"rica 2s ;MM,MM
'nventario de materiales y suministros al :4N4N;MMM 2s 4LMMM,MM
Mano de o"ra directa 2s ;GMM,MM
Mano de o"ra indirecta 2s :MM,MM
Compras netas de materiales y suministros 2s 4LMMM,MM
Suministros de -"rica utiliBados 2s ;MM,MM
Suministros de administracin y ventas 2s :MM,MM
*epreciacin edi-icio de -"rica 2s 4;,MM
'nventario de productos en proceso al 4N4N;MMM 2s LMMM,MM
'nventario de productos en proceso al :4N4N;MMM 2s ;MMM,MM
'nventario de productos terminados al 4N4N;MMM 2s 3 M E
'nventario de productos terminados al :4N4N;MMM 2s 4MMM,MM
@uente% Ela"oracin propia
(>2,> O
Manu-acturas $alesIa
ES(>*) *E C)S()S *E #R)*UCC'+N J $EN(>S
*E, 4N4N;MMM >, :4N4N;MMM
1En miles de 2ol!vares6
Cosos P!"+os: 2s 2s 2s
'nventario inicial de materiales y suministros :MMMM,MM
Compras netas de materiales y suministros 4LMMM,MM
Materiales y suministros disponi"les para la produccin OLMMM,MM
Menos% 'nventario -inal de materiales y suministros 14LMMM,MM6
Costo de los materiales y suministros usados :MMMM,MM
Menos% Materiales indirectos y suministros de -"rica usados ;MM,MM
Suministros de administracin y ventas :MM,MM 1LMM,MM6
Toal coso del +ae!"al d"!eco u"l"-ado e$ la .!oducc"#$:
;5LMM,MM
Coso de +a$o de o/!a d"!eca: ;GMM,MM
Toal cosos .!"+os: :;:MM,MM
Coso I$d"!eco de 0a/!"cac"#$:
Suministros de -"rica usados ;MM,MM
Mano de o"ra indirecta :MM,MM
*epreciaciones de edi-icio de -"rica 4;,MM
>rrendamientos de -"rica ;MMM,MM
Servicios p0"licos de la -"rica ;MM,MM
Toal Cosos "$d"!ecos de 0a/!"cac"#$ ;C4;,MM
Toal cosos de la .!oducc"#$ del .e!%odo :LM4;,MM
'nventario inicial de productos en proceso LMMM,MM
(otal costo de la produccin en proceso OMM4;,MM
Me$os: 'nventario -inal de productos en proceso 1;MMM,MM6
(otal costo de la produccin terminada :GM4;,MM
'nventario inicial de productos terminados EM E
(otal costo de la produccin disponi"le para la venta :GM4;,MM
Me$os: 'nventario -inal de productos terminados 14MMM,MM6
(otal costo de la produccin terminada y vendida :CM4;,MM
@uente% Ela"oracin propia
(>2,> L
M>NU@>C(UR>S KREC'>%
S>,*)S J )#ER>C')NES *E, MES *E ENER)
'nventario de productos en proceso al 4N4N;MMM 2s ;LMMM,MM
'nventario de productos en proceso al :4N4N;MMM 2s GMMM,MM
'nventario de productos terminados al 4N4N;MMM 2s ;:MMM,MM
'nventario de productos terminados al :4N4N;MMM 2s ;;MMM,MM
'nventario de materiales y suministros al 4N4N;MMM 2s 4LCMM,MM
'nventario de materiales y suministros al :4N4N;MMM 2s 4:MMM,MM
Costos indirectos aplicados 2s ;MMM,MM
Compras netas de materiales y suministros 2s :MMM,MM
Materiales indirectos usados en la produccin 2s :MMM,MM
Suministros de -"rica utiliBados en la produccin 2s LM,MM
Mano de o"ra directa usada 2s ;MMM,MM
Mano de o"ra indirecta usada 2s 4MMM,MM
Materiales usados en el mantenimiento de las
instalaciones de -"rica
2s 4MM,MM
>l/uileres de -"rica 2s 4MMM,MM
Servicios p0"licos de -"rica 2s ;MMM,MM
@uente% Ela"oracin propia
(>2,> 7
Manu-acturas Krecia
ES(>*) *E C)S()S *E #R)*UCC'+N J $EN(>S
*E, 4N4N;MMM >, :4N4N;MMM
1En miles de 2ol!vares6
Cosos P!"+os: 2s 2s
'nventario inicial de materiales y suministros 4LCMM,MM
Compras netas de materiales y suministros :MMM,MM
Materiales y suministros disponi"les para el uso 4GCMM,MM
Menos% 'nventario -inal de materiales y suministros 14:MMM,MM6
Costo de los materiales y suministros usados LCMM,MM
Menos% Materiales indirectos y suministros utiliBados 1:4LM,MM6
Toal coso del +ae!"al d"!eco u"l"-ado e$ la
.!oducc"#$:
;LLM,MM
Coso de +a$o de o/!a d"!eca: ;MMM,MM
Toal cosos .!"+os: OLLM,MM
Coso I$d"!eco de 0a/!"cac"#$ a.l"cados: ;MMM,MM
Toal cosos de la .!oducc"#$ del .e!%odo 7LLM,MM
'nventario inicial de productos en proceso ;LMMM,MM
(otal costo de la produccin en proceso :4LLM,MM
Menos% 'nventario -inal de productos en proceso 1GMMM,MM6
(otal costo de la produccin terminada ;:LLM,MM
'nventario inicial de productos terminados ;:MMM,MM
(otal costo de la produccin disponi"le para la venta O7LLM,MM
Menos% 'nventario -inal de productos terminados 1;;MMM,MM6
(otal costo de la produccin terminada y vendida
8Normal9
;OLLM,MM
Ms% Costos indirectos de -a"ricacin su"aplicados L4LM,MM
(otal costo de la produccin terminada y vendida 8Real9 ;5CMM,MM
@uente% Ela"oracin propia
@'KUR> G
M>NU@>C(UR>S $>,ESW>%
C'C,) *E ,> C)N(>2','*>* *E C)S()S > (R>$XS *E CUEN(>S C)N(R),
1C)S(E) RE>,6
'nventario de materiales 'nventario de productos en proceso 'nventario de productos terminados
y suministros%

