PRINCIPIOS DEL SISTEMA CONCURSAL

Una novedad importante que trae consigo la nueva Ley General del Sistema
Concursal es el ttulo Preliminar, que enuncia los principios del Sistema Concursal
Peruano, as como las directrices que orientan la actuacin de los particulares y del
propio Estado dentro de los procedimientos concursales.
En ese sentido, los principios sustantivos del Sistema Concursal Peruano son los
siguientes:
. Universalidad
!. Colectividad
". Proporcionalidad
#. $educcin de los costos de transaccin
%. Privati&acin de los acuerdos
'. $ol su(sidiario del Estado
Por otro lado, los principios procesales que recoge la nueva Ley son los siguientes:
. )mpulso de parte
!. *uena conducta procesal
. UNIVERSALIDAD.- Los procedimientos concursales producen sus e+ectos so(re la
totalidad del patrimonio del deudor, salvo las e,clusiones legales.
!. COLECTIVIDAD.- Los procedimientos concursales (uscan la participacin y
(ene+icio de la totalidad de los acreedores involucrados en la crisis del deudor, es
decir, el inter.s colectivo de la masa de acreedores se superpone al inter.s
individual de co(ro de cada deudor.
Este principio puede o(servarse desde dos /ngulos:
a0 Como aqu.l que llama a participar en el procedimiento concursal a todos los
acreedores del deudor. 1l respecto, de(e tenerse en cuenta que la participacin
de los acreedores en los procedimientos regulados en la Ley, se su2eta a la
condicin concursal de sus cr.ditos y a tener un reconocimiento e+ectivo de los
mismos por parte de la autoridad correspondiente, con lo cual esta parte del
principio de colectividad termina revitali&/ndose.
(0 Como aquel que se desarrolla en (ene+icio de la totalidad de acreedores y no
en provec3o de uno o de un grupo determinado de aquellos.
". PROPORCIONALIDAD.- Los acreedores participan proporcionalmente en el
resultado econmico de los procedimientos concursales, ante la imposi(ilidad del
deudor de satis+acer con su patrimonio los cr.ditos e,istentes, salvo los rdenes de
pre+erencia esta(lecidos.
Los acreedores son los principales interesados en el .,ito o +racaso del
procedimiento concursal de su deudor. Ellos son los encargados de evaluar y
decidir respecto de la apro(acin o desapro(acin del instrumento concursal en su
condicin de ser quienes tienen los me2ores incentivos para de+inir la via(ilidad del
mismo, pues, se asume la ma,imi&acin del valor del patrimonio de la empresa ya
no ser/ un incentivo para sus titularas.
Por la ra&n, los acreedores ser/n quienes se ver/n m/s (ene+iciados o
per2udicados de acuerdo a las decisiones que adopten, por lo que de(en asumir las
consecuencias derivadas de las mismas en la proporcin que representen sus
cr.ditos en el patrimonio concursal. En otras pala(ras, el esquema concursal se
sustenta en el inter.s que de(en tener los acreedores en el .,ito del proceso, y en
la e+iciencia que, por tal motivo, se espera de su participacin.
#. REDUCCIN DE LOS COSTOS DE TRANSACCIN.- El Sistema Concursal (usca
crear un /m(ito idneo de negociacin para acreedores, y deudores, que permita
arri(ar colectivamente a los acreedores m/s e+icientes.

%. PRIVATIZACIN DE LOS ACUERDOS.- Corresponde a los acreedores decidir
so(re el destino del deudor, toda ve& que son ellos los mas a+ectados con los
pro(lemas econmicos 4 +inancieros de su deudor. Sin em(argo, los acreedores
de(er/n asumir la responsa(ilidad y consecuencias de tal decisin.
'. ROL SUBSIDIARIO DEL ESTADO.- El Estado, en ca(e&a del )56EC7P), de(e
+acilitar y promover la negociacin entre acreedores y deudores, respetando la
autonoma privada plasmada en las decisiones adoptadas por los acreedores de
acuerdo a la Ley. Siendo ello as, el .,ito o +racaso de un proceso concursal de(e
considerarse a partir de las decisiones de los propios acreedores involucrados en la
crisis del deudor y no de la voluntad del Estado.
