REPÚBLICA DE PANAMÁ

UNIVERSIDAD DEL ISTMO

DERECHO COMERCIAL Y TRIBUTARIO-VIRT-2023-

12-DIC -[1-C]

ACTIVIDAD 1

SOCIEDADES COMERCIALES EN PANAMA

ESTUDIANTE
ROLANDO BERNAL
6-721-1875
 ÍNDICE
 Introducción ………………………………………………………….….1

 Sociedades comerciales ………………………………………………2

 Sociedad civil ………………….………………………………………..3

 Sociedad anónima ……………………………………………….……..4

 Responsabilidad limitada ……………………………………………..5

 Procedimiento de constitución ………………………… ……………8

 Conclusión ………………………………………………………………9

 Bibliografía ………………………………………………………………..10
 INTRODUCCIÓN
En el siguiente trabajo investigativo presentare las características, organización y
normativa aplicable de las sociedades comerciales que hoy en día se manejan en
Panamá. La sociedad comercial es un contrato a través del cual varias personas
se comprometen a hacer aportes en dinero, especie o trabajo, con el objetivo de
destinarlos a formar una persona jurídica diferente a cada uno de sus integrantes,
cuyo fin es repartirse las utilidades obtenidas con la actividad de la empresa.
Como veremos en desarrollo, cada tipo de sociedad tiene características muy
peculiares, ventajas y desventajas. Es importante tener en cuenta estas
características al momento de escoger el tipo de sociedad que deseamos
constituir o unirnos. Un concepto importante a tener en cuenta es el de
“responsabilidad”; esta puede ser limitada o ilimitada. Las personas que poseen un
negocio bajo la sociedad de responsabilidad limitada pueden perder solamente lo
que hayan invertido en el negocio, es decir, el dinero o capital aportado. Tomando
en cuenta la manera en la cual se desarrollan las actividades comerciales hoy en
día, es cada vez más frecuente la necesidad de crear sociedades que garanticen
la capacidad de realizar las actividades comerciales y a su vez brindar la certeza a
las instituciones financieras de la capacidad económica que tienen los solicitantes,
lo cual se dificultaría si fuera un comerciante individual.
 Sociedades Comerciales reconocidas por la Legislación Panameña

El primer paso para abrir un negocio en el país es crear una sociedad. y para ello
la legislación panameña le ofrece varias opciones para poder hacerlo.

Año a año millones de personas pasan por Panamá. La mayoría de ellos por
turismo. Pero cada vez son más las personas que ven al país como una
plataforma interesante de negocios. Para la apertura de oficinas o para afincarse.
Si usted está pensando en ser una de esas personas, este documento le ayudará
a entender mejor las estructuras jurídicas que Panamá ofrece al inversor
extranjero.

El primer paso para iniciar un negocio en Panamá (Ver Abrir un negocio toma tan
sólo seis días en Panamá) es crear una sociedad. Y en el país existe tres formas
normales de negocio:
De propietario único
Sociedad Colectiva
Sociedad Anónima.
Mientras la primera funciona a través de un acuerdo de palabra entre los
involucrados, las otras dos necesitan de la asistencia de un abogado para la
generación de los documentos jurídicos necesarios para su conformación.

Las Sociedades Colectivas

La sociedad colectiva es una sociedad personalista que desarrolla una actividad

mercantil bajo una razón social, con la peculiaridad de que los socios responden
de forma subsidiaria del cumplimiento de las deudas sociales de manera personal,
ilimitada y solidariamente.