2s LMMM
2s :MMMM 2s ;5LMM 2s ;5LMM 2s :GM4; 2s :CM4;
2s 4LMMM 2s ;MM 2s ;GMM
2s :MM 2s ;C4; 2s :GM4; 2s :GM4; 2s :CM4;

2s OLMMM 2s :MMMM 2s OMM4; 2s :GM4; 2s 4MMM

2s ;MMM
2s4LMMM

Costos indirectos Costos de produccin
de -a"ricacin% y ventas%
2s ;MM 2s :CM4;
2s :MM
2s ;MMM
2s ;MM
2s 4;
2s ;C4; 2s ;44;

Nmina%
2s :4MM 2s :MM
2s ;GMM
2s :4MM 2s :4MM
@uente% Ela"oracin propia
@'KUR> 5
M>NU@>C(UR>S KREC'>%
C'C,) *E ,> C)N(>2','*>* *E C)S()S > (R>$XS *E CUEN(>S C)N(R),
1C)S(E) N)RM>,6
'nventario de 'nventario de 'nventario de
materiales y suministros% productos en proceso% productos terminados%
2s 4LCMM 2s ;LLM
2s :MMM 2s LM 2s ;LMMM 2s ;:LLM 2s ;:MMM
2s 4MM 2s ;LLM 2s ;:LLM 2s ;OLLM
2s :MMM 2s ;MMM 2s O7LLM 2s ;OLLM
2s ;MMM
2s 4GCMM 2s LCMM 2s ;;MMM
2s :4LLM 2s ;:LLM
2s 4:MMM
2s GMMM
Costos indirectos Costos de
de -a"ricacin% Costos indirectos #roduccin y ventas%
de -a"ricacin
2s :MMM aplicados% 2s ;OLLM
2s LM 2s L4LM
2s 4MM 2s ;MMM 2s ;MMM
2s 4MMM 2s ;5CMM
2s 4MMM
2s ;MMM
2s C4LM 2s C4LM
Nmina%
2s :MMM 2s 4MMM
2s ;MMM
2s :MMM 2s :MMM
*i-erencia de saldos
1Costos indirectos de -a"ricacin reales T costos indirectos de -a"ricacin aplicados6
Su"aplicacin de costos
indirectos de -a"ricacin
2s L4LM 2s L4LM
@uente% Ela"oracin propia
,as @iguras y ta"las estn ela"orados en el programa YindoQs 5G, microso-t Qord
RE@ERENC'>S C'(>*>S%
2>CWER, Zaco"sen y Ram!reB 455C Conta"ilidad de Costos% un en-o/ue administrativo para la toma de
decisiones McgraQHill, M<xico #gina O;;
C>(>C)R>, @4557 Sistemas y #rocedimientos Conta"les McgraQHill, M<xico #ginas 45; 3 45:
H)RNKREN, @oster y *atar 4557 Conta"ilidad de Costos % Un en-o/ue gerencial #rentice Hall, M<xico
#gina 5G

'NS('(U() MEV'C>N) *E C)N(>*)RES #[2,'C)S, >C 4555 #rincipios de Conta"ilidad
Keneralmente >ceptados, M<xico *ecimocuarta edicin 2olet!n >E4, pgina 4& 2olet!n >E :,
pginas L, 2olet!n 2E:, pgina L
,>YRENCE, YC 45CG Conta"ilidad de Costos (eor!a y Enunciados de #ro"lemas y E=ercicios U(EH>
M<xico
#),'MEN', @a"oBBi y >del"erg 455G Conta"ilidad de Costos% Concepto y aplicaciones para la toma de
decisiones gerenciales McKraQHill, M<xico #ginas OL 3 O7
S'N'S(ERR>, K 455C @undamentos de Conta"ilidad @inanciera y de Kestin Editorial Universidad del
$alle, Cali, Colom"ia #ginas 44L, 447