Los principios procesales
. IMPULSO DE PARTE.- Corresponde a la parte interesada el inicio y el impulso
de los procedimientos concursales, teniendo la intervencin de la autoridad
concursal car/cter su(sidiario.
!. BUENA CONDUCTA PROCESAL.- Los participes del procedimiento de(en
adecuar su conducta a los de(eres de veracidad, pro(idad, lealtad, y (uena +e.
Las conductas contrarias a dic3os de(eres ser/n pasi(les de sancin.
PROCEDIMIENTO CONCURSAL
Los procedimientos concursales son aquellos mecanismos regulados en la Ley
General del Sistema Concursal que tienen por +inalidad propiciar un am(iente idneo
para la negociacin entre los acreedores y el deudor sometido a concurso, que les
permita llegar a un acuerdo de reestructuracin o de re+inanciacin de o(ligaciones o,
en su de+ecto, a la salida ordenada del mercado, (a2o reducidos costos de transaccin.
Los procedimientos concursales pueden ser de naturale&a correctiva o preventiva. Los
primeros (uscan revertir una situacin de crisis presente y generali&ad, mediante una
adecuada decisin colectiva que conlleve a la ma,imi&acin del patrimonio en crisis y
con ello se tienda a proteger el cr.dito. Por otro lado, los procedimientos concursales
de naturale&a preventiva (uscan evitar una situacin de crisis +utura, permitiendo que
en una etapa temprana se pueda solucionar cualquier situacin de liquide& temporal
por la que pueda atravesar el deudor.
P$7CE6)8)E597S C75CU$S1LES :UE E;)S9E5 E5 EL S)S9E81 PE$U157
La Ley General del Sistema Concursal contempla dos clases de procedimientos
concursales: el procedimiento concursal ordinario y el procedimiento concursal
preventivo.
El proce!i"ien#o conc$rsal or!inario puede iniciarse a instancia del acreedor o del
propio deudor, y tiene por +inalidad revertir una situacin de insu+iciencia patrimonial o
cesacin de pagos mani+iesta del deudor. Para ello, la Ley concede a acreedores y
deudor un espacio de negociacin a +in de que los primeros opten por la
reestructuracin o liquidacin del patrimonio en crisis, dependiendo de la valoracin
que otorgue al negocio en marc3a o en liquidacin (a2o un an/lisis de e+iciencia
econmica.
El proce!i"ien#o conc$rsal or!inario se inicia <nicamente a instancia del deudor y
procura evitar que se llegue a una situacin de crisis que podra presentarse a corto o
mediano pla&o. Su o(2etivo es la re+inanciacin de las o(ligaciones del deudor
concursado. Este procedimiento se di+erencia del concurso preventivo regulado por la
derogada Ley de $eestructuracin Patrimonial, en cuanto +i2a una ==lnea demarcatoria
>> que separa a aquellas personas que est/n aptas para acogerse al procedimiento
concursal preventivo respecto de las que no lo est/n, por 3allarse ya en una situacin
de crisis mani+iesta.
Ca(e indicar que estos procedimientos constan de dos etapas claramente
di+erenciadas: la etapa preconcursal y la etapa postconcursal. La primera de ellas se
inicia con la solicitud de inicio de procedimiento concursal y culmina con la di+usin de
la situacin del concurso del deudor.
La segunda etapa se inicia con el apersonamiento de los acreedores al concurso y
dura 3asta la conclusin del procedimiento.
El procedimiento transitorio tiene caractersticas similares a la de un procedimiento
preventivo, toda ve& que (usca que acreedores y deudores negocien +rmulas de
capacitacin, condenacin, reprogramacin de o(ligaciones u otros mecanismos
destinados al saneamiento y +ortalecimiento patrimonial de las empresas,
permiti.ndoles as superar la crisis econmica que pudieran estas a+rontando. Para
acogerse a este procedimiento, la empresa deudora de(e presentarse una propuesta
de(idamente sustentada so(re los t.rminos generales del programa de saneamiento
que considere que se de(er/ aplicar en su empresa con el o(2eto de permitir su
via(ilidad.