EN PANAMÁ SE DIVIDEN EN:

Sociedad Colectiva General
Al igual que en otros países, los socios tienen responsabilidad civil ilimitada, lo que
significa que todos los socios pueden ser demandados, aunque solo uno de ellos
haya cometido un error en el negocio.
Sociedad Colectiva Limitada
También conocidas como Sociedad de Responsabilidad, pueden tener entre 2 y
20 socios, sin restricciones en cuanto a nacionalidades y residencias, Su capital
debe ser por lo menos entre dos mil y cinco mil dólares, y el nombre de todos los
socios debe estar inscrito en la oficina de Registro Público. La responsabilidad civil
de cada socio por las deudas de la empresa se limita la cantidad suscrita pero no
pagada.
Empresa Individual de Responsabilidad Limitada
Es una alternativa para el propietario único, donde, al igual que las empresas de
responsabilidad limitada, la persona transfiere sus activos al negocio y la
responsabilidad civil se limita a la cantidad de activos transferidos
Sociedad Civil
Está permitida por el Código de Comercio y la Ley No.24 de 1966 y la
responsabilidad de los socios es ilimitada. Es utilizada con frecuencia por
profesionales como abogados y contadores.

Sociedad Comandita
Amparada por la misma ley anterior, esta sociedad funciona como un híbrido entre
una colectiva y una anónima, donde por lo menos uno de los socios debe tener
responsabilidad ilimitada, mientras el resto de los socios se limita al capital
suscrito.

Las Sociedades Anónimas

Sin dudas es la sociedad más utilizada en Panamá, ya que aproximadamente el
90% de los negocios han sido creados bajo esta estructura por los beneficios
fiscales que ofrecen. Están amparadas bajo la Ley 32 de 1927 al Código de
Comercio (Decreto Ley No. 5 de 1997, Articulo 5).
Para conformarse, dos personas (suscriptores) o nominadas (quienes actúan a
nombre de extranjeros ausentes) pueden constituir una sociedad anónima
panameña, que se protocoliza a través de un documento jurídico llamado Pacto
Social, que debe ser registrado en el Registro Público.
Esta sociedad siempre debe tener un agente residente registrado, es decir, un
abogado panameño, y al menos tres directores que deben aparecer en el pacto.
Una vez formada, la sociedad sólo necesita un accionista y las acciones que se
emitan pueden ser de varias clases, con o sin valor nominal, pudiendo registrarse
formalmente o ser acciones al portador.

LA SOCIEDAD ANÓNIMA EXTRANJERA

La legislación panameña permite validar las sociedades anónimas extranjeras
presentando algunos documentos en la oficina de Registro Público.
Estos son: Traducción al español del Pacto Social autenticado ante notario
Acta de la Junta Directiva autorizando el registro en Panamá.
Copias de los estados financieros más recientes.
Certificado de Cónsul Panameño donde certifique que la compañía está
organizada de acuerdo a las leyes del lugar de suscripción.
Aviso de la transferencia de capital a la operación en Panamá.

SOCIEDAD ANÓNIMA (S.A., INC, Corp.)

Las sociedades anónimas panameñas están

reguladas por la Ley 32 de 1927.

Esta Ley establece que dos o más personas

con mayoría de edad pueden formar una so-
ciedad anónima para cualquier objetivo lícito
sin tener que ser panameños y/o sin tener
que estar domiciliados en la República de
Panamá. La constitución de una sociedad
anónima puede ser empleada por personas naturales o jurídicas para la protección
de sus activos, diversificar sus inversiones y globalizar sus negocios.

Beneficios de las Sociedades Anónimas

Las sociedades anónimas ofrecen diversas ventajas para quienes optan por este
tipo de figura en Panamá.

Con una estabilidad jurídica, financiera y económica inigualable, Panamá se ha

convertido en la jurisdicción perfecta para la constitución de sociedades anónimas.
A continuación, lo informamos qué beneficios ofrecen a usted y su patrimonio:

 Se rige por el principio de territorialidad que establece que sólo pagará el

impuesto sobre la renta por aquellos ingresos obtenidos de una actividad
comercial realizada dentro de Panamá. Cuando estos ingresos sean de
fuente extranjera serán exentos de impuestos.

 Tanto los directores como los accionistas de la sociedad pueden residir en

cualquier parte del mundo y ser de cualquier nacionalidad. Además, las reu-
niones de la junta directiva o de accionistas pueden concretarse en cual-
quier parte del mundo ya sea a través de Internet, por teléfono o personal-
mente.

 Se rige por estrictas leyes de secreto bancario y de velo corporativo por lo

que sus transacciones y cuentas bancarias, así como sus libros corporati-
vos estarán bajo absoluta confidencialidad y privacidad. El secreto bancario
sólo podrá levantarse en caso de mostrar pruebas contundentes de que su
titular ha participado de actividades ilícitas, al menos que exista algún
acuerdo de intercambio de información tributaria entre Panamá y el país del
que el cliente es nacional.

 Las sociedades anónimas pueden emitir acciones nominativas o al porta-

dor. En ambos casos el certificado de acción no se registra en ninguna enti-
dad pública, por lo que el cliente goza de estricta confidencialidad.

 Las sociedades constituidas en otras jurisdicciones pueden ser re-domicilia-

das en Panamá como así también podrá re-domiciliar sus sociedades pana-
meñas en otro territorio.

Constitución de las Sociedades Anónimas

 Para que la incorporación de su
sociedad no se vuelva un trámite complejo, tome contacto con una firma de abo-
gados especializada en la constitución de sociedades anónimas en Panamá.

El procedimiento para la creación de una sociedad anónima es relativamente sen-

cillo por lo que usted sólo deberá contactar a un bufete de abogados para que lo
ayude en esta constitución y actúe como Agente Residente, figura exigida por la
ley panameña. A continuación, lo informamos sobre los pasos a seguir para la in-
corporación de la sociedad anónima:

 Delvalle & Delvalle le enviara un formulario de solicitud el cual debe ser

completado por el cliente / solicitante y enviado por correo electrónico, en
conjunto con copia de los pasaportes de todos los involucrados en la socie-
dad.

 En dicho formulario el cliente deberá de brindar sus datos personales ade-

más de los de los accionistas (en caso de no ser el cliente) y los de los di-
rectores, en caso de no ser nominales y toda información requerida de
acuerdo con los procedimientos establecidos de conozca a su cliente en
Panamá.

 Igualmente, el cliente deberá de indicar como desea estructurar la socie-

dad; nombre, capital social, tipo de acciones, divisiones accionarias, pode-
res y demás.
  Luego de recibido dicho formulario y de ser analizado por nuestros aboga-
dos y nuestro departamento de due diligence, procederíamos a solicitar el
pago correspondiente al cliente enviándole cotización formal.

 Luego de recibido el pago, iniciaríamos las gestiones de constitución, las

cuales demoran entre 7-8 días hábiles.

SOCIEDAD DE RESPONSABILIDAD LIMITADA (S de RL)

Luego de la derogación de la Ley 24 de 1966, las Sociedades de Responsabilidad

Limitada están reguladas por la Ley 4 del 9 de enero del 2009.

Una Sociedad de Responsabilidad Limitada es una sociedad mercantil que divide

el capital social en cuotas de distinto o igual valor limitando la responsabilidad de
sus socios de acuerdo al capital suscripto por cada uno. Para su constitución se
requiere de un mínimo de dos personas naturales o jurídicas de cualquier naciona-
lidad o lugar de residencia que posea mayoría de edad. El nombre de estos socios
será inscripto en el Registro Público de Panamá al igual que el capital que cada
uno de los socios ha aportado.

Beneficios de la Sociedad de Responsabilidad Limitada

La Sociedad de Responsabilidad Limitada no sólo permite restringir la responsabi-

lidad económica de cada socio de acuerdo al monto de su participación.

A continuación, lo informaremos sobre las principales ventajas que esta sociedad

puede ofrecerle para proteger su patrimonio y disminuir las cargas fiscales en un
país reconocido internacionalmente por sus estrictas leyes de confidencialidad.

 Puede ser constituida por personas naturales o jurídicas de cualquier nacio-

nalidad mientras que su identidad debe ser inscripta en el Registro Público.
Por lo tanto, el ingreso de nuevos socios a la entidad implica la reforma del
Pacto Social.