P1$9)C)P159ES E5 U5 P$7CE6)8)E597 C75CU$S1L
Los participantes en un procedimiento concursal son:
El deudor
Los acreedores, y
El estado, a trav.s de su autoridad concursal.
EL DEUDOR.- es el su2eto pasivo de una relacin o(ligacional, quien de(e cumplir con
una prestacin en (ene+icio del acreedor. La Ley, a e+ectos del procedimiento
concursal, comprende como posi(le deudores a las personas naturales o 2urdicas, a
las sociedades conyugales y a las sucesiones indivisas, as como a las sucursales en
el Per< de organi&aciones o sociedades e,tran2eras, e,ceptuando como deudores a
las 1dministradoras Primarias de ?ondos de Pensiones @1?Ps0, a las personas
2urdicas integrantes del Sistema ?inanciero y de Seguros, a aquellas a las cuales la
Comisin 5acional Supervisora de Empresas y Aalores @C751SEA0 otorga
autori&aciones de +uncionamiento, as como a los patrimonios +ideicometidos.
EL ACREEDOR.- En contraprestacin, es el su2eto activo de una relacin o(ligatoria,
quien tiene derec3o a e,igir a su +avor el cumplimiento de una o(ligacin. En tal
sentido, la Ley esta(lece que, a e+ectos del Procedimiento concursal, pueden ser
acreedores las personas naturales o 2urdicas, las sociedades conyugales, las
sucesiones indivisas y los otros patrimonios autnomos que sean titulares de un
cr.dito.
LA PARTICIPACION DEL ESTADO.- se materiali&a a trav.s de su autoridad
concursal: la Comisin de Procedimientos Concursales del )56EC7P), las entidades
con las que esta 3aya cele(rado convenios de 3a(ilitacin de competencia y la Sala
Concursal. Estos rganos son competentes para conocer los procedimientos iniciados
al amparo de la Ley General del Sistema Concursal.
CUAL ES EL ROL DE LOS PARTICIPANTES EN UN PROCEDIMIENTO
CONCURSAL
El procedimiento concursal se promueve a instancia de parte interesada, siendo el
acreedor como el deudor, en los casos y de la +orma contemplada por la Ley, a
quienes corresponde iniciar el procedimiento y darle impulso.
1simismo, en la etapa concursal del procedimiento corresponde al colectivo de
acreedores la conduccin e impulso del mismo. Por tanto, los acreedores tienen la
o(ligacin y responsa(ilidad, consigo mismo, de actuar y conducir los procedimientos
en +orma e+icienteB de lo contrario ser/n ellos quienes asumir/n las consecuencias del
+racaso.
En cuanto al estado, este tiene una participacin activa en la +ase preconcursal del
procedimiento: su la(or se limita a veri+icar los supuestos que dan inicio al
procedimiento concursal. Sin em(argo, en la etapa concursal la autoridad
administrativa de2a de tener la participacin activa que se le asigno 3asta ese
momento, limitando su participacin a determinados supuestos, como son la posi(le
violacin de alguna norma u o(ligacin por parte de los agentes del sistema o la
e,istencia de controversias entre los participantes.
En tanto esto ocurra, la intervencin de la autoridad concursal es la de un garante en
el marco de una negociacin multilateral, encargado de velar que .sta se desarrolla en
+orma transparente y (a2o los principios de la (uena +e y lealtad que rige la actividad de
los agentes del mercado. En ese sentido, la autoridad concursal cumple una +uncin
su(sidiaria, pero a la ve& +acilitadora y supervisora del Sistema concursal en ciertos
supuestos.
CONDUCTA PROCESAL
Las partes siempre de(en actuar guardando los principios de la (uena +e en los
negocios. 6ic3a conducta de car/cter .tico, conducir/ a los empresarios a avan&ar en
el camino tra&ado con pro(idad y lealtad a sus principios.
La nueva Ley concursal o(liga a quienes intervienen en los procedimientos
concursales, sea el deudor, los acreedores, sus representantes o sus a(ogados, a
seguir una conducta acorde con los de(eres de veracidad, pro(idad, lealtad y (uena
+e. @L.G.S.C. articulo A)) 9tulo Preliminar0
En ese sentido, la Ley esta(lece que la temeridad, mala +e o cualquier otra conducta
dolosa cometida por los participantes de un procedimiento Concursal son o(2eto de
sancin, toda ve& que impiden el esta(lecimiento de un medio idneo de negociacin
y restan e+ectividad a los procedimientos concursales. Por tal motivo, la Ley (usca
desincentivar estas conductas a trav.s de las sanciones correspondientes.
En ese sentido, la Ley esta(lece que la temeridad, mala +e o cualquier otra conducta
dolosa cometida por los participantes de un procedimiento concursal son o(2eto de
sancin, toda ve& que impiden el esta(lecimiento de un medio idneo de negociacin y
restan e+ectividad a los procedimientos concursales. Por tal motivo, la Ley (usca
desincentivar estas conductas a trav.s de las sanciones correspondientes.
DEREC%OS & OBLI'ACIONES DEL DEUDOR
Los principales !erec(os !el !e$!or son
a0 1cudir ante la autoridad concursal para someterse a un procedimiento
concursal por encontrarse en una situacin de insu+iciencia patrimonio o
cesacin de pagos o una crisis que se vislum(ra a corto pla&o.
(0 1personarse al procedimiento concursal y demostrar que no est/ incurso en
cualquiera de las situaciones antes seCaladas, +rente a una solicitud
presentada por uno o varios de sus acreedores.
c0 Solicitar que la in+ormacin relativa a sus estados +inancieros sea declarada
reservada mientras se decide su situacin de concurso.
d0 7poner la compensacin de cr.dito +rente al acreedor solicitante, a +in de que
la autoridad concursal declare de manera previa a la decisin so(re su
situacin de concurso.
e0 E,presar su peticin de llevar a ca(o una reestructuracin de su patrimonio, en
caso no tenga p.rdidas acumuladas, deducidas las reservas, cuyo importe
supere la totalidad del capital social pagado, al presentar su escritorio de
acogimiento al procedimiento concursal ordinario.
+0 1sistir las sesiones de la Dunta de 1creedores en +orma personal p
representado, pero <nicamente para mani+estar su posicin respecto del
procedimiento.
g0 Proponer a una persona que ocupe el cargo de director, gerente o apoderado,
en caso de producirse la vacancia de algunos de esos cargos y la Dunta de
1creedores optara por mantener el mismo r.gimen de administracin en el
marco de un procedimiento de reestructuracin.
30 Solicitar la conclusin del procedimiento de reestructuracin patrimonial o de
disolucin y liquidacin en caso el administrador o liquidador cumpliera con
pagar la totalidad de los cr.ditos adeudados.
Las principales o)li*aciones !el !e$!or son
a0 1tender todos los requerimientos de la autoridad concursal.
(0 *rindar a la autoridad concursal y a sus acreedores toda la in+ormacin
necesaria respecto de sus (ienes, derec3os y o(ligaciones, para el adecuado
desarrollo del procedimiento concursal.
c0 6eclarar si mantiene o no vinculacin por ra&n de parentesco, propiedad o
intereses econmicos con alguno@s0 de sus acreedores.
d0 1(stenerse de cele(rar grav/menes, trans+erencias, contratos y dem/s actos
2urdicos, dentro del periodo de sospec3a que esta(lece la Ley, que no se
re+ieran al desarrollo de su actividad econmica y que per2udiquen su
patrimonio.
e0 Solicitar la inscripcin de la resolucin que declara la situacin de concurso, su
disolucin y liquidacin, o la conclusin del procedimiento por ine,istencia de
concurso o por cualquier otra +orma de conclusin, en el $egistro Personal y en
los $egistros P<(licos en los que se encuentren inscritos sus (ienes.
+0 Solicitar su disolucin y liquidacin, en caso tenga p.rdidas acumuladas
deducidas las reservas, cuyo importante supiere la totalidad del capital social
pagado, al presentar su escrito de acogimiento al procedimiento concursal
ordinario.
g0 Entregar la totalidad de los li(ros, documentos y (ienes de su propiedad al
liquidador designado por la Dunta de 1creedores.
30 Conducirse en los procedimientos concursales acorde con los de(eres de
veracidad, pro(idad, lealtad y (uena +e.