 Es posible realizar cualquier clase de negocio lícito, ya sea civil o comercial,

en cualquier parte del mundo y por tiempo indefinido

 La responsabilidad de los socios estará limitada al capital aportado para la

constitución de la sociedad. Por la tanto, todos los socios participarán tanto
de las pérdidas como de las ganancias de acuerdo a su participación en el
capital social.
  No requiere llevar sus libros contables en el lugar de su constitución por lo
que sus registros pueden ser realizados en cualquier país que sea estable-
cido por los administradores.

 Los ingresos conquistados están exentos de impuestos en caso de que

sean operaciones que se consumen en el extranjero. También estarán
exentas las utilidades obtenidas por los socios.

 El capital social no tiene que ser pagado por los socios al formarse la socie-
dad y puede estar representado en cualquier moneda.

Constitución de la Sociedad de Responsabilidad Limitada

Este tipo de sociedades se constituirán

por escritura pública o documento pri-
vado protocolizado para luego inscribir-
se en el Registro Público.

La constitución de una Sociedad de

Responsabilidad Limitada debe estar
dirigida por un bufete de abogados es-
pecializado en la constitución de este
tipo de entidades mercantiles. A conti-
nuación, lo informamos sobre cuáles
son los pasos a seguir para su constitución:

 Delvalle & Delvalle le enviara un formulario de solicitud el cual debe ser

completado por el cliente / solicitante y enviado por correo electrónico, en
conjunto con copia de los pasaportes de todos los involucrados en la socie-
dad.

 En dicho formulario el cliente deberá de brindar sus datos personales ade-

más de los de los accionistas (en caso de no ser el cliente) y los de los di-
rectores, en caso de no ser nominales y toda información requerida de
acuerdo con los procedimientos establecidos de conozca a su cliente en
Panamá.

 Igualmente, el cliente deberá de indicar como desea estructurar la socie-

dad; nombre, capital social, tipo de acciones, divisiones accionarias, pode-
res y demás.
  Luego de recibido dicho formulario y de ser analizado por nuestros aboga-
dos y nuestro departamento de due diligence, procederíamos a solicitar el
pago correspondiente al cliente enviándole cotización formal.

 Luego de recibido el pago, iniciaríamos las gestiones de constitución, las

cuales demoran entre 7-8 días hábiles.

FUNDACIÓN DE INTERÉS PRIVADO

Las Fundaciones de Interés Privado, se rigen por la Ley No.25 de 12 de junio de

1995 y se regirán además de por esta ley, por el Acta Fundacional.

Una Fundación de Interés Privado es una figura jurídica en la cual una persona
denominada Fundador traspasa o cede bienes de su propiedad a una fundación
(que es una persona jurídica sujeta a derechos y obligaciones) con el fin de que
esta los proteja y administre a favor de un beneficiario, el cual puede ser el funda-
dor mismo o una tercera persona.

Beneficios de las Fundaciones de Interés Privado

 Usted podrá abrir cuentas bancarias a nombre de la Fundación en Panamá

o en cualquier país del mundo.
 Pueden poseer cualquier tipo de bienes inmuebles o muebles.
 Pueden figurar como accionistas de cualquier sociedad anónima paname-
ña o compañía offshore en cualquier parte del mundo.
 Las Fundaciones de Interés Privado son perfectas para proteger y conser-
var los negocios y bienes familiares.
 Son perfectas para transferir patrimonios familiares entre miembros de una
misma familia, sin necesidad de recurrir a largos y tediosos procesos judi-
ciales.
 Anonimato ya que está permitido el uso de Fundadores Nominales y Con-
sejo Fundacional Nominal para proteger la identidad de los interesados.
 Confidencialidad, ya que la ley obliga a que las personas que por razón de
sus funciones obtengan información relacionada con las actividades de la
fundación, mantengan secreta la información so pena de sanciones penales
y pecuniarias
 Usted no está obligado a revelar ni el protector ni el beneficiario de la Fun-
dación en ningún documento público.
 Los bienes de la Fundación constituyen un patrimonio aparte de los bienes
personales del fundador, por consiguiente, no responden por las obligacio-
 nes personales de este; no pueden ser embargados ni secuestrados, ex-
cepto por obligaciones adquiridas por la misma fundación.
 No requieren de una licencia comercial para poder operar ni en el extranje-
ro ni en Panamá.

Procedimiento de Constitución

 Delvalle & Delvalle le enviara un formulario de solicitud el cual debe ser

completado por el cliente / solicitante y enviado por correo electrónico, en
conjunto con copia de los pasaportes de todos los involucrados en la socie-
dad.

 En dicho formulario el cliente deberá de brindar sus datos personales ade-

más de los de los accionistas (en caso de no ser el cliente) y los de los di-
rectores, en caso de no ser nominales y toda información requerida de
acuerdo con los procedimientos establecidos de conozca a su cliente en
Panamá.

 Igualmente, el cliente deberá de indicar como desea estructurar la socie-

dad; nombre, capital social, tipo de acciones, divisiones accionarias, pode-
res y demás.

 Luego de recibido dicho formulario y de ser analizado por nuestros aboga-

dos y nuestro departamento de due diligence, procederíamos a solicitar el
pago correspondiente al cliente enviándole cotización formal.

 Luego de recibido el pago, iniciaríamos las gestiones de constitución, las

cuales demoran entre 7-8 días hábiles.

CONCLUSIÓN
Las sociedades, como persona jurídica, son susceptibles de derechos y
obligaciones, tienen repercusiones jurídicas de importancia y por lo tanto deben de
ser protegidas y reguladas.

Para ello se han establecido diversas normas que regulan diversos ámbitos de la
misma, como: el derecho societario que regula su constitución, el derecho
mercantil que regula los actos de comercio que se generen en el dinamismo de
sus funciones, como lo son los títulos de crédito y créditos solicitados para cumplir
sus fines, y el derecho laboral para regular las relaciones entre patrones y
trabajadores.
Así, las empresas o sociedades mercantiles son entes con personalidad propia y
distinta a la de sus socios, quienes realizan actos encaminados al cumplimiento de
un fin común. Se constituyen bajo normas establecidas para su creación, dando
vida a este ente jurídico nuevo. Dependiendo de las características con que se
desea crear estas sociedades, pueden ser clasificadas según las clases
reconocidas por la ley. Las personas físicas o morales son capaces de celebrar
actos de comercio, adquiriendo la calidad de comerciante cuando los realizan de
manera habitual.
Las personas jurídicas como lo son las sociedades mercantiles, son capaces de
obligarse bajo los términos estipulados por los socios y conforme a lo establecido
por la ley, por lo que pueden suscribir, a través de sus representantes o
apoderados, títulos de créditos, y contratar un crédito para la obtención de dinero
que les permita alcanzar sus fines. También pueden establecer relaciones con
otras personas en el ámbito laboral, como con sus trabajadores, cuyas
condiciones de trabajo deben de ser claras y precisas para evitar conflictos
posteriores. Conocer el marco que regula las relaciones dentro de una empresa o
corporación, te da la posibilidad de dar solución a los problemas legales de una
empresa y en su caso prevenir a la misma y a las personas que se relacionen en
ella de futuros conflictos.
 BIBLIOGRAFÍA

Modulo 1

https://www.coursehero.com/file/76780618/Actividad-1-Copydocx/
https://www.delvallepanama.com/es/sociedades-anonimas/tipos-de-sociedades-
en-panama

https://fmm.com.pa/wp-content/uploads/2020/11/LEY-DE-SOCIEDAD-DE-
RESPONSABILIDAD-LIMITADA-COMENTADA-POR-ARTICULO-JULIO-2017.pdf

https://www.rbc.com.pa/index.php/es/areas-de-practica/sociedades